Tài liệu Đề tài " Kinh tế vĩ mô dựa trên hành vi và hành vi kinh tế vĩ mô" Phần 1 doc

Sáu hiện tượng đó là: - Sự tồn tại của thất nghiệp không cố ý: Trong lý thuyết tân cổ điển, một công nhân bị thất nghiệp có thể dễ dàng nhận được một công việc bằng cách chấp nhận làm v

KINH TẾ VĨ MÔ DỰA TRÊN HÀNH VI và HÀNH VI KINH TẾ VĨ MÔ

Bài diễn thuyết đoạt giải, ngày 8 tháng 12 năm 2001

GEORGE A AKERLOF* Khoa kinh tế, Đại học Berkeley, California, CA 94720-3880, Hoa Kỳ.

Hãy nghĩ tới tác phẩm "Ô tô và Xe tải và Nhữnng thứ có thể đi được"1 Hãy thử nghĩ xem cuốn sách đó sẽ trông như thế nào trong những thập kỷ tới vào cuối thế

kỷ này nếu Richard Scarry vẫn còn trong tâm trí họ thì cũng chỉ để làm vui và trọc cười những đứa trẻ và cha mẹ của chúng Mỗi một thập kỷ qua đi thì lại xuất hiện nhiều hơn những phương tiên giao thông chuyên biệt Chúng ta khởi đầu bằng chiếc xe ô tô hiệu T-Ford Hiện nay chúng ta có kiểu ô tô đời mới hơn bốn năm qua chúng ta đã tưởng tượng

Điều này có gì liên quan tới kinh tế? Vào cuối những năm 60, có một thay đổi trong việc miêu tả công việc của các nhà lý luận kinh tế Trước thời gian đó lý thuyết kinh tế vi mô chủ yếu liên quan tới phân tích đơn thuần mô hình cân bằng chung và cạnh tranh dựa trên sự tăng lợi nhuận tới tột cùng của các công ty cũng như tăng nhiều nhất lợi ích của khách hàng Kinh tế vĩ mô vào thời đó, cái gọi là hợp đề tân cổ điển, gắn tiền lương cố định vào hệ thống cân bằng chung như thế

"Tiền lương cố định" giải thích cho một sự khởi đầu của công việc đầy đủ và những dao động trong chu kỳ kinh doanh Kể từ đó, cả kinh tế vi mô và vĩ mô đều phát triển một quyển sách mang tính chất Scarry về những mô hình được thiết kế

để sát nhập vào lý thuyết kinh tế để tạo thành một tổng thể những hành vi thực tế

Ví dụ, "Thị trường cho 'quả chanh'" khảo sát thị trường với những thông tin không đối xứng hoạt động như thế nào Người bán và người mua thường đưa ra những ý

kiến khác nhau, không phải là những thông tin chính xác Bài luận của tôi nghiên cứu bệnh lý mà có thể phát triển dưới những điều kiện thực tế này

Đối với tôi, việc nghiên cứu thông tin không cân xứng là một bước đầu tiên biến ước mơ thành hiện thực Ước mơ đó là một sự phát triển của kinh tế học vĩ mô dựa

trên hành vi theo quan điểm chính gốc trong tác phẩm Lý thuyết tổng quát của

Keynes Kinh tế vĩ mô vì thế sẽ không còn phải núp dưới bóng của hợp đề tân cổ điển, cái mà đã gạt sang một bên tầm quan trọng và vai trò của những nhân tố tâm

lý và xã hội trong tác phẩm Lý thuyết tổng quát như là xu hướng kinh nghiệm, sự

công bằng, và địa vị xã hội Mơ ước của tôi là củng cố và phát triển lý thuyết kinh

tế vĩ mô bằng cách kết hợp chặt chẽ những kết luận đã được nghiên cứu với sự quan sát hành vi đó Một nhóm các nhà khoa học đã tham gia vào để biến ước mơ

này thành hiện thực Kurt Vonnegut sẽ gọi nhóm này là kerass, có nghĩa là "một

nhóm những người không hề biết nhau và tình cờ cùng nghiên cứu về một vài đề tài giống nhau được ủng hộ bởi một thế lực lớn hơn".2 Trong bài thuyết trình này,

tôi sẽ giới thiệu một vài mô hình dựa trên hành vi được phát triển bởi nhóm kerass

này để cung cấp cho quý vị những giải thích đáng tin cậy đối với những hiện tượng trong kinh tế vĩ mô, đây là trọng tâm nghiên cứu của kinh tế học trường phái Keynes

