7. Kết luận (C ần ghi rõ mức ñộ ñồ ng ý hay không ñồ ng ý nội dung ñề tài và các
4.5. Phân tích tác ñộ ng của việc thay ñổ i lãi suất ñế n thu nhập của Ngân hàng
hàng
để hiểu rõ hơn về ảnh hưởng của rủi ro lãi suất ựến thu nhập của ngân hàng, sau khi ựi vào từng khoản mục thu nhập và chi phắ lãi có liên quan ựến khoản mục nhạy cảm lãi suất và lãi suất cố ựịnh của ngân hàng, chúng ta tiến hành ựánh giá sự ảnh hưởng của lãi suất thay ựổi ựến thu nhập của Ngân hàng. Nhưng do tắnh bảo mật về số liệu và những hạn chế khi thu thập số liệu của ngân hàng nên chuyên ựề không thể phân tắch rủi ro lãi suất ựối với từng kỳ hạn, từng tháng hay từng quý theo tình hình biến ựộng của lãi suất mà tổng hợp phân tắch sự nhạy cảm của các khoản mục tài sản, nguồn vốn ựối với lãi suất theo năm, từ ựó thấy ựược sựảnh hưởng của lãi suất ựến thu nhập thuần từ lãi của ngân hàng như thế nào, từựó sẽ có ảnh hưởng nhất ựịnh ựến lợi nhuận cuối cùng mà Ngân hàng nhận ựược.
4.5.1. Tình hình thay ựổi lãi suất trong thời gian qua tại Ngânhàng.
Trong thời gian qua lãi suất thị trường có nhiều biến ựộng, lãi suất tăng liên tục trong ba năm kéo theo sự gia tăng của lãi suất huy ựộng và lãi suất cho vay của Ngân hàng. Sự gia tăng của lãi suất ựầu vào và ựầu ra của Ngân hàng ựược thể hiện cụ thể qua hai bảng số liệu sau:
Bảng 12: BIẾN đỘNG LÃI SUẤT HUY đỘNG QUA BA NĂM 2006 Ờ 2008
đVT: % Chỉ tiêu Năm 2006 Năm 2007 Năm 2008 1. Tiền gửi KKH của TCKT 3,00 3,50 4,80 2. Tiền gửi TK 7,35 7,50 10,18 Tiền gửi TK KKH 3,00 3.50 4,80 Tiền gửi TK CKH < 12T 7,45 7,65 10,25 Tiền gửi TK CKH = 12T 8,65 8,80 9,25 3. Vốn ựiều chuyển 8,8 9 11 Tổng khoản mục NCLS 5,79 6,27 8,87 Tổng khoản mục LSCđ 8,75 9,25 12,9 4.Tiền gửi KKH của TCTD 3,00 3,5 4,80
GVHD: Võ Thành Danh Trang 60 SVTH: Nguyễn Xuân Hòa
Bảng 13: BIẾN đỘNG LÃI SUẤT CHO VAY QUA BA NĂM 2006 Ờ 2008
đvt:%
(Nguồn: phòng kế toán VAB Chi nhánh Cần Thơ)
Ta thấy, lãi suất của NH Việt Á chi nhánh Cần Thơ qua các năm có xu hướng tăng dần, cả lãi suất huy ựộng vốn và lãi suất cho vay ựều tăng. Cụ thể, lãi suất huy ựộng tiền gửi không kỳ hạn tăng từ 3%/năm (năm 2006) lên 3,5%/năm và 4,8%/năm trong hai năm tiếp theo 2007 và 2008. Lãi suất tiền gửi tiết kiệm không kỳ hạn cũng tăng theo. Tiền gửi tiết kiệm dưới 12 tháng có lãi suất tăng từ 7,45%/năm (năm 2006) lên 7,65%/năm (năm 2007), 10,25%/năm (2008). Các hình thức huy ựộng khác cũng có lãi suất ngày càng cao. Cùng với sự gia tăng trong lãi suất huy ựộng vốn của Ngân hàng, thì lãi suất vốn ựiều chuyển nhận từ trên xuống cũng tăng theo. Bên cạnh ựó, lãi suất của các khoản mục ựầu tư tắn dụng và chứng khoán của ngân hàng cũng không ngừng gia tăng.
