BASICS FOR BANK DIRECTORS SONG NGỮ ANH VIỆT PHÂN TÍCH CAMELS

BASICS FOR BANK DIRECTORS SONG NGỮ ANH VIỆT PHÂN TÍCH CAMELS tài liệu, giáo án, bài giảng , luận văn, luận án, đồ án, bà...

MỤC LỤC

1/ Giới thiệu bản dịch……… 4

2/ Lời nói đầu ……… 8

3/ Giới thiệu sự hình thành tài liệu ……… 10

4/ Chương 1 : Thưa quý vị, đây là ngân hàng ……… 15

5/ Chương 2 : Khung luật pháp và quy định quản lý và điều tiết hoạt động ngân hàng……… 24

6/ Chương 3 : Tính an toàn và vững chắc của ngân hàng ……… 40

• Vốn chủ sở hữu ……… .44

• Chất lượng tài sản có ……….…… 68

• Lãnh đạo,điều hành ……… 96

• Thu nhập … ……… 132

• Tính thanh khoản ……… 148

• Tính nhạy cảm với rủi ro thị trường ……… 172

Với tinh thần chủ động và tư thế đón đầu, nhiều ngân hàng đã quan tâm tổ chức các khóa đào tạo, huấn luyện trong và ngoài ngân hàng để làm thế nào có được nguồn nhân lực thông thạo chuyên môn nghiệp vụ ngân hàng, có năng lực cao trong tổ chức quản trị điều hành, được trang bị những kiến thức cần thiết cho hoạt động kinh doanh và tinh thông ngoại ngữ

Trong việc tổ chức các khóa huấn luyện đào tạo nội bộ tại các ngân hàng, điều kiện cần và đủ là giảng viên và học viên cần có những giáo trình, tài liệu mang tính chuyên nghiệp, thực tiễn và cập nhật về các nghiệp vụ của một ngân hàng hiện đại như tổ chức quản trị điều hành, quản trị rủi ro, hoạt động tín dụng, nghiệp vụ ngân hàng quốc tế (tài trợ thương mại, kinh doanh ngoại tệ ), ngân hàng điện tử, chăm sóc khách hàng, các nghiệp vụ của giao dịch viên ngân hàng, kế toán hiện đại…

Các tài liệu này được phổ biến rộng rãi tại các nước phát triển và do Ngân hàng Trung ương hay Hiệp hội ngân hàng tại các nước này xuất bản, nhằm đào tạo và truyền bá thêm kiến thức chuyên sâu về nghiệp vụ ngân hàng và quản trị điều hành cho tất cả nhân viên ngân hàng ở các cấp khác nhau có mối quan tâm sâu sắc về lĩnh vực ngân hàng

Thực tế hiện nay tại Việt Nam, không có nhiều những tài liệu như vậy được soạn thảo bằng tiếng Việt để đáp ứng nhu cầu đào tạo và tự đào tạo cho các nhân viên của ngân hàng, và nếu có cũng ít nhiều mang tính hàn lâm mà mục đích chỉ phù hợp với việc đào tạo sinh viên tại các trường Đại học Trong khi

đó, nhân viên ngân hàng muốn tự nâng cao nghề nghiệp và cập nhật tri thức, thì phải tự lực tìm tài liệu nghiên cứu Một khó khăn của vấn đề này là hầu hết các tài liệu được phổ biến rộng rãi trên mạng Internet đều bằng tiếng Anh nên phần nào làm hạn chế sự tiếp thu của người học

Với mong muốn chia sẻ chút thiện ý với cộng đồng, nhân dịp có được trong tay một tài liệu mới được Ngân hàng Dự trữ Liên bang tại Thành phố Kansas (Hoa kỳ) phổ biến trong tháng 1/ 2010 là “BASICS FOR BANK DIRECTORS” ( KIẾN THỨC CƠ BẢN CHO THÀNH VIÊN HỘI ĐỒNG QUẢN TRỊ NGÂN HÀNG), chúng tôi mạnh dạn gửi bản dịch cho các bạn đồng nghiệp để vừa nâng cao được trình độ am hiểu và sử dụng tiếng Anh chuyên ngành tài chính – ngân hàng, vừa nâng cao được kỹ năng biên dịch Anh – Việt, đồng thời học hỏi thêm được những kinh nghiệm thực tiễn qua việc phân tích một mô hình đánh giá hoạt động của một ngân hàng dựa trên các yếu tố CAMELS :

• Capital (Vốn tự có)

• Asset quality (Chất lượng tài sản có)

• Management (Quản trị điều hành)

• Earnings (Thu nhập)

• Liquidity (Thanh khoản)

• Sensitivity to market risk (Tính nhạy cảm đối với rủi ro thị trường)

Đây là nội dung chủ yếu của tập tài liệu này, được xuất bản lần thứ năm sau khi nền kinh tế nói chung và hệ thống ngân hàng Hoa Kỳ nói riêng trải qua cơn khủng hoảng trầm trọng trong năm 2008

Do trình độ biên dịch còn hạn chế và một số thuật ngữ dùng trong tài liệu này không thể dịch một cách chuẩn xác vì chưa được sử dụng phổ biến tại Việt nam, tài liệu dịch này chắc chắn còn nhiều thiếu sót nhưng nhóm biên dịch chúng tôi cũng xin được chia sẻ những kiến thức cập nhật và thực tiễn này đến các bạn đồng nghiệp để tham khảo thêm

Trong bản dịch này, nhóm biên dịch chỉ tập trung dịch các phần chính để có thể tham khảo là : Giới thiệu tổng quát, Chương 1, Chương 2 và Chương 3; không dịch Chương 4, Chương 5 và Chương 6 do các phần này đề cập đến những đặc thù của khung luật pháp về quản lý và điều tiết hoạt động ngân hàng tại Hoa Kỳ

Với ước muốn ngày càng được mở mang thêm kiến thức nghiệp vụ ngân hàng và nâng cao được trình độ sử dụng tiếng Anh chuyên ngành hầu có thể đóng góp một phần nhỏ vào thành quả chung của hoạt động ngân hàng tại Việt Nam, chúng tôi xin được gửi đến các bạn đồng nghiệp bản dịch này để tham khảo và phổ biến nội bộ

KIẾN THỨC CƠ BẢN CHO THÀNH VIÊN HỘI ĐỒNG QUẢN TRỊ NGÂN HÀNG

-NGÂN HÀNG DỰ TRỮ LIÊN BANG KANSAS CITY

VỤ GIÁM SÁT VÀ QUẢN LÝ RỦI RO

Welcome to the fifth edition of Basics for Bank Directors.Recognizing the key role directors play in banks, the Federal Reserve Bank of Kansas City has offered this book for more than a decade

The primary goal of the book is to provide bank directors with basic information that defines their role and helps them evaluate their institutions’ operations The impetus to do this came out of the 1980s, when our financial system experienced severe banking problems and numerous bank closures One

of the lessons learned from that period was that people are often asked to serve

as directors without the benefit of any training, either on their duties and responsibilities as directors, or on bank operations That lack of training can result in either uninformed directors or discouragement from even becoming a director

It is our experience that informed directors are more engaged and, in turn, have a positive impact on the health of a bank Where board oversight is strong, problems are fewer and less severe Those problems that do exist are addressed and corrected in a timely fashion Where oversight is weak, problems are more numerous and severe They may recur or remain uncorrected, possibly resulting

in bank failure Accordingly, this book shares information gained from that experience, which we believe will help directors meet their fiduciary responsibilities

The Federal Reserve System also offers an online companion course to this

book, accessible at no charge, at www.BankDirectorsDesktop.org We hope that

Basics and the Bank Director’s Desktop are useful resources for you

THOMAS M HOENIG

President

January 2010

LỜI NÓI ĐẦU

Chào mừng các bạn đến với ấn bản lần thứ V “KIẾN THỨC CƠ BẢN CHO THÀNH VIÊN HỘI ĐỒNG QUẢN TRỊ NGÂN HÀNG” Nhận thức được vai trò chủ chốt mà các thành viên Hội đồng quản trị đóng góp trong các ngân hàng, Ngân hàng Dự trữ Liên bang Thành phố Kansas đã xuất bản cuốn sách này từ hơn một thập kỷ trước

Mục tiêu chủ yếu của cuốn sách là cung cấp cho các thành viên HĐQT ngân hàng những thông tin cơ bản nhằm xác định rõ vai trò của các thành viên và giúp họ đánh giá các hoạt động của ngân hàng Động lực để tạo nên cuốn sách này đến từ thập niên 1980, khi hệ thống tài chính của chúng ta đã trải qua những vấn đề nghiêm trọng trong hoạt động ngân hàng và việc đóng cửa nhiều ngân hàng Một trong những bài học rút ra từ thời kỳ đó là những người thường được mời tham gia làm thành viên HĐQT ngân hàng mà không được đào tạo , hoặc

là về nghĩa vụ và trách nhiệm của họ với tư cách là thành viên HĐQT ngân hàng, hoặc là về các hoạt động của ngân hàng Việc không được đào tạo đó có thể đưa đến kết quả hoặc là tạo ra những thành viên HĐQT ngân hàng thiếu hiểu biết hoặc không khuyến khích họ tham gia làm thành viên HĐQT ngân hàng