Để mọi người hiểu rõ hơn bản chất của vấn đề, tôi sẽ đưa quý vị quay ngược thời gian một chút để xem lại lịch sử của một vài tư tưởng vĩ mô Vào cuối những năm

60, các nhà kinh tế học Tân cổ điển đã nhận ra những nhược điểm giống nhau trong những bước hình thành đầu tiên của kinh tế học vĩ mô, điều này là một động lực rất lớn đối với tôi Họ không thích nó bởi nó thiếu tính chặt chẽ Và họ sa thải

nó Họ sau đó tổ chức một buổi lửa trại kỷ niệm, với một bài báo tiêu đề "Phía sau kinh tế học vĩ mô thuộc trường phái Keynes"3 Một khái niệm mới cho kinh tế học

vĩ mô được họ đưa ra trở thành chuẩn mực vào những năm 70

Noi gương theo người tiền nhiệm hợp đề tân cổ điển của nó, Kinh tế học vĩ mô Tân cổ điển dựa trên mô hình cân bằng chung và cạnh tranh Nhưng nó khác biệt ở chỗ tập trung hơn vào nhấn mạnh tất cả những quyết định - nhu cầu tiêu dùng và khả năng cung cấp lao động của từng hộ gia đình, sản lượng, việc làm và những quyết định về giá cá của các nhà sản xuất, tiền công thoả thuận giữa người làm công và công ty - tất cả các quyết định này đều phù hợp với hành vi mang tính cực đại 4 Kinh tế học vĩ mô Tân cổ điển vì thế từ bỏ việc thừa nhận tiền lương cố định Để giải thích cho sự thất nghiệp và những dao động của nền kinh tế, các nhà kinh tế học Tân cổ điển ban đầu dựa vào những thông tin không hoàn hảo và sau

đó thì dựa vào sự đột biến của công nghệ

Lý thuyết mới ít nhất đã tiến một bước vào một khía cạnh: những quyết định của giá cả và tiền công bây giờ dựa chủ yếu vào sự thiết lập nhỏ nhất Nhưng những lý thuyết dựa trên hành vi này quá thô sơ đến nỗi mô hình phải đối mặt với một khó khăn vô cùng lớn khi giải thích ít nhất là sáu hiện tượng thuộc về kinh tế vĩ mô Trong một vài trường hợp, sự mâu thuẫn theo logíc với những kết luận then chốt của mô hình tân cổ điển sẽ dẫn tới những phủ nhận hoàn toàn hiện tượng trong câu hỏi Mặt khác, những lời giải thích chỉ đơn thuần là sự quanh co Sáu hiện tượng

đó là:

- Sự tồn tại của thất nghiệp không cố ý: Trong lý thuyết tân cổ điển, một công

nhân bị thất nghiệp có thể dễ dàng nhận được một công việc bằng cách chấp nhận làm việc với một mức lương thấp hơn mức trung bình của thị trường một chút; bởi vậy sự thất nghiệp không cố ý là không thể tồn tại

- Ảnh hưởng của chính sách tiền tệ tới sản lượng và việc làm: Trong lý thuyết tân

cổ điển, chính sách tiền tệ là tất cả trừ việc không có hiệu lực trong việc thay đổi sản lượng và việc làm Khi những thay đổi trong cung tiền tệ hoàn toàn được dự đoán trước thì giá cả và tiền lương cũng thay đổi tỉ lệ thuận với nó; tiền lương thực

tế và giá tương đối là cố định và điều này hoàn toàn không có ảnh hưởng tới nền kinh tế thực tế

- Thất bại của việc giảm lạm phát để thúc đẩy nên kinh tế khi tỷ lệ thất nghiệp cao:

Mô hình tân cổ điển đưa ra một đường cong gia tốc Phillips với một tỉ lệ thất nghiệp tự nhiên duy nhất Nếu tỉ lệ thất nghiệp rơi xuống dưới tỉ lệ tự nhiên này thì lạm phát sẽ tăng Còn nếu tỉ lệ thất nghiệp ở phía trên tỉ lệ tự nhiên này thì lạm phát sẽ giảm liên tục

