luận án tiến sĩ quản lý nhà nước đối với nợ xấu của hệ thống ngân hàng thương mại việt nam

i MỤC LỤC MỤC LỤC .i DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT .v DANH MỤC BẢNG BIỂU vi DANH MỤC HÌNH VẼ vii MỞ ĐẦU 1 Tính cấp thiết đề tài nghiên cứu Mục đích nhiệm vụ nghiên cứu Đối tượng phạm vi nghiên cứu .5 Các câu hỏi nghiên cứu luận án 5 Các kết nghiên cứu luận án Kết cấu luận án .6 CHƢƠNG 1: TỔNG QUAN TÌNH HÌNH NGHIÊN CỨU VÀ PHƢƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU 1.1 Tổng quan tình hình nghiên cứu .7 1.1.1 Các nghiên cứu quản lý nợ xấu ngân hàng thương mại .7 1.1.2 Các nghiên cứu quản lý nhà nước hoạt động ngân hàng thương mại 1.1.3 Các nghiên cứu quản lý nhà nước nợ xấu ngân hàng thương mại 11 1.1.4 Khoảng trống nghiên cứu vấn đề luận án kế thừa, phát triển 13 1.1.5 Góc tiếp cận luận án 15 1.2 Phương pháp nghiên cứu 15 1.2.1 Phương pháp luận nghiên cứu 15 1.2.2 Thu thập xử lý liệu thứ cấp 18 1.2.3 Thu thập xử lý liệu sơ cấp vấn chuyên gia 19 1.2.4 Thu thập xử lý liệu sơ cấp từ khảo sát điều tra 20 CHƢƠNG 2: CƠ SỞ LÝ LUẬN VÀ THỰC TIỄN VỀ QUẢN LÝ NHÀ NƢỚC ĐỐI VỚI NỢ XẤU CỦA HỆ THỐNG NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI 23 ii 2.1 Tổng quan nợ xấu ngân hàng thương mại 23 2.1.1 Khái niệm, nguyên nhân phân loại nợ xấu 23 2.1.2 Các tiêu phản ảnh nợ xấu ngân hàng thương mại 26 2.1.3 Ảnh hưởng nợ xấu đến an toàn hoạt động ngân hàng thương mại 27 2.2 Quản lý nhà nước nợ xấu hệ thống ngân hàng thương mại 28 2.2.1 Khái niệm hoạt động quản lý nhà nước nợ xấu ngân hàng thương mại 28 2.2.2 Phương pháp, công cụ mục tiêu quản lý nhà nước nợ xấu ngân hàng thương mại 30 2.2.3 Nội dung quản lý nhà nước nợ xấu ngân hàng thương mại 32 2.2.4 Tiêu chí đánh giá hiệu quản lý nhà nước nợ xấu ngân hàng thương mại 40 2.3 Đề xuất mơ hình, giả thuyết thang đo nghiên cứu 43 2.3.1 Mơ hình giả thuyết nghiên cứu lý thuyết 43 2.3.2 Thang đo nghiên cứu 44 2.4 Các yếu tố ảnh hưởng đến hoạt động quản lý nhà nước nợ xấu ngân hàng thương mại 45 2.4.1 Các yếu tố thuộc môi trường 45 2.4.2 Các yếu tố thuộc ngân hàng trung ương 48 2.4.3 Các yếu tố thuộc ngân hàng thương mại 49 2.5 Kinh nghiệm quản lý nhà nước nợ xấu hệ thống ngân hàng thương mại số quốc gia học cho Việt Nam 51 2.5.1 Kinh nghiệm quản lý số quốc gia 51 2.5.2 Bài học cho Việt Nam 60 Kết luận chương 64 CHƢƠNG 3: THỰC TRẠNG QUẢN LÝ NHÀ NƢỚC ĐỐI VỚI NỢ XẤU CỦA HỆ THỐNG NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI việt nam 65 3.1 Khái quát Ngân hàng Nhà nước Việt Nam hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam 65 3.1.1 Khái quát ngân hàng Nhà nước Việt Nam 65 iii 3.1.2 Hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam 66 3.1.3 Tình hình nợ xấu hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam 69 3.1.4 Vai trò Ngân hàng Nhà nước Việt Nam quản lý nhà nước nợ xấu hệ thống