Bài giảng quản trị rủi ro TS nguyễn hải quang

- Theo từ điểm Oxford “ rủi ro là khả năng gặp nguy hiểm hoặc bị đau đớn thiệt hại…” - Trong lĩnh vực kinh doanh tác giả Hồ Diệu định nghĩa “rủi ro là sự tổn thất về tài sản hay giảm sút

QUẢN TRỊ RỦI RO

TS Nguyễn Hải Quang

CHƯƠNG 1: TỔNG QUAN VỀ RỦI RO

1.1 KHÁI NIỆM VỀ RỦI RO

1.1.1 Quan điểm các trường phái về rủi ro

rường phái truyền thống (tiêu cực)

- Rủi ro là điều khơng lành, khơng tốt, bất ngờ xảy đến (từ điển tiếng

Việt xuất bản năm 1995)

- Theo Giáo sư Nguyễn Lân “ rủi ro (đồng nghiã với rủi) là sự khơng

may”.

- Theo từ điểm Oxford “ rủi ro là khả năng gặp nguy hiểm hoặc bị

đau đớn thiệt hại…”

- Trong lĩnh vực kinh doanh tác giả Hồ Diệu định nghĩa “rủi ro là sự

tổn thất về tài sản hay giảm sút lợi nhuận thực tế so với lợi nhuận

dự kiến

- “Rủi ro là những bất trắc ngồi ý muốn xảy ra trong qúa trình sản

xuất, kinh doanh của doanh nghiệp, tác động xấu đến sự tồn tại và phát triển doanh nghiệp”

- Như vậy: “rủi ro là những thiệt hại, mất mát, nguy hiểm hoặc các

yếu tố liên quan đến nguy hiểm, khĩ khăn hoặc điều khơng chắc chắn cĩ thể xảy ra cho con người”.

Trường phái trung hịa

- Rủi ro là sự bất trắc cĩ thể đo lường được (Frank Knight)

- Rủi ro là bất trắc cĩ thể liên quan đến những biến cớ khơng mong đợi (Allan Willett)

- Rủi ro là giá trị và kết quả mà hiện thời chưa biết đến

- Theo C.Arthur William, Jr.Micheal, L.Smith: “rủi ro là sự biến động tiềm ẩn ở những kết quả Rủi ro cĩ thể xuất hiện trong hầu hết các hoạt động của con người Khi cĩ rủi ro người ta khơng thể dự đốn được chính xác kết qủa Sự hiện diện của rủi ro gây nên sự bất định Nguy cơ rủi ro phát sinh bất cứ khi nào một hành động dẫn đến khả năng được hoặc mất khơng thể đốn trước”.

- Như vậy: “rủi ro là sự bất trắc cĩ thể đo lường được Rủi ro vừa mang tính tích cực vừa mang tính tiêu cực Rui ro cĩ thể mang tới những tổn thất, mất mát, nguy hiểm… cho con người nhưng cũng cĩ thể mang đến những cơ hội”.

1.1.2 Các thành phần cơ bản của rủi ro

 Mối đe dọa: các loại nguy hiểm có thể mang lại lợi

ích hoặc tổn thất

 Nguồn: trong đó các tổ chức được tái lập cho sự tiếp

tục tồn tại của nó

 Các nhân tố thay đổi: có xu hướng tăng hay giảm:

- Đa số mối nguy hiểm là nguyên nhân của một biến số

- Sự thay đổi dẫn đến sự bất định và gây ra những hậuquả khi có sự cố rủi ro

 Hậu quả: kết quả xuất hiện khi biến cố xảy ra

Bốn thành phần cơ bản của rủi ro

MỐI ĐE DỌA

Năng lượng tự nhiên

Sai lầm của con người

Chủ tâm gây hại

Tình huống xấu

NGUỒN

Nhà Đất và MMTB Nguyên vật liệu Lao động

1.2 PHÂN LOẠI RỦI RO

1.2.1 Một số cách phân loại rủi ro truyền thống

 Rủi ro có và không có tổn thất về tài chính

- Trong một số trường hợp, rủi ro xảy ra có kèmtheo tổn thất về tài chính nhưng một số trườnghợp thì không

tế như: thiên tai, sự lừa đảo của một cá nhân…

- Rủi ro tĩnh:

• Rủi ro tĩnh là kết quả của sự thay đổi trong nềnkinh tế (thay đổi sở thích người tiêu dùng, thayđổi công nghệ…)

