Quản lý sử dụng vốn tại Công ty Cổ phần nước sạch Bắc Ninh (Luận văn thạc sĩ)

Quản lý sử dụng vốn tại Công ty Cổ phần nước sạch Bắc NinhQuản lý sử dụng vốn tại Công ty Cổ phần nước sạch Bắc NinhQuản lý sử dụng vốn tại Công ty Cổ phần nước sạch Bắc NinhQuản lý sử dụng vốn tại Công ty Cổ phần nước sạch Bắc NinhQuản lý sử dụng vốn tại Công ty Cổ phần nước sạch Bắc NinhQuản lý sử dụng vốn tại Công ty Cổ phần nước sạch Bắc NinhQuản lý sử dụng vốn tại Công ty Cổ phần nước sạch Bắc NinhQuản lý sử dụng vốn tại Công ty Cổ phần nước sạch Bắc NinhQuản lý sử dụng vốn tại Công ty Cổ phần nước sạch Bắc NinhQuản lý sử dụng vốn tại Công ty Cổ phần nước sạch Bắc NinhQuản lý sử dụng vốn tại Công ty Cổ phần nước sạch Bắc NinhQuản lý sử dụng vốn tại Công ty Cổ phần nước sạch Bắc NinhQuản lý sử dụng vốn tại Công ty Cổ phần nước sạch Bắc Ninh

ĐẠI HỌC THÁI NGUYÊN TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ VÀ QUẢN TRỊ KINH DOANH VŨ THỊ VÂN PHƯỢNG QUẢN LÝ SỬ DỤNG VỐN TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN NƯỚC SẠCH BẮC NINH LUẬN VĂN THẠC SĨ THEO ĐỊNH HƯỚNG ỨNG DỤNG Ngành: QUẢN LÝ KINH TẾ THÁI NGUYÊN - 2018 ĐẠI HỌC THÁI NGUYÊN TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ VÀ QUẢN TRỊ KINH DOANH VŨ THỊ VÂN PHƯỢNG QUẢN LÝ SỬ DỤNG VỐN TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN NƯỚC SẠCH BẮC NINH Ngành: Quản lý kinh tế Mã số: 8.34.04.10 LUẬN VĂN THẠC SĨ THEO ĐỊNH HƯỚNG ỨNG DỤNG Người hướng dẫn khoa học: TS PHẠM THỊ NGA THÁI NGUYÊN - 2018 i LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan rằng, cơng trình nghiên cứu riêng tơi Những số liệu, thông tin kết nghiên cứu luận văn trung thực chưa sử dụng để bảo vệ luận văn Mọi giúp đỡ cho việc thực luận văn cảm ơn thơng tin trích dẫn luận văn ghi rõ nguồn gốc Thái Nguyên, tháng năm 2018 Tác giả Vũ Thị Vân Phượng ii LỜI CẢM ƠN Trong trình thực đề tài: “Quản lý sử dụng vốn Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh”, nhận hướng dẫn, giúp đỡ, động viên nhiều cá nhân tập thể Tôi xin bày tỏ cảm ơn sâu sắc tới tất cá nhân tập thể tạo điều kiện giúp đỡ học tập nghiên cứu Tôi xin trân trọng cảm ơn thầy giáo, cô giáo Ban Giám hiệu, Phòng Đào tạo, khoa, phòng Trường Đại học Kinh tế Quản trị Kinh doanh - Đại học Thái Nguyên giảng dạy, hướng dẫn, tạo điều kiện giúp đỡ tơi q trình học tập hoàn thành luận văn Đặc biệt, xin chân thành cảm ơn bảo, hướng dẫn, giúp đỡ tận tình, chu đáo giáo hướng dẫn TS Phạm Thị Nga Tôi xin cảm ơn giúp đỡ, đóng góp nhiều ý kiến quý báu thầy, cô giáo Trường Đại học Kinh tế Quản trị Kinh doanh - Đại học Thái Nguyên Trong q trình thực đề tài, tơi ln nhận giúp đỡ, động viên Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh, Trưởng phòng Tài vụ, phối hợp, cộng tác phòng, ban, đơn vị thuộc Công ty, xin chân thành cảm ơn Ban giám đốc Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh, Trưởng phong, ban, đơn vị gia đình, người thân, bạn bè có nhiều ý kiến đóng góp quý báu, động viên, tạo điều kiện mặt để tơi hồn thành nghiên cứu Tơi xin bày tỏ cảm ơn sâu sắc giúp đỡ quý báu Thái Nguyên, tháng năm 2018 Tác giả Vũ Thị Vân Phượng iii MỤC LỤC LỜI CAM ĐOAN i LỜI CẢM ƠN ii MỤC LỤC iii DANH MỤC VIẾT TẮT v DANH MỤC CÁC BẢNG, SƠ ĐỒ vi MỞ ĐẦU 1 Tính cấp thiết đề tài Mục tiêu nghiên cứu Đối tượng phạm vi nghiên cứu Ý nghĩa khoa học nghiên cứu Bố cục luận văn Chương CƠ SỞ LÝ LUẬN VÀ THỰC TIỄN VỀ VỐN VÀ QUẢN LÝ SỬ DỤNG VỐN TRONG DOANH NGHIỆP 1.1 Cơ sở lý luận vốn quản lý sử dụng vốn Doanh nghiệp 1.1.1 Cơ sở lý luận vốn 1.1.2 Cơ sở lý luận quản lý sử dụng vốn doanh nghiệp 15 1.2 Kinh nghiệm quản lý sử dụng vốn số doanh nghiệp học kinh nghiệm rút Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh 25 1.2.1 Kinh nghiệm quản lý sử dụng vốn số doanh nghiệp 25 1.2.2 Bài học kinh nghiệm rút quản lý sử dụng vốn Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh 28 Chương PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU 30 2.1 Câu hỏi nghiên cứu 30 2.2 Chọn điểm nghiên cứu 30 2.3 Phương pháp nghiên cứu 30 2.3.1 Phương pháp thu thập thông tin 30 2.3.2 Phương pháp tổng hợp thông tin 31 2.3.3 Phương pháp phân tích thơng tin 31 2.4 Hệ thống tiêu nghiên cứu 31 2.4.1 Chỉ tiêu đánh giá khái quát