Nâng cao chất lượng tín dụng trung và dài hạn tại ngân hàng thương mại cổ phần công thương việt nam chi nhánh đông anh

1 LỜI MỞ ĐẦU Tính cấp thiết đề tài Trong bối cảnh ngày nay, doanh nghiệp muốn tồn phát triển phải hội nhập sâu vào kinh tế quốc tế, đổi tài vấn đề cấp thiết hội nhập Đối với doanh nghiệp Việt Nam, đổi tài sở để có tiềm lực tài vững mạnh, tiến tới hội nhập sâu rộng với kinh tế khu vực Tr n ườ giới Việc phân tích tài doanh nghiệp cách toàn diện giúp nhà quản lý nắm bắt đánh giá đầy đủ, sâu sắc hoạt động doanh g nghiệp bối cảnh thời kinh tế Từ đó, nhà quản lý ại Đ định kịp thời, phương án kinh doanh thích hợp để nhanh họ chóng thích ứng với thay đổi thị trường, giúp doanh nghiệp đứng vững lien tục phát triển c Ki Tại Cơng ty TNHH LG Electronics Việt Nam, phân tích tình hình tài nh vấn đề quan tâm hàng đầu Từ ngày tế đầu thành lập, cơng tác phân tích tài ln gắn liền với định Q quản trị ban lãnh đạo công ty, giúp công ty xây dựng thương hiệu uy c uố tín thị trường Hoạt động lĩnh vực sản xuất hàng điện tử điện lạnh gia dụng, cơng ty cần có khả huy động, sử dụng vốn linh hoạt n dâ hiệu nhằm đảm bảo đủ khả tài cho việc thực liên tục hoạt động sản xuất kinh doanh Vậy thực trạng công tác phân tích tình hình tài cơng ty ? Cơng ty cần làm để cải thiện cơng tác phân tích tình hình tài để góp phần trì ổn định thúc đẩy phát triển sản xuất kinh doanh? Xuất phát từ lý trên, đề tài “Phân tích tình hình tài Cơng ty TNHH LG Electronics Việt Nam” tác giả lựa chọn để nghiên cứu nhằm góp phần vận dụng hệ thống lý luận để giải vấn đề thực tiễn đặt Mục đích nghiên cứu luận văn: - Hệ thống hố lý luận phân tích tình hình tài doanh nghiệp nói chung - Phân tích tình hình tài Cơng ty TNHH LG Electronics Việt Nam khoảng thời gian từ năm 2007 đến năm 2008 Tr n ườ - Đề xuất giải pháp hồn thiện phân tích tình hình tài Công ty TNHH LG Electronics Việt Nam g Đối tượng phạm vi nghiên cứu: ại Đ - Đối tượng nghiên cứu nội dung phương pháp phân tích tình hình tài họ Cơng ty TNHH LG Electronics Việt Nam - Phạm vi nghiên cứu đề tài giới hạn việc nghiên cứu lý luận thực c TNHH LG Electronics Việt Nam tế Phương pháp nghiên cứu: nh Ki trạng nội dung phương pháp phân tích tình hình tài Công ty Q - Phương pháp lấy thông tin: phương pháp điều tra, phương pháp thống kê c uố - Các phương pháp phân tích sử dụng trình nghiên cứu đề tài bao gồm: phương pháp so sánh, phương pháp liên hệ, phương pháp phân tích Những đóng góp luận văn: n dâ ngang, phân tích dọc Luận văn góp phần hệ thống hố vấn đề lý luận cơng tác phân tích tài doanh nghiệp vai trị phân tích tài hoạt động SXKD doanh nghiệp Phân tích tình hình tài Cơng ty TNHH LG Electronics Việt Nam qua đó, đề xuất giải pháp hồn thiện phân tích tình hình tài cơng ty Kết cấu luận văn: Để đạt mục đích nghiên cứu, ngồi phần mở đầu, kết luận, luận văn xây dựng với kết cấu gồm phần chính: Chương 1: Cơ sở lý luận phân tích tình hình tài doanh nghiệp Chương 2: Thực trạng phân tích tình hình tài Cơng ty TNHH LG Electronics VN Chương 3: Giải pháp hoàn thiện phân tích tình hình tài Cty LG Tr g n ườ Electronics VN ại Đ c họ nh Ki tế Q c uố n dâ Chương : CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP 1.1 KHÁI NIỆM VÀ VAI TRỊ CỦA PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP 1.1.1 Khái niệm phân tích tình hình tài doanh nghiệp Phân tích khái niệm khơng phải mới, xét góc độ n ườ Tr phạm vi nghiên cứu khác nhau, đưa khái niệm khác phân tích Tuy nhiên, theo nghĩa chung hiểu: “Phân tích phân chia g tượng, trình nghiên cứu thành nhiều phận cấu thành, từ Đ sử dụng phương pháp đặc thù để tìm mối quan hệ chất, hữu ại phận cấu thành tượng nghiên cứu” họ Phân tích tài doanh nghiệp tập hợp khái niệm, phương c pháp công cụ cho phép thu thập xử lý thơng tin kế tốn thông Ki nh tin khác quản lý doanh nghiệp nhằm đánh giá tình hình tài chính, khả tiềm lực doanh nghiệp, đánh giá rủi ro, mức độ chất lượng tế hiệu hoạt động doanh nghiệp Từ đó, người sử dụng thơng tin Q c uố đưa định tài chính, định quản lý phù hợp Phân tích tài khơng đơn tính tốn số phân tích n dâ dựa vào số liệu báo cáo tài mà cịn q trình phân tích số, tìm mối liên hệ chúng Trên sở biến số vơ chi báo cáo tài trở thành số “biết nói” để người sử dụng chúng hiểu tình hình tài doanh nghiệp đưa định kinh doanh phù hợp với mục đích riêng Ngày nay, phân tích tài ngày áp dụng rộng rãi đơn vị kinh tế thuộc loại hình kinh kinh tế khác với quy trình thực có tính khoa học linh hoạt Sự phát triển kinh tế nói chung đơn vị kinh tế nói riêng bộc lộ rõ nét tính đa dạng phức tạp hoạt động tài Do đó, kinh tế phát triển mặt tạo hội cho phân tích tài phát triển ngày hồn thiện với tư cách cơng cụ phân tích có ý nghĩa quan trọng phát triển lành mạnh bền vững tài doanh nghiệp, mặt khác đặt yêu cầu ngày cao cơng tác phân tích tài doanh nghiệp 1.1.2 Vai trị phân tích tình hình tài doanh nghiệp Tr n ườ Việc thường xun tiến hành phân tích tình hình tài giúp cho nhà quản lý doanh nghiệp người sử dụng thơng tin từ góc độ g khác thấy rõ thực trạng hoạt động tài chính, đánh giá tồn diện, tổng ại Đ hợp, vừa khái quát vừa chi tiết nguyên nhân, mức độ ảnh hưởng họ nhân tố đến tình hình tài doanh nghiệp Dựa vào đó, nhà quản lý có giải pháp hữu hiệu nhằm ổn định tăng cường tình hình tài c Ki doanh nghiệp nh Ngày nay, phân tích tài ngày áp dụng rộng rãi tế đơn vị kinh tế thuộc loại hình kinh tế khác Sự phát triển Q kinh tế nói chung đơn vị kinh tế nói riêng bộc lộ rõ nét c uố tính đa dạng phức tạp hoạt động tài Những người cương vị khác quan tâm đến tình hình tài doanh nghiệp n dâ góc độ khác Những nhóm đối tượng chủ doanh nghiệp, nhà tài trợ, nhà cung cấp, cổ đông, chủ nợ, nhà cho vay tín dụng, quan phủ người lao động… Mỗi nhóm người có nhu cầu thơng tin khác Đối với chủ doanh nghiệp nhà quản trị doanh nghiệp, mối quan tâm hàng đầu họ tìm kiếm lợi nhuận khả trả nợ Một doanh nghiệp bị lỗ liên tục, bị cạn kiệt nguồn lực buộc phải đóng cửa Mặt khác, doanh nghiệp khơng có khả tốn buộc phải đóng cửa Chính vậy, nhà quản trị doanh nghiệp chủ doanh nghiệp cần có đủ thơng tin hiểu rõ doanh nghiệp nhằm đánh giá tình hình tài tài diễn ra, thực cân tài chính, khả toán khả sinh