PHÂN TÍCH báo cáo tài CHÍNH của CÔNG TY TNHH một THÀNH VIÊN TIẾN tài

... Lam Phân tích báo cáo tài công ty TNHH thành viên Tiến Tài MỤC LỤC Trang CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU VỀ CÔNG TY TNHH MỘT THÀNH VIÊN 10 TIẾN TÀI 10 Sơ đồ 1.1: Cơ cấu tổ chức công ty TNHH. .. THIỆU VỀ CÔNG TY TNHH MỘT THÀNH VIÊN 10 TIẾN TÀI 10 Sơ đồ 1.1: Cơ cấu tổ chức công ty TNHH thành viên Tiến Tài .10 Bảng 1.1: Tình hình nhân công ty TNHH thành viên Tiến Tài ... VỀ PHÂN TÍCH BÁO CÁO TÀI CHÍNH 2.1.1 Khái niệm ý nghĩa phân tích báo cáo tài chính 2.1.1.1 Khái niệm Phân tích báo cáo tài vận dụng công cụ kỹ thuật phân tích vào báo cáo tài chính, tài

Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài Trường Đại Học Công Nghệp Thực Phẩm TP Hồ Chí Minh Khoa Tài chính PHÂN TÍCH BÁO CÁO TÀI CHÍNH CỦA CÔNG TY TNHH MỘT THÀNH VIÊN TIẾN TÀI GVHD: SVTH: Lớp: MSSV: Bùi Nguyễn Khá Nguyễn Thị Ái Lam 05CĐNTC 3323120005 Tháng 9/2015 GVHD: Bùi Nguyễn Khá 1 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài LỜI CẢM TẠ Bằng những kiến thức có được trong quá trình rèn luyện và học tập trong những năm học tại Khoa Tài chính – Kế toán của Trường Công Nghiệp Thực Phẩm TP.Hồ Chí Minh. Đồng thời được sự quan tâm của, Ban Giám Hiệu Trường, quý thầy cô, đến nay đề tài “ phân tích báo cáo tài chính của công ty TNHH một thành viên Tiền Tài ” đã hoàn thành. Qua thời gian thực tập tại Công ty TNHH một thành viên Tiền Tài đã giúp cho em hiểu được rõ hơn những kiến thức đã được học ở trường, công việc thực tế mà các anh chị trong công ty đã hướng dẫn và tạo điều kiện cho em trực tiếp tham gia. Từ đó cho thấy, chúng ta không chỉ học lý thuyết suông thì chưa đủ mà còn phải biết vận dụng kiến thức đã được học một cách linh hoạt vào công việc thực tế, bởi vì giữa lý thuyết và thực tế có một sự khác biệt tùy theo đặc trưng của từng ngành, từng cơ quan thực tập để có thể thích nghi với mọi công việc và có những sáng tạo nhằm đưa ra những phương án, giải pháp giúp cho cơ quan hoạt động có hiệu quả hơn. Đề tài của em sẽ khó hoàn thành nếu không có sự tận tình giúp đỡ của các cô chú, anh chị ở Công ty TNHH một thành viên Tiền Tài, những người đã sẵn sàng cung cấp cho em những thông tin số liệu về công ty có liên quan đến nội dung mà đề tài sử dụng để nghiên cứu. Và đặc biệt là giảng viên hướng dẫn, thầy Bùi Nguyễn Khá , người đã trực tiếp hướng dẫn em những nội dung và đề tài cần nghiên cứu, đánh giá, xử lý số liệu,… đến cách trang trí, trình bày. Vì thế, em xin gởi lời cảm ơn chân thành đến quý thầy cô khoa Tài chính – Kế toán và toàn Trường Đại học Công Nghiệp Thực Phẩm TP.Hồ Chí Minh đã truyền đạt cho em những kiến thức quý báo trong suốt thời gian theo học tại trường đặc biệt là thầy Bùi Nguyễn Khá - người đã tận tâm hướng dẫn, giúp đỡ em rất nhiều trong suốt quá trình thực hiện đề tài. Đồng thời, em xin gởi lời cám ơn các cô chú, anh chị Công ty TNHH một thành viên Tiền Tài đã cung cấp số liệu, thông tin cần thiết và tạo diều kiện thuận lợi cho em trong thời gian thực tập. Ngày 15 tháng 9 năm 2015 Sinh viên thực hiện GVHD: Bùi Nguyễn Khá 2 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài Nguyễn Thị Ái Lam LỜI MỞ ĐẦU Trong nền kinh tế hiện nay, cạnh tranh là để tồn tại và phát triển. Đặc biệt là trong nền kinh tế đang khó khăn như hiện nay, Việt Nam không thể nào tránh khỏi không phải chịu ảnh hưởng của thế giới. Chính vì thế mà sự cạnh tranh ngày càng diễn ra gay gắt, nó đòi hỏi các doanh nghiệp phải tự nổ lực, phấn đấu, cải thiện tốt hơn để có thể phát triển bền vững. Một trong những tiêu chuẩn để xác định vị thế đó là hiệu quả hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp. Phân tích báo tài chính của công ty là việc làm hết sức cần thiết đối với mỗi doanh nghiệp, doanh nghiệp phải thường xuyên kiểm tra, đánh giá đầy đủ chính xác mọi diễn biến của báo cáo tài chính của mình, tìm ra những mặt mạnh để phát huy và những mặt còn yếu kém để khắc phục, trong mối quan hệ với môi trường xung quanh tìm ra những biện pháp để không ngừng nâng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh của mình. Mặt khác, qua phân tích báo cáo tài chính giúp cho các doanh nghiệp tìm ra các biện pháp sát thực để tăng cường các hoạt động kinh tế và quản lý doanh nghiệp, nhằm nâng cao kết quả kinh doanh của doanh nghiệp. Ngoài ra, phân tích báo cáo tài chính còn là những căn cứ quan trọng phục vụ cho việc dự đoán, dự báo xu thế của người tiêu dùng trong tương lai. Từ đó, các nhà quản trị sẽ đưa ra những quyết định về chiến lược kinh doanh có hiệu quả hơn. Xuất phát từ thực tế đó, bằng những kiến thức quý báu về phân tích tài chính doanh nghiệp được tích luỹ trong thời học tập, nghiên cứu tại trường, cùng với thời gian thực tập tại Công ty TNHH một thành viên Tiền Tài em chọn đề tài :”phân tích báo cáo tài chính” là đề tài nghiên cứu cho tiểu luận tốt nghiệp với huy vọng có thể đưa ra những giải pháp hợp lý hơn cho doanh nghiệp trong việc quản lý tài chính, để sử dụng tài sản và nguồn vốn một cách có hiệu quả. GVHD: Bùi Nguyễn Khá 3 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài NHẬN XÉT ĐƠN VỊ THỰC TẬP ................................................................................................................................. ................................................................................................................................. ................................................................................................................................. ................................................................................................................................. ................................................................................................................................. ................................................................................................................................. ................................................................................................................................. ................................................................................................................................. ................................................................................................................................. ................................................................................................................................. ................................................................................................................................. ................................................................................................................................. ................................................................................................................................. ................................................................................................................................. ................................................................................................................................. Ngày …Tháng…Năm 2015 Thủ trưởng đơn vị GVHD: Bùi Nguyễn Khá 4 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài NHẬN XÉT GIÁO VIÊN HƯỚNG DẪN ................................................................................................................................. ................................................................................................................................. ................................................................................................................................. ................................................................................................................................. ................................................................................................................................. ................................................................................................................................. ................................................................................................................................. ................................................................................................................................. ................................................................................................................................. ................................................................................................................................. ................................................................................................................................. ................................................................................................................................. ................................................................................................................................. ................................................................................................................................. ................................................................................................................................. ................................................................................................................................. Ngày…Tháng…Năm 2015 Bùi Nguyễn Khá GVHD: Bùi Nguyễn Khá 5 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài MỤC LỤC Trang CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU VỀ CÔNG TY TNHH MỘT THÀNH VIÊN.....................10 TIẾN TÀI..........................................................................................................................10 Sơ đồ 1.1: Cơ cấu tổ chức của công ty TNHH một thành viên Tiến Tài.........................10 1.3.Công tác tổ chức nhân