Phân Tích Hiệu Quả Sử Dụng Vốn Của Công Ty Cổ Phần Kinh Doanh Than Cẩm PhảVinacomin

GVHD: Th.S Trần Thu Huyền SV: Vũ Huyền Trang LỜI MỞ ĐẦU Trong kinh tế thị trường ngày nhu cầu vốn cho doanh nghiệp trở nên quan trọng xúc doanh nghiệp phải đối mặt trực tiếp với biến động thị trường, với cạnh tranh doanh nghiệp nước, bạn hàng nước nên đòi hỏi phải sử dụng vốn cho hợp lý nhằm mang lại hiệu cao hoạt động sản xuất kinh doanh làm tăng thêm sức cạnh tranh Chính vậy, vốn có ý nghĩa quan trọng sống doanh nghiệp Phân tích hiệu sử dụng vốn đóng vai trò quan trọng phân tích hoạt động kinh doanh nhằm đánh giá trình độ sử dụng vốn doanh nghiệp để đạt kết cao với chi phí thấp Đồng thời sở cung cấp thơng tin hữu ích cho đối tượng quan tâm nhà đầu tư, tổ chức tín dụng…nhận biết tình hình tài thực tế để có định đầu tư hiệu Xuất phát từ thực tế nhận thức yêu cầu đòi hỏi sau thời gian thực tập tốt nghiệp Công Ty Cổ Phần Kinh Doanh Than Cẩm PhảVinacomin với giúp đỡ giáo viên hướng dẫn – giúp đỡ cán công nhân viên công ty, tơi chọn đề tài “Phân Tích Hiệu Quả Sử Dụng Vốn Của Công Ty Cổ Phần Kinh Doanh Than Cẩm Phả-Vinacomin ” để làm luận văn tốt nghiệp, với mong muốn vận dụng kiến thức học vào thực tiễn để phân tích hiệu sử dụng vốn cơng ty từ tìm giải pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn Công Ty Cổ Phần Kinh Doanh Than Cẩm PhảVinacomin thời gian tới Khoa Tài – Kế tốn Lớp: Đ7TCNH3 GVHD: Th.S Trần Thu Huyền SV: Vũ Huyền Trang LỜI CẢM ƠN Em xin gửi lời cảm ơn chân thành tri ân sâu sắc đồng chí cán cơng nhân viên Cơng ty Cổ phần Kinh doanh than Cẩm Phả - Vinacomin,đặc biệt thầy khoa Tài Kế tốn trường Đại học Điện lực hướng dẫn tận tình cho em thực tập Công ty để giúp em hoàn thành Báo cáo thực tập Và em xin chân thành cảm ơn ThS Trần Thu Huyền nhiệt tình giúp đỡ em.Trong trình thực tập,cũng trình làm Báo cáo thực tập,khó tránh khỏi sai sót,rất mong thầy nhiệt tình đóng góp để em hoàn thành tốt Báo cáo thực tập Em xin chân thành cảm ơn ! Khoa Tài – Kế toán Lớp: Đ7TCNH3 GVHD: Th.S Trần Thu Huyền SV: Vũ Huyền Trang NHẬN XÉT CỦA GIÁO VIÊN HƯỚNG DẪN Khoa Tài – Kế toán Lớp: Đ7TCNH3 GVHD: Th.S Trần Thu Huyền SV: Vũ Huyền Trang MỤC LỤC Khoa Tài – Kế toán Lớp: Đ7TCNH3 GVHD: Th.S Trần Thu Huyền SV: Vũ Huyền Trang DANH MỤC BẢNG BIỂU Biểu đồ 2.1: Cơ cấu nguồn vốn Biểu đồ 2.2 : Cơ cấu tài sản Biểu đồ 2.3: Khả toán thời Biểu đồ 2.4: Khả khoản nhanh Biểu đồ 2.5: Luân chuyển tài sản cố định Biểu đồ 2.7:Tỷ số lợi nhuận vốn kinh doanh Biểu đồ 2.8: Tỷ số lợi nhuận vốn chủ sở hữu Biểu đồ 2.9: Tổng doanh thu 2013, 2014, 2015 Biểu đồ 2.10: Tổng chi phí 2013, 2014, 2015 Biểu đồ 2.11: Lợi nhuận sau thuế 2013, 2014, 2015 Biểu đồ 2.12: Tỷ suất lợi nhuận theo doanh thu Biểu đồ 2.5: Tỷ suất lợi nhuận theo chi phí Khoa Tài – Kế tốn Lớp: Đ7TCNH3 GVHD: Th.S Trần Thu Huyền SV: Vũ Huyền Trang CHƯƠNG 1: TỔNG QUAN VỀ CÔNG TY CỔ PHẦN KINH DOANH THAN CẨM PHẢ VINACOMIN 1.1 Quá trình hình thành phát triển Cơng ty 1.1.1 Q trình hình thành Cơng ty cổ phần kinh doanh than Cẩm Phả đơn vị thành viên thuộc Tập đồn cơng nghiệp Than – Khống sản Việt Nam, hoạt động theo giấy chứng nhận Đăng ký kinh doanh số 5700526333 Sở kế hoạch Đầu tư Quảng Ninh cấp lần đầu ngày 27/12/2004, thay đổi lần thứ ngày 06/2/2012 - Tên công ty : Công ty cổ phần kinh doanh than Cẩm Phả - Vinacomin - Địa : 170, đường Trần Phú, phường Cẩm Tây, TP Cẩm Phả, tỉnh Quảng Ninh - Điện thoại: 033 3862202 - Số fax: 033 3710837 - Vốn điều lệ lên tới 50.268.000.000 đồng ( Năm mươi tỷ hai trăm sáu mươi tám triệu đồng), công ty mẹ (VINACOMIN) sở hữu 65,3% vốn điều lệ Công ty cổ phần kinh doanh than Cẩm Phả đơn vị thành viên thuộc Tập đồn cơng nghiệp Than – Khoáng sản Việt Nam, hoạt động theo giấy chứng nhận Đăng ký kinh doanh số 5700526333 Sở kế hoạch Đầu tư Quảng Ninh cấp lần đầu ngày 27/12/2004, thay đổi lần thứ ngày 06/2/2012 1.1.2 Lịch sử từ thành lập nay: Công ty Cổ phần chế biến kinh doanh than Cẩm Phả có tiền thân Cơng ty Ngoại Thương Cẩm Phả thành lập năm 1986 ủy ban nhân dân thị xã Cẩm Phả định thành lập Năm 1993 thực QĐ 388/QĐ – TTG Thủ tướng phủ v/v xếp lại doanh nghiệp Nhà nước.Công ty xếp lại UBND Tỉnh Quảng Ninh có định số 159/ QĐ – UB ngày 20/1/1993 đổi tên thành Công ty kinh doanh hàng xuất nhập Cẩm Phả trực thuộc sở Thương mại Quảng Ninh Ngày 07/11/2002 Thủ tướng Chính phủ có định số 150/2002/QĐ – TTg v/v chuyển Công ty kinh doanh hàng XNK Cẩm Phả trực thuộc UBND tỉnh Quảng Ninh trở thành thành viên Tổng công ty than Việt Nam (nay Tập đồn Cơng nghiêp Than Khống sản Việt Nam – VINACOMIN) Tổng cơng ty Than có Khoa Tài – Kế tốn Lớp: D7TCNH3 GVHD: Th.S Trần Thu Huyền SV: Vũ Huyền Trang định số 1503/QĐ - HĐND ngày 15/11/2002 v/v đổi tên Công ty kinh doanh hàng XNK Cẩm Phả thành Công ty chế biến kinh doanh than Cẩm Phả hạch toán phụ thuộc vào Tổng Công ty Than Việt Nam Thực cổ phần hoá doanh nghiêp theo Nghị định số 64/2002/NĐ – CP ngày 19/6/2002 Chính phủ theo định số 1409/QĐ – BCN ngày 15/6/2004 Bộ trưởng cơng nghiệp ” V/v cổ phần hố Cơng ty Cổ phần chế biến kinh doanh than Cẩm Phả ‘ đơn vị thành viên Tổng công ty than Việt Nam, công ty đổi tên ‘ Công ty Cổ phần chế biến kinh doanh than Cẩm Phả’ Hoạt động theo luật doanh nghiệp kể từ ngày 01/1/2008 Quyết định Chủ tịch hội đồng quản trị họp từ ngày 15/12/2009 đổi tên thành Công ty Cổ phần chế biến kinh doanh than Cẩm Phả thực kể từ ngày 01/01/2010 Cơng ty có trách nhiệm thực quyền, nghĩa vụ Tổng Công ty Than Việt Nam quy định Công ty Cổ phần Tổng công ty Than Việt Nam nắm giữ cổ phần chi phối lớn 50% vốn điều lệ Cuối năm 2011 công ty sát nhập với công ty Cảng Cửa Suốt đổi tên thành Công ty Cổ phần Kinh doanh than Cẩm Phả hoạt động 1.2 Chức nhiệm vụ Công ty -Lĩnh vực sản xuất kinh doanh chủ yếu công ty: Chế biến than sản phẩm liên quan đến than; vận tải ô tô; dịch vụ cảng bãi -Ngành nghề kinh doanh Công ty là: Kinh doanh bất động sản, quyền sử dụng đất thuộc chủ sở hữu, chủ sử dụng th; Bán bn máy móc, thiết bị phụ tùng máy khác; Nhà hàng dịch vụ ăn uống phục vụ lưu động : Nhà hàng, quán ăn, hàng ăn uống; Bán bn nhiên liệu rắn, lỏng, khí sản phẩm liên quan; Kho bãi lưu giữ hàng hoá; Bốc xếp hàng hoá; Vận tải hàng hoá đường bộ; Chuẩn bị mặt bằng; Cung cấp dịch vụ ăn uống theo hợp đồng không thường xuyên với khách hàng (phục vụ tiệc, hội họp, đám cưới ); Xây dựng nhà loại; Bán buôn vật liệu, thiết bị lắp đặt khác xây dựng; Vận tải hàng hoá ven biển viễn dương; Vân tải hàng hoá đường thuỷ nội địa; Bán phụ tùng phận phụ trợ ơtơ xe có động khác; Bán bn tổng hợp; Cho th xe có động cơ; Hoạt động dịch vụ hỗ trợ khai thác mỏ quặng khác; Cho thuê máy móc, thiết bị đồ dùng hữu hình khác Khoa Tài – Kế toán Lớp: D7TCNH3 GVHD: Th.S Trần Thu Huyền SV: Vũ Huyền Trang 1.3 Đặc điểm đối thủ cạnh tranh: Khi nước ta hội nhập kinh tế, công ty tư nhân mọc lên ngày nhiều, tình hình doanh nghiệp phải đối mặt với cạnh tranh gay gắt, thách thức vơ lớn đặt công ty 1.4 Công nghệ sản xuất than Công ty a) Một số nét trang thiết bị kỹ thuật Công ty: Hiện Công ty quản lý vận hành thiết bị sau: - 08 dây truyền sàng tuyển chế biến than với công suất hệ thống 72.000 nguyên liệu đầu vào/tháng - Hệ thống máng rót làm dịch vụ tiêu thụ than : 04 máng rót với cơng suất qua máng 500.000 tấn/năm.máng - Thiết bị vận tải, bốc xúc: + Xe ô tô scania P380: 15 xe + Xe ô tô scania P340: 10 xe + Xe ô tô Cam C: 30 xe + Xe ô tô Kamaz: 25 xe + Máy xúc thủy lực + Máy xúc lật: 04 máy + Xe xitec chở nước vệ sinh tưới đường: 05 xe + Xe loại: 06 xe Với máy móc thiết bị Công ty đảm bảo dây truyền sản xuất hoạt động ổn định có đủ lực vận chuyển thuê than cho đơn vị Tập đoàn b) Cơ cấu tổ chức sản xuất *Các phận sản xuất - Là hệ thống phận