LUẬN ÁN TS - Tác động của chi tiêu công, quản trị công đến tăng trưởng kinh tế tại các quốc gia châu Á

THÔNG TIN TÀI LIỆU

Thông tin cơ bản

Định dạng
Số trang	166
Dung lượng	1,85 MB

Nội dung

LUẬN ÁN TIẾN SĨ KINH TẾ--TÁC ĐỘNG CỦA CHI TIÊU CÔNG, QUẢN TRỊ CÔNG ĐẾN TĂNG TRƯỞNG KINH TẾ TẠI CÁC QUỐC GIA CHÂU Á--THÔNG TIN TÓM TẮT--VỀ NHỮNG ĐIỂM MỚI CỦA LUẬN ÁN TIẾN SĨ--Tên luận án: Tác động của chi tiêu công, quản trị công đến tăng trưởng kinh tế tại các quốc gia châu Á -- Chuyên ngành: Tài chính – Ngân hàng Luận án hướng đến các mục tiêu cụ thể gồm: (1) Đánh giá tác động của chi tiêu công đến tăng trưởng kinh tế tại các quốc gia châu Á; (2) Đánh giá tác động của quản trị công đến tăng trưởng kinh tế tại các quốc gia châu Á; (3) Đánh giá tác động của quản trị công lên mối quan hệ giữa chi tiêu công và tăng trưởng kinh tế tại các quốc gia châu Á. So sánh với các nghiên cứu đã được thực hiện trước đây luận án có những đóng góp mới như sau:Dựa vào nguồn dữ liệu tại 43 quốc gia châu Á trong giai đoạn 2004 2017, tác giả đã đánh giá tác động của chi tiêu công đến tăng trưởng kinh tế. Kết quả nghiên cứu cho thấy rằng chi tiêu công có tác động tiêu cực đến tăng trưởng kinh tế. Đồng thời, nghiên cứu cũng không tìm thấy bằng chứng về tác động phi tuyến của chi tiêu công đến tăng trưởng kinh tế. Hầu hết các nghiên cứu trước thường chỉ đo lường tác động của chi tiêu công đến tăng trưởng kinh tế mà chưa xem xét tới các yếu tố làm thay đổi tác động này. Khác với các nghiên cứu trước, luận án xem xét tác động của quản trị công đến mối quan hệ giữa chi tiêu công và tăng trưởng kinh tế. Kết quả đã cho thấy, tại các quốc gia có chất lượng quản trị công tốt, chi tiêu công tổng thể sẽ có tác động tích cực đến tăng trưởng kinh tế.Kết quả của luận án đã đóng góp thêm bằng chứng thực nghiệm cho các lý thuyết luật Wagner (1883), lý thuyết của Keynes về tác động của chi tiêu công đến tăng trưởng kinh tế. Đồng thời, kết quả của luận án đã cung cấp thêm bằng chứng thực nghiệm củng cố cho các lý thuyết về lựa chọn công, lý thuyết kinh tế chính trị, lý thuyết kinh tế học thể chếkhi cho thấy tác động tích cực của quản trị công đến tăng trưởng kinh tế và vai trò của quản trị công trong mối quan hệ giữa chi tiêu công và tăng trưởng kinh tế.Ngoài ra, một đóng góp mới của luận án thể hiện qua phương pháp đo lường quản trị công. Cụ thể, hầu hết các nghiên cứu trước đo lường quản trị công dựa trên hai bộ chỉ số là chỉ số quản trị toàn cầu (Worldwide Governance Indicators WGI) và chỉ số đánh giá rủi ro quốc gia (International Country Risk Guide – ICRG). Mặc dù hai chỉ số trên được sử dụng nhiều trong các nghiên cứu thực nghiệm đo lường chất lượng quản trị công và tùy vào điều kiện nghiên cứu mà các nhà nghiên cứu có thể chọn WGI hoặc ICRG nhưng các nghiên cứu gần đây đã chỉ ra một số bất cập trong các chỉ số này. Cụ thể, các nghiên cứu của Knoll Zloczysti (2012), Langbein Knack (2010) đã cho thấy bằng chứng về sự chồng chéo của 6 nhóm chỉ tiêu cấu thành hai bộ chỉ số này. Đồng thời, một số chỉ tiêu trong hai bộ chỉ số này khó tách biệt nhau. Điều này hàm ý rằng một số chỉ tiêu trong hai bộ chỉ số này có thể cùng đo lường một khái niệm. Khác với các nghiên cứu trước, trong xem xét tác động của quản trị công đến mối quan hệ giữa chi tiêu công và tăng trưởng kinh tế, để giải quyết những bất cập khi sử dụng các bộ chỉ số đo lường quản trị công đã nêu trên, nghiên cứu này sử dụng phương pháp phân tích nhân tố khám phá (Exploratory Factor Analysis EFA) dựa trên hai bộ chỉ số WGI và ICRG, nhằm xác định các nhân tố đại diện đo lường quản trị công. Phương pháp này có thể giúp nhóm các chỉ tiêu cùng đo lường một khái niệm lại với nhau để tạo thành một nhân tố đại diện. Các nhân tố đại diện này sẽ tách biệt với nhau. Các nhân tố đại diện đo lường quản trị công sau đó sẽ được tác giả sử dụng để