Mối quan hệ giữa xuất khẩu, nhập khẩu và tăng trưởng kinh tế tại các quốc gia Asean

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP HỒ CHÍ MINH ĐỒN THỊ CẨM THÚY MỐI QUAN HỆ GIỮA XUẤT KHẨU, NHẬP KHẨU VÀ TĂNG TRƯỞNG KINH TẾ TẠI CÁC QUỐC GIA ASEAN LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ Tp Hồ Chí Minh, Năm 2014 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP HỒ CHÍ MINH ĐỒN THỊ CẨM THÚY MỐI QUAN HỆ GIỮA XUẤT KHẨU, NHẬP KHẨU VÀ TĂNG TRƯỞNG KINH TẾ TẠI CÁC QUỐC GIA ASEAN Chuyên ngành: TÀI CHÍNH – NGÂN HÀNG Mã số : 60340201 LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC: PGS.TS NGUYỄN NGỌC ĐỊNH Tp Hồ Chí Minh, Năm 2014 LỜI CAM ĐOAN Luận văn nghiên cứu “Mối quan hệ xuất khẩu, nhập tăng trưởng kinh tế quốc gia Asean” đề tài nghiên cứu thân thực Luận văn hoàn thành nhờ hướng dẫn tận tình người hướng dẫn khoa học vận dụng kiến thức học thân với việc tìm hiểu tài liệu tham khảo Luận văn không chép từ nghiên cứu khác Tôi xin cam đoan lời nêu hoàn toàn thật TP Hồ Chí Minh, ngày 30 tháng năm 2014 MỤC LỤC TRANG PHỤ BÌA LỜI CAM ĐOAN MỤC LỤC DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT DANH MỤC CÁC BẢNG DANH MỤC CÁC HÌNH VẼ CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU 1 Lý nghiên cứu Vấn đề nghiên cứu .2 Câu hỏi mục tiêu nghiên cứu Phạm vi nghiên cứu Ý nghĩa đề tài CHƯƠNG 2: CÁC NGHIÊN CỨU LÝ THUYẾT VÀ THỰC NGHIỆM .5 CHƯƠNG 3: DỮ LIỆU VÀ PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU .11 3.1 Phương pháp nghiên cứu .11 3.1.1 Kiểm tra tính dừng 12 3.1.2 Mơ hình phân phối trễ tự hồi quy ARDL 12 3.1.3 Kiểm định nhân Granger 13 3.2 Mô tả đo lường biến 13 3.3 Mẫu nghiên cứu liệu nghiên cứu 16 CHƯƠNG 4: PHÂN TÍCH DỮ LIỆU VÀ KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU 17 4.1 Kết kiểm định tính dừng 17 4.2 Kết xác định độ trễ tối ưu .22 4.3 Kết phân tích tác động biến nghiên cứu quốc gia 31 4.4 Kết kiểm định nhân Granger 46 CHƯƠNG 5: KẾT LUẬN VÀ KHUYẾN NGHỊ .54 5.1 Kết luận 54 5.2 Hạn chế nghiên cứu 57 5.3 Khuyến nghị đề nghị hướng nghiên cứu 57 TÀI LIỆU THAM KHẢO PHỤ LỤC DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT ADF (Augemented Dicky-Fuller): Kiểm định ADF (mở rộng kiểm định DF) DF (Dicky-Fuller): Kiểm định Dicky-Fuller Eview (Econometric Views): Phần mềm thống kê OLS (Ordinary Least Square): Phương pháp bình phương bé EX (export ): kim ngạch xuất IM (import): kim ngạch nhập GDP ( Gross Domestic Product): tổng sản phẩm quốc nội ASEAN ( Association of Southeast Asian Nations) : Hiệp hội quốc gia Đông Nam Á ARDL (Autoregressive Distributed Lag model): Mơ hình phân phối trễ tự hồi quy ELG ( Export led Growth): tăng trưởng dựa vào xuất ILG (Import led Growth): tăng trưởng dựa vào nhập GLE (Growth led Export): tăng trưởng thúc đẩy xuất GLI (Growth led Import): tăng trưởng thúc đẩy nhập ELI (Export led Import): xuất thúc đẩy nhập ILE (Import led Export): nhập thúc đẩy xuất Bruney: Vương quốc Bruney Campuchia: Vương quốc Campuchia Malaysia: Liên bang Malaysia Indonesia: Cộng hòa Indonesia Phillippines: Cộng hòa Phillippines Singapore: Cộng hòa Singapore Thái Lan: Vương quốc Thái Lan Lào: Cộng hòa Dân chủ Nhân dân Lào Myanma: Liên bang Myanma Việt Nam: Cộng hòa Xã hội Chủ nghĩa Việt Nam DANH MỤC CÁC BẢNG Bảng 4.1: Kết kiểm định nghiệm đơn vị (Unit Root Test)-ADF cho số liệu nghiên cứu Bảng 4.2: Kết xác định độ trễ tối ưu Bảng 4.3: Kết phân tích tác động cặp biến quốc gia Bảng 4.4: Kết kiểm định nhân Granger DANH MỤC CÁC HÌNH VẼ Hình 4.1: Mối quan hệ IM, EX GDP Bruney Hình 4.2: Mối quan hệ IM, EX GDP Campuchia Hình 4.3: Mối quan hệ IM, EX GDP Indonesia Hình 4.4: Mối quan hệ IM, EX GDP Lào Hình 4.5: Mối quan hệ IM, EX GDP Malaysia Hình 4.6: Mối quan