doanh nghiệp có liên quan mật thiết với nhau, nhằm đảm bảo trình sản xuất tiến hành cách liên tục, đem lại hiệu kinh tế * Các phân xưởng sản xuất: - Phân xưởng cảng cầu 20 - Công trường Tiêu thụ than - Công trường chế biến than - PX chế biến than1 - PX chế biến than - PX chế biến than - PX chế biến than - Phân xưởng vận tải - Phân xưởng vận tải * Cơ cấu phận sản xuất Cơ cấu phận phân chia dựa vào điều kiện sản xuất, môi trường công tác phận, cơng trình, kiểu loại hình sản xuất Khoa Tài – Kế tốn Lớp: D7TCNH3 GVHD: Th.S Trần Thu Huyền SV: Vũ Huyền Trang Bã sàng, bã xít Vận chuyển kho Hệ thống máy sàng rung 150T/gìơ Than bán thành phẩm loại Đá, xít cỡ hạt > 250mm Than cám -15mm Bãi thải Đá, xít 35-250mm Than cục >35mm Than cục BTP 15-35mm Chế biến tiếp hệ thống máy tuyển nước thủ Xít công loại kho Đổ đống Vận chuyển Cảng tiêu thụ Sơ đồ 1.1: Qui trình sản xuất than Cơng ty 1.5 Tổ chức lao động doanh nghiệp Cuối năm 2011, Công ty cấu lại theo đạo Tập đồn cơng nghiệp Than – Khống sản Việt Nam (VINACOMIN), theo sáp nhập phần cán công nhân viên tài sản Công ty cổ phần cảng Cửa Suốt Do số lượng cán công nhân viên Công ty từ 300 người lên thành 600 người Trong đó, trình độ lao động cấp đại học cao đẳng trở lên chiếm tỷ lệ cao ( 20% tổng số lao động),tỷ lệ lao động trung cấp công nhân kỹ thuật chiếm 70% tổng số lao động phù hợp với công ty chế biến than.Tỷ Khoa Tài – Kế tốn Lớp: D7TCNH3 GVHD: Th.S Trần Thu Huyền SV: Vũ Huyền Trang lệ nữ tổng số lao động chiếm tỷ lệ tương đối cao ( Trên 20% tổng số lao động), tỷ lệ phù hợp với ngành nghề kinh doanh Công ty Công tác đào tạo, bồi dưỡng nguồn nhân lực quan tâm mức Công ty tổ chức nhiều lớp đào tạo cho khối văn phòng khối sản xuất nhiều hình thức khác như: đào tạo vệ sinh an toàn lao động, vận hành trang thiết bị, phòng cháy chữa cháy,… Những hoạt động góp phần nâng cao hiệu công việc CBCNV, giảm thiểu rủi ro lao động sản xuất, tiết kiệm chi phí cho Cơng ty Để khuyến khích người lao động gắn bó lâu dài với doanh nghiệp, phát huy sáng kiến cải tiến kỹ thuật, cơng ty có sách khen thưởng xứng đáng người lao động, thực chế độ phúc lợi hàng năm nghỉ mát, du lịch, thưởng sáng kiến cải tiến, thưởng thi đua Ngoài ra, cơng ty thường xun tổ chức khám sức khỏe định kỳ cho người lao động, đặc biệt khối sản xuất trực tiếp 1.6 Cơ cấu tổ chức máy Công ty Công ty Cổ phần kinh doanh than Cẩm Phả hoạt động theo chế công ty cổ phần Bộ máy quản lý Công ty kết hợp hai hình thức trực tuyến - chức năng, đảm bảo máy gọn nhẹ, hoạt động có hiệu quả, thể qua sơ đồ sau: 10 Khoa Tài – Kế tốn Lớp: D7TCNH3 GVHD: Th.S Trần Thu Huyền SV: Vũ Huyền Trang Biểu đồ 2.6: Hiệu suất sử dụng tổng vốn Năm 2013 hiệu suất sử dụng tổng vốn 1,7 cho thấy đồng vốn tạo cho doanh nghiệp 1.7 đồng doanh thu Năm 2014 2.83 tăng 1.06 tương ứng 60,18% Năm 2015 hiệu suất sử dụng tổng vốn 6,43 cho thấy đồng vốn tạo cho doanh nghiệp 6,43 đồng doanh thu Như năm 2015 hiệu suất sử dụng vốn tăng 3.6 tương ứng 127,43% Có tăng lên qua năm chứng tỏ việc sử dụng vốn doanh nghiệp hiệu quả, khả thu hồi vốn nhanh dẫn đến giảm vốn dự trữ,không bị chiếm dụng vốn, có điều kiện tích lũy tái đầu tư 2.3.3 Các tiêu khả sinh lợi 2.3.3.1 Tỷ suất lợi nhuận doanh thu Là tỷ số tài dùng để theo dõi tình hình sinh lợi cơng ty cổ phần Nó phản ánh quan hệ lợi nhuận ròng dành cho cổ đông doanh thu công ty Tỷ số lợi nhuận doanh thu kỳ định tính cách lấy lợi nhuận ròng lợi nhuận sau thuế kỳ chia cho doanh thu kỳ Đơn vị tính % Cả lợi nhuận ròng lẫn doanh thu lấy từ báo cáo kết kinh doanh cơng ty Cơng thức tính tỷ số sau: Tỷ số cho biết lợi nhuận chiếm phần trăm doanh thu Tỷ số mang giá trị dương nghĩa công ty kinh doanh có lãi; tỷ số lớn nghĩa lãi lớn Tỷ số mang giá trị âm nghĩa công ty kinh doanh thua lỗ Tuy nhiên, tỷ số phụ thuộc vào đặc điểm kinh doanh ngành Vì thế, theo dõi