- Cũng nên lưu ý những lời khuyên bổ ích:
3. Những dữ liệu đầu vào để hình thành chỉ báo MFI:
`` 1. Giá đặc trưng: (giá cao nhất + giá thấp nhất + giá đóng cửa)/3.
2. Dòng tiền: giá đặc trưng x khối lượng giao dịch.
• Dòng tiền dương (Dòng tiền tích cực) được tính bằng cách cộng giá điển hình của tất cả những ngày mà giá điển hình là cao hơn so với giá điển hình của ngày trước đó.
• Dòng tiền âm (Dòng tiền tiêu cực) được tính bằng cách cộng giá điển hình của tất cả những ngày mà giá điển hình là thấp hơn so với giá điển hình của ngày trước đó.
• Nếu giá điển hình hôm nay lớn hơn giá điển hình hôm qua thì nó được gọi là dòng tiền dương (positive money flow), còn nếu thấp hơn thì được gọi là dòng tiền âm (negative money flow)
• Nếu giá điển hình là không thay đổi thì thời kỳ đó được bỏ đi. 3. Tỷ số dòng tiền: Dòng tiền tích cực/Dòng tiền tiêu cực.
4. MFI: 100 - [100/(1 + Tỷ số dòng tiền)].
4. Sử dụng:
• Sự phân kỳ giữa chỉ số và biến đổi về giá. Khi giá có xu hướng đi lên cao
và MFI có xu hướng đi xuống thấp (hoặc ngược lại), thì khả năng đảo chiều có thể xảy ra.
• Tín hiệu mua bán:
Nên bán khi MFI ở trên 80 điểm và mua khi MFI ở dưới 20 điểm hoặc bán khi MFI có tín hiệu đi xuông và mua khi MFI có dấu hiệu đi lên đối với các nhà lướt sóng ngắn hạn. Tuy nhiên cần xem xét thêm RSI, Momentum, ADX và PSAR và xu thế thị trường để xét đoán chính xác hơn.
• Quá mua, quá bán:
Giao dịch được coi là vượt mua, nếu chỉ số tăng trên 80. Một dấu hiệu bán xuất hiện, khi chỉ số giao với giới hạn khu vực vượt mua ở trên;
Giao dịch được coi là vượt bán, nếu chỉ số giảm dưới 20. Một dấu hiệu mua xuất hiện, khi chỉ số giao với giới hạn khu vực vượt bán ở dưới.
MFI là một trong những chỉ báo cho biết tín hiệu về biến động giá. Với một khoảng biến động giá được chọn từ 0 đến 100, đường MFI sẽ chỉ vận động trong biên độ này.
Điểm quan trọng khi sử dụng MFI đó là các ngưỡng 20 và 80 điểm. Hai mức điểm này sẽ chia khoảng dao động từ 0 đên 100 thành 3 phần, trong đó:
Khoảng từ 0 – 20 điểm: Khi MFI vận động trong khoảng này có nghĩa lưu
lượng dòng tiền đang yếu. Dòng tiền yếu là tín hiệu không tích cực của chỉ số. Đương nhiên nhà đầu tư sẽ không tham gia mua nếu như dòng tiền không mạnh.
Khoảng từ 20 – 80 điểm: Đây là khu vực vận động bình thường không có
nhiều tín hiệu đặc biệt về cơ hội mua hay bán. Tuy nhiên sự tăng hoặc giảm của MFI trong khu vực này cũng thể hiện xu hướng vận động tích cực hay tiêu cực của lượng tiền đang lưu thông.
Khoảng từ 80 – 100 điểm: khi MFI vận động trong khu vực này sẽ cho tín hiệu
người đang nắm giữ đồng tiền này sẽ cần chú ý đến thời điểm bán nếu như MFI liên tục vận động trong khu vực này. Lưu lượng tiền quá lớn và duy trì trong thời gian dài sẽ đi kèm rủi ro xảy ra phiên “phân phối” sau khi đã tích lũy đủ về giá.
