C L+ MA D+ NDB + E
1.4đk toán theo giá tr s sách ca ngân hàng ủ
V n đ k toán theo giá tr s sách c a ngân hàng làm gi m ý nghĩa c a các kho nầ ề ế ị ố ủ ả ủ ả m c trong b ng CĐKT. Theo ch đ k toán hi n nay thì tài s n và n trên b ngụ ả ế ộ ế ệ ả ợ ả CĐKT được ghi theo chi phí g c, chi phí phát sinh t i th i đi m xu t hi n nghi p v .ố ạ ờ ể ấ ệ ệ ụ Phương pháp này còn g i là phọ ương pháp theo giá tr s sách (book value) v i giị ổ ớ ả đ nh giá tr t t c các kho n cho vay và các kho n m c khác trong b ng cân đ i kị ị ấ ả ả ả ụ ả ố ế toán s đẽ ược gi không đ i cho đ n khi đáo h n. Phữ ổ ế ạ ương pháp này đã không ph nả ánh được tác đ ng c a thay đ i lãi su t và r i ro tín d ng đ i v i b ng CĐKT c aộ ủ ổ ấ ủ ụ ố ớ ả ủ ngân hàng.
Ví d 2: H n ch c a k toán theo giá tr s sáchụ ạ ế ủ ế ị ổ
N u lãi su t c a trái phi u Chính ph m nh giá 100 tri u, kỳ h n 1 năm, đúng b ng lãiế ấ ủ ế ủ ệ ệ ạ ằ su t th trấ ị ường và b ng 10% thì ngân hàng có th bán trái phi u này v i giá đúng b ngằ ể ế ớ ằ m nh giá 100 tri u. Tuy nhiên, n u lãi su t th trệ ệ ế ấ ị ường tăng lên 12% trong khi lãi su tấ coupon c a trái phi u v n không đ i và b ng 10%, khi đó giá tr c a trái phi u này chủ ế ẫ ổ ằ ị ủ ế ỉ còn 98,21 tri u đ b o đ m t l thu nh p c a trái phi u khi đáo h n (YTM) b ng 12%ệ ể ả ả ỷ ệ ậ ủ ế ạ ằ Tương t nh ng r i ro c a ngự ữ ủ ủ ười đi vay s nh hẽ ả ưởng đ n giá tr th trế ị ị ường hi n hànhệ c a các kho n cho vay và ch ng khoán. Rõ ràng n u m t s kho n cho vay c a ngânủ ả ứ ế ộ ố ả ủ hàng có r i ro tín d ng tăng lên thì giá tr th trủ ụ ị ị ường c a chúng ph i gi m đi và ngủ ả ả ợc l i.ạ
Vi c ghi chép các tài s n c a ngân hàng theo chi phí g c và vi c các con s nàyệ ả ủ ố ệ ố không thay đ i ph n ánh tình hình th trổ ả ị ường đã ki n cho b ng CĐKT ph n ánh khôngế ả ả chân th c v tình hình tài chính c a ngân hàngự ề ủ
2. Các mô hình qu n tr tài s n và v nả ị ả ố2.1. Mô hình qu n lý qu t p trungả ỹ ậ