- Sự phổ biến của tiết kiệm khi về hưu: Trong mô hình Kinh tế tân cổ điển, từng cá

nhân có quyền quyết định họ tiêu dùng bao nhiêu và tiết kiệm bao nhiêu để làm tăng tới mức tối đa một hàm thoả dụng liên thời gian Kết quả là tiền tiết kiệm được quyết định mang tính cá nhân hầu như là tối ưu nhất Nhưng những cá nhân thông thường tỏ ra thất vọng với hành vi tiết kiệm của mình và những chương trình bảo hiểm xã hội vắng mặt, mọi người đều tin tưởng rằng hầu hết tất cả mọi người đều tiết kiệm dưới mức Những chương trình "Tiết kiệm bắt buộc" vô cùng phổ biến

- Tính bất ổn của giá cổ phiếu có liên quan tới nguồn gốc của chúng: Lý thuyết

tân cổ điển thừa nhận rằng giá cổ phiếu phản ánh nguồn gốc của chúng, giá trị chiết khấu của thu nhập trong tương lai sẽ chảy vào

- Tính cố chấp bướng bỉnh của một sinh viên không có tính xây dựng: Danh sách

những câu hỏi kinh tế vĩ mô của tôi được giải thích bao gồm những lý do cho sự nghèo đói bởi vì tôi xem sự phân phối lợi tức như là một đề tài trong kinh tế học vĩ

mô Lý thuyết tân cổ điển cho rằng nghèo đói là phản ánh của sự cung cấp vốn tài nguyên con người và tài nguyên khác ban đầu thấp Lý thuyết này không thể giải thích được sự nghèo đói dai dẳng và cùng cực gắn liền với việc nghiện rượu và ma tuý, đẻ con hoang, những hộ gia đình chỉ có một người làm chủ, phụ thuộc chủ yếu vào trợ cấp xã hội và tội phạm.5

Dựa vào những gì tôi đang theo đuổi, tôi sẽ miêu tả cho mọi người những nhà kinh

tế học vĩ mô dựa theo hành vi, kết hợp những kết luận theo chủ nghĩa hiện thực được thể hiện trong những quan sát tâm lý và xã hội, đã đưa ra những mô hình giải thích một cách thích đáng cho mỗi một hiện tượng kinh tế vĩ mô này như thế nào

Theo tính thần trong tác phẩm Lý thuyết chung của Keynes thì các nhà kinh tế vĩ

mô dựa trên hành vi đang xây dựng lại những cơ sở căn bản nhỏ nhất, những cái

đã bị đào thải bởi kinh tế học tân cổ điển Tôi sẽ bắt đầu bản báo cáo của tôi bằng cách miêu tả lại một trong những nỗ lực đầu tiên của tôi trong lĩnh vực này, những

nỗ lực đã dẫn tới sự phát hiện ra vai trò của thông tin không cân đối trong thị trường

Một câu hỏi thứ hai gắn liền với việc thành lập cơ sở nhỏ nhất liên quan tới những

lý do cho sự dẫn đầu và chậm trễ trong những thay đổi của kinh tế vĩ mô, như là

sự tiêu dùng lâu dài, nhu cầu tiền tệ và giá cả Mô hình S-s với chi phí rất lớn để tạo ra những thay đổi có thể giải thích cho sự dẫn đầu và chậm trễ này (trừ phi sự thay đổi trong câu hỏi hoặc là luôn giảm hoặc luôn tăng) Nghiên cứu tiên phong

về những ảnh hưởng của mức giá S-s được thực hiện đặc biệt bởi Iwai (1981) và Barro (1972)

Caballero (tham khảo năm 1993) đã so sánh sự dẫn đầu và chậm trễ trong những

mô hình như thế cùng với tình thế không có chi phí cho chỉnh sửa Caplin và Spulber (1987) và Caplin và Leahy (1991) cũng nhìn vào những gợi ý của chính sách S-s đối với mối quan hệ giữa những thay đổi trong giá lý tưởng và giá thực tế được tính vào Tham khảo thêm Akerlof (1973, 1979) về bản phân tích những ảnh hưởng của ngưỡng mục tiêu kiểm tra thu nhập và lợi tức ngắn hạn linh hoạt trong cầu tiền