Chú ý: Khi MFI vượt ra khỏi khu vực 0 – 20 và xuyên lên khu vực 20 – 80 đây
chính là một tín hiệu cần chú ý. Tuy nhiên vẫn cần kết hợp tín hiệu này với các chỉ báo khác để người mua sớm đón sóng của cổ phiếu hoặc chỉ số.
Ngược lại, MFI đang vận động trong khu vực 80 – 100 rồi cắt xuống dưới và tiếp tục hướng xuống. Đây là tín hiệu cho người cầm cổ phiếu về khả năng nó đang mất dần sự quan tâm của dòng tiền, mức giá hiện tại sẽ khó có thể duy trì lâu.
8. ADX
Giới thiệu
-Chỉ số định hướng trung bình (ADX) do J.Welles Wilder xây dựng.
-Là 1 chỉ số chậm nên cần phối hợp với các chỉ số xung lượng để tăng tính hiệu quả -Mục tiêu của ADX là xác định sức mạnh của xu hướng hiện tại.
-Chỉ số này sẽ có độ chính xác cao hơn khi thị trường lên hoặc xuống rõ rệt và ngược lại sẽ ít chính xác hơn khi thị trường dập dềnh.
Cấu tạo
ADX là một chỉ số dao động trong khoảng từ 0 đến 100 gồm 3 thành phần: ADX, +DI, -DI
• Đường +DI cho biết thị trường đang mạnh hay yếu trong xu hướng đi lên • Đường -DI cho biết thị trường đang mạnh hay yếu trong xu hướng đi xuống. • Đường ADX không chỉ ra xu hướng thị trường đang lên hay xuống mà cho biết thị trường đang mạnh hay yếu
Ghi chú:
ADX là tỷ số của hiệu 2 chỉ số +DI và -DI chia cho tổng 2 chỉ số ADX mang ý nghĩa trung bình nên nó có thể dự đoán sức mạnh của xu hướng.
Thường dùng dữ liệu 14 ngày giao dịch gần nhất để tính toán (DI+14, DI-14)
3.Công dụng:
Xác định trạng thái thị trường có xu hướng hay không: nghĩa là ADX giúp ta xác định xu hướng hiện tại của đường giá và phản ánh sức mạnh của xu hướng đó,
Khi ADX thấp (nhỏ hơn 20):
Ám chỉ thị trường đã vào giai đoạn đi ngang với khối lượng giao dịch thấp, nên tránh vào thị trường này
ADX tăng trở lại rồi vượt 20:
Thị trường xuất hiện một xu hướng mới, có thể tăng hoặc giảm. Cần lưu ý là tín hiệu trên xuất hiện không có nghĩa là thị trường sẽ đảo chiều rồi tăng trở lại mà mới chỉ là hồi chuông báo hiệu: “ Thị trường sẽ xuất hiện một xu hướng mới ’’
ADX tăng từ 20 – 40: Xác nhận xu hướng mới đã hình thành trước đó.. ADX trên 40: Xu hướng hiện tại mạnh.
ADX tăng chậm qua mức 40 rồi giảm: Xu hướng hiện tại đang yếu dần và có thể báo hiệu cho một dao động ngang đang hình thành.
ADX cắt 50 rồi tăng: Xu hướng cực mạnh
ADX cắt theo hướng tăng trên 70: Vô địch (power trend), điều này rất hiếm khi xảy ra. Ghi chú :
• Rất hiếm gặp các trường hợp ADX lớn hơn 70.
• ADX có độ tin cậy rất cao khi đi lên từ những mức thấp (<20)
Lý do: Khi ADX ở mức này có nghĩa là thị trường đã giảm khá sâu trong một thời gian khá dài. Nên lưu ý đặc điểm này để có kế hoạch đầu tư hợp lý.
b. tìm ra dầu hiệu đảo chiều xu hướng:
Khi đường ADX đang nằm trên cả 2 đường +DI và -DI , sau đó quay đầu xuống thấp, đó là dấu hiệu cảnh báo rằng xu hướng hiện tại có thể sẽ đảo chiều.
c. Đưa ra tín hiệu giao dịch
Thị trường đang trong trạng thái mua vào khi DI+ > DI- và bán ra khi DI+ < DI- Từ đó, sự giao nhau của 2 đường DI+ và DI- cung cấp cho ta các tín hiệu giao dịch và giao điểm của chúng là thời điểm mua-bán kèm theo một điều kiện đó là đường adx phải nằm trên đường 20.
