NÂNG CAO HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƯU ĐỘNG TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN XÂY LẮP CÔNG NGHỆ NAM ĐỊNH

B GIÁO D C VÀ ÀO T O TR NGă I H CăTH NGăLONG -o0o - KHÓA LU N T T NGHI P TÀI: NÂNG CAO HI U QU S D NG V NăL Uă NG T I CÔNG TY C PH N XÂY L P CÔNG NGHI P NAM NH SINH VIÊN TH C HI N : NGUY N THÙY ANH MÃ SINH VIÊN : A16417 CHUYÊN NGÀNH : TÀI CHÍNH HÀ N I ậ 2014 B GIÁO D C VÀ ÀO T O TR NGă I H CăTH NGăLONG -o0o - KHÓA LU N T T NGHI P TÀI: NÂNG CAO HI U QU S D NG V NăL Uă NG T I CÔNG TY C PH N XÂY L P CÔNG NGHI PăNAMă NH Giáoăviênăh ng d n Sinh viên th c hi n Mã sinh viên Chuyên ngành : TS Nguy n Th Thúy : Nguy n Thùy Anh : A16417 : Tài HÀ N I ậ 2014 Thang Long University Library L I C Mă N tr V i tình c m chân thành, em xin bày t lòng bi t n t i th y giáo, cô giáo ng i h c Th ng Long, đ c bi t TS Nguy n Th Thúy bác, cô anh ch công ty c ph n Xây l p công nghi p Nam nh t n tình giúp đ em hoàn thành khóa lu n t t nghi p Em c ng xin c m n th y cô giáo gi ng d y nhà tr ng truy n đ t cho em r t nhi u ki n th c b ích đ th c hi n khóa lu n c ng nh có đ c hành trang v ng ch c cho s nghi p t ng lai Do gi i h n ki n th c kh n ng lỦ lu n c a b n thân nhi u thi u sót h n ch , kính mong s ch d n đóng góp c a th y cô giáo đ khóa lu n c a em đ c hoàn thi n h n Hà N i, ngày… tháng… n m 2014 Sinh viên Nguy n Thùy Anh L IăCAMă OAN Tôi xin cam đoan Khóa lu n t t nghi p t b n thân th c hi n có s h tr t giáo viên h ng d n không chép công trình nghiên c u c a ng i khác Các d li u thông tin th c p s d ng Khóa lu n có ngu n g c đ c trích d n rõ ràng Tôi xin ch u hoàn toàn trách nhi m v l i cam đoan này! Sinh viên Nguy n Thùy Anh Thang Long University Library M CL C CH NGă1.ăC ăS LÝ LU N CHUNG V HI U QU S D NG V NăL Uă NG TRONG DOANH NGHI P 1.1 V năl uăđ ng doanh nghi p 1.1.1 Khái ni m v n l u đ ng .1 1.1.2 c m c a v n l u đ ng 1.1.3 Phân lo i v n l u đ ng c a ếoanh nghi p 1.2 Hi u qu s d ng v năl uăđ ng doanh nghi p 1.2.1 Khái ni m hi u qu s ế ng v n l u đ ng 1.2.2 S c n thi t ph i qu n lý nâng cao hi u qu s ế ng v n l u đ ng 1.3 Thông tin s d ng phân tích hi u qu s d ng v năl uăđ ng 1.4.ăPh ngăphápăphơnătíchăhi u qu s d ng v năl uăđ ng 1.5 Các ch tiêuăđoăl ng hi u qu s d ng v năl uăđ ng doanh nghi p .9 1.5.1 Kh n ng toán 1.5.2 Ch tiêu hi u qu s ế ng v n l u đ ng chung .11 1.5.3 Các ch tiêu hi u qu s ế ng t ng thành ph n v n l u đ ng .12 1.6 Các nhân t nhăh ngăđ n hi u qu s d ng v năl uăđ ng 13 1.6.1 Các nhân t có th ki m soát đ c 14 1.6.2 Các nhân t không th ki m soát đ c .15 CH NGă 2.ă TH C TR NG HI U QU S D NG V Nă L Uă NG T I CÔNG TY C PH N XÂY L P CÔNG NGHI PăNAMă NH 18 2.1 Gi i thi u chung v công ty c ph n Xây l p công nghi păNamă nh 18 2.1.1 Quá trình hình thành phát tri n c a công ty .18 2.1.2 C c u b máy t ch c c a Công ty 19 2.1.3 c m quy trình ho t đ ng kinh ếoanh c a công ty .20 2.2 Th c tr ng s d ng v năl uăđ ng t i công ty c ph n Xây l p công nghi p Namă nh 21 2.2.1 Th c tr ng ho t đ ng s n xu t kinh ếoanh 21 2.2.2 Th c tr ng tài s n – ngu n v n 31 2.2.3 ánh giá hi u qu ho t đ ng s n xu t kinh ếoanh 33 2.3.ăTh cătr ngăs ăd ngăv năl uăđ ngăt iă công ty c ph n Xây l p công nghi p Namă nh 37 2.3.1 Chính sách v n l u đ ng 37 2.3.2 Phân tích c c u v n l u đ ng 38 2.3.3 Phân tích b ph n c u thành v n l u đ ng .40 2.4 Th c tr ng hi u qu s d ng v năl uăđ ng t i công ty c ph n Xây l p công nghi păNamă nh 47 2.5.ă ánhăgiáăth c tr ng hi u qu s d ngăl uăđ ng t i công ty C ph n Xây l p Công nghi păNamă nh .52 2.5.1 Nh ng k t qu đ t đ c .52 2.5.2 Nh ng m t h n ch nguyên nhân 53 CH NGă 3.ă GI I PHÁP NÂNG CAO HI U QU S D NG V Nă L Uă NG T I CÔNG TY C PH N XÂY L P CÔNG NGHI PăNAMă NH .57 3.1.