Vốn lưu động và các giải pháp tài chính chủ yếu nhằm nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động tại công ty cổ phần ACC244

Vốn lưu động là một bộ phận cấu thành của vốn kinh doanh. Đây là loại vốn linh hoạt, như dòng máu luôn vận động tuần hoàn nuôi sống doanh nghiệp. Nếu doanh nghiệp không đủ vốn thì quá trình sản xuất kinh doanh sẽ gặp khó khăn, không diễn ra một cách thường xuyên liên tục; nếu doanh nghiệp thừa vốn sẽ dẫn tới tình trạng sử dụng vốn lãng phí, kém hiệu quả. Do vậy, sự thành bại của các doanh nghiệp mặc dù là hệ quả của nhiều yếu tố nhưng phải đặc biệt thừa nhận ảnh hưởng rất lớn của quản trị vốn lưu động. Trong thời gian qua, qua quá trình tìm hiểu và nghiên cứu tình hình tài chính của Công ty Cổ phần ACC244 năm 2012, em nhận thấy trong công tác tổ chức, sử dụng vốn lưu động của công ty có rất nhiều điểm tích cực nhưng bên cạnh đó vẫn còn một số hạn chế nhất định. Những hạn chế này là một trong những nguyên nhân làm giảm hiệu quả sử dụng vốn của công ty. Vì vậy em đã chọn đề tài “ Vốn lưu động và các giải pháp tài chính chủ yếu nhằm nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động tại công ty cổ phần ACC244 ”. Bằng phương pháp nghiên cứu kết hợp lý luận thực tiễn, trên cơ sở số liệu thực tế của Công ty qua các năm. Chuyên đề của em đi sâu phân tích tình hình tổ chức, sử dụng vốn lưu động của công ty: tình hình quản lý vốn bằng tiền, các khoản phải thu, hàng tồn kho; qua đó đánh giá chung về hiệu quả tổ chức, sử dụng vốn lưu động và đề xuất một số giải pháp nhằm nâng cao hiệu quả tổ chức, sử dụng vốn lưu động tại công ty. Kết cấu bài chuyên đề gồm ba chương: Chương I: Lý luận chung về vốn lưu động và sự cần thiết phải nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động trong doanh nghiệp Chương II: Thực trạng hiệu quả sử dụng vốn lưu động ở Công ty Cổ phần ACC244 Chương III: Một số giải pháp chủ yếu nhằm nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động ở Công ty Cổ phần ACC244

Học viện Tài nghiệp Luận văn tốt LỜI MỞ ĐẦU Vốn lưu động phận cấu thành vốn kinh doanh Đây loại vốn linh hoạt, dòng máu vận động tuần hoàn nuôi sống doanh nghiệp Nếu doanh nghiệp không đủ vốn trình sản xuất kinh doanh gặp khó khăn, không diễn cách thường xuyên liên tục; doanh nghiệp thừa vốn dẫn tới tình trạng sử dụng vốn lãng phí, hiệu Do vậy, thành bại doanh nghiệp hệ nhiều yếu tố phải đặc biệt thừa nhận ảnh hưởng lớn quản trị vốn lưu động Trong thời gian qua, qua trình tìm hiểu nghiên cứu tình hình tài Công ty Cổ phần ACC-244 năm 2012, em nhận thấy công tác tổ chức, sử dụng vốn lưu động công ty có nhiều điểm tích cực bên cạnh số hạn chế định Những hạn chế nguyên nhân làm giảm hiệu sử dụng vốn công ty Vì em chọn đề tài “ Vốn lưu động giải pháp tài chủ yếu nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động công ty cổ phần ACC-244 ” Bằng phương pháp nghiên cứu kết hợp lý luận thực tiễn, sở số liệu thực tế Công ty qua năm Chuyên đề em sâu phân tích tình hình tổ chức, sử dụng vốn lưu động công ty: tình hình quản lý vốn tiền, khoản phải thu, hàng tồn kho; qua đánh giá chung hiệu tổ chức, sử dụng vốn lưu động đề xuất số giải pháp nhằm nâng cao hiệu tổ chức, sử dụng vốn lưu động công ty Kết cấu chuyên đề gồm ba chương: Chương I: Lý luận chung vốn lưu động cần thiết phải nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động doanh nghiệp Chương II: Thực trạng hiệu sử dụng vốn lưu động Công ty Cổ phần ACC-244 Chương III: Một số giải pháp chủ yếu nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động Công ty Cổ phần ACC-244 SV: Vũ Thị Thùy Dung CQ47/11.06 Lớp: Học viện Tài nghiệp Luận văn tốt CHƯƠNG I LÝ LUẬN CHUNG VỀ VỐN LƯU ĐỘNG VÀ HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƯU ĐỘNG CỦA DOANH NGHIỆP 1.1 Vốn lưu động nguồn hình thành vốn lưu động doanh nghiệp 1.1.1 Khái niệm đặc điểm vốn lưu động doanh nghiệp  Khái niệm vốn lưu động: Vốn lưu động doanh nghiệp số vốn ứng để hình thành nên tài sản lưu động nhằm đảm bảo cho trình kinh doanh doanh nghiệp tiến hành cách thường xuyên, liên tục Vốn lưu động luân chuyển toàn giá trị lần thu hồi toàn bộ, hoàn thành vòng luân chuyển kết thúc chu kỳ kinh doanh Vốn lưu động điều kiện vật chất thiếu trình tái sản xuất Muốn cho trình tái sản xuất liên tục, doanh nghiệp phải có đủ tiền vốn đầu tư cho hình thái khác vốn lưu động, khiến cho hình thái có mức tồn hợp lý đồng với Như tạo điều kiện cho chuyển hóa hình thái vốn trình luân chuyển thuận lợi, góp phần tăng tốc độ luân chuyển vốn lưu động, tăng hiệu suất sử dụng vốn lưu động ngược lại  Đặc điểm vốn lưu động: Trong trình tham gia vào hoạt động kinh doanh, bị chi phối đặc điểm tài sản lưu động nên vốn lưu động doanh nghiệp có đặc điểm sau: - Vốn lưu động trình chu chuyển thay đổi hình thái biểu hiện: Quá trình sản xuất kinh doanh doanh nghiệp diễn liên tục không ngừng nên vốn lưu động vận động theo chu kỳ Trong chu kỳ vốn lưu động từ hình thái tiền tệ chuyển sang hình thái vật chất vật SV: Vũ Thị Thùy Dung CQ47/11.06 Lớp: Học viện Tài nghiệp Luận văn tốt