Tài liệu Bài giảng nguyên lý kế toán- Phân tích Báo cáo ngân lưu ppt

Chương trình Giảng dạyKinhtế Fulbright 2006-2007 Bài giảng 9 NguyễnTấnBình 1 Ngun lý kế tốn 8/17/2006 Nguyễn Tấn Bình 1 Nguyên lý kế toán Chương trình Giảng dạyKinhtế Fulbright Tp. Hồ Chí Minh, ViệtNam Niên khố: 2006-2007 8/17/2006 Nguyễn Tấn Bình 2 Bài giảng 9 Phân tích Báo cáo ngân lưu Chương trình Giảng dạyKinhtế Fulbright 2006-2007 Bài giảng 9 NguyễnTấnBình 2 Nguyên lý kế toán 8/17/2006 Nguyeãn Taán Bình 3 Báo cáo ngân lưuquantrọng như thế nào? •Thể hiệnbức tranh hoàn chỉnh hơnvề hiệntrạng tài chính của doanh nghiệp. •Nhiều doanh nghiệplớnbị thấtbạido không quảnlýđượcdòngngânlưu củahọ. •Vàhãynhớ, báo cáo ngân lưulàbáo cáo bắtbuộc theo chuẩnmựckế toán quốctế và của nhiềuquốc gia. • Ở ViệtNam? 8/17/2006 Nguyeãn Taán Bình 4 Phân tích báo cáo ngân lưu •Báocáongânlưu cho thấytìnhhìnhhoạt động kinh doanh mộtcáchtổng quát của công ty qua các giai đoạnpháttriểnkhác nhau. • Đánh giá khả năng trả nợđúng hạn •Dự báo dòng ngân lưutương lai Chương trình Giảng dạyKinhtế Fulbright 2006-2007 Bài giảng 9 NguyễnTấnBình 3 Ngun lý kế tốn 8/17/2006 Nguyễn Tấn Bình 5 0000 Tổng ngân lưu ròng (1) (6)(25)1020 Hoạt động tài chính (2)(10)(22)(14) Hoạt động đầu tư 83512(6) Hoạt động kinh doanh VIIIIIII Hoạt động (1) Giả đònh không có chênh lệch (Cuối kỳ – Đầu kỳ) trong tiền mặt tồn quỹ. Phân tích báo cáo ngân lưu Biên dạng ngân lưucủa 04 Cơng ty I, II, III, IV 8/17/2006 Nguyễn Tấn Bình 6 ª CôngtyI, là một minh họa của một doanh nghiệp mới thành lập hoặc đang có sản phẩm mới, tăng trưởng nhanh. Đây là giai đoạn chưa có lãi nhiều, khoản phải thu tăng (do chính sách bán chòu) và hàng tồn kho tăng. Ngân lưu ròng từ hoạt động kinh doanh âm (-6) là do chi nhiều hơn thu. Công ty đã huy động vốn khá lớn (20) để phục vụ cho hoạt động kinh doanh và đầu tư (-14) trong giai đoạn này Phân tích báo cáo ngân lưu Cơng ty I 0000 Tổng ngân lưu ròng (6)(25)1020 Hoạt động tài chính (2)(10)(22)(14) Hoạt động đầu tư 83512(6) Hoạt động kinh doanh VIIIIIII Hoạt động Chương trình Giảng dạyKinhtế Fulbright 2006-2007 Bài giảng 9 NguyễnTấnBình 4 Ngun lý kế tốn 8/17/2006 Nguyễn Tấn Bình 7 Công ty II, thể hiện một doanh nghiệp có thời gian hoạt động lâu hơn công ty I, nhưng nhìn chung vẫn là doanh nghiệp đang giai đoạn phát triển nhưng tốc độ phát triển đã chậm lại. Hoạt động có lãi và đã tạo được dòng ngân lưu ròng dương từ hoạt động kinh doanh (12). Tuy nhiên ngân lưu từ hoạt động kinh doanh không đủ để đầu tư nhà xưởng thiết bò (-22), nên vẫn cần phải huy động thêm vốn (10). Phân tích báo cáo ngân lưu Cơng ty II 0000 Tổng ngân lưu ròng (6)(25)1020 Hoạt động tài chính (2)(10)(22)(14) Hoạt động đầu tư 83512(6) Hoạt động kinh