Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
Chỉ tiờu Giỏ trị Điểm
1. Hệ số khả năng trả lói (từ thu nhập thuần) 0,35 lần 4 2. Hệ số khả năng trả nợ gốc (từ thu nhập thuần) 0,82 lần 8
3. Xu hướng của lưu chuyển tiền tệ thuần trong quỏ khứ.
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
4. Trạng thỏi lưu chuyển tiền thuần từ hoạt động.
> Lợi nhuận thuần
20
5. Tiền và cỏc khoản tương đương tiền/Vốn chủ sở hữu.
0,006 4
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
Từ cỏc chỉ tiờu lưu chuyển ở trờn cho thấy, doanh nghiệp sử dụng hiệu quả lợi nhuận trước thuế và lói vay để thanh toỏn gốc và lói của ngõn hàng. Xu hướng lưu chuyển tiền tệ trong quỏ khứ tăng lờn cho thấy doanh nghiệp cú khả năng thanh toỏn nợ.
Tiếp theo là cỏc chỉ tiờu về năng lực quản lý, cụ thể Kinh nghiệm trong ngành ban quản lý "Cuộc hành trỡnh gần 1/2 thế kỷ" đó qua (1976-2011) của Cụng ty Cổ Phần Xõy Dựng Giao Thụng Quảng Nam mang đầy ý nghĩa, đủ để chiờm nghiệm giỏ trị của từng bước đi suốt chiều dài 35 năm qua. Điều đú cho thấy kinh nghiệm trong ngành của Cụng ty thật sự rất vững chắc, ở chỉ tiờu này ngõn hàng chấm điểm cho Cụng ty là hơn 20 năm kinh nghiệm và đạt được 20 điểm. Để xỏc định chỉ tiờu về
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
Kinh nghiệm của Ban quản lý, ta cú thể dựa vào số năm kinh nghiệm của Hội đồng quản trị và Ban giỏm đốc của Cụng ty. Hội đồng quản trị và Ban giỏm đốc của Cụng ty bao gồm:
• ễng Huỳnh Tiến Chủ tịch Bổ nhiệm năm 2009, 2 năm kinh nghiệm
• ễng Phạm Văn Sương Giỏm đốc kiờm Phú chủ tịch Bổ nhiệm năm 2008, 3 năm kinh nghiệm
• ễng Phạm Cụng Hải Phú Giỏm đốc Bổ nhiệm năm 2009, 2 năm kinh nghiệm
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
• ễng Huỳnh Trung Phú Giỏm đốc Bổ nhiệm năm 2010, 1 năm kinh nghiệm
Tớnh trung bỡnh số năm kinh nghiệm của Hội đồng quản trị và Ban giỏm đốc, ta cú thể xỏc định số năm kinh nghiệm của Ban quản lý như sau: (2 năm + 3 năm + 2 năm + 3 năm + 1 năm)/5 > 2 năm. Căn cứ vào cỏch chấm điểm của Ngõn hàng qua Bảng 5 Phần phụ lục, ta cú kết quả là > 2 năm, số điểm đạt được là 12 điểm.
Về thành tựu của Cụng ty,từ khi thành lập tới nay, Cụng ty đó vinh dự đún nhận 45 phần thưởng cao quý, từ Bằng khen cấp tỉnh, cấp bộ nghành đến Huõn chương lao động hạng nhất, của Chớnh phủ ban tặng.
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
Bảng chấm điểm cỏc chỉ tiờu về năng lực quản lý của Cụng ty CP xõy dựng giao thụng Quảng Nam.
Chỉ tiờu Kết quả Điểm
Kinh nghiệm trong ngành của ban quản lý liờn quan trực tiếp đến dự ỏn đề xuất
>20 năm 20
Kinh nghiệm của ban quản lý > 2 năm 12
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
và kiểm tra. Cỏc thành tựu đạt được và cỏc bằng
chứng về những lần thất bại trước của Ban quản lý.
Đó cú uy tớn/ thành tựu cụ thể trong lĩnh vực liờn
quan đến dự ỏn.
20
Tớnh khả thi của phương ỏn kinh doanh và dự toỏn tài chớnh
Phương ỏn kinh doanh và dự toỏn tài chớnh tương đối cụ thể và rừ ràng.