THÔNG TIN KHÔNG ĐỐI XỨNG

Lần đầu tiên tôi nghiên cứu những vấn đề như là kết quả của thông tin không đối xứng trong một điều tra gần đây về nguyên nhân chủ yếu của những dao động trong sản lượng và việc làm - mức độ thay đổi lớn trong giá cả của những chiếc ô

tô mới.6 Tôi cho rằng tính không dễ quy đổi thành tiền mặt, dựa trên thực tế là những người bán xe ô tô đã qua sử dụng biết nhiều hơn những người mua xe đã qua sử dụng, có thể giải thích cho tính không ổn định cao của việc mua ô tô.7

Trong khi cố gắng xây dựng mô hình kinh tế vĩ mô như vậy, tôi đã bị đi trệch sang hướng khác Tôi phát hiện ra rằng những vấn đề thông tin tồn tại trong thi trường

xe ô tô đã qua sử dụng có khả năng xuất hiện ở một mức độ nào đó trong tất cả các thị trường khác Trong một vài thị trường, thông tin không đối xứng tương đối dễ giải quyết hơn bằng giá lặp lại và danh tiếng

Trong các thị trường khác, như thị trường bảo hiểm, thị trường tín dụng và thị trường lao động, thông tin không đối xứng giữa người bán và người mua không được giải quyết dễ dàng và dẫn tới sự đổ vỡ thị trường nghiêm trọng Ví dụ, một người lớn tuổi thường khó khăn hơn khi nhận được một bảo hiểm sức khoẻ, những doanh nghiệp nhỏ thường có khả năng được định mức tín dụng, và những dân tộc người thiểu số thường phải chịu sự phân biệt trong thị trường lao động bởi vì tất cả mọi người được xếp cùng nhau vào thành những loại với những đặc điểm giống nhau có thể quan sát được Sự thất bại của thị trường tín dụng là một trong những

lý do chính cho sự kém phát triển

Thậm chí nơi kỹ xảo như danh tiếng và giá cả lặp lại xuất hiện để vượt qua vấn đề thông tin không cân xứng, sự thành lập như thế trở thành một yếu tố quyết định của cấu trúc thị trường

Để hiểu rõ hơn nguồn gốc của kinh tế học về thông tin không cân xứng trong thị trường, sẽ rất hữu ích khi suy ngẫm về cuộc cách mạng tri thức xảy ra vào thời điểm đó Trước những năm 60, các nhà lý luận kinh tế hiếm khi xây dựng những

mô hình kinh tế theo yêu cầu để giành được những tổ chức duy nhất hoặc những

tính chất thị trường đặc biệt Sự cạnh tranh độc quyền của Chamberlin và điều tương đương8 của Joan Robinson được giảng dạy trong chương trình cao học và thậm trí trong một vài khoá đại học, những mô hình "đặc biệt" như thế là một ngoại lệ hiếm có; chúng không được giới thiệu như là tầm nhìn trung tâm mà thay thế vào đó là những chuyến tham quan về miền quê, vì tính thích mạo hiểm hoặc cho những người có một ngày rảnh rỗi.9

Tuy nhiên, trong suốt đầu những năm 60, những mô hình "đặc biệt" này bắt đầu phát triển khi các nhà lý luận về sự tăng trưởng, nghiên cứu ra ngoài một chút những quy phạm kinh tế chuẩn về lý thuyết giá cả, bắt đầu xây dựng mô hình với những đặc điểm kỹ thuật đặc biệt: mô hình mattít-đất sét, vốn theo thời gian, và học bằng cách làm Sự hợp nhất thành những mô hình công nghệ chuyên dụng như vậy không hề vi phạm quy phạm lý thuyết giá cả đã được thành lập, nhưng nó đã gieo hạt giống một cuộc cách mạng sắp xảy ra Suốt mùa hè năm 1969, lần đầu

tiên tôi nghe từ mô hình được sử dụng như một động từ, và không chỉ như là một

danh từ.10 Không phải là một sự trùng hợp ngẫu nhiên là một vài tháng trước tác phẩm "Thị trường cho 'những quả chanh'" được xuất bản.11