6.26 6.81 9.22 14.85 17.24 18.81 0 5 10 15 20 25 30 2006 2007 2008 L ã i s u ấ t (% /n ă m ) Lãi suất cho vay trung bình Lãi suất huy ựộng trung bình
Hình 6: Biến ựộng lãi suât huy ựộng và cho vay của NHTM CP Việt Á chi nhánh Cần Thơ qua ba năm Chỉ tiêu Năm 2006 Năm 2007 Năm 2008 Cho vay ngắn hạn 14,50 16,50 18,50 đầu tư CK ngắn hạn 8,33 8,50 8,50 Tổng khoản mục NCLS 14,46 16,47 18,46 Tổng khoản mục LSCđ 15,50 18,50 19,50 Lãi suất trung bình 14,85 17,24 18,81
GVHD: Võ Thành Danh Trang 61 SVTH: Nguyễn Xuân Hòa Nguyên nhân làm cho lãi suất của Ngân hàng liên tục tăng trong thời gian từ năm 2006 ựến 2008 là do kết quả của cuộc ựua cạnh tranh huy ựộng vốn diễn ra ngày càng quyết liệt giữa các ngân hàng, do tình trạng thị trường tiền tệ nóng lên, vốn Việt Nam ựồng khan hiếm. Lãi suất trên thị trường liên ngân hàng hầu như chỉ có người vay mà không có người cho vay. Trong khoảng thời gian ựó, lãi suất huy ựộng của các ngân hàng trên ựịa bàn thành phố Cần Thơ tăng từ 0,3% - 1,5%/năm tùy theo từng kỳ hạn, từng loại hình huy dộng và các chương trình khuyến mãi của từng ngân hàngẦ
Nhìn chung lãi suất huy ựộng của các NHTMCP kỳ hạn 12 tháng dao ựộng từ 12,6% - 14,2%/năm. Lãi suất cho vay ngắn hạn của các ngân hàng từ 16,5% - 17,5%/năm, cho vay trung và dài hạn từ 17,8% - 19,5%/năm. Không chỉ tăng lãi suất, các ngân hàng còn cạnh tranh huy ựộng vốn bằng các hình thức khuyến mãiẦ. Nhiều ngân hàng tăng lãi suất khiến các ngân hàng khác cũng phải tăng lãi suất ựể giữ khách, nếu không khách hàng sẽ rút tiền ựi gửi ngân hàng khác, thực ra việc tăng lãi suất huy ựộng trong thời gian này không hoàn toàn do nhu cầu vốn tăng. Lãi suất huy ựộng liên tục tăng, kéo theo lãi suất cho vay cũng liên tục tăng theo lãi suất huy ựộng. Ta thấy, từ năm 2006 dến 2008, lãi suất cho vay của Ngân hàng có phần tăng nhanh hơn so với lãi suất huy ựộng, nguyên nhân là do ngoài tăng lãi suất huy ựộng Ngân hàng còn sử dụng nhiều hình thức khuyến mãi nên lãi suất hiệu dụng tăng lên. Chắnh vì thế, lãi suất cho vay phải tăng cao hơn lãi suất huy ựộng mới ựảm bảo lợi nhuận cho Ngân hàng. Mặt khác, vào thời ựiểm năm 2006, 2007 lãi suất cho vay mặt dù có tăng nhưng vẫn còn trong khả năng chấp nhận của người cần vốn nên Ngân hàng có thểựiều chỉnh lãi suất cho vay tăng khá cao so với lãi suất huy ựộng trong năm 2007.
Sang năm 2008, lãi suất tăng nhanh ựột biến, nguyên nhân là do thực hiện chủ trương kìm chế lạm phát của Chắnh Phủ, NHNN thắt chặc cung tiền, liên tục tăng lãi suất cơ bản nên lãi suất huy ựộng của Ngân hàng tăng theo và liên tục tăng nhanh, lãi suất huy ựộng tăng nên lãi suất cho vay tăng theo. Nhưng ta thấy trong 3 quắ ựầu năm 2008, lãi suất cho vay lại tăng chậm hơn lãi suất huy ựộng và chênh lệch lãi suất ựầu vào Ờ ựầu ra bị thu hẹp lại, do cuối năm 2007 lãi suất cho vay của Ngân hàng ựã ở mức cao nếu tiếp tục tăng theo mức ựộ tăng của lãi suất huy
GVHD: Võ Thành Danh Trang 62 SVTH: Nguyễn Xuân Hòa ựộng thì người dân không thể nào tiếp cận ựược vốn ngân hàng vì không có khả năng trả lãi. Bên cạnh ựó theo qui ựịnh của bộ luật dân sự thì lãi suất cho vay không quá 150% lãi suất huy ựộng nên Ngân hàng dù có tăng lãi suất cho vay thì cũng phải thấp hơn 21%/năm.
Việt Nam chỉ mới áp dụng cơ chế lãi suất thoả thuận mà bản chất là cho các ngân hàng tự quyết ựịnh lãi suất huy ựộng và cho vay từ năm 2002, ựó là một thời gian chưa dài. Rủi ro lãi suất là rủi ro cơ bản dễ mắc phải của các ngân hàng hiện nay. Trước việc tăng lãi suất huy ựộng khá nhanh thời gian vừa qua, là một vấn ựề ựáng lo ngại, vì sự tác ựộng của nó tới lãi suất cho vay, gây ảnh hưởng không tốt tới ựầu tư sản xuất kinh doanh của nền kinh tế. đó là một loạt các phản ứng dây chuyền, khi lãi suất tăng khiến chi phắ huy ựộng tăng, người ựi vay cũng phải chịu chi phắ cao hơn, rủi ro thất bại của dự án ựầu tư cũng tăng theo và nếu quá ngưỡng sẽ dẫn ựến nguy cơ vỡ nợ. Còn nếu ngân hàng tăng lãi suất huy ựộng mà không tăng lãi suất cho vay thì khoảng cách lãi suất sẽ co hẹp lại, lợi nhuận
giảm và không trắch ựủ dự phòng rủi ro cũng dẫn ngân hàng ựến hậu quả tương tự khi người vay vốn gặp rủi ro.