Kinh nghiệm của chúng tôi cho thấy những thành viên HĐQT ngân hàng nào hiểu biết nhiều thường tham gia nhiều hơn trong hoạt động ngân hàng và đến lượt mình, họ có tác động tích cực đến sức khỏe của một ngân hàng Ở đâu mà việc giám sát của HĐQT ngân hàng chặt chẽ, các vướng mắc trong hoạt động ngân hàng xảy ra ít hơn và ít nghiêm trọng hơn Bất kỳ vấn đề nào xảy ra đều được xử lý và chỉnh sửa kịp thời Ở đâu mà việc giám sát của HĐQT ngân hàng kém, các vấn đề xảy ra nhiều hơn và nghiêm trọng hơn Những vấn đề đó có thể trở đi trở lại hoặc vẫn không được sửa chữa, có thể dẫn tới sự sụp đổ của một ngân hàng Cuốn sách này là sự chia sẻ thông tin có được từ những kinh nghiệm của chúng tôi, điều mà chúng tôi tin sẽ giúp cho các thành viên hội đồng quản trị ngân hàng đáp ứng các trách nhiệm được ủy thác của họ

Hệ thống dự trữ liên bang Hoa Kỳ cũng cung ứng một lớp đào tạo trực tuyến đồng hành với cuốn sách này, truy cập không tốn phí tại địa chỉ www.BankDirectorsDesktop.org Chúng tôi hy vọng các kiến thức cơ bản và cuốn giáo trình trên mạng này sẽ là nguồn tư liệu hữu ích cho các bạn

THOMAS M.HOENIG

Tổng Giám đốc Ngân hàng Dự trữ Liên bang Kansas City

Tháng 1/ 2010

In today’s world, commercial banks are fighting hard to maintain their historic role as leaders of the financial community They are faced with increasing pressures from competitive institutions which are eager to offer services that have heretofore been restricted to banks; A bank director, particularly a non-management director, has a greater opportunity and a greater responsibility today than at any period in recent history

These words were written in 1974 Yet, they have a familiar ring and could just

as easily describe challenges facing banks and bank leadership in the 21st century

If anything, events of the last three decades serve only to reinforce this earlier observation: Banks must work harder to meet shareholder profit expectations, and more is expected from bank directors

Increased competition from other financial service providers, deregulation, financial and technological innovations, and economic swings have made it increasingly difficult for bank management to steer a consistently profitable course As a result, many banks have merged or been acquired by others Today, slightly more than 7,400 commercial banks operate in the United States, compared

to nearly 14,500 in the mid-1980s

Additionally, legal changes and court actions have placed greater responsibility and accountability on bank directors For example, the Financial Institutions Reform, Recovery and Enforcement Act of 1989 (FIRREA) strengthened enforcement authority and increased penalties the federal regulatory agencies can assess against directors and others for problems at banks The Federal Deposit Insurance Corporation Improvement Act of 1991 (FDICIA) required board review

of more matters, and placed greater responsibility on outside directors of larger banking organizations

GIỚI THIỆU

Trong thế giới ngày nay, các ngân hàng thương mại đang đấu tranh quyết liệt để duy trì vai trò lịch sử của họ như là những người lãnh đạo của cộng đồng tài chính Họ phải đối mặt với sức ép ngày càng gia tăng từ các tổ chức cạnh tranh đang nóng lòng cung ứng các dịch vụ mà cho đến nay vẫn chỉ dành riêng cho ngân hàng;… Hiện nay, thành viên hội đồng quản trị ngân hàng, đặc biệt là thành viên hội đồng quản trị không tham gia điều hành, có một cơ hội lớn hơn và một trách nhiệm to lớn hơn bất cứ thời kỳ nào trong lịch sử gần đây…

Những từ này được viết ra vào năm 1974 Tuy nhiên, chúng có một giọng điệu quen thuộc và cũng dễ dàng mô tả những thách thức mà các ngân hàng và lãnh đạo của các ngân hàng đang đối mặt trong thế kỷ 21 Những sự kiện trong

3 thập niên gần đây chỉ nhằm khẳng định nhận xét trước đây: các ngân hàng phải hoạt động vất vả hơn để đáp ứng các kỳ vọng lợi nhuận của cổ đông và các thành viên hội đồng quản trị ngân hàng còn được kỳ vọng nhiều hơn nữa.

Sự cạnh tranh gia tăng từ các nhà cung ứng dịch vụ tài chính khác, sự nới lỏng các quy định, sự cải tiến công nghệ và tài chính và những biến động của nền kinh tế tạo ra các khó khăn ngày càng gia tăng cho ban lãnh đạo ngân hàng trong việc chỉ đạo một tiến trình sinh lời một cách nhất quán Kết quả là nhiều ngân hàng phải sáp nhập hay bị các ngân hàng khác mua lại Ngày nay chỉ còn hơn 7.400 ngân hàng thương mại hoạt động tại Hoa Kỳ so với con số gần 14.500 giữa thập niên 1980

Ngoài ra, các thay đổi về pháp lý, các hoạt động của tòa án cũng đặt ra trách nhiệm và trách nhiệm giải trình to lớn hơn đối với các thành viên hội đồng quản trị ngân hàng Ví dụ, đạo luật Đổi mới, Hồi phục và Bắt buộc tuân thủ của các Định Chế Tài Chính năm 1989 (FIRREA) đã tăng cường quyền lực bắt buộc thi hành và gia tăng các hình phạt mà các cơ quan quản lý và điều tiết hoạt động ngân hàng của liên bang có thể áp đặt đối với các thành viên HĐQT ngân hàng

và các chức danh khác đối với các vấn đề xảy ra tại các ngân hàng Đạo luật Bổ sung của Công ty Bảo Hiểm Tiền Gửi Liên Bang Hoa Kỳ năm 1991 (FDICIA) yêu cầu các thành viên HĐQT ngân hàng phải soát xét nhiều vấn đề hơn và áp đặt trách nhiệm lớn hơn đối với các thành viên HĐQT không tham gia điều hành của các tổ chức ngân hàng lớn

Subsequent court decisions have clarified what constitutes director negligence, making it easier for the Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) to pursue claims in some states against directors of failed institutions The Sarbanes-Oxley Act of 2002, stock and other exchange listing requirements, and bank regulatory guidance stressed greater independence of outside directors and generally raised expectations regarding their oversight of bank management

As the future unfolds, outside directors will play an increasingly important role

in guiding their banks and serving as unbiased judges of their operational performance Outside bank directors differ from “inside” or “management” directors in that they do not also serve as officers and management officials of the bank and own less than 5 percent of its stock

Fulfilling this role will not be easy Studies of failed banks reveal that many were supervised by directors who received insufficient or untimely information

or were inattentive to the bank’s affairs This impaired their ability to judge bank operations and to identify and correct problems

Thus, for outside directors to meet the demands placed upon them, they must

be knowledgeable, well-informed, and active in overseeing the management of their banks In light of these challenges, you might ask, “Why serve as an outside bank director?” The answer is that banks play an important role in the economic lives of their communities As a director, you can have influence over and help shape your local economy

Further, many consider service as a bank director to be an honor You may be asked to serve for a variety of reasons, including your business expertise or prominence in your community Whatever the reason, your invitation to serve is testimony to the valuable contribution the bank’s shareholders believe you can provide to its management

Các quyết định nối tiếp của tòa án đã làm rõ những gì cấu thành sự thiếu quan tâm của các thành viên HĐQT ngân hàng, khiến cho việc khiếu kiện của công ty Bảo hiểm tiền gửi Liên bang (FDIC) ở một số bang đối với các thành viên HĐQT ở các ngân hàng bị thua lỗ được dễ dàng hơn Đạo luật Sarbannes-Oxley năm 2002, các yêu cầu niêm yết tại Sở giao dịch chứng khoán và các sở giao dịch khác, hướng dẫn khung luật pháp và quy định về quản lý và điều tiết hoạt động ngân hàng đã nhấn mạnh tính độc lập lớn hơn đối với các thành viên HĐQT không tham gia điều hành và nói chung đã nâng cao sự kỳ vọng liên quan đến việc giám sát của các thành viên này đối với việc quản lý điều hành ngân hàng

Trong tương lai, các thành viên HĐQT không tham gia điều hành sẽ đóng một vai trò ngày càng quan trọng trong việc chỉ đạo ngân hàng mà họ tham gia

và có những đánh giá không thiên vị về thành quả hoạt động của các ngân hàng này Các thành viên HĐQT không tham gia điều hành khác với các thành viên HĐQT tham gia điều hành ở chỗ họ không làm việc như là “các viên chức điều hành ” của ngân hàng và họ sở hữu ít hơn 5% cổ phiếu của ngân hàng đó

Thực hiện vai trò này sẽ không dễ dàng Các nghiên cứu về các ngân hàng bị sụp đổ cho thấy rằng nhiều ngân hàng được giám sát bởi các thành viên HĐQT không nhận được đầy đủ thông tin hay nhận được các thông tin không kịp thời hoặc các thành viên này không quan tâm đến các công việc của ngân hàng Việc này làm giảm khả năng của họ trong việc đánh giá các hoạt động ngân hàng, trong việc nhận diện và sửa chữa các vấn đề phát sinh