ngân hàng thương mại 73 3.2 Thực trạng quản lý nhà nước nợ xấu hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam 74 3.2.1 Thực trạng môi trường pháp lý hoạt động tín dụng quản lý nợ xấu ngân hàng thương mại 74 3.2.2 Thực trạng tổ chức thực quản lý nhà nước nợ xấu hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam 79 3.2.3 Thực trạng kiểm tra, giám sát ngân hàng nhà nước nợ xấu ngân hàng thương mại 82 3.2.4 Thực trạng xử lý vi phạm ngân hàng nhà nước ngân hàng thương mại có nợ xấu vượt ngưỡng hoạt động tín dụng 87 3.3 Phân tích định lượng kiểm định mơ hình giả thuyết nghiên cứu 91 3.3.1 Kiểm định thang đo 91 3.3.2 Kiểm định mơ hình giả thuyết nghiên cứu 94 3.3.3 Kiểm định giả thuyết nghiên cứu 97 3.4 Thực trạng yếu tố tác động đến hoạt động quản lý nhà nước nợ xấu ngân hàng thương mại 99 3.4.1 Các yếu tố thuộc môi trường 99 3.4.2 Các yếu tố thuộc ngân hàng nhà nước 103 3.4.3 Các yếu tố thuộc ngân hàng thương mại .106 3.5 Đánh giá chung hoạt động quản lý nhà nước Việt Nam nợ xấu hệ thống ngân hàng thương mại .109 3.5.1 Các thành tựu đạt 110 3.5.2 Một số hạn chế 111 3.5.3 Nguyên nhân hạn chế 113 Kết luận chương .115 iv CHƢƠNG 4: ĐỀ XUẤT số GIải pháp hoàn thiện hoạt động QUẢN LÝ NHÀ NƢỚC ĐỐI VỚI NỢ XẤU CỦA HỆ THỐNG NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI VIỆT NAM 116 4.1 Dự báo bối cảnh diễn biến nợ xấu hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam 116 4.1.1 Bối cảnh tín dụng nước quốc tế 116 4.1.2 Dự báo nợ xấu hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam 117 4.2 Định hướng quan điểm quản lý nhà nước nợ xấu hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam 118 4.2.1 Định hướng quản lý nhà nước nợ xấu hệ thống ngân hàng thương mại 119 4.2.2 Quan điểm quản lý nhà nước nợ xấu hệ thống ngân hàng thương mại 121 4.3 Đề xuất số giải pháp hoàn thiện hoạt động quản lý nhà nước nợ xấu hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam 123 4.3.1 Nhóm giải pháp mơi trường pháp lý quản lý nợ xấu ngân hàng thương mại 123 4.3.2 Nhóm giải pháp tổ chức thực quản lý nhà nước nợ xấu hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam .129 4.3.3 Nhóm giải pháp kiểm tra giám sát nợ xấu xử lý vi phạm hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam 138 4.3.4 Nhóm giải pháp xử lý vi phạm hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam .144 4.4 Kiến nghị Chính phủ quan hữu quan 152 Kết luận chương .158 KẾT LUẬN 159 TÀI LIỆU THAM KHẢO PHỤ LỤC v DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT BIS : Ủy ban Basel Giám sát Ngân hàng (Bank for International Settlements) BTA : Hiệp Định Thương Mại Việt Nam - Hoa kỳ CAR : Tỷ lệ an toàn vốn CNH – HĐH : Cơng nghiệp hóa - đại hóa CSTT : Chính sách tiền tệ DPRR : Dự phòng rủi ro ECB : Ngân hàng Trung ương Châu Âu (European Central Bank) IMF : Quỹ Tiền tệ Quốc tế (International Monetary Fund) KTTT : Kinh tế thị trường NHLD : Ngân hàng liên doanh NHNN : Ngân hàng nhà nước NHNNg : Ngân hàng nước NHTM : Ngân hàng thương mại NHTMCP : Ngân hàng thương mại cổ phần NHTMNN : Ngân hàng thương mại nhà nước NHTW : Ngân hàng Trung ương NPL : Tỷ lệ nợ xấu tổng dư nợ QLNN : Quản lý nhà nước TCTD : Tổ chức tín dụng TNHH MTV : Trách nhiệm hữu hạn Một thành viên TSĐB : Tài sản đảm bảo VAMC : Công ty Quản lý Tài sản TCTD Việt Nam WTO : Tổ chức thương mại Thế giới vi DANH MỤC BẢNG BIỂU Bảng 1.1: Mẫu khảo sát điều tra 21 Bảng 2.1: Bộ thang đo biến mơ hình nghiên cứu 44 Bảng 3.1: 10 NHTM Việt Nam lớn (năm 2019) 68 Bảng 3.2: Bảng tỷ lệ an toàn vốn 10 ngân hàng thí điểm áp dụng Basel II .72 Bảng 3.3: Tình hình xử lý nợ xấu hệ thống TCTD từ năm 2012-2018 73 Bảng 3.4.: Kết khảo sát thực trạng môi trường pháp lý hoạt động tín dụng quản lý nợ xấu NHTM 75 Bảng 3.5: Kết khảo sát thực trạng tổ chức thực QLNN nợ xấu hệ thống NHTM Việt Nam 79 Bảng 3.6: Kết khảo sát thực trạng kiểm tra, giám sát NHNN nợ xấu NHTM 84 Bảng 3.7: Kết khảo sát thực trạng xử lý vi phạm NHNN NHTM có nợ xấu vượt ngưỡng hoạt động tín dụng 88 Bảng 3.8: Kết phân tích thành tố khám phá (EFA) biến độc lập 92 Bảng 3.9: Kết phân tích thành tố khám phá (EFA) biến phụ thuộc .93 Bảng 3.10: Kết phân tích thành tố khẳng định CFA 94 Bảng 3.11: Phân tích tương quan biến độc lập mơ hình nghiên cứu 95 Bảng 3.12: Kết phân tích hồi quy bội 95 Bảng 3.13: Kết khảo sát tác động yếu tố môi trường 99 Bảng 3.14: Kết khảo sát tác động yếu tố thuộc NHNN 104 Bảng 3.15: Kết khảo sát tác động yếu tố thuộc NHTM .106 Bảng 3.16: Kết khảo sát thực trạng hiệu QLNN nợ xấu NHTM 109 vii DANH MỤC HÌNH VẼ Hình 1.1: Mơ hình nghiên cứu lý thuyết hoạt động QLNN NHTM Hình 3.1: Cơ cấu tổ chức Ngân hàng Nhà nước Hình 3.2: Hệ thống tổ chức tín dụng Việt Nam Hình 3.3: Cơ cấu hệ thống NHTM Việt Nam theo quy mô vốn điều lệ nhân 69 Hình 3.4: Tổng nợ xấu hệ thống ngân hàng Việt Nam giai đoạn 2010-2018 70 Hình 3.5: Tỷ lệ nợ xấu tổng dư nợ hệ thống ngân hàng giai đoạn 20102019 70 Hình 3.6: Mối quan hệ tăng trưởng tín dụng tỷ lệ nợ xấu ngân hàng Việt Nam giai đoạn 2010-2019 Hình 3.7: Mối quan hệ lạm phát, lãi suất cho vay tỷ lệ nợ xấu ngân hàng Việt Nam giai đoạn 2010-2019 Hình 3.8: Mối quan hệ quy mô ngân hàng (tổng tài sản) tỷ lệ nợ xấu số ngân hàng Việt Nam năm 2019 MỞ ĐẦU Tính cấp thiết đề tài nghiên cứu Cuộc khủng hoảng tài năm 2008 nổ làm chao đảo kinh tế toàn cầu, dẫn đến đổ vỡ hàng loạt hệ thống ngân hàng, tình trạng sụt giá chứng khốn giá tiền tệ quy mô lớn nhiều quốc gia giới Đáng ý, khủng hoảng tài làm cho tăng trưởng tồn cầu giảm xuống 1,8% vào năm 2008 (năm 2007 đạt 4,2%), sau bị giảm thêm vào năm 2009 (Tuyết Minh, 2018) Những tác động tiêu cực khủng hoảng cho thấy cần thiết vai trò quan trọng sách quản lý nhà nước (QLNN) hệ thống