sự..............................................................................................................11 Bảng 1.1: Tình hình nhân sự của công ty TNHH một thành viên Tiến Tài.....................11 CHƯƠNG 2:PHÂN TÍCH BÁO CÁO TÀI CHÍNH.......................................................13 Bảng 2.8:Tỷ sồ thanh toán nhanh.....................................................................................33 2.3.4.1.ROS.........................................................................................................44 3.6 KẾT LUẬN.......................................................................................................................................48 GVHD: Bùi Nguyễn Khá 6 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT ĐBSCL: Đồng bắng sông Cửu Long TNHH: Trách nhiệm hữu hạn P: Phòng KT: Kế toán NV: Nhân viên ĐH: Đại học TT: Tỷ trọng TSCĐ: Tài sản cố định VCSH: Vốn chủ sở hữu GVHD: Bùi Nguyễn Khá 7 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài DANH MỤC BIỂU BẢNG CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU VỀ CÔNG TY TNHH MỘT THÀNH VIÊN.....................10 TIẾN TÀI..........................................................................................................................10 Sơ đồ 1.1: Cơ cấu tổ chức của công ty TNHH một thành viên Tiến Tài.........................10 Bảng 1.1: Tình hình nhân sự của công ty TNHH một thành viên Tiến Tài.....................11 CHƯƠNG 2:PHÂN TÍCH BÁO CÁO TÀI CHÍNH.......................................................13 Bảng 2.8:Tỷ sồ thanh toán nhanh.....................................................................................33 GVHD: Bùi Nguyễn Khá 8 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài DANH MỤC HÌNH CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU VỀ CÔNG TY TNHH MỘT THÀNH VIÊN.....................10 TIẾN TÀI..........................................................................................................................10 Sơ đồ 1.1: Cơ cấu tổ chức của công ty TNHH một thành viên Tiến Tài.........................10 Bảng 1.1: Tình hình nhân sự của công ty TNHH một thành viên Tiến Tài.....................11 CHƯƠNG 2:PHÂN TÍCH BÁO CÁO TÀI CHÍNH.......................................................13 Bảng 2.8:Tỷ sồ thanh toán nhanh.....................................................................................33 GVHD: Bùi Nguyễn Khá 9 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU VỀ CÔNG TY TNHH MỘT THÀNH VIÊN TIẾN TÀI 1.1.Lịch sử hình thành và phát triển Công ty TNHH một thành viên Tiền Tài được thành lập vào ngày 05/08/2009 chủ yếu hoạt động trong lĩnh vực mua bán vật liệu xây dựng, thiết bị lắt đặt khác trong xây dựng. Với số lượng nhân viên 32 người trong đó 6 người có trình độ đại học, 4 người trình độ cao đẳng lành nghề. Tuy mới thành lập mà Công ty đã có uy tín trên thị trường. Công ty là công ty mạnh so với các Công ty khác cùng kinh doanh vật liệu xây dựng. Là công ty có tư cách pháp nhân, có tài khoản riêng tại các Ngân hàng công thương và Phát Triển Nông Thôn, Cà Mau,… được sử dụng con dấu riêng theo qui định của Nhà nước. Tên công ty: Công ty TNHH một thành viên Tiến Tài Trụ sở chính: Số79 Lý Văn Lâm ,khóm 5 ,phường 1 ,TP Cà Mau Tuy thành lập không lâu Công ty TNHH một thành viên Tiền Tài đã chiếm ưu thế về mặt hàng kinh doanh tại Cà Mau và các tỉnh ĐBSCL. Đến nay mức vốn kinh doanh của công ty đã lên đến 7 tỷ (Bảy tỷ đồng). 1.2.Cơ cấu tổ chức bộ máy quản lý GIÁM ĐỐC P. GIÁM ĐỐC KẾ TOÁN KT. CÔNG NỢ KT. BÁN HÀNG NHÂN VIÊN NV. VĂN PHÒNG NV. BÁN HÀNG NV. KỸ THUẬT Sơ đồ 1.1: Cơ cấu tổ chức của công ty TNHH một thành viên Tiến Tài GVHD: Bùi Nguyễn Khá 10 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài 1.3.Công tác tổ chức nhân sự Bảng 1.1: Tình hình nhân sự của công ty TNHH một thành viên Tiến Tài Trình độ Số Phòng ban Phổ Trung Cao ĐH & lượng thông cấp đẳng trên ĐH Ban Giám đốc 2 Kế Toán 2 1 1 Nhân viên văn phòng 3 1 2 Nhân viên Bán hàng 6 2 9 1 Nhân viên kỹ thuật Tổng cộng 16 9 1 1 4 6 (Nguồn số liệu: phòng kế toán) 1.4. Chức năng nhiệm vụ.  Giám đốc và phó giám đốc:  Là trung tâm quản lý mọi hoạt động của công ty. Hướng dẫn, chỉ đạo thực hiện đúng chức năng, nhiệm vụ, phạm vi hoạt động của cấp trên giao.  Quyết định những vấn đề liên quan đến tổ chức, bãi nhiệm, khen thưởng và kỷ luật… của cán bộ, công nhân viên của đơn vị.  Đại diện công ty ký kết các hợp đồng với khách hàng.Nơi xét duyệt, thiết lập các chính sách và đề ra chiến lược hoạt động phát triển kinh doanh, đồng thời chịu trách nhiệm hoạt động kinh doanh của công ty.  Kế toán: 1 người có trình độ đại học và 1 người có trình độ cao đẳng là kế toán chuyên lo việc sổ sách, báo cáo tình hình hoạt động kinh doanh, báo cáo thuế, mức lương  Nhân viên văn phòng: có 2 người trình độ đại học và một cao đẳng. Họ là những người chuyên lập các kế hoạch kinh doanh, kế hoạch chiến lược để tìm hướng phát GVHD: Bùi Nguyễn Khá 11 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài triển cho công ty và quan hệ với khách hàng, tìm kiếm những đối tác kinh doanh cho công ty.  Nhân viên bán hàng: cả 6 đều có trình độ phổ thông, thực hiện công việc bán lẻ và giao hàng cho đối tác .  Nhân viên kỹ thuật: chịu trách nhiệm máy móc thiết bị công ty. GVHD: Bùi Nguyễn Khá 12 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài CHƯƠNG 2:PHÂN TÍCH BÁO CÁO TÀI CHÍNH 2.1. CƠ SỞ LÝ LUẬN CHUNG VỀ PHÂN TÍCH BÁO CÁO TÀI CHÍNH 2.1.1. Khái niệm và ý nghĩa phân tích báo cáo tài chính 2.1.1.1. Khái niệm Phân tích báo cáo tài chính vận dụng các công cụ và kỹ thuật phân tích vào các báo cáo tài chính, các tài liệu liên quan nhằm rút ra các ước tính và kết luận hữu ích cho các quyết định kinh doanh. Phân tích báo cáo tài chính là một công cụ sàng lọc khi chọn lựa các “ứng viên” đầu tư hay sát nhập và là công cụ dự báo các điều kiện và hậu quả về tài chính trong tương lai. Phân tích báo cáo tài chính là một công cụ chuẩn đoán bệnh, khi đánh giá các hoạt động đầu tư tài chính và kinh doanh và là công cụ đánh giá đối với các quyết định quản trị và quyết định kinh doanh khác. Phân tích báo cáo tài chính không chỉ là một quá trình tính toán các tỷ số mà còn là quá trình xem xét, kiểm tra, đối chiếu và so sánh số liệu về các kết quả hiện hành so với quá khứ nhằm đánh giá đúng thực trạng tài chính của doanh nghiệp, đánh giá những gì đã làm được, nắm vững tiềm năng, dự kiến những gì sẽ xảy ra, trên cơ sở đó kiến nghị các biện pháp để tận dụng triệt để các điểm mạnh, khắc phục các điểm yếu. Nói cách khác, phân tích báo cáo tài chính là cần làm sao cho các con số trên báo cáo đó “biết nói” để những người sử dụng chúng có thể hiểu rỏ tình hình tài chính của doanh nghiệp và các mục tiêu, các phương án hoạt động kinh doanh của những nhà quản lý các doanh nghiệp đó. 2.1.1.2. Ý nghĩa phân tích Hoạt động tài chính có mối quan hệ trực tiếp với hoạt động sản xuất kinh doanh. Do đó, tất cả các hoạt động sản xuất kinh doanh đều có ảnh hưởng đến tình hình tài chính của doanh nghiệp. Ngược lại, tình hình tài chính tốt hay xấu đều có tác động thúc đẩy hoặc kìm hãm đối với quá trình sản xuất kinh doanh. Các báo cáo tài chính phản ánh kết quả và tình hình thực hiện các mặt hoạt động của doanh nghiệp bằng các chỉ tiêu kinh tế. Những báo cáo này do kế toán soạn thảo định kỳ nhằm mục đích cung cấp thông tin về kết quả và tình hình tài chính của doanh nghiệp cho những người có nhu cầu sử dụng thông tin đó. Tuy nhiên, nhu cầu sử dụng GVHD: Bùi Nguyễn Khá 13 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài thông tin trên báo cáo tài chính của những người sử dụng rất khác nhau, phụ thuộc vào mục đích của họ:  Đối với nhà quản lý: Mối quan tâm của nhà quản lý là điều hành quá trình sản xuất kinh doanh sao cho hiệu quả nhằm mục đích đạt được lợi nhuận tối đa cho mình. Dựa trên cơ sở phân tích nhà quản lý có thể định hướng hoạt động, lập kế hoạch kinh doanh, kiểm tra tình hình thực hiện và điều chỉnh quá trình hoạt động cho tốt.  Đối với chủ sở hữu: Chủ sở hữu quan tâm đến lợi nhuận và khả năng trả nợ, sự an toàn của vốn bỏ ra, thông qua phân tích họ đánh giá hiệu quả hoạt động kinh doanh, đánh giá khả năng điều hành doanh nghiệp của nhà quản trị, từ đó có quyết định về nhân sự thích hợp.  Đối với các nhà tài trợ từ bên ngoài :Mối quan tâm của nhà tài trợ là khả năng trả nợ của doanh nghiệp, khả năng thanh toán của đơn vị. Phân tích tình hình tài chính của doanh nghiệp có tác dụng giúp họ đánh giá được mức độ rủi ro và có các quyết định về tài trợ.  Đối với các nhà đầu tư tương lai :Các nhà đầu tư tương lai quan tâm trước tiên là sự an toàn của lượng vốn đầu tư, tiếp đến là khả năng sinh lời khi đầu tư, thời gian hoàn vốn. Vì vậy họ cần các thông tin về tài chính, tình hình hoạt động kinh doanh, tiềm năng tăng trưởng của doanh nghiệp, họ tiến hành phân tích để đưa ra quyết định đầu tư đúng đắn.  