hệ IM, EX GDP Myanma Hình 4.7: Mối quan hệ IM, EX GDP Philippines Hình 4.8: Mối quan hệ IM, EX GDP Singapore Hình 4.9: Mối quan hệ IM, EX GDP Thái Lan Hình 4.10: Mối quan hệ IM, EX GDP Việt Nam TÓM TẮT Mục tiêu nghiên cứu xem xét mối quan hệ nhập khẩu, xuất tăng trưởng kinh tế mười quốc gia ASEAN bao gồm: Bruney, Campuchia, Indonesia, Lào, Malaysia, Myanmar, Philippines, Singapore, Thái Lan Việt Nam khoảng thời gian từ năm 1970 đến năm 2012 Bài nghiên cứu sử dụng phương pháp kiểm định nghiệm đơn vị để kiểm tra tính dừng chuỗi liệu, sử dụng mơ hình phân phối trễ tự hồi quy ARDL kiểm định nhân Granger để kiểm tra mối quan hệ cặp biến nghiên cứu: xuất tổng sản phẩm quốc nội, xuất nhập khẩu, nhập tổng sản phẩm quốc nội Kết nghiên cứu cho thấy có mối quan hệ hai chiều xuất tăng trưởng kinh tế, xuất nhập khẩu, nhập tăng trưởng kinh tế quốc gia: Indonesia, Malaysia, Philippines, Singapore Thái Lan Mối quan hệ hai chiều xuất nhập tìm thấy Bruney, Campuchia Việt Nam Mối quan hệ chiều từ xuất đến GDP tìm thấy Lào, mối quan hệ hai chiều xuất GDP tìm thấy Bruney, Myanma Như vậy, kết kiểm định trường hợp Việt Nam cho thấy giả thuyết tăng trưởng dựa vào xuất tăng trưởng dựa vào nhập không tồn CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU LÝ DO NGHIÊN CỨU Mối quan hệ thương mại tăng trưởng kinh tế từ lâu trở thành mối quan tâm nhà nghiên cứu kinh tế nhà hoạch định sách, có nhiều nghiên cứu lý thuyết thực nghiệm mối quan hệ này, tiêu biểu nghiên cứu lý thuyết nhà kinh tế học tiền bối Adam Smith David Ricardo, nối tiếp gần loạt cơng trình lý thuyết nhà kinh tế học danh khác Romer, Grossman, Helpman, Baldwin Forslid v.v Những cơng trình nghiên cứu tảng cho việc hiểu phân tích mối quan hệ thương mại tăng trưởng cách có hệ thống có sở khoa học Trên sở tảng cơng trình lý thuyết này, nhiều nhà nghiên cứu kinh tế tiến hành nghiên cứu thực nghiệm mối quan hệ việc sử dụng mẫu số liệu cấp quốc gia, khu vực, quốc tế Có nhiều kết luận đưa nghiên cứu này, số kết luận cho thương mại có mối liên hệ tích cực với tăng trưởng kinh tế mà đặc biệt đóng góp khu vực xuất vào tăng trưởng kinh tế quốc gia Có thể minh chứng cho quan điểm thành công việc mở cửa hội nhập nước Đông Nam Á thời gian qua, quốc gia mở cửa kinh tế, hội nhập với kinh tế giới, đẩy mạnh xuất khẩu, khai thác tốt lợi sẵn có mình, họ thành công đạt tăng trưởng vượt trội, điều củng cố thêm cho vai trò thương mại mà bật vai trò xuất động lực tăng trưởng kinh tế khu vực Tuy nhiên, cần lưu ý mối liên hệ tích cực nói trường hợp quốc gia, khu vực Nói cách khác, khơng phải đẩy mạnh tăng trưởng xuất đạt tốc độ tăng trưởng GDP cao hơn, điều kiện khác không thay đổi, và/hoặc số điều kiện tiên khác khơng thỏa mãn Đã có khơng nghiên cứu vai trò mờ nhạt xuất lên tăng trưởng Prob(F-statistic) 0.000000 • Kết kiểm định cho Lào: Dependent Variable: DLEX_LA Method: Least Squares Date: 06/26/14 Time: 03:14 Sample (adjusted): 1973 2012 Included observations: 40 after adjustments Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob C DLGDP_LA DLGDP_LA(-1) DLGDP_LA(-2) 0.074857 0.446524 0.399014 -0.065902 0.118305 0.702433 0.743448 0.710517 0.632744 0.635682 0.536707 -0.092752 0.5309 0.5290 0.5948 0.9266 R-squared Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid Log likelihood F-statistic Prob(F-statistic) 0.028795 -0.052138 0.391868 5.528191 -17.17717 0.355790 0.785225 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion Hannan-Quinn criter Durbin-Watson stat 0.157052 0.382036 1.058858 1.227746 1.119923 1.935276 Dependent Variable: DLEX_LA Method: Least Squares Date: 06/26/14 Time: 03:22 Sample (adjusted): 1971 2012 Included observations: 42 after adjustments Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob C LIM_LA LIM_LA(-1) 0.163213 0.933800 -0.950948 0.147877 0.093319 0.096512 1.103711 10.00654 -9.853165 0.2765 0.0000 0.0000 R-squared Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid 0.721012 0.706705 0.208147 1.689686 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion 0.136977 0.384342 -0.232393 -0.108274 z Log likelihood F-statistic Prob(F-statistic) 7.880250 50.39543 0.000000 Hannan-Quinn criter Durbin-Watson stat -0.186898 2.312802 Dependent Variable: DLGDP_LA Method: Least Squares Date: 06/26/14 Time: 03:29 Sample (adjusted): 1973 2012 Included observations: 40 after adjustments Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob C DLEX_LA DLEX_LA(-2) 0.079837 0.081190 0.095046 0.017851 0.042836 0.041607 4.472327 1.895349 2.284347 0.0001 0.0659 0.0282 R-squared Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid Log likelihood F-statistic Prob(F-statistic) 0.141787 0.095397 0.090605 0.303742 40.85158 3.056423 0.059089 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion Hannan-Quinn criter Durbin-Watson stat 0.105636 0.095263 -1.892579 -1.765913 -1.846781 1.568787 Dependent Variable: DLGDP_LA Method: Least Squares Date: 06/26/14 Time: 03:30 Sample (adjusted): 1972 2012 Included observations: 41 after adjustments Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob C LIM_LA LIM_LA(-1) LIM_LA(-2) 0.090479 0.051256 -0.014038 -0.035860 0.070061 0.044150 0.067437 0.045101 1.291427 1.160964 -0.208170 -0.795102 0.2046 0.2531 0.8362 0.4316 R-squared Adjusted R-squared S.E of regression 0.064755 -0.011075 0.094698 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion 0.104913 0.094178 -1.783772 aa Sum squared resid Log likelihood F-statistic Prob(F-statistic) 0.331808 40.56733 0.853945 0.473495 Schwarz criterion Hannan-Quinn criter Durbin-Watson stat -1.616594 -1.722895 1.482148 Dependent Variable: LIM_LA Method: Least Squares Date: 06/26/14 Time: 03:32 Sample (adjusted): 1973 2012 Included observations: 40 after adjustments Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob C DLEX_LA DLEX_LA(-1) DLEX_LA(-2) 5.416552 0.620601 0.444209 0.560644 0.261793 0.616720 0.536432 0.600171 20.69020 1.006292 0.828080 0.934141 0.0000 0.3210 0.4131 0.3565 R-squared Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid Log likelihood F-statistic Prob(F-statistic) 0.059441 -0.018939 1.296267 60.49109 -65.02987 0.758369 0.524845 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion Hannan-Quinn criter Durbin-Watson stat 5.656286 1.284164 3.451494 3.620382 3.512558 0.046154 Dependent Variable: LIM_LA Method: Least Squares Date: 06/26/14 Time: 03:33 Sample (adjusted): 1973 2012 Included observations: 40 after adjustments Variable C DLGDP_LA DLGDP_LA(-1) DLGDP_LA(-2) R-squared Coefficient Std Error t-Statistic Prob 5.345023 0.873865 1.309125 0.801540 0.398431 2.365671 2.503802 2.392896 13.41517 0.369394 0.522855 0.334967 0.0000 0.7140 0.6043 0.7396 0.025063 Mean dependent var 5.656286 bb Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid Log likelihood F-statistic Prob(F-statistic) -0.056182 1.319744 62.70206 -65.74784 0.308490 0.819078 S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion Hannan-Quinn criter Durbin-Watson stat 1.284164 3.487392 3.656280 3.548456 0.082562 • Kết kiểm định cho Malaysia: Dependent Variable: DLEX_MA Method: Least Squares Date: 06/26/14 Time: 03:51 Sample (adjusted): 1971 2012 Included observations: 42 after adjustments Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob DLGDP_MA C 1.005592 0.011499 0.118379 0.018723 8.494699 0.614132 0.0000 0.5426 R-squared Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid Log likelihood