ăM cătiêu,ăph ngăh ngăphátătri nătrongăth iăgianăt i 57 3.2.ăGi iăphápănơngăcaoăhi uăqu ăs ăd ngăv năl uăđ ngăt iăcôngătyăc ăph năXơyă l păcôngănghi păNamă nh 58 3.2.1 Xác đ nh nhu c u v n l u đ ng th ng xuyên 58 3.2.2 T ng c 3.2.3 T ng c ng qu n lý kho n ph i thu 61 ng qu n lý hàng t n kho 65 3.2.4 Nâng cao công tác đào t o lao đ ng 66 3.2.5 Hoàn thi n b máy hành 67 3.3.ăKi năngh ăđ iăv iăc ăquanănhƠăn căđ ănơngăcaoăhiêuăqu ăs d ngăv năl uă đ ngăt iăcôngătyăc ăph năXơyăl păcôngănghi păNamă nh .67 Thang Long University Library DANH M C VI T T T Tên vi t t t BHXH BHYT DN H QT SXKD VL Tênăđ yăđ B o hi m xã h i B o hi m y t Doanh nghi p H i đ ng qu n tr S n xu t kinh doanh V n l u đ ng DANH M C B NG BI U,ăS ă , HÌNH V Trang B ng 2.1 Báo cáo k t qu kinhădoanhăgiaiăđo n 2011 ậ 2013 30 B ng 2.2 B ngăcơnăđ i k toán công ty c ph n Xây l p công nghi păNamă nh giaiăđo n 2011 ậ 2013 32 B ngă2.3.ăC ăc u tài s n ậ ngu n v n 34 B ng 2.4 Ch s kh n ngăsinhăl i .35 B ngă2.5.ăC ăc u v năl uăđ ng 38 B ngă2.6.ăC ăc u kho n ph i thu .42 B ng 2.7 Tình hình n ph i thu n ph i tr t i công ty c ph n Xây l p công nghi păNamă nhăgiaiăđo n 2011 ậ 2013 45 B ng 2.8 Ch tiêuăđánhăgiáăkho n ph i thu 46 B ng 2.9 Tình hình hàng t n kho 46 B ng 2.10 Các ch tiêuă đánhă giáă hi u qu s d ng v nă l uă đ ng t i công ty c ph n Xây l p công nghi păNamă nh 48 B ng 2.11 Ch tiêu kh n ngăthanhătoán 49 B ng 3.1 Bình quân b ngăcơnăđ i k toánăcôngătyăn mă2012 60 B ng 3.2 T l kho n m c có quan h ch t ch v iădoanhăthuăn mă2013 61 B ng 3.3 Danh sách nhóm r i ro 63 B ngă3.5.ă ánhăgiáăđi m tín d ng c a công ty c ph n Xây d ngăThƠnhă ô .64 B ng 3.6 B ng phân lo i t n kho công ty .65 B ng 3.7 K ho ch qu n lý hàng t n kho 66 Bi uă đ 2.2 Tình hình ti n kho nă t ngă đ ngă ti n t i công ty c ph n Xây l p công nghi păNamă nh 41 Bi uăđ 2.3.ăC ăc u kho n ph iăthuăgiaiăđo n 2011 ậ 2013 .42 Bi uăđ 3.1 Mô hình ABC 65 S ă đ 2.1.ă C ă c u b máy t ch c công ty c ph n Xây l p công nghi p Nam nh .19 Thang Long University Library L IM U Lýădoăch năđ ătƠi V n u ki n không th thi u ti n hành thành l p doanh nghi p ti n hành ho t đ ng kinh doanh b t k doanh nghi p nào, v n đ c đ u t vào trình s n xu t kinh doanh nh m t ng thêm l i nhu n, t ng thêm giá tr c a doanh nghi p nh ng v n đ ch y u là doanh nghi p ph i làm nh th đ t ng thêm giá tr cho v n Nh v y, vi c qu n lý v n đ c xem xét d i góc đ hi u qu , t c xem xét s luân chuy n c a v n, s nh h ng c a nhân t khách quan ch quan đ n hi u qu s d ng v n M t nh ng b ph n quan tr ng c a v n kinh doanh v n l u đ ng, y u t b t đ u k t thúc c a trình ho t đ ng Vì v y, v n l u đ ng không th thi u doanh nghi p Vi c s d ng v n nâng cao hi u qu s d ng v n, đ c bi t v n l u đ ng yêu c u thi t y u có t m quan tr ng đ c bi t đ i v i doanh nghi p Công ty c ph n Xây l p công nghi p Nam nh m t doanh nghi p không n m vòng xoáy Công ty c ph n Xây l p công nghi p Nam nh m t doanh nghi p kinh doanh có t l v n l u đ ng l n Công ty có k ho ch m r ng h n n a ho t đ ng kinh doanh c a mình, vi c quan tâm đ n hi u qu s d ng v n l u đ ng đ c coi m t v n đ th i s đ t cho nhà qu n tr doanh nghi p Trong b i c nh tình hình th c t t i công ty, đ tài: "Gi i pháp nâng cao hi u qu s d ng v năl uăđ ng t i công ty c ph n Xây l p công nghi păNamă đ c đ a nghiên c u khóa lu n iăt nh" ngăvƠăph măviănghiênăc u i t ng nghiên c u: Hi u qu s d ng v n l u đ ng doanh nghi p Ph m vi nghiên c u: Hi u qu s d ng v n l u đ ng t i công ty c ph n Xây l p công nghi p Nam nh giai đo n 2011 – 2013 Ph ngăphápănghiênăc u Khóa lu n s d ng ch y u ph ng pháp so sánh, ph ng pháp phân tích t l ph ng pháp phân tích Dupont đ đ a đánh giá k t lu n t c s s li u đ c cung c p th c tr ng tình hình ho t đ ng c a công ty K tăc uăkhóaălu n Ngoài m đ u k t lu n khóa lu n g m ch ng: Ch ngă1: C ăs lý lu n chung v hi u qu s d ng v năl uă đ ng doanh nghi p Ch ng 2: Th c tr ng hi u qu s d ng v năl uăđ ng t i công ty c ph n Xây l p công nghi păNamă nh Ch ngă 3: Gi i pháp nâng cao hi u qu s d ng v nă l uă đ ng t i công ty c ph n Xây l p công nghi păNamă nh CH NGă1.