khả toán 31 2.4.2 Chỉ tiêu đánh giá khả sinh lời vốn 33 iv Chương THỰC TRẠNG QUẢN LÝ SỬ DỤNG VỐN TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN NƯỚC SẠCH BẮC NINH 37 3.1 Giới thiệu Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh 37 3.1.1 Lịch sử hình thành phát triển 37 3.1.2 Cơ cấu tổ chức Công ty 38 3.1.3 Khái quát ngành nghề kinh doanh Công ty 49 3.2 Phân tích thực trạng quản lý sử dụng vốn Cơng ty Cổ phần nước Bắc Ninh 50 3.2.1 Phân tích tình hình biến động vốn 50 3.2.2 Phân tích tình hình quản lý sử dụng nguồn vốn 53 3.3 Các nhân tố ảnh hưởng đến tình hình quản lý sử dụng vốn Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh 71 3.3.1 Các nhân tố chủ quan 71 3.3.2 Các nhân tố khách quan 72 3.4 Đánh giá chung quản lý sử dụng vốn Công ty 74 3.4.1 Kết đạt 74 3.4.2 Hạn chế nguyên nhân 75 Chương GIẢI PHÁP NHẰM QUẢN LÝ SỬ DỤNG VỐN TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN NƯỚC SẠCH BẮC NINH 77 4.1 Định hướng Công ty 77 4.1.1 Định hướng chung 77 4.1.2 Định hướng quản lý sử dụng vốn 78 4.2 Giải pháp nhằm nâng cao hiệu công tác quản lý sử dụng vốn Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh 80 4.2.1 Cải thiện phương pháp khấu hao TSCĐ 80 4.2.2 Đẩy nhanh vòng quay vốn lưu động 83 4.2.3 Các biện pháp khác nhằm nâng cao lực sản xuất – kinh doanh Công ty 86 4.3 Kiến nghị 91 4.3.1 Kiến nghị quan quản lý Nhà nước 91 4.3.2 Kiến nghị Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh 91 KẾT LUẬN 93 TÀI LIỆU THAM KHẢO 94 v DANH MỤC VIẾT TẮT DNNN : Doanh nghiệp Nhà nước GTCL : Giá trị lại KH : Khấu hao MTV : Một thành viên NG : Nguyên giá TCT : Tổng công ty TĐ : Tập đoàn kinh tế TNHH : Trách nhiệm hữu hạn TSCĐ : Tài sản cố định TSLĐ : Tài sản lưu động VCĐ : Vốn cố định VLĐ : Vốn lưu động vi DANH MỤC CÁC BẢNG, SƠ ĐỒ Bảng: Bảng 3.1: Tình hình biến động vốn Cơng ty Cổ phần nước Bắc Ninh năm 2015-2017 50 Bảng 3.2: Tỷ trọng (NPT/VCSH) Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh năm 2015-2017 51 Bảng 3.3: Chỉ tiêu đánh giá khả tự tài trợ Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh năm 2015-2017 54 Bảng 3.4: Tình hình biến động khoản phải thu ngắn hạn Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh năm 2015-2017 56 Bảng 3.5: Chỉ tiêu đánh giá khả tốn Cơng ty Cổ phần nước Bắc Ninh năm 2015-2017 57 Bảng 3.6: Tỷ trọng TSCĐ Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh năm 2015-2017 60 Bảng 3.7: Tình hình khấu hao Cơng ty Cổ phần nước Bắc Ninh năm 2017 64 Bảng 3.8: Các tiêu đánh giá hiệu quản lý sử dụng vốn cố định Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh năm 2015-2017 66 Bảng 3.9: Chỉ tiêu đánh giá hiệu quản lý sử dụng vốn lưu động Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh năm 2015-2017 67 Bảng 3.10: Cơ cấu tài sản lưu động Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh năm 2015-2017 68 Bảng 3.11: Chỉ tiêu đánh giá hiệu quản lý sử dụng vốn nói chung Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh năm 2015-2017 69 Bảng 4.1: Bảng trích khấu hao TSCĐ theo Phương pháp tỷ lệ khấu hao giảm dần 82 Sơ đồ: Sơ đồ 3.1 Sơ đồ tổ chức Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh 39 MỞ ĐẦU Tính cấp thiết đề tài Quản lý sử dụng vốn đóng vai trò quan trọng hình thành, tồn phát triển doanh nghiệp nói chung doanh nghiệp nghà nước nói riêng Vốn điều kiện có ý nghĩa định đặc biệt kinh tế thị trường Tuy nhiên, phải quản lý sử dụng vốn lại có ý nghĩa to lớn ảnh hưởng trực tiếp đến sống doanh nghiệp Đặc biệt doanh nghiệp hoạt động lĩnh vực xây dựng với đặc thù ngành vốn lớn, tốc độ luân chuyển vốn chậm, chịu ảnh hưởng biến động giá đầu vào, doanh nghiệp khơng quan tâm đến việc tìm kiếm nguồn huy động, cách thức huy động cho chi phí huy động vốn thấp mà quan trọng cần phải tìm biện pháp quản lý sử dụng vốn cách khoa học chặt chẽ, phát huy tối đa hiệu sử dụng vốn Có doanh nghiệp đạt mục tiêu phát triển bền vững thắng thương trường điều kiện cạnh tranh khốc liệt Hiện nước ta có 583 doanh nghiệp nhà nước, chúng giữ vai trò chủ đạo kinh tế quốc dân Tuy nhiên, tình hình sản xuất kinh doanh doanh nghiệp gặp nhiều khó khăn mà khó khăn lớn doanh nghiệp nhà nước là: thiếu vốn, dẫn đến doanh nghiệp phải vay với tỷ lệ lãi suất lớn, chi phí vốn lớn, làm giảm hiệu sử dụng vốn Qua phân tích, đánh giá số liệu từ báo cáo Bộ quản lý ngành, Uỷ ban nhân dân cấp tỉnh (theo số liệu báo cáo tài hợp nhất), tổng hợp tình hình tài kết hoạt động sản xuất, kinh doanh năm 2016 583 DNNN: Dù số lượng DNNN báo cáo sụt giảm mạnh tổng tài sản chí lại tăng nhẹ năm 2016 Vốn chủ sở hữu tăng mạnh (theo giải thích chủ yếu từ nguồn quỹ đầu tư phát triển trích lập từ lợi nhuận sau thuế chênh lệch đánh giá lại tài sản thặng dư vốn thu q trình cổ phần hóa doanh nghiệp thành viên, đơn vị phụ thuộc DNNN) Mặt khác, số lượng DNNN báo cáo giảm mạnh qua năm nên tổng doanh thu lợi nhuận trước thuế DNNN có báo cáo suy giảm Nhưng điều đáng lưu ý tốc độ sụt giảm lợi nhuận trước thuế mạnh tốc độ sụt giảm doanh thu, hoàn toàn ngược với xu hướng tăng lên tài sản vốn chủ sở hữu Điều cho thấy hiệu hoạt động DNNN đánh giá tiêu lợi nhuận trước thuế ngày có xu hướng suy giảm năm qua; tỷ suất lợi nhuận trước thuế vốn chủ sở hữu có xu hướng xuống Nợ phải trả lớn, số Công ty lớn có nợ q hạn cao, khơng có khả trả Do thiếu vốn nên doanh nghiệp phải sử dụng vốn vay ngân hàng chiếm dụng vốn lẫn để kinh doanh Do tiền lãi vay mà doanh nghiệp phải trả cao tổng chi phí sản xuất doanh Như ta thấy doanh nghiệp nhà nước có tỷ suất lợi nhuận vốn thấp cho thấy hiệu sử dụng vốn sản xuất kinh doanh doanh nghiệp thấp Từ thực trạng việc nâng cao cơng tác quản lý sử dụng vốn cần thiết Xuất phát từ lý trên, tác giả chọn đề tài “Quản lý sử dụng vốn Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh” để làm luận văn tốt nghiệp, với mong muốn đóng góp ý kiến nhằm tìm giải pháp nâng cao hiệu công tác quản lý sử dụng vốn Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh thời gian tới Mục tiêu nghiên cứu 2.1 Mục tiêu chung Nghiên cứu lý luận thực tiễn công tác quản lý sử dụng vốn Công ty cổ phần nước Bắc Ninh, đề xuất số giải pháp chủ yếu nhằm nâng cao hiệu công tác quản lý sử dụng vốn Cơng ty cổ phần nước Bắc Ninh, góp phần nâng cao hiệu hoạt động kinh doanh Công ty 2.2 Mục tiêu cụ thể - Hệ thống hóa vấn đề lý luận thực tiễn việc quản lý sử dụng vốn Doanh nghiệp - Vận dụng lý luận Phương pháp phân tích khoa học để Phân tích đánh giá thực trạng quản lý sử dụng vốn Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh Phân tích tồn tại, hạn chế công tác quản lý sử dụng vốn Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh nguyên nhân tồn hạn chế - Đề xuất số giải pháp nhằm nâng cao hiệu công tác quản lý sử dụng vốn Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh 81 Trong năm qua, Cơng ty thực trích khấu hao theo tỷ lệ định Với tỷ lệ này, Cơng ty gặp khó khăn trích khấu hao năm cuối lực sản xuất TSCĐ giảm dần theo trình hoạt động, việc làm giảm tốc độ thu hồi vốn đầu tư, đổi TSCĐ Điều không thực phù hợp, giai đoạn khoa học phát triển mạnh mẽ, giá biến động mạnh, TSCĐ dễ bị hao mòn vơ hình Do đó, để đảm bảo có quỹ khấu hao thực tái đầu tư TSCĐ, nhanh chóng đổi thiết bị, đưa kỹ thuật vào sản xuất cơng tác khấu hao TSCĐ cần tính đên yếu tố phát triển khoa học kỹ thuật, giá biến động,… Trong phần mạnh dạn đưa phương pháp khấu hao cho Cơng ty, phương pháp khấu hao nhanh theo tỷ lệ giảm dần - Cơ sở phương pháp Phương pháp tính khấu hao theo tỷ lệ giảm dần dựa sở khoa học kỹ thuật phát triển mạnh mẽ, TSCĐ dễ bị hao mòn vơ hình Để hạn chế hao mòn vơ hình, thời gian sử dụng đòi hỏi phải khấu hao nhanh (trên sở tận dụng tối đa công suất máy móc thiết bị, ứng dụng kỹ thuật vào sản xuất) Trên thị trường, giá luôn biến động làm giảm giá tài sản thời gian sử dụng Để hạn chế ảnh hưởng biến động giá tới giá TSCĐ cần tiến hành khấu hao nhanh để bảo toàn vốn đồng thời phù hợp với thực tế làm việc máy móc thiết bị giảm dần theo thời gian Áp dụng phương pháp khấu hao này, năm đầu giá thành sản phẩm cao làm cho lợi nhuận Công ty giảm Song với linh động, Công ty sử dụng quỹ khấu hao vào mục đích hoạt động sản xuất kinh doanh - Nội dung phương pháp: Theo phương pháp này, tính khấu hao hàng năm dựa vào tỷ lệ khấu hao luỹ thoái giảm dần với nguyên giá TSCĐ Tỷ lệ khâu hao giảm dần xác định theo công thức sau: TKT   (T  t  1) T  (T  1) 82 Trong đó: TKT: tỷ lệ khấu hao năm thứ t