tư, hàng hóa dự trữ cho hoạt động sản xuất, qua giai đoạn sản xuất vật tư đưa vào sản xuất tạo nên thành phẩm đưa vào tiêu thụ Kết thúc chu kỳ, doanh nghiệp thu tiền từ việc bán sản phẩm thị trường, vốn lưu động lại trở hình thái tiền tệ ban đầu Trên thực tế chu trình không diễn cách mà đan xen vào nhau, phận vốn lưu động chuyển hóa thành vật tư, hàng hóa dự trữ phận khác vốn lưu động kết tinh thành phẩm lại chuyển hóa trở lại thành vốn tiền, chu kỳ sản xuất kinh doanh lặp lặp lại, vốn lưu động tuần hoàn luân chuyển liên tục Tốc độ luân chuyển vốn lưu động lớn hiệu sử dụng vốn lưu động cao Muốn trình tái sản xuất diễn liên tục doanh nghiệp cần có đủ vốn phân bổ hợp lý giai đoạn, thời kỳ trình sản xuất - Vốn lưu động chuyển toàn giá trị lần hoàn lại toàn sau chu kỳ kinh doanh: Đặc điểm khác với vốn cố định, giá trị vốn cố định chuyển dịch phần vào giá trị sản phẩm hình thức khấu hao - Vốn lưu động hoàn thành vòng tuần hoàn sau chu kỳ kinh doanh Chính từ đặc điểm vốn lưu động mà phương pháp quản lý vốn lưu động theo định mức, tức định mức vốn lưu động cho đơn vị sản phẩm, định mức vốn cho khâu trình sản xuất kinh doanh Tuy nhiên kinh tế thị trường khó xác định nhu cầu vốn lưu động khâu trình sản xuất kinh doanh người ta thường dựa tiêu chí quan trọng là: tiết kiệm vốn lưu động cho doanh nghiệp SV: Vũ Thị Thùy Dung CQ47/11.06 Lớp: Học viện Tài nghiệp Luận văn tốt 1.1.2 Phân loại vốn lưu động Là phận vốn sản xuất kinh doanh, với vốn kinh doanh việc tổ chức quản lý, sử dụng vốn lưu động có hiệu định đến tăng trưởng phát triển doanh nghiệp Doanh nghiệp tổ chức quản lý sử dụng VLĐ có hiệu có nghĩa doanh nghiệp tổ chức tốt trình mua sắm, sản xuất tiêu thụ sản phẩm hàng hóa, thực phân bổ VLĐ cách hợp lý, cân đối cho giai đoạn luân chuyển, tạo kết cấu VLĐ tối ưu Từ tạo điều kiện thuận lợi cho VLĐ luân chuyển nhịp nhàng để đẩy nhanh tốc độ luân chuyển tiết kiệm VLĐ Khi doanh nghiệp nâng cao hiệu sử dụng VLĐ Để quản lý, sử dụng VLĐ cách có hiệu cần phải phân loại VLĐ doanh nghiệp Có nhiều cách phân loại VLĐ, cách có góc độ đánh giá nhìn nhận riêng có tác dụng riêng để giúp cho nhà quản trị tài doanh nghiệp đánh giá tình hình tổ chức quản lý sử dụng VLĐ kỳ trước, từ rút học kinh nhiệm để đề biện pháp quản lý sử dụng nâng cao hiệu sử dụng VLĐ kỳ cho doanh nghiệp ta phân loại theo cách sau:  Dựa vào hình thái biểu khả hoán tệ vốn chia vốn lưu động thành: Vốn tiền vốn hàng tồn kho - Vốn tiền khoản phải thu: Vốn tiền gồm: Tiền mặt quỹ, tiền gửi ngân hàng tiền chuyển Tiền loại tài sản có tính linh hoạt cao, doanh nghiệp dễ dàng chuyển đổi thành loại tài sản khác để trả nợ Do hoạt động kinh doanh đòi hỏi doanh nghiệp cần có lượng tiền cần thiết định SV: Vũ Thị Thùy Dung CQ47/11.06 Lớp: Học viện Tài nghiệp Luận văn tốt Các khoản phải thu: chủ yếu khoản phải thu từ khách hàng thể số tiền mà khách hàng nợ doanh nghiệp phát sinh trình bán hàng, cung cấp dịch vụ hình thức bán trước trả sau Ngoài ra, với số trường hợp mua sắm vật tư khan doanh nghiệp phải ứng trước tiền mua hàng cho người cung ứng, từ hình thành khoản tạm ứng - Vốn hàng tồn kho: Trong doanh nghiệp sản xuất vốn vật tư hàng hóa gồm: Vốn vật tư dự trữ, vốn sản phẩm dở dang, vốn thành phẩm Các loại gọi chung vốn hàng tồn kho Xem xét chi tiết cho thấy, vốn hàng tồn kho doanh nghiệp gồm: Vốn nguyên vật liệu chính: Là giá trị loại nguyên vật liệu dự trữ cho sản xuất, tham gia vào sản xuất chúng hợp thành thực thể sản phẩm Vốn vật liệu phụ: Là giá trị loại vật liệu phụ dự trữ cho sản xuất, giúp cho việc hình thành sản phẩm, không hợp thành thực thể sản phẩm, làm thay đổi màu sắc, mùi vị, hình dáng bề sản phẩm tạo điều kiện cho trình sản xuất kinh doanh Vốn phụ tùng thay thế: Là giá trị loại vật tư dùng để thay thế, sửa chữa tài sản cố định Vốn vật đóng gói: giá trị loại vật liệu bao bì dùng để đóng gói sản phẩm trình sản xuất tiêu thụ sản phẩm Vốn công cụ dụng cụ: Là giá trị loại công cụ dụng cụ không đủ tiêu chuẩn tài sản cố định dùng cho hoạt động kinh doanh Vốn sản phẩm chế: Là biểu tiền chi phí sản xuất kinh doanh bỏ cho loại sản phẩm trình sản xuất (Giá trị sản phẩm dở dang, bán thành phẩm) SV: Vũ Thị Thùy Dung CQ47/11.06 Lớp: Học viện Tài nghiệp Luận văn tốt Vốn chi phí trả trước: Là loại chi phí thực tế phát sinh có tác dụng cho nhiều chu kỳ sản xuất kinh doanh nên chưa thể tính hết vào giá thành sản phẩm kỳ này, mà tính dần vào giá thành sản phẩm kỳ như: chi phí cải tiến kỹ thuật, chi phí nghiên cứu thí nghiệm… Vốn thành phẩm: Là giá trị sản phẩm đã sản xuất xong, đạt tiêu chuẩn kỹ thuật nhập kho Trong doanh nghiệp thương mại vốn hàng tồn kho chủ yếu giá trị loại hàng hóa dự trữ  Phân loại theo vai trò loại vốn lưu động trình sản xuất kinh doanh: Theo cách phân loại VLĐ doanh nghiệp chia thành loại, loại dựa vào công dụng lại chia thành nhiều loại vốn cụ thể sau: - Vốn lưu động trình dự trữ sản xuất bao gồm: + Vốn nguyên vật liệu + Vốn nguyên vật liệu phụ + Vốn nhiên liệu + Vốn phụ tùng thay + Vốn vật liệu đóng gói + Vốn công cụ dụng cụ lao động nhỏ - Vốn