lợi Nhờ đó, chủ doanh nghiệp gia tăng sức mạnh doanh nghiệp việc thương lượng với ngân hàng nhà cung cấp vốn Đối với chủ ngân hàng tổ chức tín dụng: mối quan tâm chủ yếu họ khả toán thời tương lai doanh Tr nghiệp Vì vậy, họ đặc biệt quan tâm đến lượng tiền khoản n ườ chuyển nhanh thành tiền, từ so sánh với nợ ngắn hạn để biết khả g toán doanh nghiệp Bên cạnh đó, chủ ngân hàng tổ Đ chức tín dụng quan tâm tới số vốn chủ sở hữu, số vốn ại khoản bảo hiểm cho họ trường hợp doanh nghiệp gặp rủi ro họ Đối với nhà cung ứng vật tư, hàng hoá, dịch vụ cho doanh nghiệp: c họ cần biết thồng tin tài để đánh giá lực sản xuất tiêu thụ Ki nh sản phẩm để định xem có bán hàng cho khách hay khơng áp dụng hình thức tốn cho phù hợp để thu hồi vốn thời gian ngắn tế Q Đối với nhà đầu tư, mối quan tâm họ thời gian hoàn vốn, mức c uố sinh lãi mức rủi ro Vì vậy, họ cần thơng tin điều kiện tài chính, tình nghiệp n dâ hình hoạt động, hiệu kinh doanh tiềm tăng trưởng doanh Đối với người lao động doanh nghiệp: họ quan tâm đến tình hình tài doanh nghiệp gắn liền với lợi ích họ Kết hoạt động sản xuất kinh doanh ảnh hưởng đến thu nhập người lao động Do vậy, phân tích tài giúp họ nắm bắt tình hình doanh nghiệp kết lao động thân họ để từ ổn định việc làm yên tâm lao động, hoàn thành tốt nhiệm vụ giao nỗ lực phấn đấu công tác Đối với quan chức quản lý nhà nước tài chính, thống kê, thuế, quan chủ quản, nhà phân tích tài chính, hoạch định sách: phân tích tài giúp cho công tác kiểm tra, tư vấn, giám sát, hướng dẫn doanh nghiệp đầy đủ, toàn diện, kịp thời chế độ, sách, chế Nhà nước Như vậy, thấy phân tích tài có vai trị quan trọng Phân tích tài sở để dự đốn tài chính, sở khoa học để Tr định quản lý tương lai kế hoạch huy động đầu tư vốn, n ườ cung ứng toán, kế hoạch sản xuất tiêu thụ, kế hoạch tài chính, lợi g nhuận, rủi ro với chủ thể khách thể Phân tích tài cơng cụ hữu hiệu ại Đ dùng để xác định giá trị kinh tế, đánh giá mặt mạnh, yếu doanh nghiệp, tìm nguyên nhân khách quan chủ quan, giúp cho đối tượng họ lựa chọn đưa định phù hợp với mục tiêu mà họ quan c Ki tâm 1.2.1 Phương pháp so sánh tế NGHIỆP nh 1.2 PHƯƠNG PHÁP PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH DOANH Q c uố So sánh phương pháp sử dụng rộng rãi phân tích để xác định xu hướng, mức độ biến động tiêu phân tích Vì để tiến hành xác định điều kiện so sánh mục tiêu so sánh n dâ so sánh, phải giải vấn đề xác định số gốc để so sánh, Xác định số gốc để so sánh phụ thuộc vào mục đích cụ thể tiêu phân tích: - Khi nghiên cứu nhịp độ biến động tiêu, số gốc để so sánh trị số tiêu kỳ trước - Khi nghiên cứu nhịp điệu thực nhiệm vụ kinh doanh khoảng thời gian năm thường so sánh với kỳ năm trước - Khi đánh giá mức độ biến động so với mục tiêu dự kiến, trị số thực tế so sánh với mục tiêu nêu (kế hoạch, dự toán…) - Khi nghiên cứu khả đáp ứng nhu cầu thị trường so sánh số thực tế với mức hợp đồng tổng nhu cầu Các trị số kỳ trước, kế hoạch kỳ năm trước gọi chung kỳ gốc, thời kỳ chọn để phân tích gọi tắt kỳ phân tích Điều kiện so sánh được: Tr n ườ - Bảo đảm tính thống nội dung kinh tế