T : tổng thời gian hoạt động máy móc thiết bị t : năm trích khấu hao (t = đến T) Ví dụ: Một máy có ngun giá 42 triêu đồng thời gian sử dụng năm, áp dụng phương pháp ta có tỷ lệ mức tính khấu hao năm sử dụng sau: Năm thứ T = 6, t=1 thay vào công thức ta có: TKT   (6   1) 12    (6  1) 42 21 Năm thứ hai T = 6, t=2 thay vào cơng thức ta có: TKT   (6   1) 10    (6  1) 42 21 Tính tương tự cho năm lại ta thu kết sau: Bảng 4.1: Bảng trích khấu hao TSCĐ theo Phương pháp tỷ lệ khấu hao giảm dần Năm trích Tỷ lệ khấu hao Mức trích Tổng 6/21 5/21 4/21 3/21 2/21 1/21 21/21 12 10 42 Do việc mua sắm TSCĐ Công ty thời điểm khác nhau, vậy, Công ty cần áp dụng phương pháp tính cho loại TSCĐ TSCĐ mua đợt có chức giống Xét mặt hiệu trước mắt chưa xác định xác xét lâu dài phương pháp tính khấu hao nhanh phương pháp tạo điều kiện thuận lợi cho Công ty đổi máy móc thiết bị, nâng cao chất lượng, hạ giá thành sản phẩm, tăng lợi nhuận ngày khẳng định vị lĩnh vực xây dựng Tuy nhiên, thực tế để thực phương pháp khấu hao khó khăn lớn Công ty năm chuyển đổi phương pháp tính khấu hao, giá thành cơng trình tăng lên đột ngột 83 4.2.2 Đẩy nhanh vòng quay vốn lưu động Hiệu sử dụng VLĐ có ảnh hưởng khơng nhỏ đến hiệu sử dụng vốn Công ty qua phân tích chương 3, ta thấy số vòng ln chuyển VLĐ thấp, cao 1,48 vòng mà số ngày bình qn vòng ln chuyển VLĐ lớn, lên đến 243 ngày Điều chứng tỏ hiệu sử dụng VLĐ thấp làm cho hiệu sử dụng vốn chung thấp Để cải thiện vấn đề này, ta cần ý đến cải thiện khâu dự trữ, sản xuất lưu thông: - Trong khâu dự trữ, công ty làm tốt việc đẩy nhanh vòng quay hàng tồn kho, khắc phục tình trạng ứ đọng nguyên vật liệu - Trong khâu sản xuất, cần tập trung chủ yếu vào giảm chi phí vật tư để giảm nhu cầu VLĐ, với số lượng VLĐ mà tạo mức doanh thu tương đương hay tăng khả tạo doanh thu đồng VLĐ tăng lên Để làm điều đó: + Đối với NVL phụ, sử dụng linh hoạt loại NVL thay cho mà có tính năng, tác dụng từ lựa chọn NVL rẻ Các kỹ sư thiết kế cơng trình cần có sáng tạo, ham học hỏi, cập nhạt thơng tin để đưa vào thiết kế NVL giá rẻ mà phù hợp với cơng trình, tiết kiệm chi phí đơi với đảm bảo chất lượng cơng trình + Nâng cao ý thức trách nhiệm, tiết kiệm nguyên vật liệu tất khâu trình sản xuất, muốn phải có định mức tiêu hao nguyên vật liệu hợp lý + Nghiên cứu, tìm hiểu thị trường, tìm nguồn hàng phù hợp với yêu cầu cho chi phí việc ký kết hợp đồng, vận chuyển bốc dỡ tiết kiệm Tuy nhiên ta lựa chọn nhà cung ứng đem lại nhiều ưu đãi cho Công ty + Bảo quản tốt nguyên vật liệu để giảm thiểu chi phí phát sinh tránh hao hụt - Trong khâu lưu thông VLĐ khâu lưu thông chiếm tỷ trọng lớn tổng số vốn lưu động cụ thể năm 2015 42,1%; cá biệt năm 2016 7,1%; năm 2017 lại lên đến 25,6% Như vậy, nguồn VLĐ Công ty bị ứ đọng khâu lưu thông lớn, lượng vốn 84 không sinh lãi mà làm vòng quay VLĐ lớn nên việc đưa giải pháp đẩy nhanh tốc độ tốn cơng nợ phải thu cần thiết, góp phần làm giảm số vốn bị chiếm dụng Cơng ty tránh tình trạng rủi ro kinh doanh, thu hồi vốn nhanh đảm bảo khả tài cho Cơng ty Đối với vấn đề Cơng ty cần tập trung giải số vấn đề sau: Trước ký kết hợp đồng tham gia đấu thầu xây dựng cơng trình, Cơng ty cần tìm hiểu nguồn vốn cấp cho cơng trình có đảm bảo không + Nếu vốn đầu tư cá nhân hay tổ chức bỏ ra, Công ty cần xem xét tình hình tài khả tốn chủ cơng trình thơng qua: Báo cáo tài chính: Cơng ty đề nghị bên A cung cấp thơng tin tài bảng cân đối tài sản, báo cáo kết kinh doanh xem xét tiêu tài họ tỷ suất lợi nhuận, tỷ suất toán,… để đánh giá khả cung ứng cơng trình họ Ngân hàng: Cơng ty tham khảo tình hình tài bên A thông qua ngân hàng bên A đặt tài khoản Ngân hàng thường phải điều tra tình hình tài khả tốn, chấp doanh nghiệp trước cho vay + Nếu vốn đầu tư Nhà nước cấp hay tổ chức nước ngồi cung ứng, Cơng ty cần tìm hiểu định cấp vốn khâu cấp vốn thơng qua Cơng ty tiếp cận nguồn vốn cách nhanh nhất, hạn chế qua khâu trung gian làm phát sinh khoản chi phí khơng đáng có Trong hợp đồng xây dựng phải có thoả thuận rõ điểm thời gian nghiệm thu, toán theo tiến độ cơng trình, thời gian tốn hồn tất, đồng thời qui định mức phạt toán chậm so với hợp đồng (thông thường mức phạt từ - 10%) Trong thi công lúc thi cơng nhiều