• Mua:
Khi DI+ cắt DI- từ dưới lên (DI+ cắt và đi lên phía trên DI-) • Bán:
Khi DI+ cắt DI- từ trên xuống ( DI+ cắt và đi xuống phía dưới DI-) • Cắt lỗ và mua vào :
Việc cắt lỗ thực hiện ở điểm giao nhau đầu tiên của các đường DI.
Sau đó ADX chạm 20 cũng là lúc DI+ cắt DI- từ dưới lên. Từ đây nên bắt đầu mua vào, lợi nhuận sẽ rất lớn trong các đợt tăng giá tiếp theo.
Ghi chú :
Sau khi có tín hiệu mua/bán nên chờ giá tăng/giảm vượt qua giá cực điểm lúc giao nhau (theo Quy tắc giá cực điểm tại 2 đường cắt nhau).Cụ thể:
- Khi bán: chờ giá giảm qua giá cực điểm khi DI+ cắt DI- từ trên xuống .
• Cắt lỗ và mua vào :
Việc cắt lỗ thực hiện ở điểm giao nhau đầu tiên của các đường DI. d. Kết hợp các công cụ chỉ dẫn khác
- Với RSI
- Với dải Bollinger - Với Parabolic Sar
9. Đường Bollinger Bands
3. Khái niệm
Dải Bollinger (Bollinger Bands) là công cụ kỹ thuật đa năng kết hợp giữa các đường trung bình động (Moving Average) và độ lệch chuẩn (Standard Deviation) và là một trong những công cụ phân tích kỹ thuật phổ biến nhất đối với nhà đầu tư. Dải
Bollinger do nhà phân tích kỹ thuật John Bollinger phát minh vào thập niên 1980
Đường Bollinger giúp cho người dùng so sánh độ biến động và mức giá tương đối của một chứng khoán hay giá hàng hoá, tiền tệ theo một thời gian quan sát cụ thể. Các đường biên được tạo nên từ đường trung bình và một độ lệch chuẩn được áp dụng xung quanh đường trung bình này. Thông thường mặc định của đường trung bình là 20 ngày và độ lệch chuẩn là 2. Bởi vì độ lệch chuẩn dùng để đo lường biến động nên Bollinger Bands trở nên một công cụ linh động có thể điều chỉnh mở rộng hay hẹp lại dựa trên mức độ biến động thật sự của thị trường.
Có 3 thành phần cơ bản trong chỉ báo Bollinger Bands:
1. Đường trung bình (Moving Average): sử dụng mặc định 20 phiên; SMA (20) 2. Dải trên (Upper Band): dải trên thường có độ lệch chuẩn là 2, được tính toán từ dữ liệu giá đóng cửa của 20 kỳ/phiên. Có vị trí nằm trên đường trung bình SMA (20). 3. Dải dưới (Lower Band): dải dưới thường có độ lệch chuẩn là 2 và nằm dưới đường trung bình SMA (20)
Standard deviation là một đơn vị đo lường thống kê cung cấp sự đánh giá độ bất ổn định của đồ thị giá. Sử dụng standard deviation đảm bảo các đường bollinger sẽ đáp ứng nhanh với các biến động giá và phản hồi độ bất ổn định cao hay thấp.
4. Những đặc tính của dải Bollinger
Giá nhìn chung có xu hướng dao động bên trong các dải
Khi các dải thu hẹp lại, có khả năng sẽ xảy ra sự thay đổi giá mạnh
Khi giá chuyển động ra ngoài và bám theo biên các dải hàm ý rằng xu thế hiện tại có thể tiếp tục
Các đỉnh và đáy được hình thành bên ngoài các dải được theo sau bởi các đỉnh và đáy bên trong dải chính là các tín hiệu đảo chiều của xu thế
Một chuyển động của giá bắt nguồn từ một dải thì sẽ có xu hướng đi tới dải kia.
