+ Xác định bảng tổng kết bảng tài sản tạm thời cho năm kế tiếp bằng cách nhân doanh thu dự báo ở năm kế tiếp với tỉ lệ phần trăm theo doanh thu của các khoản mục trên bảng tổng kết tài s[r]
(1)30/05/2012
1 Trân trọng chào đón !
Chương Trình Quản Trị Doanh nghiệp Lớp học: ngày thứ + Chủ nhật
Trường: Đại học Điện lực
Trân trọng chào đón!
Thuyết trình: Đỗ Thiên Trà
(2)CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP
Giảng viên: ThS Đỗ Thiên Trà
CHƯƠNG 7
(3)30/05/2012
3 CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP 2 Phân loại vốn kinh doanh:
- Vốn cố định
- Vốn lưu động
CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP II Quản trị vốn cố định:
1 Khái niệm:
(4)CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP 2 Phân loại tài sản cố định:
2.1 Dựa vào hình thái tài sản cố định : - Tài sản cố định hữu hình
- Tài sản cố định vơ hình
CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP
2.2 Dựa vào mục đích sử dụng tài sản cố định:
(5)30/05/2012
5 CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP
2.4 Dựa vào nguồn vốn hình thành:
CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP 3 Khái niệm hao mòn khấu hao tài sản cố định 3.1 Hao mòn khấu hao tài sản:
- Hao mịn hữu hình: - Hao mịn vơ hình:
(6)CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP 4 Các phương pháp khấu hao tài sản cố định:
4.1 Xác định nguyên giá tài sản cố định: Gn = NBG – D + C1
Trong đó:
- NBG: Giá mua ghi hóa đơn
- D: Chiết khấu mua tài sản cố định
- C1: Chi phí vận chuyển lắp đặt chạy thử lần đầu
4.2 Các phương pháp khấu hao tài sản cố
định:
a Phương pháp khấu hao đường thẳng:
Mức khấu hao hàng năm (Mkh) = Gn Tsd
Trong đó:
- Mkh: Mức khấuhao hàngnăm - Gn: Nguyên giá tàisản cố định
- Tsd:Thời giansử dụng tài sản cố định CHƯƠNG 7
(7)30/05/2012
7 CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP
Ví dụ: tài sản cố định nguyên giá 150.000.000đ, thời gian sử dụng 10 năm Hãy tính mức khấu hao hàng năm
Giải
CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP b Phương pháp khấu hao gia tốc
Các bước thực hiện:
- Phân chia TSCĐ thành nhóm có thời gian khấu hao khác năm; năm; năm; 10 năm; 15 năm
(8)- Tính tổng số thứ tự năm tính khấu hao:
1+2+3+ … + n = n(n+1)
2
CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP thức tổng quát:-Tính mức khấu hao cho năm theo công Mức khấu hao
năm =
Nguyên giá tài
sản cố định x
n (1+2+…+n)
Mức khấu
haoở năm2 =
Nguyên giá tàisản cố
định
x
n-1 (1+2+…+n)
Mức khấu hao năm
n
=
Nguyên giá
tài sản cố định
x
(9)30/05/2012
9 CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP Ví dụ: Một tài sản cố định có nguyên giá là
150.000.000 đồng, thời gian sử dụng 10 năm Hãy tính mức khấu hao hàng năm tài sản theo phương pháp gia tốc
Bài giải
CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP
- Bước 1: Tính tổng số thứ tự năm tính khấu hao:
(10)CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP
Mức khấu hao năm 1: Mức khấu hao năm 2: Mức khấu hao năm 3: Mức khấu hao năm 4: Mức khấu hao năm 5:
CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP
(11)30/05/2012