Đối với cơ quan chức năng :Các cơ quan chức năng như cơ quan thuế tiến hành phân tích tình hình tài chính doanh nghiệp để xác định được mức thuế mà doanh nghiệp phải nộp. Cơ quan thống kê, thông qua phân tích tình hình tài chính để tổng hợp thành số liệu thống kê, chỉ số thống kê. 2.1.2. Nhiệm vụ, mục tiêu của phân tích báo cáo tài chính 2.1.2.1. Nhiệm vụ phân tích Nhiệm vụ phân tích báo cáo tài chính ở doanh nghiệp là căn cứ trên những nguyên tắc về tài chính doanh nghiệp để phân tích, đánh giá tình hình thực trạng và triển vọng hoạt động tài chính, vạch rõ những mặt tích cực và tồn tại của việc thu chi tiền tệ, xác định nguyên nhân và mức độ ảnh hưởng của các yếu tố. Trên cơ sở đó, đề ra các biện pháp tích cực nhằm nâng cao hơn nữa hiệu quả sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp. 2.1.2.2. Mục tiêu phân tích GVHD: Bùi Nguyễn Khá 14 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài Phân tích tình hình tài chính phải cung cấp đầy đủ các thông tin hữu ích cho các nhà đầu tư, các nhà cho vay và những người sử dụng thông tin tài chính khác để giúp họ có những quyết định đúng đắn khi ra các quyết định đầu tư, quyết định cho vay. Phân tích tình hình tài chính phải cung cấp cho các chủ công ty, các nhà đầu tư, các nhà cho vay và những người sử dụng thông tin khác trong việc đánh giá khả năng và tính chắc chắn của dòng tiền mặt vào ra và tình hình sử dụng có hiệu quả nhất vốn kinh doanh, tình hình và khả năng thanh toán của công ty. Phân tích tình hình tài chính phải cung cấp những thông tin về nguồn vốn chủ sở hữu, các khoản nợ, kết quả của quá trình hoạt động sản xuất kinh doanh, sự kiện và các tình huống làm biến đổi các nguồn vốn và các khoản nợ của các công ty. => Các mục tiêu phân tích ở trên có mối liên hệ mật thiết với nhau, nó góp phần cung cấp những thông tin nền tảng đặc biệt quan trọng cho quản trị doanh nghiệp ở các công ty cổ phần. 2.1.3. Tài liệu và phương pháp phân tích báo cáo tài chính 2.1.3.1. Tài liệu phân tích a. Bảng cân đối kế toán Bảng cân đối kế toán là báo cáo tài chính tổng hợp, phản ánh tổng quát toàn bộ giá trị tài sản hiện có và nguồn hình thành tài sản đó của doanh nghiệp tại một thời điểm nhất định. Bảng cân đối kế toán có ý nghĩa quan trọng trong công tác quản lý doanh nghiệp. Số liệu trên bảng cân đối kế toán cho biết toàn bộ giá trị tài sản hiện có của doanh nghiệp theo cơ cấu tài sản; nguồn vốn và cơ cấu hình thành các tài sản đó. Thông qua bảng cân đối kế toán có thể nhận xét, nghiên cứu và đánh giá khái quát tình hình tài chính của doanh nghiệp. Trên cơ sở đó, có thể phân tích tình hình sử dụng vốn vào quá trình sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp. Các thành phần của bảng cân đối kế toán gồm:  Phần tài sản: Phản ánh toàn bộ giá trị tài sản hiện có thuộc quyền quản lý và sử dụng của doanh nghiệp đến thời điểm lập báo cáo. Căn cứ vào số liệu này có thể đánh giá một cách tổng quát quy mô tài sản và kết cấu các loại vốn doanh nghiệp hiện có đang tồn tại dưới hình thái vật chất. Xét về mặt pháp lý, số lượng của các chỉ tiêu bên phần tài sản thể hiện số vốn đang thuộc quyền quản lý và sử dụng của doanh nghiệp. GVHD: Bùi Nguyễn Khá 15 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài  Phần nguồn vốn: Phản ánh những nguồn vốn mà doanh nghiệp quản lý và đang sử dụng vào thời điểm lập báo cáo. Về mặt kinh tế, khi xem xét phần nguồn vốn các nhà quản trị có thể biết trách nhiệm pháp lý của doanh nghiệp đối với tài sản đang quản lý và sử dụng ở doanh nghiệp. b. Bảng kết quả hoạt động kinh doanh: Báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh là một báo cáo tài chính tổng hợp, phản ánh tình hình và kết quả hoạt động kinh doanh trong kỳ của doanh nghiệp. Số liệu trên báo cáo này cung cấp những thông tin tổng hợp nhất về tình hình và kết quả sử dụng các tiềm năng về vốn, lao động, kỹ thuật và kinh nghiệm quản lý kinh doanh của doanh nghiệp. . 2.1.3.2. Phương pháp phân tích a. Phương pháp so sánh.  Khái niệm và nguyên tắc • Khái niệm: Là phương pháp xem xét một chỉ tiêu phân tích bằng cách dựa trên việc so sánh với một chỉ tiêu cơ sở (chỉ tiêu gốc). Đây là phương pháp đơn giản và được sử dụng nhiều nhất trong phân tích hoạt động kinh doanh cũng như trong phân tích và dự báo các chỉ tiêu kinh tế - xã hội thuộc lĩnh vực kinh tế vĩ mô. • Nguyên tắc so sánh: - Tiêu chuẩn so sánh: + Chỉ tiêu kế hoạch của một kỳ kinh doanh. + Tình hình thực hiện các kỳ kinh doanh đã qua. + Chỉ tiêu của các doanh nghiệp tiêu biểu cùng ngành. + Chỉ tiêu bình quân của nội ngành. + Các thông số thị trường. + Các chỉ tiêu có thể so sánh khác. - Điều kiện so sánh: Các chỉ tiêu so sánh được phải phù hợp về yếu tố không gian, thời gian; cùng nội dung kinh tế, đơn vị đo lường, phương pháp tính toán; quy mô và điều kiện kinh doanh. • Phương pháp so sánh GVHD: Bùi Nguyễn Khá 16 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài - Phương pháp số tuyệt đối: Là hiệu số của hai chỉ tiêu: chỉ tiêu kỳ phân tích và chỉ tiêu cơ sở. Ví dụ so sánh giữa kết quả thực hiện và kế hoạch hoặc giữa thực hiện kỳ này và thực hiện kỳ trước. - Phương pháp số tương đối:Là tỉ lệ phần trăm % của chỉ tiêu kỳ phân tích so với chỉ tiêu gốc để thể hiện mức độ hoàn thành hoặc tỉ lệ của số chênh lệch tuyệt đối so với chỉ tiêu gốc để nói lên tốc độ tăng trưởng. b.Phân tích theo chiều dọc Trong phân tích theo chiều dọc, tỷ lệ phần trăm được sử dụng để chỉ mối quan hệ của các bộ phận khác nhau so với tổng số trong báo cáo. Con số tổng cộng của một báo cáo sẽ được đặt là 100% và từng phần của báo cáo sẽ được tính tỷ lệ phần trăm so với con số đó. Báo cáo bao gồm kết quả tính toán của các tỷ lệ phần trăm trên được gọi là báo cáo quy mô chung. Phân tích theo chiều dọc có ích trong việc so sánh tầm quan trọng của các thành phần nào đó trong hoạt động kinh doanh và trong việc chỉ ra những thay đổi quan trọng về kết cấu của một năm so với năm tiếp theo ở báo cáo quy mô chung. Báo cáo quy mô chung thường được sử dụng để so sánh giữa các doanh nghiệp, cho phép nhà phân tích so sánh các đặc điểm hoạt động và đặc điểm tài trợ có quy mô khác nhau trong cùng ngành. 2.1.4. Phân tích khái quát báo cáo tài chính 2.1.4.1. Phân tích khái quát bảng cân đối kế toán a. Phân tích khái quát tình hình tài sản Phân tích khái quát tình hình tài sản là đánh giá tình hình tăng / giảm và biến động kết cấu của tài sản của doanh nghiệp. Qua phân tích tình hình tài sản sẽ cho thấy tài sản của doanh nghiệp nói chung, của từng khoản mục tài sản thay đổi như thế nào giữa các năm? Doanh nghiệp có đang đầu tư mở rộng sản xuất hay không? Tình trạng thiết bị của doanh nghiệp như thế nào? Doanh nghiệp có ứ động tiền, hàng tồn kho hay không?...  Phân tích tài sản ngắn hạn: Xem xét sự biến động của giá trị cũng như kết cấu các khoản mục trong tài sản ngắn hạn. Ở những doanh nghiệp khác nhau thì kết cấu tài sản ngắn hạn cũng khác nhau. Việc nghiên cứu kết cấu tài sản ngắn hạn giúp xác định trọng điểm quản lý tài sản ngắn GVHD: Bùi Nguyễn Khá 17 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài hạn từ đó tìm ra biện pháp nâng cao hiệu quả sử dụng tài sản trong từng điều kiện cụ thể. Tiền và các khoản tương đương tiền: So sánh tỷ trọng và số tuyệt đối của các tài sản tiền, qua đó thấy được tình hình sử dụng các quỹ, xem xét sự biến động các khoản tiền có hợp lý hay không. Phân tích chỉ tiêu tiền và các khoản tương đương tiền cho thấy khả năng thanh toán nhanh của doanh nghiệp. Xu hướng chung của tài sản tiền giảm được đánh giá là tích cực, vì không nên dự trữ tiền mặt và số dư tiền gửi ngân hàng quá lớn mà phải giải phóng nó, đưa vào sản xuất kinh doanh, tăng vòng quay vốn hoặc hoàn trả nợ. Nhưng ở mặt khác, sự gia tăng vốn bằng tiền làm tăng khả năng thanh toán nhanh của doanh nghiệp. Các khoản phải thu: là giá trị tài sản của doanh nghiệp bị các đơn vị khác chiếm dụng. Xem xét về tỷ trọng và số tuyệt đối cuối năm so với đầu năm và các năm trước. Các khoản phải thu giảm được đánh là tích cực. Tuy nhiên, cần chú ý rằng không phải lúc nào các khoản phải thu tăng lên cũng đánh giá là không tích cực. Chẳng hạn, trong trường hợp doanh nghiệp mở rộng các quan hệ kinh tế thì khoản này tăng lên là điều tất nhiên. Vấn đề đặt ra là xem xét số tài sản bị chiếm dụng có hợp lý hay không. Hàng tồn kho: Phân tích hàng tồn kho giúp cho doanh nghiệp có kế hoạch dự trữ thích hợp trong quá trình sản xuất kinh doanh. Hàng tồn kho tăng lên do qui mô sản xuất mở rộng, nhiệm vụ sản xuất tăng lên, trong trường hợp thực hiện tất cả các định mức dự trữ đánh giá hợp lý. Hàng tồn kho giảm do định mức dự trữ bằng các biện pháp tiết kiệm chi phí, hạ thấp giá thành, tìm nguồn cung cấp hợp lý…nhưng vẫn đảm bảo sản xuất kinh doanh thì được đánh giá là tích cực. Hàng tồn kho giảm do thiếu vốn để dự trữ vật tư, hàng hóa… được đánh giá không tốt.  Phân tích tài sản dài hạn: Tài sản dài hạn là nguồn lực được sử dụng để tạo ra thu nhập hoạt động trong một thời gian dài hơn một chu kỳ kinh doanh. Loại tài sản phổ biến nhất là tài sản hữu hình, chẳng hạn như bất động sản, nhà máy và thiết bị. Tài sản dài hạn cũng bao gồm tài sản vô hình như bản quyền, thương hiệu, bằng phát minh sáng chế, lợi thế thương mại và các nguồn tự nhiên khác. Đánh giá sự biến động về giá trị và kết cấu của các khoản mục cấu thành tài sản dài hạn để đánh giá tình hình đầu tư chiều sâu, tình hình cơ sở vật chất kỹ thuật, thể hiện năng lực sản xuất và xu hướng phát triển lâu dài của doanh nghiệp. GVHD: Bùi Nguyễn Khá 18 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài Tài sản cố định là các tài sản hữu hình dài hạn được sử dụng trong quá trình sản xuất, thương mại hoặc cung cấp dịch vụ để tạo ra doanh thu và dòng tiền đối với thời kỳ trên một năm. Xu hướng chung của quá trình phát triển sản xuất kinh doanh là tài sản cố định phải tăng về số tuyệt đối lẫn tỷ trọng vì điều này thể hiện quy mô sản xuất, cơ sở vật chất gia tăng, trình độ tổ chức sản xuất cao…Tuy nhiên không phải lúc nào tài sản cố định tăng lên đều đánh giá là tích cực, chẳng hạn như trường hợp đầu tư nhà xưởng, máy móc thiết bị quá nhiều nhưng lại thiếu nguyên liệu sản xuất, hoặc đầu tư nhiều nhưng không sản xuất do sản phẩm không tiêu thụ được. b. Phân tích khái quát tình hình nguồn vốn: Phân tích khái tình hình nguồn vốn là đánh giá tình hình tăng / giảm, kết cấu và biến động kết cấu của nguồn vốn của doanh nghiệp.Qua phân tích tình hình nguồn vốn sẽ cho thấy nguồn vốn của doanh nghiệp nói chung, của từng khoản mục nguồn vốn thay đổi như thế nào giữa các năm? Công nợ của doanh nghiệp tăng /giảm thay đổi như thế nào? Cơ cấu vốn chủ sở hữu biến động như thế nào?...  