3. Các tín hiệu mua bán
Phạm vi hoạt động của dải Bollinger Bands
Giữa dải trên và dải dưới của Bollinger Bands là phạm vi hoạt động của phần lớn đường giá
Tín hiệu mua: nhà đầu tư mua hoặc mua rải khi đường giá rớt thấp hơn dải dưới của
Bollinger bands.
Tín hiệu bán: nhà đầu tư bán hoặc bắt đầu ngừng mua rải khi đường giá nằm ngoài
]Vượt ngưỡng của dải Bollinger Bands
Điều kiện cần trước khi vượt ngưỡng thì phải có nhiều phiên củng cố mức giá ngưỡng. Nếu giá đóng cửa nằm ngoài đường Bollinger Bands thì chúng ta phải sử dụng các chỉ báo khác và đồng thời sử dụng đường hỗ trợ hay kháng cự để ra quyết
định phù hợp.
Tín hiệu mua: đường giá phải nằm cao hơn dải trên của Bollinger Bands và trước đó
đã có nhiều phiên củng cố mức giá này. Các chỉ báo khác cũng xác nhận điều tương tự trên.
Tín hiệu bán: đường giá nằm thấp hơn dải dưới của Bollinger Bands và các chỉ báo
khác cũng ám chỉ điều này.
hướng giá:
Tín hiệu mua: Nếu giá nằm dưới dải dưới (lower band) và kéo dài liên tục,; được giới hạn bởi đường trung bình SMA(20) và dải dưới của Bollinger Bands. thì tín hiệu này khẳng định xu thế giảm sẽ tiếp tục giảm mạnh. Đồng thời khả năng đảo chiều cũng dễ xảy ra và thường cho tín hiệu mua.Lúc này SMA(20) sẽ là đường kháng cự
Tín hiệu bán: Nếu giá nằm quá dải trên (upper band) và kéo dài liên tụcđường giá có khuynh hướng luôn nằm nửa trên của Bollinger Bands, tức là phạm vi giữa dải trên và đường trung bình SMA(20). L.thì tín hiệu này khẳng định xu thế tăng sẽ tiếp tục tăng mạnh. Đồng thời khả năng đảo chiều cũng dễ xảy ra và thường cho tín hiệu bán. úc đó, SMA(20) là đường hỗ trợ động cho xu hướng giá
Dựa vào giá vượt ra ngoài dải bollinger rồi quay trở lại nằm trong dải
Tín hiệu mua: . Nếu giá công cụ tài chính xuống dưới dải dưới (lower band) rồi sau đó thiết lập một đáy giá khác nằm trong dải Bollinger thì tín hiệu này cảnh báo sự chấm dứt xu thế giảm giá hiện tại và chuyển sang xu thế tăng hoặc dập dềnh. Tín hiệu này sẽ là cảnh báo đảo chiều sang tăng (cho tín hiệu mua) và được khẳng định chắc chắn hơn nếu sau đó giá công cụ tài chính vượt lên trên đường trung bình động tương ứng của dải băng Bollinger
Tín hiệu bán: .Nếu giá công cụ tài chính vượt quá dải trên (upper band) rồi sau đó thiết lập một đỉnh giá khác nằm trong dải Bollinger thì tín hiệu này cảnh báo sự chấm dứt xu thế tăng giá hiện tại và chuyển sang xu thế giảm hoặc dập dềnh. Tín hiệu này sẽ là cảnh báo đảo chiều sang giảm (cho tín hiệu bán) và được khẳng định chắc chắn hơn nếu sau đó giá công cụ tài chính rớt xuống dưới đường trung bình động tương ứng của dải băng Bollinger
• Công thức tính
Dải ở giữa là trung bình trượt giản đơn. Trong công thức dưới đây, “n” là số thời kì của đường trung bình động (ví dụ: 20 ngày)
độ lệch chuẩn (ví dụ:hai lần độ lệch tiêu chuẩn). Trong công thức dưới đây, “D” là số lần độ lệch tiêu chuẩn
Dải dưới là trung bình động được dịch chuyển xuống dưới một số lần độ lệch chuẩn (ví dụ: “D”)