III. Phân tích các chỉ tiêu phản ánh hoạt động kinh doanh của công ty TNHH Kim Linh
3. Phân tích hiệu quả kinh doanh của công ty Kim Linh
3.1 Phân tích hiệu quả vốnlu động
Bảng 11. Bảng tính toán các chỉ tiêu hiệu quả vốn lu động.
Năm
Chỉ tiêu 1999 2000 2001 2002 2003
Doanh thu 277741 535621 730604 1033177 2023013 Giá trị gia tăng 76153 118402 165463 175730 260098 Giá trị gia tăng thuần 61665 96147 144990 162970 236594 Lợi nhuận 11235 15067 19790 1510 44254 Vốn lu động 199111 299357 529967 607780 709960 Chỉ tiêu hiệu quả vốn lu động:
- Hiệu năng vốn VLĐ tính theo (DT) 1,3949 1,7892 1,3786 1,6999 2,8495 - Hiệu năng VLĐ tính theo (VA) 0,3825 0,3955 0,3122 0,2891 0,3664 - Hiệu năng VLĐ tính theo (NVA) 0,3097 0,3212 0,2736 0,2681 0,3332 -Tỷ suất lợi nhuận tính theo (VLĐ) 0,0564 0,0503 0,0373 0,0025 0,0623 - Vòng quay của VLĐ 1,3949 1,7892 1,3786 1,6999 2,8495
Chuyên đề thực tập tốt nghiệp Khoa thống kê
- Phân tích hiệu năng vốn lu động tính theo doanh thu:
Bảng 12. Bảng tính toán phân tích các chỉ tiêu hiệu quả vốn lu động tính theo doanh thu.
Năm
Chỉ tiêu Tốc độ phát triển
(%) Tốc độ tăng (giảm) (%) Lợng tăng (giảm) tuyệt đối (%) Hiệu năng vốn lu động tính theo (DT) Liên
hoàn Định gốc hoànLiên Định gốc hoànLiên Định gốc
1999 1,3949 - - - - 2000 1,7892 128,27 128,27 28,27 28,27 0,3943 0,3943 2001 1,3786 77,05 98,83 -22,95 -1,17 -0,4106 -0,0163 2002 1,6999 123,31 121,87 23,31 21,87 0,3213 0,305 2003 2,8495 167,62 204,28 67,63 104,28 1,1496 1,4546 BQ 1,82242 119,55 19,55 0,3636
Qua bảng 12 ta thấy: Hiệu năng vốn lu động tính theo doanh thu của công ty không tăng liên tục trong các năm mà lại giảm vào năm 2001 và năm 2002. Nguyên nhân là do trong hai năm này vốn lu động của công ty tăng nhanh nhng doanh thu lại tăng không cao (tốc độ tăng của vốn tăng nhanh hơn tốc độ tăng của doanh thu). Năm 1999 cứ một ngàn đồng bỏ vào kinh doanh thì tạo ra đợc 1,3949 nghìn đồng doanh thu, năm 2000 tạo ra đợc 1,7892 nghìn đồng doanh thu, năm 2001 tạo ra đợc1,3786 nghìn đồng doanh thu, năm 2002 tạo ra đợc 1,6999 nghìn đồng doanh thu và năm 2003 tạo ra đợc 2,8495 nghìn đồng doanh thu. Nh vậy số doanh thu thuần đợc tạo ra tính trên một nghìn đồng vốn lu động năm 2000 tăng 0,3943 nghìn đồnghay tăng28,27% so với năm 1999. Năm 2001 giảm 0,4106 nghìn đồng hay giảm 29,94% so với năm 2000. Năm 2002 tăng 0,3213 nghìn đồng hay tăng 23,31% so với năm 2001. Và năm 2003 tăng 1,1493 nghìn đồng hay tăng 67,62% so với năm 2002. Năm 2003 hiệu năng vốn lu động tính theo doanh thu của công ty là lớn nhất, hiệu năng tăng cao đã làm cho doanh thu cũng tăng cao, nếu cứ phát huy đợc nh vậy thì rất tốt. Có đợc hiệu quả cao nh vậy là do năm 2003 công ty đã tổ chức tốt các khâu quản lý và bán hàng. Khách hàng đến công ty ngày một nhiều và đặt hàng với số lợng ngày càng nhiều hơn. Trong giai đoạn 1999 - 2003 hiệu năng vốn lu động tăng bình quân năm là 0,3636 nghìn đồng hay tăng 19,55%.
Chuyên đề thực tập tốt nghiệp Khoa thống kê
Bảng 13. Bảng tính toán các chỉ tiêu phân tích hiệu quả vốn lu động tính theo giá trị gia tăng.
