Bài tập thực hành môn tài chính doanh nghiệp

Bài tập lớn môn tài chính doanh nghiệp bao gồm phân tích tình hình sử dụng tài sản, nguồn vốn của công ty, cách tính các chỉ số sinh lời kỳ vọng trong tương lai, vốn lưu động hay các hệ số rủi ro. Cách lập các báo cáo tài chính, báo cáo kết quả kinh doanh, báo cáo ngân quỹ.

Trang 1

M c l c ục lục ục lục

PH N 1: GI I THI U CÔNG TY VÀ TÌNH HÌNH HO T Đ NG HI N T I ẦN 1: GIỚI THIỆU CÔNG TY VÀ TÌNH HÌNH HOẠT ĐỘNG HIỆN TẠI ỚI THIỆU CÔNG TY VÀ TÌNH HÌNH HOẠT ĐỘNG HIỆN TẠI ỆU CÔNG TY VÀ TÌNH HÌNH HOẠT ĐỘNG HIỆN TẠI ẠT ĐỘNG HIỆN TẠI ỘNG HIỆN TẠI ỆU CÔNG TY VÀ TÌNH HÌNH HOẠT ĐỘNG HIỆN TẠI ẠT ĐỘNG HIỆN TẠI 3

I Gi i thi u chung v công ty ới thiệu chung về công ty ệp 2 ề công ty 3

II Tình hình v n và s d ng v n c a công ty tính đ n ngày 31/12/2015 ốn và sử dụng vốn của công ty tính đến ngày 31/12/2015 ử dụng vốn của công ty tính đến ngày 31/12/2015 ụng vốn của công ty tính đến ngày 31/12/2015 ốn và sử dụng vốn của công ty tính đến ngày 31/12/2015 ủa công ty tính đến ngày 31/12/2015 ến ngày 31/12/2015 3

III Tình hình ho t đ ng và năng l c s n xu t c a công ty năm 2015 ạt động và năng lực sản xuất của công ty năm 2015 ộng và năng lực sản xuất của công ty năm 2015 ực sản xuất của công ty năm 2015 ản xuất của công ty năm 2015 ất của công ty năm 2015 ủa công ty tính đến ngày 31/12/2015 4

Ph n 2: Th c hành ần 2: Thực hành ực sản xuất của công ty năm 2015 22

CHUYÊN Đ 1: T su t sinh l i kỳ v ng và đ r i ro c a doanh nghi p Ề 1: Tỷ suất sinh lời kỳ vọng và độ rủi ro của doanh nghiệp ỷ suất sinh lời kỳ vọng và độ rủi ro của doanh nghiệp ất của công ty năm 2015 ời kỳ vọng và độ rủi ro của doanh nghiệp ọng và độ rủi ro của doanh nghiệp ộng và năng lực sản xuất của công ty năm 2015 ủa công ty tính đến ngày 31/12/2015 ủa công ty tính đến ngày 31/12/2015 ệp 2 22

CHUYÊN Đ 2: Doanh thu, chi phí, giá thành và l i nhuân Ề 1: Tỷ suất sinh lời kỳ vọng và độ rủi ro của doanh nghiệp ợi nhuân 24

CHUYÊN Đ 3: Phân tích d án đ u t m i Ề 1: Tỷ suất sinh lời kỳ vọng và độ rủi ro của doanh nghiệp ực sản xuất của công ty năm 2015 ần 2: Thực hành ư mới ới thiệu chung về công ty 29

CHUYÊN Đ 4: Báo cáo tài chính Ề 1: Tỷ suất sinh lời kỳ vọng và độ rủi ro của doanh nghiệp 33

CHUYÊN Đ 5: Thu nh p và chi phí tài chính năm 2016 c a doanh nghi p Ề 1: Tỷ suất sinh lời kỳ vọng và độ rủi ro của doanh nghiệp ập và chi phí tài chính năm 2016 của doanh nghiệp ủa công ty tính đến ngày 31/12/2015 ệp 2 38