doanh VIIIIIII Hoạt động 8/17/2006 Nguyễn Tấn Bình 8 Công ty III, thể hiện một doanh nghiệp đã phát triển đỉnh cao và ổn đònh, tạo được dòng ngân lưu ròng từ hoạt động kinh doanh lớn (35). Doanh nghiệp dùng tiền thu được này đầu tư thêm tài sản cố đònh và (có thể) đầu tư vào công ty khác (-10), thanh toán nợ vay, và (có thể) chia cổ tức, một cách trả vốn lại cho cổ đông (-25). Phân tích báo cáo ngân lưu Cơng ty III 0000 Tổng ngân lưu ròng (6)(25)1020 Hoạt động tài chính (2)(10)(22)(14) Hoạt động đầu tư 83512(6) Hoạt động kinh doanh VIIIIIII Hoạt động Chương trình Giảng dạyKinhtế Fulbright 2006-2007 Bài giảng 9 NguyễnTấnBình 5 Ngun lý kế tốn 8/17/2006 Nguyễn Tấn Bình 9 CôngtyIV, hình ảnh của một doanh nghiệp bắt đầu đi xuống (sau khi đạt đến đỉnh). Ngân lưu từ hoạt động kinh doanh vẫn dương nhưng đã bắt đầu giảm (8). Công ty cũng giảm đầu tư vào nhà xưởng thiết bò do ngành hàng đang trên đà giảm sút (-2). Đã sử dụng dòng ngân lưu từ hoạt động kinh doanh để trả nợ vay và chi trả cổ tức (-6). Phân tích báo cáo ngân lưu Cơng ty IV 0000 Tổng ngân lưu ròng (6)(25)1020 Hoạt động tài chính (2)(10)(22)(14) Hoạt động đầu tư 83512(6) Hoạt động kinh doanh VIIIIIII Hoạt động 8/17/2006 Nguyễn Tấn Bình 10 15,822,45025,333,281 Tiền tồn quỹ cuối kỳ 25,333,28150,087,490Tiềntồnquỹđầukỳ -9,510,831-24,754,209Tồng ngân lưu ròng (I+II+III) -9,439,74767,860,884III. Ngân lưu từ hoạt động tài chính -52,178,690-125,987,097II. Ngân lưu từ hoạt động đầu tư 52,107,60633,372,004I. Ngân lưu từ hoạt động kinh doanh -11,970,108-9,073,344(+/-) Thay đổi trong vốn lưu động 15,687,5166,223,311Điều chỉnh khấu hao 48,390,19836,222,037Lãi trước thuế 20032002(Ngày 31/12) REEKhoản mục CôngtyREE (đơn vò: 1000 VNĐ) Chương trình Giảng dạyKinhtế Fulbright 2006-2007 Bài giảng 9 NguyễnTấnBình 6 Ngun lý kế tốn 8/17/2006 Nguyễn Tấn Bình 11 BÁO CÁO NGÂN LƯU (triệu đô-la) Microsoft Corporation 4,851 14,304 5,357 Tồnquỹ tiềnmặtcuốikỳ 14,304 5,357 2,217 Tồnquỹ tiềnmặt đầukỳ (7)27 61 Thay đổitỷ giá hối đối (9,446)8,920 3,079 Tổng ngân lưuròng (41,078)(2,364)(5,223) Ngân lưuròngtừ hoạt động tài chính HOẠT ĐỘNG TÀI CHÍNH 15,027 (3,342)(7,495) Ngân lưuròngtừ hoạt động đầutư HOẠT ĐỘNG ĐẦU TƯ 16,605 14,626 15,797 Ngân lưuròngtừ hoạt động kinh doanh 3,496 5,272 6,873 Các khoản điềuchỉnh vốnlưu động 855 1,186 1,393 Khấuhao 12,254 8,168 7,531 Lợi nhuậnròng HOẠT ĐỘNG KINH DOANH 200520042003 . Nguyễn Tấn Bình 2 Bài giảng 9 Phân tích Báo cáo ngân lưu Chương trình Giảng dạyKinhtế Fulbright 2006-2007 Bài giảng 9 NguyễnTấnBình 2 Nguyên lý kế toán 8/17/2006. doanh nghiệplớnbị thấtbạido không quảnlýđượcdòngngânlưu củahọ. •Vàhãynhớ, báo cáo ngân lưul báo cáo bắtbuộc theo chuẩnmựckế toán quốctế và của nhiềuquốc gia.