Phân tích tình hình tài chính tại công ty dệt may 23/9 - p5 doc

Simpo PDF Merge and Split Unregistered Version - http://www.simpopdf.com Thông qua bảng kê diễn biến quyền tài trợ sử dụng nguồn tài trợ ta thấy năm 2002 có nguồn vay Ngân hàng , chiếm dụng thêm người bán, chiếm dụng khách hàng tổng cộng 30.734,763 triệu đồng, dùng để đầu tư dài hạn Trong phần sử dụng tài trợ cho thấy đầu tư ngắn hạn năm 30525,357 triệu đồng bao gồm đầu tư DCB : 27.707,455 triệu đồng, đầu tư TSCĐ, đầu tư chứng khoán chi nghiệp Như công ty sử dụng tổng nguồn tài trợ tăng thêm cách đắn Bảng kê diễn biến tài sản nguồn vốn Tài sản Nguồn vốn TSLĐ ĐTNH TSCĐ ĐTDH nguồn NH 2001 47881259 67495301 63185111 52161673 2002 70487992 98020231 85582011 82138231 2003 98325617 97673142 877919133 nguồn DH 107301317 Vốn luận chuyển = TSLĐ - ngự ngắn hạn = TSCĐ - nguồn vốn dài hạn Năm Vốn luân chuyển 2001 ( 15.30.852 2002 ( 15.094.019) 2003 ( 16.781.771) Nhận xét : Simpo PDF Merge and Split Unregistered Version - http://www.simpopdf.com Vốn luân chuyển qua năm âm Chứng tỏ TSCĐ nhỏ thua nguồn vốn dài hạn Như doanh nghiệp dùng nguồn vốn Ngân hàng để đầu tư cho dài hạn Việc sử dụng vốn không hợp lý Đánh giá chung tình hình tài cơng ty Dệt may 29 - Qua số liệu phân tích cho thấy năm qua tổng giá trị tài sản phẩm nguồn vốn tăng nhanh Điều chứng tỏ quy mơ cơng ty khơng ngừng mở rộng, khả cạnh tranh công ty nâng lên rõ rệt Công ty trọng nhiều vào đầu tư xây dựng sở hạ tầng, kỹ thuật, sủa chữa TSCĐ Điều thể chổ chi phí XDCB tăng cao qua năm Cơng ty làm ăn có hiệu quả, thu lợi nhuận đóng góp đáng kể vào ngân sách nhà nước, giải nhiều việc làm cho lao động phổ thơng Bên cạnh mặt tích cực tình hình tài cơng ty cịn có hạn chế sau ; Tổng tài sản tăng cho phần lớn lượng hàng tồn kho, tăng qua năm làm cho chi phí bảo quản hàng tồn kho tăng Mặt khác khoán bị khách hàng chiếm dụng tăng cao Điều làm cho lượng vốn kinh doanh công ty thiếu để đầu tư Làm hạn chế khả cạnh tranh công ty Nguồn vốn tăng chủ yếu cho vay nợ Trong 10 đồng tăng kinh doanh có đồng từ nguồn vốn CSH Điều chứng tỏ công ty phụ thuộc nhiều vào chủ nợ Hệ số nguồn vốn CSH thấp nên công ty bị sức ép lớn khoản nợ vay Simpo PDF Merge and Split Unregistered Version - http://www.simpopdf.com Hiệu suất sử dụng vốn cố định hiệu suất sử dụng toàn vốn không cao, đồng vốn bỏ thu 1,5 đồng doanh thu chưa kể lãi chi phí Trong 100 đồng doanh thu có 0,16 đồng lợi nhuận Qua năm có lãi nhiên tương đối tỷ suất lợi nhuận năm sau thấp năm trước Điều cho thấy hiệu kinh doanh cơng ty có chiều hướng xuống Một lĩnh vực công ty tham gia vào kinh doanh ( năm 2001 ) khơng có hiệu sang năm 2003 có kết khả quan hoạt động tài Doanh thu thấp, chi phí cao lợi nhuận từ hoạt động từ tài khơng cịn âm năm 2001 2002 Do tổng