cơng trình nên tập trung dứt điểm cơng trình có khả tốn nhanh đông thời đảm bảo tiến độ thi công cơng trình lại Sau thi cơng xong cần nhanh chóng bàn giao cơng trình cho chủ đầu tư, tiến hành kiểm nghiệm, nghiệm thu cơng trình u cầu chủ đầu tư tốn để nhanh chóng thu hồi vốn 85 Công ty nên xếp khoản phải thu theo thời gian để theo dõi có biện pháp thu nợ đến hạn Kiểm soát chặt chẽ khoản phải thu đơn vị nội khoản phải thu lớn Đối với khoản nợ Cơng ty thu hồi nợ cách: Áp dụng hình thức tốn linh hoạt: Tức cho phép đối tác tốn tiền vật ngun vật liệu, máy móc,… hình thức thực tế chủ đầu tư cơng trình có thiếu tiền họ có nguyên vật liệu, máy móc mà Cơng ty cần thiết để đưa vào hoạt động sản xuất kinh doanh Nếu Công ty sử dụng hình thức tăng tốc độ thu hồi nợ, giảm tiền trả lãi vay Ngoài thu nợ ngun vật liệu giảm chi phí như: Mua hàng, vận chuyển,lưu trữ, bảo quản Tuy nhiên áp dụng hình thức Cơng ty cần ý khơng thể muốn thu hồi nợ mà chấp nhận nguyên vật liệu máy móc thiết bị hư hỏng, phẩm chất Cơng ty thu hồi vốn cách bán nợ: để tăng tốc độ thu hồi vốn khoản nợ khó đòi, Cơng ty bán nợ cho tổ chức thứ ba (có thể ngân hàng, tổ chức tín dụng, Cơng ty tài chính,…) Sau việc mua bán hồn tất Cơng ty thu khoản gần giá trị nợ bán, lúc Cơng ty mua nợ vào hoá đơn chứng từ để thu hồi nợ, quan hệ kinh tế lúc quan hệ nợ với chủ nợ (người mua nợ) Tuy nhiên nói thực theo hình thức Công ty thu hồi khoản khoản nợ phải đòi Cơng ty phải phần chi phí định cho việc chuyển rủi ro cho người khác Khoản chi phí làm giảm phần lợi nhuận Công ty, so sánh khoản chi phí khoản mà Công ty phải trả lãi vay cho ngân hàng, rủi ro không thu nợ kéo dài thời gian thu nợ nên bán khoản nợ khó đòi nhằm thu hồi vốn, giảm nhu cầu VLĐ từ làm tăng hiệu sử dụng vốn Tổng hợp ảnh hưởng ba khâu: Dự trữ, sản xuất lưu thông Công ty thực giải pháp ba khâu hiệu sử dụng vốn lưu động chắn nâng cao dẫn đến nâng cao hiệu sử dụng vốn nói chung 86 4.2.3 Các biện pháp khác nhằm nâng cao lực sản xuất – kinh doanh Công ty 4.2.3.1 Nâng cao lực thắng thầu Đất nước ta đường cơng nghiệp hố - đại hoá, nhu cầu xây dựng sở hạ tầng để phát triển kinh tế lớn Nhà nước có kế hoạch hàng năm trích phần ngân sách cho sở hạ tầng kinh tế, cơng trình thi cơng xây dựng cấp nước ngày coi trọng (bắt buộc) Ngoài ra, Nhà nước có sách khuyến khích chủ đầu tư nước vào kinh doanh Việt Nam Do đó, hội kinh doanh ngày nhiều song tính cạnh tranh doanh nghiệp ngày gay gắt trước xuất Công ty xây dựng quốc tế, trươc đổi nhận thức, công nghệ doanh nghiệp xây dựng nước Để đứng vững chế thị trường đòi hỏi doanh nghiệp phải tự nỗ lực vươn lên khả sức lực Nhằm sử dụng cách có hiệu nguồn vốn đầu tư nước nước đầu tư Việt Nam, khai thác tốt tài nguyên, tiềm lao động chống hành vi tham ô, lãng phí hoạt động đầu tư xây dựng sử dụng vốn Nhà nước quy mơ lớn (thuộc nhóm A, B) phải sử dụng phương thức đấu thầu công khai để đảm bảo công Đây vừa hội vừa thách thức Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh Đấu thầu trình chọn lựa nhà thầu đáp ứng tốt yêu cầu bên thầu sở cạnh tranh lành mạnh nhà thầu So với phương thức giao thầu, phương thức đấu thầu có ưu điểm trội mang lại lợi ích to lớn cho chủ đầu tư nhà thầu Chính vậy, Cơng ty phải tìm cách ln nhà thầu có khả đáp ứng yêu cầu chủ đầu tư cách tốt Với phương thức đấu thầu, việc đánh giá, xếp hạng nhà thầu thể thông qua so sánh hồ sơ dự thầu, dựa vào tiêu chuẩn kỹ thuật, chất lượng, kinh nghiệm, tài giá tiến độ thi công Để nhận thầu nhiều công trình Cơng ty phải tự hồn thiện nhiều phương diện: * Nâng cao lực máy móc thiết bị Cơng ty phải đầu tư có trọng điểm, khơng ngừng nâng cao kỹ thuật công nghệ sản xuất, giữ cho ưu cạnh tranh so với đối thủ khác Máy móc thiết 87 bị đại lợi doanh nghiệp cạnh tranh với doanh nghiệp khác Nhìn chung, tình trạng máy móc Cơng ty tình trạng tốt đầu tư mạnh năm gần Tuy nhiên, với xu hướng mở rộng quy mô sản xuất, Cơng ty tham gia dự thầu cơng trình có số vốn lớn hơn, đem lại giá trị kinh tế cao Điều đòi hỏi Cơng ty phải trọng vào việc đổi nâng cao máy móc thiết bị đặc biệt tự chủ hoạt động sau cổ phần hóa biện pháp nhằm nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh * Nâng cao trình độ kỹ thuật