ngân hàng thương mại (NHTM) quốc gia Trong năm gần đây, nước giới tổ chức tài quốc tế Quỹ tiền tệ Quốc tế (IMF), Ngân hàng giới (WB) hay Uỷ ban Basel quan tâm nhiều đến sách quản lý nợ xấu xây dựng chiến lược kiểm sốt rủi ro tín dụng NHTM Hiện nay, quan quản lý ngày quan tâm nhiều đến vấn đề quản lý nợ xấu tình trạng phát sinh nhiều khoản thiệt hại đáng kể xuất phát từ khoản tín dụng hiệu Quản lý nợ xấu có hệ thống cho phép nhận biết khoản nợ xấu, từ phịng ngừa hay xử lý chúng hiệu (Klingelhöfer Sun, 2018) Tại Việt Nam, nợ xấu hệ thống ngân hàng thương mại tồn từ nhiều năm trước có xu hướng tăng mạnh từ sau khủng hoảng năm 2008 Trong giai đoạn 2008-2010, nợ xấu toàn hệ thống ngân hàng mức kiểm sốt tốt thơng qua trích lập dự ph ng rủi ro tín dụng ho c phát tài sản bảo đảm, tái cấu khoản nợ vay Đứng trước xu hướng hội nhập phát triển, tự hóa tài chính, ngân hàng thương mại tăng cường phát triển mở rộng chi nhánh, ph ng giao dịch ho c mạnh dạn thành lập ngân hàng thương mại, đồng thời thúc đẩy tiềm lực để cạnh tranh với ngân hàng nước (NHNNg) hoạt động Việt Nam Với mục tiêu lợi nhuận nên việc đẩy mạnh tín dụng điều tất yếu định hướng chiến lược kinh doanh ngân hàng Thị trường hoạt động kinh doanh toàn hệ thống ngân hàng ngày cạnh tranh khốc liệt, điều tạo nên tranh tổng thể xu tăng trưởng tín dụng mạnh nợ xấu tích l y qua năm chưa giải triệt để, từ dẫn đến nguy nợ xấu tồn đọng, gia tăng quan ngại chất lượng tín dụng, đ c biệt sau hệ từ khủng hoảng tài (Nguyễn Lê Nguyên Dung, 2019) Đáng ý, năm 2011, nợ xấu b t đầu gia tăng, chiếm 3,3% tổng dự nợ Thực trạng khiến số ngân hàng thương mại b t đầu xuất dấu hiệu không khả quan khả khoản có xu hướng gia tăng nguy rủi ro nhanh chóng Nợ xấu dần tích tụ đến mức cần Ngân hàng Nhà nước quan tâm đ c biệt, tỷ lệ nợ xấu có tốc độ tăng trưởng tăng gấp đôi so với tốc độ tăng trưởng dư nợ tín dụng tồn hệ thống giai đoạn 2008-2011 Tỷ lệ nợ xấu đạt mức đáng báo động chiếm ý, quan tâm toàn ngành, cấp quản lý từ Ngân hàng Nhà nước đến Quốc hội Năm 2012, tỷ lệ nợ xấu theo công bố từ Cơ quan giám sát ngân hàng đạt mức 8,6%, theo số liệu Fitch Rating, tỷ lệ nợ xấu Việt Nam đạt 13% tổng dư nợ Thực tế cho thấy toàn hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam g p nhiều trở ngại khó khăn K o dài đến hết năm 2013, nợ xấu Việt Nam tăng mạnh báo động, có thời điểm tăng 23,73% so với năm 2012 Thực tế, thời điểm cho thấy, nợ xấu mối đe dọa toàn ngành ngày vượt tầm kiểm soát ngân hàng thương mại kinh tế Tuy nhiên, từ cuối năm 2014 trở lại đây, hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam có bước tiến mạnh m việc lành mạnh hóa hệ thống ngân hàng tăng sức bền cạnh tranh cho hệ thống ngân hàng Kết nỗ lực chủ động thực biện pháp quản lý từ Ngân hàng Nhà nước việc triển khai giải pháp nh m hạn chế đưa mức nợ xấu mức kiểm soát Kết là, năm 