đánh giá tác động đến mối quan hệ giữa chi tiêu công và tăng trưởng kinh tế tại các quốc gia châu Á thông qua việc ước lượng các mô hình bằng phương pháp DGMM của Arellano Bond (1991). Phương pháp này được sử dụng phổ biến trong các ước lượng dữ liệu bảng động tuyến tính để khắc phục hiện tượng nội sinh thường xảy ra trong các mô hình kinh tế vĩ mô. Do đó, các kết quả thu được đảm bảo độ tin cậy để rút ra các kết luận.Bên cạnh đó, một vấn đề đặt ra đối với các phương pháp ước lượng là tính vững của mô hình. Điều này xuất phát từ việc hệ số hồi quy của các biến trong mô hình bị thay đổi giá trị khi số lượng biến giải thích trong mô hình thay đổi. Khi đó, các kết luận rút ra từ kết quả ước lượng có thể bị ảnh hưởng. Do đó, một đóng góp mới nữa của luận án là sau khi ước lượng các mô hình tác giả tiếp tục sử dụng phân tích Bayesian Model Averaging (BMA) để kiểm định lại các hệ số hồi quy nhằm đảm bảo tính vững của mô hình cũng như các kết luận được rút ra.Cuối cùng, về mặt thực tiễn, xuất phát từ việc chi tiêu công ngày càng gia tăng và không hiệu quả có thể góp phần làm suy giảm kinh tế, tác giả xem xét vai trò của quản trị công như một chất xúc tác, kiểm soát tốt, hiệu quả hơn việc quản lý, sử dụng chi tiêu công để từ đó thúc đẩy tăng trưởng kinh tế và hiệu ứng ngược lại trong điều kiện quản trị công kém. Kết quả nghiên cứu sẽ giúp cho các nhà hoạch định chính sách nắm bắt được tác động của quản trị công đến mối quan hệ giữa chi tiêu công và tăng trưởng kinh tế tại khu vực châu Á. Từ kết quả này, họ có thêm cơ sở để đưa ra những điều chỉnh về hoạt động quản trị công nhằm quản lý, sử dụng chi tiêu công tốt hơn để từ đó thúc đẩy tăng trưởng kinh tế. luanantiensikinhte#phantichvaitrocuachitieucong#tacdongcuachitieucongquantricong#luanantangtruongkinhte#luananchitieucong#dacdiemphattrienkinhtecacnuocchaua#tangtruongkinhtecacquocgiachaua#chitieucong#quantricong

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC VIỆT NAM TRƯỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TP HỒ CHÍ MINH LÊ HỒNG ANH TÁC ĐỘNG CỦA CHI TIÊU CƠNG, QUẢN TRỊ CÔNG ĐẾN TĂNG TRƯỞNG KINH TẾ TẠI CÁC QUỐC GIA CHÂU Á LUẬN ÁN TIẾN SỸ KINH TẾ TP HỒ CHÍ MINH - NĂM 2019 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC VIỆT NAM TRƯỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TP HỒ CHÍ MINH LÊ HỒNG ANH TÁC ĐỘNG CỦA CHI TIÊU CÔNG, QUẢN TRỊ CÔNG ĐẾN TĂNG TRƯỞNG KINH TẾ TẠI CÁC QUỐC GIA CHÂU Á LUẬN ÁN TIẾN SỸ KINH TẾ Chuyên ngành: Tài – Ngân hàng Mã số: 9.34.02.01 Người hướng dẫn khoa học: PGS, TS Nguyễn Ngọc Thạch TP HỒ CHÍ MINH - NĂM 2019 MỤC LỤC TRANG PHỤ BÌA MỤC LỤC DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT DANH MỤC BẢNG DANH MỤC SƠ ĐỒ BIỂU ĐỒ CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU NGHIÊN CỨU 1.1 Đặt vấn đề nghiên cứu 1.2 Mục tiêu nghiên cứu 1.3 Câu hỏi nghiên cứu 1.4 Đối tượng phạm vi nghiên cứu 1.5 Phương pháp nghiên cứu 1.6 Những kết đóng góp luận án 1.7 Kết cấu luận án 10 CHƯƠNG 2: CƠ SỞ LÝ THUYẾT VỀ TÁC ĐỘNG CỦA CHI TIÊU CÔNG, QUẢN TRỊ CÔNG ĐẾN TĂNG TRƯỞNG KINH TẾ 11 Giới thiệu chương 11 2.1 Các khái niệm liên quan 11 2.1.1 Khái niệm chi tiêu công 11 2.1.2 Khái niệm quản trị công 12 2.1.3 Khái niệm tăng trưởng kinh tế 15 2.2 Cơ sở lý thuyết tác động chi tiêu công, quản trị công đến tăng trưởng kinh tế 16 2.2.1 Cơ sở lý thuyết tác động chi tiêu công đến tăng trưởng kinh tế 16 2.2.1.1 Các lý thuyết tác động chi tiêu công đến tăng trưởng kinh tế 16 2.2.1.2 Các mơ hình tác động chi tiêu công đến tăng trưởng kinh tế 17 2.2.2 Cơ sở lý thuyết tác động quản trị công đến tăng trưởng kinh tế 20 2.2.3 Cơ sở lý thuyết tác động quản trị công đến mối quan hệ chi tiêu công tăng trưởng kinh tế 26 2.2.3.1 Lý thuyết Lựa chọn công lý thuyết Kinh tế trị 26 2.2.3.2 Lý thuyết Kinh tế học thể chế 28 2.3 Khung phân tích tác động chi tiêu công, quản trị