cán kỹ thuật lập hồ sơ dự thầu Công tác lập hồ sơ dự thầu thuộc trách nhiệm nhà thầu bên thầu khơng có gợi ý riêng cho nhà thầu Mặt khác, bên mời thầu tiến hành xếp hạng nhà thầu vào kết đánh giá hồ sơ dự thầu Một hồ sơ đầy đủ, hợp lệ với giải pháp kinh tế tổ chức thi công hợp lý khả thi điều kiện cần để Công ty chiến thắng đấu thầu Để lập hồ sơ dự thầu có luận chứng khoa học có tính thuyết phục Cơng ty phải tập trung lực lượng chun gia có kinh nghiệm, có trình độ cao Đội ngũ chuyên gia Công ty cần thường xuyên đào tạo thêm cập nhật kiến thức lĩnh vực chuyên môn, lĩnh vực lập hồ sơ,… để có đội ngũ có lực biết phán đốn tình đưa giải pháp thích hợp Trong đó, cơng việc khơng thuộc chun mơn Công ty lĩnh vực cần thiết cán giỏi Cơng ty th tư vấn có uy tín, kinh nghiệm giúp đỡ *Nâng cao lực tổ chức Sản phẩm xây dựng mang tình tổng hợp, cấu sản xuất phức tạp với nhiều thành phần xen kẽ ảnh hưởng lẫn nhau, thường có nhiều đơn vị tham gia Trong sản xuất xây dựng có tính thiếu ổn định, ln bị biến động theo địa điểm xây dựng giai đoạn xây dựng Do đó, cơng tác tổ chức, quản lý cơng trường phức tạp thiếu ổn định, nhiều khó khăn phối hợp hoạt động nhiều nhóm lao động làm việc khác hạng mục cơng trình Năng lực tổ chức xây dựng thể việc tổ chức trình sản xuất, bố trí xếp lao động đảm bảo thực nhiệm vụ tiến độ chất lượng Để nâng cao lực Công ty cần thực số biện pháp sau: - Đúc rút kinh nghiệm thực tế từ cơng trình thi cơng 88 - Nắm yêu cầu công việc cần thực điều kiện thi công cụ thể - Nắm lực lượng đơn vị, có kế hoạch bố trí hợp lý điều phối lực lượng thiết bị * Tích cực thu thập thơng tin phục vụ cho cơng tác đấu thầu Thông tin yếu tố sống doanh nghiệp Trong chế thị trường, thơng tin xác, kịp thời giúp doanh nghiệp có kế hoạch nguồn lực, tài để nắm bắt hội kinh doanh hạn chế rủi ro xảy đến với mình, giúp doanh nghiệp có nhìn nhận đánh giá đối tương đấu thầu, bên mời thầu nhà thầu khác tham dự Những thông tin thu làm định hướng cho Công ty lập hồ sơ cho phù hợp với yêu cầu nhà đầu tư, vượt trội đối thủ tiêu quan trọng Để nâng cao hiệu đấu thầu Công ty củng cố tăng cường quan hệ với quan quản lý chức năng, quan thuộc xây dựng, quan liên quan nhằm nâng cao chất lượng thơng tin thu Qua nắm bắt nhu cầu đầu tư xây dựng năm tới Bộ, ngành địa phương Ngồi ra, thơng tin từ mối quan hệ rộng rãi giúp cho Công ty dự báo xu hướng biến động giá cả, thị trường yếu tố sản xuất từ xác định giá bỏ thầu hợp lý * Tăng cường quảng cáo, giới thiệu hình ảnh, kinh nghiệm Cơng ty dựa nguồn lực ưu Kinh nghiệm uy tín Cơng ty thị trường tiêu chuẩn định hội thắng thầu Cơng ty Nó tài sản vơ hình, thể sức mạnh cạnh tranh Công ty chủ đầu tư Vì thế, Cơng ty nên tổ chức hội thảo công nghệ xây dựng, hội nghị trao đổi kinh nghiệm, tổ chức khoá đào tạo, tham gia hoạt động xã hội khác Ngồi ra, Cơng ty đưa vào phương tiện truyền thanh, truyền hình báo chí để giới thiệu hình ảnh sản phẩm Cơng ty 4.2.3.2 Nâng cao lực quản lý sản xuất kinh doanh nước * Cơng ty cần có biện pháp để nâng cao chất lượng sản phẩm nước sạch: - Không ngừng cải tiến chất lượng nguồn nước, đẩy mạnh công tác nghiên cứu khoa học, nghiên cứu kỹ thuật xử lý nước nước để sản phẩm 89 ngày hồn thiện hơn, tiến gần đến tiêu chuẩn nước nước khu vực giới - Đẩy mạng công tác kiểm tra chất lượng sản phẩm: kiểm tra nghiêm ngặt quy trình cơng nghệ sản xuất; thường xuyên kiểm tra chất lượng hoạt động máy móc thiết bị đường ống nước, bảo dưỡng định kỳ; tổ chức thực tốt công việc bảo quản máy móc, thiết bị * Cải cách dịch vụ khách hàng: Cố gắng việc đảm bảo cung ứng nước cho kinh tế sinh hoạt xã hội; nhằm đảm bảo chất lượng nước cung ứng; cung cấp nước liên tục, ổn định, an toàn, tin cậy - Công ty nên nghiên cứu ứng dụng công nghệ tin học, thông tin việc ghi số đồng hồ nước, quản lý sản lượng nước tiêu thụ, quản lý khách hàng thu tiền nước - Giải nhanh chóng yêu cầu khách hàng cố trình sử dụng nước sửa chữa đường ống, thay thế, lắp đặt đồng hồ… - Thường xuyên thông tin hoạt động sản xuất cấp nước công ty vận động khách hàng nâng cao ý thức sử dụng nước bảo vệ nguồn nước với mục tiêu phát triển ổn định, bền vững Đặc biệt, sửa chữa hệ thống cấp nước, khơng thể phục vụ khách hàng phải