CHUYÊN Đ 6: T ng h p, đánh giá doanh nghi p Ề 1: Tỷ suất sinh lời kỳ vọng và độ rủi ro của doanh nghiệp ổng hợp, đánh giá doanh nghiệp ợi nhuân ệp 2 39

PH N 3: MÔ T TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH C A CÔNG TY C PH N ABC NĂM 2016 ẦN 1: GIỚI THIỆU CÔNG TY VÀ TÌNH HÌNH HOẠT ĐỘNG HIỆN TẠI Ả TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA CÔNG TY CỔ PHẦN ABC NĂM 2016 ỦA CÔNG TY CỔ PHẦN ABC NĂM 2016 Ổ PHẦN ABC NĂM 2016 ẦN 1: GIỚI THIỆU CÔNG TY VÀ TÌNH HÌNH HOẠT ĐỘNG HIỆN TẠI 42

I L p b ng cân đ i k toán c a CÔNG TY C PH N ABC ngày 31/12/2016 ập và chi phí tài chính năm 2016 của doanh nghiệp ản xuất của công ty năm 2015 ốn và sử dụng vốn của công ty tính đến ngày 31/12/2015 ến ngày 31/12/2015 ủa công ty tính đến ngày 31/12/2015 Ổ PHẦN ABC NĂM 2016 ẦN 1: GIỚI THIỆU CÔNG TY VÀ TÌNH HÌNH HOẠT ĐỘNG HIỆN TẠI 42

II Báo cáo k t qu kinh doanh năm 2016 ến ngày 31/12/2015 ản xuất của công ty năm 2015 46

III Báo cáo ngân quỹ theo tháng năm 2016 47

IV Phân tích các ch tiêu tài chính năm 2016 ỉ tiêu tài chính năm 2016 49

Trang 2

PH N 1: GI I THI U CÔNG TY VÀ TÌNH HÌNH HO T Đ NG HI N T I ẦN 1: GIỚI THIỆU CÔNG TY VÀ TÌNH HÌNH HOẠT ĐỘNG HIỆN TẠI ỚI THIỆU CÔNG TY VÀ TÌNH HÌNH HOẠT ĐỘNG HIỆN TẠI ỆU CÔNG TY VÀ TÌNH HÌNH HOẠT ĐỘNG HIỆN TẠI ẠT ĐỘNG HIỆN TẠI ỘNG HIỆN TẠI ỆU CÔNG TY VÀ TÌNH HÌNH HOẠT ĐỘNG HIỆN TẠI ẠT ĐỘNG HIỆN TẠI

I Giới thiệu chung về công ty

1 Các thông tin cơ bản

Tên doanh nghiệp: Công ty cổ phần bánh kẹo ABCĐiện thoại: 033.3357008 – 033.3357788 Fax: 033.3357211

Mã số thuế: 5700379798 Tên viết tắt tiếng anh: ABCSCLoại hình doanh nghiệp: Công ty cổ phần

Địa chỉ: Số 23-24, Đường Hải Quân, Phố Vườn Đào, Phường Bãi Cháy, Thành phố Hạ Long, Tỉnh Quảng Ninh

Tài khoản ngân hàng: 05101010002259Vốn điều lệ: 90,000,000,000 đồng (chín mươi tỷ đồng)Website: http://www.abcscviet.com.vn

Email: abcscviet@yahoo.com.vn

2 Giới thiệu quá trình kinh doanh và đặc điểm sản phẩm của công ty cổ phần ABCSC

- Công ty cổ phần ABCSC thành lập ngày 15 tháng 2 năm 2011 sau khi hoàn thành các thủ tục pháp lí Số vốnđiều lệ là 90 tỷ đồng, phát hành 9 triệu cổ phiếu thường với mệnh giá là 10000đ/cp, giá phát hành là12000đ/cp với chi phí phát hành là 0,2% theo giá trị phát hành Tỷ lệ tăng trưởng cổ tức của công ty là 3%mỗi năm đến cuối năm 2014 Cổ tức chi trả cổ phiếu thường năm 2014 là 15000đ/cp Tăng trưởng kỳ vọngcủa cổ đông năm 2016 là 2,5%

- Sản phầm hiện nay của công ty bao gồm bốn loại: Thạch, bánh bông lan Sweet, kẹo Tactac, kẹo Tictic

II Tình hình vốn và sử dụng vốn của công ty tính đến ngày 31/12/2015

III Tình hình hoạt động và năng lực sản xuất của công ty năm 2015

1.Tình hình nguyên vật liệu dùng cho sản xuất năm 2015

Trang 3

- Do tính chất NVL cần tươi nên doanh nghiệp không dự trữ mà nhập NVL một tháng tương ứng vơi số bánh, kẹo tiêu thụ trong tháng

- Bảng dưới đây phản ánh NVL mua cho sản xuất tháng 1 (chưa bao gồm phần mua cho dự trữ), giúp xác định đơn giá NVL sản xuất các loại bánh

Giá trị (triệuđ)

Phụ liệu (dùng cho 4 sp với tỷ lệ tương ứng

Hương liệu (dùng cho 4 sp với tỷ lệ tương

Trang 4

Đường chuyên dụng (4 sp tương ứng

19.5

Trang 5

Loại sp Đơn gía (đv: đồng)

- Dựa vào bảng thống kê NVL dùng cho tháng 1 và Bảng hàng tiêu thụ để biết lượng tiêu thụ của tháng 1, ta tính được lượngNVL cần dùng để sx ra 1 sản phẩm

Lượng NVL cần dùng cho 1 sản phẩm = Số nguyên vật liệu/Số thành phẩm

Trang 6

Loại NVL

Phụ liệu (dùng cho 4 sp với tỷ lệ tương ứng

Hương liệu (dùng cho 4 sp với tỷ lệ tương ứng

Đường chuyên dụng (4 sp tương ứng 1:1:3:3) 0,25 kg//sp 0,625 kg/sp 3,75 kg/sp 2,5 kg/sp

Bảng khối lượng NVL sản xuất trong kỳ

- Do tính chất NVL cần tươi nên doanh nghiệp không dự trữ mà nhập NVL trước một tháng tương ứng với số bánh, kẹo tiêuthụ trong tháng

- Số NVL sản xuất trong kỳ = Số thành phẩm x số NVL dùng cho 1 thành phẩm

Trang 7

2014 2014 2015 2015 2015 2015 2015 2015 2015 2015 2015 2015 2015 2015 Bột nhào (kg) 279.000 100.000 250.000 250.000 150.000 200.000 200.000 300.000 325.000 350.000 400.000 300.000 400.000 250.000Phụ liệu (kg) 4.355 2.000 4.294 4.747 3.067 2.974 2.800 3.720 5.400 5.760 6.067 4.294 5.174 4.280

T1 2015

T2 2015

T3 2015

T4 2015

T5 2015

T6 2015

T7 2015

T8 2015

T9 2015

T10 2015

T11 2015

T12 2015

Trang 8

T1 2015

T2 2015

T3 2015

T4 2015

T5 2015

T6 2015

T7 2015

T8 2015

T9 2015

T10 2015

T11 2015

T12 2015 Bột (kg) 27.900 10.000 25.000 25.000 15.000 20.000 20.000 30.000 32.500 35.000 40.000 30.000 40.000

Trang 9

T1 2015

T2 2015

T3 2015

T4 2015

T5 2015

T6 2015

T7 2015

T8 2015

T9 2015

T10 2015

T11 2015

T12 2015

Trang 10

111.12 5

144.12 5

264.30 7

262.06 3

269.50 0

171.12 5

 Lương nhận được của bộ phận quản lý và hành chính

- Trả bằng tiền mặt, trả 2 lần: lương trả lần 1 trả 50% vào giữa tháng phát sinh và lần 2 trả 50% vào đầu tháng sau tháng phát sinh 1 tháng

Trang 11

Giám đốc 1 15 triệu/tháng 15 triệu/tháng

 Lương bộ phận bán hàng

- Trả bằng tiền mặt, trả 2 lần: lương lần 1 trả 80% vào giữa tháng phát sinh và lần 2 trả 20% vào đầu tháng sau tháng phát sinh 1 tháng