Vì vậy, để đáp ứng các đòi hỏi đặt ra với các thành viên HĐQT không tham gia điều hành, họ phải am hiểu các hoạt động của ngân hàng, được thông tin đầy đủ và chủ động trong việc giám sát việc quản lý điều hành của ngân hàng Đối mặt với những thách thức này, bạn có thể tự hỏi “ Tại sao lại phục vụ như

là một thành viên HĐQT không tham gia điều hành?” Câu trả lời là vì ngân hàng đóng một vai trò quan trọng trong đời sống kinh tế của cộng đồng của họ

Là một thành viên HĐQT ngân hàng, quý vị có thể có ảnh hưởng và giúp định hình nền kinh tế tại địa phương của quý vị

Thêm vào đó, nhiều người coi việc trở thành một thành viên HĐQT ngân hàng là một vinh dự Quý vị có thể được yêu cầu để trở thành một thành viên HĐQT ngân hàng vì nhiều lý do khác nhau, bao gồm việc quý vị có nhiều kinh nghiệm trong hoạt động kinh doanh hoặc sự nổi bật của quý vị trong cộng đồng

Vì lý do gì đi nữa thì việc quý vị được mời vào vị trí thành viên HĐQT ngân hàng là bằng chứng cho thấy cổ đông của ngân hàng tin vào sự đóng góp quý giá của quý vị cho việc quản trị điều hành ngân hàng

While a director’s job is important and carries responsibility, it is not as daunting as it first appears Basic management experience and skills necessary

to succeed in other endeavors are equally applicable to banks Thus, the knowledge and experience you have developed in your profession can be effectively used in your role as a director Add to this an inquisitive attitude and willingness to commit time and energy to bank matters, and you have many of the attributes of an effective bank director

The only things missing may be a basic knowledge of banking and what to consider in overseeing a bank Many approaches could be followed to impart this knowledge The approach used here employs many of the methods, techniques, and reports used by examiners to evaluate bank condition and compliance

This is not to suggest that directors should behave as bank examiners Rather, you, like the examiner, must be able to draw conclusions about your bank’s condition in a relatively short time without intimate knowledge of its daily operations An examiner-like approach lets you do this by focusing attention on key bank operations and giving you an organized way to understand bank affairs

Before we move into the main section of the book, we want to leave you with this thought on the need to learn basics No less than the legendary Green Bay Packers football coach Vince Lombardi recognized the importance of teaching basics to his players Even after winning championships and being surrounded

by future Hall of Fame players, Lombardi had a tradition of beginning every preseason training camp the same way: standing before his players, holding a football in one hand and saying, “Gentlemen, this is a football.” He assumed that his players were a blank slate at the beginning of each season

With that in mind, we begin in Chapter 1 with the very basic discussion,

“Ladies and gentlemen, this is a bank.”

Trong khi công việc của một thành viên HĐQT là quan trọng và đầy trách nhiệm, nó cũng không có vẻ đáng sợ như ấn tượng ban đầu Kinh nghiệm quản

lý cơ bản và các kỹ năng cần thiết để thành công trong các công việc khác đều

có thể áp dụng được vào ngân hàng Vì vậy, kiến thức và kinh nghiệm có được trong nghề nghiệp của mình có thể được sử dụng hiệu quả khi quý vị là một thành viên HĐQT của ngân hàng Thêm vào đó, với một tinh thần cầu thị tìm hiểu và sự sẵn lòng cống hiến thời gian và năng lực cho hoạt động của ngân hàng, quý vị có nhiều tố chất để trở thành một thành viên HĐQT ngân hàng có hiệu quả

Điều duy nhất còn thiếu có thể là kiến thức cơ bản về ngân hàng và cái gì cần quan tâm trong việc giám sát hoạt động ngân hàng Nhiều cách tiếp cận có thể đem lại kiến thức này Cách tiếp cận được sử dụng ở đây là sử dụng nhiều phương pháp, kỹ thuật và báo cáo mà các thanh tra viên sử dụng để đánh giá tình hình và sự tuân thủ pháp luật và quy định của ngân hàng

Điều này không có nghĩa là các thành viên HĐQT ngân hàng nên cư xử như

là thanh tra viên ngân hàng Ở một mức độ nào đó, giống như một thanh tra viên, quý vị phải có khả năng đưa ra kết luận về tình trạng ngân hàng của quý vị trong một thời gian tương đối ngắn mà không có kiến thức chuyên biệt về các hoạt động thường nhật của ngân hàng Phương pháp tiếp cận giống-như-thanh-tra-viên cho phép quý vị làm điều này bằng cách tập trung sự chú ý vào các hoạt động chủ yếu của ngân hàng và đem đến cho quý vị một cách thức có tổ chức

để hiểu được công việc của ngân hàng

Trước khi chuyển tới phần chính của cuốn sách này, chúng tôi muốn quý vị lưu giữ tư tưởng về sự cần thiết phải học những điều cơ bản Huấn luyện viên huyền thoại Vince Lombardi của đội bóng đá Green Bay Packer đã nhận ra tầm quan trọng trong việc dạy những điều cơ bản cho các cầu thủ của mình Ngay cả khi đoạt cúp vô địch và được vây quanh bởi các cầu thủ - sau này được lưu danh trong Viện Bảo tàng lưu niệm bóng đá , ông Lombardi có truyền thống bắt đầu mỗi kỳ tập trung huấn luyện trước mùa bóng bằng một cách thức giống nhau: đứng trước cầu thủ của mình, giữ trái bóng trên một tay và nói “Các chàng trai, đây là quả bóng” Ông giả định rằng các cầu thủ của mình là một trang giấy trắng vào đầu mỗi mùa bóng

Với tư tưởng đó, chúng ta bắt đầu chương 1 với việc thảo luận rất cơ bản:

“Thưa Quý vị , đây là ngân hàng”

CHAPTER 1

LADIES AND GENTLEMEN, THIS IS A BANK

What is a bank? This may seem like an elementary question, but it is important to start at the begining of what being a bank director is all about and where you fit in

The word “bank” evokes different mental pictures for different individuals Some will think of the quintessential bank building with the big stone columns and a large vault Others will envision a balance sheet showing a bank’s assets, liabilities, and capital Still others will fall back on the regulatory definition of a bank, which is, generally, an organization that is chartered by either a state or the federal government for the purpose of accepting deposits Banks may also make loans and invest in securities

For your purposes, however, a bank is a financial intermediary That means the bank acts as a financial go-between People who save money put it on deposit in a bank People who need money ask for loans A bank facilitates this

by lending out a portion of the deposits to qualified borrowers, hopefully for a higher interest rate than is paid on the deposits The bank may also invest some

of those deposits in U.S government securities, municipal bonds, or other investments This use of deposits, by the way, distinguishes banks from other industries that rely solely on their capital to support their activities

This intermediary role is what makes a bank so important to its community Through loans and investments, a bank fosters economic development, job creation, and a system to easily transfer money between individuals or businesses A bank is, in effect, a community’s economic engine

However, that engine generates risk Risk is generally defined as the potential that events—planned or unanticipated—may have an adverse impact on capital and earnings The Federal Reserve has identified six categories of risk:

CHƯƠNG 1

THƯA QUÝ VỊ, ĐÂY LÀ NGÂN HÀNG

Ngân hàng là gì? Đây dường như là một câu hỏi sơ đẳng, nhưng làm việc gì khi bắt đầu trở thành một thành viên HĐQT ngân hàng và làm thế nào để phù hợp với cương vị một thành viên HĐQT ngân hàng thì câu hỏi này lại trở nên quan trọng

Từ “ngân hàng” gợi ra những hình ảnh khác nhau trong tâm trí của nhiều người Đối với một số người, họ sẽ nghĩ đến các tòa nhà ngân hàng khang trang với những cây cột bằng đá lớn và một kho tiền rộng rãi Những người khác lại nghĩ tới bảng Tổng kết tài sản với tài sản có, tài sản nợ và vốn sở hữu của một ngân hàng Còn một số người khác sẽ tìm đến định nghĩa về quy định quản lý & điều tiết hoạt động của một ngân hàng, nói chung, đó là một tổ chức được chính quyền bang hoặc liên bang chấp nhận điều lệ hoạt động nhằm mục đích nhận tiền gửi của khách hàng Các ngân hàng cũng có thể cho vay và đầu tư vào chứng khoán

Tuy nhiên, đối với quý vị, ngân hàng là một tổ chức trung gian tài chính Điều đó có nghĩa rằng ngân hàng hoạt động như là một nhà trung gian giữa những người tiết kiệm tiền để gửi vào ngân hàng và những người cần tiền yêu cầu một khoản tín dụng từ ngân hàng Ngân hàng tạo thuận lợi cho những người này bằng cách cho vay một phần của khoản tiền gửi cho những người đủ điều kiện đi vay với hi vọng rằng lãi suất cho vay sẽ cao hơn lãi suất phải trả cho các khoản tiền gửi Ngân hàng cũng có thể đầu tư một số khoản tiền gửi đó vào công trái , trái phiếu đô thị hoặc các khoản đầu tư khác Việc sử dụng các khoản tiền gửi như thế này tạo sự khác biệt giữa ngân hàng và các ngành khác, khi các ngành này dựa chủ yếu vào vốn của mình để hỗ trợ các hoạt động của chính họ

Vai trò trung gian này làm cho ngân hàng trở nên rất quan trọng với cộng đồng Thông qua các khoản cho vay và đầu tư, ngân hàng đẩy mạnh phát triển kinh tế, tạo công ăn việc làm và một hệ thống giúp chuyển tiền giữa các cá nhân

và doanh nghiệp một cách dễ dàng Thực vậy, ngân hàng là một đầu máy của nền kinh tế phục vụ cộng đồng

Tuy nhiên, chính đầu máy đó lại tạo ra rủi ro Rủi ro được định nghĩa một cách tổng quát là một khả năng mà các sự kiện - đã được hoạch định hay không

dự báo được - có thể có một tác động bất lợi đối với vốn tự có và thu nhập của ngân hàng Ngân hàng dự trữ liên bang (FED) đã xác định 6 loại rủi ro như sau:

1 Credit risk arises from the potential that a borrower will fail to repay the

bank as agreed

2 Market risk is the risk to a bank’s condition resulting from adverse

movements in market rates or prices, such as interest rates, foreign exchange rates, or equity prices

3 Liquidity risk is the potential that a bank may be unable to meet its

obligations as they come due, because of an inability to liquidate assets or obtain other funding

4 Operational risk emanates from the potential that inadequate information

systems, operational problems, breaches in internal controls, fraud, or unforeseen catastrophes will disrupt bank operations or otherwise result in unexpected losses

5 Legal risk comes from the potential for operational disruption or other

negative effects from unenforceable contracts, lawsuits, adverse judgments, or noncompliance with laws and regulations Compliance risk falls under the legal risk umbrella

6 Reputational risk is the potential for negative publicity from a bank’s

business practices to cause a decline in the customer base, costly litigation, or revenue reductions

Risk Management

Taking and managing risks are fundamental to the business of banking Accordingly, the Federal Reserve emphasizes the importance of sound risk management processes and strong internal controls when evaluating the activities of the institutions it supervises

Properly managing risks is critical to ensuring compliance with banking laws and regulations and meeting the needs of the bank’s customers Risk management has become even more important as new technologies, product innovation, and the size and speed of financial transactions have changed the

1 Rủi ro tín dụng phát sinh từ khả năng người đi vay không hoàn trả

lại tiền cho ngân hàng như đã cam kết

2 Rủi ro thị trường là rủi ro cho hoạt động của ngân hàng do các

biến động bất lợi về giá cả thị trường như lãi suất, tỷ giá hối đoái hoặc giá

cổ phiếu

3 Rủi ro thanh khoản là khả năng ngân hàng không có khả năng

đáp ứng các nghĩa vụ trả nợ khi các khoản nợ đến hạn vì không có khả năng thanh lý các tài sản hoặc nhận được các khoản vốn khác

4 Rủi ro vận hành xuất phát từ khả năng hệ thống thông tin không

thích ứng, các vấn đề trong vận hành, các vi phạm trong kiểm soát nội bộ, gian lận hoặc các thiên tai không thể dự báo được sẽ làm gián đoạn các hoạt động của ngân hàng hoặc có thể gây ra các khoản lỗ không mong đợi

5 Rủi ro pháp lý xuất phát từ khả năng gián đoạn vận hành hoặc tác

động bất lợi từ các hợp đồng không thể thi hành được, các vụ kiện tụng, các phán quyết bất lợi hoặc việc không tuân thủ luật pháp và các qui định quản lý Rủi ro về tuân thủ nằm trong khung rủi ro pháp lý

6 Rủi ro về danh tiếng là khả năng về hình ảnh, ấn tượng không tốt

của công chúng về thông lệ kinh doanh của ngân hàng gây ra sự sụt giảm khách hàng, tốn kém chi phí kiện tụng hoặc giảm doanh thu hoạt động

Quản trị rủi ro

Chấp nhận và quản trị rủi ro là nền tảng cho việc kinh doanh của ngân hàng

Do đó, ngân hàng dự trữ liên bang (FED) nhấn mạnh tầm quan trọng của các qui trình quản trị rủi ro vững chắc và kiểm soát nội bộ chặt chẽ khi đánh giá các hoạt động của các ngân hàng mà FED giám sát

Quản trị rủi ro một cách thích đáng là vấn đề sống còn để đảm bảo việc tuân thủ luật và các qui định về ngân hàng và đáp ứng nhu cầu của các khách hàng của ngân hàng Quản trị rủi ro ngày càng trở nên quan trọng hơn vì các công nghệ mới, sự đổi mới sản phẩm và qui mô, tốc độ của các giao dịch tài chính đã thay đổi bản chất của các thị trường dịch vụ tài chính

This is where you come in as a director In addition to being a financial intermediary, a bank is also a corporate entity governed by a board of directors elected by the shareholders to represent and protect their interests Thus, directors are an important part of a bank’s governance system, possessing ultimate responsibility for the conduct of the bank’s affairs.

A director’s major responsibility regarding risk is to provide a management structure that adequately identifies, measures, controls, and monitors risk Examiners give significant weight to the quality of risk management practices and internal controls when evaluating management and the overall financial condition of banks Failure to establish a risk management structure is considered unsafe and unsound conduct

Whenever you see or hear the term “unsafe and unsound” from a bank

examiner, the issue is very serious and will require some immediate corrective

action or response from the board of directors and management That action or response may be prescribed in something called an enforcement action, which is discussed in Chapter 5

Đây là nơi mà quý vị tham gia với tư cách là thành viên HĐQT ngân hàng Ngoài việc là một tổ chức trung gian tài chính, ngân hàng còn là một doanh nghiệp được quản lý điều hành bởi HĐQT ngân hàng do các cổ đông bầu ra nhằm đại diện và bảo vệ các lợi ích của họ Vì thế, các thành viên HĐQT ngân hàng là một phần quan trọng của hệ thống quản trị điều hành ngân hàng, là người có trách nhiệm cuối cùng trong việc chỉ đạo thực hiện các công việc của ngân hàng.

Trách nhiệm chính của một thành viên HĐQT ngân hàng liên quan đến rủi ro

là phải cung ứng một cơ cấu quản trị nhằm nhận diện, đo lường, kiểm soát và theo dõi rủi ro một cách thích ứng Các thanh tra viên đánh giá tầm quan trọng đáng kể trong chất lượng của hoạt động quản trị rủi ro và kiểm soát nội bộ khi đánh giá việc quản trị điều hành và tình hình tài chính tổng thể của các ngân hàng Thất bại trong việc thiết lập một cơ cấu quản trị rủi ro được coi như là việc chỉ đạo không an toàn và không vững chắc

Bất cứ khi nào quý vị thấy hoặc nghe cụm từ “không an toàn và không vững chắc” từ các thanh tra viên ngân hàng thì vấn đề đang rất nghiêm trọng và sẽ yêu cầu một hành động sửa chữa hay đáp ứng ngay lập tức từ hội đồng quản trị

và ban điều hành ngân hàng Hành động hoặc đáp ứng đó có thể được mô tả là hành động bắt buộc phải được thực hiện ngay Việc này sẽ được thảo luận ở chương 5

As a director, you won’t be involved in the day-to-day management of the bank, but you will be involved through the strategic plan you adopt for the bank This will determine the bank’s direction, how it will conduct its business, and address acceptable products the bank may offer The policies you adopt will set the risk limits for those products.

Your involvement will also come from your participation in the board of directors meetings, reading the various reports that are reviewed at the meetings, supervising bank management, and knowing the bank’s financial condition In short, you and your management team will identify, measure, control, and monitor your bank’s risk to achieve profitability

This is where you fit in, but we have just covered a general description of your duties and responsibilities A more detailed discussion occurs in the Management section of Chapter 3

Before we move on, here is a word of caution Directors are typically asked

to serve on a board by the bank’s chief executive officer (CEO) That often engenders some allegiance to that CEO; however, it is important to remember that management works for the board of directors, not the other way around It

is equally important for both the board and management to understand this concept

Là một thành viên HĐQT ngân hàng, quý vị sẽ không phải tham gia điều hành công việc hằng ngày của ngân hàng nhưng quý vị sẽ tham gia thông qua việc chấp nhận một kế hoạch chiến lược cho ngân hàng Việc này sẽ xác lập định hướng của ngân hàng, chỉ đạo ngân hàng sẽ kinh doanh như thế nào và đưa

ra các sản phẩm mà khách hàng có thể chấp nhận Các chính sách mà quý vị chấp nhận sẽ đặt ra mức độ rủi ro cho các sản phẩm này

Việc tham gia của quý vị cũng thực hiện từ việc tham dự các cuộc họp của hội đồng quản trị, đọc nhiều báo cáo khác nhau được trình bày tại các buổi họp, giám sát ban điều hành ngân hàng và hiểu biết tình hình tài chính của ngân hàng Tóm lại, quý vị và ban điều hành ngân hàng sẽ nhận diện, đo lường, kiểm soát và theo dõi rủi ro ngân hàng của quý vị để đạt được lợi nhuận