tình hình sinh lợi công ty, người ta so sánh tỷ số cơng ty với tỷ số bình qn tồn ngành mà cơng ty tham gia Mặt khác, tỷ số số vòng quay tài sản có xu hướng ngược Do đó, đánh giá tỷ số này, người phân tích tài thường tìm hiểu kết hợp với số vòng quay tài 38 Khoa Tài – Kế tốn Lớp: D7TCNH3 GVHD: Th.S Trần Thu Huyền SV: Vũ Huyền Trang sản Bảng 2.15 Tỷ suất lợi nhuận doanh thu Đvt: đồng Chỉ tiêu Doanh thu Lợi nhuận sau thuế Tỷ số lợi nhuận doanh thu 2013 828,578,179,891 22,711,707,944 2.74% 2014 815,924,074,441 10,763,271,978 1.32% 2015 545,828,933,364 7,267,771,864 1.33% Nguồn: Phòng tài kế tốn Tỷ suất lợi nhuận doanh thu năm 2012 đạt 2.74% cho ta thấy 100 đồng doanh thu tạo 2.74 đồng lợi nhuận, mối quan hệ doanh thu lợi nhuận Sang năm 2013 tỷ số lợi nhuận doanh thu 1.32% giảm 1.42% so với năm 2012, nguyên nhân lợi nhuận sau thuế giảm mạnh giảm 11,948,435,966 đồng tương ứng 52.61% Năm 2014 tỷ số lợi nhuận doanh thu đạt 1.33% có nghĩa 100 đồng doanh thu tạo 1.33 đồng lợi nhuận Năm 2014 tỷ số lợi nhuận doanh thu tăng nhẹ so với năm 2013 0.01, công ty cần có kế hoạch để phát triển giúp cơng ty làm ăn có lãi 2.3.3.2 Tỷ suất lơi nhuận vốn kinh doanh Tỷ số lợi nhuận tổng tài sản thường viết tắt ROA, tỷ số tài dùng để đo lường khả sinh lợi đồng tài sản doanh nghiệp Tỷ số tính cách lấy lợi nhuận ròng (hoặc lợi nhuận sau thuế) doanh nghiệp kỳ báo cáo (có thể tháng, quý, nửa năm, hay năm) chia cho bình quân tổng giá trị tài sản doanh nghiệp kỳ Số liệu lợi nhuận ròng lợi nhuận trước thuế lấy từ báo cáo kết kinh doanh Còn giá trị tài sản lấy từbảng cân đối kế tốn Chính lấy từ bảng cân đối kế tốn, nên cần tính giá trị bình qn tài sản doanh nghiệp Cơng thức hóa, ta có: Tỷ số lợi nhuận ròng tài sản = 100% x Lợi nhuận ròng (hoặc lợi nhuận sau thuế) Bình qn tổng giá trị tài sản Nếu tỷ số lớn 0, có nghĩa doanh nghiệp làm ăn có lãi Tỷ số cao cho thấy doanh nghiệp làm ăn hiệu Còn tỷ số nhỏ 0, doanh nghiệp làm ăn thua lỗ Mức lãi hay lỗ đo phần trăm giá trị bình quân tổng tài sản doanh nghiệp Tỷ số cho biết hiệu quản lý sử 39 Khoa Tài – Kế tốn Lớp: D7TCNH3 GVHD: Th.S Trần Thu Huyền SV: Vũ Huyền Trang dụng tài sản để tạo thu nhập doanh nghiệp Bảng 2.16:Tỷ số lợi nhuận tài sản Đvt: đồng 2013 Lợi nhuận sau thuế Tổng tài sản bình quân ROA 2014 7.267.771.864 309.070.738.611 0,02 2015 10.049.022.569 10.132.722.464 231.285.764.998 202.998.751.059 0,04 0,05 Nguồn: Phòng tài kế tốn 40 Khoa Tài – Kế toán Lớp: D7TCNH3 GVHD: Th.S Trần Thu Huyền SV: Vũ Huyền Trang Biểu đồ 2.7:Tỷ số lợi nhuận vốn kinh doanh Tỷ suất lợi nhuận tài sản cho ta biết đồng tài sản doanh nghiệp sử dụng hoạt động tạo đồng thể chung trình sử dụng tài sản doanh nghiệp Như qua bảng phân tích cho ta thấy tỷ suất lợi nhuận tài sản năm 2013 0.02 tức đồng tài sản tạo 0.02 đồng lợi nhuận, sang đến năm 2014 tỷ số lợi nhuận tài sản 0.04 tăng 0.02 so với năm 2013 Nguyên nhân lợi nhuận sau thuế tăng Tỷ số lợi nhuận tài sản năm 2015 0.05 nghĩa đồng tài sản doanh nghiệp sử dụng hoạt động tạo 0.05 đồng lợi nhuận Năm 2015 tỷ số lợi nhuận tài sản tăng 0,01 so với năm 2014, nguyên nhân tài sản bình quân nhỏ tốc độ tăng lợi nhuận sau thuế 2.3.3.3 Tỷ số lợi nhuận vốn chủ sở hữu Tỷ số lợi nhuận vốn chủ sở hữu viết tắt ROE tỷ số tài để đo khả sinh lợi đồng vốn cổ phần công ty cổ phần Lợi nhuận tỷ số lợi nhuận ròng dành cho cổ đơng, lấy từ báo cáo kết kinh doanh cơng ty cổ phần, tính thời kỳ định (1 tháng, quý, nửa năm, hay năm) gọi kỳ báo cáo Còn vốn cổ phần tỷ số bình quân vốn cổ phần phổ thông Công thức tỷ số sau: Tỷ số lợi nhuận vốn chủ sở hữu ROE cho biết 100 đồng vốn chủ sở hữu công ty cổ phần tạo bao nhiều đồng lợi nhuận Nếu tỷ số mang giá trị dương, cơng ty làm ăn có lãi; mang giá trị âm công ty làm ăn thua lỗ Cũng tỷ số lợi nhuận tài sản, tỷ số phụ thuộc vào thời vụ kinh doanh Ngồi ra, phụ thuộc vào quy mô