thơng báo xác thời gian cắt nước để người dân có kế hoạch dự trữ * Tập trung vào việc làm giảm tỷ lệ thất thoát nước, đảm bảo áp lực nước ổn định, cung ứng nước đặn, liên tục, kịp thời cho khách hàng Thực tốt kế hoạch sửa chữa bảo dưỡng máy móc, trang thiết bị, cải tạo thay hệ thống mạng đường ống cũ, kết hợp với địa phương việc quản lý vận hành hệ thống cấp nước đạt hiệu * Mở rộng thị trường cung ứng nước công ty Đẩy mạnh công tác nghiên cứu thị trường, mở rộng địa bàn tiêu thụ nước công ty, mở rộng quy mô sản xuất phát triển khách hàng Công tác nghiên cứu thị trường cần phải: - Tìm hiểu nhu cầu, địa hình, thực trạng nguồn nước mức sống người dân địa bàn cơng ty hướng tới 90 - Cần có khả dự báo nhu cầu thị trường để từ đó, cơng ty có kế hoạch cung ứng nhằm đáp ứng nhu cầu - Tìm hiểu, thăm dò phản ứng khách hàng dùng nước để có điều chỉnh kịp thời, thích hợp q trình cung ứng dịch vụ * Tăng cường cải tiến kỹ thuật, áp dụng công nghệ sản xuất: - Đầu tư trang thiết bị mới, đại hố quy trình sản xuất, áp dụng quy trình cơng nghệ tiên tiến nước ngồi - Tận dụng, cải tiến, sử dụng có hiệu sở vật chất kỹ thuật, máy móc thiết bị có công ty - Đẩy mạnh phong trào phát huy sáng kiến, cải tiến kỹ thuật, hợp lý hoá sản xuất đội ngũ cán công nhân viên công ty * Phát triển nguồn nhân lực, đào tạo cán công nhân Công ty: - Công ty phải có sách hấp dẫn thu hút nhân tài, thu hút kỹ sư, cơng nhân có trình độ kỹ thuật cao - Thường xuyên tổ chức đào tạo, đào tạo lại cho cán công nhân viên để nâng cao trình độ kỹ thuật họ cho đáp ứng việc tiếp nhận, chuyển giao công nghệ đại vào hoạt động sản xuất kinh doanh Kết hợp nhiều hình thức đào tạo: dài hạn, ngắn hạn, nước, nước… - Tạo điều kiện thuận lợi cho đội ngũ cán công ty làm việc trực tiếp với chuyên gia để học hỏi nâng cao trình độ, sử dụng dự án cấp nước làm trường học thực tiễn đào tạo công việc * Liên doanh, liên kết, tranh thủ nguồn hỗ trợ đầu tư để phát triển dịch vụ cung ứng nước sạch: - Liên doanh, liên kết để đầu tư chiều sâu, đầu tư mở rộng, nâng công suất, hiệu chất lượng phục vụ - Tranh thủ nguồn vốn khơng hồn lại, tham gia đầu tư đơn vị, tổ chức để triển khai xây dựng dự án, cơng trình cấp nước địa bàn quận * Tích cực học hỏi kinh nghiệm doanh nghiệp khác để ứng dụng cách linh hoạt phù hợp với tình hình kinh tế, điều kiện vốn, cơng nghệ doanh nghiệp 91 4.3 Kiến nghị 4.3.1 Kiến nghị quan quản lý Nhà nước - Phải có chương trình đầu tư, phát triển hạ tầng đồng bộ, theo quy hoạch, tránh chồng chéo quy hoạch phát triển cơng trình điện, nước, bưu viễn thông… - Để đảm bảo cho việc vệ sinh nguồn nước lượng nước cung cấp cho sản xuất, đồng thời đảm bảo an tồn cho cơng trình cấp nước triển khai, cần phải ban hành qui định khai thác, quản lý, bảo vệ nguồn nước, cơng trình cấp nước, có chế tài xử phạt nghiêm minh việc sử dụng nước trái phép - Luật Đấu thầu ban hành thi hành không nghiêm, đấu thầu nước dựa nhiều vào quan hệ không dựa vào lực - Cơng tác tra, kiểm tốn Nhà nước báo cáo tài nhiều mang tính áp đặt mà khơng vào thực tế - Có biện pháp hỗ trợ kịp thời doanh nghiệp đặc biệt giai đoạn kinh tế khó khăn cách hỗ trợ lãi suất, hỗ trợ thuế… - Giảm thiểu thủ tục hành việc xét duyệt dự án đầu tư, thời gian làm hội kinh doanh doanh nghiệp, gây khó khăn cho doanh nghiệp - Nhà nước cần xây dựng hệ thống tiêu trung bình cho ngành hàng để cơng ty có sở xác cho việc đánh giá vị mình, tìm mặt mạnh, mặt yếu để từ có biện pháp thích hợp - Chính phủ cần đẩy mạnh phát triển thị trường tài chính, đặc biệt thị trường tiền tệ để doanh nghiệp đa dạng hóa đầu tư lựa chọn phương pháp huy động vốn Với thị trường tiền tệ phát triển, công ty đầu tư nguồn vốn tạm thời nhàn rỗi cách có hiệu đồng thời dễ dàng huy động vốn cần thiết 4.3.2 Kiến nghị Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh * Về công tác quản lý sử dụng vốn: Cần thực trú trọng thực đầy đủ xác cơng tác quản lý sử dụng vốn bao gồm: - Đánh giá, lựa chọn định đầu tư, lập kế hoạch kinh doanh 92 - Xác định nhu cầu vốn, tổ chức huy động vốn - Nâng cao hiệu công tác phân bổ vốn, kiểm sốt thu chi - Xây dựng sách phân phối lợi nhuận doanh nghiệp, trích lập sử dụng quỹ Công ty - Kiểm tra, kiểm sốt thường xun