ăC ă S ăLụăLU NăCHUNGăV ăHI UăQU ăS ăD NGăV NăL Uă NGăTRONGăDOANHăNGHI P 1.1 V năl uăđ ng doanh nghi p 1.1.1 Khái ni m v n l u đ ng M c tiêu cu i c a doanh nghi p tham gia vào b t k ho t đ ng s n xu t kinh doanh đ u tìm ki m l i nhu n đ t đ c m c tiêu đòi h i doanh nghi p ph i có m t l ng ti n v n nh t đ nh đ th c hi n kho n đ u t c n thi t ban đ u nh chi phí thành l p doanh nghi p, chi phí mua nguyên v t li u, tr l ng, tr lãi ti n vay, n p thu Ngoài đ u t thêm v công ngh , mua s m máy móc, thi t b đ tái s n xu t m r ng, phát tri n doanh nghi p đ m b o đ c s t n t i phát tri n c a doanh nghi p l ng v n ng ban đ u không nh ng ph i đ c b o t n mà t ng lên ho t đ ng s n xu t kinh doanh mang l i Toàn b giá tr ng ban đ u trình ti p theo cho s n xu t kinh doanh đ c g i v n V n kinh doanh c a doanh nghi p bi u hi n b ng ti n c a toàn b tài s n h u hình tài s n vô hình đ c đ u t vào kinh doanh nh m m c tiêu sinh l i V n có th phân chia theo th i gian bao g m v n c đ nh v n l u đ ng Trong v n l u đ ng chi m t tr ng l n v n kinh doanh có vai trò quan tr ng t i vi c đánh giá hi u qu s n xu t kinh doanh V n l u đ ng m t y u t quan tr ng g n li n v i toàn b trình s n xu t, kinh doanh c a doanh nghi p V n l u đ ng bi u hi n b ng ti n c a tài s n l u đ ng v n l u thông, v y tham gia tr c ti p vào trình s n xu t, kinh doanh “V n l u đ ng m t b ph n quan tr ng c u t o nên v n kinh doanh c a doanh nghi p Không có v n l u đ ng doanh nghi p không th ti n hành đ c ho t đ ng s n xu t kinh doanh, xu t hi n h u h t giai đo n c a toàn b trình s n xu t c a doanh nghi p: t khâu d tr , s n xu t đ n l u thông Chính v y vi c s d ng v n l u đ ng có hi u qu hay không nh h ng tr c ti p đ n hi u qu ho t đ ng c a doanh nghi p” [11, tr.24-25 ] 1.1.2 c m c a v n l u đ ng V n l u đ ng c a doanh nghi p đ c bi u hi n thông qua tài s n l u đ ng Tài s n l u đ ng c a doanh nghi p nh ng tài s n b ng ti n ho c nh ng tài s n có th tr thành ti n t chu k kinh doanh, bao g m: V n b ng ti n, hàng t n kho, kho n ng tr c, kho n ph i thu, đ u t tài ng n h n, chi phí s nghi p Trong đó: V n b ng ti n: ti n m t t i qu , ti n g i ngân hàng, ti n chuy n c a doanh nghi p t i m i th i m c a chu k kinh doanh Thang Long University Library  Th c tr ng s d ng v n l u đông t i công ty c ph n Xây l p công nghi p Nam nh  Phân tích hi u qu s d ng v n l u đ ng t i công ty c ph n xây l p công nghi p Nam nh Qua phân tích th c tr ng s d ng v n l u đ ng th y đ c th c t s d ng v n l u đ ng tai công ty có hi u qu hay không? R i tìm nh ng k t qu đ t đ c nh ng h n ch t n t i nh h  Nh ng k t qu đ t đ ng đ n hi u qu s d ng v n l u đ ng: c  Nh ng m h n ch  Hi u qu s d ng v n l u đ ng  Công tác qu n lỦ hàng t n kho  Công tác qu n lỦ kho n ph i thu  C c u ngu n tài tr v n l u đ ng  Chi phí giá v n chi phí ho t đ ng s n xu t kinh doanh T có nh ng bi n pháp nâng cao hi u qu s d ng v n l u đ ng c a công ty 56 CH NGă3.ăGI IăPHỄPăNÂNGăCAOăHI UăQU ăS ăD NGăV NăL Uă NGăT IăCỌNGăTYăC ăPH NăXỂYăL PăCỌNGăNGHI P NAMă 3.1.