CHƯƠNG 3: XÂY DỰNG MÔ HÌNH ĐỊNH LƯỢNG VỀ HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG CỦA NHTMCP Á CHÂU
3.2.Mô hình nghiên cứu
Các nghiên cứu đã được thực hiện trên thế giới về các nhân tố ảnh h ưởng đến khả năng sinh lợi của ngân hàng đều sử dụng mô hình hồi quy tuyến tính. Xét về vấn đề này,Short (1979) và Bourke (1989) đ ã xem xét một vài mô hình và đưa đến kết luận rằng mô hình hồi quy tuyến tính cho kết quả tốt nh ư bất cứ mô hình nào khác trong việc nghiên cứu về khả năng sinh lợi của ngân hàng. Vì vậy, trong nghiên cứu này, tác giả cũn g sẽ sử dụng mô hình hồi quy tuyến tính để phân tích các nhân tố ảnh h ưởng đến khả năng sinh lợi của các ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam.
Mô hình nghiên cứu:
Pit = α+ β1(LNTA)it+ β2(E/TA)it + β3(DE/TA)it+ β4(LLP/TL)it+ +β5(NI/TA)it+ β6(OC/TA)it+ β7(RGDP)t + β8(INF)t + eit
Trong đó :
Pit là khả năng sinh lợi của ngân hàng i tại thời điểm t, được lượng hóa bằng tỷ số lợi nhuận trước thuế trên tổng tài sản (ROA).
(LNTA)it là quy mô ngân hàng i tại thời điểm t, được lượng hóa bằng logarit của tổng tài sản ngân hàng i tại thời điểm t.
(E/TA)it là quy mô vốn chủ sở hữu của ngân hàng i tại thời điểm t, được lượng hóa bằng vốn chủ sở hữu của ngân hàng i trong n ăm t chia cho tổng tài sản của ngân hàng i trong năm t.
(DE/TA)it là quy mô tiền gửi của ngân hàng i tại thời điểm t, được lượng hóa bằng tiền gửi của khách hàng tại ngân hàng i trong n ăm t chia cho tổng tài sản của ngân hàng itrong năm t.
(LLP/TL)it là rủi ro của ngân hàng i tại thời điểm t, được lượng hóa bằng dự phòng tổn thất rủi ro tín dụng của ngân hàng i trong năm t chia cho t ổng dư nợ tín dụng tại ngân hàng i trong năm t.
(NI/TA)it là mức độ đa dạng hóa của ngân hàng i tại thời điểm t, được lượng hóa bằng tổng thu nhập ngoài lãi của ngân hàng i trong n ăm t chia cho tổng tài sản của ngân hàng i trong năm t.
(OC/TA)it là chất lượng quản trị chi phí hoạt động của ngân hàng i tại thời điểm t, được lượng hóa bằng tổng chi phí hoạt động của ngân hàng i trong n ăm t chia cho tổng tài sản của ngân hàng i trong năm t.
(RGDP)tlà tốc độ tăng trưởng GDP thực tại thời điểm t
29