công đến tăng trưởng kinh tế 32 2.4 Lược khảo nghiên cứu liên quan 35 2.4.1 Lược khảo nghiên cứu tác động chi tiêu công đến tăng trưởng kinh tế 35 2.4.2 Lược khảo nghiên cứu tác động quản trị công đến tăng trưởng kinh tế 37 2.4.3 Lược khảo nghiên cứu tác động quản trị công đến mối quan hệ chi tiêu công tăng trưởng kinh tế 41 Tóm tắt chương 49 CHƯƠNG 3: PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU TÁC ĐỘNG CỦA CHI TIÊU CÔNG, QUẢN TRỊ CÔNG ĐẾN TĂNG TRƯỞNG KINH TẾ 51 Giới thiệu chương 51 3.1 Thiết kế nghiên cứu 51 3.2 Phương pháp nghiên cứu 52 3.2.1 Phương pháp đánh giá tác động chi tiêu công đến tăng trưởng kinh tế 52 3.2.3 Phương pháp đánh giá tác động quản trị công đến tăng trưởng kinh tế 57 3.2.3 Phương pháp đánh giá tác động quản trị công đến mối quan hệ chi tiêu công tăng trưởng kinh tế 60 3.3 Phương pháp ước lượng: 64 3.3.1 Phương pháp ước lượng mơ hình 64 3.3.2 Kiểm định tính vững mơ hình 65 3.4 Thu thập xử lý liệu 67 Tóm tắt chương 68 CHƯƠNG 4: KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU THỰC NGHIỆM VỀ TÁC ĐỘNG CỦA CHI TIÊU CÔNG, QUẢN TRỊ CÔNG ĐẾN TĂNG TRƯỞNG KINH TẾ TẠI CÁC QUỐC GIA CHÂU Á 70 Giới thiệu chương 70 4.1 Thống kê mô tả mẫu nghiên cứu tương quan biến: 70 4.2 Kết nghiên cứu thực nghiệm 73 4.2.1 Kết đánh giá tác động chi tiêu công đến tăng trưởng kinh tế quốc gia châu Á 73 4.2.2 Kết xác định nhân tố đại diện cho quản trị công quốc gia châu Á 81 4.2.2.1 Kiểm định độ tin cậy thang đo 81 4.2.2.2 Kết phân tích nhân tố khám phá 84 4.2.3 Đánh giá chất lượng quản trị công quốc gia châu Á 87 4.2.4 Đánh giá tác động quản trị công đến tăng trưởng kinh tế quốc gia châu Á 94 4.2.5 Kết đánh giá tác động quản trị công lên mối quan hệ chi tiêu công tăng trưởng kinh tế quốc gia châu Á: .105 4.2.6 Kiểm định tính vững mơ hình 108 Tóm tắt chương .111 CHƯƠNG 5: KẾT LUẬN VÀ HÀM Ý CHÍNH SÁCH 113 5.1 Kết luận 113 5.2 Hàm ý sách 118 5.2.1 Thúc đẩy quản trị công nhằm đạt mục tiêu tăng trưởng kinh tế .118 5.2.2 Nâng cao chất lượng quản trị công hoạt động chi tiêu công 120 5.3 Hạn chế hướng nghiên cứu 122 TÀI LIỆU THAM KHẢO PHỤ LỤC 1: DANH SÁCH CÁC QUỐC GIA CHÂU Á PHỤ LỤC 2: THỐNG KÊ MÔ TẢ MẪU PHỤ LỤC 3: KẾT QUẢ ĐÁNH GIÁ TÁC ĐỘNG CỦA CHI TIÊU CÔNG ĐẾN TĂNG TRƯỞNG KINH TẾ TẠI CÁC QUỐC GIA CHÂU Á PHỤ LỤC 4: KẾT QUẢ XÁC ĐỊNH CÁC NHÂN TỐ ĐẠI DIỆN CHO QUẢN TRỊ CÔNG TẠI CÁC QUỐC GIA CHÂU Á PHỤ LỤC 5: KẾT QUẢ ĐÁNH GIÁ TÁC ĐỘNG CỦA QUẢN TRỊ CÔNG ĐẾN TĂNG TRƯỞNG KINH TẾ TẠI CÁC QUỐC GIA CHÂU Á PHỤ LỤC 6: KẾT QUẢ ĐÁNH GIÁ TÁC ĐỘNG CỦA QUẢN TRỊ CÔNG ĐẾN MỐI QUAN HỆ GIỮA CHI TIÊU CÔNG VÀ TĂNG TRƯỞNG KINH TẾ TẠI CÁC QUỐC GIA CHÂU Á PHỤ LỤC 7: KẾT QUẢ KIỂM ĐỊNH TÍNH VỮNG CỦA MƠ HÌNH BẰNG PHƯƠNG PHÁP BMA DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT STT Ký hiệu viết tắt Từ tiếng Anh Nghĩa đầy đủ ADB Asian Development Bank Ngân hàng Phát triển Châu Á GDP Gross Domestic Product Tổng sản phẩm quốc nội CPI Consumer Price Index Chỉ số giá tiêu dùng DGMM Difference generalized Phương pháp moment tổng quát method of moments sai phân IMF International Monetary Fund Quỹ tiền tệ quốc tế PMG Pooled Mean Group WDI WEO ICRG 10 WGI World Development Indicators Chỉ số phát triển giới World Economic Outlook International Country Risk Guide Worldwide Governance Indicators Chỉ số đánh giá rủi ro quốc gia Chỉ số quản trị toàn cầu 11 EFA Exploratory Factor Analysis 12 BMA Bayesian Model Averaging Phương pháp phân tích nhân tố khám phá DANH MỤC BẢNG Bảng 2.1 Lược khảo nghiên cứu liên quan 45 Bảng 3.1: Tổng hợp biến mơ hình nghiên cứu 62 Bảng 4.1 Kết thống kê mơ tả biến mơ hình .70 Bảng 4.2 Ma trận hệ số tương quan 71 Bảng 4.3 Kiểm tra đa cộng tuyến biến độc lập 72 Bảng 4.4 Kiểm tra tự tương quan phương sai thay đổi .73 Bảng 4.5 Kết ước lượng mơ hình tác động chi tiêu công tổng thể đến tăng trưởng kinh tế quốc gia châu Á 74 Bảng 4.6 Kết ước lượng mơ hình tác