ăM cătiêu,ăph NH ngăh ngăphátătri nătrongăth iăgianăt iăă M c dù ho t đ ng ngành xây d ng có tính c nh tranh cao nh ng công ty đ m b o cho ho t đ ng kinh doanh có lãi ó nh vào s n l c c g ng, đoàn k t c a t p th cán b công nhân viên công ty Hàng n m, vào cu i m i k k toán, ban lãnh đ o công ty c ng đ ph ng h ng SXKD cho n m sau T nh ng m c tiêu đ thúc đ y toàn công ty c g ng ph n đ u hoàn thành nhi m v D i m t s ch tiêu k ho ch c a công ty n m 2014 Trái ng c v i n m 2013 m t n m n n kinh t tr m l ng nh h ng t i t t c doanh nghi p t t c l nh v c đ c bi t ngành xây d ng: lãi su t t ng, th tr ng đ u khó kh n, sang n m 2014 ngành xây d ng đ tri n h n so v i n m c , ngành xây d ng v n đ tr c d đoán có ti n c đánh giá ngành có t c đ t ng ng cao thu hút v n đ u t Bên c nh n m 2013 c ng n m công ty hoàn t t công trình xây d ng d dang nh ng n m g n Vì v y, đ nh h ng c a công ty n m 2014 t p trung kinh doanh sang l nh v c th ng m i, tr thành nhà cung c p nguyên v t li u cho công ty xây d ng l n V i uy tín c a mình, công ty xây d ng đ c r t nhi u m i quan h t t đ i v i nh ng công ty xây d ng l n nh t ng công ty xây d ng B ch ng, Vinaconex,… nh ng công ty xây d ng t nh khác nh Thái Nguyên, B c C n, Cao B ng,… Do đó, vi c kỦ k t h p đ ng tr thành nhà cung c p v t li u xây d ng cho công ty khó kh n Thêm vào đó, công ty c ng s nh n thi công công trình nh , nh ng công trình đòi h i v n ng th i gian hoàn v n nhanh Nh v y ph ng châm c a ban lãnh đ o công ty “ch m mà ch c”, gi cho t c đ t ng tr ng c a công ty n đ nh b i c nh n n kinh t khó kh n nh hi n t n t i, phát tri n nâng cao kh n ng c nh tranh th tr ng, công ty không nh ng ph i gi i quy t nh ng v n đ t n t i tr c m t, mà ph i tìm ph ng h ng m c tiêu phát tri n m i t ng lai D i đ nh h ng phát tri n c a công ty th i gian t i:  T ng b c th c hi n đ phát tri n l n m nh th tr ng ng th i đ y m nh s n xu t kinh doanh c s phát tri n n đ nh, b n v ng, ph n đ u doanh thu, l i nhu n n m sau cao h n n m tr  c 30% - 40% m b o đúng, đ quy n l i d n d n nâng cao đ i s ng v t ch t, tinh th n cho ng i lao đ ng; xây d ng môi tr ng làm vi c công b ng, lành m nh, chuyên nghi p; xây d ng v n hoá doanh nghi p, v n minh công s ; đào t o nâng cao n ng l c đ i ng cán b nh m thích nghi v i nh ng đòi h i ngày 57 Thang Long University Library kh t khe c a th i k m i đ ng th i thu hút nhân tài đáp ng k p th i s phát tri n c a doanh nghi p  M r ng phát tri n h n n a ngành ngh kinh doanh đ c b sung đ ng th i thâm nh p vào đ a bàn kinh doanh m i, m r ng nhi u t nh thành mi n B c  T ng c ng quy mô hi u qu ho t đ ng s n xu t kinh doanh b ng nh ng bi n pháp t i u, hi n đ i hóa c s v t ch t k thu t, t ng hi u qu s d ng v n, tìm m i bi n pháp thúc đ y vi c thu h i v n, xây d ng c c u tài s n h p lỦ, t ng tích l y n i b T p trung phát tri n m r ng l nh v c ho t đ ng  Có sách đào t o, nâng cao trình đ n ng l c có đ nh h ng cho đ i ng cán b , đ c bi t đ i ng cán b qu n lỦ th c hi n nh ng m c tiêu trên, b n thân công ty ph i không ng ng hoàn thi n, nâng cao ch t l ng công tác đ u t nâng cao hi u qu tài V n đ ph i đ c ti n hành h p lỦ đ ng b t khâu l p k ho ch đ n khâu t ch c th c hi n Xu t phát t th c tr ng v tình hình tài hi n nay, công ty c n ph i ti n hành m t s gi i pháp nêu ph n sau  Ti p t c trì c i ti n h th ng qu n lỦ ch t l ng theo tiêu chu n ISO 9001: 2000 đ n v ph c v 3.2 Gi iăphápănơngăcaoăhi uăqu ăs ăd ngăv năl uăđ ngăt iăcông ty c ăph năXơyă l păcôngănghi păNamă nh 3.2.1 Xác đ nh nhu c u v n l u đ ng th ng xuyên Công tác xác đ nh nhu c u v n l u đ ng th ng xuyên nhi m v tr c tiên quan tr ng c a qu n tr v n l u đ ng Tuy nhiên, vi c xác đ nh nhu c u v n l u đ ng th ng xuyên c a Công ty l i không h có tránh b th a v n l u đ ng ph c v cho ho t đ ng SXKD gây nhi u chi phí phát sinh, Công ty c n xác đ nh m c v n l u đ ng cho k ti p theo, nh