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
Tổng cộng 84
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
Nhúm 10. Lớp Đại học Kế toỏn K08A Trang - 81 -
Chỉ tiờu Kết quả Điểm
Trả nợ đỳng hạn Luụn trả đỳng hạn từ 12 - 36
thỏng vừa qua
16
Số lần gión nợ hoặc gia hạn nợ Khụng cú 20
Nợ quỏ hạn trong quỏ khứ Khụng cú 20
Số lần cỏc cam kết mất khả năng thanh toỏn (thư tớn dụng, bảo lónh, cỏ cam kết khỏc…)
Khụng mất khả năng thanh toỏn trong vũng 24 thỏng qua
16
Cung cấp thụng tin đầy đủ và đỳng hẹn theo yờu cầu của ngõn hàng
Cú trong thời gian từ 12 thỏng đến 36 thỏng vừa qua
16
Thời gian duy trỡ tài khoản với ngõn hàng >5 năm 20
Số lượng ngõn hàng khỏc mà khỏch hàng duy trỡ tài khoản Khụng cú 20
Số lượng giao dịch trung bỡnh hàng thỏng 15 – 30 8
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
Cụng ty CP xõy dựng giao thụng Quảng Nam hoạt động trong nhiều lĩnh vực như: xõy dựng cỏc cụng trỡnh giao thụng trong và ngoài nước, xõy dựng cỏc cụng trỡnh cụng nghiệp dõn dụng, Thủy lợi - thủy điện, cỏc cụng trỡnh điện nước, cụng trỡnh cụng cộng khỏc, đầu tư xõy dựng cơ sở hạ tầng khu cụng ngiệp, khu dõn cư và kinh doanh bất động sản, sản xuất vật liệu xõy dựng ( đất, đỏ,sỏi...) sản xuất bờtụng thương phẩm và cấu kiện bờtụng đỳc sẵn, san lấp mặt bằng, xử lý nền múng cụng trỡnh, kố chống xúi lở, đầu tư xõy dựng kinh doanh chuyển giao (BOT) cỏc cụng trỡnh cơ sở hạ tầng giao thụng, kinh doanh cỏc dịch vụ du lịch khỏch sạn, tư vấn thiết kế xõy dựng cỏc cụng trỡnh giao thụng. Với những thụng tin trờn ta cú bảng chấm điểm cụ thể như sau:
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
Bảng chấm điểm cỏc chỉ tiờu về đặc điểm hoạt động của Cụng ty CP xõy dựng giao thụng Quảng Nam.
Chỉ tiờu Kết quả Điểm
Đa dạng hoỏ cỏc hoạt động theo ngành, thị trường, vị trớ.
Đa dạng húa theo ngành và thị trường 16
Thu nhập từ hoạt động xuất khẩu Khụng cú thu nhập từ xuất nhập khẩu 4 Sự phụ thuộc vào cỏc đối tỏc Phụ thuộc nhiều vào đối tỏc đang phỏt triển 12
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
trong những năm gần đõy Vị thế của cụng ty
- Đối với DDNN Trực thuộc UBNN địa phương- nhỏ 8
- Cỏc chủ thể khỏc Cụng ty lớn hoặc trung bỡnh, khụng niờm yết
12
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
Tổng điểm cỏc chỉ tiờu tài chớnh đó nhõn trọng số là 49,4 điểm và tổng điểm cỏc chỉ tiờu phi tài chớnh đó nhõn trọng số là 87,56 điểm như được trỡnh bày tại bảng sau:
Bảng tổng kết điểm cỏc yếu tố phi tài chớnh
Chỉ tiờu Tỷ
trọng Điểm Điểm theo trọng số
Lưu chuyển tiền tệ
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm Năng lực quản lý 30% 84 25,2 Uy tớn giao dịch 20% 148 29,6
Mụi trường kinh doanh
13% 88 11,44
Đặc điểm hoạt động
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
Tổng cộng 440 87,56
Điểm trọng số cỏc chỉ tiờu tài chớnh và phi tài chớnh.
Nhúm 10. Lớp Đại học Kế toỏn K08A Trang - 88 -
Chỉ tiờu Điểm Tỉ
trọng theo Điểm trọng số
Chấm điểm tài chớnh 49,4 40% 19,76
Chấm điểm phi tài chớnh 87,56 60% 52,54
Điểm thưởng bỏo cỏo tài
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
Tổng điểm xếp hạng của Cụng ty Cổ phần xõy dựng giao thụng Quảng Nam là 78,3 điểm, căn cứ vào Bảng 9: Bảng xếp hạng doanh nghiệp, cụng ty được xếp hạng A, được đỏnh giỏ là hoạt động hiệu quả, tỡnh hỡnh tài chớnh tương đối tốt, khả năng trả nợ đảm bảo, cú thiện chớ, rủi ro thấp, ưu tiờn đỏp ứng nhu cầu tớn dụng, khụng yờu cầu cao về biện phỏp đảm bảo tiền vay.