• Rủi ro tĩnh có thể ảnh hưởng đến nhiều cá nhân vì

họ thường chủ quan cho rằng nó không nguyhiểm bằng rủi ro động

 Rủi ro căn bản và rủi ro cá biệt

- Rủi ro căn bản: bao gồm các thiệt hại thông phàm

về nguồn gốc và hậu quả Đó là các rủi ro, nguyênnhân của hầu hết các hiện tượng kinh tế, xã hội,chính trị Nó tác động trên một vùng rộng lớn hay tất

cả dân số Ví dụ: chiến tranh, động đất…

- Rủi ro cá biệt: là các rủi ro phát sinh từ một số cáchiện tượng cá biệt Ví dụ: cháy nhà, cướp

 Rủi ro thuần túy và rủi ro suy đoán

- Rủi ro thuần túy: là loại rủi ro chỉ mang lại

những hậu quả không có lợi hoặc những tổn thất

- Phân loại rủi ro thuần túy:

• Rủi ro cá nhân: chết sớm, tuổi già, mất sức laođộng, thất nghiệp

• Rủi ro về tài sản: tổn thất trực tiếp, gián tiếp

• Rủi ro pháp lý

• Rủi ro phát sinh do sự phá sản của người khác

- Rủi ro suy đoán: là loại rủi ro vừa có thể mang lại

tổn thất nhưng cũng có thể mang lại lợi ích

- Phân loại rủi ro suy đoán:

• Rủi ro do thiếu kinh nghiệm và kỹ năng quản lý

• Rủi ro do sự thay đổi thị hiếu của khách hàng

• Rủi ro do lạm phát

• Rủi ro do điều kiện không ổn định của thuế

• Rủi ro do thiếu thông tin

• Rủi ro tình hình chính trị bất ổn

1.2.2 Rủi ro tài chính

Các rủi ro tài chính phát sinh từ quyền sở hữu hayviệc sử dụng các công cụ tài chính Các rủi ro tàichính có thể xuất phát từ nhiều nguồn, bao gồmcác biến đổi về lãi suất, các giao dịch hối đoái, rủi

ro tín dụng, phát hành cổ phiếu…

1.2.3 Rủi ro hoạt động kinh doanh

Các rủi ro hoạt động kinh doanh bao gồm các rủi

ro phát sinh từ sự xuất hiện và các hoạt động củamột doanh nghiệp (trang thiết bị, hệ thống máytính hư hỏng, quy trình hoạt động có lỗi, nhânviên bị tai nạn…)

1.2.4 Rủi ro pháp lý

Rủi ro pháp lý thường đưa đến tranh chấp kiện tụng kéo dài có thể ảnh hưởng đến hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp Rủi ro pháp lý có nguồn gốc từ:

• Do thay đổi về luật pháp liên quan đến kinh doanh như qui định về nhãn hiệu, môi trường, lao động…

1.2.5 Rủi ro chiến lược

Chiến lược có vai trò quan trọng trong một doanh nghiệp quyết định sự sống còn của doanh nghiệp Có

7 loại rủi ro chiến lược chính:

• Rủi ro dự án

• Rủi ro từ khách hàng

• Rủi ro từ chuyển đổi

• Rủi ro từ đối thủ cạnh tranh

• Rủi ro thương hiệu

• Rủi ro ngành

• Rủi ro đình trệ

1.3 TÁC ĐỘ CỦA RỦI RO TRONG

KINH DOANH VÀ CUỘC SỐNG

 Sự thành công của một tổ chức kinh doanh sẽ phụthuộc nhiều vào khả năng quản trị giao diện rủi rochuỗi và bản thân công ty kinh doanh đó

- Rủi ro chuỗi có thể chia thành 4 nhóm:

• Rủi ro kinh doanh

• Rủi ro thực hiện

• Rủi ro thanh khoản

• Rủi ro tai nạn

 Bốn nhóm trên có mối liên hệ mật thiết với nhau

do vậy các nhà quản trị cần có phương pháp quảntrị hiệu quả để tổng rủi ro chuỗi là nhỏ nhất

nhiều vào trình độ quản trị rủi ro của công ty đó

CHƯƠNG 2: QUẢN TRỊ RỦI RO

2.1 LỊCH SỬ PHÁT TRIỂN QUẢN TRỊ RỦI RO

cách không chính thức từ thuở ban đầu.

Người tiền sử tụ tập lại với nhau thànhnhững bộ lạc để bảo tồn tài nguyên

chống lại những bất trắc trong cuộc sống.

 Giai đoạn đánh dấu sự ra đời của quản trịrủi ro hiện đại cả về mặt học thuật lẫnnghề nghiệp là giai đoạn (1955-1964). Khi đó quảntrị rủi ro chính thức mới có được một sựchấp nhận rộng rãi đối với cả nhữngnhà thực hành lẫn những nhà nghiêncứu.

