Chiết khấu là một nghiệp vụ tín dụng ngắn hạn qua đó khách hàng chuyển nhợng quyền sở hữu phiếu nợ ngắn hạn cha đến hạn thanh toán cho ngân hàng để nhận lấy số tiền bằng tổng mệnh giá của kỳ phiếu trừ đi lợi tức triết khấu và tiền hoa hồng phí
Đa dạng hoá sản phẩm dịch vụ ngân hàng và mở rộng các loại hình tín dụng là mục tiêu hoạt động của các ngân hàng thơng mại hiện nay. Tại Ngân hàng Đầu t và Phát triển Phú Thọ kỳ phiếu là hình thức huy động vốn ăn khách của ngân hàng nhờ lãi suất có cao hơn một chút so với các loại tiền gửi khác, có thể đợc nhận lãi trớc hoặc nhận lãi sau và có thể chuyển nhợng cho ngời khác khi cần thiết . Đây là hình thức huy động vốn có hiệu quả của ngân hàng, bởi vậy nó đang đóng một vai trò hết sức quan trong trong lĩnh vực huy động vốn nói riêng và nghiệp vụ kinh doanh ngân hàng nói chung . Nhng đối với những ngời mua kỳ phiếu còn những điều cha thuận lợi: thời hạn huy động vốn dài (13 tháng hay 15 tháng) trong thời hạn đó có thể ngời sở hữu kỳ phiếu có nhu cầu đột suất khi các kỳ phiếu cha đến hạn rút vốn, nếu rút vốn trớc hạn thì họ chỉ đợc hởng lãi suất không kỳ hạn trên số tiền thực nộp khi mua kỳ phiếu. Nh vậy ngời mua kỳ phiếu sẽ bị thiệt thòi nhiều.
Nếu ngời sở hữu kỳ phiếu không muốn rút vốn trớc hạn thì có thể tìm ngời thứ ba để chuyển nhợng hoặc đem đến ngân hàng cầm cố để vay vốn.
Tuy nhiên trong thực tế tìm ngời thứ ba để chuyển nhợng không phải lúc nào cũng rễ ràng tìm đợc. Còn nếu thực hiện cầm cố với ngân hàng thì khách hàng phải làm đầy đủ thủ tục nh một khách hàng vay vốn, khi đến hạn trả nợ ngời vay phải đến ngân hàng làm thủ tục trả nợ và trả lãi vay.
Để giảm bớt những phiền hà và thiệt hại cho khách hàng đồng thời nâng cao “tính lỏng” chứng từ có giá của ngân hàng. Tôi xin mạnh dạn đề xuất ý kiến: thực hiện nghiệp vụ chiết khấu kỳ phiếu.
Khi khách hàng có nhu cầu xin chiết khấu chỉ cần làm đơn xin chiết khấu, bảng kê kỳ phiếu kèm theo bản gốc của kỳ phiếu xin chiết khấu đến ngân hàng để xin chiết khấu.
Cách tính số tiền khách hàng xin chiết khấu nhận đợc tối đa:
Giả định với hai loại kỳ phiếu trả lãi trớc và trả lãi sau, thì số tiền nhận đợc tối đa sẽ là:
• Đối với kỳ phiếu trả lãi trớc: Mck = M - ( M x Ick x t )- C
• Đối với kỳ phiếu trả lãi sau:
Mck = [ M + ( M x Ikp x N ) ] - ( M x Ick x t ) - C
Trong đó:
Mck: Số tiền tối đa nhận đợc sau khi chiết khấu. M: Mệnh giá của kỳ phiếu
Ick: Lãi suất chiết khấu Ikp: Lãi suất kỳ phiếu
t: Thời gian xin chiết khấu ( tính từ ngày xin chiết khấu đến ngày đến hạn của kỳ phiếu)
N: Kỳ hạn của kỳ phiếu C: Chi phí chiết khấu
Ví dụ:
Một khách hàng A có một kỳ phiếu trả lãi trớc mệnh giá là 10.000.000 đồng, kỳ hạn 15 tháng, lãi suất 0.6%/ tháng, khách hàng xin chiết khấu kỳ phiếu với thời hạn còn lại của kỳ phiếu là 2 tháng, lãi xuất chiết khấu 1%/ tháng, chi phí một món xin chiết khấu là 2.000 đồng.
Vậy khi xin chiết khấu khách hàng sẽ nhận đợc số tiền là:
Mck = 10.000.000 - ( 10.000.000 x 1% x 2 tháng )- 2.000 = 9.798.000 đ Cũng ví dụ trên nhng đối với kỳ phiếu trả lãi sau thì số tiền nhận đợc là:
Mck ={ 10.000.000 + ( 10.000.000 x 0.6% x 15 tháng )}- - ( 10.000.000 x 1% x 2 tháng) - 2.000 = 10.698.000 đồng.
Tóm lại chiết khấu kỳ phiếu đợc thực hiện sẽ giải quyết đợc rất nhiều nhu cầu vốn của các đơn vị và cá nhân, đồng thời mở rộng hình thức tín dụng của ngân hàng tạo điều kiện cho khách hàng phát huy hơn nữa hiệu quả sử dụng nguồn vốn của mình, thực hiện đúng khẩu hiệu “Hiệu quả kinh doanh của khách hàng là mục tiêu hoạt động của Ngân hàng Đầu t và Phát triển Việt Nam”.