11 CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP c Phương pháp khấu hao số dư giảm dần:
Khấu hao số dư giảm dần phương pháp khấu hao mà mức khấu hao tính 20% giá trị cịn lại tài sản cố định năm khấu hao
Mức khấuhao
ở nămn =
Giátrịcònlại tàisản cố định
năm thứ n
x khấuTỷ lệ hao
Trong đó:
Tỷ lệ khấu hao = (tỷ lệ khấu hao theo
phương phápđường thẳng)x CHƯƠNG 7
(12)CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP Ví dụ: Một tài sản cố định có nguyên giá là
150.000.000 đồng, thời gian sử dụng 10 năm, tỷ lệ khấu hao theo phương pháp đường thẳng 10%, Hãy tính mức khấu hao hàng năm tài sản theo phương pháp số dư giảm dần
Bài giải
CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP
(13)30/05/2012
13 CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP
Mức khấu hao năm 6: Mức khấu hao năm 7: Mức khấu hao năm 8: Mức khấu hao năm 9: Mức khấu hao năm 10:
5 Các tiêu phản ánh hiệu sử dụng tài sản cố định:
5.1 Hiệu sử dụng tài sản cố định:
CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP
(14)5.2 Tỷ suất lợi nhuận tài sản cố định:
CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP
Tỷ suất lợi nhuận
trên tàisản cố định =
Lợi nhuận
ròng
x 100 Tàisản cố
định
5.3 Hàm lượng tài sản cố định: CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP
Hàm lượng tài sản cố định = Tài sản cố định
(15)30/05/2012
15 CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP 6 Biện pháp nâng cao hiệu sử dụng tài sản cố
định:
CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP III Quản trị vốn lưu động:
(16)CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP 2 Phân loại tài sản lưu động:
2.1 Dựa vào hình thái tài sản lưu động
2.2 Dựa vào nguồn hình thành
- Tài sản lưu động từ nguồn vốn sở hữu - Tài sản lưu động từ nguồn vốn vay:
CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP 3 Xác định nhu cầu vốn lưu động
3.1 Vai trị cơng tác xác định nhu cầu vốn lưu động
(17)30/05/2012
17 CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP
3.3 Phương pháp xác định nhu cầu vốn lưu động theo phần trăm doanh thu:
Ta thực theo bước sau:
CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP
- b1: Tính tỷ lệ phần trăm khoản mục bảng tổng kết tài sản theo doanh thu năm tại:
+ Các khoản mục tài sản phải có quan hệ trực tiếp với doanh thu Vì vậy, chia khoản mục phần tài sản bảng tổng kết cho doanh thu, xác định tỷ lệ phần trăm khoản mục theo doanh thu
(18)- b2: Dự báo doanh số năm xác định bảng tổng kết tài sản tạm thời cho năm kế tiếp:
+ Để dự báo doanh số năm doanh nghiệp sử dụng phương pháp dự báo chương dự báo
+ Xác định bảng tổng kết bảng tài sản tạm thời cho năm cách nhân doanh thu dự báo năm với tỉ lệ phần trăm theo doanh thu khoản mục bảng tổng kết tài sản năm trước
+ Cộng vào khoản mục lợi nhuận giữ lại phần lợi nhuận giữ lại năm Trong đó, lợi nhuận giữ lại năm lợi nhuận ròng năm nhân với tỷ lệ lợi nhuận giữ lại
CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP
B3: Xác định nguồn vốn vay xác định bảng tổng kết tài sản cho năm
Xác định lượng vốn vay từ nguồn vốn vay ngắn hạn =Mức tăng tài sản lưu động so với năm trước – Mức tăng khoản phải trả
(19)30/05/2012
19 Đvt:tỷ đồng
Tài sản Giá
trị Nguồn vốn
Giá
trị Tài sản lưu động
-Tiền mặt
-Các khoản phải thu
-Tồn kho
Tài sản cố định
-Tài sản cố định ròng 120 16 44 60 180 180
Cáckhoản nợ - Các khoản phải
trả
- Vayngắn hạn - Vay dàihạn
Vốn chủ hữu
-Cổ phần thường -Lợi nhuận giữ lại
120 30 10 80 180 80 100
Tổngtàisản 300 Tổng nguồn vốn 300
CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP
Xác định nhu cầu vốn lưu động phương pháp phần trăm theo doanh thu:
a Tính tỷ lệ phần trăm theo doanh thu
b Nếu dự báo doanh thu công ty ABC năm 2003 125 tỷ đồng, lập bảng tổng kết tài sản tạm thời công ty năm 2003
c Xác định nguồn vốn vay lập bảng tổng kết tài sản cho năm 2003
(20)Đvt:tỷ đồng
Tài sản
Giá
trị
Tỷ lệ so với
doanh thu (%)
Nguồn vốn Giá trị
Tỷ lệ so với doanh
thu (%)
Tài sản lưu động
-Tiền mặt
-Các khoản phải thu
-Tồn kho
Tài sản cố định
-Tài sản cố định ròng 120 16 44 60 180 180
Cáckhoản nợ - Cáckhoản phải trả
- Vayngắn hạn
- Vay dàihạn
Vốn chủ hữu
-Cổ phần thường -Lợi nhuận giữ lại
120 30 10 80 180 80 100
Tổngtàisản 300 Tổng nguồn vốn 300
Bước 1: Tính tỷ lệ phần trăm khoản mục bảng tổng kết tài sản theo doanh thu năm tại:
Đvt:tỷ đồng
Tàisản Giá trị Chênh lệch so với năm trước
Nguồn vốn Giá trị
Chênh
lệch so với năm
trước Tài sản lưu động
-Tiền mặt
-Các khoản phải thu
-Tồn kho
Tài sản cố định
-Tài sản cố định ròng
Cáckhoản nợ - Cáckhoản phải trả
- Vayngắn hạn
- Vay dàihạn
Vốn chủ hữu
-Cổ phần thường
-Lợi nhuận giữ lại Tổngtàisản Tổng nguồn vốn
Lượng vốn vay bổ
sung
(21)30/05/2012
21
Đvt:tỷ đồng
Tàisản Giá trị Chênh lệch so với năm trước
Nguồn vốn Giá trị
Chênh lệch so với năm
trước Tài sản lưu động
-Tiền mặt -Các khoản phải thu
-Tồn kho Tài sản cố định
-Tài sản cố định ròng
Cáckhoản nợ - Cáckhoản phải trả - Vayngắn hạn
- Vay dàihạn Vốn chủ hữu
-Cổ phần thường -Lợi nhuận giữ lại Tổngtàisản Tổng nguồn vốn
Bước 3: Xác định nguồn vốn vay xác định bảng
tổng kết tài sản cho năm QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆPCHƯƠNG 7
4 Các nguồn vốn đáp ứng cho nhu cầu vốn lưu động:
4.1 Nguồn vốn nội doanh nghiệp: - Nguồn vốn vốn từ lợi nhuận
(22)CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP
4.2 Nguồn vốn bên ngoài:
- Nguồn vốn huy động phát hàng cổ phiếu - Nguồn vốn huy động tín dụng
5 Đánh giá hiệu sử dụng vốn lưu động:
5.1 Số vòng quay vốn lưu động CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP
Số vòng quay vốn lưu
động
=
(23)30/05/2012
23
5.2 Thời gian vòng quay vốn lưu động:
CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP
Thời gian vòng quay vốn lưu
động
=
Số ngày làm việc kỳ Sốvòng quay vốn lưu
động
5.3 Tỷ suất lợi nhuận vốn lưu động CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP
Tỷ suất lợi nhuậntrên
vốn lưu động
=
Lợi nhuận ròng
x 100%
(24)5.4 Mức đảm nhiệm vốn lưu động CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP
Mức đảm nhiệm vốn lưu
động
=
Vốn lưu động bình quân
Doanh thuthuần
CHƯƠNG 7
QuẢN TRỊ VỐN TRONG DOANH NGHIỆP 6 Các biện pháp nâng cao hiệu sử dụng vốn
lưu động:
6.1 Nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động sản xuất
(25)30/05/2012
25