động phi tuyến chi tiêu cơng đến tăng trưởng kinh tế 77 Bảng 4.7 Kết ước lượng mơ hình tác động chi tiêu công đến tăng trưởng kinh tế điều kiện khủng hoảng 79 Bảng 4.8 Hệ số Cronbach’s Alpha thang đo WGI .82 Bảng 4.9 Hệ số Cronbach’s Alpha thang đo ICRG 83 Bảng 4.10 Kiểm định KMO Bartlett 84 Bảng 4.11 Tổng phương sai giải thích 85 Bảng 4.12 Ma trận xoay nhân tố 86 Bảng 4.13 Đánh giá nhân tố thành phần cấu thành nhân tố đại diện chất lượng quản trị công 89 Bảng 4.14 Kết ước lượng mơ hình với biến độc lập ICRG .95 Bảng 4.15 Kết ước lượng mơ hình với biến độc lập WGI 98 Bảng 4.16 Kết ước lượng mơ hình với biến độc lập PV 100 Bảng 4.17 Kết ước lượng mơ hình với biến độc lập ICRG, WGI, PV 102 Bảng 4.18 Tổng hợp kết tác động quản trị công đến tăng trưởng kinh tế quốc gia châu Á 104 Bảng 4.19 Kết ước lượng mơ hình 105 Bảng 4.20 Kết kiểm định tính vững tác động chi tiêu công đến tăng trưởng kinh tế quốc gia châu Á .109 Bảng 4.21 Kết kiểm định tính vững tác động chi tiêu công, quản trị công đến tăng trưởng kinh tế quốc gia châu Á .110 PHỤ LỤC 3: KẾT QUẢ ĐÁNH GIÁ TÁC ĐỘNG CỦA CHI TIÊU CÔNG ĐẾN TĂNG TRƯỞNG KINH TẾ TẠI CÁC QUỐC GIA CHÂU Á Dynamic panel-data estimation, two-step difference GMM Group variable: id Time variable : year Number of instruments = 41 F(6, 43) = 4177.61 Prob > F = 0.000 Number of obs Number of groups Obs per group: avg max Std Err t P>|t| = = = = = 516 43 12 12.00 12 growth Coef [95% Conf Interval] lngdp L1 -.095175 0079997 -11.90 0.000 -.1113079 -.0790421 g inf inv l open -.2266876 -.1689489 150186 1540348 0558609 0301238 0123566 0193759 0913527 0023217 -7.53 -13.67 7.75 1.69 24.06 0.000 0.000 0.000 0.099 0.000 -.287438 -.1938683 1111107 -.0301954 0511786 -.1659372 -.1440294 1892613 338265 0605431 Warning: Uncorrected two-step standard errors are unreliable Instruments for first differences equation Standard D.(l inv inf) GMM-type (missing=0, separate instruments for each period unless collapsed) L(1/13).(L.lngdp g open) collapsed Arellano-Bond test for AR(1) in first differences: z = Arellano-Bond test for AR(2) in first differences: z = Pr > z = Pr > z = 0.022 0.220 Prob > chi2 = 0.000 Prob > chi2 = 0.212 Difference-in-Hansen tests of exogeneity of instrument subsets: iv(l inv inf) Hansen test excluding group: chi2(32) = 35.98 Prob > chi2 = Difference (null H = exogenous): chi2(3) = 5.40 Prob > chi2 = 0.287 0.145 Sargan test of (Not robust, Hansen test of (Robust, but -2.28 -1.23 overid restrictions: chi2(35) = 110.30 but not weakened by many instruments.) overid restrictions: chi2(35) = 41.38 weakened by many instruments.) Dynamic panel-data estimation, two-step difference GMM Group variable: id Time variable : year Number of instruments = 41 F(7, 43) = 221.87 Prob > F = 0.000 Number of obs Number of groups Obs per group: avg max Std Err t P>|t| = = = = = 516 43 12 12.00 12 growth Coef [95% Conf Interval] lngdp L1 -.0459582 0043431 -10.58 0.000 -.0547169 -.0371994 g gsquare inf inv l open -.2612914 0015431 -.2018128 1776549 -.1725083 0685395 0400929 0009965 0178061 0197656 0458401 0069361 -6.52 1.55 -11.33 8.99 -3.76 9.88 0.000 0.129 0.000 0.000 0.001 0.000 -.3421465 -.0004665 -.2377221 1377937 -.2649536 0545515 -.1804364 0035528 -.1659034 2175161 -.080063 0825275 Warning: Uncorrected two-step standard errors are unreliable Instruments for first differences equation Standard D.(l inv inf) GMM-type (missing=0, separate instruments for each period unless collapsed) L(1/13).