Việc mô hình hoá thông tin không cân xứng trong thị trường là để đánh giá lý thuyết những gì "sự mô hình hoá" của mô hình mattít-đất sét, vốn theo thời gian và học bằng cách làm đối với lý thuyết tăng trưởng12 Đó là ứng dụng đầu tiên của một viễn cảnh nền kinh tế mới trong đó những mô hình được xây dựng một cách cẩn thận tới những chi tiết nhỏ nhất của kinh tế học vi mô hiện thực Sự phát triển này đã đưa lý thuyết kinh tế lại gần hơn với khuynh hướng hiện thực kinh tế Có thể nói một cách chắc chắn rằng bản phân tích của thông tin không đối xứng là thành quả đầu tiên của mô hình mới được thực hiện này Và nó là một thành quả chín muối nhất để thu hoạch Trong phần còn lại của bài phát biểu này, tôi sẽ thảo luận về tỉ lệ phần trăm của mô hình mới này trong lĩnh vực mới mẻ của kinh tế học

vĩ mô theo hành vi

THẤT NGHIỆP KHÔNG CỐ Ý

Tôi đã từng có một người bạn là một nhà kinh tế học, anh ta nói với tôi rằng anh ta

không thể bán được ngôi nhà của mình, lời than phiền này tôi đã nói lại một cách

đầy cảm thông với một trong những đồng nghiệp của anh ta Người đồng nghiệp

ấy đã trả lời rằng chỉ có một vấn đề duy nhất ở đây: ngôi nhà đã được định giá một cách không hợp lý Nếu được định giá ở mức thấp hơn, ngôi nhà có thể bán được,

có lẽ là ngay lập tức Nền kinh tề Tân cổ điển coi thất nghiệp cố chủ ý như là một điều bất khả thi hợp với logíc, giống như việc người bạn của tôi không thể bán được ngôi nhà của anh ta Liệu một công nhân thất nghiệp có thể nhận được một công việc nếu người đó sẵn sàng mức lương xuống thấp hơn quy định?

Câu trả lời của kinh tế học Tân cổ điển là có: những công nhân thất nghiệp là những người đang tìm kiếm công việc (vì thế, thất nghiệp, khác với việc không thuộc lực lượng lao động) nhưng không chấp thuận công việc vì họ hy vọng một mức lương cao hơn Những người thất nghiệp có thể không cảm thấy thoải mái khi

họ không thể bán sức lao động của họ với mức lương đúng như những gì họ mong đợi, nhưng ngoại trừ những người bị ảnh hưởng bởi mức lương quá thấp hay việc mặc cả hội đồng, thì họ đều là những người thất nghiệp tự nguyện, chứ không phải không tự nguyện Tất cả mọi người đều có thể có được một công việc ở mức lương điểm thị trường bán sạch

Trong lý thuyết kinh tế Tân cổ điển, những thời kỳ tỷ lệ việc làm giảm sút - thời

kỳ sụp đổ của chu kỳ kinh doanh - có thể bị gây ra bởi một sự giảm sút trong tổng cầu, điều này đã khiến cho những công nhân bị nhầm lẫn khi chấp nhận mức lương danh nghĩa vượt quá mức của điểm thị trường bán sạch.13 Mặt khác, tỷ lệ có việc làm giảm sút có thể do những tác động tiêu cực của cung, điều này khiến cho những công nhân phải rút ra khỏi lực lượng lao động và tránh làm những công việc đang có trên thị trường Bất kỳ bản kê khai nào của chu kỳ kinh doanh dựa vào mức độ thay đổi tự nguyện trong quá trình tìm kiếm việc làm đều phải đối mặt

với một khó khăn lớn khi giải thích tại sao số người bỏ việc lại giảm tuần hoàn với

sự suy sụp Nếu tỷ lệ thất nghiệp tăng do những công nhân bỏ việc vì tiền công thấp, thì số người bỏ việc cũng tăng cùng với tỷ lệ thất nghiệp Nhưng nếu có ít người bỏ việc hơn, chứ không phải nhiều hơn, thì tỉ lệ thất nghiệp lại tăng lên Hành vi theo chu kỳ của những người bỏ việc vì thế không thể chối cãi được.14

