Huy đ ng v n ti n g i c a các NHTM Vi t Nam t ng nhanh trong giai đo n 2007 – 2010 là do giai đo n này các NHTM s d ng công c lãi su t đ c nh tranh huy đ ng v n, đi u này c ng cho th y s b t n trong ngu n v n huy đ ng, do các ngân hàng thay vì nâng cao ch t l ng s n ph m l i c nh tranh d a trên lãi su t, khi n cho các kho n ti n g i th ng nhanh chóng b rút ra và đem g i t i ngân hàng có m c lãi su t cao h n. Tuy nhiên, t c đ t ng tr ng huy đ ng v n n m 2010 – 2011 có s ch ng l i, m t ph n là do ngày 03/03/2011 NHNN ban hành Thông t 02/2011/TT-NHNN n đnh m c tr n lãi su t huy đ ng ti n đ ng Vi t Nam áp d ng cho các NHTM là 14%. M c lãi su t m i đ c quy đnh th p h n lãi su t huy đ ng trên th tr ng tr c đó d n đ n nh ng khó kh n cho NHTM trong vi c duy trì các kho n ti n g i c a khách. Tr n lãi su t huy đ ng khi n nhi u ng i l a ch n ngân hàng có uy tín g i ti n thay vì l a ch n ngân hàng có m c lãi su t cao h n. Giai đo n cu i n m 2011 tr đi, t c đ t ng tr ng huy đ ng v n t ng đ i n đ nh. (Ngu n: T ng h p c a tác gi t BCTN c a các NHTM Vi t Nam) 2.1.3. Tình hình cho vay: 1,006,751 1,236,995 1,607,162 2,255,084 2,480,548 2,888,946 3,322,576 0 500,000 1,000,000 1,500,000 2,000,000 2,500,000 3,000,000 3,500,000 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 B T NHTM V N
Tín d ng là m t trong nh ng ho t đ ng tín d ng mang l i thu nh p chính cho các NHTM Vi t Nam nên đ c các NHTM chú tr ng, không ng ng c i thi n và m r ng các s n ph m c p tín d ng. i v i n n kinh t , tín d ng góp ph n n đ nh ti n t , n đ nh giá c , và giúp phát tri n kinh t qu c gia nh ng c ng gây ra nhiêu r i ro v b t n kinh t .
B ng 2.4: D n tín d ng c a NHTM Vi t Nam Ch tiêu/n m 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 T ng d n tín d ng (t đ ng) 1,067,764 1,339,296 1,869,255 2,452,275 2,771,170 3,018,081 3,366,165 T c đ t ng tr ng tín d ng 53.89 25.43 37.53 31.19 13 8.91 11.53
(Ngu n: S li u báo cáo th ng niên c a Ngân hàng Nhà n c qua các n m)
T ng tr ng tín d ng cao nh t n m 2007 (t ng 53.89%), do th tr ng b t đ ng s n phát tri n, các ngân hàng t p trung cho vay vào l nh v c này t ng cao. n n m 2008, t c đ t ng tr ng có xu h ng t ng ch m l i và gi m đáng k so v i n m 2007, ch b ng m t n a t c đ phát tri n c a n m 2007. Sang n m 2009, tín d ng đã t ng tr l i, toàn h th ng ngân hàng đ t 1,869,255 t đ ng (t ng 37.53%) so v i n m 2008, tín d ng t ng là do chính sách kích c u, h tr lãi su t c a Chính ph nh m ng n ch n suy gi m kinh t
Bi u đ 2.2.: D n tín d ng c a NHTM Vi t Nam
(Ngu n: S li u báo cáo th ng niên c a Ngân hàng Nhà n c qua các n m)
53.89 25.43 37.53 31.19 13 8.91 11.53 0 10 20 30 40 50 60 0 500,000 1,000,000 1,500,000 2,000,000 2,500,000 3,000,000 3,500,000 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 T ng d n tín d ng (t đ ng) T c đ t ng tr ng tín d ng (%)
D a trên đ th d n tín d ng c a toàn h th ng ngân hàng, n m 2010 – 2011, t c đ t ng tr ng tín d ng ch m, lãi su t cho vay cao, các doanh nghi p trong n c g p ph i khó kh n do nh h ng c a suy thoái kinh t th gi i, hàng t n kho nhi u, nên các doanh nghi p ng i vay v n, c ng thêm theo ch th 01/CT-NHNN, ngày 01/3/2011 v th c hi n gi i pháp ti n t và ho t đ ng ngân hàng, Th ng đ c NHNN yêu c u các NHTM xây d ng k ho ch t ng tr ng tín d ng cho n m 2011 không đ c t ng quá 20% d n so v i cu i n m 2010 và ph i đ c NHNN phê duy t nên các ngân hàng h n ch cho vay, do đó tín d ng n m 2011 t ng tr ng r t th p. c bi t n m 2012, tín d ng ch t ng tr ng 8,91% (gi m 6 l n so v i m c t ng n m 2007), t ng th p nh t trong các n m qua, m c dù l m phát đã gi m nh ng tình hình kinh t trong n c v n còn khó kh n, s n xu t kinh doanh đình tr , hàng t n kho ch a đ c gi i phóng, v n t n đ ng nhi u, doanh nghi p không có nhu c u vay v n. Vi c này ph n ánh khá chính xác tình hình tài chính ngân hàng trong nh ng n m g n đây. N m 2013, m c dù NHNN đ t ra m c tiêu t c đ t ng tr ng tín d ng toàn h th ng m c 12% nh m tháo g khó kh n cho s n xu t -
kinh doanh, h tr th tr ng và góp ph n h tr t ng tr ng kinh t m c h p lý, th nh ng theo công b c a Th ng đ c NHNN con s t ng tr ng đ n ngày 12/12/2013 là 8.83%, các ngân hàng tích c c ch y đua t ng tr ng tín d ng đ hoàn thành m c tiêu c a NHNN đ t ra.