tháng hay quỦ ti p theo, nh ng đ đ n gi n có th ch c n xác đ nh theo n m M c v n l u đ ng cho n m k ho ch c n đ c xác đ nh t ng đ i xác, sát v i th c t c s d đoán ch tiêu c a n m ti p theo N u DN xác đ nh nhu c u v n l u đ ng cao s không khuy n khích DN khai thác kh n ng ti m tàng, tìm cách c i ti n ho t đ ng SXKD đ nâng cao hi u qu s d ng v n l u đ ng, gây tình tr ng đ ng v n t c đ luân chuy n v n b ch m l i, đ ng th i phát sinh nhi u chi phí không c n thi t Ng c l i, n u DN xác đ nh nhu c u v n l u đ ng th p s gây nhi u khó kh n cho ho t đ ng SXKD Ho t đ ng c a DN s không đ c ti n hành liên t c s n xu t b gián đo n, gi m kh n ng toán kh n ng th c hi n h p đ ng kỦ k t 58 xác đ nh nhu c u v n l u đ ng cho n m t i c a công ty C ph n Xây l p công nghi p Nam nh, có th d a vào m t hai ph ng pháp sau: Ph ngăphápă1: D a vào B n k ho ch doanh thu - chi phí n m 2012 (phòng K ho ch k thu t) c a công ty, xác đ nh đ c doanh thu k ho ch cho n m 2013 t ng 10% so v i n m 2012, ngh a t ng đ ng v i kho ng 98 t đ ng Sau đó, c n xác đ nh s vòng quay v n l u đ ng cho n m 2013, ch ng h n vòng (n u c tính s vòng quay s t ng lên so v i n m 2012) Khi đó, nhu c u v n l u đ ng cho n m 2013 s là: Nhu c u v n l u đ ng 2013 = 98 t : = 98 tri u đ ng Cách tính đ n gi n, nhiên đ xác không cao c hai ch tiêu đ c s d ng đ u c đoán, đ c bi t s vòng quay v n l u đ ng n m k ho ch, không sát v i th c t Ph ngă phápă 2: D a s li u th c t v s d ng v n l u đ ng c a n m tr c k t h p v i d báo doanh thu c a n m k ti p đ xác đ nh nhu c u v n l u đ ng Ph ng pháp tính cho k t qu xác, sát v i th c t h n c s d a vào m i quan h t l gi a kho n m c y u c a v n l u đ ng v i doanh thu c a n m tr c s d ng t l cho n m ti p theo đ xác đ nh nhu c u v n l u đ ng Công ty nên áp d ng ph ng pháp b i tính xác c ng không ph c t p N i dung b c xác đ nh nhu c u v n l u đ ng nh sau: B c 1: Tính s d bình quân kho n m c ch u bi n đ ng tr c ti p quan h ch t ch v i doanh thu (nh ti n, kho n ph i thu, hàng t n kho, n ph i tr …) b ng cân đ i k toán c a n m báo cáo B c 2: Xác đ nh t l ph n tr m c a t ng kho n m c theo doanh thu n m báo cáo B c 3: S d ng t l đ xác đ nh nhu c u v n l u đ ng n m k ho ch D a b c c b n trên, s xác đ nh l i c th nhu c u v n l u đ ng cho Công ty C ph n Xây l p công nghi p Nam nh n m 2013 đ xem v i cách xác đ nh v i s thay đ i th c t c a v n l u đ ng n m 2013 c a công ty có chênh l ch hay không Hay nói cách khác đ xem công ty có b sung h p lỦ nhu c u v n l u đ ng n m 2013 hay không Tr c h t, d a vào s li u c a B ng cân đ i k toán n m 2012 có th tính s d bình quân kho n m c c a v n l u đ ng theo công th c: S d bình quân = (S d đ u k + S d cu i k )/2 59 Thang Long University Library B ngă3.1.ăB nhăquơnă ngăcơnăđ iăk ătoánăcông ty c ăph năXơyăl păcôngănghi pă Namă nh n m 2012 n v tính: VND TƠiăs n A Tài s năl uă đ ng Ti n kho n t ng đ ng ti n II u t tài ng n h n III Các kho n ph i thu Ph i thu khách hàng Tr tr ng c cho i bán IV Hàng t n kho S ăd ă nhăquơn Ngu năv n 65.791.533.999 4.881.681.745 33.465.000 12.238.015.091 5.015.893.600 48.367.815.421 270.556.743 B Tài s n c đ nh 2.617.302.654 h u hình Nguyên giá II Tài s n dài h n khác A N ph i tr 53.079.815.152 I N ng n h n 52.909.815.152 Vay ng n h n 9.529.767.168 Ph i tr cho ng 7.676.299.505 i bán Ng i mua tr ti n tr c 21.916.372.223 Thu 7.222.121.491 kho n ph i n p Nhà n c V Tài s n l u đ ng khác I Tài s n c đ nh S ăd ă nhăquơn 2.425.412.498 5.324.112.275 191.890.156 Các kho n ph i tr ng n h n khác II N dài h n Vay n dài h n B V n ch s h u V n đ u t c a ch s h u Các qu thu c v n ch s h u L i nhu n sau thu ch a phân 50.841.257 13.566.535.000 340.000.000 340.000.000 15.329.021.501 15.000.000.000 329.021.501 ph i C ng 68.408.836.653 C ng (Ngu n: s li u tính đ 60 68.408.836.653 c t báo cáo tài chính) Doanh thu thu n c a n m 2012 đ t đ c 89.392.670.527 đ ng B c ti p theo ta s tính toán t l ph n tr m gi a kho n m c có quan h ch t ch v i doanh thu n m 2012, kho n m c thu c v n l u đ ng m t s kho n n ng n h n B ngă3.2.