mức độ rủi ro công ty Để so sánh xác, cần so sánh tỷ số cơng ty cổ phần với tỷ số bình qn tồn ngành, với tỷ số cơng ty tương đương ngành Tỷ số lợi nhuận vốn chủ sở hữu hay đem so sánh với tỷ số lợi nhuận tài sản (ROA) Nếu tỷ số lợi nhuận vốn chủ sở hữu lớn ROA có nghĩa đòn bẩy tài cơng ty có tác dụng tích cực, nghĩa công ty thành công 41 Khoa Tài – Kế tốn Lớp: D7TCNH3 GVHD: Th.S Trần Thu Huyền SV: Vũ Huyền Trang việc huy động vốn cổ đông để kiếm lợi nhuận với tỷ suất cao tỷ lệ tiền lãi mà công ty phải trả cho cổ đông Bảng 2.17.Tỷ số lợi nhuận vốn chủ sở hữu Đvt: đồng Chỉ tiêu 2012 Lợi nhuận sau thuế Tổng vốn chủ sở hữu bình quân ROE 2013 2014 7.267.771.864 10.049.022.569 10.132.722.464 55.625.861.500 56.771.365.386 58.290.587.141 13,07% 17,70% 17,38% Nguồn: Phòng tài kế tốn Biểu đồ 2.8: Tỷ số lợi nhuận vốn chủ sở hữu Tỷ số lợi nhuận vốn chủ sở hữu năm 2013 0.1307 có nghĩa 100 đồng vốn chủ sở hữu tạo 13,07 đồng lợi nhuận Năm 2014 tỷ số lợi nhuận vốn chủ sở hữu 0.0177 tăng so với năm 2013 nguyên nhân tổng vốn chủ sở hữu bình quân lợi nhuận sau thuế tăng, đặc biệt lợi nhuận sau thuế tăng mạnh Năm 2015 tỷ số lợi nhuận vốn chủ sở hữu 0.1738 có nghĩa 100 đồng vốn chủ sở hữu tạo 17.38 đồng lợi nhuận Tỷ số lợi nhuận vốn chủ sở hữu năm 2015 giăm nhẹ , nguyên nhân lợi nhuận sau thuế giảm chứng tỏ cơng ty chưa có kế hoạch tốt để phát triển Ta thấy năm 2015 tỷ số lợi nhuận vốn chủ sở hữu (ROE=0.1738)> tỷ số lợi nhuận tài sản (ROA=0.05) chứng tỏ đòn bẩy tài cơng ty có tác dụng tích cực nghĩa công ty thành công việc huy động vốn cổ đông để kiếm lợi nhuận 2.4 Thực trạng hiệu kinh doanh công ty 2.4.1 Thực trạng doanh thu, chi phí, lợi nhuận Thực trạng hiệu kinh doanh công ty năm 2013-2014 -2015 thể bảng sau: 42 Khoa Tài – Kế tốn Lớp: D7TCNH3 GVHD: Th.S Trần Thu Huyền SV: Vũ Huyền Trang Bảng 2.18: Thực trạng hiệu kinh doanh công ty giai đoạn 2013 -2015 Đvt: đồng ST T Chỉ tiêu Năm 2013 Năm 2014 545.917.245.84 654.322.056.73 So sánh 2014/2013 % Tuyệt đối tăng, So sánh 2015/2014 % Năm 2015 Tuyệt đối giảm Tổng doanh thu Tổng chi phí Lợi nhuận trước thuế Thuế thu nhập doanh nghiệp Lợi nhuận sau thuế 67.495.437.188 108.404.810.894 19,86% 47.129.610.332 - 20.365.826.856 -30,17% tăng, giảm 1.306.084.651.55 42.341.672.716 651.762.594.819 99,61% - 4.787.937.616 -10,16% 9.704.388.018 13.212.371.936 3.507.983.918 36,15% 13.481.101.489 268.729.553 2,03% 2.436.616.154 4.454.033.554 2.017.417.400 82,80% 5.014.759.696 560.726.142 12,59% 7.267.771.864 10.049.022.569 2.781.250.705 38,27% 10.132.722.464 83.699.895 0,83% Nguồn: Phòng tài kế tốn Biểu đồ 2.9: Tổng doanh thu 2013, 2014, 2015 Nhìn biểu đồ ta thấy tổng doanh thu công ty năm 2015 tăng mạnh so với năm 2014 tăng đến 1306,08 tỷ đồng tương ứng với 99.61% Nhưng năm 2014 tổng doanh thu công ty lại tăng nhẹ từ 545.917.245.844 tỷ đồng lên 654.322.056.738 tỷ đồng tăng 108.404.810.896 tỷ đồng tương ứng 19,86% Biểu đồ 2.10: Tổng chi phí 2013, 2014, 2015 Qua biểu đồ cho ta thấy tổng chi phí năm 2014 giảm mạnh so với năm 2013 từ 67.495.437.188 tỷ đồng xuống 47.129.610.332 tỷ đồng tương ứng 30,17% Năm 2015 so với năm 2014 giảm nhẹ, năm 2015 giảm so với năm 2014 4.787.937.616 tỷ đồng tương ứng 10,16% Qua cho thấy cơng ty có sách giải pháp để giảm chi phí q trình sản xuất kinh doanh Biểu đồ 2.11: Lợi nhuận sau thuế 2013, 2014, 2015 Lợi nhuận sau thuế công ty năm 2014 tăng mạnh so với năm 2013, tăng từ 7,267 tỷ đồng lên đến 10,05 tỷ đồng tăng 2.781.250.705 tỷ đồng tương 43 Khoa Tài – Kế toán Lớp: D7TCNH3 GVHD: Th.S Trần Thu Huyền SV: Vũ Huyền Trang ứng 38,27%.Năm 2015 so với năm 2014 lợi nhuận sau thuế công ty không tăng 10,132 tỷ đồng 83.699.895 tỷ đồng tương ứng 0,83%.Qua ta thấy tình hình cơng ty ổn định Tổng kết : năm 2013 năm thành công Công ty với tổng doanh thu lợi nhuận mức cao ( tổng doanh thu 545,9 tỷ lợi