lợi nhuận tăng chậm Nguồn vốn luân chuyển qua năm âm, có nghĩa TSCĐ lớn nguồn vốn dài hạn Như doanh nghiệp đx dùng vốn vay Ngân hàng để tài trợ cho đầu tư dài hạn Điều bất lợi hết hạn vay cơng ty phải tìm nguồn khác để thay Đồng thời vốn luân chuyển âm khả tốn cơng ty có TSLĐ chuyển đổi thành tiền thời gian ngắn để trả nợ, TSLĐ lại nhỏ nợ ngắn hạn Tuy nhiên công ty Dệt may đài phát triển Do công ty đầu tư mạnh vào XDCB thiết bị, công nghệ khoảng thời gian TSCĐ tăng nhanh nguồn vốn dài hạn PHẦN III MỘT SỐ KIẾN NGHỊ NHẰM NÂNG CAO HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG TÀI CHÍNH TẠI CƠNG TY DỆT MAY 29 - I/ Nhận định tình hình chung cơng ty thời gian đến 1/ Những hội thách thức Simpo PDF Merge and Split Unregistered Version - http://www.simpopdf.com 1.1/ Những hội ; Nền kinh tế đất nước miền trung nói riêng tiếp tục phát triển theo chiều hướng tăng trưởng, sản xuất phát triển, công tác xây dựng sở hạ tầng đẩy mạnh, đời sống người dân nâng cao Do nhu cầu tiêu thụ sản phẩm công ty tiếp tục gia tăng Đà Nẵng thành phố lớn miền Trung có đầy đủ hệ thống giao thơng loại hàng không, cảng biển, nằm quốc lộ bắc nam thuận lơi lớn để công ty thu hút nguồn đầu vào gia tăng sản lượng đầu ra, tiêu thụ, phân phối thuận tiện Hiệp định thương mại Việt - Mỹ ký kết ngày 13/7/2000 thức có hiệu lực từ ngày 10/ 12/ 2001 mở hội lớn cho công ty hiệp định có hiệu lực, thuế nhập hàng Dệt may vào thị trường Mỹ giảm bình quân từ 40 % - 50 %, tính cạnh tranh sản phẩm giá tăng lên đáng kể Hiệp định thương mại Việt - Mỹ ký kết tạo hội thuận lợi cho Việt Nam qua nhập tổ chức thương mại giới WTO Vì nguyên tắc hiệp định chế hóa WTO Nếu năm tới gia nhập WTO hạn ngạch thành viên WTO bị xóa bỏ, hội giành cho Dệt may nói chung cơng ty Dệt may 29/3 Đà Nẵng nói riêng Tham qua vào AFTA sản phẩm hưởng thuế suất ưu đãi tháp thuế suất tới huệ quốc ( MEN) mà nước (ASEAN ) dành cho thành viên WTO Simpo PDF Merge and Split Unregistered Version - http://www.simpopdf.com Chính phủ khuyến khích hỗ trợ cho doanh nghiệp có hàng hóa xuất khẩu, năm 2000 cục xúc tiến thương mại đời dã tạo điều kiện thuận lợi cho doanh nghiệp có hàng xuất thâm nhập vào thị trường 1.2/ Những thách thức Công ty phải cạnh tranh gay gắt với sản phẩm Dệt may thị trường khu vực giới Bên cạnh nước láng giềng trung Quốc nước ưu sản phẩm có chủng loại giá er Các nước khối ASEAN Thái Lan, Philipines, Indonesio lại nước xuất lớn hàng Dệt may Đây nước có ưu phụ kiện may chất lượng cao, tự túc nguyên vật liệu nên q trình sản phẩm giảm, bên cạnh nước cịn có sản phẩm tiến Năng suất lao động bình quân nước ta nhìn chung 2/3 so với mức bình quân chung nước ASEAN Do hoạt động kỹ người lao động không đều, công nghệ chưa cao, mức tiêu hao lớn, hệ thống cung cấp đầu vào chưa