Chương 4: Một số thành cụng, hạn chế và giải phỏp nõng cao hiệu quả trong cụng tỏc chấm điểm tớn dụng và xếp hạng khỏch hàng tại Ngõn hàng Ngoại thương Việt Nam.
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
4.1. Những thành cụng và hạn chế trong cụng tỏc chấm điểm tớn dụng và xếp hạng khỏch hàng của Vietcombank.
Hệ thống chấm điểm tớn dụng và xếp hạng khỏch hàng của Vietcombank đó gúp phần rất đỏng kể trong việc sàng lọc và phõn loại khỏch hàng, từ đú giỳp cho ngõn hàng giảm được rủi ro trong mức cho phộp. Kết quả chấm điểm tớn dụng và xếp hạng khỏch hàng được cỏc nhà quản trị ngõn hàng sử dụng để xỏc định mức giới hạn tớn dụng tối đa cho từng khỏch hàng, ỏp dụng mức lói suất cho vay và cỏc quy định về tài sản đảm bảo. Nhỡn chung thỡ hệ thống chấm điểm tớn dụng và xếp hạng khỏch hàng hiện nay của Vietcombank là hiện đại và khắc phục được chủ quan trong chấm
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
điểm cỏc chỉ tiờu định lượng bằng cỏch đưa vào cỏc chỉ tiờu phi tài chớnh. Mụ hỡnh chấm điểm tớn dụng và xếp hạng khỏch hàng của Vietcombank tuõn theo cỏc trỡnh tự, tiờu chớ rất nghiờm ngặt và chặt chẽ, bao gồm: hệ thống cỏc chỉ tiờu đỏnh giỏ và điểm trọng số, cỏch xỏc định giỏ trị của từng chỉ tiờu đỏnh giỏ, cỏch quy đổi giỏ trị sàng điểm của tiờu chớ đỏnh giỏ; cỏch xếp hạng khỏch hàng và quan điểm cấp tớn dụng theo từng mức xếp hạng.
Tuy nhiờn, từ thực tế nghiờn cứu như trờn cũng cho thấy những hạn chế cần phải hoàn thiện hơn nữa. Việc chấm điểm cỏc chỉ tiờu phi tài chớnh đang sử dụng khỏ phức tạp, bao gồm năm nhúm chỉ tiờu về lưu chuyển tiền tệ, năng lực quản lý, quan hệ tớn dụng, mụi trường kinh kinh doanh và đặc điểm hoạt động của doanh nghiệp. Trong số cỏc nhúm
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
chỉ tiờu này vẫn cú những chỉ tiờu chưa thật sỏt với tỡnh hỡnh thực tế của đối tượng được chấm điểm, cũng cú những chỉ tiờu vượt quỏ những năng lực của doanh nghiệp. Hiện nay, trong cựng một hệ thống phũng ngừa rủi ro tớn dụng của Vietcombank lại đang tồn tại đồng thời hai mụ hỡnh chấm điểm tớn dụng và xếp hạng doanh nghiệp tại tổ chức tớn dụng VCI và cỏc chi nhỏnh của Vietcombank. Cỏc chỉ tiờu chấm điểm giữa hai mụ hỡnh này chưa thống nhất với nhau. Vietcombank đang tiến hành thử nghiệm hai mụ hỡnh nhằm xỏc định những điểm tối ưu sau đú sẽ rà soỏt và kết hợp thành một mụ hỡnh chung.