ăT ăl ăcácăkho năm căcóăquanăh ăch tăch ăv iădoanhăthuăn m 2013 T ăl ătrênădoanhă thu (%) TƠiăs n T ăl ătrênădoanhă thu (%) Ngu năv n Ti n 13,47 Vay ng n h n 26,30 Các kho n ph i thu 33,77 Ph i tr ng i bán 21,18 133,47 Ng i mua tr ti n tr c 60,48 0,75 Thu kho n 0,14 Hàng t n kho Tài s n l u đ ng khác ph i n p Nhà n Các kho n ph i tr ng n h n khác C ng 181,46 C ng (Ngu n: S li u tính đ c 37,44 145,54 c t báo cáo tài chính) Theo B n k ho ch doanh thu - chi c a n m 2012 (doanh thu n m 2013 s t ng 10% so v i n m 2012, nh v y s doanh thu n m 2013 s kho ng 98 t đ ng Nhìn vào b ng 3.2, ta th y: t ng thêm m t đ ng doanh thu thu n c n ph i t ng 1,81 đ ng v n l u đ ng Và c m t đ ng doanh thu thu n t ng lên kho n n ng n h n phát sinh 1,45 đ ng Nh v y, đ t ng thêm m t đ ng doanh thu, công ty c n t ng v n l u đ ng ròng là: 1,81 – 1,45 = 0.36 (đ ng) Và nh v y, đ doanh thu n m 2013 đ t đ c 98 t đ ng công ty s c n b sung thêm m t l ng v n l u đ ng ròng là: (98.000.000.000 - 89.392.670.527) x 0.36 = 3.098.638.610 (đ ng) Tóm l i, vào n m 2013, đ doanh thu đ t đ c nh k ho ch công ty c n b sung thêm m t l ng v n l u đ ng 3.098.638.610 đ ng Tuy nhiên, ng c l i v i s li u d tính s li u th c t c a n m 2013 hoàn toàn không t ng lên mà l i gi m đi, v n l u đ ng l i gi m xu ng t 73.916.432.711 đ ng xu ng 71.539.883.698 (gi m 2.376.549.013 đ ng) Có l m t nh ng nguyên nhân làm cho doanh thu thu n n m 2013 c a công ty gi m xu ng 3.2.2 T ng c ng qu n lý kho n ph i thu Các kho n ph i thu t i công ty chi m t tr ng l n t ng v n l u đ ng v y gây nh ng nh h ng không t t t i hi u qu s d ng v n l u đ ng Nh ng t i công ty, ho t đ ng qu n lỦ kho n ph i thu r t đ n gi n ch a có m t quy 61 Thang Long University Library trình qu n lỦ b n Nh ng kho n ph i thu mang tác đ ng hai chi u, m t m t giúp t ng doanh thu, l i nhu n cho công ty nh ng m t khác l i làm t ng chi phí nh ng r i ro ph i đ i m t Vì v y, bi n pháp tr c m t mà công ty c n th c hi n ph i xây d ng m t quy trình phân tích tín d ng, trích l p d phòng r i ro cho kho n ph i thu xây d ng quy trình thu h i n Ch s vòng quay kho n ph i thu c a công ty có xu h ng gi m k thu ti n bình quân có xu h ng t ng th i gian t i v y công ty c n ph i có nh ng n l c cao h n công tác thu h i n qu n tr kho n ph i thu i v i công tác thu h i n :   So n th o m t sách chi tr rõ ràng đ h n ch nh ng v n đ phát sinh: yêu c u khách hàng kỦ th a thu n quy đ nh vi c toán b t bu c ph i th c hi n h n nêu m c ph t n u khách hàng vi ph m;  Th hi n c th ngày hóa đ n ví d thay ghi chi tr vòng 30 ngày công ty nên ghi rõ toán vào ngày 31/8  Thi t l p m t quy trình thu h i n phù h p v i công ty xác đ nh s làm ch u trách nhi m làm vi c v i khách hàng, c ng nh quy đ nh rõ v th i gian, cách th c cho vi c g i th nh c nh hay cu c n tho i Ph i làm cho nhân viên có trách nhi m v i công vi c c a  ng d ng internet vào công vi c thay g i hóa đ n qua đ ng b u n nh tr c công ty nên g i qua email, fax đ rút ng n đ c trình thu h i  Luôn gi m i tài li u v giao d ch v i khách hàng s giúp công ty phân lo i đ c đâu khách hàng ti m n ng  i v i công tác qu n tr kho n ph i thu:  Công ty nên có u kho n ràng bu c ch t ch quy đ nh rõ ph ng th c toán, th i gian tr ti n m t cách c th N u vi ph m h p đ ng s ph i ch u trách nhi m b i th ng th c hi n cam k t h p đ ng  Công ty c n xác đ nh xác đáng t l kho n ph i thu h ng chi t kh u toán, t l kho n tr h n c a sách tín d ng t l kho n ph i thu tr ch m so v i qui đ nh c a sách,  Công ty nên m s theo dõi chi ti t kho n n , ph i ti n hành đánh giá tu i n c a kho n ph i thu, t n m b t nh ng thông tin tín d ng t ng quát v khách hàng u ch nh y u t c a sách tín d ng cho phù h p làm đ c u này, c n ph i theo dõi kho n ph i thu s p t i h n có sách thu ti n thích ng 62  Công ty nên có m t kho n trích l p d phòng kho n thu khó đòi: Vi c trích l p d phòng c n thi t cho ho t đ ng c a công ty nh m tránh kh i nh ng t n th t không đáng có ho t ddoonjgj s n xu t kinh doanh  ánh giá hi u qu qu n tr kho n ph i thu: Nh m xác đ nh xác đáng t l kho n ph i thu h ng chi t kh u toán, t l kho n tr h n c a sách tín d ng t l kho n ph i thu tr ch m so v i qui đ nh c a sách, công ty ph i ti n hành đánh giá tu i n c a kho n ph i thu, t n m b t nh ng thông tin tín d ng t ng quát v khách hàng u ch nh y u t c a sách tín d ng cho phù h p làm đ c u này, c n ph i theo dõi kho n ph i thu s p t i h n có sách thu ti n thích ng M t sách tín d ng th ng m i đ c xây d ng c n th n d a vi c so sánh l i ích t ng thêm t doanh thu t ng, giá bán cao v i chi phí liên quan đ n th c hi n sách tín d ng t ng t ng ng, s làm t ng l i nhu n c a doanh nghi p S d ng mô hình m tín d ng c ng m t qu n tr t t kho n ph i thu, đ doanh nghi p có c h i xoay nhanh đ ng v n hi n có gi m áp l c v n vay D a vào tiêu chí thu th p t ng h p l i h th ng thông tin v tín d ng c a khách hàng đ công ty đ a quy t đ nh có c p tín d ng hay sách th ng m i cho khách hàng hay không th c hi n đ c u này, công ty nên s d ng ph ng pháp phân nhóm khách hàng theo m c đ r i ro Theo ph ng pháp này, khách hàng c a công ty có th đ c chia thành nhóm nh sau: B ngă3.3.ăDanhăsáchăcácănhómăr iăro T l doanh thu không thu h iăđ că c tính 0–1 T l khách hàng thu c nhóm r i ro (%) 35 – 2,5 30 2,5 – 20 4–6 10 >6 Nhóm r i ro (Ngu n: Qu n tr tài doanh nghi p hi n đ i – Tác gi Nguy n H i S n ) Nh v y, khách hàng thu c nhóm có th đ c m tín d ng mà không c n ph i xem xét nhi u, g n nh t đ ng v th c a khách hàng có th đ c xem xét l i m i n m m t l n Các khách hàng thu c nhóm có th đ c cung c p tín d ng m t th i h n nh t đ nh v th c a khách hàng có th đ c xem xét l i m i n m hai l n Và c t ng t nh v y, công ty xem xét đ n nhóm khách 63 Thang Long University Library hàng 3, 4, gi m ti u t n th t có th x y ra, có th Công ty s ph i yêu c u khách hàng nhóm toán ti n nh n hàng hóa, d ch v Yêu c u tín d ng khác đ i v i khách hàng nh ng nhóm r i ro khác hoàn toàn h p lý Tuy nhiên, ph i làm th đ vi c phân nhóm xác, không b nh m l n phân nhóm phân nhóm r i ro, doanh nghi p có th s d ng mô hình cho m tín d ng nh sau: i mătínăd ng ăă4ă*ăKh ăn ngăthanhătoán lƣiă+ă11ă*ăKh ăn ngăthanhătoán nhanh +ă1ă*ăS ăn măho tăđ ng Trong công th c trên, v i s n m ho t đ ng lâu kh n ng qu n lỦ tài cao theo đó, công ty c ng có kh n ng tr n nhanh h n Sau tính đ nh sau: c m tín d ng nh trên, ta có th x p lo i theo nhóm r i ro B ngă3.4.ăMôăh nhătínhăđi mătínăd ng Bi n s Tr ng s i m tín d ng Kh n ng toán lãi Kh n ng toán nhanh S n m ho t đ ng ty c Nhóm r i ro 11 > 47 40-47 32-39 24-31 [...]