(L.lngdp g open) collapsed Arellano-Bond test for AR(1) in first differences: z = Arellano-Bond test for AR(2) in first differences: z = Pr > z = Pr > z = 0.020 0.100 Prob > chi2 = 0.000 Prob > chi2 = 0.435 Difference-in-Hansen tests of exogeneity of instrument subsets: iv(l inv inf) Hansen test excluding group: chi2(31) = 31.22 Prob > chi2 = Difference (null H = exogenous): chi2(3) = 3.47 Prob > chi2 = 0.455 0.324 Sargan test of (Not robust, Hansen test of (Robust, but -2.33 -1.64 overid restrictions: chi2(34) = 94.39 but not weakened by many instruments.) overid restrictions: chi2(34) = 34.69 weakened by many instruments.) Dynamic panel-data estimation, two-step difference GMM Group variable: id Time variable : year Number of instruments = 37 F(7, 43) = 167.23 Prob > F = 0.000 Number of obs Number of groups Obs per group: avg max Std Err t P>|t| = = = = = 516 43 12 12.00 12 growth Coef [95% Conf Interval] lngdp L1 -.0866648 0147935 -5.86 0.000 -.1164986 -.0568309 g inf inv l open crisis -.2007768 -.1579058 1568405 -.0170573 0714654 -.0174853 0283289 0219158 0134517 091369 0121159 0023489 -7.09 -7.21 11.66 -0.19 5.90 -7.44 0.000 0.000 0.000 0.853 0.000 0.000 -.2579074 -.2021033 1297126 -.2013205 0470315 -.0222224 -.1436462 -.1137083 1839684 1672058 0958994 -.0127482 Warning: Uncorrected two-step standard errors are unreliable Instruments for first differences equation Standard D.(l inv inf) GMM-type (missing=0, separate instruments for each period unless collapsed) L(1/13).(L.lngdp g crisis) collapsed Arellano-Bond test for AR(1) in first differences: z = Arellano-Bond test for AR(2) in first differences: z = Pr > z = Pr > z = 0.028 0.376 Prob > chi2 = 0.000 Prob > chi2 = 0.148 Difference-in-Hansen tests of exogeneity of instrument subsets: iv(l inv inf) Hansen test excluding group: chi2(27) = 34.57 Prob > chi2 = Difference (null H = exogenous): chi2(3) = 3.50 Prob > chi2 = 0.150 0.320 Sargan test of (Not robust, Hansen test of (Robust, but -2.19 -0.88 overid restrictions: chi2(30) = 81.42 but not weakened by many instruments.) overid restrictions: chi2(30) = 38.07 weakened by many instruments.) Dynamic panel-data estimation, two-step difference GMM Group variable: id Time variable : year Number of instruments = 37 F(7, 43) = 76.68 Prob > F = 0.000 Number of obs Number of groups Obs per group: avg max Std Err t P>|t| = = = = = 516 43 12 12.00 12 growth Coef [95% Conf Interval] lngdp L1 -.0372898 0054598 -6.83 0.000 -.0483005 -.0262792 g inf inv l open gcrisis -.1579002 -.1678746 1658201 -.3113708 0864402 -.0554382 0276451 0251341 0141944 0968253 0136772 0072662 -5.71 -6.68 11.68 -3.22 6.32 -7.63 0.000 0.000 0.000 0.002 0.000 0.000 -.2136517 -.2185623 1371944 -.5066377 0588576 -.0700919 -.1021486 -.1171868 1944459 -.1161039 1140228 -.0407845 Warning: Uncorrected two-step standard errors are unreliable Instruments for first differences equation Standard D.(l inv inf) GMM-type (missing=0, separate instruments for each period unless collapsed) L(1/13).(L.lngdp g crisis) collapsed Arellano-Bond test for AR(1) in first differences: z = Arellano-Bond test for AR(2) in first differences: z = Pr > z = Pr > z = 0.020 0.263 Prob > chi2 = 0.000 Prob > chi2 = 0.240 Difference-in-Hansen tests of exogeneity of instrument subsets: iv(l inv inf) Hansen test excluding group: chi2(27) = 34.18 Prob > chi2 = Difference (null H = exogenous): chi2(3) = 0.90 Prob > chi2 = 0.161 0.826 Sargan test of (Not robust, Hansen test of (Robust, but -2.32 -1.12 overid restrictions: chi2(30) = 69.02 but not weakened by many instruments.) overid restrictions: chi2(30) = 35.08 weakened by many instruments.) PHỤ LỤC 4: KẾT QUẢ XÁC ĐỊNH CÁC NHÂN TỐ ĐẠI DIỆN CHO QUẢN TRỊ CÔNG TẠI CÁC QUỐC GIA CHÂU Á Reliability Statistics Cronbach's N of Items Alpha 849 Item-Total Statistics Scale Mean if Scale Variance Corrected Item- Cronbach's Item Deleted if Item Deleted Total Alpha if Item Correlation Deleted CCICRG 3.154196 495 679 817 RLICRG 2.931242 456 719 806 RQICRG 2.864805 454 739 802 GEICRG 3.022592 394 717 812 PVICRG 2.869991 573 443 855 VAICRG 2.978096 491 552 839 Reliability Statistics Cronbach's N of Items Alpha 930 Item-Total Statistics Scale