Năm
Chỉ tiêu Tốc độ phát triển
(%) Tốc độ tăng (giảm) (%) Lợng tăng (giảm) tuyệt đối (%) Hiệu năng vốn lu động theo (VA) Liên
hoàn Định gốc hoànLiên Định gốc hoànLiên Định gốc
1999 0,3825 - - - - 2000 0,3955 103,4 103,4 3,4 3,4 0,013 0,013 2001 0,3122 78,94 81,62 -21,06 -18,38 -0,0833 -0,0703 2002 0,2891 92,60 75,58 -7,4 24,42 -0,0231 -0,0934 2003 0,3664 126,74 95,79 26,74 4,21 0,0773 -0,0161 BQ 0,3491 98,93 1,07 -0,004 Qua bảng 13 ta thấy:
Hiệu năng vốn lu động tính theo giá trị gia tăng của công ty không ổn định, cao nhất ở năm 1999 và thấp nhất vào năm 2002. Cụ thể nh sau:
Năm 1999 cứ một nghìn đồng bỏ vào kinh doanh thì tạo ra đợc 0,3825 nghìn đồng giá trị gia tăng năm 2000 tạo ra đợc 0,3955 nghìn đồng doanh thu, đây là năm có hiệu quả của vốn lu động tính theo giá trị gia tăng lớn nhất và tăng 0,013 nghìn đồng hay tăng 3,41% so với năm 1999. Năm 2001 cứ một nghìn đồng vốn lu động bỏ vào kinh doanh thì tạo ra đợc 0,3122 nghìn đồng giá trị tăng thêm và so với năm 2000 thì hiệu quả của vốn lu động đã giảm 21,06%. Năm 2002 cứ một nghìn đồng bỏ vào kinh doanh thì tạo ra đợc 0,2891 nghìn đồng giá trị gia tăng đây cũng là năm hiệu quả của vốn lu động tính theo giá trị gia tăng thấp nhất, công ty cần phải nắm rõ những nguyên nhân dẫn đến hiệu quả thấp nh vầy để có biện pháp khắc phục. Năm 2003 cứ một nghìn đồng bỏ vào kinh doanh thì tạo ra đợc 0,3664 nghìn đồng giá trị gia tăng so với năm 2002 tăng 0,0773 nghìn đồng hay tăng 26,71%. Bình quân mỗi năm hiệu năng vốn lu động tính theo giá trị gia tăng giảm 0,004 nghin đồng hay giảm 1,07%. Công ty cần có biện pháp làm sao cho giá trị gia tăng tăng nhanh hơn vốn lu động để cho hiệu quả vốn lu động tính theo giá trị gia tăng đợc tăng lên.
Chuyên đề thực tập tốt nghiệp Khoa thống kê
Bảng 14. Bảng tính toán các chỉ tiêu phân tích hiệu quả vốn lu động tính theo giá trị gia tăng thuần.
Năm Chỉ tiêu Tốc độ phát triển (%) Tốc độ tăng (giảm) (%) Lợng tăng (giảm) tuyệt đối (%) Hiệu năng vốn lu động tính theo (NVA) Liên hoàn Định gốc Liên hoàn Định gốc Liên hoàn Định gốc 1999 0,3097 - - - - 2000 0,3212 103,71 103,71 3,71 3,71 0,0115 0,0115 2001 0,2736 85,18 88,34 -14,82 -11,66 -0,0476 -0,0361 2002 0,2681 97,99 86,57 -2,01 -13,43 -0,0055 -0,0416 2003 0,3332 124,28 107,59 24,28 7,59 0,0651 0,0235 BQ 0,2369 101,84 1.84 0,0059
Qua các chỉ tiêu tính toán ở bảng 14 ta thấy:
Hiệu năng của vốn cố định tính theo giá trị gia tăng thuần thấp nhất vào năm 2002 và thấp nhất vào năm 2003 có lẽ là do công ty đã rút ra đợc kinh nghiệm từ năm 2002. Hiệu quả sử dụng vốn lu động tính theo giá trị gia tăng thuần tăng trong năm 2000 và năm 2003 nhng lại giảm vào năm 2001 và năm 2002. Cụ thể:
Năm 2000 cứ một nghìn đồng vốn lu động bỏ vào kinh doanh thì tạo ra đợc 0,3212 nghìn đồng giá trị gia tăng thuần tăng 0,0115 nghìn đồng/nghìn đồng hay tăng 3,71% so với năm 1999. Đến năm 2001 cứ một nghìn đồng bỏ vào kinh doanh thì tạo ra đợc 0,2736 nghìn đồng giá trị gia tăng thuần, giảm 0,0476 nghìn đồng/nghìn đồng hay giảm 14,82%so với năm 2000 ngyên nhân là do tốc độ tăng của vốn lu động tăng nhanh hơn tốc độ tăng của giá trị gia tăng thuần. Năm 2002 là năm hiệu quả vốn lu động tính theo giá trị gia tăng thuần thấp nhất, một nghìn đồng vốn lu động bỏ vào kinh doanh chỉ tạo ra đợc 0,2681 nghìn đồng giá trị gia tăng thuần. Năm 2003 là năm hiệu quả sử dụng vốn của công ty là cao nhất và tăng 0,0651 nghìn đồng/ nghìn đồng hay tăng 24,28% so với năm 2002.