nhuận sau thuế đạt 7,267 tỷ) Sang năm 2014, tình hình suy thối chung khu vực khó khăn riêng ngành than, tổng doanh thu công ty không tăng nhiều Cụ thể tổng doanh thu tăng nhẹ 108,404 tỷ đồng Lợi nhuận sau thuế năm 2014 đạt 10,049 tỷ đồng, tức tăng 2,781 tỷ đồng, tương ứng tăng 38,27% so với năm 2013 Điều đáng ý lợi nhuận công ty năm 2015 tăng nhanh, tốc độ tăng lợi nhuận nhanh , điều thực đáng mừng Bên cạnh tốc độ giảm chi phí nhanh so với tốc độ tăng tổng doanh thu ,ảnh hưởng lớn đến hiệu sản xuất kinh doanh 2.4.2 Hiệu kinh doanh công ty 2.4.2.1 Tỷ suất lợi nhuận theo doanh thu Tỷ số lợi nhuận doanh thu tỷ số tài dùng để theo dõi tình hình sinh lợi củacơng ty cổ phần Nó phản ánh quan hệ lợi nhuận ròng dành cho cổ đơng doanh thu cơng ty Tỷ số lợi nhuận doanh thu kỳ định tính cách lấy lợi nhuận ròng lợi nhuận sau thuế kỳ chia cho doanh thu kỳ Đơn vị tính % Cả lợi nhuận ròng lẫn doanh thu lấy từ báo cáo kết kinh doanh công ty Cơng thức tính tỷ số sau: Tỷ số lợi nhuận doanh thu = 100% x Lợi nhuận ròng (hoặc lợi nhuận sau thuế) Doanh thu Bảng 2.19: Tỷ suất lợi nhuận theo doanh thu DThu LN ròng 2013 2014 2015 545.828.933.364 654.270.600.92 1.306.023.508.081 7.267.771.864 10.049.022.569 10.132.722.464 44 Khoa Tài – Kế tốn Lớp: D7TCNH3 GVHD: Th.S Trần Thu Huyền SV: Vũ Huyền Trang TS lợi nhuận DT 1,33% 1,54% 0,78% Biểu đồ 2.12: Tỷ suất lợi nhuận theo doanh thu Qua biểu đồ trên, ta thấy tỷ suất lợi nhuận theo doanh thu nhỏ : năm 2013 đồng doanh thu công ty thu 0,0133 đồng lợi nhuận, sang năm 2014 tăng lên 0,0154 đồng, đến năm 2015 thu 0,00078 đồng lợi nhuận Tỷ suất lợi nhuận theo doanh thu cơng ty có xu hướng giảm Có giảm sút tốc độ lợi nhuận không tăng nhanh so với tốc độ tăng tổng doanh thu Điều thực dấu hiệu xấu công ty, cho thấy hiệu kinh doanh công ty giảm Cơng ty cần phải có giải pháp nhằm làm tăng lợi nhuận, giảm tốc độ giảm lợi nhuận so với năm trước đó, cải thiện tình hình kinh doanh công ty 2.4.2.2 Tỷ suất lợi nhuận theo chi phí kinh doanh Bảng 2.20: Tỷ suất lợi nhuận theo chi phí 2013 LN ròng CP 2014 2015 7.267.771.864 10.049.022.569 10.132.722.464 67.495.437.188 47.129.610.332 42.341.672.716 0,11 0,21 0,24 Tỷ suất LN theo CP Biểu đồ 2.5: Tỷ suất lợi nhuận theo chi phí Tương tự tỷ suất lợi nhuận theo doanh thu, tỷ suất lợi nhuận theo chi phí kinh doanh công ty nhỏ : năm 2013 bỏ đồng chi phí cơng ty thu 0,11 đồng lợi nhuận, sang năm 2014 thu 0,21 đồng lợi nhuận, đến năm 2015 thu 0,24 đồng lợi nhuận Tốc độ tăng tỷ suất lợi nhuận năm 2014 so với năm 2013 nhanh, cụ thể tăng 0,11 lần so với năm 2013 Dựa vào biến động tỷ suất lợi nhuận theo doanh thu tỷ suất lợi nhuận theo chi phí kinh doanh cơng ty, nói hiệu sản xuất kinh doanh công ty năm 2014 so với năm 2013 tăng Công ty cần có biện pháp nhằm làm 45 Khoa Tài – Kế tốn Lớp: D7TCNH3 GVHD: Th.S Trần Thu Huyền SV: Vũ Huyền Trang tăng tốc độ lợi nhuận so với tốc độ tăng doanh thu chi phí sản xuất cách nhanh để cải thiện hiệu sản xuất kinh doanh 46 Khoa Tài – Kế tốn Lớp: D7TCNH3 GVHD: Th.S Trần Thu Huyền SV: Vũ Huyền Trang CHƯƠNG ĐÁNH GIÁ CHUNG VÀ LỰA CHỌN HƯỚNG ĐỀ TÀI TỐT NGHIỆP 3.1 Đánh giá nhận xét chung công ty 3.1.1 Điểm mạnh, điểm yếu, hội thách thức công ty Từ thực trạng sản xuất kinh doanh công ty năm 2010-2012 phân tích yếu tố tác động tới hiệu sản xuất kinh doanh công ty trên,ta sử dụng phương pháp phân tích SWOT để tìm điểm manh, điểm yếu, hội thách thức công ty nhằm đề giải pháp cải thiện tình hình sản xuất kinh doanh công ty nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh cho công ty thời gian tới Bảng 3.1 Phân tích SWOT cơng ty Điểm mạnh Điểm yếu Có hệ thống thiết bị sàng tuyển đồng Chi phí khai thác đơn vị ngành 02 cảng đáp ứng yêu cầu xuất than than tăng, dẫn đến giá nguồn đất đá lần khu vực than nguồn than chất lượng thấp mua Sản phẩm than đáp ứng yêu cầu xuất