Mean if Scale Variance Corrected Item- Cronbach's Item Deleted if Item Deleted Total Alpha if Item Correlation Deleted CCWGI 1.966926 1.142 929 898 RLWGI 1.952664 1.166 956 895 RQWGI 1.930917 1.205 869 907 GEWGI 1.901857 1.176 930 898 PVWGI 2.006483 1.327 590 944 VAWGI 2.082294 1.479 513 947 KMO and Bartlett's Test Kaiser-Meyer-Olkin Measure of Sampling Adequacy .851 Approx Chi-Square Bartlett's Test of Sphericity 6284.523 df 66 Sig .000 Communalities Initial Extraction CCICRG 1.000 660 RLICRG 1.000 752 RQICRG 1.000 747 GEICRG 1.000 745 PVICRG 1.000 701 VAICRG 1.000 719 CCWGI 1.000 915 RLWGI 1.000 948 RQWGI 1.000 847 GEWGI 1.000 914 PVWGI 1.000 684 VAWGI 1.000 789 Extraction Method: Principal Component Analysis Total Variance Explained Component Initial Eigenvalues Total % of Cumulative Variance % Extraction Sums of Squared Rotation Sums of Squared Loadings Loadings Total % of Cumulative Variance % Total % of Cumulative Variance % 5.828 48.567 48.567 5.828 48.567 48.567 3.543 29.529 29.529 2.385 19.872 68.439 2.385 19.872 68.439 3.076 25.635 55.164 1.207 10.061 78.500 1.207 10.061 78.500 2.800 23.335 78.500 537 4.476 82.975 468 3.900 86.876 433 3.606 90.482 375 3.122 93.603 342 2.848 96.452 204 1.699 98.150 10 136 1.132 99.283 11 050 419 99.702 12 036 298 100.000 Extraction Method: Principal Component Analysis Rotated Component Matrixa Component VAWGI 860 GEWGI 825 RLWGI 814 RQWGI 784 CCWGI 766 GEICRG 853 VAICRG 797 CCICRG 774 RLICRG 707 RQICRG 683 PVICRG 775 PVWGI 748 Extraction Method: Principal Component Analysis Rotation Method: Equamax with Kaiser Normalization a Rotation converged in 10 iterations PHỤ LỤC 5: KẾT QUẢ ĐÁNH GIÁ TÁC ĐỘNG CỦA QUẢN TRỊ CÔNG ĐẾN TĂNG TRƯỞNG KINH TẾ TẠI CÁC QUỐC GIA CHÂU Á Dynamic panel-data estimation, two-step difference GMM Group variable: id Time variable : year Number of instruments = 41 F(6, 43) = 834.72 Prob > F = 0.000 Number of obs Number of groups Obs per group: avg max growth Coef Std Err lngdp L1 -.0615907 0034543 icrg inf inv l open 0197994 -.1632883 0955543 -.5054261 0589629 0032395 0140257 0206936 035091 0033273 t = = = = = 516 43 12 12.00 12 P>|t| [95% Conf Interval] -17.83 0.000 -.068557 -.0546245 6.11 -11.64 4.62 -14.40 17.72 0.000 0.000 0.000 0.000 0.000 0132663 -.1915737 0538216 -.5761938 0522527 0263324 -.1350028 1372871 -.4346584 0656731 Warning: Uncorrected two-step standard errors are unreliable Instruments for first differences equation Standard D.(inf l inv) GMM-type (missing=0, separate instruments for each period unless collapsed) L(1/13).(open L.lngdp icrg) collapsed Arellano-Bond test for AR(1) in first differences: z = Arellano-Bond test for AR(2) in first differences: z = Pr > z = Pr > z = 0.018 0.227 Prob > chi2 = 0.000 Prob > chi2 = 0.240 Difference-in-Hansen tests of exogeneity of instrument subsets: iv(inf l inv) Hansen test excluding group: chi2(32) = 38.07 Prob > chi2 = Difference (null H = exogenous): chi2(3) = 2.44 Prob > chi2 = 0.213 0.486 Sargan test of (Not robust, Hansen test of (Robust, but -2.36 -1.21 overid restrictions: chi2(35) = 91.14 but not weakened by many instruments.) overid restrictions: chi2(35) = 40.51 weakened by many instruments.) Dynamic panel-data estimation, two-step difference GMM Group variable: id Time variable : year Number of instruments = 29 F(6, 43) = 84.59 Prob > F = 0.000 Number of obs Number of groups Obs per group: avg max Std Err t P>|t| = = = = = 516 43 12 12.00 12 growth Coef [95% Conf Interval] lngdp L1 -.2138788 0169892 -12.59 0.000 -.2481407 -.1796168 wgi inf inv l open 2838852 -.233335 1300402 6693585 0715411 0289746 037514 0242235 2154946 0092481 9.80 -6.22 5.37 3.11 7.74 0.000 0.000 0.000 0.003 0.000 2254523 -.3089891 0811889 2347722 0528906 342318 -.1576809 1788915 1.103945 0901916 Warning: Uncorrected two-step standard errors are unreliable Instruments for first differences equation Standard D.