Chuyên đề thực tập tốt nghiệp Khoa thống kê
Bảng 15. Bảng tính toán các chỉ tiêu phân tích tỷ suất lợi nhuận vốn lu động
Năm
Chỉ tiêu Tốc độ phát triển
(%) Tốc độ tăng (giảm) (%) Lợng tăng (giảm) tuyệt đối (%) Tỷ suất
lợi nhuận vốn lu
động
Liên
hoàn Định gốc hoànLiên Định gốc hoànLiên Định gốc
1999 0.0564 - - - - 2000 0.0503 89,18 89,18 -10,82 -10,82 -0,0061 -0,0061 2001 0.0373 74,15 66,13 -25,85 -33,87 -0,013 -0,0191 2002 0.0025 6,70 4,43 -93,3 -95,57 -0,0348 -0,0539 2003 0.0623 2492 110,46 2392 10,46 0,0598 0,0059 BQ 0.0418 0.0015
Tỷ suất vốn lợi nhuận vốn lu động nói chung là thấp và thấp nhất vào năm 2002 đây là năm công ty kinh doanh hầu nh không có lãi. Muốn tăng tỷ suất lợi nhuận thì lợi nhuận phải tăng. Muốn vậy công ty phải tăng doanh thu, giảm chi phí, có nghĩa là tăng hiệu quả sử dụng các nguồn lực đầu vào. Năm 2003 là năm tỷ suất lợi nhuận của công ty là cao nhất do công ty đã thúc đẩy mạnh khâu bán hàng, doanh thu tăng mạnh, mặc dù chi phí cũng tăng nhng tốc độ tăng không bằng doanh thu do đó lợi nhuận tăng.
- Phân tích vòng quay của vốn lu động.
Bảng 16. Bảng tính toán các chỉ tiêu phân tích vòng quay của vốn lu động.
Năm Chỉ tiêu Tốc độ phát triển (%) Tốc độ tăng (giảm) (%) Lợng tăng (giảm) tuyệt đối (%) Vòng quay của VLĐ Liên hoàn Định gốc Liên hoàn Định gốc Liên hoàn Định gốc 1999 1,3949 - - - - 2000 1,7892 128,27 128,27 28,27 28,27 0,3943 0,3943 2001 1,3786 77,05 98,83 -22,95 -1,17 -0,4106 -0,0163 2002 1,6999 123,31 121,87 23,31 21,87 0,3213 0,305 2003 2,8495 167,62 204,28 67,63 104,28 1,1496 1,4546 BQ 1,82242 119,55 19,55 0,3636
Chuyên đề thực tập tốt nghiệp Khoa thống kê
Đối với một công ty thơng mại nh công ty Kim Linh thì vòng quay của vốn lu động từ năm 1999 đến năm 2002 là quá thấp (cha đợc 2 lần). Trong năm 2003 vòng quay của vốn lu động đã nhanh hơn cũng chính vì điều này mà doanh thu của công ty đã tăng lên một cách đáng kể. Cụ thể vòng quay của vốn lu động qua các năm nh sau:
Năm 1999 vòng quay của vốn lu động là 1,3949 vòng/năm, đến năm 2000 vòng quay của vốn lu động là 1,7892 vòng/năm tăng 0,3943vòng hay tăng 28,27% so với năm 1999. Năm 2001 vòng quay của vốn lu động là thấp nhất chỉ đạt 1,3786 vòng trên năm so với năm 2000 giảm 0,4106 vòng hay giảm 22,95%, nguyên nhân là do trong năm này vốn lu động của công ty tăng nhanh, nhng doanh thu thì tăng thấp (tốc độ tăng của vốn lu động tăng nhanh hơn tốc độ tăng của doanh thu). Năm 2002 vòng quay của vốn lu động đã tăng lên nhng vẫn còn thấp hơn năm 2000, so với năm 2001 thì tăng 0,3213 vòng hay tăng 23,31%. Năm 2003 là năm vốn lu động quay đợc nhiều vòng nhất 2,8489 vòng tăng 1,1496 vòng hay tăng 67,62% so với năm 2002. Với tốc độ quay vòng vốn nh năm 2003 thì vốn sẽ không bị ứ đọng lâu và nh vậy hiệu quả của việc sử dụng vốn cũng sẽ tăng.