Trang 13

T10 6.950 55,6 13,9

 Lương bộ phận phân xưởng

- Trả bằng tiền mặt, trả 2 lần: lương lần 1 trả 80% vào giữa tháng phát sinh và lần 2 trả 20% vào đầu tháng sau tháng phát sinh 1 tháng

NV sản xuất thạch bình quân mỗi người

Trang 14

Tổng 2933,64 triệu

b Các chi phí khác

 Chi phí sản xuất chung (chưa bao gồm chi phí khấu hao TSCĐ)

Đơn vị: Triệu đồng

Trang 15

3 Chính sách tín dụng thương mại và nợ phải trả nhà cung cấp

Công ty bánh kẹo ABC Ngân sách thu tiền mặt năm 2016

Trang 17

1.459.221, 36

972.814, 24

Trang 18

2.408.820, 72

2.507.54 2,24 2.032.418 1.926.456 1.906.124

4 Thống kê TSCĐHH và TSCĐVH của công ty

 Tài sản cố định hữu hình

Bảng khấu hao TSCĐHH của công ty theo tháng

ĐV: Triệu đồngST

Thời gian khấuhao

Mức khấu haotheo từng năm

Loại chi phí tương

ứng

Trang 19

8 Máy làm bánh bông lan 300 7 42,86 Sản xuất chung

10 Dây chuyền, máy móc sản xuất

12 Máy móc và thiết bị sản xuất

15 Phương tiện vận tải phục vụ bán

Nguyên giá: 29.000.000.000 đồng

Khấu hao 20 năm theo phương pháp đường thẳng Tính khấu hao vào Chi phí quản lý doanh nghiệp

Mức khấu hao theo tháng: 29.000.000.000/20 năm = 120,83 triệu đồng/tháng

Ph n 2: Th c hành ần 2: Thực hành ực hành

CHUYÊN ĐỀ 1: Tỷ suất sinh lời kỳ vọng và độ rủi ro của doanh nghiệp

Trang 20

1 Tính tỷ suất lợi nhuận bình quân của cổ phiếu công ty ABC trong thời kỳ 2011-2015

Giả sử bạn có danh mục đầu tư gồm 50% cổ phiếu của công ty ABC và 50% cổ phiếu khác của một công ty cùng ngành có tỷ suất sinh lời từng quý bằng với mức trung bình ngành (Cổ phiếu Z), tỷ suất lợi nhuận trung bình của danh mục đầu tư của bạn

- Độ lệch chuẩn của cổ phiếu ABC, ta có bảng:

Trang 21

- Độ lệch chuẩn tỷ suất lợi nhuận của cổ phiếu Z, ta có bảng:

- Độ lệch chuẩn của danh mục đầu tư:

δ=√f2ABC

∗δ2ABC

+f Z2

∗δ2Z

+2∗δ ABC∗δ Z∗COV ( ABC , Z)

- Danh mục đầu tư 50% cổ phiếu ABC, 50% cổ phiếu Z

- Do CV(ABC) > CV(Z) => Khoản đầu tư vào cổ phiếu ABC có độ rủi ro cao hơn

Trang 22

CHUYÊN ĐỀ 2: Doanh thu, chi phí, giá thành và lợi nhuân

1 Xác định doanh thu trong kỳ

a Xác định doanh thu thuần

- Thuế GTGT theo phương pháp khấu trừ, thuế suất thuế GTGT đối với sản phầm đầu ra là 10%, tổng thuế GTGT đượckhấu trừ đầu vào với các nguyên vật liệu chính trong sản xuất theo thuế suất 10%, các chi phí khác như điện, điện nước,phí dịch vụ tính theo thuế suất quy định năm 2016)

Trang 23

- Thuế GTGT đầu vào được khấu trừ = 4.589.450.123 đồng

- Thuế GTGT phải nộp = Thuế GTGT đầu ra - Thuế GTGT đầu vào được khấu trừ

= 5.369.545.455 - 4.589.450.123 =780.095.332 đồng

2 Xác định chi phí và giá thành sản xuất năm 2016

a Xác định chi phí

- Chi phí NVL trực tiếp:

Trang 24

- Chi phí nhân công trực tiếp:

Tổ trưởng sản xuất 4(1:1:1:1) 1 triệu + lương theo sản phẩm 159,24 triệu

NV sản xuất thạch bình quân mỗi người 25 1.200 đ/gói × số gói hoàn 1.134 triệu

Trang 25

làm 105 gói/ngày thành trong thángNhân viên sx bánh bình quân mỗi người

b Giá thành sản phẩm năm 2016

- Giá thành sản xuất = Chi phí NVLTT + CPNCTT + CPSXC

= 16.956.790.000 + 2.933.640.000 + 930.885.000

Trang 26

c Xác định lợi nhuận và thuế thu nhập doanh nghiệp năm 2016

Thu từ hoạt động tài chính 44.976.061.856 x 30% x 0,5% x 12 + 44.976.061.856 x 60% x 4,2% x 4 = 5.343.156.148Lợi nhuận trước thuế 59.065.000.000 – (34.297.220.000 + 939.600.000) + 5.343.156.148 = 18.485.023.850

CHUYÊN ĐỀ 3: Phân tích dự án đầu tư mới

1 Xác định dòng tiền của dự án

T = 2/5 = 0,4

Đơn vị: triệu đồng

Trang 27

Năm Giá trị còn lại Mức khấu hao hàng năm Khấu hao lũy kế cuối năm

Trang 29

2. Tính giá trị hiện tại ròng (NPV) của dự án và cho biết công ty có nên lựa chọn dự án này không?

NPV = 6.107,5

(1+12 %)1+

6.097,5 (1+12 %)2+

3.906,45 (1+12 %)3+

6.595,15 (1+12 %)4+

9.687,65 (1+12 %)5−12.100= 10.090.467 triệu đồng

→ NPV > 0 => Nên lựa chọn dự án này

Với PI = 1,44 > 1,3 => dự án sẽ được toàn bộ cổ đông thông qua

- Dự án khả thi nên công ty sẽ thực hiện dự án này vào tháng 1/7/2016 với nguồn tài trợ TSCĐ và nhu cầu VLĐ bổ sung

từ nguồn đi vay tại ngân hàng NZ, lãi suất 15%/năm, thu hồi gốc và lãi khi đáo hạn

- Để bổ sung với nguồn tài trợ TSCĐ và nhu cầu VLĐ bằng nguồn đi vay tại ngân hàng NZ với số tiền là 12.100 triệu đồng, lãi suất 15%/năm, thu hồi gốc và lãi khi đáo hạn

 Thu nhập

Doanh thu hàng năm của dự án (đã bao gồm thuế GTGT)

Đơn vị:triệu đồng

Trang 30

Năm 1 2 3 4 5

 Chi phí sản xuất kinh doanh

- Chi phí biến đổi =

130.000

1.1 ×60 % ×150.000+

130.000 1.1 ×60 %× 150.000+

120.000 1.1 ×60 %× 150.000+

120.000 1,1 ×60 % × 180.000+

110.000 1,1 ×60 % ×180.000=53.715 000 000 đồng

- Chi phí cố định = 1.800.000.000 x 5 = 9.000.000.000 đồng

- Chi phí lãi vay = 12.100.000.000 x 15% x5 = 9.075.000.000 đồng

=> Chi phí sản xuất kinh doanh = Chi phí biến đổi + Chi phí cố định + Chi phí lãi vay + Chi phí khấu hao

= 53.715 000.000+ ¿ 9.000.000.000 + 9.075.000.000 + 8.650.000.000

= 80.441.000.000 đồng

CHUYÊN ĐỀ 4: Báo cáo tài chính

1 Bảng báo cáo kết quả kinh doanh năm 2016

Đơn vị: đồng

Trang 31

Doanh thu thuần(1) 68.815.000.000

Thu nhập hoạt động tài chính (5) 809.569.113 + 4.533.587.035 5.343.156.148

Trang 32

2 Báo cáo ngân quỹ 12 tháng năm 2016 của doanh nghiệp

Trang 33

tài chính

67.464.09

3

67.464.09 3

1.200.860.

852

67.464.09 3

1.200.860.