kiểm sốt chặt chẽ, chi phí trung gian cao nên giá thành cao làm giảm khả cạnh tranh sản phẩm thị trường Theo lịch trình giảm thuế quan theo dịch ưu đãi thuế quan có hiệu lực chung ( CEPT ) cho khu vực mậu dịch tự ASEAN ( ASTA) nhiều mặt hàng bảo hộ thuế suất cao : sợi 20%, vải 40 %, may mặc 50% cắt giảm liên tục doanh nghiệp xuất sang nước ASEAN mà thị trường Việt Nam Việt Nam chưa thức thành viên tổ chức thương mại giới WTO nên không hưởng lợi ích từ hiệp định ATC( Ngrement en textile and Simpo PDF Merge and Split Unregistered Version - http://www.simpopdf.com clothing) hiệp định điều chỉnh việc xóa Qua ta áp dụng hiệp định da sợi MFA ( MULTIFIBLE AIE EMENT ) theo hiệp định hàng Dệt may ATC, nước công nghiệp phát triển EU, Canada, Mỹ bỏ dần hạn ngạch nhập khẩu, hàng Dệt may từ nước thành viên WTO theo lộ trình Giai đoạn 2002 - 2004 bỏ tiếp đợt : 18 % ( đợt 16%, đợt 17 % ) hạn ngạch so với năm 1990 đến 31/12/2004 bỏ hạn ngạch cịn lại Đến Việt Na chưa gia nhập WTO khó có điều kiện cạnh tranh đối thủ khác thị trường Nhu cầu thị trường mà hàng Dệt may từ chất lượng cotton pha cotton cao nhưn mặt hàng ngành Dệt may Đà Nẵng sản xuất Ngồi biểu thuế nhập Mỹ phức tạp tính theo nhiều kiểu khác Việt Nam bước chân vào thị trường chậm đối thủ cạnh tranh , nên thâm nhập vào thị trường gặp nhiều khó khăn Định hướng mục tiêu công ty : Trong năm tới công ty trì mức độ phát triển ổn định, đạt kết sản xuất kinh doanh theo kế hoạch vược tiêu đề Ôøn định vững thị trường tại, tích cực tìm kiếm khách hàng, phát triển mở rộng thị trường Đầu tư quy hoạch, mở rộng công ty , đầu tư thay thiết bị cũ chất lượng, cải tiến máy móc phục vụ sản xuất Giảm khoản chi phí nâng cao suất lao động để tăng khả cạnh tranh với đối thủ thị trường Simpo PDF Merge and Split Unregistered Version - http://www.simpopdf.com II/ Những kiến nghị nhằm nâng cao kết hoạt động tài Để đứng vững thị trường đầy biến động với cạnh tranh gay gắt đối thủ, đồng thời vững vai trò chủ đạo ngành Dệt may hoàn thành thắng lợi mục tiêu năm 2004, bên cạnh tiếp tục trì phát huy lợi sẵn có, cơng ty cần quan tâm khắc phục mặt cịn tồn giảm khoản chi phí cho hoạt động tài chính, giảm khoản phải thu, nâng cao doanh số hàng bán Về chi phí hoạt động tài : Quản lý chặt chẽ nguồn vốn đầu tư, vôn vay, đảm bảo sử dụng vốn vào hoạt động kinh doanh có hiệu Cơng ty cần phải có biệ pháp linh hoạt để tận dụng khoản thu nhập từ vốn thời gian tạm thời nhàn rỗi, góp phần gia tăng khoản thu nhập từ hoạt động tài Lựa chọn cấu tài để có phối hợp chặt chẽ giưũa vốn tự có vay nợ, cịn xem xét khả thu lợi nhuận mức độ rủi ro gặp phải Bên cạnh cơng ty cần chọn lựa cấu tài thích hợp, ý tới mục tiêu phát triển của xí nghiệp, ổn định doanh thu Dựa tình hình phát triển cơng ty có doanh thu lợi