Đây là nơi mà quý vị dấn thân nhưng chúng ta chỉ mới đề cập đến những mô

tả tổng quát về trách nhiệm và nghĩa vụ của quý vị Phần thảo luận chi tiết hơn

sẽ được đề cập ở phần Quản lý điều hành của chương 3

Trước khi chúng ta tiếp tục, dưới đây là một lời nhắc nhở Các thành viên HĐQT ngân hàng thường nhận được lời mời tham gia HĐQT từ tổng giám đốc (CEO) ngân hàng Điều đó thường dẫn đến phần nào sự ủng hộ vị tổng giám đốc đó của các thành viên của HĐQT ngân hàng Tuy nhiên, điều quan trọng cần phải nhớ là ban điều hành ngân hàng phục vụ cho hội đồng quản trị chứ không phải là điều ngược lại Điều này có tầm quan trọng như nhau cho cả hội đồng quản trị lẫn ban điều hành ngân hàng để thấu hiểu quan niệm này

CHAPTER 2

REGULATORY FRAMEWORK

Now that you know what a bank is and the associated risks, this chapter will describe the regulatory framework in which banks are created and supervised A director’s major duties regarding regulators include:

• knowing your bank’s regulator;

• reviewing reports and other correspondence from the regulator;

• formulating corrective action of any issues identified in those regulatory reports and correspondence;

• assigning responsibility to appropriate bank management or staff for implementing corrective action; and

• monitoring and managing the progress of corrective action to its timely completion

Your bank’s regulator is determined by the charter of your bank The United States employs what is called a dual banking system in which banks can be chartered by either one of the 50 states or the federal government See Reference 2.1 below depicting the dual banking system

THE DUAL BANKING SYSTEM AND ITS REGULATORS

Types Of Banks REFERENCE 2.1

Dual Banking System

State Member Banks (SMB)

State Nonmember Banks (SNMB)

• Giao trách nhiệm cho ban điều hành hoặc nhân viên thích hợp để thực hiện các hành động chỉnh sửa; và

• Theo dõi và quản lý tiến trình thực hiện biện pháp chỉnh sửa đảm bảo hoàn thành đúng thời gian quy định

Các nhà quản lý và điều tiết hoạt động ngân hàng của quý vị được xác định bởi điều lệ của ngân hàng quý vị Hoa Kỳ sử dụng mô thức hệ thống ngân hàng song hành, theo đó các ngân hàng được một chính quyền trong số 50 tiểu bang hoặc chính quyền liên bang cấp điều lệ hoạt động Xem bảng tham khảo 2.1 dưới đây minh hoạ về hệ thống ngân hàng song hành

HỆ THỐNG NGÂN HÀNG SONG HÀNH VÀ CÁC CƠ QUAN QUẢN LÝ & ĐIỀU TIẾT HOẠT ĐỘNG NGÂN HÀNG

LOẠI NGÂN HÀNG THAM KHẢO 2.1

Hệ thống Ngân hàng song hành

Các Ngân hàng hoạt động trên

toàn quốc

Các Ngân hàng hoạt động trong phạm vi tiểu bang

Cơ quan quản lý ngân hàng tiểu

Cơ quan quản lý ngân hàng tiểu

Cơ quan Kiểm

soát tiền tệ OCC

Cơ quan Kiểm

soát tiền tệ OCC

Cơ quan quản lý ngân hàng tiểu

Cơ quan quản lý ngân hàng tiểu

Các ngân hàng

là thành viên của FED

Các ngân hàng không là thành viên của FED

Each state has its own department that charters banks, called something like the Financial Institutions Division, Department of Banking, the Banking Commission, or other similar name Banks chartered by the states are called state banks, although the word “state” is not required to be in the bank name.

State banks have a choice on whether to become a member of the Federal Reserve System (Federal Reserve) If they choose to join the Federal Reserve, these state member banks are supervised by their state banking agency and the Federal Reserve, with the Federal Reserve being the primary federal regulator

If they elect not to join the Federal Reserve, these state nonmember banks are supervised by their state banking agency and the FDIC, with the FDIC being the primary federal regulator State and federal regulators coordinate their examination efforts, either rotating examination responsibilities or conducting joint examinations

The federal banking authority that charters banks is the Office of the Comptroller of the Currency (OCC), a bureau of the United States Department

of Treasury These national banks must have the word “national,” or the letters

“N.A.,” meaning national association, in their names For example, you will now know that First National Bank of Anywhere, or XYZ Bank, N.A., are chartered and supervised by the OCC as the primary federal regulator

Banks are often owned and controlled by other corporations called bank holding companies (BHCs) BHCs were originally formed to avoid location and product restrictions on banks Later, they provided bank owners with certain tax advantages BHCs are an important feature of the nation’s banking system, controlling the vast majority of U.S banking assets

The Federal Reserve exercises consolidated supervisory oversight of BHCs, meaning that it is the “umbrella supervisor” for these companies, regardless of which agency regulates the subsidiary banks Functional regulators, however, retain supervisory responsibility for the portions of BHCs that fall within their jurisdiction For example, the OCC supervises national bank subsidiaries, FDIC and state banking agencies supervise state nonmember bank subsidiaries, state insurance commissioners supervise insurance subsidiaries, and the Securities and Exchange Commission supervises broker/dealer subsidiaries

Mỗi tiểu bang có cơ quan chuyên trách cấp điều lệ hoạt động cho các ngân hàng như Bộ Phận Định Chế Tài Chính, Cơ quan quản lý hoạt động ngân hàng,

Uỷ ban ngân hàng hoặc một cái tên tương tự khác Các ngân hàng được các tiểu bang cấp điều lệ hoạt động gọi là các ngân hàng tiểu bang mặc dù chữ “tiểu bang” không cần phải kèm với tên ngân hàng

Các ngân hàng tiểu bang có thể lựa chọn là thành viên của hệ thống ngân hàng dự trữ liên bang (FED) hoặc không Nếu họ chọn tham gia vào FED, các ngân hàng thành viên của FED này được cơ quan quản lý hoạt động ngân hàng tiểu bang và FED thực hiện giám sát / điều tiết hoạt động, trong đó FED là cơ quan quản lý và điều tiết chính Nếu họ chọn không tham gia vào FED, các ngân hàng không phải là thành viên của FED này được giám sát bởi cơ quan quản lý hoạt động ngân hàng tiểu bang và công ty bảo hiểm tiền gửi liên bang (FDIC), trong đó FDIC là cơ quan quản lý và điều tiết hoạt động chính Các cơ quan quản lý và điều tiết hoạt động ngân hàng ở tiểu bang và liên bang phối hợp với nhau trong hoạt động thanh tra bằng cách thay phiên nhau hoặc cùng nhau thực hiện thanh tra

Cơ quan quản lý và điều tiết hoạt động ngân hàng liên bang cấp điều lệ hoạt động cho các ngân hàng là Cơ quan quản lý tiền tệ (OCC), một bộ phận của bộ tài chính Mỹ Những ngân hàng hoạt động trên toàn quốc này phải có từ

“National” hay chữ “N.A.,” với ý nghĩa đây là các tổ chức hoạt động trên toàn quốc Ví dụ, bây giờ quý vị sẽ biết rằng Ngân hàng First National hoặc Ngân hàng XYZ, N.A., được cấp điều lệ và giám sát bởi OCC và đây cũng là cơ quan quản lý và điều tiết hoạt động chính của liên bang đối với các ngân hàng này

Các ngân hàng cũng thường được sở hữu và kiểm soát bởi các công ty khác gọi là công ty mẹ / chủ quản ngân hàng ( bank holding companies - BHCs) Trước đây, các BHC được thành lập nhằm tránh các hạn chế về sản phẩm và địa điểm trong hoạt động ngân hàng Sau này, các BHC mang lại cho các chủ sở hữu ngân hàng một số lợi thế nhất định về thuế Các BHC là một đặc tính quan trọng của hệ thống ngân hàng hoạt động trên toàn quốc vì các công ty này nắm phần lớn tài sản của các ngân hàng ở Hoa Kỳ

FED thực hiện việc giám sát hợp nhất đối với các BHC, nghĩa là FED “giám sát tổng thể” các công ty này bất kể cơ quan nào quản lý theo quy định và pháp luật các ngân hàng trực thuộc Tuy nhiên, các cơ quan quản lý và điều tiết hoạt động ngân hàng theo chức năng lại giữ trách nhiệm giám sát đối với các bộ phận trực thuộc của BHC thuộc thẩm quyền phán quyết của mình Ví dụ, OCC giám sát các ngân hàng trực thuộc hoạt động trên phạm vi liên bang, FDIC và

cơ quan quản lý và điều tiết hoạt động ngân hàng tiểu bang giám sát các ngân hàng tiểu bang không phải là thành viên của FED, cơ quan bảo hiểm tiểu bang giám sát các cơ quan bảo hiểm trực thuộc và Uỷ ban giao dịch và chứng khoán giám sát các công ty môi giới/giao dịch trực thuộc

Purpose of Regulation

The laws and regulations that govern banking have evolved over the years and accomplish several broad purposes These purposes include maintaining or promoting a banking system that is:

• safe, sound, and stable;

• efficient and competitive; and

• “even-handed” or “fair.”