(inf l inv) GMM-type (missing=0, separate instruments for each period unless collapsed) L(1/13).(open lngdp) collapsed Arellano-Bond test for AR(1) in first differences: z = Arellano-Bond test for AR(2) in first differences: z = Pr > z = Pr > z = 0.029 0.397 Prob > chi2 = 0.000 Prob > chi2 = 0.150 Difference-in-Hansen tests of exogeneity of instrument subsets: iv(inf l inv) Hansen test excluding group: chi2(20) = 28.13 Prob > chi2 = Difference (null H = exogenous): chi2(3) = 1.86 Prob > chi2 = 0.106 0.601 Sargan test of (Not robust, Hansen test of (Robust, but -2.18 -0.85 overid restrictions: chi2(23) = 183.04 but not weakened by many instruments.) overid restrictions: chi2(23) = 30.00 weakened by many instruments.) Dynamic panel-data estimation, two-step difference GMM Group variable: id Time variable : year Number of instruments = 65 F(6, 43) = 758.76 Prob > F = 0.000 Number of obs Number of groups Obs per group: avg max growth Coef Std Err lngdp L1 -.2098379 0100581 pv inf inv l open 1656545 -.1791834 0359533 889855 0396959 0340819 0091754 0064581 1268264 003613 t = = = = = 516 43 12 12.00 12 P>|t| [95% Conf Interval] -20.86 0.000 -.230122 -.1895537 4.86 -19.53 5.57 7.02 10.99 0.000 0.000 0.000 0.000 0.000 0969218 -.1976874 0229292 6340851 0324095 2343873 -.1606794 0489774 1.145625 0469823 Warning: Uncorrected two-step standard errors are unreliable Instruments for first differences equation Standard D.(icrg wgi inv L.inv L.lngdp) GMM-type (missing=0, separate instruments for each period unless collapsed) L(1/13).(L2.l L.inf L.pv open inv) collapsed Arellano-Bond test for AR(1) in first differences: z = Arellano-Bond test for AR(2) in first differences: z = Pr > z = Pr > z = 0.032 0.372 Prob > chi2 = 0.000 Prob > chi2 = 0.965 Difference-in-Hansen tests of exogeneity of instrument subsets: iv(icrg wgi inv L.inv L.lngdp) Hansen test excluding group: chi2(54) = 41.18 Prob > chi2 = Difference (null H = exogenous): chi2(5) = -0.31 Prob > chi2 = 0.900 1.000 Sargan test of (Not robust, Hansen test of (Robust, but -2.14 -0.89 overid restrictions: chi2(59) = 245.96 but not weakened by many instruments.) overid restrictions: chi2(59) = 40.87 weakened by many instruments.) PHỤ LỤC 6: KẾT QUẢ ĐÁNH GIÁ TÁC ĐỘNG CỦA QUẢN TRỊ CÔNG ĐẾN MỐI QUAN HỆ GIỮA CHI TIÊU CÔNG VÀ TĂNG TRƯỞNG KINH TẾ TẠI CÁC QUỐC GIA CHÂU Á Dynamic panel-data estimation, two-step difference GMM Group variable: id Time variable : year Number of instruments = 41 F(6, 43) = 772.06 Prob > F = 0.000 Number of obs Number of groups Obs per group: avg max growth Coef Std Err gicrg 429285 0283875 lngdp L1 -.2312536 inf inv l open -.1443024 1345246 5387102 0584505 t = = = = = 516 43 12 12.00 12 P>|t| [95% Conf Interval] 15.12 0.000 3720361 4865339 0081609 -28.34 0.000 -.2477115 -.2147956 0150542 0209459 0660478 0044803 -9.59 6.42 8.16 13.05 0.000 0.000 0.000 0.000 -.1746621 0922831 4055121 049415 -.1139427 176766 6719083 0674859 Warning: Uncorrected two-step standard errors are unreliable Instruments for first differences equation Standard D.(icrg wgi L.lngdp l) GMM-type (missing=0, separate instruments for each period unless collapsed) L(1/13).(inf L2.inv open) collapsed Arellano-Bond test for AR(1) in first differences: z = Arellano-Bond test for AR(2) in first differences: z = Pr > z = Pr > z = 0.029 0.729 Prob > chi2 = 0.000 Prob > chi2 = 0.265 Difference-in-Hansen tests of exogeneity of instrument subsets: iv(icrg wgi L.lngdp l) Hansen test excluding group: chi2(31) = 30.36 Prob > chi2 = Difference (null H = exogenous): chi2(4) = 9.44 Prob > chi2 = 0.499 0.051 Sargan test of (Not robust, Hansen test of (Robust, but -2.19 -0.35 overid restrictions: chi2(35) = 154.28 but not weakened by many instruments.) overid restrictions: chi2(35) = 39.80 weakened by many instruments.) Dynamic panel-data estimation, two-step difference GMM Group variable: id Time variable : year Number of instruments = 43 F(6, 43) = 1994.11 Prob > F = 0.000 Number of obs Number of groups Obs per group: avg max growth Coef Std Err gwgi 3142587 0217835 lngdp L1 -.1889489 inf inv l open -.3555212 0869879 2168633 0878727 t = = = = = 516 43 12 12.00 12 P>|t| [95% Conf Interval] 14.43 0.000 2703281 3581892 0091843 -20.57 0.000 -.2074708 -.1704271 0226879 021737 0812341 0057335 -15.67 4.00 2.67 15.33 0.000 0.000 0.011 0.000 -.4012756 0431511 053039 07631 -.3097667 1308247 3806875 0994355 Warning: Uncorrected two-step standard errors are unreliable Instruments for first differences equation Standard D.(inv l wgi L.inf L.inv L.l) GMM-type (missing=0, separate instruments for each period unless collapsed) L(1/13).(lngdp L2.inf open) collapsed Arellano-Bond test for AR(1) in first differences: z = Arellano-Bond test for AR(2) in first differences: z = Sargan test of (Not robust, Hansen test of (Robust, but -2.42 -0.55 overid restrictions: chi2(37) = 171.28 but not weakened by many instruments.) overid restrictions: chi2(37) = 41.21 weakened by many instruments.) Pr > z = Pr > z = 0.015 0.583 Prob > chi2 = 0.000 Prob > chi2 = 0.292 Difference-in-Hansen tests of exogeneity of instrument subsets: gmm(lngdp L2.inf open, collapse lag(1 )) Hansen test excluding group: chi2(0) = 0.00 Prob > Difference (null H = exogenous): chi2(37) = 41.21 Prob > iv(inv l wgi L.inf L.inv L.l) Hansen test excluding group: chi2(31) = 35.77 Prob > Difference (null H = exogenous): chi2(6) = 5.44 Prob > chi2 = chi2 = 0.292 chi2 = chi2 = 0.254 0.489 Dynamic panel-data estimation, two-step difference GMM Group variable: id Time variable : year Number of instruments = 38 F(6, 43) = 560.64 Prob > F = 0.000 growth Coef gpv Number of obs Number of groups Obs per group: avg max = = = = = 516 43 12 12.00 12 Std Err t P>|t| [95% Conf Interval] 5242011 0589363 8.89 0.000 4053447 6430574 lngdp L1 -.2572264 0200952 -12.80 0.000 -.2977523 -.2167005 inf inv l open -.1737879 -.3987616 9290704 1309226 0286874 0586121 198735 0123603 -6.06 -6.80 4.67 10.59 0.000 0.000 0.000 0.000 -.2316416 -.5169643 528283 1059957 -.1159341 -.280559 1.329858 1558495 Warning: Uncorrected two-step standard errors are unreliable Instruments for first differences equation Standard D.L.lngdp GMM-type (missing=0, separate instruments for each period unless collapsed) L(1/13).(L.inf L.pv inv) collapsed Arellano-Bond test for AR(1) in first differences: z = Arellano-Bond test for AR(2) in first differences: z = Pr > z = Pr > z = 0.022 0.848 Prob > chi2 = 0.000 Prob > chi2 = 0.198 Difference-in-Hansen tests of exogeneity of instrument subsets: iv(L.lngdp) Hansen test excluding group: chi2(31) = 38.39 Prob > chi2 = Difference (null H = exogenous): chi2(1) = 0.13 Prob > chi2 = 0.170 0.721 Sargan test of (Not robust, Hansen test of (Robust, but -2.30 0.19 overid restrictions: chi2(32) = 132.49 but not weakened by many instruments.) overid restrictions: chi2(32) = 38.52 weakened by many instruments.) PHỤ LỤC 7: KẾT QUẢ KIỂM ĐỊNH TÍNH VỮNG CỦA MƠ HÌNH BẰNG PHƯƠNG PHÁP BMA ... mục tiêu cụ thể sau: - Đánh giá tác động chi tiêu công đến tăng trưởng kinh tế quốc gia châu Á - Đánh giá tác động quản trị công đến tăng trưởng kinh tế quốc gia châu Á - Đánh giá tác động quản... góp luận án Luận án hướng đến mục tiêu cụ thể gồm: (1) Đánh giá tác động chi tiêu công đến tăng trưởng kinh tế quốc gia châu Á; (2) Đánh giá tác động quản trị công đến tăng trưởng kinh tế quốc gia. .. hệ chi tiêu công tăng trưởng kinh tế quốc gia châu Á 1.3 Câu hỏi nghiên cứu Để đạt mục tiêu nghiên cứu trên, luận án trả lời câu hỏi sau: - Tác động chi tiêu công đến tăng trưởng kinh tế quốc gia

Ngày đăng: 12/12/2019, 13:58