nhuận tương đối ổn định việc sử dụng vốn vay có lợi nhiều cho cơng ty Khi hệ số nợ cao, tỷ suất lợi nhuận trước thuế lãi vay cao lãi vay cho công ty mức doanh lợi vốn chủ sở hữu đạt mức cao Để giảm thiếu nhu cầu vốn cơng ty đạt thơng qua quản lý tồn kho, sách thương mại, khuyến khích đẩy nhanh hàng bán ra, quản lý có biện pháp tích cực để thu hồi nhanh khoản phải thu từ khách hàng Công ty nên cố gắng tìm kiếm nguồn vốn tài trợ từ bên ngoài, vay nhà cung cấp, yêu Simpo PDF Merge and Split Unregistered Version - http://www.simpopdf.com cầu khách hàng mua để ứng tiền trước khoản nợ giúp giảm nhu cầu vốn công ty , có thêm nguồn vốn để đầu tư vào sản xuất kinh doanh Cơng ty nên có sách huy động nguồn dư thừa công ty , huy động nội lực để giảm bớt chi phí lãi vay, trả bớt nợ vay 2/ Tăng doanh số hàng bán : Cơng ty cần tiếp tục trì tốt mối quan hệ kinh tế sẵn có phát triển cad tiòm kiếm đối tác để đảm bảo, số lượng hàng bán kế hoạch với mức giá cạnh tranh phù hợp với nhu cầu, thị hiếu thị trường bố trí vốn kịp thời đầy đủ tiền mặt để mua nguyên vật liệu Vận dụng sách tiền thưởng để khuyến khích tăng suất khâu giao nhận, vận chuyển, phân loại, chọn lọc đóng gói hàng hóa nhằm nhanh chóng đưa hàng tới địa điểm Tuyển dụng cơng nhân có tay nghề cao, áp dụng cơng nghệ cao vào sản xuất, cải tiến máy móc thiết bị để tăng suất lao động, hạ giá thành sản phẩm , mở rộng chúng loại mặt hàng Tăng cường công tác quản lý bán hàng bán hàng Cần vaò hợp đồng kinh tế để tiến hành tốt công tác chuẩn bị Trước xuất hàng cần kiểm tra chặt chẽ mặt hàng, số lượng, quy cách, phẩm chất để đảm bảo phù hợp với hợp đồng ký, tránh tình trạng khách hàng từ chối tốn, đảm bảo uy tín lâu dài cho cơng ty Cơng ty cần tích cực tìm kiếm, mở rộng thị trường tiêu thụ, nhiên hoạt động thị trường tiêu thụ rộng lớn nên công ty cần xác định thị trường mục tiêu công ty để có sách kinh doanh phù hợp Nâng cao hiệu khoản phải thu: Simpo PDF Merge and Split Unregistered Version - http://www.simpopdf.com Nếu xác định sách tín dụng cách hợp lý, nở rộng tiêu chuẩn tín dụng kích thích nhu cầu, tăng doanh số, tăng lợi nhuận Bên cạnh chi phí gắn với khoản phải thực tăng, tăng rủi ro Do sách tín dụng cần cân nhắc, xem xét trước thực Công ty doanh nghiệp có quan hệ mua bán với nhiều bạn hàng lớn ngồi nước có nguồn hàng dồi dào, chất lượng với gái hợp lý Cho nên cần thực sách tín dụng thương mại hợp lý, linh động thu hút nhiều khách hàng, làm gia tăng doanh số Trong năm qua, mặt dù số vòng quay khoản phải thu tăng tỷ lệ khoản phải thu doanh thu cũg tăng lên, cơng ty cần xem xét lại sách tín dụng phù hợp Cần xem xét vấn đề sau : Phân nhóm khách hàng : uy tín, khả tốn tại, tính chất hoạt động mơi trường kinh doanh lạm phát, lãi suất Ngân hàng để phân loại khách