 Quá trình phát triển về mặt kỹ thuật của quản trịrủi ro qua xu hướng “đáng tin cậy” của thập niên

1950, và qua xu hướng “an toàn hệ thống” củathập niên 1960 và 1970

 Quản trị rủi ro bắt đầu đi vào một giai đoạn mangtính quốc tế từ giữa những năm 70 đó là giai đoạntoàn cầu hóa Hiệp Hội Quản Trị Rủi Ro và BảoHiểm (viết tắt là RIMS, là hiệp hội những chuyêngia hàng đầu trong lĩnh vực này) bắt đầu thiết lậpnhững quan hệ với các nhà quản trị rủi ro châuAâu và châu Á

 Trong những năm 90, các hoạt động quản trị rủi rotiếp tục phát triển Quản trị rủi ro không phải làmột lĩnh vực hoàn thiện như kế toán và tài chính.Tuy còn nhiều tranh cãi nhưng quản trị rủi ro ngàynay đã vượt xa nguồn gốc ban đầu của nó.

 Việc mua bảo hiểm tiếp tục đóng một vai trò hếtsức quan trọng trong hầu hết những trách nhiệmcủa nhà quản trị, nhưng tầm quan trọng của nóđang bị giảm đi Hơn nữa, nguyên tắc mua bảohiểm đang bắt đầu hoà hợp với những hoạt độngquản trị rủi ro khác của tổ chức, chẳng hạn nhưthiết kế an toàn, quản trị rủi ro pháp lý, sự an toànnhững hệ thống thông tin

2.2 KHÁI NIỆM VỀ QUẢN TRỊ RỦI RO

2.2.1 Quan niệm về quản trị rủi ro

Quan điểm truyền thống hay qui ước về

quản trị rủi ro tiếp tục có ảnh hưởng lớn đến các nhà hoạt động thực tiễn và các học giả Những lập luận rằng quản trị rủi ro là một môn học gồm nhiều ngành học liên quan đến việc quản trị những rủi ro “thuần túy” của một tổ chức Nó là quan điểm của người quan tâm đến lợi nhuận dựa trên ý niệm quản trị rủi ro đang tăng trưởng đều, thay vì thay đổi hoàn toàn việc mua bảo hiểm Những người theo truyền thống lý luận rằng các nhân tố vượt quá giá trị cực đại của công ty có thể ảnh hưởng đến những quyết định về quản trị rủi

 Quản trị rủi ro toàn diện (TRM) là:”một quá trình có hệ

thống, dựa trên cơ sở thống kê và tổng hợp được xây dựng

để đánh giá quản trị rủi ro.

 Bốn nguồn gốc của các thất bại (hệ thống) trong một cấu trúc cấp bậc đa mục tiêu” Bốn nguồn gốc của thất bại hệ thống bao gồm:

1 Sự thất bại về phần cứng,

2 Sự thất bại về phần mềm,

3 Sự thất bại thuộc về tổ chức

4 Sự thất bại về con người.

 Quan điểm này có mục đích phù hợp với những nguyên lý quản trị chất lượng toàn diện, và dựa chủ yếu vào ngôn ngữ và những khái niệm thuộc về các lĩnh vực quản trị hoạt động và kỹ thuật.

 Quan điểm thứ ba được dựa trên quan điểm lý

thuyết tài chính hiện đại về chức năng quản trị rủi

ro, nghĩa là quản trị rủi ro là những quyết định tàichính và nên được đánh giá trong mối tương quanảnh hưởng của chúng đến giá trị công ty

 Quản trị rủi ro là một hình thức quản trị đã xuấthiện chủ yếu trong cộng đồng ngân hàng giốngnhư một cách tiếp cận có hệ thống để đối phó vớinhững rủi ro tài chính cụ thể, chẳng hạn như rủi rotín dụng, rủi ro chuyển đổi ngoại tệ, rủi ro tronggiao dịch; cũng như rủi ro đầu tư

Quản trị rủi ro là quá trình tiếp cận rủi ro một cách khoa học và có hệ thống nhằm nhận dạng, kiểm soát, phòng ngừa và giảm thiểu những tổn thất, mất mát, những ảnh hưởng bất lợi của rủi ro.

2.2.2 Định nghĩa quản trị rủi ro

 Định nghĩa quản trị rủi ro tổ chức (ORM) đối nghịch với quan điểm truyền thống, trong khi đó nó mang nhiều yếu

tố của quan điểm chung của Kloman, Haimes, và Doherty.

 Điểm thứ nhất, những người chỉ trích này cho rằng:

quản trị rủi ro không nên phân biệt các rủi ro.