2.1.4. K t qu ho t đ ng kinh doanh:
N m 2008, tình hình l m phát và thanh kho n ngân hàng đã tr nên nghiêm tr ng. Chính ph đã u tiên m c tiêu ch ng l m phát b ng vi c áp d ng chính sách th t ch t ti n t nh m gi m l ng cung ti n trong l u thông, đ c xem là m t trong nh ng nguyên nhân chính gây ra m c l m phát cao. n đnh th tr ng ti n t , NHNN đã th c hi n nhi u bi n pháp can thi p. Tuy nhiên. Các bi n pháp này mang tính ch t hành chính đã làm cho thanh kho n c a m t s ngân hàng ngày càng khó kh n h n.
T ng l i nhu n tr c thu c a các NHTM Vi t Nam t ng liên t c t n m 2007 đ n n m 2011 nh ng v i m c t ng l i gi m d n, đ t m c t ng tr ng cao nh t vào n m 2009 (50.21%). n n m 2012, t ng m c l i nhu n tr c thu gi m m nh so v i n m 2011
(gi m 37.90%). N m 2013, m c l i tr c thu ch đ t 14,144,277 tri u đ ng gi m 17.63% so v i n m 2012. B ng 2.5: K t qu ho t đ ng kinh doanh ( VT: tri u đ ng) Ch tiêu 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 T ng l i nhu n tr c thu 9,821,342 11,657,769 17,511,343 23,678,270 27,651,803 17,170,989 14,144,277 T ng tr ng(%) 18.70 50.21 35.22 16.78 -37.90 -17.63 (Ngu n: T ng h p t các BCTN c a các NHTM Vi t Nam)
T su t l i nhu n/t ng tài s n bình quân (ROA) và t su t l i nhu n/v n ch s h u (ROE) c a các NHTMCP gi m m nh vào n m 2008, ROE t m c 11.36% gi m còn 8.36%. N m 2009, ROA và ROE t ng m nh tr l i sau đó gi m d n nh ng v n gi m c
n đnh (ROE m c kho ng 11%, ROA m c 1%) cho đ n 2011. Có th nói, m t trong nh ng nguyên nhân chính mà t l ROE và ROA c a các ngân hàng đ c duy trì n đnh và cao h n các ngành khác trong b i c nh kinh t giai đo n này là do chênh l ch gi a lãi su t huy đ ng đ c gi i h n t i m c tr n 14% theo quy đnh c a NHNN, trong khi đó lãi su t cho vay đ c duy trì m c cao.
Tuy nhiên đ n n m 2012, ROE gi m m nh ch còn 6.89% và ROA ch còn 0.81%. ây th c s là m t n m khó kh n c a n n kinh t Vi t Nam v i nhi u cung b c khác nhau, ho t đ ng tín d ng c a ngân hàng t ng tr ng y u, lãi su t liên t c gi m m nh. Theo s li u c a NHNN, chênh l ch lãi su t đ u vào và đ u ra tr chi phí d phòng r i ro c a toàn h th ng hi n ch còn 2.33% t i th i đi m cu i n m 2012. L i nhu n c a h th ng ngân hàng n m 2012 gi m m nh ch y u là do s gi m sút m nh c a m t s ngân hàng nh : ACB có ROE t m c 26.82% n m 2011 gi m xu ng còn 6.21%, ROA t m c 1.14% n m 2011 gi m xu ng còn 0.44%; Ngân hàng PGbank có ROE t m c 17.22% gi m còn 7.51%, ROA t m c 2.54% gi m còn 1.25%. N m 2013, khi n n kinh t v n còn khó kh n nh ng c ng đã có s kh i s c h n cho các NHTM Vi t Nam, ch s ROE t ng lên m c 7.25% và ROE t ng lên m c 0.95%, tình hình kinh doanh gi m sút c a
các nhân hàng v s l ng l n ch t l ng m i đ c th hi n qua các s li u báo cáo. i u này mang ý ngh a là các ngân hàng đã r t c g ng, s d ng nhi u bi n pháp, c ng c tài chính, kh c ph c khó kh n trong th i gian qua, nh ng tình hình hi n t i đã v t ngoài kh n ng ki m soát c a ngân hàng, c n ph i có s n l c h tr c a Nhà n c, c a các thành ph n kinh t đ n đ nh h th ng tài chính, phát tri n kinh t .