A safe, sound, and stable banking system

The promotion of a safe, sound, and stable banking system is one of the most basic reasons for bank supervision and regulation A stable banking system provides depositors with a secure place to keep their funds It provides businesses and individuals with a dependable framework for conducting monetary transactions Finally, it provides the Federal Reserve with a reliable channel through which to conduct monetary policy

Deposit insurance, access to the Federal Reserve’s discount window and payment system guarantees, and the implicit certification of soundness that counterparties believe accompanies federal supervision and regulation are all important tools for achieving banking stability Together, they are a significant part of a federal safety net for banking, insuring deposits, and giving solvent banks access to liquidity when the need arises

To help reduce risk to the federal safety net, the government uses a system of bank regulation and supervision Regulations place limits or prohibit practices that experience indicates may cause banking problems, including:

• inadequate or imprudent loan policies and procedures, poor credit analysis, weak loan administration, and poor loan documentation;

• inadequate supervision by the board of directors;

• heavy reliance on volatile funding sources;

• failure to establish an adequate loan loss reserve;

• insider abuse and fraud; and

• the presence of a dominant figure on the board of directors, usually

Mục đích của quy định pháp lý

Khung pháp lý và các quy định quản lý và điều tiết hoạt động ngân hàng đã diễn tiến qua nhiều năm và đạt được nhiều mục đích rộng lớn Những mục tiêu này bao gồm việc duy trì và xúc tiến một hệ thống ngân hàng:

• An toàn, vững chắc và ổn định;

• Hiệu quả và mang tính cạnh tranh;

• Công bằng, không thiên vị

Một hệ thống ngân hàng an toàn, vững chắc và ổn định

Việc xúc tiến một hệ thống ngân hàng an toàn, vững chắc và ổn định là một trong những lý do cơ bản nhất cho việc quản lý và điều tiết hoạt động ngân hàng Một hệ thống ngân hàng ổn định cung cấp cho những người gửi tiền một nơi an toàn để họ giữ tiền của mình; cung cấp cho các doanh nghiệp và các cá nhân một khung pháp lý đáng tin cậy để thực hiện các giao dịch tiền tệ và cuối cùng, nó cung cấp cho FED một kênh đáng tin trong việc thực hiện chính sách tiền tệ

Bảo hiểm tiền gửi, tiếp cận với bộ phận chiết khấu của FED và những bảo đảm hệ thống thanh toán và việc ngầm chứng nhận tính vững chắc – mà đối tác tin cậy- đi kèm với sự quản lý và điều tiết hoạt động ngân hàng theo quy định của liên bang đều là các công cụ quan trọng nhằm đạt tới sự ổn định trong hoạt động ngân hàng Tổng hợp lại, chúng là một phần quan trọng của một mạng lưới an toàn liên bang cho hệ thống ngân hàng, bảo hiểm tiền gửi và giúp các ngân hàng có khả năng thanh toán tiếp cận với thanh khoản khi nhu cầu phát sinh

Nhằm giúp giảm thiểu rủi ro cho mạng lưới an toàn liên bang, chính phủ sử dụng một hệ thống quản lý và điều tiết hoạt động ngân hàng Các quy định quản lý và điều tiết hoạt động ngân hàng đặt ra các hạn chế hoặc cấm các thông

lệ thực hiện mà kinh nghiệm cho thấy có thể gây ra các vấn đề cho hoạt động ngân hàng, bao gồm:

• Các chính sách và quy trình tín dụng không thích ứng hoặc không cẩn trọng, việc phân tích tín dụng thiếu sót, quản lý thực hiện cho vay yếu kém và các hồ sơ vay không đầy đủ và phù hợp;

• Việc giám sát sơ sài của hội đồng quản trị;

• Phụ thuộc nặng nề vào các nguồn vốn không ổn định;

• Không thiết lập một khoản dự phòng mất vốn phù hợp;

• Lạm dụng trong nội bộ và gian lận; và

• Sự hiện diện của một nhân vật có ảnh hưởng lớn trong hội đồng quản trị, thường là CEO

Through laws, regulations, and on-site examinations, regulators have the supervisory tools to address such issues Supervision also includes off-site monitoring of a bank’s financial trends and other actions taken by bank management that could affect the bank’s condition.

An efficient and competitive banking system

Another important purpose of bank regulation is the maintenance of a competitive banking system A competitive banking system provides customers with the lowest priced, most efficiently produced goods and services

A number of laws and regulations influence banking competition Chartering and branching laws and regulations establish minimum standards for opening new banks and bank branch offices and thereby influence banking competition

Additionally, other banking statutes prohibit merger and acquisition transactions that create undue banking concentrations in any part of the country Banking law (the Management Interlocks Act) also prohibits management interlocks among unaffiliated institutions located in the same community in order to reduce possible anti-competitive behavior

An even-handed or fair banking system

Another important goal of regulation is consumer protection Some laws, such as the Truth in Lending Act and the Truth in Savings Act, require banks to disclose information that helps consumers evaluate product options open to them The Equal Credit Opportunity Act requires banks to be even-handed in their customer dealings, while the Community Reinvestment Act (CRA) encourages banks to meet the community’s credit needs Other laws, such as the Fair Credit Reporting Act, Fair Debt Collection Practices Act, GLBA, and Fair and Accurate Credit Transaction Act, provide consumer safeguards in the extension, collection, and reporting of consumer credit They set out administrative, technical, and physical safeguards for customer records and information, including sharing of customer information

Thông qua luật pháp và các quy định quản lý và điều tiết hoạt động ngân hàng và các cuộc thanh tra ngân hàng tại chỗ, các cơ quan quản lý và điều tiết hoạt động ngân hàng có các công cụ giám sát để giải quyết các vấn đề nêu trên Việc giám sát cũng bao gồm giám sát từ xa các khuynh hướng tài chính của ngân hàng và các hành động khác được ban lãnh đạo ngân hàng thực hiện có thể ảnh hưởng đến tình hình hoạt động của ngân hàng.

Một hệ thống ngân hàng hiệu quả và có tính cạnh tranh

Một mục đích quan trọng khác của việc quản lý và điều tiết hoạt động ngân hàng là duy trì một hệ thống ngân hàng có tính cạnh tranh Một hệ thống như vậy mang lại cho khách hàng các hàng hóa và dịch vụ có giá thấp nhất và có tính hiệu quả nhất

Có nhiều bộ luật và quy định quản lý và điều tiết hoạt động ngân hàng ảnh hưởng đến tính cạnh tranh của hoạt động ngân hàng Các luật và quy định quản

lý và điều tiết hoạt động ngân hàng về cấp điều lệ hoạt động và mở chi nhánh xác lập các tiêu chuẩn tối thiểu trong việc mở các ngân hàng mới và các cơ sở chi nhánh ngân hàng và như thế ảnh hưởng tới tính cạnh tranh trong hoạt động ngân hàng

Ngoài ra, các quy chế trong hoạt động ngân hàng khác nghiêm cấm các giao dịch sáp nhập và mua lại tạo ra sự tập trung quá mức các ngân hàng ở bất cứ phần lãnh thổ nào của đất nước Luật ngân hàng (bộ luật chống móc ngoặc của ban lãnh đạo ngân hàng) cũng nghiêm cấm ban lãnh đạo móc ngoặc với các tổ chức không cùng cơ quan chủ quản tọa lạc trong cùng một cộng đồng nhằm làm giảm các hành vi phi cạnh tranh có thể xảy ra

Hệ thống ngân hàng công bằng, không thiên vị

Một mục tiêu quan trọng khác của quy định quản lý và điều tiết hoạt động ngân hàng là nhằm bảo vệ người tiêu dùng Một số bộ luật như Bộ Luật Trung Thực trong Cho Vay, Bộ Luật Trung Thực trong gửi tiền Tiết Kiệm yêu cầu ngân hàng công bố thông tin giúp khách hàng đánh giá được các lựa chọn về sản phẩm mà ngân hàng cung ứng cho họ Bộ Luật Cơ Hội Tín Dụng Ngang Bằng yêu cầu ngân hàng phải công bằng trong các giao dịch với khách hàng của

họ, trong khi Bộ Luật Tái Đầu Tư Cho Cộng Đồng (CRA) lại khuyến khích ngân hàng đáp ứng nhu cầu tín dụng của cộng đồng Các bộ luật khác như Bộ Luật Báo Cáo Lưu trữ Tín Dụng Công Bằng, Luật Nghiệp Vụ Thu Nợ Công Bằng, GLBA, và Bộ Luật Giao Dịch Tín Dụng Công Bằng Và Chính Xác cung cấp sự bảo vệ cho khách hàng trong việc cấp, thu hồi, và báo cáo tín dụng tiêu dùng Những luật này thiết lập sự bảo vệ an toàn về mặt hành chính, kỹ thuật và vật thể cho các báo cáo lưu trữ và thông tin của khách hàng, bao gồm cả việc chia sẻ thông tin khách hàng

Bank Examinations

Each regulator employs its own group of bank examiners to examine the banks it charters or for which it is otherwise responsible Sometimes you will hear the words “regulate” or “supervise” used interchangeably with “examine.”