 Điểm thứ hai, quản trị rủi ro không phải là chức năng

quản trị chuyên môn hóa; nó là một chức năng quản trị chung.

 Điểm thứ ba, trong một phạm vi hẹp hơn nhiều, những

người chỉ trích đã lưu ý rằng, những người theo truyền thống đã phần nào hướng vào “quản trị tổn thất” thay vì hướng vào “quản trị rủi ro và bất định”.

2.2.3 Nhiệm vụ của nhà quản trị rủi ro

2.3 QUY TRÌNH QUẢN TRỊ RỦI RO

2.3.1 Nhận dạng mối nguy hiểm và rủi ro

 Nguyên nhân không nhận dạng được các rủi ro:

• Một số rủi ro không thấy được và ít xảy ra

• Một vài rủi ro không nhận dạng được

• Trong tự nhiên thường có rất nhiều tổn thất nhỏ

xuất hiện ngoài sự hiện diện của rủi ro, trongkhi đó những tổn thất lớn lại ít xuất hiện

Các rủi ro thường xuất hiện trong kinh doanh

2.3.2 Đo lường rủi ro

 Mục tiêu của đo lường rủi ro

• Để hiểu biết và đánh giá chúng

• Để tính các chi phí giảm thiểu rủi ro và cáckhoản bồi thường tổn thất

• Để kiểm soát các loại rủi ro và tổn thất

 Phương pháp đo lường rủi ro

• Phương pháp định tính

• Phương pháp định lượng

2.3.3 Kiểm soát rủi ro

2.4 KHUNG QUẢN TRỊ RỦI RO

2.4.1 Khung COSO – ERM

Khung ERM do tổ chức COSO triển khai bao gồm 8 thành phần:

2.4.2 Tiêu chuẩn quản trị rủi ro của Úc và NewZealand

Tiêu chuẩn quản trị rủi ro của Úc và NewZealand gồm

7 bước:

2.4.3 Tiêu chuẩn quản trị rủi ro của Vương Quốc Anh

Việc quản trị rủi ro là phần trọng tâm, chủ yếu củaquản trị chiến lược tổ chức Chính vì thế, tiêuchuẩn quản trị rủi ro phải được hội nhập, đưa vàovăn hoá của tổ chức và do lãnh đạo cao cấp nhấthướng dẫn, chỉ đạo

2.5 QUẢN TRỊ RỦI RO TRONG MỘT TỔ CHỨC

2.5.1 Chính sách quản trị rủi ro

 Mục tiêu chung:

 Nhà quản trị cần phải biết rõ rủi ro đối với thu

nhập của con người (hay tài sản)

 Bộ phận quản trị phải có trách nhiệm nhận dạng

các rủi ro và báo cáo kịp thời lên cấp trên

 Bộ phận quản trị rủi ro sẽ phải dự trù những tổn

thương của con người, tổn thất hay hư hỏng tàisản dưới quyền kiểm soát của họ

 Trách nhiệm của quản trị rủi ro là trợ giúp các

nhà quản trị rủi ro và ban giám đốc điều hànhcông ty cho tốt

 Ngoài ra chính sách quản trị rủi ro còn có thể:

 Thiết lập mục tiêu chung của phòng QTRR và chức năng của nó trong phạm vi của tổ chức

 Thiết lập nhiệm vụ của phòng QTRR và mối quan hệ lãnh đạo của nó

 Thiết lập một trật tự để phối hợp các hoạt độn QTRR giữa các

2.5.2 Quá trình quản trị rủi ro

- Liên quan đến công việc nhận dạng các rủi ro,phân tích các rủi ro, kiểm soát rủi ro, chọn lựa vàsàng lọc kết quả

2.5.3 Tổ chức quản trị rủi ro

- Hệ thống tin học quản trị rủi ro

- Quản trị rủi ro thủ công

- Quản trị bằng báo cáo

CHƯƠNG 3: NHẬN DẠNG RỦI RO

3.1 MỘT SỐ KHÁI NIỆM

.1.1. Nhận dạng rủi ro ? Nhận dạng rủi

ro là quá trình xác định liên tục và

của một tổ chức. Các hoạït động nhận

nguồn rủi ro, các yếu tố mạo hiểm,

hiểm họa, và đối tượng chịu rủi ro.

Nguồn rủi ro? Nguồn rủi ro là nguồncác yếu tố góp phần vào các kếtquả tiêu cực hay tích cực.