Phân tích nợ phải trả : Nợ ngắn hạn là các nghĩa vụ tài chính gắn liền với các nghĩa vụ thanh toán mà theo đó doanh nghiệp sẽ sử dụng các tài sản ngắn hạn tương ứng hoặc sử dụng các khoản nợ ngắn hạn khác để thanh toán. Nợ ngắn hạn có thời hạn thanh toán là dưới một năm hoặc trong một chu kỳ sản xuất kinh doanh. Nợ dài hạn là các nghĩa vụ tài chính mà doanh nghiệp không phải thanh toán trong thời hạn một năm hoặc trong chu kỳ hoạt động sản xuất kinh doanh. Một sự gia tăng của nợ phải trả sẽ đặt gánh nặng thanh toán lên tài sản ngắn hạn và dài hạn để duy trì hoạt động sản xuất kinh doanh. Tuy nhiên, nếu nợ phải trả tăng do doanh nghiệp mở rộng sản xuất kinh doanh (tài sản tăng tương ứng) thì biểu hiện này được đánh giá là tốt.  Phân tích vốn chủ sở hữu: Vốn chủ sở hữu do chủ doanh nghiệp và các nhà đầu tư góp vốn hoặc hình thành từ kết quả kinh doanh. Do đó, vốn chủ sở hữu được xem là trái quyền của chủ sở hữu đối với giá trị tài sản ròng của doanh nghiệp. Các doanh nghiệp có quyền chủ động sử dụng các loại nguồn vốn và các quỹ hiện có theo chế độ hiện hành. 2.1.4.2. Phân tích khái quát bảng báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh GVHD: Bùi Nguyễn Khá 19 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài Báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh là một báo cáo tài chính tổng hợp phản ánh kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh trong năm của doanh nghiệp. Nó bao gồm doanh thu bán hàng và các khoản chi phí của công ty trong thời gian hạch toán. a.Khái niệm doanh thu Ta có hai loại doanh thu:  Doanh thu bán hàng: Doanh thu bán hàng là tổng giá trị sản phẩm, hàng hóa, dịch vụ mà doanh nghiệp đã bán ra trong kỳ.  Doanh thu bán hàng thuần: Doanh thu bán hàng thuần bằng doanh thu bán hàng trừ các khoản giảm trừ, các khoản thuế, chỉ tiêu này phản ánh thuần giá trị hàng bán của doanh nghiệp trong kỳ báo cáo. b.Khái niệm chi phí Ta có ba loại chi phí chủ yếu sau:  Giá vốn hàng bán: là biểu hiện bằng tiền toàn bộ chi phí của doanh nghiệp để hoàn thành việc sản xuất và tiêu thụ một loại sản phẩm nhất định.  Chi phí bán hàng: gồm các chi phí phát sinh trong quá trình tiêu thụ sản phẩm, hàng hóa, dịch vụ, tiền lương, các khoản phụ cấp phải trả cho nhân viên bán hàng, tiếp thị, đóng gói sản phẩm, bảo quản, khấu hao TSCĐ, bao bì, chi phí vật liệu, chi phí mua ngoài, chi phí bảo quản, quảng cáo,…  Chi phí quản lý doanh nghiệp: Là những chi phí chi ra có liên quan đến việc tổ chức, quản lý, điều hành hoạt động sản xuất kinh doanh. Chi phí quản lý gồm nhiều loại: chi phí nhân viên quản lý, chi phí vật liệu, dụng cụ, khấu hao,… Đây là những khoản chi phí mang tính chất cố định, nên có khoản chi nào tăng lên so với kế hoạch là điều không bình thường, cần xem xét nguyên nhân cụ thể. c.Khái niệm về lợi nhuận Lợi nhuận là một khoản thu nhập thuần túy của doanh nghiệp sau khi đã khấu trừ mọi chi phí. Nói cách khác lợi nhuận là khoản tiền chênh lệch giữa doanh thu bán hàng và cung cấp dịch vụ trừ đi các khoản giảm trừ, giá vốn hàng bán, chi phí hoạt động, thuế. Bất kì một tổ chức nào cũng có mục tiêu để hướng tới, mục tiêu sẽ khác nhau giữa các tổ chức mang tính chất khác nhau. Mục tiêu của tổ chức phi lợi nhuận là công tác hành chính, xã hội, là mục đích nhân đạo, không mang tính chất kinh doanh. Mục tiêu của doanh nghiệp trong nền kinh tế thị trường nói đến cùng là lợi nhuận. Mọi hoạt động GVHD: Bùi Nguyễn Khá 20 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài của doanh nghiệp đều xoay quanh mục tiêu lợi nhuận, hướng đến lợi nhuận và tất cả vì lợi nhuận. Lợi nhuận của doanh nghiệp gồm có:  Lợi nhuận gộp: là lợi nhuận thu được của công ty sau khi lấy tổng doanh thu trừ đi các khoản giảm trừ như giảm giá hàng bán, hàng bán bị trả lại, thuế tiêu thụ đặc biệt, thuế xuất khẩu, và trừ giá vốn hàng bán.  Lợi nhuận thuần từ hoạt động kinh doanh: là lợi nhuận thu được từ hoạt động kinh doanh thuần của doanh nghiệp. Chỉ tiêu này phản ánh kết quả hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp trong kì báo cáo. Chỉ tiêu này được tính toán dựa trên cơ sở lợi nhuận gộp từ doanh thu bán hàng và cung cấp dịch vụ trừ chi phí bán hàng và chi phí quản lý doanh nghiệp phân bổ cho hàng hóa, dịch vụ đã cung cấp trong kì báo cáo.  Lợi nhuận từ hoạt động tài chính: phản ánh hiệu quả của hoạt động tài chính của doanh nghiệp. Chỉ tiêu này được tính bằng cách lấy thu nhập hoạt động tài chính trừ đi các chi phí phát sinh từ hoạt động này. Lợi nhuận từ hoạt động tài chính bao gồm: - Lợi nhuận từ hoạt động góp vốn liên doanh. - Lợi nhuận từ hoạt động đầu tư, mua bán chứng khoán ngắn hạn, dài hạn. - Lợi nhuận về cho thuê tài sản. - Lợi nhuận về các hoạt động đầu tư khác. - Lợi nhuận về chênh lệch lãi tiền gửi ngân hàng và lãi tiền vay ngân hàng. - Lợi nhuận cho vay vốn. - Lợi nhuận do bán ngoại tệ.  Lợi nhuận khác: là những khoản lợi nhuận doanh nghiệp không dự tính trước hoặc có dự tính trước nhưng ít có khả năng xảy ra. Những khoản lợi nhuận khác có thể do chủ quan đơn vị hoặc do khách quan đưa tới. Thu nhập bất thường của doanh nghiệp bao gồm: - Thu về nhượng bán, thanh lý tài sản cố định. - Thu tiền phạt vi phạm hợp đồng. - Thu từ các khoản nợ khó đòi đã xử lý, xóa sổ. - Thu các khoản nợ không xác định được chủ. - Các khoản thu nhập kinh doanh của những năm trước bị bỏ sót hay lãng quên ghi sổ kế toán năm nay mới phát hiện ra… GVHD: Bùi Nguyễn Khá 21 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài Các khoản thu trên sau khi trừ đi các khoản tổn thất có liên quan sẽ là lợi nhuận bất thường. 2.1.4.3. Phân tích báo cáo tài chính thông qua các tỷ số tài chính Tỷ số tài chính là giá trị biểu hiện mối quan hệ hai hay nhiều số liệu tài chính với nhau. Các tỷ số tài chính được thiết lập để đo lường những đặc điểm cụ thể về tình trạng và hoạt động tài chính của doanh nghiệp,chúng có thể được phân chia thành các loại như sau:  Tỷ số khả năng thanh toán  Tỷ số cơ cấu tài chính  Tỷ số hoạt động  Tỷ số lợi nhuận  Phân tích tài chính Dupont 2.2.Phân tích tình hình chung của công ty TNHH một thành viên Tiền Tài 2.2.1.Phân tích bảng cân đối kế toán Bảng cân đối kế toán là một phương pháp kế toán, là một báo cáo tài chính tổng hợp phản ảnh một cách tổng quát toàn bộ giá trị tài sản hiện có và nguồn vốn hình thành tài sản đó của doanh nghiệp tại một thời điểm nhất định. 2.2.1.1.Tài sản ngắn hạn Tài sản ngắn hạn là những tài sản của đơn vị có thời gian sử dụng, luân chuyển hoặc thu hồi ngắn (trong vòng 12 tháng hoặc trong 1 chu kỳ kinh doanh). GVHD: Bùi Nguyễn Khá 22 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài Bảng 2.1.Tài sản ngắn hạn của công ty qua 2 năm (ĐVT: Đồng) Năm 2013 Năm 2014 so với năm Năm 2014 2013 Tỷ CHỈ TIÊU Số tiền Tỷ trọng Số tiền trọng (%) A. TÀI SẢN NGẮN HẠN I. Tiền và các tài khoản tương đương tiền. II. Đầu tư tài chính ngắn hạn. III. Các khoản phải thu ngắn hạn. IV. Hàng tồn kho V. Tài sản ngắn hạn khác. Tỷ Số tiền (%) trọng (%) 37,647,438,369 94.87 57,722,734,915 95.42 20,075,296,546 0.55 563,391,963 1.42 387,389,619 0.64 -176,002,344 -0.78 - - - - - - 24,316,766,057 61.27 45,444,893,226 75.12 21,128,127,169 13.85 12,132,246,546 30.57 14,557,994,853 24.07 2,425,748,307 -6.51 635,033,803 1.60 332,157,217 0.55 -302,876,586 -1.05 Tình hình tài sản ngắn hạn của công ty qua 2 năm như sau:  Tiền năm 2014 đạt 387,389,619 đồng so với năm 2013 là 563,391,969 đồng tương ứng giảm 176,002,344 đồng tức là tỷ trọng giảm từ 1.42% xuống 0.64% tương ứng giảm 0.78%.  Phải thu ngắn hạn năm 2014 là 45,444,893,226 đồng so với năm 2013 là 24,316,766,057 đồng tương ứng tăng 21,128,127,169 đồng tức tỷ trọng tăng từ 61.27% lên 75.12% tương ứng tăng 13.85%  giá trị tài sản ngắn hạn công ty có tăng 13.07%. 2.2.1.2.Tài sản dài hạn Tài sản dài hạn là những tài sản của đơn vị có thời gian sử dụng, luân chuyển hoặc thu hồi dài (hơn 12 tháng hoặc trong nhiều chu kỳ kinh doanh) và có giá trị lớn (từ 10 triệu đồng trở lên). Qui định về giá trị có thể thay đổi theo từng quốc gia và từng thời kỳ khác nhau. Bảng 2.2.Tài sản dài hạn của công ty qua 2 năm GVHD: Bùi Nguyễn Khá 23 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài (ĐVT: Đồng) Năm 2013 Chỉ tiêu Số tiền B. TÀI SẢN DÀI HẠN I- Các khoản phải thu dài hạn. II- Tài sản cố định. III. Bất động sản đầu tư III. Các khoản đầu tư tài chính dài hạn IV. Tài sản dài hạn khác. 2,037,560,821 2,037,560,821 Số tiền Tỷ trọng (%) Năm 2014 so với năm 2013 Tỷ Số tiền trọng (%) 2,771,024,438 4.58 733,463,617 -0.55 - - - - Năm 2014 Tỷ trọng (%) 5.13 5.13 2,136,795,503 3.53 99,234,682 -1.60 - - - - - - - - - - - - - - -2,365,771,065 -3.91 -2,365,771,065 -3.91 Tình hình tài sản dài hạn của công ty qua 2 năm như sau:  Tài sản cố định năm 2014 2,136,795,503 đồng so với năm 2013 là 2,037,560,821 đồng tương ứng tăng 99,234,682 đồng nhưng tỷ trọng giảm từ 5.13% xuống 3.53% tương ứng giảm 1.60%.  giá trị công ty tăng nhưng thực tế công ty đầu tư nhiều loại hình và đa dạng hoá loại hình đầu tư giá trị công ty này về sau gặp rủi ro hơn.  Tài sản dài hạn năm 2014 là -2,365,771,065 đồng so với năm 2013 là 0 đồng tương ứng giảm -2,365,771,065 đồng, tức tỷ trọng giảm từ 0% xuống -3.91% tương ứng giảm -3.91%.  giá trị tài sản của công ty giảm 5.51% Kết luận: Tình hình tài sản của công ty thể hiện qua 2 năm như sau: giá trị tài sản ngắn hạn công ty tăng 13.07%, giá trị tài sản của công ty giảm 5.51%tài sản công ty tăng  công ty đầu tư ngắn hạn lẫn dài hạn, mua ngắn hạn nhiều hơn dài hạn. GVHD: Bùi Nguyễn Khá 24 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài 2.2.1.3.Cơ cấu nguồn vồn Bảng 2.3: Cơ cấu nguồn vốn của công ty qua 2 năm (ĐVT: Đồng) Năm 2013 CHỈ TIÊU A. NỢ PHẢI TRẢ I. Nợ ngắn hạn. II. Nợ dài hạn. B. VỐN CHỦ SỞ HỮU I. Vốn chủ sở hữu. Năm 2014 Số tiền Tỷ trọng (%) 32,230,202,174 81.22 52,846,814,329 87.36 21,230,202,174 11,000,000,000 53.50 27.72 34,230,202,174 18,616,612,155 56.58 28,380,202,174 30.77 7,616,612,155 7,454,797,016 18.78 7,646,945,024 12.64 192,148,008 -6.14 7,454,797,016 18.78 7,646,945,024 12.64 646,945,024 -6.14 II. Nguồn kinh phí và quỹ khác. - Số tiền - - Tỷ trọng (%) Năm 2014 so với năm 2013 Tỷ Số tiền trọng (%) 31,616,612,15 5 6.14 - - 3.09 3.06 - Tình hình nguồn vốn của công ty thể hiện qua 2 năm như sau:  Nợ phải trả:  Nợ ngắn hạn năm 2014 là 34,230,202,174 đồng so với năm 2013 là 21,230,202,174 đồng tương ứng tăng 28,380,202,174 đồng tức tỷ trọng tăng từ 53.50% lên 56.58% tương ứng tăng là 3.09%.  