lưu động nằm trình sản xuất trực tiếp gồm: + Vốn sản xuất chế tạo + Vốn bán thành phẩm tự chế + Vốn chi phí chờ kết chuyển - Vốn lưu động nằm khâu lưu thông bao gồm: + Vốn thành phẩm: Là biểu tiền số sản phẩm hoàn thành nhập kho chuẩn bị cho tiêu thụ SV: Vũ Thị Thùy Dung CQ47/11.06 Lớp: Học viện Tài nghiệp Luận văn tốt + Vốn tiền: bao gồm khoản tiền mặt tồn quỹ, tiền gửi ngân hàng (kể vàng bạc, đá quý) mà trình luân chuyển VLĐ thường có phận tồn hình thái + Vốn toán: khoản phải thu, khoản tạm ứng phát sinh trình mua vật tư hàng hóa toán nội + Các khoản vốn đầu tư ngắn hạn: đầu tư chứng khoán ngắn hạn, khoản ký cược ký quỹ ngắn hạn, khoản chấp… 1.1.3 Nguồn hình thành vốn lưu động doanh nghiệp Biểu dạng vật chất vốn lưu động tài sản lưu động (TSLĐ) Trong doanh nghiệp, vốn lưu động (VLĐ) nguồn hình thành vốn lưu động có mối quan hệ cân đối tổng thể tất yếu Vốn lưu động nguồn vốn lưu động hai mặt biểu khác trị giá TSLĐ có doanh nghiệp thời điểm định Vấn đề đặt doanh nghiệp phải cân nhắc lựa chọn cho cấu nguồn vốn lưu động tối ưu giảm thiểu chi phí sử dụng vốn, vừa đảm bảo an toàn cho doanh nghiệp Căn vào thời gian huy động sử dụng vốn chia nguồn vốn lưu động doanh nghiệp thành loại: Nguồn vốn lưu động thường xuyên nguồn vốn lưu động tạm thời  Nguồn vốn lưu động thường xuyên: Là nguồn vốn mang tính chất ổn định dài hạn, bao gồm vốn chủ sở hữu khoản vay dài hạn để tài trợ nhu cầu VLĐ thường xuyên, cần thiết doanh nghiệp Để xác định nguồn VLĐ thường xuyên ta có công thức sau: Nguồn VLĐ thường xuyên = Tổng VLĐ – Nợ ngắn hạn  Nguồn vốn lưu động tạm thời: Là nguồn vốn lưu động theo thời gian huy động sử dụng vốn tạo điều kiện thuận lợi cho nhà quản lý trình xem xét, huy động nguồn vốn phù hợp với thời gian sử dụng SV: Vũ Thị Thùy Dung CQ47/11.06 Lớp: Học viện Tài nghiệp Luận văn tốt sở để lập kế hoạch tài hình thành nên dự định tổ chức nguồn vốn lưu động doanh nghiệp tương lai Cách phân loại giúp cho nhà quản lý tài có biện pháp thích hợp để khai thác, sử dụng tối đa nguồn VLĐ hiệu doanh nghiệp 1.1.4 Nhu cầu vốn lưu động phương pháp xác định nhu cầu vốn lưu động 1.1.4.1 Nhu cầu vốn lưu động Quá trình kinh doanh doanh nghiệp diễn thường xuyên liên tục tạo thành chu kỳ kinh doanh Chu kỳ kinh doanh doanh nghiệp khoảng thời gian trung bình cần thiết để thực việc mua sắm, dự trữ vật tư, sản xuất sản phẩm bán sản phẩm, thu tiền bán hàng Thông thường, người ta chia chu kỳ kinh doanh doanh nghiệp thành giai đoạn sau: Giai đoạn mua sắm dự trữ vật tư, giai đoạn sản xuất, giai đoạn bán sản phẩm thu tiền bán hàng Như vậy, chu kỳ kinh doanh doanh nghiệp phát sinh nhu cầu vốn lưu động Nhu cầu vốn lưu động doanh nghiệp thể số vốn tiền tệ cần thiết mà doanh ghiệp phải trực tiếp ứng để hình thành lượng vốn dự trữ hàng tồn kho, khoản cho khách hàng nợ, sau sử dụng khoản tín dụng nhà cung cấp Nói cách khác, nhu cầu vốn lưu động doanh nghiệp số vốn tối thiểu, cần thiết để đảm bảo cho doanh nghiệp hoạt động sản xuất kinh doanh bình thường, liên tục Mức dự trữ Nhu cầu VLĐ = hàng tồn kho + Các khoản phải thu từ khách hàng Các khoản phải _ trả nhà cung cấp Căn vào tính chất thời gian sử dụng VLĐ chia VLĐ thành hai loại: SV: Vũ Thị Thùy Dung CQ47/11.06 Lớp: Học viện Tài nghiệp  Luận văn tốt Nhu cầu vốn lưu động thường xuyên cần thiết: Là nhu cầu VLĐ tính phải đủ đảm bảo cho trình tái sản xuất tiến hành liên tục, đồng thời phải tiến hành chế độ hợp lý Nghĩa tương ứng với quy mô kinh doanh, với điều kiện mua sắm, dự trữ vật tư, hàng hóa tiêu thụ xác định đòi hỏi doanh nghiệp thường xuyên phải có lượng vốn lưu động định Nhu cầu VLĐ gọi nhu cầu VLĐ có tính chất thường xuyên  Nhu cầu vốn lưu động có tính chất tạm thời: Trong trình hoạt động kinh doanh doanh nghiệp thường phát sinh nhu cầu phải tăng thêm dự trữ hàng hóa sản phẩm dở dang, như: nhận thêm đơn đặt hàng đột xuất, biến động tăng giá vật tư… Điều đòi hỏi doanh nghiệp phải tăng lượng vốn lưu động ứng vào cho trình hoạt động kinh doanh Xác định đắn nhu cầu vốn lưu động thường xuyên, cần thiết doanh nghiệp tránh tình trạng ứ đọng vốn giúp doanh nghiệp sử dụng vốn hợp lý, tiết kiệm hiệu quả, đáp ứng yêu cầu sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Mặt khác, không gây lên căng thẳng giả tạo nhu cầu vốn kinh doanh doanh nghiệp Đồng thời, quan trọng cho việc xác định nguồn tài trợ nhu cầu vốn lưu động Thông qua đó, đảm bảo cho hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp tiến hành liên tục, tiết kiệm có hiệu kinh tế cao Các nhân tố ảnh hưởng đến nhu cầu vốn lưu động doanh nghiệp: - Những nhân tố có tính chất ngành nghề kinh doanh mức độ hoạt động doanh nghiệp: + Quy mô kinh doanh doanh nghiệp thời kỳ: nhân tố tác động thuận chiều tới nhu cầu vốn lưu động doanh nghiệp + Chu kỳ kinh doanh: chu kỳ kinh doanh doanh nghiệp dài hay ngắn ảnh hưởng chiều tới nhu cầu vốn lưu động doanh nghiệp Chu SV: Vũ Thị Thùy Dung CQ47/11.06 Lớp: Học viện Tài nghiệp Luận văn tốt kỳ kinh doanh dài nhu cầu vốn lưu động thường xuyên cần thiết lớn + Tính chất thời vụ: Khi chưa đến vụ nhu cầu vốn lưu động mức tối thiểu cần thiết, mức thấp để đảm bảo cho hoạt động kinh doanh diễn bình thường, thời vụ đến huy động vốn lưu động tạm thời + Sự thay đổi khoa học công nghệ: doanh nghiệp trang bị tài sản cố định đại chi phí cho đơn vị sản phẩm giảm giữ nguyên quy mô cũ tỷ lệ vốn lưu động giảm xuống, nhu cầu vốn lưu động giảm xuống - Những yếu tố mua sắm vật tư hàng hóa: + Giá vật tư hàng hóa: biến đổi giá vật tư hàng hóa ảnh hưởng lớn tới nhu cầu vốn lưu động khâu dự trữ doanh nghiệp Giá vật tư tăng gia tăng nhu cầu vốn lưu động thường xuyên cần thiết + Khoảng cách doanh nghiệp nhà ứng vật tư hàng hóa tác động đến nhu cầu vốn lưu động khâu dự trữ Nếu khoảng cách xa thường số lần cung ứng vật tư số lượng cung ứng vật tư lần nhiều, mức dự trữ hàng tồn kho lớn, đồng nghĩa với nhu cầu vốn lưu động lớn Khoảng cách doanh nghiệp khách hàng ảnh hưởng tương tự + Điều kiện phương tiện giao thông vận tải: điều kiện doanh nghiệp thiếu phương tiện vận tải, phải thuê dịch vụ vận chuyển làm tăng nhu cầu vốn lưu động doanh nghiệp - Nhưng nhân tố sách doanh nghiệp việc tiêu thụ sản phẩm, tín dụng hay tổ chức toán sách chi trả tiền lương ảnh hưởng tới nhu cầu vốn lưu động doanh nghiệp SV: Vũ Thị Thùy Dung CQ47/11.06 10 Lớp: Học viện Tài Luận văn tốt nghiệp doanh nghiệp thuận tiện an toàn hơn, đáp ứng nhu cầu giao dịch hàng ngày, mua sắm hàng hóa, toán khoản chi phí cần thiết, ứng phó với nhu cầu vốn bất thường chưa dự toán được… Tuy nhiên với lượng tiền lớn ngân hàng chủ yếu tồn hình thức tiền gửi không kì hạn, lãi suất thấp, tình hình kinh tế biến động, tỉ lệ lạm phát lại cao nên khả sinh lời nguồn vốn thấp Chính mà công ty nên xác định lượng dự trữ tiền mặt hợp lý để đám bảo cho hoạt động sản xuất kinh doanh khả toán Xuất phát từ thực tế trình sản xuất tiền mặt quỹ công ty tăng năm tài 2012 làm tăng khả toán công ty, hệ số ngưỡng an toàn cho công ty Chính công ty cần quản trị dòng tiền vào công ty cách hợp lý Việc quản trị tiền công ty dựa vào báo cáo lưu chuyển tiền tệ số liệu tổng hợp từ kỳ trước Từ làm sở cân đối dòng tiền thu vào chi công ty Có công ty vừa đảm bảo khả toán tránh lãng phí nguồn lực Trong thời gian tới công ty cần tổ chức thực việc cân đối tiền đáp ứng được: + Nhu cầu giao dịch: nhằm đáp ứng nhu cầu giao dịch ngày chi trả tiền mua hàng, tiền lương, thuế, cổ tức trình hoạt động bình thường công ty + Nhu cầu đầu tư: công ty cần có lượng tiền định để sẵn sàng nắm bắt hội đầu tư thuận lợi kinh doanh mua nguyên vật liệu dự trữ giá rẻ dự đoán giá thị trường tăng; tỷ giá biến động thuận lợi; mua chứng khoán đầu tư nhằm mục thiêu góp phần gia tăng lợi nhuận công ty SV: Vũ Thị Thùy Dung 83 Lớp: CQ47/11.06 Học viện Tài Luận văn tốt nghiệp + Nhu cầu dự phòng: nhằm trì khả đáp ứng nhu cầu chi tiêu có biến cố bất ngờ xảy ảnh hưởng đến hoạt động thu chi bình thường công ty, chẳng hạn ảnh hưởng yếu tố thời vụ khiến công ty tiêu nhiều cho việc mua hàng dự trữ chưa thu hồi kịp tiền thu bán hàng Mặc dù công ty áp dụng phương pháp quản trị tiền mặt cách hiệu quả, đặc thù mùa vụ lý khách quan tầm kiểm soát, công ty bị thiếu thừa tiền mặt, nhà quản lý áp dụng biện pháp sau để cải thiện tình hình: + Khi thiếu cần đẩy nhanh tiến trình thu nợ; giảm số lượng HTK; giảm tốc độ toán cho nhà cung cấp cách sử dụng hối phiếu toán thương lượng lại thời hạn toán với nhà cung cấp; bán tài sản thừa, chưa sử dụng tới + Khi thừa tiền mặt ngắn hạn: sử dụng khoản đầu tư qua đêm ngân hàng; sử dụng hợp đồng tiền gửi có kỳ hạn với điều khoản rút gốc linh hoạt; đầu tư vào sản phẩm tài có tính khoản cao (trái phiếu phủ); đầu tư vào cổ phiếu quỹ ngắn hạn + Khi thừa tiền mặt dài hạn: đầu tư vào dự án dự án có khả sinh lời cao 3.2.3 Quản lý thu hồi khoản phải thu Trong năm 2012, lượng vốn lưu động công ty bị chiếm dụng lớn tăng so với năm 2011 Việc tồn khoản phải thu điều kiện điều tất yếu song để khoản phải thu lớn thời gian dài ảnh hưởng đến tình hình tài doanh nghiệp Thực tế cho thấy năm gần khoản phải thu lớn tăng dần, theo doanh thu tăng điều tốt tăng nợ phải thu điều nguy hiểm Do công ty nên đưa SV: Vũ Thị Thùy Dung 84 Lớp: CQ47/11.06 Học viện Tài Luận văn tốt nghiệp giải pháp toàn diện từ sách, hệ thống, người, công cụ hỗ trợ, kỹ năng, quy trình thu hồi nợ Hoạt động chủ yếu công ty xây dựng, với hoạt động khai thác, lắp ráp, trình thực dự án nên đưa thỏa thuận toán ứng trước phần công trình, đưa kế hoạch toán theo thời gian theo chi tiết hạng mục Tùy theo hạng mục công trình hoàn thành mà chủ đầu tư thẩm định chất lượng, toán toán cho công ty Nếu công ty nhà thầu phụ gói thầu lớn cần thỏa thuận rõ ràng quy trình toán bên: chủ đầu tư,nhà thầu nhà thầu phụ Đào tạo tập huấn cán kế toán đẩy nhanh tốc độ hoàn thiện hồ sơ toán giá trị công trình với chủ đầu tư Cần lập phận toán công nợ phụ trách việc đôn đốc khách hàng trả nợ hạn, theo dõi thường xuyên khoản nợ phải thu phân loại khoản nợ hạn, nghiên cứu tìm hiểu nguyên nhân để có biện pháp xử lý kịp thời tránh thiệt hại cho Công ty, đồng thời có sách khen thưởng phận hoàn thành tốt công việc giao Bên cạnh công ty cần có chiến lược riêng nhóm đối tượng khách hàng Trong hợp đồng kinh tế, cần có điều khoản quy định chặt chẽ thời hạn toán, hình thức vi phạm hợp đồng lãi suất chậm trả khuyến khích chủ đầu tư ứng trước tiền với ưu đãi sách thu tiền có lợi cho khách hàng trình tiến hành xây dựng lớn mà sách ưu đãi dễ xảy tình trạng ứ đọng vốn Nếu nguyên nhân chậm toán chủ đầu tư công trình cần nguồn vốn từ địa phương công ty nên thỏa thuận với địa phương mà công ty thi công công trình phúc lợi xã hội sử dụng ngân sách địa phương để SV: Vũ Thị Thùy Dung 85 Lớp: CQ47/11.06 Học viện Tài Luận văn tốt nghiệp giải vấn đề chậm toán cho công trình thi công địa bàn Bên cạnh đó, công ty cần trích lập quỹ dự phòng phải thu khó đòi cho khoản phải thu khó đòi hợp lý phù hợp Từ việc trích lập giúp cho công ty bù đắp khoản nợ khả toán, đảm bảo cho tình hình tài công ty ổn định, an toàn Quỹ dự phòng phải thu khó đòi sở tính chất nghiêm trọng khoản phải thu khó đòi 3.2.4 Theo dõi khoản phải trả, đảm bảo toán khoản nợ Các khoản phải trả (đa phần nợ ngắn hạn) chiếm tỷ trọng lớn nguồn vốn Trong Nợ phải trả chủ yếu khoản người mua trả trước Hệ số nợ cao lên làm rủi ro tài tăng lên lại có nhiều lợi tăng hiệu sử dụng vốn, giảm chi phí sử dụng vốn, tăng đòn bẩy tài từ tăng tỷ suất sinh lời vốn chủ sở hữu Tuy nhiên, trước mắt thời gian tới để sử dụng tốt nguồn vốn chiếm dụng có, đồng thời đảm bảo khả toán công ty thực biện pháp sau: + Xây dựng mối quan hệ lâu dài nâng cao uy tín với nhà cung cấp, đặc biệt với nhà cung cấp lớn, truyền thống để tận dụng khoản tín dụng với chi phí thấp Để đảm bảo điều đó, công ty cần tôn trọng chấp hành kỉ luật toán + Không nợ lương công nhân viên lâu Đảm bảo toán lương hạn, có chế độ khen thưởng cho người lao động hoàn thành tốt công việc trích từ quỹ Khen thưởng phúc lợi 3.2.5 Tổ chức tốt công tác tiêu thụ sản phẩm, giải phóng hàng tồn kho Trong năm qua hàng tồn kho công ty chiếm tỷ trọng lớn vốn lưu động chủ yếu chi phí sản xuất kinh doanh dở dang Mỗi năm SV: Vũ Thị Thùy Dung 86 Lớp: CQ47/11.06 Học viện Tài Luận văn tốt nghiệp công ty nhận thêm nhiều công trình cộng thêm công trình cũ chưa hoàn thiện phí tồn Chi phí ản xuất kinh doanh dở dang lớn doanh nghiệp xây dựng chủ yếu thời gian thi công công trình kéo dài từ năm qua năm khác Thời gian kéo dài bị chi phối quy mô mức độ phức tạp kỹ thuật xây dựng Ngoài vị trí thi công, điều kiện thời tiết yếu tố ảnh hưởng đến thời gian thi công Nếu đường vào công trình khó khăn thời tiết xấu tiến độ công trình bị ngưng trệ Công ty cần có chiến lược xây dựng lựa chọn dự án trọng điểm để thi công dứt điểm, phân bổ thời gian xây dựng phù hợp với điều kiện thời tiết địa phương để tối thiểu hóa chi phí nhân công, chi phí dự trữ nguyên vật liệu Công ty cần có quy định trách nhiệm với chủ đầu tư làm chậm tiến độ thiếu vốn Lỗi thiếu vốn từ phía chủ đầu tư lại ảnh hưởng đến tiến độ thi công công trình cần có ràng buộc cụ thể điều hầu hết công trình công ty tiến hành thi công công trình có ý nghĩa trị- xã hội Kế hoạch dự trữ hàng tồn kho cần rõ ràng cụ thể cho kế hoạch sản xuất kinh doanh công ty số biện pháp cụ thể đề để nâng cao hiệu quản lý hàng tồn kho chuẩn bị kỹ từ khâu chuẩn bị khối lượng, kiểm định, phương án, hình thức vận chuyển nguyên vật liệu xây dựng Đối với số nguyên vật liệu xi măng, than, đá vôi, công ty phải có phương án bảo quản cho thích hợp, tránh thất thoát khối lượng ảnh hưởng chất lượng Trong năm công ty khó khăn khâu lập kế hoạch khối lượng sản xuất, kế hoạch nguyên vật liệu khiến cho hoạt động có thời gian bị SV: Vũ Thị Thùy Dung 87 Lớp: CQ47/11.06 Học viện Tài Luận văn tốt nghiệp gián đọa ảnh hưởng tới hiệu kinh doanh Trong năm tới công ty nên quan tâm tới vấn đề kế hoạch mua sắm hay dự trưc vật tư cách hợp lý dựa công trình dở dang hội trúng thầu năm tới, đảm bảo cho trình sản xuất diễn liên tục Giữ gìn quan hệ mật thiết tin cậy với đối tác cung ứng để hưởng ưu đãi tín dụng thương mại nguồn cung ổn định Trong thời gian tới công ty cần lưu ý tới việc thực dự phòng giảm giá hàng tồn kho Trong điều kiện lạm phát việc giảm gí hàng tồn kho khó, mặt khác công ty xây dựng phí xây dựng dở dang chủ yếu công ty cần trích lập tỷ lệ định hàng tồn kho để tránh bất lợi giá 3.2.6 Thường xuyên đánh giá hiệu sử dụng vốn lưu động Để hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp thực có hiệu doanh nghiệp phải biết đồng vốn bỏ đem đồng lợi nhuận Việc thường xuyên đánh giá hiệu sử dụng vốn lưu động doanh nghiệp giúp công ty có nhìn đích thực nắm bắt xác tình hình tài mình, từ đưa giải pháp kịp thời có hiệu để giải khó khăn biện pháp phát huy mặt tích cực hạn chế mặt tiêu cực việc sử dụng vốn Công ty nên tránh việc đánh giá mang tính chất hình thức doanh nghiệp 3.2.7 Áp dụng nhiều biện pháp phòng ngừa rủi ro kinh doanh Khi kinh doanh kinh tế thị trường, Công ty phải đối mặt với tình hình biến động phức tạp Những rủi ro bất thường xẩy như: tai nạn, lạm phát, khủng hoảng tiền tệ, thị trường…Sang năm 2013 dự kiến giá hàng hóa