hàng cách hợp lý Xác định thời hạn tín dụng: tiêu khách hàng quan tâm, xác định thời hạn tín dụng cần xem xét quan hệ với lợi nhuận rịng tăng thêm lượng vốn đầu tư tăng thêm để chi xí nghiệp hoạt động bình thường Chính sách khấu giảm giá : nhằm mục đích để khách hàng trả trước tiền hàng, nhằm giảm nhu cầu tài trợ vốn cho đơn vị, tăng doanh số hàng bán Tỷ lệ khấu bắt buộc phải lớn chi phí hội vốn khách hàng bán Vấn đề quan trọng công ty cần thường xuyên thu thập thơng tin sách tín dụng đối thủ cạnh tranh vốn, giá cả, chất lượng hàng hóa để đưa thời hạn tín dụng tỷ lệ chiết khấu phù hợp với đối tượng khách hàng Simpo PDF Merge and Split Unregistered Version - http://www.simpopdf.com Cơng ty cần đưa sách, biện pháp thu hồi khoản nợ mà khách hàng chiếm dụng KẾT LUẬN Nền kinh tế phát triển tốc độ ngày tăng, mở cửa hội nhập với cạnh tranh ngày gay gắt thị trường doanh nghiệp muốn đứng vững thị trường đầy đủ thử thách phát triển nhanh nhạy, nắm bắt hội kinh doanh, đề sách đắn kịp thời với khả có doanh nghiệp Phân tích tình hình tài doanh nghiệp công việc cần thiết không nhà quản trị doanh nghiệp Để đưa định đắn quản lý, điều hành hoạt động sản xuất kinh doanh đầu tư mở rộng quy mô sản xuất vào doanh nghiệp chủ sở hữu Từng bước hạn chế khả rủi ro bước đưa cơng ty có vị trí mạnh thị trường cạnh tranh Qua thời gian tốt nghiệp công ty Dệt may 29 -3 em cố gắng học hỏi thêm kinh nghiệm công tác quản lý tài Được giúp đỡ tận tình ban lãnh đạo cơng ty hiướng dẫn, cung cấp thông tin cho em hiểu biết thêm nhiều kiến thức để phân tích đề tài tốt nghiệp Một lần em xin chân thành cảm ơn hướng dẫn thầy cô giáo, cô ban lãnh đạo công ty Dệt may 29 - giúp em hoàn thành đề án tốt nghiệp Đà nẵng, tháng năm 2004 Sinh viên thực Ngô Phúc Trung Simpo PDF Merge and Split Unregistered Version - http://www.simpopdf.com TÀI LIỆU THAM KHẢO 1/ Tài doanh nghiệp Nhà xuất lao động Hà Nội 2003 Đồng chủ biên : DGT.TS : Lưu Thị Hương TS Vũ Duy Hào Phân tích tài doanh nghiệp NXB thống kê 1999 Giáo trình tài doanh nghiệp Nguyễn Tấn Bình Lập đọc kiểm tra phân tích báo cáo tài NXB Tài 2001 Chủ biên TS Nguyễn Văn Cơng Báo cáo tài Cơng ty dệt may 29-3 năm 2001, 2003 ... chung tình hình tài công ty Dệt may 29 - Qua số liệu phân tích cho thấy năm qua tổng giá trị tài sản phẩm nguồn vốn tăng nhanh Điều chứng tỏ quy mơ cơng ty không ngừng mở rộng, khả cạnh tranh công. .. cơng ty có vị trí mạnh thị trường cạnh tranh Qua thời gian tốt nghiệp công ty Dệt may 29 -3 em cố gắng học hỏi thêm kinh nghiệm cơng tác quản lý tài Được giúp đỡ tận tình ban lãnh đạo công ty. .. thống kê 1999 Giáo trình tài doanh nghiệp Nguyễn Tấn Bình Lập đọc kiểm tra phân tích báo cáo tài NXB Tài 2001 Chủ biên TS Nguyễn Văn Cơng Báo cáo tài Cơng ty dệt may 2 9-3 năm 2001, 2003