2014, tỷ lệ nợ xấu toàn hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam giảm dần Năm 2018, tỷ lệ nợ xấu nội bảng hệ thống 1,89% (giảm so với mức 2,46% cuối năm 2016 1,99% cuối năm 2017) Đây mức thấp kể từ năm 2012 đến ngưỡng mục tiêu 2% theo Nghị 01/NĐ-CP 2019 Điều cho thấy tầm quan trọng quản lý ngân hàng Nhà nước nợ xấu hệ thống ngân hàng thương mại nh m đảm bảo an toàn hệ thống Trong năm gần đây, nhiều quốc gia giới áp dụng biện pháp vĩ mô để bảo vệ ổn định tài quốc gia (Ozge Jane, 2018) Tại Việt Nam, hoạt động hệ thống ngân hàng thương mại đ t quản lý Ngân hàng Nhà nước Vai tr điều tiết quản lý Ngân hàng Nhà nước nh m ổn định giá trị đồng tiền, đảm bảo an toàn hoạt động ngân hàng hệ thống ngân hàng thương mại, đảm bảo an tồn hiệu tốn quốc gia Vì vậy, ngân hàng thương mại, mức dư nợ xấu tín dụng cao Ngân hàng Nhà nước thường đóng vai tr người cứu cánh cuối c ng Bởi rủi ro tín dụng xảy ra, nợ xấu ngân hàng thương mại hệ thống tăng cao báo động s gây ảnh hưởng đáng kể đến hoạt động, khả cạnh tranh ngân hàng uy tín ngân hàng, niềm tin người gửi tiền hệ thống ngân hàng nước Do tính chất lây lan hiệu ứng đám đơng, rủi ro tín dụng vượt kiểm soát s trở thành nguyên nhân hình thành nên khủng hoảng tài cho kinh tế quốc gia Vì vậy, Ngân hàng Nhà Nước trọng quan tâm đến quản lý hoạt động ngân hàng thương mại, cụ thể kiểm sốt chất lượng tín dụng, đ c biệt kiểm soát nợ xấu ngân hàng thương mại (Lê Ngọc Lân, 2011) Trong bối cảnh thị trường tài mở rộng nay, hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam chuyển xu tồn cầu hóa Giữa áp lực cạnh tranh đường hội nhập, hoạt động tín dụng ngân hàng thương mại mở rộng phát triển, nhiên vấn đề rủi ro tín dụng, nợ xấu chưa thực kiểm soát xử lý hiệu Nhận thức tầm quan trọng này, hoạt động quản lý nợ xấu Ngân hàng Nhà nước trọng hàng đầu Từ năm 2012, Ngân hàng Nhà nước có định hướng giải pháp cụ thể theo lộ trình cho hoạt động quản lý nợ xấu Cụ thể, Ngân hàng Nhà nước thực sách hỗ trợ khơi phục khoản cho ngân hàng thương mại, mạnh dạn thực việc sáp nhập hay xóa sổ ngân hàng hoạt động yếu k m hệ thống ngân hàng thương mại Giai đoạn 2015 đến nay, đ nh điểm việc quản lý nợ xấu Ngân hàng nhà nước thực thành công việc tái cấu hệ Total Valid Total Valid Total Valid Total Valid Total Valid Total YT9 Valid Total Valid Total Valid Total Valid Total Valid Total Valid Total Valid Total Valid Total Valid Total Valid Total Valid Total Valid Total Valid Total Valid Total Valid Total Valid Total Valid Total Phụ lục 8: Kết chi tiết kiểm định EFA KMO and Bartlett's Test Kaiser-Meyer-Olkin Measure of Sampling Adequacy Bartlett's Test of Sphericity Total Variance Explained Initial Eigenvalues Component Total 6.934 1.371 1.202 1.004 555 457 359 299 219 10 189 11 172 12 130 13 109 Extraction Method: Principal Component Analysis Component Matrix X22 