có biến động giá xăng dầu, điện nước, phí xe tăng SV: Vũ Thị Thùy Dung 88 Lớp: CQ47/11.06 Học viện Tài Luận văn tốt nghiệp đòi hỏi công ty phải có biện pháp để giảm thiểu rủi ro như: công ty phải lập quỹ dự phòng tài chính, mua bảo hiểm cho hàng hoá để vốn bị hao hụt có nguồn bù đắp, có rủi ro xảy bồi thường Việc công ty tham gia bảo hiểm tạo chỗ tựa vững chắc, chắn tin cậy kinh tế, giúp công ty có điều kiện liên kết tài để chống đỡ có hiệu rủi ro tổn thất bất ngờ xảy mà không ảnh hưởng nhiều đến VLĐ + Để bảo toàn VLĐ điều kiện lạm phát, phân phối lợi nhuận cho mục đích tích luỹ tiêu dùng công ty phải dành lại phần để bù đắp số vốn hao hụt lạm phát Có đảm bảo giá trị vốn 3.2.8 Coi trọng công tác đào tạo bồi dưỡng, nâng cao trình độ cho cán công nhân viên Công nhân viên người trực tiếp tạo sản phẩm, khâu mua hàng chuyên chở, đến chế biến đưa sân bay tiêu thụ nên việc công ty sử dụng vốn lưu động có tiết kiệm hiệu hay không phụ thuộc vào họ Do cần có kế hoạch đào tạo bồi dưỡng trinh độ, cụ thể như: + Công ty cần tổ chức, bố trí lao động cho phù hợp, xếp, bố trí công việc cho phù hợp với khả cán người lao động để họ phát huy tiềm sáng tạo góp phần nâng cao hiệu quản lí, tăng suất lao động, giảm chi phí sản xuất, từ nâng cao hiệu sử dụng vốn + Có sách đãi ngộ, sách lương, thưởng hợp lí nhằm khuyến khích người lao động tích cực, sáng tạo công việc, tăng suất lao động + Công ty cần phải có ràng buộc chặt chẽ với công nhân làm việc, làm việc để tránh tượng công nhân có tay nghề cao bỏ sang SV: Vũ Thị Thùy Dung 89 Lớp: CQ47/11.06 Học viện Tài Luận văn tốt nghiệp công ty khác làm việc, gây xáo trộn đội ngũ lao động, làm tăng chi phí tuyển dụng, đào tạo, bồi dưỡng + Thực chương trình đào tạo nâng cao bổ sung cán cho công trình mới, tiến hành đào tạo đào tạo lại cho đội ngũ lao động để nâng cao tay nghề, góp phần làm tăng suất lao động chất lượng sản phẩm, giúp họ thích nghi nhanh chóng với công nhệ máy móc tiên tiến vừa huy động vào sản xuất 3.3 Một số kiến nghị nhằm tạo điều kiện thực giải pháp 3.3.1 Về phía Nhà nước Doanh nghiệp thực thể kinh tế phải hoạt động theo pháp luật Nhà nước, hiệu tổ chức VLĐ công ty không phụ thuộc vào chất lượng công tác công ty mà chịu ảnh hưởng sách vĩ mô Nhà nước Bởi vậy, giải pháp hỗ trợ giúp công ty tổ chức sử dụng VLĐ cách hiệu Xuất phát từ thực tế công ty cổ phần ACC244 em xin đưa số kiến nghị sau: + Chính phủ cần thực biện pháp đồng để kiểm chế lạm phát, ổn định kinh tế vĩ mô + Tiếp tục hoàn thiện hệ thống pháp luật để đảm bảo hành lang pháp lý môi trường kinh doanh bình đẳng, thông thoáng, ổn định, đồng bộ, thuận tiện cho doanh nghiệp nói chung + Hoàn thiện hệ thống thông tin kinh tế dự báo thị trường để giúp doanh nghiệp có định kịp thời sáng suốt hoạt động kinh doanh nhằm nâng cao hiệu SV: Vũ Thị Thùy Dung 90 Lớp: CQ47/11.06 Học viện Tài Luận văn tốt nghiệp 3.3.2 Về phía Tổng công ty xây dựng công trình Hàng không ACC Việt Nam + Các quan quản lí cần bám sát hoạt động sản xuất kinh doanh công ty cổ phần ACC-244 để có phương án đầu tư, hỗ trợ trình hoạt động + Tăng cường công tác kiểm tra giám sát, kết hợp chặt chẽ đảm bảo chế độ tài giám sát hoạt động tài công ty, tránh nợ xấu có kế hoạch hỗ trợ cụ thể tài công ty cần 3.3.3 Về phía công ty  Các biện pháp khai thác phát triển thị trường: + Quân chủng Phòng không- không quân thị trường quan trọng Năm 2013 công ty cổ phần ACC-244 cần phát huy để giành nhiều thị phần Quân chung so với năm trước + Giữ vững phát triển thị trường: tỉnh Lào Cai, tổng cục công nghiệp Quốc phòng, tổng công ty bay dịch vụ + Đảm bảo chất lượng sản phẩm cam kết thực hợp đồng Duy trì dịch vụ thương mại theo ngành nghề cho phép sở quy định coi nhiệm vụ sản xuất kinh doanh  Biện pháp kế hoạch- quản lý điều hành sản xuất kinh doanh: + Làm tốt công tác xây dựng, triển khai, giao nhiệm vụ cho đội thực kế hoạch, áp dụng phương thức khoán thi công + Vận hành hệ thống tiêu chuẩn quản lý chất lượng ISO 9001:2008 lĩnh vực xây dựng công trình dân dụng  Biện pháp quản lý tài chính- hạch toán kinh doanh: + Làm tốt công tác tài theo quy định, thực quản lý tài đơn vị theo pháp luật, điều lệ công ty quy chế ban hành SV: Vũ Thị Thùy Dung 91 Lớp: CQ47/11.06 Học viện Tài Luận văn tốt nghiệp + Tìm biện pháp giảm thiểu chi phí sản xuất kinh doanh, đảm bảo mức cổ tức cho cổ đông Tích cực, kịp thời khâu toán, giải ngân, đòi nợ để có vốn phục vụ sản xuất, hạn chế tối đa nợ khó đòi SV: Vũ Thị Thùy Dung 92 Lớp: CQ47/11.06 Học viện Tài Luận văn tốt nghiệp KẾT LUẬN Trong trình hoạt động sản xuất kinh doanh, để tạo cạnh tranh đững vững kinh tế thị trường, doanh nghiệp phải quan tâm mức tới việc đổi dây chuyền công nghệ, thay máy móc thiết bị tiên tiến đại, nhằm không ngừng nâng cao chất lượng hạ giá thành sản phẩm Mặt khác doanh nghiệp tế bào kinh tế, sức sức cạnh tranh kinh tế cuả nước định hoạt động tính hiệu sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Để tham gia hội nhập hội nhập với kinh tế khu vực quốc tế doanh nghiệp phải có đủ sức cạnh tranh quy mô vốn lớn, kĩ thuật công nghệ đại, uy tín thị trường Để làm điều đó, doanh nghiệp phải làm tốt công tác quản lí điều hành vốn có hiệu Thực tế năm vừa qua, công ty cổ phần ACC 244 có nhiều cố gắng, tích cực vươn lên sản xuất kinh doanh đem lại hiệu đáng khích lệ Tuy nhiên bên cạnh thành tích đạt Công ty có số hạn chế vấn đề sử dụng nâng cao hiệu sử dụng vốn kinh doanh nói chung vốn lưu động nói riêng Từ đòi hỏi Công ty phải cố gắng nhiều trình sản xuất kinh doanh việc quản lý nâng cao hiệu sử dụng Vốn lưu động Trong thời gian thực tập Công ty cổ phần ACC244, giúp đỡ nhiệt tình cô giáo hướng dẫn, Ban lãnh đạo cán phòng Tài - Kế toán công ty Với nỗ lực cố gắng thân, từ việc nghiên cứu lý luận chung tình hình thực tế Công ty, em xin mạnh dạn đưa số ý kiến đóng góp để Công ty xem xét nghiên cứu nhằm góp phần vào việc nâng cao hiệu tổ chức sử dụng VLĐ Công ty SV: Vũ Thị Thùy Dung 93 Lớp: CQ47/11.06 Học viện Tài Luận văn tốt nghiệp Tuy nhiên trình độ trình độ thời gian có hạn nên viết không tránh khỏi thiếu sót Em mong nhận đóng góp ý kiến thầy giáoThạc sĩ Nguyễn Tuấn Dương, cán phòng kế toán tài công ty Công ty ACC 244 để chuyên đề hoàn thiện Một lần nữa, em xin chân thành cảm ơn thầy giáo hướng dẫn – Thạc sĩ Nguyễn Tuấn Dương toàn thể thầy cô giáo môn Tài Doanh nghiệp tạo điều kiện để em hoàn thành viết SV: Vũ Thị Thùy Dung 94 Lớp: CQ47/11.06 Học viện Tài Luận văn tốt nghiệp MỤC LỤC LỜI MỞ ĐẦU CHƯƠNG I LÝ LUẬN CHUNG VỀ VỐN LƯU ĐỘNG VÀ HIỆU QUẢ SỬ DỤNG .2 VỐN LƯU ĐỘNG CỦA DOANH NGHIỆP 1.1 Vốn lưu động nguồn hình thành vốn lưu động doanh nghiệp 1.1.1 Khái niệm đặc điểm vốn lưu động doanh nghiệp 1.1.2 Phân loại vốn lưu động 1.1.3 Nguồn hình thành vốn lưu động doanh nghiệp 1.1.4 Nhu cầu vốn lưu động phương pháp xác định nhu cầu vốn lưu động 1.1.4.1 Nhu cầu vốn lưu động 1.1.4.2 Các phương pháp xác định nhu cầu vốn lưu động doanh nghiệp .11 1.2 Hiệu sử dụng vốn lưu động doanh nghiệp 13 1.2.1 Khái niệm hiệu sử dụng vốn lưu động doanh nghiệp .13 1.2.2 Các tiêu đánh giá hiệu sử dụng vốn lưu động doanh nghiệp 14 1.2.3 Các nhân tố chủ yếu ảnh hưởng đến hiệu sử dụng vốn lưu động doanh nghiệp 20 1.2.4 Một số giải pháp nhằm nâng cao hiệu tổ chức sử dụng vốn doanh nghiệp 23 CHƯƠNG II 25 THỰC TRẠNG HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƯU ĐỘNG TẠI 25 CÔNG TY CỔ PHẦN ACC-244 .25 2.1 QUÁ TRÌNH HÌNH THÀNH, PHÁT TRIỂN VÀ ĐẶC ĐIỂM HOẠT ĐỘNG CỦA CÔNG TY CỔ PHẦN ACC-244 .25 2.1.1 Những nét khái quát công ty cổ phần ACC-244 .25 2.1.2 Quá trình hình thành phát triển 26 2.1.3 Đặc điểm hoạt động công ty 27 2.1.3.1 Ngành nghề kinh doanh 27 2.1.3.2 Đặc điểm tổ chức quản lý máy kế toán công ty 28 2.1.3.3 Quy trình sản xuất công ty 33 2.1.3.4 Đặc điểm kỹ thuật công ty 35 2.1.3.5 Yếu tố đầu vào thị trường yếu tố đầu vào .35 SV: Vũ Thị Thùy Dung 95 Lớp: CQ47/11.06 Học viện Tài Luận văn tốt nghiệp 2.1.3.6 Thị trường đầu đối thủ cạnh tranh .35 2.1.3.7 Đặc điểm lao động 36 2.1.4 Tình hình tài chủ yếu công ty 36 2.1.4.1 Tình hình Tài sản- nguồn vốn năm 2011, 2012 36 2.1.4.2 Kết hoạt động kinh doanh năm 2011, 2012 40 2.1.4.3 Một số tiêu tài chủ yếu công ty số năm gần 40 2.2 TÌNH HÌNH TỔ CHỨC QUẢN LÝ VÀ HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƯU ĐỘNG TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN ACC-244 .44 2.2.1 Những thuận lợi khó khăn ảnh hưởng tới việc quản lý sử dụng vốn lưu động công ty cổ phần ACC-244 .44 2.2.2 Nguồn vốn kinh doanh vốn lưu động công ty 45 2.2.2.1 Vốn nguồn vốn kinh doanh công ty 45 2.2.2.2 Nguồn vốn lưu động nguồn hình thành vốn lưu động 47 2.2.3 Tình hình phân bổ, sử dụng VLĐ công ty Cổ phần ACC-244 52 2.2.3.1 Khái quát tình hình quản lý sử dụng vốn lưu động công ty .52 2.2.3.2 Hiệu sử dụng vốn lưu động công ty .55 2.2.3.3 Tình hình quản lý vốn tiền khả toán 58 2.2.3.4 Tình hình quản lý khoản phải thu 64 2.2.3.5.Tình hình tổ chức quản lý hàng tồn kho 72 2.2.3 Những vấn đề đặt công tác quản lý, sử dụng vốn lưu động công ty cổ phần ACC-244 75 CHƯƠNG III 77 MỘT SỐ GIẢI PHÁP NHẰM GÓP PHẦN NÂNG CAO HIỆU QUẢ 77 SỬ DỤNG VỐN LƯU ĐỘNG TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN ACC-244 77 3.1 Định hướng phát triển công ty thời gian tới .77 3.1.1 Bối cảnh kinh tế xã hội 77 3.1.2 Định hướng mục tiêu phát triển công ty thời gian tới .78 3.2 Một số giải pháp chủ yếu nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động Công ty Cổ phần ACC-244 79 3.2.1 Xác định nhu cầu vốn lưu động hợp lý 79 SV: Vũ Thị Thùy Dung 96 Lớp: CQ47/11.06 Học viện Tài Luận văn tốt nghiệp 3.2.2 Hoàn thiện việc quản lý tiền mặt 82 3.2.3 Quản lý thu hồi khoản phải thu 84 3.2.4 Theo dõi khoản phải trả, đảm bảo toán khoản nợ 86 3.2.5 Tổ chức tốt công tác tiêu thụ sản phẩm, giải phóng hàng tồn kho 86 3.2.6 Thường xuyên đánh giá hiệu sử dụng vốn lưu động 88 3.2.7 Áp dụng nhiều biện pháp phòng ngừa rủi ro kinh doanh .88 3.2.8 Coi trọng công tác đào tạo bồi dưỡng, nâng cao trình độ cho cán công nhân viên 89 3.3 Một số kiến nghị nhằm tạo điều kiện thực giải pháp .90 3.3.1 Về phía Nhà nước 90 3.3.2 Về phía Tổng công ty xây dựng công trình Hàng không ACC Việt Nam .91 3.3.3 Về phía công ty 91 KẾT LUẬN .93 MỤC LỤC .95 SV: Vũ Thị Thùy Dung 97 Lớp: CQ47/11.06 [...]