Nợ dài hạn năm 2014 là 18,616,612,155 đồng so với năm 2013 là 11,000,000,000 đồng tương ứng tăng 7,616,612,155 đồng tức tỷ trọng tăng từ 27.72% lên 30.77% tương ứng tăng 3.06%.  Nợ phải trả của công ty tăng 6.15%.  Vốn chủ sở hữu:  Vốn chủ sở hữu năm 2014 là 7,646,945,024 đồng so với năm 2013 là 7,454,797,016 đồng tương ứng giảm 646,945,024 đồng tức tỷ trọng giảm 18.78% xuống 12.64% tương ứng giảm 6.14%  Vốn chủ sở hữu của công ty giảm 6.14%. 2.2.2.Bảng báo cáo tài chính GVHD: Bùi Nguyễn Khá 25 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài Báo cáo tài chính là những báo cáo được lập dựa vào phương pháp kế toán tổng hợp số liệu từ sổ sách kế toán theo các chỉ tiêu tài chính phát sinh tại những thời điểm hay thời kỳ nhất định. Các báo cáo tài chính phản ánh một cách hệ thống tình hình tài sản của đơn vị tại những thời điểm, kết quả hoạt động kinh doanh và tình hình sử dụng vốn trong những thời kỳ nhất định. Đồng thời giải trình giúp cho các đối tượng sử dụng thông tin tài chính nhận biết được thực trạng tài chính, tình hình sản xuất kinh doanh của đơn vị đề ra các quyết định phù hợp. Bảng 2.4. Báo cáo tài chính của công ty qua 2 năm (ĐVT: Đồng) Chỉ tiêu Năm 2013 1. Doanh thu bán hàng và cung cấp dịch vụ. 2. Các khoản giảm trừ doanh thu 3. Doanh thu thuần về bán hàng và cung cấp dịch vụ 4. Giá vốn hàng bán 5. Lợi nhuận gộp về bán hàng và cung cấp dịch vụ 6. Doanh thu hoạt động tài chính 7. Chi phí tài chính. - Trong đó: chi phí lãi vay Năm 2014 so với năm 2013 Năm 2014 135,380,487,651 180,556,080,985 33.37 24,454,545 31,545,454 29.0 135,356,033,106 180,524,535,531 33.37 130,496,076,706 173,995,364,393 33.33 4,859,956,400 6,529,171,138 34.35 - - - 8. Chi phí bán hàng 2,907,401,192 3,799,608,123 30.69 9. Chi phí quản lý doanh nghiệp 10. Lợi nhuận thuần từ hoạt động kinh doanh 11. Thu nhập khác. 12. Chi phí khác. 1,991,163,876 2,467,834,685 23.94 -38,608,668 261,728,330 777.90 269,377,561 - 50,143,904 - -81.39 - 13. Lợi nhuận khác 14. Tổng lợi nhuận kế toán trước thuế 15. Chi phí thuế TNDN hiện hành 269,377,561 50,143,904 -81.386 230,768,893 266,872,234 15.64 64,615,290 74,724,226 15.64 - - - 166,153,603 192,148,008 15.64 - - - 16. Chi phí thuế TNDN hoãn lại 17. Lợi nhuận sau thuế thu nhập doanh nghiệp 18. Lãi cơ bản trên cổ phiếu 2.2.2.1.Phân tích tình hình doanh thu của công ty qua 2 năm GVHD: Bùi Nguyễn Khá 26 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài Doanh thu là toàn bộ tiền bán hàng, tiền cung cấp dịch vụ, bao gồm cả tiền, phụ thu, phụ trội mà doanh nghiệp được hưởng, không phân biệt đã thu được tiền hay chưa. Doanh thu thuần năm 2014 là 180,524,535,531đồng so với năm 2013 là 135,356,033,106 đồng tăng 33.37%. Doanh thu tăng là do cơ sở hạ tầng địa bàng thành phố, các tuyến đường quốc lộ nối liền các tỉnh được nâng cấp và trùng tu, thuận tiện cho việc vận chuyển hàng hoá về các tuyến huyện ,xã và thị trấn. Bảng 2.5.Tổng doanh thu của công ty qua 2 năm (ĐVT: Đồng) Chỉ tiêu 1.DT thuần bán hàng 2.DT khác Tổng doanh thu Năm 2013 Năm 2014 so với năm 2013 Tỷ Số tiền trọng(%) Năm 2014 135,356,033,106 180,524,535,531 45,168,502,425 269,377,561 50,143,904 -219,233,657 135,625,410,667 180,574,679,435 44,949,268,768 33.37 -81.39 33.14 Ta thấy tổng doanh thu của công ty tăng đều qua các năm: Tổng doanh thu năm 2014 là 180,574,679,435 đồng so với năm 2013 là 135,625,410,667 đồng tương ứng tăng với mức tuyệt đối là 44,949,268,768 đồng, với tỷ lệ là 33,14%. Doanh thu từ hoạt động khác giảm 81,39% với mức tuyệt đối là 219,233,657 đồng so với năm 2013. Doanh thu từ hoạt động bán hàng và cung cấp dịch vụ lại tăng với mức tuyệt đối là 45,168,502,425 đồng, tương ứng với 33,37%. Doanh thu từ hoạt động bán hàng và cung cấp dịch vụ góp phần chủ yếu làm cho tổng doanh thu năm 2014 tăng so với năm 2013. Nhờ công ty tiếp tục duy trì mối quan hệ làm ăn với thị trường, mặt khác cũng do xây dựng nhà ở của người dân tăng cao . 2.2.2.2.Phân tích chi phí qua 2 năm Chi phí là một trong những yếu tố có ảnh hưởng trực tiếp đến lợi nhuận của công ty. Mỗi một sự tăng, giảm của chi phí sẽ dẫn đến sự tăng, giảm của lợi nhuận. Do đó, chúng ta cần xem xét tình hình thực hiện chi phí một cách hết sức cẩn thận để hạn chế sự gia tăng và có thể giảm các loại chi phí đến mức thấp nhất. Điều này đồng nghĩa với việc làm tăng lợi nhuận, nâng cao hiệu quả hoạt động của công ty. GVHD: Bùi Nguyễn Khá 27 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài a.Giá vốn hàng bán Giá vốn hàng bán: là biểu hiện bằng tiền toàn bộ chi phí của doanh nghiệp để hoàn thành việc sản xuất và tiêu thụ một loại sản phẩm nhất định. Tình hình chi phí của công ty có chiều hướng tăng cao. Năm 2013, giá vốn hàng bán của công ty là 135,356,033,106 đồng, sang năm 2014 tăng 173,995,364,393 đồng với tỷ lệ 33.33%. Nguyên nhân giá vốn giảm hay tăng là tuỳ thuộc vào sản lượng tiêu thụ. Ngoài ra, giá vốn hàng bán là nhân tố mà công ty khó có thể chủ động, phụ thuộc vào sự biến động của thị trường. Do đó, công ty cần phải tính toán thật kỹ về thời điểm, số lượng cần đặt hàng, lượng hàng tồn kho, chi phí vận chuyển như thế nào cho hợp lý để không làm chi phí này tăng cao làm ảnh hưởng đến lợi nhuận của Công ty. b.Chi phí bán hàng Chi phí bán hàng: gồm các chi phí phát sinh trong quá trình tiêu thụ sản phẩm, hàng hóa, dịch vụ, tiền lương, các khoản phụ cấp phải trả cho nhân viên bán hàng, tiếp thị, đóng gói sản phẩm, bảo quản, khấu hao TSCĐ, bao bì, chi phí vật liệu, chi phí mua ngoài, chi phí bảo quản, quảng cáo,… GVHD: Bùi Nguyễn Khá 28 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài Bảng 2.6. Chi phí bán hàng của công ty qua 2 năm (ĐVT: Đồng) Năm 2013 Chỉ tiêu Chi phí nhân viên Chi phí vật liệu Chi phí công cụ dụng cụ Chi phí khuyến mãi Chi phí dịch vụ mua ngoài Chi phí vận chuyển, bốc xếp Chi phí mặt bằng, kho bãi Chi phí khác Tổng cộng Năm 2014 Số tiền TT (%) 1,042,900,000 35.87 1,504,900,000 39.61 462,000,000 44.30 138,564,570 4.77 157,346,257 4.14 18,781,687 13.55 179,142,789 6.16 173,498,124 4.57 -5,644,665 -3.15 309,264,900 10.64 373,125,400 9.82 63,860,500 20.65 20,540,490 0.71 26,135,420 0.69 5,594,930 27.24 99,451,000 3.42 126,134,252 3.32 26,683,252 26.83 1,009,776,000 107,761,443 2,907,401,192 34.73 3.71 100 1,359,000,000 79,468,670 3,799,608,123 35.77 2.09 100 Số tiền TT (%) Năm 2014 so với năm 2013 TT Số tiền (%) 349,224,000 34.58 -28,292,773 -26.26 892,206,931 30.69 Năm 2014, chi phí bán hàng tăng 892.206.931 đồng, tương ứng với 30,69% so với năm 2013. . Tuy nhiên thì sự gia tăng này chủ yếu là do hàng hóa của công ty được tiêu thụ mạnh nên đẩy chi phí bán hàng lên cao. Chi phí chiếm tỷ trọng cao nhất chi phí nhân viên, nó chiếm tỷ trọng khá cao trong chi phí bán hàng. Năm 2013, chi phí nhân viên là 1,042,900,000 đồng sang năm 2014, chi phí này lên tới 1,504,900,000 đồng tương ứng tăng 462.000.000 đồng. Chi phí nhân viên tăng là do công ty mở rộng kinh doanh, chính sách giữ nhân viên của công ty và khuyến khích họ làm việc, đồng thời cũng để đảm bảo cuộc sống cho nhân viên (lạm phát tăng cao làm cho giá cả đời sống công nhân viên không ổn định) nên công ty dùng biện pháp tăng lương. Ngoài chi phí nhân viên chúng ta cần xét đến chi phí kho bãi là chi phí mặt bằng, kho bãi chiếm đến 43,81%. Chi phí mặt bằng, kho bãi bao gồm các khoản chi phí thuê mặt bằng, chi phí thuê kho.Năm 2013, chi phí mặt bằng, kho bãi tăng 119,776,000 đồng và năm 2014 chi phí này tăng 349,224,000 đồng so với 2013. Sở dĩ chi phí này tăng cao GVHD: Bùi Nguyễn Khá 29 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài là do chi phí thuê mặt bằng tăng, vì giá mặt bằng Cà Mau điều tăng (do nên kinh tế Cà Mau ngày càng phát triển, và có nhiều chính sách nhằm thu hút vốn đầu tư của các doanh nghiệp trong nước và ngoài nước cho nên nhu về mặt bằng tăng cao nên đẩy giá cho thuê tăng lên). Năm 2014, chi phí mặt bằng, kho bãi tăng là do công ty mở rộng kinh doanh so với 2013 nên làm cho chi phí này tăng một lượng đột biến. Chi phí khuyến mãi là chí phí chiếm tỷ trọng cao thứ 3 trong khoản mục này. Năm 2014 là 373,125,400 đồng so với năm 2013 là 309,264,900 đồng tương ứng tăng 63.860.500 đồng với tỉ lệ 20.65% chi phí này tăng qua các năm là do doanh thu bán hàng tăng qua các năm, khối lượng vật liệu tiêu thụ nhiều, công ty tăng lượng hàng khuyến mãi kèm theo cho khách hàng cũng tăng. Khoản chi phí vật liệu tăng chứng tỏ lượng vật tư bán ra ngày càng tăng. Năm 2014, chi phí vật liệu là 157,346,257đồng so với năm 2013 là 138,564,570 đồng tương ứng tăng 18,781,687 đồng tăng 13,55%. Chi phí dịch vụ mua ngoài và chi phí vận chuyển, bốc xếp nhìn chung điều tăng qua các năm. Vì chi phí dịch vụ mua ngoài khoản chi phục vụ cho bán hàng (như điện, nước, điện thoại…), chi phí này tăng là do công ty mở rộng thị trường , đồng thời do sản lượng tiêu thụ tăng. Ngoài ra, chi phí vận chuyển, bốc xếp năm 2013 là 99,451,000 đồng sang năm 2014 là 126,134,252 đồng tương ứng tăng 26,683,252 đồng tức là tăng 26.83% so với năm 2013.Nguyên nhân là do sản lượng tiêu thụ tăng nên chi phí này tăng theo. Chỉ có chi phí công cụ dụng cụ và chi phí khác tỷ lệ giảm trong năm 2014 giảm 5.644.665 đồng giảm 3,15% năm 2013. Còn chi phí khác năm 2014 giảm 28.292.773 đồng giảm 26,26% so với năm 2013, chi phí này giảm là do công ty có biện pháp tiết kiệm được những khoản không cần thiết (chẳng hạn như: trong chi phí khác có một phần là chi vào việc photo để giảm khoản chi này công ty dùng biện pháp là mua một máy photo để phục vụ nhu cầu này). c.Chi phí quản lý doanh nghiệp Chi phí quản lý doanh nghiệp: Là những chi