852

67.464.09 3

1.200.860.

852

67.464.09 3

1.200.860 852 a.Ngắn hạn 67.464.09

3

67.464.09 3

85.000.00 0

95.300.00 0

77.600.00 0

72.200.00 0

69.900.00 0

75.080.00 0

95.900.00 0

105.300.0 00

90.100.00 0

93.200.00 0 4.Lương bộ 300.940.0 300.940.0 300.940.0 300.940.0 300.940.0 300.940.0 300.940.0 300.940.0 300.940.0 300.940.0 300.940.0 300.940.0

Trang 34

77.573.75 0

77.573.75 0 6.Chi phí

bán hàng

45.007.08

3

45.007.08 3

45.007.08 3 7.Chi phí

21.766.66 7

a.Lãi ngắn

hạn

52.800.00 0

33

53.333.33 3

9 Chi phí

biến đổi của

dự án mới

887.500.0 00

10 Chi phí

cố định của

dự án mới

150.000.0 00

Trang 35

(7.872.06 3.161)

(3.197.87 5.809)

(737.609.

216)

200.663.3 77

16.757.34 1.194

20.311.86 1.787 Trong kì (5.647.68

5.939)

(6.721.98 3.407)

Tồn quỹ

cuối kì

(1.150.07 9.754)

(7.872.06 3.161)

(3.197.87 5.809)

(737.609.

216

200.663.3 77

16.757.34 1.194

20.311.86 1.787

25.019.41 1.139

CHUYÊN ĐỀ 5: Thu nhập và chi phí tài chính năm 2016 của doanh nghiệp

Ngoài các diễn biến trong năm 2016 như trên, doanh nghiệp còn các khoản vay ngân hàng phát sinh thêm trong năm như sau:

- Ngày 1/11/2016, vay ngắn hạn ngân hàng thời hạn 6 tháng, lãi suất 2,5%/3 tháng, gốc và lãi thanh toán 1 lần khiđáo hạn Doanh nghiệp trả đúng hạn

- Ngày 15/2/2016, vay dài hạn ngân hàng với mục đích đầu tư hệ thống lọc chất thải với nguyên giá là 1.000 triệuđồng, thời gian sử dụng 10 năm

- Doanh nghiệp đã thanh toán thành hai đợt: lần 1 trả bằng tiền mặt số giá trị Ngân hàng giải ngân (vay tối đa tỷ lệvay của dự án); lần 2: giá trị còn lại theo đơn giá được thánh toán chậm vào tháng 2 năm 2017 bằng nguồn lợinhuận giữ lại của năm 2016 (không phải chịu lãi trả chậm) Doanh nghiệp đã hoàn tất cả các thủ tục liênquan,nhận hệ thống lọc thải và đưa vào sử dụng ngày 16/04/2016, tính khấu hao theo phương pháp bình quân vớithời gian dự kiến sử dụng là 10 năm Nhờ áp dụng hệ thống xử lý môi trường này nên công ty giảm được 40 triệuđồng mỗi tháng tiền thuê xử lý môi trường với công ty ZN trong chi phí kinh doanh (thanh toán trực tiếp)

 Thu nhập

Trang 36

Doanh thu = 59.065.000.000 + 130.000× 150.0002 = 68.815.000.000 đồng

 Chi phí tài chính

Chi phí tài chính của dự án cũ = 39.600.000 + 900.000.000 = 939.600.000 đồng

Chi phí tài chính của dự án mới = 12.100.000 000 ×15 %2 = 907.500.000 đồng

Chi phí tài chính vay dài hạn = 1.000.000 000 ×16 % × 1012 + 1.000.000 000 ×16 % × 14 12 ×28

= 139.666.667đồng

=> Chi phí tài chính = 1.986.766.667 đồng

CHUYÊN ĐỀ 6: Tổng hợp, đánh giá doanh nghiệp

1 Đánh giá về tình hình phải thu khách hàng của công ty

Theo dõi chi tiết các khoản còn phải thu của doanh nghiệp sau 6 tháng đầu năm 2016

Định dạng
Số trang	54
Dung lượng	139,87 KB