849 X33 840 X13 837 X12 783 X43 774 X11 766 X42 748 a X23 X32 X41 X24 X21 X31 Extraction Method: Principal Component Analysis a components extracted Rotated Component Matrix a X11 0.900 X12 0.881 X13 0.834 X41 0.244 X42 0.228 X43 0.197 X21 0.167 X23 X24 X22 X31 X32 X33 Extraction Method: Principal Component Analysis Rotation Method: Varimax with Kaiser Normalization a Rotation converged in iterations Component Transform Component Extraction Method: Principal Component Analysis Rotation Method: Varimax with Kaiser Normalization Phụ lục 9: Kết chi tiết kiểm định CFA  Môi trƣờng pháp lý NHNN xác lập điều tiết hoạt động tín dụng NHTM Reliability Statistics Cronbach's Alpha X11 X12 X13 KMO and Bartlett's Test Kaiser-Meyer-Olkin Measure of Sampling Adequacy Bartlett's Test of Sphericity Total Variance Explained Component Extraction Method: Principal Component Analysis  Các chuẩn mực nợ xấu NHNN quy định ban hành NHTM Reliability Statistics Cronbach's Alpha X21 X22 X23 X24 Kaiser-Meyer-Olkin Measure of Sampling Adequacy Bartlett's Test of Sphericity Component Extraction Method: Principal Component Analysis  Tổ chức kiểm tra, giám sát NHNN nợ xấu NHTM Reliability Statistics Cronbach's Alpha X31 X32 X33 KMO and Bartlett's Test Kaiser-Meyer-Olkin Measure of Sampling Adequacy Bartlett's Test of Sphericity Total Variance Explained Component Extraction Method: Principal Component Analysis  cho Xử lý NHNN NHTM có với nợ xấu vƣợt ngƣỡng phép Reliability Statistics Cronbach's Alpha X41 X42 X43 KMO and Bartlett's Test Kaiser-Meyer-Olkin Measure of Sampling Adequacy Bartlett's Test of Sphericity Total Variance Explained Component Extraction Method: Principal Component Analysis  Hiệu QLNN nợ xấu NHTM Reliability Statistics Cronbach's Alpha 870 Y1 Y2 Y3 11.90 12.67 12.09 Y4 Kaiser-Meyer-Olkin Measure of Sampling Adequacy Bartlett's Test of Sphericity Component Extraction Method: Principal Component Analysis Phụ lục 10: Kết chi tiết phân tích hồi quy Model a Predictors: (Constant), Q6, X3, Q3, X1, X2, X4, Q5 882 Model Regression Residual Total a Dependent Variable: Y b Predictors: (Constant), Q6, X3, Q3, X1, X2, X4, Q5 Model (Constant) X1 X2 X3 X4 Q3 Q5 Q6 a Dependent Variable: Y Model a Dependent Variable: Y R a ... hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam 69 3.1.4 Vai trò Ngân hàng Nhà nước Việt Nam quản lý nhà nước nợ xấu hệ thống ngân hàng thương mại 73 3.2 Thực trạng quản lý nhà nước nợ xấu hệ. .. tiêu quản lý nhà nước nợ xấu ngân hàng thương mại 30 2.2.3 Nội dung quản lý nhà nước nợ xấu ngân hàng thương mại 32 2.2.4 Tiêu chí đánh giá hiệu quản lý nhà nước nợ xấu ngân hàng thương. .. điểm quản lý nhà nước nợ xấu hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam 118 4.2.1 Định hướng quản lý nhà nước nợ xấu hệ thống ngân hàng thương mại 119 4.2.2 Quan điểm quản lý nhà