phí chi ra có liên quan đến việc tổ chức, quản lý, điều hành hoạt động sản xuất kinh doanh. Chi phí quản lý gồm nhiều loại: chi phí nhân viên quản lý, chi phí vật liệu, dụng cụ, khấu hao,… Đây là những khoản chi phí mang tính chất cố định, nên có khoản chi nào tăng lên so với kế hoạch là điều không bình thường, cần xem xét nguyên nhân cụ thể. GVHD: Bùi Nguyễn Khá 30 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài Bảng 2.7. Chi phí quản lý doanh nghiệp của công ty qua 2 năm (ĐVT: Đồng) Năm 2013 Chỉ tiêu Số tiền Chi phí nhân viên Năm 2014 TT (%) TT (%) Số tiền 354,246,000 17.79 Chi phí vật liệu 95,854,351 4.81 97,946,185 Chi phí công cụ 83,456,124 4.19 95,485,218 Chi phí khấu hao 347,464,512 17.45 Thuế phí và lệ phí 13,400,000 0.67 Chi phí dự phòng Chi phí dịch vụ mua ngoài 743,131,450 143,464,274 7.21 177,648,931 Chí phí khác 210,138,165 10.55 Cộng 1,991,154,876 376,480,364 15.26 Năm 2014 so với năm 2013 TT Số tiền (%) 22,234,364 6.28 3.97 2,091,834 2.18 3.87 12,020,094 14.41 406,145,453 16.46 58,680,941 16.89 0.57 697 5.20 37.32 1,057,441,500 42.86 314,310,050 42.30 7.2 34,184,657 23.83 242,140,034 9.81 32,001,869 15.23 100 2,467,384,685 100 475,524,506 23.92 14,097,000 Năm 2014 chi phí quản lý doanh nghiệp là 2,467,384,685 đồng so với năm 2013 là 1,991,154,876 đồng tương ứng tăng 475,524,506 đồng tức tăng 23.92%. Nguyên nhân chi phí quản lý doanh nghiệp cao là do các khoản dự phòng về trợ cấp mất việc làm cao nên đã đẩy chi phí quản lý doanh nghiệp lên cao do có sự thay đổi về nhân sự. Chi phí dự phòng năm 2014 là 1,057,441,500 đồng so với năm 2013 là 743,131,450 đồng tương ứng tăng 314,310,050 đồng tức 42.30%. Nguyên nhân là vì trình độ nhân viên ngày được nâng cao nên khoản dự phòng này cũng phải cao nhằm giảm rủi ro thấp nhất đến mức có thể nếu có nhân viên bỏ việc. Chi phí nhân viên chiếm tỷ trọng tương đối trong chi phí quản lý doanh nghiệp. Do có sự thay đổi về số lượng cán bộ công nhân viên nên chi phí nhân viên đều tăng qua các năm. Năm 2013, tiền lương trả cho cán bộ công nhân viên là 354,246,000 đồng sang năm 2014 là 376,480,364 đồng tương ứng tăng 22.234.364 đồng tương đương 6.28%. Mức chi trả cho cán bộ công nhân viên tăng qua các năm chứng tỏ công ty đã ngày càng quan tâm đến đời sống cán bộ công nhân viên, đồng thời khuyến khích họ làm việc nhằm nâng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh. Chi phí dịch vụ mua ngoài tăng qua các năm. Năm 2014 là 177,648,931 đồng so với năm 2013là 143,464,274 đồng chi phí này tăng 34.184.657 đồng với tỉ lệ là 23.83%, GVHD: Bùi Nguyễn Khá 31 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài điều này thể hiện công ty đã sử dụng tiết kiệm và do giá điện, nước tăng nên chi phí này tăng. Chi phí khấu hao tài sản cố định năm 2013 là 347,464,512 đồng sang năm 2014 là 406,145,453 đồng tương ứng tăng 58,680,941 đồng tức 16.89%. Nguyên nhân làm cho chí phí này tăng là do công ty trang bị thêm một số xe mới vận chuyển, và mua mới các vật dụng văn phòng (như laptop, văn phòng,...) nhằm khuyến khích nhân viên làm việc ngày càng tốt hơn. Chi phí vật liệu và chi phí công cụ dụng cụ: hai loại chi phí này nhìn chung đều tăng qua các năm. Do công ty luôn trang bị cho cán bộ công nhân viên có đầy đủ những vật liệu và công cụ dụng cụ khi làm việc như trang bị máy fax, văn phòng phẩm,… Công ty thường xuyên giao dịch với các khách hàng, mà sản lượng tăng qua các năm nên lượng giao dịch ngày càng nhiều, sử dụng khối lượng văn phòng phẩm nhiều nên các chi phí này tăng qua các năm. 2.2.2.3.Phân tích lợi nhuận của công ty qua 2 năm Lợi nhuận là một chỉ tiêu tổng hợp để đánh giá hiệu quả hoạt động kinh doanh của công ty. Lợi nhuận có thể hữu hình như: tiền, tài sản… và vô hình như uy tín của công ty đối với khách hàng và phần trăm thị trường mà công ty chiếm được. Phân tích chung tình hình lợi nhuận là đánh giá sự biến động của toàn công ty, của từng bộ phận lợi nhuận giữa kỳ này so với kỳ trước, nhằm thấy khái quát tình hình lợi nhuận và những nguyên nhân ban đầu ảnh hưởng đến tình hình trên. Tổng thu nhập sau thuế = Tổng thu nhập trước thuế - Thuế và đuợc hình thành từ 3 khoản lợi nhuận sau: lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh, hoạt động tài chính, lợi nhuận khác. Doanh thu thuần năm 2013 là 135,356,033,106 đồng sang năm 2014 là 180,524,535,531 đồng, doanh thu thuần tăng 45.168.502.425 đồng tương đương với 33,37%. Điều này cho thấy quy mô kinh doanh của công ty đuợc gia tăng để đáp ứng mức độ tiêu thụ ngày càng tăng của thị trường. Đến năm 2014 so với 2013, tốc độ tăng của doanh thu thuần vẫn cao hơn tốc độ tăng của giá vốn hàng bán (33,37% so với 33,33%). Nhưng sự chênh lệch này không cao lắm (tốc độ tăng của giá vốn hàng bán thấp hơn tốc độ tăng của doanh thu là 0,04%). Lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh là khoản chênh lệch từ lãi gộp trừ đi chi phí bán hàng và chi phí quản lý. GVHD: Bùi Nguyễn Khá 32 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài Năm 2014, chi phí bán hàng tăng 30,69% tương đương với 892.206.931 đồng và chi phí quản lý tăng 23,94% tương đương 476.670.809 đồng trong khi đó lãi gộp tăng 1.669.214.739 đồng tương đương 34,35% so với năm 2013 nên làm cho lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh tăng 777,90% tương đương với 300.336.998 đồng. Lợi nhuận hoạt động kinh doanh là thành phần chủ yếu trong tổng lợi nhuận của công ty, qua 2 năm đã tăng với tỉ lệ đáng kể, năm 2014 so với 2013, lợi nhuận đã tăng rất nóng với tỉ lệ 777,90%. Đó là do công ty, mở rộng qui mô sản xuất đồng thời tìm kiếm được nhiều thị trường mới nên đã làm lợi nhuận tăng đáng kể. Tóm lại, nhìn chung hiệu quả hoạt động kinh doanh của công ty qua 2 năm đạt hiệu quả tương đối cao, biểu hiện là lợi nhuận sau thuế qua các năm. Tuy nhiên sự gia tăng này chưa đồng đều giữa các khoản mục lợi nhuận, lợi nhuận của công ty chủ yếu là do hoạt động kinh doanh đem lại. Qua phân tích chúng ta thấy rằng công ty cần có biện pháp làm hạn chế các chi phí bán hàng và quản lý một cách hợp lý để tăng lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh, đồng thời cũng làm giảm đi gánh nặng chung cho công ty. Tuy nhiên, sự đánh giá tình hình lợi nhuận thông qua sự so sánh như thế thì không thể đánh giá chính xác hiệu quả hoạt động kinh doanh của công ty, vì kết quả cuối cùng chịu ảnh hưởng của nhiều nhân tố. Chính vì vậy mà trong việc phân tích lợi nhuận, chúng ta phải sử dụng các chỉ tiêu đánh giá lợi nhuận để thấy được qui mô kinh doanh, hiệu quả sử dụng vốn của công ty. 2.3.Phân tích các chỉ số tài chính 2.3.1.Phân tích khả năng thanh toán 2.3.1.1.Tỷ số thanh toán nhanh Tài sản ngắn hạn – Tồn kho (Lần) Nợ ngắn hạn Bảng 2.8:Tỷ sồ thanh toán nhanh (ĐVT: Đồng) Chỉ tiêu Tài sản ngắn hạn GVHD: Bùi Nguyễn Khá 2013 2014 Chênh lệch 37,647,438,369 57,722,734,915 20,075,296,546 33 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài Tồn kho Nợ ngắn hạn 12,132,246,546 14,557,994,853 2,425,748,307 21230202174 Tỷ số thanh toán nhanh (lần) 34230202174 13000000000 1.202 1.261 0.059 Biểu đồ 2.1.Thể hiện tài sản ngắn hạn, hàng tồn kho, nợ ngắn hạn qua 2 năm Hệ số này cho biết khả năng thanh khoản của doanh nghiệp, hàng tồn kho không được đưa vào để tính toán, mặc dù hàng tồn kho cũng là 1 loại tài sản lưu động, tính thanh khoản của nó kém và cần một thời gian nhất định mới có thể chuyển đổi thành tiền. Năm 2014, tỷ số thanh toán nhanh là 1.261 (lần) so với năm 2013 là 1.202 (lần) tương ứng tăng 0.059 (lần). Dựa vào biểu đồ 2.1 ta thấy nguyên nhân làm cho khả năng thanh toán nhanh tăng là năm 2014, tài sản ngắn hạn tăng 20,075,296,546 đồng, hàng tồn kho tăng 2,425,748,307 đồng và tốc độ nợ ngắn hạn tăng 28,380,202,174 đồng so với năm 2013 nên dẫn đến khả năng thanh toán nhanh tăng. Tỷ số này càng cao thì khả năng thanh toán nợ càng lớn, tỷ số này thường biến động từ 0,5 - 1 lần thì có thể đảm bảo trả nợ khi đến hạn, nếu nhỏ hơn 0,5 thì doanh nghiệp sẽ gặp khó khăn trong việc thanh toán nợ lúc cần thiết. Khả năng thanh toán nhanh của công ty tăng qua các năm cho thấy tình hình thanh toán của công ty ngày càng vững chắc tạo được niềm tin đối với nhà cung cấp vốn và cũng thuận lợi hơn cho công ty trong việc vay vốn để mở rộng kinh doanh. GVHD: Bùi Nguyễn Khá 34 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài 2.3.1.2.Tỷ số thanh toán ngắn hạn. Tài sản ngắn hạn Nợ ngắn hạn Bảng 2.9: Tỷ số thanh toán ngắn hạn (ĐVT: Đồng) Chỉ tiêu Tài sản ngắn hạn Nợ ngắn hạn Tỷ số thanh toán ngắn hạn(lần) Năm 2013 37,647,438,369 21,230,202,174 1.773 Năm 2014 Chêch lệch 57,722,734,915 20,075,296,546 34,230,202,174 13,000,000,000 1.686 -0.087 Biểu đồ 2.2 Thể hiện tài sản ngắn hạn và nợ ngắn hạn Tỷ số thanh toán nợ ngắn hạn là công cụ đo lường khả năng thanh toán hiện thời của công ty là cao hay thấp. Hệ số này tăng lên có thể tình hình tài chính được cải thiện tốt hơn, hoặc có thể là do hàng tồn kho ứ đọng… Tỷ số này càng cao thì khả năng thanh toán nợ càng lớn, tỷ số này thường biến động từ 0,5 - 1 lần thì có thể đảm bảo trả nợ khi đến hạn, nếu nhỏ hơn 0,5 thì doanh nghiệp sẽ gặp khó khăn trong việc thanh toán nợ lúc cần thiết. Năm 2014, tỷ số thanh toán ngắn hạn là 1.686 (lần) so với năm 2013 là 1.773 (lần) tương ứng giảm 0.087 (lần). Tuy hệ số thanh toán ngắn hạn giảm nhưng vẫn nắm trong vòng an toàn.Hệ số này cho thấy tình hình thanh toán nợ của công ty là khả quan. GVHD: Bùi Nguyễn Khá 35 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài Tỷ số thanh toán nợ ngắn hạn giảm nguyên nhân do (sơ đồ 2.2) tốc độ tăng trưởng của tài sản ngắn hạn (20,075,296,564 đồng) thấp hơn nợ ngắn hạn (28,380,202,174 đồng) 2.3.2.Phân tích tỷ lệ đánh giá hiệu quả hoạt động 2.3.2.1.Kỳ thu tiền bình quân. Các khoản phải thu x 360 Doanh thu thuần Bảng 2.10: Kỳ thu tiền bình quân (ĐVT: Đồng) Chỉ tiêu Các khoản phải thu Doanh thu thuần Kỳ thu tiền bình quân(ngày) 2013 2014 Chênh lệch 24,316,766,057 45,444,893,226 21,128,127,169 135,356,033,106 180,524,535,531 45,168,502,425 64.674 90.626 25.952 Biểu đồ 2.3. Thể hiện các khoản phải thu và doanh thu thuần Tỷ số này đo lường khả năng thu hồi các khoản phài thu của công ty là nhanh hay chậm. Nhìn từ bảng phân tích, ta thấy tỷ số này tăng qua các năm, năm 2013 là 64,67 GVHD: Bùi Nguyễn Khá 36 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài ngày và năm 2013 là 90,36 ngày. Căn cứ vào phương thức thanh toán của công ty là chủ yếu áp dụng hình thức trả chậm và trả ngay thì kỳ thu tiền bình quân này là khá hợp lý. Nguyên nhân dẫn đến ký thu tiền bình quân tăng là do các khoản phải thu và doanh thu thuần tăng (biểu đồ 2.3) 2.3.2.2.Vòng quay các khoản phải thu Doanh thu thuần Các khoản phải thu Bảng 2.11:Vòng quay các khoản phải thu (ĐVT:Đồng) Chỉ tiêu 2013 Doanh thu thuần 135,356,033,106 Các khoản phải thu 24,316,766,057 Vòng quay các khoản phải thu (vòng) 5.566 2014 180,524,535,531 45,444,893,226 3.972 Vòng quay các khoản phải thu cho thấy 1 năm doanh nghiệp có bao nhiêu vòng quay các khoản phải thu. Năm 2014 vòng quay các khoản phải thu là 3.972 (vòng) so với năm 2013 là 5.566(vòng) tương ứng giảm 1.594 (vòng). 