Yếu tố nguy hiểm? Mối nguy hiểm là các

nguyên nhân của tổn thất

Yếu tố hiểm họa? Mối hiểm họa gồm các điều

kiện tạo ra hoặc làm tăng các khả năng tổn thất

và mức độ của rủi ro

Đối tượng chịu rủi ro? Là các đối tượng chịu

các kết quả, có thể là được hay mất

3.2 NGUỒN RỦI RO

NGUỒN RỦI RO

VẤN ĐỀ

NHẬN

THỨC

MÔI TRƯỜNG KINH TẾ

MÔI TRƯỜNG CHÍNH TRỊ

MÔI TRƯỜNG LUẬT PHÁP

MÔI TRƯỜNG HOẠT ĐỘNG

3.2.1 Môi trường vật chất

Rõ ràng, một trong những nguồn rủi ro cơ bảnnhất là môi trường vật chất xung quanh ta Độngđất, hạn hán, mưa dầm đều có thể dẩn đến tổnthất Sự bất lực của chúng ta trong việc hiểu biếtmôi trường chúng ta đang sống, các ảnh hưởngcủa chúng ta đối với nó cũng như của nó đối vớichúng ta là nguyên nhân chủ yếu của nguồn rủi ronầy Môi trường vật chất cũng có thể là nguồnphát sinh các rủi ro suy đoán, chẳng hạn đối vớinông nghiệp, du lịch, đầu tư bất động sản…

 Các nguồn rủi ro vật chất có thể là:

3.2.2 Môi trường văn hóa xã hội

 Sự thay đổi các chuẩn mực giá trị, hành vi của con người, cấu trúc xã hội, các định chế… là nguồn rủi ro thứ hai Nhiều nhà kinh doanh Mỹ đã thất bại ê chề khi nhảy vào môi trường quốc tế Chẳng hạn sự khác biệt về các chuẩn mực xã hội ở Nhật đã cho thấy đây

là một nguồn bất định quan trọng đối với các doanh nhân phương Tây và Mỹ Ở Mỹ, tình trạng bất ổn trong dân chúng do cuộc bạo động năm 1992 ở Los Angeles cũng cho thấy sự quan trọng của nguồn rủi ro nầy Sự thay đổi các chuẩn mực giá trị cũng có thể tích cực, chẳng hạn quan điểm về phụ nữ trong lực lượng lao động đã mở ra một nguồn năng lực mới.

3.2.3 Môi trường chính trị

 Trong một đất nước, môâi trường chính trị có thể là một nguồn rủi ro rất quan trọng Chính sách của một Tổng Thống mới có thể có ảnh hưởng nghiêm trọng lên các tổ chức (cắt giảm ngân sách các địa phương, ban hành các quy định mới về xử lý chất thải độc hại…) Trên phương diện quốc tế, môi trường chính trị còn phức tạp hơn Không phải tất cả các quốc gia đều dân chủ trong cách điều hành, nhiều nơi có thái độ và chính sách rất khác nhau về kinh doanh Tài sản nước ngoài có thể bị nước chủ nhà tịch thu hoặc chính sách thuế thay đổi liên tục Môi trường chính trị cũng có thể có tác động tích cực thông qua các chính sách tài chính và tiền tệ, việc thực thi pháp luật, giáo dục cộng đồng…

 Rủi ro chính trị bao gồm:

3.2.4 Môi trường luật pháp

Có rất nhiều sự bất định và rủi ro phát sinh từ hệthống pháp luật Luật pháp không phải chỉ đề racác chuẩn mực và các biện pháp trừng phạït, vấn

đề là bản thân xã hội có sự tiến hóa và các chuẩnmực nầy có thể không tiên liệu được hết Ở phạm

vi quốc tế còn phức tạp hơn vì các chuẩn mực luậtpháp có thể thay đổi rất nhiều từ nơi nầy sang nơikhác Môi trường luật pháp cũng tạo ra các kếtquả tích cực như cung cấp môi trường xã hội ổnđịnh, bảo vệ các quyền công dân

3.2.5 Môi trường hoạt động

Quá trình hoạït động của tổ chức có thể làm phátsinh rủi ro và bất định Các tiến trình khuyến mãi,tuyển dụng, sa thải nhân viên có thể gây ra các rủi

ro về pháp lý Quá trình sản xuất có thể đưa côngnhân đến các tổn hại vật chất Các hoạt động của

tổ chức có thể gây tổn hại cho môi trường Kinhdoanh quốc tế có thể gặp các rủi ro và bất định do

hệ thống giao thông vận chuyển không tin cậy Vềkhía cạnh rủi ro suy đoán thì môi trường hoạtđộng cuối cùng sẽ đưa ra một sản phẩm hay dịch

vụ mà từ đó tổ chức sẽ thành công hay thất bại