... c “S c n thi t ph i nâng cao hi u qu s d ng v n doanh nghi p trong th i k hi n nay” 17 Thang Long University Library CH NG 2 TH C TR NG HI U QU CÔNG TY C S D NG V Nă L Uă NG T I PH N XÂY L P CÔNG NGHI P NAM 2.1 Gi i thi u chung v công ty c ph n Xây l p công nghi p Nam NH nh 2.1.1 Quá trình hình thành và phát tri n c a công ty Tên công ty: Công ty c ph n Xây l p công nghi p Nam Nam a ch : S 5/98 ng... toán và ti t ki m chi phí Quy mô c a công ty: Các công ty nh th công ty l n, do: ng có t tr ng v n l u đ ng cao h n  Công ty l n có th dành ngu n l c và quan tâm c n thi t đ qu n lỦ VL  Công ty l n có m t s l i th theo quy mô trong qu n lỦ VL và có kh n ng d đoán lu ng ti n t t h n  Công ty l n có đi u ki n ti p c n v i th tr nh ng v n t t h n các công ty  Công ty l n c n s d ng nhi u v n h n trong... c v n ch s h u N m 2013, công ty đã gi m v n đi u l t 15 t đ ng xu ng còn 6 t đ ng Công ty gi m v n đi u l do công ty mua l i s c ph n c a nh ng c đông không còn làm vi c và ho t đ ng t i công ty Ngu n v n ch s h u t i công ty tuy chi m m t t tr ng khá th p so v i n p ph i tr , khi n công ty h n ch v t ch v tài chính, tuy nhiên ch a h n đã là không t t n u nh công ty công ty làm n có lãi t s n thay... nhân viên trong công ty và giúp công ty ph c v tái s n xu t Qua đó cho th y s phát tri n m nh m ,v t b c c a công ty trong th i gian qua và giúp công ty kh ng đ nh đ th , đ ng v ng trên th tr ng cv 2.1.2 C c u b máy t ch c c a Công ty Công ty c ph n Xây l p Công nghi p Nam nh là m t đ n v h ch toán đ c l p có tài kho n riêng và có t cách pháp nhân B máy qu n lý c a công ty t ch c theo ki u tr c tuy n... nh Nam nh nh ng Th ng Nh t, Thành ph S đi n tho i: 0350 384924 – 3843700 S fax: 0350 3847530 Mã s thu : 0600312402 Công ty c ph n Xây l p công nghi p Nam nh đ c thành l p l n đ u vào ngày 15/09/1968 t i T nh Nam Hà Sau đó, công ty đ c thành l p Doanh nghi p Nhà n c theo quy t đ nh s 657/Q -UB ngày 23/12/1992 c a UBND t nh Nam Hà, sau đ c chuy n đ i t Doanh nghi p Nhà n c công ty Xây l p công nghi p Nam. .. Vi t Nam – chi nhánh Nam nh, ngân hàng Th ng m i c ph n u t và Phát tri n Vi t Nam – chi nhánh Nam nh Công ty t ch u trách nhi m v k t qu kinh doanh b o toàn và phát tri n v n theo quy đ nh c a Nhà n c Công ty th c hi n ch c n ng kinh doanh theo đi u l pháp lu t Vi t Nam và thông l qu c t hi n hành L nh v c kinh doanh ch y u c a công ty là thi công, t v n, kh o sát, thi t k l nh v c xây l p các công. .. Long University Library t ng 61,90% so v i n m 2011 Nguyên nhân là do công ty ph i s d ng các lo i v t li u có giá thành cao đ th c hi n vi c xây d ng, th m chí chi phí th c hi n công trình còn v t quá giá tr c a m t s h p đ ng, tuy nhiên đ đ m b o uy tín, công ty v n ph i ch u bù l Nh ng công trình này ch y u là công trình công ích và có th i gian thi công lâu N m 2012, theo ghi nh n c a B Công Th ng,... chi phí c a t ng công trình 2.1.3 c đi m và quy trình ho t đ ng kinh doanh c a công ty Do đ c đi m c a ngành xây d ng bao g m nhi u l nh v c, ho t đ ng trên ph m vi r ng nên đ đáp ng đ c yêu c u qu n lỦ công ty đã chia công nhân thành các đ n v thi công và các t v i ch c n ng và nhi m v khác nhau Khi công trình thi công, tùy theo đ c đi m yêu c u k thu t c a t ng công trình mà công ty s giao cho 20... công ty Giám đ c là ng i tr c ti p qu n lỦ cao nh t c a công ty, là ng i đ i di n pháp nhân c a công ty tr c pháp lu t, ch u trách nhi m tr c nhà n c v các ho t đ ng c a công ty và đ i di n cho các quy n l i c a toàn b nhân viên trong công ty D i quy n giám đ c là phó giám đ c k thu t và phó giám đ c hành chính, ch u trách nhi m đi u hành công ty theo phân công và u quy n c a giám đ c Phó giám đ c hành... ch c t t phân công lao đ ng trong doanh nghi p, vi c t ch c phân công lao đ ng khoa h c và h p lỦ trong công ty s góp ph n vào vi c s d ng và khai thác t i đa ngu n l c s n xu t kinh doanh c a công ty, lo i tr tình tr ng lãng phí lao đ ng và máy móc, phát huy đ c n ng l c c a t ng cán b công nhân viên t đó nâng cao tinh th n trách nhi m c a m i ng đ t n ng su t ch t l Công ty th i trong công vi c T o