đơn vị ngành than tăng nên nhu cầu sử dụng nhà giá thành sản phẩm tăng máy nhiệt điện khu vực Cẩm Phả Đường mỏ xấu, giá vật tư thiết bị Đã tạo uy tín làm dịch vụ sảng điện vận tải ln có xu hướng tăng làm tuyển, nâng cao phẩm cấp than dịch tăng chi phí dịch vụ vận tải tăng chi vụ vận tải, dịch vụ cảng đói với đơn phí phục vụ cơng nghệ vị ngành than vùng Cẩm Phả - Sau năm 2015, Cảng Cầu 20 Công Đội ngũ cán công nhân viên có trình ty khơng làm dịch vụ xuất than qua độ chuyên môn, giàu kinh nghiệm, gắn cảng, phải chuyển làm cảng dịch vụ hàng bó lâu dài với cơng ty, thường xun hóa tổ chức lớp đào tạo bồi - Từ đầu năm 2013, Công ty không dưỡng chuyên môn làm dịch vụ tiêu thụ than bùn cuối nguồn - Nguồn sản phẩm Tập đồn bao tiêu tiêu thụ 47 Khoa Tài – Kế toán Lớp: D7TCNH3 GVHD: Th.S Trần Thu Huyền SV: Vũ Huyền Trang Cơ hội Thách thức Luôn quan tâm Tập đoàn; - Kinh tế giới nước tăng đơn vị ngành than có nhu trưởng chậm, thu nhập giảm sút, sức tiêu cầu thuê công ty sàng tuyển, chế biến thụ hàng hóa ảnh hưởng đến hoạt mỏ động sản xuất kinh doanh Chủng loại than sản xuất Công ty đáp - Tỷ trọng nợ phải trả/vốn chủ sở hữu lớn ứng chất lượng sử dụng nhà gây áp lực nợ trả lãi ngân hàng, máy nhiệt điện địa bàn thành phố tiềm ẩn rủi ro giá than có biến động Cẩm Phả giảm Tập đoàn cấu lại sản xuất, - Tập đoàn phải chịu áp lực cạnh địa bàn Cẩm Phả có Cơng ty tranh giá than với nước khu Công ty Kho vận Cẩm Phả giao vực Do yêu cầu tiết giảm chi phí, nhiệm vụ vận chuyển than tiêu thụ cho giảm giá thành toán phức tạp đơn vị với ngành than 3.2 Hướng đề tài tốt ghiệp đề cương sơ khóa luận tốt nghiệp 3.2.1 Xác định hướng đề tài khóa luận tốt nghiệp Lí chọn đề tài: Trong kinh tế quốc dân nước ta vị trí Cơng nghiệp mỏ chiếm vai trò quan trọng Khống sản nguồn vật liệu tham gia trực tiếp gián tiếp vào tất hàng hoá, tư liệu sản xuất tiêu dùng xã hội theo chức quản lý Nhà nước, nghị định 75/CP ban hành ngày 27/10/1993 Chính phủ ngành Công nghiệp mỏ ngành công nghiệp chế biến ngành số 20 ngành cấp I Đây quan tâm Đảng, Nhà nước với phát triển ngành Công nghiệp Than số khống sản q giá, có tầm quan trọng đặc biệt kinh tế quốc dân Đảng Nhà nước ta quan tâm tạo điều kiện cho ngành khai thác than phát triển thuận lợi Hàng loạt doanh nghiệp Nhà nước đời để khai thác kinh doanh nguồn khoáng sản Ngành than thống Tập đoàn Than - Khoáng sản Việt Nam sức phấn đấu lên, hướng đến mục tiêu phát triển đất nước Mỗi thành viên nỗ lực tự hoàn thiện đổi tiến tới đại hố, tự động hố Làm điều đó, cơng tác mà thành viên cần thực hiên thật tốt cơng tác tổ chức sản 48 Khoa Tài – Kế toán Lớp: D7TCNH3 GVHD: Th.S Trần Thu Huyền SV: Vũ Huyền Trang xuất, tổ chức lao động Vì với phát triển ngành than, ngành công nghiệp khí đốt, dầu mỏ, điện hình thành ngày phát triển Đứng trước thời kỳ mà cạnh tranh thị trường ngày trở nên gay gắt, ngành than phải có cải tiến chất lượng chủng loại than Do vậy, thành viên phải có máy tổ chức quản lý sản xuất kinh doanh hợp lý, khâu sản xuất phải phù hợp với sở phân cơng lao động hợp lý, giảm chi phí sản xuất xuống thấp nhất, nâng cao trình độ lao động cho cơng nhân… Điều đảm bảo cho hoạt động sản xuất kinh doanh đạt hiệu Vì em xin lựa chọn: -Tên đề tài: Phân tích tình hình tài Cơng ty cổ phần kinh doanh than Cẩm Phả -Mục đích đề tài: Đưa phân tích đánh giá chun sâu tình hinh tài cơng ty năm 3.2.2 Đề cương sơ khóa luận tốt nghiệp Bố cục gồm chương: Chương 1: Cơ sở lý thuyết chung phân tích tài doanh nghiệp 1.1 Khái niệm tài doanh nghiệp phân tích tài -Khái niệm phân tích tài doanh nghiệp -Vai trò, ý nghĩa mục tiêu phân tích tình hình tài doanh nghiệp 1.2 Phương pháp nội dung phân tích tài doanh nghiệp -Phương pháp phân tích tài -Nội dung qui trình phân tích tài doanh nghiệp Chương 2: Phân tích thực trạng tài công ty cổ phần kinh doanh than Cẩm Phả 2.1 Giới thiệu