F-statistic Prob(F-statistic) 0.643366 0.634451 0.090955 0.330909 42.11977 72.15992 0.000000 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion Hannan-Quinn criter Durbin-Watson stat 0.116777 0.150436 -1.910465 -1.827719 -1.880136 1.557489 Dependent Variable: DLEX_MA Method: Least Squares Date: 06/26/14 Time: 03:52 Sample (adjusted): 1971 2012 Included observations: 42 after adjustments Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob DLIM_MA C 0.742296 0.029413 0.081286 0.016449 9.131951 1.788181 0.0000 0.0813 R-squared Adjusted R-squared 0.675831 0.667727 Mean dependent var S.D dependent var 0.116777 0.150436 cc S.E of regression Sum squared resid Log likelihood F-statistic Prob(F-statistic) 0.086716 0.300786 44.12412 83.39253 0.000000 Akaike info criterion Schwarz criterion Hannan-Quinn criter Durbin-Watson stat -2.005910 -1.923164 -1.975581 2.195525 Dependent Variable: DLGDP_MA Method: Least Squares Date: 06/26/14 Time: 03:53 Sample (adjusted): 1971 2012 Included observations: 42 after adjustments Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob DLEX_MA C 0.639789 0.029980 0.075316 0.014236 8.494699 2.105890 0.0000 0.0415 R-squared Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid Log likelihood F-statistic Prob(F-statistic) 0.643366 0.634451 0.072549 0.210535 51.61584 72.15992 0.000000 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion Hannan-Quinn criter Durbin-Watson stat 0.104692 0.119994 -2.362659 -2.279913 -2.332329 1.214709 Dependent Variable: DLGDP_MA Method: Least Squares Date: 06/26/14 Time: 03:53 Sample (adjusted): 1971 2012 Included observations: 42 after adjustments Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob DLIM_MA C 0.577347 0.036743 0.068079 0.013776 8.480596 2.667107 0.0000 0.0110 R-squared Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid 0.642603 0.633669 0.072627 0.210985 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion 0.104692 0.119994 -2.360522 -2.277776 dd Log likelihood F-statistic Prob(F-statistic) 51.57097 71.92050 0.000000 Hannan-Quinn criter Durbin-Watson stat -2.330192 1.547351 Dependent Variable: DLIM_MA Method: Least Squares Date: 06/26/14 Time: 03:54 Sample (adjusted): 1971 2012 Included observations: 42 after adjustments Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob DLEX_MA C 0.910460 0.011373 0.099701 0.018845 9.131951 0.603471 0.0000 0.5496 R-squared Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid Log likelihood F-statistic Prob(F-statistic) 0.675831 0.667727 0.096037 0.368928 39.83589 83.39253 0.000000 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion Hannan-Quinn criter Durbin-Watson stat 0.117693 0.166607 -1.801709 -1.718963 -1.771379 1.909787 Dependent Variable: DLIM_MA Method: Least Squares Date: 06/26/14 Time: 03:55 Sample (adjusted): 1971 2012 Included observations: 42 after adjustments Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob DLGDP_MA C 1.113027 0.001167 0.131244 0.020758 8.480596 0.056241 0.0000 0.9554 R-squared Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid Log likelihood 0.642603 0.633669 0.100839 0.406743 37.78667 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion Hannan-Quinn criter 0.117693 0.166607 -1.704127 -1.621381 -1.673797 ee F-statistic 71.92050 Durbin-Watson stat Prob(F-statistic) 0.000000 • Kết kiểm định cho Singapore: 1.604393 Dependent Variable: DLEX_SI Method: Least Squares Date: 06/26/14 Time: 03:58 Sample (adjusted): 1973 2012 Included observations: 40 after adjustments Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob C DLGDP_SI DLGDP_SI(-2) 0.026925 1.344734 -0.402976 0.025453 0.142974 0.139521 1.057831 9.405458 -2.888280 0.2970 