2.3.2.3.Vòng quay hàng tồn kho Giá vốn hàng bán Hàng tồn kho Bảng 2.12: Vòng quay hàng tồn kho (ĐVT:Đồng) Chỉ tiêu 2013 2014 Giá vốn hàng bán 130,496,076,706 173,995,364,393 Hàng tồn kho 12,132,246,546 14,557,994,853 Vòng quay hàng tồn kho 10.756 11.952 GVHD: Bùi Nguyễn Khá 37 Chênh lệch 43,499,287,687 2,425,748,307 1.196 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài Biểu đồ 2.4. Thể hiện giá vốn hàng bán và hàng tồn kho Là chỉ tiêu phản ánh hàng hóa luân chuyển bao nhiêu vòng trong kỳ. Hàng tồn kho là 1 chỉ tiêu quan trọng vì xác định được mức tồn kho hợp lý để đạt được mục đích doanh số, chi phí và lợi nhuận là điều hết sức khó khăn, do đó tồn kho thấp hay cao còn tùy thuộc vào loại hình kinh doanh và qui mô của doanh nghiệp. Vòng quay hàng tồn kho của công ty trong những năm qua tăng theo một chiều hướng nhất định. Năm 2013, vòng quay hàng tồn kho là 10,756 vòng sang năm 2014 số vòng quay hàng tồn kho tăng lên 11,952 vòng tăng 1,196 vòng so với 2013. Tốc độ luân chuyển hàng tồn kho của công ty chưa được hợp lý giữa các năm, công ty cần xem lại cách quản lý tốt hàng tồn kho của mình. Nguyên nhân làm vòng quay hàng tồn kho tăng là do giá vốn hàng bán và hàng tồn kho tăng (dựa vào biểu đồ 2.4). Hàng tồn kho là một chỉ tiêu quan trọng vì vậy duy trì mức tồn kho hợp lý luôn là chính sách hàng đầu mà công ty hướng tới. 2.3.2.4.Kỳ dự trữ hàng tồn kho 360 Vòng quay hàng tồn kho Bảng 2.13: Kỳ dự trữ hàng tồn kho (ĐVT:Đồng) GVHD: Bùi Nguyễn Khá 38 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài Chỉ tiêu 2013 2014 Chênh lệch Vòng quay hàng tồn kho 10.756 11.952 1.196 Kỳ dự trữ hàng tồn kho(ngày) 33.469 30.121 -3.348 Trung bình vòng quay hàng tồn kho là bao nhiêu tương ứng bao nhiêu ngày. Kỳ dự trữ hàng tồn kho năm 2014 là 30.121 (ngày) so với năm 2013 là 33.469 (ngày) tương ứng giảm 3.348 (ngày) 2.3.2.5.Hiệu suất sử dụng tài sản cố định Doanh thu thuần Tài sản cố định Bảng 2.14: Hiệu suất sử dụng tài sản cố định (ĐVT:Đồng) Chỉ tiêu 2013 2014 chênh lệnh Doanh thu thuần 135,356,033,106 180,524,535,531 45,168,502,425 Tài sản cố định 2,037,560,821 2,136,795,503 99,234,682 Hiệu suất sử dụng TSCĐ 66.430 84.484 18.053 Qua bảng phân tích, ta nhận thấy vòng quay tài sản cố định năm 2014 là 84.484 vòng so với năm 2013 là 66.430 vòng , vòng quay tài sản tăng 18,053 lần so với năm 2013. Cụ thể là năm 2013, 1 đồng vốn tài sản cố định chỉ đem lại 66,43 đồng doanh thu. năm 2009, 1 đồng vốn tài sản cố định đem lại 84,84 đồng doanh thu, tăng khá cao tới 18,05 lần so với năm 2013. Ta thấy rằng công ty có chính sách vốn đầu tư cho tài sản cố định tốt. 2.3.3.Phân tích tỷ số tài trợ 2.3.3.1.Tổng nợ trên tổng tài sản Tổng nợ Tổng tài sản Bảng 2.15: Tổng nợ trên tổng tài sản (ĐVT:Đồng) Chỉ tiêu Tổng nợ Tổng tài sản Tổng nợ trên tổng tài sản 2013 32,230,202,174 39,684,999,190 0.812 GVHD: Bùi Nguyễn Khá 39 2014 52,846,814,329 60,493,759,353 0.874 Chênh lệch 20,616,612,155 20,808,760,163 0.061 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài Biểu đồ 2.5. Thể hiện tổng nợ và tổng tài sản Tỷ số nợ cho biết 0.812% (năm 2013) và 0.874% (năm 2014) tài sản của doanh nghiệp là từ đi vay. Tổng nợ đang cao dần so với tổng tài sản, cũng như tổng nguồn vốn. Cho thấy khả năng tự chủ tài chính của công ty đang tăng, tỷ số này quá lơn chứng tỏ công ty đi vay quá nhiều. Công ty nên giảm bớt sự phụ thuộc vào vốn bên ngoài và mức gánh chịu rủi ro trong kinh doanh dịch chuyển dần sang cho công ty, tăng mức an toàn cho các chủ nợ, đồng thời uy tín của công ty cũng được nâng cao đối với các chủ nợ. Nguyên nhân dẫn đến tỷ số nợ tăng là do tổng nợ và tổng tài sản tăng (dựa vào biểu đồ 2.5) 2.3.3.2.Hệ số nợ trên vốn chủ sở hữu Tổng nợ Tổng vồn chủ sở hữu Bảng 2.16: Hệ số nợ trên vốn chủ sở hữu (ĐVT: Đồng) Chỉ tiêu Tổng nợ Tổng VCSH Tổng nợ trên tổng VCSH GVHD: Bùi Nguyễn Khá 2013 2014 Chênh lệch 32,230,202,174 52,846,814,329 20,616,612,155 7,000,000,000 7,000,000,000 0 4.604 7.550 2.945 40 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài Năm 2014, tổng nợ trên VCSH là 7.550 so với năm 2013 là 4.604 tương ứng tăng 2.945. 2.3.3.3.Hệ số thích ứng dài hạn Tài sản dài hạn VCSH +Nợ dài hạn Bảng 2.17:Hệ số thích ứng dài hạn (ĐVT:Đồng) Chỉ tiêu Tài sản dài hạn Tổng VCSH Nợ dài hạn Hệ số thích ứng dài hạn 2013 2014 Chênh lệch 2,037,560,821 2,771,024,438 733,463,617 7,000,000,000 7,000,000,000 0 11,000,000,000 18,616,612,155 7,616,612,155 0.113 0.108 -0.005 Biểu đồ 2.6. Thể hiện tài sản dài hạn , tổng VCSH, nợ dài hạn Hệ số thích ứng dài hạn năm 2014 giảm so với năm 2013, nhưng giảm ở mức độ nhẹ. Hệ số này đánh giá công ty có đủ khả năng trang trải tài sản dài hạn bằng nguồn vốn ổn định dài hạn Nguyên nhân là hệ số thích ứng dài hạn giảm là do nợ dài hạn tăng nhanh (biểu đồ 2.7) 2.3.3.Hệ số cơ cấu nợ Nợ ngắn hạn GVHD: Bùi Nguyễn Khá 41 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài Nợ dài hạn Bảng 2.19: Hệ số cơ cấu nợ Chỉ tiêu Nợ ngắn hạn Nợ dài hạn Hệ số cơ cấu nợ 2013 2014 Chênh lệch 21,230,202,174 34,230,202,174 13,000,000,000 11,000,000,000 18,616,612,155 7,616,612,155 1.930 1.839 -0.005 Biểu đồ 2.8: Thể hiện nợ ngắn hạn và nợ dài hạn 2.3.4.Phân tích tỷ số lợi nhuận Đối với các doanh nghiệp mục tiêu cuối cùng là lợi nhuận. Lợi nhuận là một chỉ tiêu tài chính tổng hợp phản ánh hiệu quả của toàn bộ quá trình đầu tư, sản xuất, tiêu thụ và những giải pháp kỹ thuật, quản lý kinh tế tại doanh nghiệp. Vì vậy, lợi nhuận là chỉ tiêu tài chính mà bất cứ một đối tượng nào muốn đặt quan hệ với doanh nghiệp cũng đều quan tâm. Tuy nhiên, để nhận thức đúng đắn về lợi nhuận thì không phải chỉ quan tâm đến tổng mức lợi nhuận mà cần phải đặt lợi nhuận trong mối quan hệ với vốn, tài sản, nguồn lực kinh tế tài chính mà doanh nghiệp đã sử dụng để tạo ra lợi nhuận trong từng phạm vi, trách nhiệm cụ thể. Phân tích khả năng sinh lời thường sử dụng các chỉ tiêu sau: GVHD: Bùi Nguyễn Khá 42 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài GVHD: Bùi Nguyễn Khá 43 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài 2.3.4.1.ROS Lợi nhuận ròng Doanh thu X 100 Bảng 2.20: ROS Chỉ tiêu Lợi nhuận ròng Doanh thu ROS 2013 2014 Chênh lệch 230,768,893 266,872,234 36,103,341 135,356,033,106 180,524,535,531 45,168,502,425 0.0017 0.0015 -0.0002 Lợi nhuận ròng/ Doanh thu năm 2014 là 0.0015% so với năm 2013 là 0.0017% tương ứng giảm 0.0002%. Nguyên nhân là tuy tốc độ tăng doanh thu cao, nhưng do chi phí chiếm tỷ trọng khá cao do đó dẫn đến tốc độ tăng lợi nhuận của công ty giảm xuống Tỷ suất lợi nhuận/doanh thu của công ty nói chung chưa cao, vẫn ở mức thấp. Công ty cần có biện pháp cải thiện. 2.3.4.2.ROA Lợi nhuận ròng Tổng tài sản X 100 Bảng 2.21: ROA Chỉ tiêu 2013 2014 Chênh lệch Lợi nhuận ròng 230,768,893 266,872,234 36,103,341 Tổng tài sản 39,684.999,190 60,493,759,353 20,808,760,163 ROA(%) 0.006 0.004 -0.002 Lợi nhuận ròng trên tổng tài sản năm 2014 là 0,004% tăng so voi 2013 là 0,006%, một đồng tài sản tao ra 0,006 đồng lợi nhuận (năm 2013) và 0,004 đồng lợi nhuận (năm 2014). GVHD: Bùi Nguyễn Khá 44 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài CHƯƠNG 3 NHẬN XÉT VÀ KẾT LUẬN 3.1 NHẬN XÉT : Qua thời gian thực tập Công ty TNHH một thành viên Tiến Tài, dù có nhiều hạn chế về kiến thức, kinh nghiệm và đặc biệt là thời gian tìm hiểu không nhiều em đã cố gắng nắm bắt những đặc điểm cơ bản hệ thống kế toán áp dụng tại đơn vị, lưu chuyển chứng từ lên sổ sách và lập báo cáo tài chính . Trên cơ sở đó em có nhận xét về tình hình này như sau : 3.2 Ưu điểm : 3.2.1 Nhận xét về công ty Cùng với sự trưởng thành lớn mạnh của Đất Nước, Công ty TNHH một thành viên có bề dày truyền thống, trưởng thành và ngày càng lớn mạnh góp phần vào công cuộc hiện đại hoá đất nước. Công ty đã có sự kết hợp hài hòa giữa lao động trong công ty với lao đông ở địa phương nơi giao nhận hàng hóa, điều đó giúp công ty giảm được chi phí nhân công và các chi phí khác, phần nào hạn chế được sự chậm trễ của quá trình giao nhận hàng hoá theo yêu cầu của khách hàng và đối tác . Toàn thể công ty không ngừng phấn đấu để đạt thành quả cao nhất, từng bước đưa công ty ngày càng lớn mạnh. Thị trường hoạt đông của công ty rộng lớn, Công ty luôn tạo uy tín với khách hàng và đối tác ,vì vậy số lượng khách hàng ngày càng đông, ngày càng khẳng định mình là một trong những đơn vị hàng đầu kinh doanh vật tư xây dựng . Ngoài ra có sự lãnh đạo sang suốt của Ban Lãnh Đạo của công ty trong công tác quản lý,vận dụng linh hoạt các quy luật kinh tế, đa dạng hoá về sản phẩm …Vì vậy công ty đã có được uy tín với các khách hàng , đối tác các nhà đầu tư . 