Bank examinations are an important supervisory tool The agencies use examinations to periodically assess the overall condition of an institution, its risk exposures, and its compliance with laws and regulations Depending upon circumstances, a bank is examined every 12 to 18 months

Over the years, the agencies have worked to make the examination process more effective to ease examination burdens on banks, make the examinations more consistent, and improve communication of examination findings They have adapted the examination process in order to respond to rapid changes occurring at financial institutions

For example, there was a time when examiners arrived unannounced at a bank to determine its financial condition and regulatory compliance by laboriously going through its books and records Today, examinations are generally announced in advance, and the process used to determine an institution’s financial health focuses on the institution’s risk exposures and its risk control systems in addition to checking on its financial condition Bank examiners still arrive together, but in smaller numbers, and much of the work can be done away from the bank itself, or off-site

With the rapid change in financial conducted by institutions, risk management systems are critical to their safe and sound operation As a result, internal control systems receive greater examiner attention This increased emphasis on controls provides the supervisory agencies with a better picture of

an institution’s ability to effectively deal with future events and successfully enter new activities

Thanh tra ngân hàng

Mỗi cơ quan quản lý và và điều tiết hoạt động ngân hàng lại sử dụng một

nhóm các thanh tra viên của mình để thanh tra các ngân hàng mà cơ quan này cấp điều lệ hoạt động hoặc có các trách nhiệm khác Thỉnh thoảng quý vị sẽ nghe thấy từ “quy định” hoặc “giám sát” được sử dụng nhằm thay thế cho từ

“thanh tra”

Các cuộc thanh tra ngân hàng là một công cụ giám sát quan trọng Các cơ quan quản lý và điều tiết hoạt động ngân hàng sử dụng các cuộc thanh tra nhằm đánh giá định kỳ tình hình tổng thể của một tổ chức tín dụng, các rủi ro gặp phải

và việc tuân thủ các luật và quy định của tổ chức này Tùy theo từng trường hợp, một ngân hàng sẽ được thanh tra mỗi 12-18 tháng

Trải qua nhiều năm, các cơ quan quản lý và điều tiết hoạt động ngân hàng đã làm việc để làm cho quy trình thanh tra trở nên hiệu quả hơn nhằm giảm đi gánh nặng thanh tra cho các ngân hàng, làm cho các cuộc thanh tra trở nên nhất quán hơn và tăng cường đối thoại trong các vấn đề phát sinh trong cuộc thanh tra Các cơ quan này đã điều chỉnh quy trình thanh tra nhằm đáp ứng các thay đổi nhanh chóng phát sinh tại các tổ chức tài chính

Ví dụ, đã có một thời các thanh tra viên đột xuất đến ngân hàng để xác định các tình hình tài chính và việc tuân thủ luật pháp và qui định qua việc xem xét

kỹ càng các sổ sách và ghi chép của ngân hàng này Ngày nay, các cuộc thanh tra nói chung đều được thông báo trước và quy trình được sử dụng để xác định sức khỏe tài chính của một ngân hàng tập trung vào những nguy cơ rủi ro của ngân hàng và các hệ thống kiểm soát rủi ro của ngân hàng ngoài việc kiểm tra tình hình tài chính của ngân hàng này Các thanh tra viên vẫn đến cùng nhau nhưng với số lượng ít hơn và nhiều công việc có thể được làm từ xa chứ không phải tại ngân hàng

Với sự thay đổi nhanh chóng các sản phẩm tài chính và các hoạt động do các ngân hàng thực hiện, các hệ thống quản trị rủi ro rất quan trọng cho các hoạt động an toàn và vững chắc của họ Do đó, hệ thống kiểm soát nội bộ nhận được

sự chú ý nhiều hơn của các thanh tra viên Việc nhấn mạnh vào kiểm soát ngày càng gia tăng này cung cấp cho các cơ quan giám sát một bức tranh rõ ràng hơn

về khả năng của một ngân hàng trong việc xử lý hiệu quả các sự kiện tương lai

và triển khai thành công các nghiệp vụ mới

The federal and state banking agencies customize their examinations to suit the size and complexity of an institution and to concentrate examination resources on activities that may pose significant risk This is called risk-based supervision

Off-site, prior to an examination, examiners determine the institution’s significant activities and the types and amount of risk exposure these activities pose Once this preliminary work is completed, the information is used to develop a strategy for directing examination resources to significant, high-risk areas of the bank’s operations

During this risk assessment process, examiners review previous examination reports and current financial data They might interview bank staff via telephone

or make a pre-examination visit to the bank

At this time, examiners discuss with the bank’s senior management matters such as:

• the bank’s economic and competitive environment;

• recent or contemplated changes in personnel, procedures, operations, and organization;

• internal audit, monitoring, and compliance programs; and

• management’s own assessment of the bank’s risk areas

Additionally, they review:

• internal policies and procedures;

• management reports;

• internal and external audit reports;

• audit work papers;

• strategic plans and budgets;

• minutes of board of directors and committee meetings; and

• other materials necessary to gain insights regarding the extent and reliability of the bank’s internal risk management systems

Các cơ quan quản lý và và điều tiết hoạt động ngân hàng của liên bang và tiểu bang không có chuẩn nhất định trong các cuộc thanh tra của mình Tùy thuộc vào qui mô và tính phức tạp của một ngân hàng, họ sẽ tập trung các nguồn lực thanh tra vào các nghiệp vụ có những rủi ro đáng kể Việc này được gọi là giám sát dựa trên mức độ rủi ro.

Trước một cuộc thanh tra, từ văn phòng của mình, các thanh tra viên xác định các nghiệp vụ chính của ngân hàng và loại hình, số lượng các rủi ro mà các nghiệp vụ này mang lại Một khi công việc sơ khởi hoàn tất, các thông tin này được sử dụng để triển khai một chiến lược hướng các nguồn lực thanh tra vào các lĩnh vực có rủi ro cao và đáng kể của các hoạt động ngân hàng

Trong tiến trình đánh giá rủi ro này, các thanh tra viên soát xét lại các báo cáo thanh tra trước đó và dữ liệu tài chính hiện hành Họ có thể phỏng vấn nhân viên ngân hàng qua điện thoại hoặc đến ngân hàng trước kỳ thanh tra

Tại thời điểm này, các thanh tra viên thảo luận với ban lãnh đạo ngân hàng các vấn đề như:

• Môi trường kinh tế và cạnh tranh của ngân hàng;

• Những thay đổi gần đây hoặc sắp tới về nhân sự, quy trình, nghiệp

• Các báo cáo của ban lãnh đạo ngân hàng;

• Các báo cáo kiểm toán nội bộ và kiểm toán độc lập;

• Các tài liệu về công việc kiểm toán;

• Các kế hoạch chiến lược và ngân sách;

• Các biên bản họp của hội đồng quản trị và các ủy ban thuộc hội đồng quản trị; và

• Các tài liệu cần thiết khác để có một cái nhìn thấu đáo liên quan đến phạm vi hoạt động và tính tin cậy của hệ thống quản trị rủi ro nội bộ của ngân hàng

During this process, examiners form an initial assessment of the bank’s management They may also ask for basic information on individual loans in the bank’s portfolio, e.g., original loan amount, current loan balance, borrower name, payment history, etc.

Later, the examiners review capital adequacy, earnings, liquidity, and market risk and formulate questions to be asked while actually at the bank, or on-site They determine a sample of loans to be reviewed The sample often includes:

• all loan relationships, including loan commitments, above a certain dollar size (the loan cut);

• all loans past due 30 days or more, or on nonaccrual status;

• all previously classified loans;

• all loans to insiders;

• all loans on the bank’s watch or problem loan list; and

• a random sample of loans from the remainder of the loan portfolio with balances below the loan cut

On-site, examiners review the riskier areas identified in their preliminary work They also continue their assessment of the bank’s risk management systems and its management team

When on-site work is completed, examiners hold an exit meeting with senior management to discuss preliminary examination results

Matters discussed at this meeting may vary, but typically include the:

• scope of the examination;

• condition of the bank; and

• quality of management oversight and processes

Trong suốt quá trình này, các thanh tra viên thiết lập một bản đánh giá sơ khởi của việc quản trị điều hành tại ngân hàng Họ cũng có thể yêu cầu các thông tin cơ bản về các khoản vay cá nhân trong danh mục cho vay của ngân hàng như số tiền cho vay ban đầu, số dư cho vay hiện hành, tên người đi vay, lịch sử trả nợ…

Sau đó, các thanh tra viên xem xét mức đảm bảo an toàn vốn, thu nhập, tính thanh khoản và rủi ro thị trường cùng với việc thiết lập các câu hỏi sẽ đưa ra khi

họ thực sự có mặt ở ngân hàng Họ xác định mẫu về các khoản cho vay cần được soát xét Mẫu này thường bao gồm:

• Tất cả các mối quan hệ về khoản cho vay, bao gồm các cam kết về khoản cho vay dựa trên một hạn mức nhất định nào đó;

• Tất cả các khoản cho vay quá hạn từ 30 ngày trở lên hoặc các khoản nợ không sinh lời;

• Tất cả các khoản cho vay đã phân loại trước đây;

• Tất cả các khoản cho vay trong nội bộ ngân hàng;

• Tất cả các khoản cho vay trong danh sách cần đề phòng hoặc có vấn đề của ngân hàng; và

• Mẫu ngẫu nhiên các khoản vay còn lại của danh mục cho vay có số

dư dưới một hạn mức nào đó

Tại ngân hàng, các thanh tra viên soát xét các lĩnh vực rủi ro hơn đã được nhận diện trong công việc sơ khởi trước đó Họ cũng tiếp tục sự đánh giá của mình về hệ thống quản trị rủi ro và đội ngũ lãnh đạo ngân hàng

Khi các công việc tại ngân hàng hoàn tất, các thanh tra viên tổ chức một cuộc họp kết thúc thanh tra với ban lãnh đạo ngân hàng nhằm thảo luận các kết quả thanh tra sơ khởi

Các vấn đề được thảo luận tại cuộc họp này có thể thay đổi nhưng nói chung

As part of the bank’s management team, directors may want to attend the exit meeting, because it provides an advance look at any strengths or weaknesses identified by the examiners In some instances, examiners may ask directors to attend, especially when significant problems have been discovered, although a separate meeting with the board of directors is usually scheduled in light of such issues, too.