0.0000 0.0064 R-squared Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid Log likelihood F-statistic Prob(F-statistic) 0.711670 0.696085 0.084596 0.264790 43.59640 45.66262 0.000000 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion Hannan-Quinn criter Durbin-Watson stat 0.130720 0.153452 -2.029820 -1.903154 -1.984021 2.022438 Dependent Variable: DLEX_SI Method: Least Squares Date: 06/26/14 Time: 04:00 Sample (adjusted): 1971 2012 Included observations: 42 after adjustments Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob DLIM_SI C 0.941530 0.019704 0.047461 0.009125 19.83804 2.159377 0.0000 0.0369 R-squared Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid Log likelihood 0.907738 0.905431 0.046209 0.085412 70.56120 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion Hannan-Quinn criter 0.132658 0.150265 -3.264819 -3.182073 -3.234489 ff F-statistic Prob(F-statistic) 393.5479 0.000000 Durbin-Watson stat 2.069458 Dependent Variable: DLGDP_SI Method: Least Squares Date: 06/26/14 Time: 04:01 Sample (adjusted): 1973 2012 Included observations: 40 after adjustments Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob C DLEX_SI DLEX_SI(-2) 0.026594 0.515814 0.139673 0.014174 0.056797 0.057160 1.876253 9.081781 2.443560 0.0685 0.0000 0.0194 R-squared Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid Log likelihood F-statistic Prob(F-statistic) 0.695760 0.679314 0.054104 0.108307 61.47574 42.30722 0.000000 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion Hannan-Quinn criter Durbin-Watson stat 0.112956 0.095541 -2.923787 -2.797121 -2.877989 1.766810 Dependent Variable: DLGDP_SI Method: Least Squares Date: 06/26/14 Time: 04:02 Sample (adjusted): 1971 2012 Included observations: 42 after adjustments Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob DLIM_SI C 0.526844 0.054606 0.055572 0.010684 9.480430 5.110972 0.0000 0.0000 R-squared Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid Log likelihood F-statistic 0.692020 0.684320 0.054106 0.117101 63.93482 89.87856 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion Hannan-Quinn criter Durbin-Watson stat 0.117811 0.096300 -2.949277 -2.866531 -2.918947 1.588998 gg Prob(F-statistic) 0.000000 Dependent Variable: DLIM_SI Method: Least Squares Date: 06/26/14 Time: 04:04 Sample (adjusted): 1974 2012 Included observations: 39 after adjustments Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob C DLEX_SI DLEX_SI(-2) DLEX_SI(-3) -0.015282 1.027739 0.123525 -0.116549 0.011652 0.047894 0.045482 0.045718 -1.311550 21.45867 2.715912 -2.549310 0.1982 0.0000 0.0102 0.0153 R-squared Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid Log likelihood F-statistic Prob(F-statistic) 0.929402 0.923350 0.041527 0.060357 70.84673 153.5876 0.000000 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion Hannan-Quinn criter Durbin-Watson stat 0.110383 0.149994 -3.428038 -3.257416 -3.366820 2.202055 Dependent Variable: DLIM_SI Method: Least Squares Date: 06/26/14 Time: 04:06 Sample (adjusted): 1973 2012 Included observations: 40 after adjustments Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob C DLGDP_SI DLGDP_SI(-2) -0.003234 1.417803 -0.326608 0.023815 0.133771 0.130541 -0.135783 10.59871 -2.501961 0.8927 0.0000 0.0169 R-squared Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid 0.754397 0.741121 0.079151 0.231800 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion 0.117930 0.155564 -2.162881 -2.036215 hh Log likelihood F-statistic Prob(F-statistic) 46.25761 56.82476 0.000000 Hannan-Quinn criter Durbin-Watson stat -2.117082 2.430738 • Kết kiểm định cho Thái Lan: Dependent Variable: DLEX_TH Method: Least Squares Date: 