... khi vốn bị thiếu hụt SV: Vũ Thị Thùy Dung CQ47/11.06 24 Lớp: Học viện Tài chính nghiệp Luận văn tốt CHƯƠNG II THỰC TRẠNG HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƯU ĐỘNG TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN ACC-244 2.1 QUÁ TRÌNH HÌNH THÀNH, PHÁT TRIỂN VÀ ĐẶC ĐIỂM HOẠT ĐỘNG CỦA CÔNG TY CỔ PHẦN ACC-244 2.1.1 Những nét khái quát về công ty cổ phần ACC-244 Công ty cổ phần ACC-244 là một trong 4 công ty con trực thuộc Tổng công ty xây dựng công. .. quả sử dụng vốn lưu động là với một số vốn lưu động nhất định nhưng doanh nghiệp tạo ra được nhiều doanh thu hơn và nhiều lợi nhuận hơn hoặc đầu tư trang bị thêm cơ sở vật chất để mở rộng kinh doanh, tăng doanh thu, hạ thấp giá thành, tăng lợi nhuận Nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động còn là biện pháp tài chính giúp doanh nghiệp bảo toàn vốn lưu động 1.2.2 Các chỉ tiêu đánh giá hiệu quả sử dụng vốn. .. về chính sách tài chính của công ty Chủ trì xây dựng quy chế tài chính, kế hoạch thu chi tài chính, tham gia xây dựng kế hoạch SXKD hàng năm và các quy chế, quy định, kế hoạch khác theo phân công - Thực hiện các hoạt động tài chính, kế toán, kiểm toán nội bộ theo quy định pháp luật và điều lệ công ty; - Đảm bảo vốn cho các hoạt động SXKD, quản lý vốn tài sản công ty, chấp hành chế độ nộp ngân sách và. .. nhiều vào sự tính toán cũng như trách nhiệm của những người trực tiếp sử dụng Nếu sử dụng vốn tiết kiệm và hợp lý thì hiệu quả sử dụng vốn cao và ngược lại - Công tác quản lý trong khâu thanh toán: cũng có ảnh hưởng không nhỏ đến hiệu quả sử dụng vốn trong hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp thông qua việc quản lý các khoản vốn bị chiếm dụng do nợ nần dây dưa khó đòi hay khoản vốn chiếm dụng. .. dụng vốn lưu động trong doanh nghiệp Để đánh giá hiệu quả tổ chức, sử dụng vốn lưu động trong doanh nghiệp người ta thường dùng một số chỉ tiêu sau:  Các chỉ tiêu tổng hợp 1 Tốc độ luân chuyển vốn lưu động Được thể hiện thông qua hai chỉ tiêu: Số lần luân chuyển vốn lưu động và kỳ luân chuyển vốn lưu động - Số lần luân chuyển vốn lưu động (số vòng quay vốn lưu động) : phản ánh số vòng quay vốn được... thâm dụng vốn, nguyên liệu ban đầu của nó là những tài sản nặng vốn Công ty cổ phần ACC-244 là một doanh nghiệp xây lắp Các công trình mà công ty đang đảm nhận chủ yếu là các công trình có quy mô vừa và nhỏ phần lớn là các công trình phục vụ cho công tác Quốc phòng tất cả các quy trình xây lắp của công ty đều phải tuân theo một quy trình nhất định Sau khi công ty lập dự toán tham gia đấu thầu và giành... nhiều công ty lớn và có uy tín trên thị trường cả trong quân chủng và ngoài quân chủng như Tổng công ty xây dựng Hà Nội, Tổng công ty xây dựng Trường Sơn Ngoài ra, một số doanh nghiệp được coi là đối thủ cạnh tranh của công ty trong lĩnh vực xây lắp như: công ty cổ phần xây dựng và đầu tư 492, công ty cổ phần 79,… 2.1.3.7 Đặc điểm về lao động Số lao động trong công ty tính tới 31/12/2012 là 950 lao động, ... VLĐ năm kế hoạch và năm báo cáo Ưu điểm: Việc xác định nhu cầu vốn lưu động của doanh nghiệp theo phương pháp này tương đối đơn giản, giúp doanh nghiệp ước tính nhanh chóng nhu cầu vốn lưu động năm kế hoạch để xác định nguồn tài trợ phù hợp Nhược điểm: Độ chính xác của kết quả tính bị hạn chế 1.2 Hiệu quả sử dụng vốn lưu động của doanh nghiệp 1.2.1 Khái niệm hiệu quả sử dụng vốn lưu động của doanh nghiệp... Tình hình Tài sản- nguồn vốn năm 2011, 2012 Để đánh giá tình hình tài chính chủ yếu của công ty ta đi đánh giá khái quát tình hình tài sản và nguồn vốn thông qua bảng 2.1: Qua bảng 2.1 bảng phân tích sự biến động của nguồn vốn và tài sản năm 2011, 2012 ta thấy cả tài sản và nguồn vốn của công ty đều tăng Như vậy, năm 2012, quy mô hoạt động của công ty đã được mở rộng Về cơ cấu tài sản, tỷ lệ tài sản... chức đảm bảo được vốn lưu động cho sản xuất kinh doanh có tầm quan trọng đặc biệt đói với mỗi doanh nghiệp Mặt khác, việc nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động lại có ý nghĩa vô cùng to lớn, giúp doanh nghiệp đạt được mục đích kinh doanh của mình Nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động là yêu cầu tất yếu khách quan của mỗi doanh nghiệp trong nền kinh tế thị trường Mặc dù hầu hết các vụ phá sản trong ... 140.793.533.871 136.537 .502 .047 4.256.031.824 31.422.582. 550 31.422.582. 550 34,27 41,64 10,98 3,76 100,00 81,75 96,98 3,02 18,25 100,00 15.217.132.007 -5.009.516.933 -10.377.961. 850 1.828.843.285 7.992.872.288... 76.987.657.591 56,39 58.212.634.511 40,54 TT Chỉ tiêu Số tiền (đ) 8 .500 .000.000 Tỷ trọng (%) 5,92 Số tiền (đ) Số tiền (đ) 3 .500 .000.000 18.775.023.080 tỷ trọng (%) Tỉ lệ (%) 2,26 70,00 -15,85... khoản phải nộp nhà nước Phải trả người lao động Phải trả nội 1.835.951.900 0,00 1,34 518. 550. 000 0,36 518. 550. 000 -1.835.951.900 0,36 -1,34 -100,00 CK phải trả, phải nộp khác 51.351.632.561 37,61