tình hình hoạt động doanh nghiệp phân tích tài - Dự kiến, lập kế hoạch vốn phân tích tài * Về cơng tác nhân sự: Cần không ngừng nâng cao hiệu làm việc trình độ cán nhân viên Cơng ty q trình cổ phần hóa, đảm bảo lợi cạnh tranh lâu dài Công ty - Rát sốt, thực nghiêm túc cơng tác tinh giảm biên chế, xây dựng chế độ lương thưởng, phúc lợi phù hợp với lực, hiệu công việc, hình thức thưởng phạt cơng minh - Nâng cao lực cán nhân viên, người lao động công ty: Tuyển dụng nhân tài, cử cán đào tạo, nâng cao nhận thức chuyên môn cán bộ, nhân viên 93 KẾT LUẬN Trong kinh tế thị trường vốn yếu tố quan trọng định tồn tại, tăng trưởng phát triển doanh nghiệp Chính vậy, doanh nghiệp phải đặc biệt quan tâm đến việc tìm nguồn vốn mà phải quan tâm đến việc quản lý sử dụng vốn cho có hiệu Được hướng dẫn trực tiếp tận tình TS Phạm Thị Nga giúp đỡ lãnh đạo cán công nhân viên Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh nỗ lực thân, tác giả hoàn thành xong luận văn thạc sĩ ”Quản lý sử dụng vốn Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh” Trên sở nghiên cứu khảo sát tình hình thực tiễn Cơng ty, ln văn trình bày nội dung cụ thể sau: - Về mặt lý luận: Nghiên cứu tổng hợp lại vấn đề lý luận vốn quản lý sử dụng vốn - Về mặt thực tiễn: Dựa sở lý thuyết thực tiễn, nghiên cứu phân tích đánh giá thực trạng công tác quản lý sử dụng vốn Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh thơng qua số tài Từ nguyên nhân làm hạn chế quản lý sử dụng vốn đề xuất giải pháp góp phần hồn thiện cơng tác Cơng ty Tuy nhiên nhiều hạn chế khả chun mơn nên nội dung luận văn không tránh khỏi thiếu sót định Tác giả mong muốn nhận ý kiến đóng góp q thầy giáo để luận văn tiếp tục hồn thiện hơn, có ý nghĩa thực tiễn góp phần hồn thiện cơng tác quản lý sử dụng vốn Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh Cuối cùng, xin gửi lời cảm ơn chân thành đến TS Phạm Thị Nga giúp đỡ tác giả suốt trình nghiên cứu hoàn thiện luận văn thạc sĩ 94 TÀI LIỆU THAM KHẢO Báo cáo kết hoạt động kinh doanh Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh năm 2015, 2016 2017 Báo cáo số: 441/BC-CP ngày 16/10/2017 Chính phủ Hoạt động đầu tư, quản lý, sử dụng vốn nhà nước doanh nghiệp phạm vi toàn quốc năm 2016 Nguyễn Văn Cơng (2009), Phân tích kinh doanh, Nxb Đại học Kinh tế Quốc dân, Hà Nội Ngơ Thế Chi, Nguyễn Trọng Cơ (2008), Phân tích tài doanh nghiệp, Nxb Tài Chính, Hà Nội Dương Hữu Hạnh (2012), Tài cơng ty, Nxb Phương Đơng Lưu Thị Hương, Vũ Huy Hải (2007), Quản trị Tài Doanh nghiệp, Nxb Tài Nguyễn Đình Kiệm, Bạch Đức Hiển (2008), Tài doanh nghiệp, Nxb Tài chính, Hà Nội Nguyễn Minh Kiều (2009), Tài doanh nghiệp bản, Nxb Thống kê, Hà Nội Nghị định 80/ 2014/NĐ - CP Thoát nước Xử lý nước thải 10 Nghị định 88/2007/NĐ - CP ngày 28/5/2007 Chính phủ Thốt nước Đơ thị khu Công nghiệp Việt Nam 11 Nguyễn Công Nghiệp (1992), Bảo toàn phát triển vốn, Nxb Thống kê 12 Nguyễn Năng Phúc (2011), Phân tích Báo cáo tài chính, Nxb Đại học Kinh tế Quốc dân, Hà Nội 13 Bùi Xuân Phước (2009), Tài Doanh nghiệp, Nxb Tài chinh, Hà Nội 14 Vũ Thị Bích Quỳnh (2008), Lý thuyết tài chính, Nxb Thống kê 15 Lê Văn Tâm, Ngô Kim Thanh (2007), Quản trị doanh nghiệp, Nxb Đại học Kinh tế Quốc dân 16 Tạp trí cấp thoát nước Việt Nam số đặc biệt kỷ niệm 25 năm ngày thành lập hội Thoát nước VN (7/6/1988 - 7/6/2013) 95 17 Tồn cảnh cấp nước 2005 - 2010, Nxb Cơng ty Quảng cáo Báo trí Truyền Hình Việt Nam 18 Lê Thị Xuân (2011), Phân tích tài doanh nghiệp, Nxb Đại học Kinh tế Quốc dân, Hà Nội ... tài là: Quản lý sử dụng vốn Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh 3.2 Phạm vi nghiên cứu Phạm vi nội dung: Luận văn tập trung nghiên cứu công tác quản lý sử dụng vốn Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh Phạm... công tác quản lý sử dụng vốn Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh nguyên nhân tồn hạn chế - Đề xuất số giải pháp nhằm nâng cao hiệu công tác quản lý sử dụng vốn Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh 3 Đối tượng... tài Quản lý sử dụng vốn Công ty Cổ phần nước Bắc Ninh để làm luận văn tốt nghiệp, với mong muốn đóng góp ý kiến nhằm tìm giải pháp nâng cao hiệu công tác quản lý sử dụng vốn Công ty Cổ phần nước