06/26/14 Time: 04:14 Sample (adjusted): 1971 2012 Included observations: 42 after adjustments Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob DLGDP_TH C 0.853983 0.056817 0.145187 0.020233 5.881943 2.808226 0.0000 0.0077 R-squared Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid Log likelihood F-statistic Prob(F-statistic) 0.463787 0.450382 0.096339 0.371246 39.70436 34.59725 0.000001 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion Hannan-Quinn criter Durbin-Watson stat 0.137547 0.129948 -1.795446 -1.712700 -1.765116 2.272487 Dependent Variable: DLEX_TH Method: Least Squares Date: 06/26/14 Time: 04:15 Sample (adjusted): 1971 2012 Included observations: 42 after adjustments Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob DLIM_TH C 0.556866 0.067804 0.080229 0.016968 6.940956 3.995975 0.0000 0.0003 R-squared Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid Log likelihood 0.546366 0.535025 0.088610 0.314072 43.21642 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion Hannan-Quinn criter 0.137547 0.129948 -1.962687 -1.879941 -1.932357 ii F-statistic Prob(F-statistic) 48.17687 0.000000 Durbin-Watson stat 2.326702 Dependent Variable: DLGDP_TH Method: Least Squares Date: 06/26/14 Time: 04:15 Sample (adjusted): 1971 2012 Included observations: 42 after adjustments Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob DLEX_TH C 0.543087 0.019833 0.092331 0.017373 5.881943 1.141600 0.0000 0.2604 R-squared Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid Log likelihood F-statistic Prob(F-statistic) 0.463787 0.450382 0.076826 0.236092 49.20984 34.59725 0.000001 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion Hannan-Quinn criter Durbin-Watson stat 0.094533 0.103629 -2.248088 -2.165341 -2.217758 1.732171 Dependent Variable: DLGDP_TH Method: Least Squares Date: 06/26/14 Time: 04:16 Sample (adjusted): 1971 2012 Included observations: 42 after adjustments Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob DLIM_TH C 0.484567 0.033844 0.056155 0.011877 8.629049 2.849689 0.0000 0.0069 R-squared Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid Log likelihood F-statistic 0.650534 0.641798 0.062022 0.153868 58.20048 74.46048 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion Hannan-Quinn criter Durbin-Watson stat 0.094533 0.103629 -2.676213 -2.593467 -2.645884 1.845525 jj Prob(F-statistic) 0.000000 Dependent Variable: DLIM_TH Method: Least Squares Date: 06/26/14 Time: 04:17 Sample (adjusted): 1972 2012 Included observations: 41 after adjustments Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob C DLEX_TH DLEX_TH(-1) -0.046649 0.940093 0.330070 0.029756 0.133118 0.134247 -1.567752 7.062123 2.458677 0.1252 0.0000 0.0186 R-squared Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid Log likelihood F-statistic Prob(F-statistic) 0.619674 0.599657 0.109668 0.457025 34.00359 30.95713 0.000000 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion Hannan-Quinn criter Durbin-Watson stat 0.128492 0.173325 -1.512370 -1.386987 -1.466713 2.287555 Dependent Variable: DLIM_TH Method: Least Squares Date: 06/26/14 Time: 04:18 Sample (adjusted): 1971 2012 Included observations: 42 after adjustments Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob DLGDP_TH C 1.342507 -0.001668 0.155580 0.021681 8.629049 -0.076950 0.0000 0.9390 R-squared Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid Log likelihood F-statistic 0.650534 0.641798 0.103235 0.426296 36.80068 74.46048 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion Hannan-Quinn criter Durbin-Watson stat 0.125243 0.172489 -1.657175 -1.574429 -1.626845 2.293256 kk Prob(F-statistic) 0.000000 • Kết kiểm định cho