Bi u đ 2.3: Ch s ROE, ROA
(Ngu n: T ng h p t các BCTN c a các NHTM Vi t Nam)
2.2. Phân tích th c tr ng n x u c a các Ngân hàng th ng m i Vi t Nam:
2.2.1. Phân tích tình hình n x u c a các Ngân hàng th ng m i Vi t Nam
2.2.1.1. Tình hình chung và xu h ng n x u:
N x u là v n đ th ng tr c trong ngân hàng, vì ho t đ ng tín d ng luôn có r i ro. V n đ t ng tr ng tín d ng quá nóng trong đã t o ra s c ép cho n n kinh t , đ c bi t tín d ng t ng tr ng m nh vào giai đo n 2008 – 2009. Bên c nh đó, nh h ng c a cu c kh ng ho ng kinh t tài chính và suy thoái kinh t toàn c u t n m 2008, n n kinh t n c ta đã ch u tác đ ng tiêu c c và kinh t v mô có nhi u y u t không thu n l i nh s tu t d c c a th tr ng ch ng khoán và di n bi n ph c t p c a th tr ng b t đ ng s n, giá vàng lên xu ng th t th ng đã nh h ng đ n ch t l ng tín d ng, ho t đ ng s n xu t 11.36 8.63 11.64 11.32 11.05 6.89 7.25 0.00 2.00 4.00 6.00 8.00 10.00 12.00 14.00 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 ROE ROA
kinh doanh c a các doanh nghi p g p khó kh n, n x u c a h th ng các TCTD có chi u h ng gia t ng nhanh.
Bi u đ 2.6: T l n x u h th ng Ngân hàng
(Ngu n: S li u th ng kê NHNN Vi t Nam)
T n m 2008 – 2012 n x u có chi u h ng gia t ng nhanh chóng và có xu h ng t ng cao t giai đo n 2011, n x u t ng cao nh t là n m 2012. N u nh n m 2008 t l n x u c a hoàn h th ng NHTM Vi t Nam là 2.17% thì đ n n m 2012 t l n x u lên đ n 8.6% t ng đ ng 202 nghìn t đ ng trên t ng d n đây đ c xem n m đen t i c a h th ng NHTM trong ho t đ ng tín d ng c a mình, g p g n 10 l n n m 2008. Con s này đã báo đ ng ch t l ng tín d ng nói riêng, tình hình kinh doanh c a các NHTM Vi t Nam nói chung. T ng c u c a n n kinh t gi m m nh, tiêu th hàng hóa h p nhi u khó kh n, hàng t n kho l n, th tr ng b t đ ng s n đóng b ng, n ng l c tài chính c a doanh nghi p gi m sút… làm cho t c đ t ng tr ng d n tín d ng n m 2011 ch m l i đáng k và trong n m 2012 ti p t c gi m xu ng trong khi n x u ngày càng t ng. H n n a là h u qu c a m t th i gian dài các NHTM ch y đua t ng tr ng tín d ng mà không qu n lý ch t v ch t l ng tín d ng. M c dù tình hình l m phát đã đ c c i thi n, hàng lo t ngân hàng gi m lãi su t cho vay, nh ng doanh nghi p v n khó kh n, ho t đ ng kinh doanh
0.00 1.00 2.00 3.00 4.00 5.00 6.00 7.00 8.00 9.00 10.00 0 500,000 1,000,000 1,500,000 2,000,000 2,500,000 3,000,000 3,500,000 4,000,000 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 D n tín d ng (t đ ng) T
gi m sút, thì tr ng mua bán m đ m, doanh nghi p khó kh n trong vi c tr n ngân hàng, vì v y n x u t ng cao vào n m 2012. Nguyên nhân là trong n i t i c a NHTM công tác qu n tr , đi u hành ho t đ ng tín d ng c a m t s TCTD còn b t c p. Nh vi c th m đnh, quy t đnh cho vay, ki m tra s d ng v n vay, giám sát tình hình s n xu t xu t kinh doanh c a khách hàng ch a tuân th quy đ nh. Công tác phân tích, đánh giá, phân lo i khách hàng, l nh v c kinh doanh ch a sát v i th tr ng đ có bi n pháp ng x k p th i. Vi c đánh giá tài s n đ m b o cao h n giá tr th c th , nh n tài s n không đ y đ tính pháp lý, có tranh ch p d n đ n tình tr ng khó x lý, phát m i ho c phát m i đ c thì giá tr thu h i th p. Ngoài ra, các NHTM áp d ng chi n l c t ng tr ng tín d ng nhanh trong khi n ng l c qu n tr r i ro còn nhi u h n ch và ch m đ c c i thi n. H n n a, m t s các NHTM liên t c t ng v n đi u l d n đ n s c ép t ng tr ng tín d ng đ đ m b o hi u qu kinh doanh trong khi kh n ng v qu n tr r i ro, giám sát v n còn b t c p. Bên c nh đó, n ng l c thanh tra, giám sát NHNN trong m t th i gian dài còn h n ch , ch a phát huy hi u l c, hi u qu trong vi c phát hi n, ng n ch n và x lý k p th i các vi ph m và r i ro trong ho t đ ng tín d ng c a các NHTM, nh t là các vi ph m quy đ nh v h n ch c p tín d ng và vi c đ u t quá m c vào m t s l nh v c ti m n r i ro cao (V Minh, 2012). C ng v i s c kh e n n kinh t ch a th t s h i ph c sau cu c kh ng ho ng kinh t toàn c u n m 2008, hàng lo t các doanh nghi p phá s n do làm n thua lô d n đ n các doanh nghi p vay v n ngân hàng không th th c hi n ngh a v tr n vay làm n x u t ng thêm. N x u m t s NHTM nh c a Vietcombank chi m 2.69% t ng d n . T ng t , Vietinbank n x u là 1.47%, t ng g p đôi so v i m c 0.75% cu i n m 2011. Trong đó, n nghi ng t ng v t g p h n 8 l n và n có kh n ng m t v n t ng g p h n 2 l n so v i n m 2011. Trong s các ngân hàng có quy mô nh h n, t l n x u c a m t s ngân hàng c ng duy trì m c an toàn nh KienLongBank v i 2.77%; VietCapitalBank v i 1.9% (Anh V , 2013). Tuy nhiên, t l n x u các NHTM Vi t Nam v n còn th p h n so v i nhi u n c (Albania: 18.8%; Latvia: 17.5%; Lithuania: 16.4%; Montenegro: 15.5%; Romania: 14.1%; Serbia: 18.8%; Kazakhstan: 30.8%; Tajikistan: 14.9%; Ukraine: 14.7%; Pakistan: 16.2% (H ng Anh, 2012).
N x u t ng trong b i c nh n n kinh t không thu n l i cho s phát tri n s n xu t kinh doanh c a doanh nghi p, n x u cao và ngày càng l n g n đây ph n ánh qua mô hình t ng tr ng không h p lý và kém hi u qu , đ c bi t khi môi tr ng kinh t khó kh n h n. Vi c t ng tr ng kinh t d a vào v n là chính, trong khi đó công ngh , mà c th là qu n lý không theo k p, doanh nghi p càng vay nhi u càng khó có kh n ng qu n lý hi u qu các đ ng v n vay, môi tr ng kinh t v mô khó kh n là m t trong nh ng nguyên nhân gia t ng n x u ngân hàng. Do đó, khi n n kinh t suy gi m (hàng t n kho t ng, th t nghi p gia t ng, s doanh nghi p đóng c a ng ng ho t đ ng c ng t ng) thì s khó kh n c ng ph n ánh vào tài s n c a doanh nghi p và các kho n doanh nghi p vay ngân hàng c ng khó có kh n ng tr n là đi u t t y u và n x u gia t ng. Khách hàng vay c a ngân hàng có tình hình tài chính suy gi m, kém lành m nh ho c kinh doanh thua l . S n xu t kinh doanh ph i đ i m t v i v n đ chi phí cao, lãi su t ngân hàng cao, thi u v n, đ ng th i tiêu th hàng hóa khó kh n đã nh h ng đ n đi u ki n tài chính, k t qu kinh doanh và kh n ng tr n vay ngân hàng c a doanh nghi p.
2.2.1.2. N x u theo thành ph n kinh t :
án Tái c u trúc DNNN c a B Tài chính n m 2012 nêu rõ d n c a 80/96 t p đoàn, t ng công ty Nhà n c đ n cu i n m 2010 là 872,860 t đ ng b ng 1.6 l n v n ch s h u. Tính đ n tháng 9/2011, d n vay ngân hàng c a DNNN l n đ t trên 415 ngàn t đ ng, t ng đ ng g n 17% t ng d n tín d ng t i các ngân hàng. Trong đó, n vay c a