Thay vì phủ nhận sự tồn tại thực sự của thất nghiệp không cố ý, các nhà kinh tế học vĩ mô dựa trên hành vi đã đưa ra những lời giải thích chặt chẽ cho vấn đề này Các lý thuyết tiền lương hiệu quả xuất hiện đầu tiền vào những năm 70 và 80, đã làm cho khái niệm thất nghiệp không cố ý trở nên có ý nghĩa.15 Những mô hình này thừa nhận rằng, vì những lý do như là tinh thần, sự công bằng, sức mạnh nôi lực hày thông tin không đối xứng, những người sử dụng lao động có những động lực mạnh mẽ để trả cho công nhân của họ nhiều hơn mức lương tối thiếu nếu cần thiết để thu hút lao động.16 "Mức lượng hiệu quả" như vậy là ở phía trên điểm thị trường bán sạch, cốt để cho công việc bị hạn chế và một vài công nhân không thể

có được việc làm Những công nhân này là thất nghiệp không cố ý Trong phần tiếp theo, tôi sẽ mở rộng lập luận này để giải thích lý do tại sao thất nghiệp không

cố ý thay đổi đều đặn theo chu kỳ

Việc phát hiện theo lối kinh nghiệm khắp mọi nơi về tiền lương cho những công nhân gần như tương đương nhau lại gợi nhớ mạnh mẽ tới sự phổ biến của tiền lương hiệu quả Rất lâu trước khi tiền lương hiệu quả chỉ là một tia sáng yếu ớt trong mắt những nhà kinh tế học vĩ mô, các nhà kinh tế lao động đã đưa ra các tư liệu về sự phân tán rộng rãi trong tiền lương qua những công việc tương đối giống nhau và giữa những công nhân với những tính cách bên ngoài giống nhau.17

Bản báo cáo của số liệu báo cáo chỉ ra rằng những công nhân có cùng phẩm chất giống nhau nhận được mức tiền lương khác nhau phụ thuộc vào nơi làm việc của

họ Ngoài ra, số liệu còn cho thấy rằng những công nhân chuyển ngành kinh doanh nhận được những thay đổi về tiền lương có tương quan với sự chênh lệch tiền

lương của từng cá nhân giữa những ngành kinh doanh.18 Những ngành kinh doanh với tiền lương cao hơn (phụ thuộc vào những đặc tính riêng biệt của ngành đó) cũng có tỉ lệ người bỏ việc thấp hơn, điều này cho thấy rằng sự khác nhau trong tiền lương không đơn giản chỉ là phần chênh lệch đền bù do những điều kiện làm việc khác nhau hoặc lợi ích khác nhau 19 Bởi vậy mới tồn tại hai khái niệm "công việc tốt" và "công việc không tốt"

Sự tồn tại của công việc tốt và công việc không tốt khiến cho khái niệm thất

nghiệp không cố ý trở nên có ý nghĩa: những công nhân thất nghiệp sẵn sàng chấp nhận, nhưng không thể có được những công việc giống với những việc các công nhân hiện tại đang nắm giữ mà khả năng của họ hoàn toàn giống nhau Cùng lúc

đó, những công nhân thất nghiệp không cố ý có thể không chấp nhận những công việc với mức lương thấp hay không hợp với chuyên môn cho dù chúng dễ dàng kiếm được Định nghĩa của thất nghiệp không cố ý ẩn trong tiền lương hiệu quả phù hợp với thực tế và cân bằng với mức thuế thông thường Một khái niệm có nghĩa khác của thất nghiệp không cố ý tạo thành một bước quan trong đầu tiên tiến tới việc xây dựng lại cơ sở cho kinh tế học theo trường phái Keynes

Nhưng tại sao các công ty lại trả lương ở mức trên phần cuối cùng? Theo quan điểm của tôi, cách giải thích theo hướng tâm lý học và xã hội học cho tiền lương hiệu quả là có sức thuyết phục nhất.20 Ba yếu tố quan trọng nhất là: sự trao đổi qua lại (lý thuyết trao đổi quà tặng từ bộ môn nhân loại học), sự công bằng (tính công bằng từ tâm lý học) và tính đồng đội trong quy phạm một nhóm (lý thuyết mối quan hệ giữa mọi người trong nhóm trong xã hội học và lý thuyết hình thành nhóm trong tâm lý học) Phiên bản đầu tiên theo hướng "xã hội học" về lý thuyết tiền lương hiệu quả dựa trên sự trao đổi quà tặng, các công ty trả cho công nhân trên mức lương của thị trường sạch và công nhân đáp lại bằng cách làm việc cho công

ty.21