Việt Nam: Dependent Variable: DLEX_VN Method: Least Squares Date: 06/26/14 Time: 04:19 Sample (adjusted): 1972 2012 Included observations: 41 after adjustments Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob DLGDP2_VN C 0.341294 0.233036 0.273436 0.070512 1.248171 3.304886 0.2194 0.0020 R-squared Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid Log likelihood F-statistic Prob(F-statistic) 0.038412 0.013756 0.451496 7.950112 -24.54856 1.557931 0.219410 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion Hannan-Quinn criter Durbin-Watson stat 0.233394 0.454634 1.295052 1.378641 1.325490 2.528675 Dependent Variable: DLEX_VN Method: Least Squares Date: 06/26/14 Time: 04:19 Sample (adjusted): 1971 2012 Included observations: 42 after adjustments Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob DLIM_VN C 1.122164 0.074997 0.207945 0.060567 5.396458 1.238247 0.0000 0.2228 R-squared Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid Log likelihood F-statistic Prob(F-statistic) 0.421311 0.406844 0.346958 4.815196 -14.11167 29.12176 0.000003 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion Hannan-Quinn criter Durbin-Watson stat 0.227837 0.450498 0.767222 0.849968 0.797552 1.683422 ll Dependent Variable: DLGDP2_VN Method: Least Squares Date: 06/26/14 Time: 04:20 Sample (adjusted): 1972 2012 Included observations: 41 after adjustments Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob DLEX_VN C 0.112549 -0.025219 0.090171 0.045635 1.248171 -0.552635 0.2194 0.5837 R-squared Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid Log likelihood F-statistic Prob(F-statistic) 0.038412 0.013756 0.259275 2.621727 -1.806833 1.557931 0.219410 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion Hannan-Quinn criter Durbin-Watson stat 0.001049 0.261077 0.185699 0.269288 0.216138 2.433400 Dependent Variable: DLGDP2_VN Method: Least Squares Date: 06/26/14 Time: 04:20 Sample (adjusted): 1972 2012 Included observations: 41 after adjustments Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob DLIM_VN C 0.119638 -0.014286 0.160583 0.045878 0.745024 -0.311378 0.4607 0.7572 R-squared Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid Log likelihood F-statistic Prob(F-statistic) 0.014033 -0.011249 0.262542 2.688198 -2.320106 0.555060 0.460724 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion Hannan-Quinn criter Durbin-Watson stat 0.001049 0.261077 0.210737 0.294326 0.241175 2.384950 mm Dependent Variable: DLIM_VN Method: Least Squares Date: 06/26/14 Time: 04:21 Sample (adjusted): 1971 2012 Included observations: 42 after adjustments Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob DLEX_VN C 0.375445 0.050661 0.069572 0.034788 5.396458 1.456276 0.0000 0.1531 R-squared Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid Log likelihood F-statistic Prob(F-statistic) 0.421311 0.406844 0.200688 1.611031 8.881286 29.12176 0.000003 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion Hannan-Quinn criter Durbin-Watson stat 0.136201 0.260578 -0.327680 -0.244934 -0.297351 1.494370 Dependent Variable: DLIM_VN Method: Least Squares Date: 06/26/14 Time: 04:22 Sample (adjusted): 1972 2012 Included observations: 41 after adjustments Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob DLGDP2_VN C 0.117292 0.128051 0.157434 0.040598 0.745024 3.154097 0.4607 0.0031 R-squared Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid Log likelihood F-statistic Prob(F-statistic) 0.014033 -0.011249 0.259954 2.635475 -1.914051 0.555060 0.460724 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion Hannan-Quinn criter Durbin-Watson stat 0.128174 0.258505 0.190929 0.274518 0.221368 2.362815 nn