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
4.2. Cỏc giải phỏp nõng cao hiệu quả trong cụng tỏc chấm điểm tớn dụng và xếp hạng khỏch hàng của Vietcombank.
Nếu chỉ dựa vào cỏc mụ hỡnh chấm điểm tớn dụng và xếp hạng để đỏnh giỏ mức độ rủi ro của người đi vay thỡ kết quả đạt được cú thể vẫn xa cỏch với thực tế do sự biến động của điều kiện kinh doanh và khụng cú phương phỏp phõn tớch hay một hệ thống phức tạo nào cú thể hoàn toàn thay thế được kinh nghiệm cũng như cỏc đỏnh giỏ chuyờn mụn của cỏn bộ tớn dụng. Vỡ vậy, Vietcombank cần phải cú sự phối hợp chặt chẽ giữa yếu tố con người và cụng nghệ trong cụng tỏc chấm điểm tớn dụng và xếp hạng khỏch hàng nhằm quản trị rủi ro tớn dụng một cỏch cú hiệu quả. Cần
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
tăng cường cụng tỏc kiểm tra khỏch hàng, thu thập thụng tin kịp thời về cỏc biến động của khỏch hàng nhằm điều chỉnh chớnh sỏch tớn dụng một cỏch hợp lý. Xõy dựng hệ thống thụng tin, thiết lập cỏc kờnh trao đổi thụng tin giữa cỏc ngõn hàng trờn cơ sở cạnh tranh nhưng hợp tỏc nhằm đạt mục tiờu chung là ngăn ngừa và giảm thiểu rủi ro trong hoạt động tớn dụng. Sử dụng tiến bộ cụng nghệ tin học trong quản trị thụng tin là một trong những yếu tố then chốt để phỏt triển cơ sở dữ liệu khỏch hàng. Tăng cường đào tạo nõng cao trỡnh độ và kỹ năng phõn tớch đỏnh giỏ của chuyờn mụn. Kinh nghiệm thực tiễn cho thấy khụng cú phương phỏp và cụng cụ nào cú thể hoàn toàn thay thế được kỹ năng và kinh nghiệm của đội ngũ chuyờn gia phõn tớch tớn dụng. Nõng cao nhận thức của cỏc nhà quản trị về vai trũ của cụng cụ chấm điểm xếp hạng tớn dụng đối với phũng ngừa rủi ro và thiết lập danh mục cho vay hiệu quả. Vận dụng cụng cụ
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
chấm điểm tớn dụng và xếp hạng khỏch hàng kết hợp với cỏc biện phỏp khỏc như tài sản đảm bảo an toàn, trớch lập dự phũng rủi ro.
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
Túm lại, cụng tỏc chấm điểm tớn dụng và xếp hạng khỏch hàng đang đúng một vai trũ to lớn đối với cỏc chủ thể trong nền kinh tế, quyết định đến việc ra quyết định kinh doanh và đầu tư , và đối với mỗi chủ thể khỏc nhau, vai trũ này lại được thể hiện trờn những khớa cạnh riờng khỏc biệt. Xột đến cựng , mục đớch cơ bản , quan trọng hàng đầu của việc chấm điểm tớn dụng và xếp hạng khỏch hàng là đưa ra được thứ hạng của khỏch hàng dựa trờn việc chấm điểm cỏc chỉ tiờu cú sẵn để từ đú đưa ra cỏc kết luận, nhận xột về khỏch hàng là cỏ nhõn hay doanh nghiệp và ra cỏc quyết định chớnh xỏc, kịp thời. Khi cụng tỏc xếp hạng đạt được những mục đớch đặt ra, nú sẽ tỏc động tớch cực đến bản than khỏch hàng và cỏc chủ thể liờn quan, đồng thời tăng tớnh ổn định cho nền kinh tế. Để trở thành một nước cú nền kinh tế phỏt triển thỡ điều tất yếu mà bất kỳ nhà nước nào cũng phải cú là nguồn lực. Việc quản lý cỏc hoạt động
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
của Ngõn sỏch nhà nước của mỗi quốc gia, cụ thể là cỏc khoản thu - chi ngõn sỏch sao cho phự hợp, sao cho hợp lý và đạt hiệu quả là một điều rất quan trọng mà khụng phải quốc gia nào cũng làm được. Nú là sự thỏch thức mà nước Việt nam ta phải vượt qua được để hoàn thành quỏ trỡnh cụng nghiệp hoỏ hiện đại hoỏ đất nước khụng chỉ ở hiện tại mà cũn cả trong tương lai.
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
TÀI LIỆU THAM KHẢO
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
Luận văn Thạc sĩ kinh tế Nguyễn Thành Huyờn. TP HCM năm 2008. Bài giảng Tài chớnh doanh nghiệp. Giảng viờn Nguyễn Quang Việt.
Bỏo cỏo tài chớnh, Thuyết minh Bỏo cỏo tài chớnh, Bỏo cỏo Giỏm đốc năm 2010 của Cụng ty Cổ phần xõy dựng giao thụng Quảng Nam.
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
Thụng tin lấy từ trang web http://tailieu.vn
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm
BẢNG PHỤ LỤC
Tiểu luận nhúm Giảng viờn giảng dạy: Phan Thị Thanh Lõm