tiêu Chẳng hạn, nội dung kinh tế thu hẹp hay mở rộng phân ngành sản xuất kinh doanh g phân chia đơn vị tiêu cần tính tốn lại cho phù hợp ại Đ - Bảo đảm tính thống phương pháp tính tiêu thời gian giá trị c họ - Bảo đảm tính thống đơn vị tính tiêu số lượng, Ki Mục tiêu so sánh phân tích tài xác định mức biến động nh tuyệt đối mức biến động tương đối xu hướng biến động tế tiêu phân tích Mức biến động tuyệt đối xác định sở so sánh trị Q số tiêu hai kỳ: kỳ phân tích kỳ gốc Mức biến động tương đối c uố kết so sánh thực tế với số gốc điều chỉnh theo hệ số tiêu có liên quan theo hướng định qui mơ tiêu phân tích n dâ 1.2.2 Phương pháp liên hệ Các tiêu có mối liên hệ mật thiết với Để lượng hoá mối liên hệ đó, ta thường nghiên cứu mối quan hệ tác động qua lại lẫn tiêu kinh tế Phương pháp liên hệ gồm: Phương pháp liên hệ cân đối: Thường thể phương trình kinh tế quan hệ tương xứng tiêu kinh tế với Phương pháp sử dụng phân tích sau nhằm kiểm tra kết thu Từ mối liên hệ ta xác định ảnh hưởng nhân tố, biết quy luật liên hệ nhân tố Trong phân tích trước phân tích tác nghiệp, người ta sử dụng phương pháp để lập kế hoạch tài chính, làm luận cho việc định Phương pháp liên hệ thuận chiều ngược chiều: Phương pháp phản ánh mối quan hệ nguyên nhân kết quả, sử dụng mối quan hệ tiêu nguyên nhân dạng thương số tiêu kết Từ ta xác định ảnh hưởng nhân tố thể số Tr n ườ tương đối Phương pháp liên hệ tương quan: Trong phân tích tài phần lớn g tiêu kinh tế thể mối tương quan hàm số Phân tích tương quan ại Đ kinh tế nhằm xác định mối liên hệ đại lượng ngẫu nhiên, qua họ đánh giá mức độ chặt chẽ mối liên hệ đồng thời xác định nhân tố ảnh hưởng tới tiêu nghiên cứu c Ki 1.2.3 Phương pháp đồ thị nh Phương pháp dùng để minh họa kết tài thu tế q trình phân tích biểu đồ, sơ đồ…Phương pháp đồ thị giúp Q người phân tích thể rõ ràng, trực quan diễn biến đối c uố tượng nghiên cứu nhanh chóng có phân tích định hướng, thấy biến động tiêu phân tích thời kỳ dài quy mô n dâ thành phần cấu trúc tổng thể… 1.2.4 Phương pháp Dupont Phương pháp phân tích tài Dupont cho thấy mối quan hệ tương hỗ tỷ lệ tài chủ yếu Theo phương pháp này, trước hết xem xét mối quan hệ tương tác hệ số sinh lợi doanh thu với hiệu suất sử dụng tổng tài sản: Lợi nhuận sau thuế Doanh thu x Doanh thu Lợi nhuận sau thuế = Tổng tài sản (1.1) Tổng tài sản 10 Hay: Hệ số lợi nhuận ròng x Vòng quay tổng tài sản = Lợi nhuận đầu tư (1.2) (PM) (AU) (ROA) Tỷ số ROA cho thấy tỷ suất sinh lợi tài sản phụ thuộc vào hai yếu tố: - Thu nhập ròng doanh nghiệp đồng doanh thu - Một đồng tài sản tạo đồng doanh thu Tr n ườ Tiếp theo, xem xét tỷ lệ khả sinh lời vốn chủ sở hữu doanh nghiệp tạo thành mối quan hệ: g Đ Tổng tài sản = ROA x (1.3) ại ROE Tổng tài sản (1.4) Vốn chủ sở hữu Vốn chủ sở hữu nh Tổng tài sản = Ki x Lợi nhuận sau thuế c = họ Lợi nhuận sau thuế Vốn chủ sở hữu tế Hay: Địn bẩy x tài = (EM) vốn chủ sở hữu (ROE) n dâ (ROA) Lợi nhuận c uố tài sản Q Lợi nhuận Từ đó, ta lập bảng phân tích tổng hợp theo phương pháp Dupont: (1) PM Năm N-2 Năm N-1 Năm N x (2) (3) AU = ROA x (4) (5) EM = ROE (1.5)