khái quát công ty- Quá trinh hình thành phát triển -Chức năng, nhiệm vụ, cấu tổ chức, mặt hàng sản xuất kinh doanh -Kết kinh doanh công ty số năm gần 2.2 Phân tích hoạt động tài cơng ty -Phân tích khái qt báo cáo tài cơng ty -Phân tích hiệu tài -Phân tích rủi ro tài tổng -Phân tích tổng hợp tài chinh 49 Khoa Tài – Kế tốn Lớp: D7TCNH3 GVHD: Th.S Trần Thu Huyền SV: Vũ Huyền Trang -Phân tích đòn bẩy tài 2.3 Đánh giá chung tình hình tài Chương 3: Một số biện pháp cải thiện tình hình tài cơng ty cổ phần kinh doanh than Cẩm Phả 50 Khoa Tài – Kế tốn Lớp: D7TCNH3 GVHD: Th.S Trần Thu Huyền SV: Vũ Huyền Trang KẾT LUẬN Công ty cổ phần Kinh doanh Than Cẩm Phả đơn vị có mơ hình quản lý hạch tốn kế toán khoa học Trải qua nhiều năm xây dựng trưởng thành, gặp khơng khó khăn, thách thức q trình kinh doanh Cơng ty đứng vững liên tục đổi phát triển, sản xuất kinh doanh ngày mở rộng, doanh thu năm tăng cao, thu nhập cán công nhân viên nâng cao, ngày cải thiện hơn, đóng góp vào ngân sách nhà nước ngày nhiều, khẳng định vai trò vị thị trường Cùng với phát triển chung Công ty, phân tích tài thực công tác quan trọng hệ thống quản lý kinh tế, quản lý doanh nghiệp.Cơng tác kế tốn- thống kê- tài Cơng ty tổ chức hợp lý, khoa học, phân công công việc rõ ràng cụ thể Đội ngũ nhân viên kế tốn có lực, trình độ nghiệp vụ vững vàng, bề dày kinh nghiêm trung thực, nhiệt tình cơng tác, có trách nhiệm với phần hành kế tốn phụ trách nên góp phần hồn thành tốt cơng tác phân tích tài nhằm phục vụ tốt cơng tác quản lý kinh tế Cơng ty Hàng năm Tập đồn cơng nghiệp than - khống sản Việt nam đồn kiểm toán, kiểm tra đánh giá cao, chặt chẽ hoàn chỉnh Hiện với phát triển tin học nói chung ứng dụng cơng tác quản lý tài chính, cơng ty trang bị đầy đủ máy tính sử dụng cơng tác thống kê, tính lương, quản lý vật tư Công ty tiến hành đầu tư xây dựng phần mềm kế tốn áp dụng vào cơng tác kế toán từ khâu đầu đến khâu cuối Như giảm bớt khối lượng công việc ghi chép trùng lặp khâu kế toán, giúp cho việc cung cấp thơng tin nhanh chóng, đa dạng, kịp thời cho đối tượng sử dụng thông tin để nâng cao hiệu cho công tác quản lý nữa, mặt khác việc áp dụng phần mềm kế tốn giúp cho việc lưu giữ bảo quản thơng tin liệu kế tốn an tồn, tiện lợi Phân tích tài cơng cụ quan trọng quản lý kinh tế, tài Khoa Tài – Kế tốn Lớp: D7TCNH3 GVHD: Th.S Trần Thu Huyền SV: Vũ Huyền Trang chính, xã hội mà việc điều hành, kiểm soát hoạt động SXKD doanh nghiệp Trong thời gian thực tập Công ty Cổ phần Kinh doanh Than Cẩm Phả- Vinacomin không nhiều giúp em tiếp cận thực tế, vận dụng kiến thức trang bị trường vào thực tiễn Trên thực tế lý luận thực tiễn ln có khoảng cách, cần phải vận dụng lý luận thực tế cách linh hoạt, hiệu đảm bảo chế độ quy định hành nhà nước Bằng việc vận dụng kiến thức học giúp đỡ tận tình cán nhân viên phòng kế tốn cơng ty, giáo hướng dẫn tơi hoàn thành báo cáo thực tập nghiệp vụ kế tốn doanh nghiệp Cơng ty Cổ phần Kinh doanh Than Cẩm Phả - Vinacomin Nhưng công ty lớn, dây truyền công nghệ phức tạp, nhận thức, thời gian thực tập nhiều hạn chế, tơi mong nhận nhận xét góp ý bổ xung từ phía thầy giáo cán nhân viên Phòng kế tốn Cơng ty cổ phần Kinh doanh Than – Vinacomin để báo cáo tơi hồn thiện Cuối cùng, em xin chân thành cảm ơn cô giáo Th.S Trần Thu Huyền – Giáo viên hướng dẫn toàn thể cán kế tốn Cơng ty cổ phần Kinh doanh than Cẩm Phả giúp đỡ em hoàn thành báo cáo Khoa Tài – Kế tốn Lớp: D7TCNH3 ... 92,88% 2.102.322.966 36,95% 62.130.469.162 -23,68% 5.556.441.284 2,78% Nguồn vốn - A Nợ phải trả 206 .332. 967.579 142.695.831.646 146.720.496.191 - 63.637.135.933 -30,84% 4.024.664.545 2,82% I Nợ ngắn... Đvt: đồng 2013 2014 DTT 545.828.933.364 654.270.600.926 VLĐ bình qn 202.885.611.666 145.390.728 .332 Số vòng quay VLĐ Số ngày vòng quay VLĐ Chênh lệch 2014-2013 2015 Số lượng Tỷ lệ 1.306.023.508.08