Subsequent to on-site work, examiners prepare their report of examination (ROE), which goes through several layers of review The completed report is forwarded to the institution’s board of directors and senior management

The ROE provides a rating for the institution’s capital, asset quality, management, earnings, liquidity, and sensitivity to market risk These are collectively referred to as the CAMELS ratings.Examiners also assign an overall, or composite, rating

Because the ROE represents a third-party assessment of your institution’s condition, it is a valuable tool for you as you oversee the many aspects of your bank The ROE will contain a letter to the board of directors, giving the examiner’s overall assessment of the bank’s condition and summarizing significant matters found during the examination

Those significant matters will be prominently identified in the body of the ROE You might see headings such as “Matters Requiring Immediate Attention” or “Matters Requiring Attention.” You might also see comments saying that you are “required” or “directed” to do something, or “must” do something, in response to an ROE item You will want to pay particular attention to these items and the violations of law

It is important that those significant issues are resolved in a timely manner, which will require assigning their responsibility to a specific person in the bank and reporting their status periodically to the board One of the biggest red flags

to wave at bank examiners is lack of corrective action on the substantive items noted in your last ROE, as repeated issues may be indicative of an uncooperative or incompetent management The same diligence should be shown in responding to internal and external audits

Như là một phần của đội ngũ lãnh đạo ngân hàng, các thành viên HĐQT có thể muốn tham dự cuộc họp kết thúc thanh tra bởi vì nó cung cấp cái nhìn ban đầu về bất cứ điểm mạnh và điểm yếu nào mà các thanh tra viên đã nhận diện Trong một số trường hợp, các thanh tra viên có thể yêu cầu các thành viên HĐQT tham dự, đặc biệt khi các vấn đề nghiêm trọng được phát hiện, mặc dù các cuộc họp riêng rẽ với HĐQT cũng thường được xếp lịch để giải quyết các trường hợp như thế này.

Tiếp theo việc thanh tra tại ngân hàng, các thanh tra viên lập báo cáo thanh tra (Report of Examination- ROE) sẽ được soát xét theo nhiều cấp Một báo cáo hoàn tất sẽ được gửi tới hội đồng quản trị và ban điều hành ngân hàng

Báo cáo thanh tra cung cấp một sự xếp hạng về vốn, chất lượng tài sản, quản trị điều hành , thu nhập, thanh khoản và rủi ro nhạy cảm với thị trường của ngân hàng Tập hợp các đánh giá này được gọi là đánh giá theo tiêu chuẩn CAMELS Các thanh tra viên cũng đưa ra một đánh giá tổng thể

Bởi vì ROE thể hiện sự đánh giá của bên thứ ba về tình trạng ngân hàng của quý vị - các thành viên HĐQT , do đó đây là một công cụ quý giá cho quí vị vì quý vị phải giám sát nhiều lĩnh vực trong ngân hàng của mình ROE sẽ bao gồm một bức thư gửi HĐQT nêu ra sự đánh giá chung của các thanh tra viên về tình hình của ngân hàng và tóm tắt các vấn đề đáng chú ý đã được phát hiện trong cuộc thanh tra

Những vấn đề đáng kể này sẽ được thể hiện nổi bật trong phần chính của ROE Quý vị có thể thấy các tiêu đề như “các vấn đề cần phải chú ý ngay lập tức” hoặc “các vấn đề cần chú ý” Quý vị cũng có thể thấy các yêu cầu là

“được yêu cầu” hoặc “được chỉ đạo” phải làm điều gì đó hoặc “phải” làm gì đó đối với các mục trong ROE Quý vị sẽ cần phải chú ý đặc biệt những khoản mục này và các vi phạm luật pháp

Điều quan trọng là các vấn đề đáng kể này phải được giải quyết đúng lúc, việc này sẽ yêu cầu quý vị phải giao trách nhiệm xử lý chúng cho một người chịu trách nhiệm cụ thể ở ngân hàng và báo cáo tiến độ định kỳ thực hiện việc chỉnh sửa này cho hội đồng quản trị Một trong những điều tệ hại lớn nhất bị các thanh tra viên phất cờ đỏ ( Red Flag) là việc thiếu các hành động chỉnh sửa các vấn đề quan trọng đã được chỉ ra ở báo cáo thanh tra kỳ trước vì những vấn đề được lặp đi lặp lại này có thể là dấu chỉ báo cho thấy sự không hợp tác hoặc thiếu năng lực của Ban Lãnh Đạo ngân hàng Sự quan tâm theo dõi một cách chu đáo tương tự phải được thể hiện tương ứng trong các báo cáo kiểm toán nội

bộ và độc lập

CHAPTER 3

BANK SAFETY AND SOUNDNESS

The term “safety and soundness” refers to the health, or condition, of banks individually and as a group, or systemically To assess a bank’s safety and soundness, you must consider compliance and operational matters as well as the bank’s financial condition This requires that you establish policies to set your bank’s risk limits, govern its operations, and safeguard its assets It also requires that you periodically check bank performance to ensure policies are being followed and are achieving desired results

The information to do this check-up can be obtained from internal reviews, directors’ audits, external audits, examination reports, operating budgets, and the bank’s financial reports These resources can be used to judge the effectiveness of internal controls, identify weaknesses where controls need to be added or strengthened, and judge the bank’s financial soundness

As we mentioned in the Introduction section, we will use bank examiner methods and reports in imparting a basic way a director may evaluate a bank’s condition and compliance This involves the use of the Uniform Financial Institutions Rating System that the regulatory agencies utilize to evaluate a

bank’s condition in six areas:

• and Sensitivity to market risk

The first letter of each of these areas is where the term, or acronym, CAMELS ratings comes from In addition to these components, the regulators also rate electronic data processing, trust, compliance and community reinvestment

CHƯƠNG 3 TÍNH AN TOÀN VÀ VỮNG CHẮC CỦA NGÂN HÀNG

Thuật ngữ “an toàn và vững chắc” đề cập đến sức khỏe, hay tình hình hoạt động của các ngân hàng một cách riêng lẻ và trong một tập đoàn ngân hàng hoặc cả hệ thống ngân hàng Để đánh giá tính an toàn và vững chắc của một ngân hàng, quý vị phải xem xét các vấn đề về tuân thủ luật pháp và quy định, các vấn đề hoạt động cũng như tình hình tài chính của ngân hàng Việc này yêu cầu quý vị phải thiết lập các chính sách nhằm giới hạn các rủi ro cho ngân hàng của quý vị, quản trị điều hành các hoạt động và bảo toàn tài sản của ngân hàng Việc này cũng yêu cầu quý vị định kỳ phải kiểm tra thành quả hoạt động của ngân hàng nhằm đảm bảo các chính sách đang được tuân thủ và đang đạt được các kết quả như mong muốn

Thông tin để thực hiện công việc “kiểm tra sức khỏe” tổng quát này có thể có được từ các báo cáo nội bộ, các báo cáo kiểm toán của HĐQT , các báo cáo kiểm toán độc lập, các báo cáo thanh tra, các kế hoạch dự trù hoạt động và các báo cáo tài chính của ngân hàng Các nguồn thông tin này có thể được sử dụng nhằm đánh giá tính hiệu lực của việc kiểm soát nội bộ, nhận diện các yếu kém nhằm tăng cường kiểm soát và đánh giá tính vững chắc về mặt tài chính của ngân hàng

Như đã đề cập ở phần giới thiệu, chúng tôi sẽ sử dụng các phương pháp và báo cáo của các thanh tra viên ngân hàng trong việc cung cấp một phương cách cơ bản để một thành viên HĐQT có thể đánh giá tình hình hoạt động và tính tuân thủ luật pháp và quy định của một ngân hàng Phương pháp này liên quan đến việc sử dụng hệ thống xếp hạng các tổ chức tài chính đồng bộ ( Uniform Financial Institutions Rating System )

mà các cơ quan quản lý và giám sát sử dụng để đánh giá tình hình hoạt động của một ngân hàng trong 6 lĩnh vực:

•Vốn chủ sở hữu (C_capital),

•Chất lượng tài sản có (A_asset quality),

•Quản trị điều hành (M_management),

•Thu nhập (E_earnings),

•Tính thanh khoản (L_liquidity), và

•Tính nhạy cảm với rủi ro thị trường (S_sensitivity to market risk).

Những chữ cái đầu tiên của 6 lĩnh vực này tạo thành thuật ngữ của phương pháp đánh giá, xếp hạng CAMELS Ngoài những yếu tố trên, các

cơ quan quản lý và điều tiết hoạt động ngân hàng cũng đánh giá, xếp hạng việc xử lý dữ liệu điện tử, sự tín thác, tính tuân thủ các qui định và pháp luật và việc tái đầu tư cho cộng đồng