3.2.2 Công tác kế toán của công ty GVHD: Bùi Nguyễn Khá 45 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài Trong sự phát triển chung của công ty thì kế toán là bộ phận quan trọng trong hệ thống quản lý của công ty, vì vậy công tác kế toán được công ty quan tâm và chú trọng rất nhiều :  Công tác tổ chức kế toán : Tại công ty công tác tổ chức kế toán tương đối tốt. Bộ máy kế toán gọn nhẹ, kết hợp với sự phân công hợp lý và phân phối nhịp nhàng đội ngủ nhân viên kế toán dày dặn kinh nghiệm, thường xuyên học tập nâng cao kỷ thuật chuyên môn nghiệp vụ . Ngoài ra bộ phận kế toán thường xuyên được phổ biến và thực hiện những thông tư hướng dẫn của Bộ Tài Chính ban hành dưới sự chỉ đạo của kế toán trưởng đảm bảo số liệu đối chiếu chặt chẽ và sổ sách kế toán hoàn thành kịp thời.  Tài khoản sử dụng : Hệ thống tài khoản kế toán sử dụng theo đúng quy định của nhà nước và công ty đã vận dụng phù hợp với hình thức thự tế của mình góp phần làm cho công tác kế toán gọn nhẹ và nhanh chóng chính xác, sử lý số liệu kịp thời,hoàn thành đầy đủ sổ sách và báo cáo định kỳ .  Sổ sách kế toán : Hệ thống sổ sách của công ty sử dụng được ghi chép rõ ràng dễ hiểu, dễ kiểm tra và đối chiếu . Hình thức sổ sách kế toán áp dụng tại công ty là nhật ký chung nên các loại sổ được áp dụng : Sổ nhật ký chung, sổ cái, các sổ chi tiết, thẻ kho .  Ứng dụng máy tính : Việc ứng dụng máy vi tính trong công tác kế toán tổng hợp số liệu in báo cáo ,… đã giúp cho việc ghi chép tính toán được chính xác hơn, nâng cao năng suất của nhân viên kế toán và cung cấp thông tin kịp thời . Mặt khác, khi cần xem xét bất kỳ một thông tin nào tại một thời điểm bất kỳ cũng được máy tính truy xuất một cách chính xác, nhanh chóng và kịp thời . 3.3 Nhược điểm : Công ty cổ phần TNHH một thành viên hoạt đông trên 5 năm và đã đạt được nhiều thành tựu đáng kể . Do đó những nhược điểm hầu hết có xảy ra công ty cũng nhanh chóng khắc phục . Tuy nhiên vẫn có một số điểm cần quan tâm sau :  Về nguyên vật liệu : GVHD: Bùi Nguyễn Khá 46 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài Công ty đang sử dụng phương pháp giá xuất kho theo phương pháp bình quân gia quyền, mà chi phí vật liệu xuất trong công ty là rất lớn . Do đó nếu sử dụng phương pháp này sẻ ứ động những phiếu xuất, tốn nhiều chi phí cho việc quản lý hàng tồn kho .  Hàng tồn kho : Công ty ít dự trữ hàng hoá trong kho ,khi công ty có đơn đặt hàng rồi mới huy động hàng hóa . Điều này có thể làm giảm được chi phí lưu kho bãi, giảm được chi phí vận chuyển, chi phí bảo quản hàng hóa và tránh được tình trạng ứ động vốn . Tuy nhiên nếu không dự trữ hàng, đôi lúc gặp nhiều đơn vị mua cùng một mặt hàng dẫn đến giá thu mua tăng cao .  Tài sản cố định : Hiện nay những tài sản cố định là tài sản chung của công ty ai cũng có thể sử dụng . Do đó khi máy móc có sự cố thì rất khó quy trách nhiệm cho ai, Điều này có thể làm hao tốn chi phí cho công ty . 3.4. Những thuận lợi và khó khăn 3.4.1. Thuận lợi Nằm ở vị trí trung tâm của TP. Cà Mau và giáp với sông nên thuận lợi cho việc giao dịch, mua bán cũng như bố trí các phương tiện vận chuyển cả đường thuỷ lẫn đường bộ. Sau 10 năm chuyên kinh doanh vật tư xây dựng, công ty được sự tín nhiệm cao của người tiêu dùng, uy tín ngày càng được nâng cao. Có đội ngũ cán bộ, công nhân viên giàu kinh nghiệm, nhiệt tình, tinh thần đoàn kết tập thể cao. 3.4.2. Khó khăn Hoạt động theo cơ chế bán hàng hưởng chênh lệch, giá cả thị trường luôn biến động ảnh hưởng không nhỏ đến công ty . Tình hình kinh doanh trên địa bàn của công ty ngày càng phức tạp hơn, nhiều công ty và các của hàng mua bán vật tư xây dựng đã được mở ra tại TP Cà Mau 3.5. ĐỀ XUẤT : Trong nền kinh tế thị trường như hiện nay, việc cạnh tranh giữa công ty cùng kinh doanh mặt vật tư xây dựng là rất gay go phức tạp. Công ty cần lập ra bộ phận nghiên cứu Marketing nhằm theo dõi diễn biến trên thị trường, nắm bắt kịp thời, chính xác thông tin bất lợi và có lợi cho công ty, để từ đó báo cáo ngay với cấp trên đưa ra hướng GVHD: Bùi Nguyễn Khá 47 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài giải quyết tốt nhất, đồng thời để kịp thời thích ứng với sự thay đổi của môi trường kinh doanh. - Cần có nguồn cung cấp hàng hoá đầu vào thường xuyên hơn để đáp ứng lịp thời nhu cầu của người tiêu dùng . - Công ty cần đa dạng hóa mặt hàng kinh doanh của mình nhiều hơn, đầu tư vào những mặt hàng phụ khác. Những mặt hàng nào có giá trị gia tăng nhiều công ty cần có hướng đầu tư. - Cần có chương trình đào tạo ngắn hạn để giúp cán bộ công nhân viên thường xuyên cập nhật thông tin về nghiệp vụ giúp cho công tác kinh doanh của công ty đạt hiệu quả hơn. - Cần tích cực thu hồi nợ ngắn hạn bằng cách thường xuyên nhắc nhở khách hàng, cần có chính sách hợp lý để đảm bảo thu được tiền sớm 3.6 KẾT LUẬN. Phân tích báo cáo tài chính là một công việc rất quan trọng của các nhà quản trị bởi một kế hoạch sản xuất kinh doanh cho dù có khoa học và chặt chẽ đến đâu chăng nữa thì so với thực tế đang diễn ra vẫn chỉ là một dự kiến. Thông qua thực tiễn kiểm nghiệm, phân tích và đánh giá để tìm ra nguyên nhân ảnh hưởng trực tiếp hoặc gián tiếp tác động đến kết quả kinh doanh của công ty. Từ đó mới có giải pháp nâng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh hơn nữa. Qua phân tích báo cáo tài chính của công ty TNHH một thành viên Tiến Tài em nhận thấy rằng công ty hoạt động kinh doanh có hiệu quả và có chiều hướng ngày càng đi lên. Hoạt động kinh doanh của công ty luôn phát triển theo đúng định hướng của chỉ đạo của ngành. Công ty luôn chú trọng nâng cao chất lượng dịch vụ. Thực hiện bán hàng cho nhiều đối tượng khác nhau nhằm tránh rủi ro tập trung, dây chuyền. Bên cạnh đó, chính sách của Nhà nước về các lĩnh vực liên quan đến hoạt đông của công ty. Chính vì vậy, đòi hỏi sự nỗ lực nhiều hơn nữa của Ban Giám đốc cùng toàn thể cán bộ nhân viên nhằm tạo ra những bước tiến vững chắc. GVHD: Bùi Nguyễn Khá 48 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam [...]... TNHH một thành viên Tiến Tài CHƯƠNG 2:PHÂN TÍCH BÁO CÁO TÀI CHÍNH 2.1 CƠ SỞ LÝ LUẬN CHUNG VỀ PHÂN TÍCH BÁO CÁO TÀI CHÍNH 2.1.1 Khái niệm và ý nghĩa phân tích báo cáo tài chính 2.1.1.1 Khái niệm Phân tích báo cáo tài chính vận dụng các công cụ và kỹ thuật phân tích vào các báo cáo tài chính, các tài liệu liên quan nhằm rút ra các ước tính và kết luận hữu ích cho các quyết định kinh doanh Phân. .. báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài triển cho công ty và quan hệ với khách hàng, tìm kiếm những đối tác kinh doanh cho công ty  Nhân viên bán hàng: cả 6 đều có trình độ phổ thông, thực hiện công việc bán lẻ và giao hàng cho đối tác  Nhân viên kỹ thuật: chịu trách nhiệm máy móc thiết bị công ty GVHD: Bùi Nguyễn Khá 12 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH. .. hành 2.1.4.2 Phân tích khái quát bảng báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh GVHD: Bùi Nguyễn Khá 19 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài Báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh là một báo cáo tài chính tổng hợp phản ánh kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh trong năm của doanh nghiệp Nó bao gồm doanh thu bán hàng và các khoản chi phí của công ty trong thời... thể được phân chia thành các loại như sau:  Tỷ số khả năng thanh toán  Tỷ số cơ cấu tài chính  Tỷ số hoạt động  Tỷ số lợi nhuận  Phân tích tài chính Dupont 2.2 .Phân tích tình hình chung của công ty TNHH một thành viên Tiền Tài 2.2.1 .Phân tích bảng cân đối kế toán Bảng cân đối kế toán là một phương pháp kế toán, là một báo cáo tài chính tổng hợp phản ảnh một cách tổng quát toàn bộ giá trị tài sản... năm như sau: giá trị tài sản ngắn hạn công ty tăng 13.07%, giá trị tài sản của công ty giảm 5.51% tài sản công ty tăng  công ty đầu tư ngắn hạn lẫn dài hạn, mua ngắn hạn nhiều hơn dài hạn GVHD: Bùi Nguyễn Khá 24 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài 2.2.1.3.Cơ cấu nguồn vồn Bảng 2.3: Cơ cấu nguồn vốn của công ty qua 2 năm (ĐVT: Đồng) Năm 2013 CHỈ... tích báo cáo tài chính là một công cụ sàng lọc khi chọn lựa các “ứng viên đầu tư hay sát nhập và là công cụ dự báo các điều kiện và hậu quả về tài chính trong tương lai Phân tích báo cáo tài chính là một công cụ chuẩn đoán bệnh, khi đánh giá các hoạt động đầu tư tài chính và kinh doanh và là công cụ đánh giá đối với các quyết định quản trị và quyết định kinh doanh khác Phân tích báo cáo tài chính. . .Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài 1.3 .Công tác tổ chức nhân sự Bảng 1.1: Tình hình nhân sự của công ty TNHH một thành viên Tiến Tài Trình độ Số Phòng ban Phổ Trung Cao ĐH & lượng thông cấp đẳng trên ĐH Ban Giám đốc 2 Kế Toán 2 1 1 Nhân viên văn phòng 3 1 2 Nhân viên Bán hàng 6 2 9 1 Nhân viên kỹ thuật Tổng cộng 16 9 1 1 4 6 (Nguồn... vốn hình thành tài sản đó của doanh nghiệp tại một thời điểm nhất định 2.2.1.1 .Tài sản ngắn hạn Tài sản ngắn hạn là những tài sản của đơn vị có thời gian sử dụng, luân chuyển hoặc thu hồi ngắn (trong vòng 12 tháng hoặc trong 1 chu kỳ kinh doanh) GVHD: Bùi Nguyễn Khá 22 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài Bảng 2.1 .Tài sản ngắn hạn của công ty qua 2... quả hoạt động của công ty GVHD: Bùi Nguyễn Khá 27 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài a.Giá vốn hàng bán Giá vốn hàng bán: là biểu hiện bằng tiền toàn bộ chi phí của doanh nghiệp để hoàn thành việc sản xuất và tiêu thụ một loại sản phẩm nhất định Tình hình chi phí của công ty có chiều hướng tăng cao Năm 2013, giá vốn hàng bán của công ty là 135,356,033,106... nhanh của công ty tăng qua các năm cho thấy tình hình thanh toán của công ty ngày càng vững chắc tạo được niềm tin đối với nhà cung cấp vốn và cũng thuận lợi hơn cho công ty trong việc vay vốn để mở rộng kinh doanh GVHD: Bùi Nguyễn Khá 34 SVTH: Nguyễn Thị Ái Lam Phân tích báo cáo tài chính công ty TNHH một thành viên Tiến Tài 2.3.1.2 .Ty số thanh toán ngắn hạn Tài sản ngắn hạn Nợ ngắn hạn Bảng 2.9: Ty