(Luận văn học viện tài chính aof) giải pháp tăng cường quản trị vốn lưu động tại công ty cổ phần cơ khí ngô gia tự

Luận Văn Tốt Nghiệp Học Viện Tài Chính LỜI CAM ĐOAN Tơi xin cam đoan cơng trình nghiên cứu riêng tôi, số liệu kết nêu luận văn tốt nghiệp trung thực xuất phát từ tình hình thực tế đơn vị thực tập Tác giả luận văn tốt nghiệp Nguyễn Thị Vân Anh H SV: Nguyễn Thị Vân Anh i Lớp: CQ48/11.1_LT Luận Văn Tốt Nghiệp Học Viện Tài Chính MỤC LỤC H SV: Nguyễn Thị Vân Anh ii Lớp: CQ48/11.1_LT Luận Văn Tốt Nghiệp Học Viện Tài Chính DANH MỤC CÁC CHỮ VIẾT TẮT BCTC : Báo cáo tài CPTT : Chi phí trả trước DTT : Doanh thu HĐKD : Hoạt động kinh doanh LNTT : Lợi nhuận trước thuế LNST : Lợi nhuận sau thuế NVLC : Nguyên vật liệu NVTX : Nguồn vốn thường xuyên NVTT : Nguồn vốn tạm thời NCVLĐ : Nhu cầu vốn lưu động Nhu cầu vốn lưu động thường xuyên cần thiết NVL : Nguyên vật liệu NVLĐTT : Nguồn vốn lưu động tạm thời NVLĐTX : Nguồn vốn lưu động thường xuyên SPDD : Sản phẩm dở dang TSLĐ : Tài sản lưu động TSCĐ : Tài sản cố định TSDH : Tài sản dài hạn TP : Thành phẩm VBT : Vốn tiền VTK : Vốn tồn kho VCSH : Vốn chủ sở hữu VKD : Vốn kinh doanh VCĐ : Vốn cố định VLĐ : Vốn lưu động SV: Nguyễn Thị Vân Anh H NCVLĐTXCT : iii Lớp: CQ48/11.1_LT Luận Văn Tốt Nghiệp Học Viện Tài Chính DANH MỤC CÁC BẢNG H SV: Nguyễn Thị Vân Anh iv Lớp: CQ48/11.1_LT Luận Văn Tốt Nghiệp Học Viện Tài Chính MỞ ĐẦU Tính cấp thiết đề tài nghiên cứu Trong trình đổi kinh tế, Đảng Nhà nước ta khẳng định “kinh tế nhà nước phải giữ vai trò chủ đạo, doanh nghiệp nhà nước lưc lượng kinh tế chủ lực, công ty nhà nước phải thực trở thành tập đoàn kinh tế mạnh.-là xương sống kinh tế quốc dân.” Hơn 10 năm qua kinh tế nhà nước hình thành đồng Trong doanh nghiệp nhà nước đóng vai trị định việc tăng cường lực lượng kinh tế quốc dân bước đổi mới, xếp lại mơ hình tổ chức, cấu sở hữu, kỹ thuật công nghệ…theo quan điểm tại, doanh nghiệp xem tế bào sống cấu thành nên toàn kinh tế Tế bào sống cần q trình trao đổi chất với bên ngồi tồn phát triển Vốn đối tượng q trình trao đổi Nó đảm bảo H sống cho doanh nghiệp, thiếu hụt doanh nghiệp khả tốn Nói cách khác vốn điều kiện cho tồn phát triển doanh nghiệp Có thể thấy doanh nghiệp, vốn nhân tố quan trọng trình đầu tư sản xuất kinh doanh; nguồn vốn việc sử dụng nguồn vốn vấn đề quan trọng, ảnh hưởng trực tiếp đến hoạt động kinh doanh doanh nghiệp ngắn dài hạn, khâu trọng điểm công tác tài doanh nghiệp Cơng ty cổ phần khí Ngô Gia Tự tiền thân Nhà máy sản xuất phụ tùng ôtô Ngô Gia Tự công ty thành viên Tổng công ty Công nghiệp ôtô Việt Nam – Bộ Giao thông Vận tải Với 45 năm hoạt động, Cơng ty TNHH MTV Cơ khí Ngơ Gia Tự có bề dày truyền thống kinh nghiệm nhiều lĩnh vực sản xuất sản phẩm khí phục vụ cơng trình giao thơng Bộ Giao thông Vận tải nước Tuy nhiên, hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh Công ty chưa tương xứng với tiềm SV: Nguyễn Thị Vân Anh Lớp: CQ48/11.1_LT Luận Văn Tốt Nghiệp Học Viện Tài Chính Một ngun nhân vấn đề cơng ty chưa quan tâm nhiều tới hoạt động quản trị vốn doanh nghiệp, đặc biệt vốn lưu động (VLĐ), mà hiệu quản trị VLĐ định hiệu sử dụng vốn, từ ảnh hưởng tới hiệu hoạt động kinh doanh Mặt khác, chưa có nghiên cứu giải pháp nâng cao hiệu quản trị vốn lưu động doanh nghiệp nói chung VLĐ cơng ty cổ phần khí Ngơ Gia tự nói chung, mà đa số tập chung nghiên cứu tìm giải pháp nâng cao hiệu sử dụng vốn doanh nghiệp Tuy nhiên thiết nghĩ hiệu sử dụng vốn kết trình sử dụng vốn, mà nguyên nhân để sử dụng hiệu doanh nghiệp phải quản trị hiệu Điều có nghĩa là, người tác động vào nguyên nhân để nhằm đạt kết tác động vào kết quả-một thứ mang tính khách quan Do muốn nâng cao hiệu sử dụng VLĐ trước hết cần tìm hiểu H làm để quản trị VLĐ hiệu Xuất phát từ điều trên, người viết định lựa chọn đề tài “Giải pháp tăng cường quản trị vốn lưu động công ty cổ phần khí Ngơ Gia Tự” làm đề tài luận văn tốt nghiệp với hi vọng góp phần nâng cao hiệu quản trị VLĐ cơng ty, từ góp phần nâng cao hiệu sử dụng vốn công ty Đối tượng mục đích nghiên cứu a Đối tượng nghiên cứu Luận văn tập trung nghiên cứu thực trạng công tác quản trị VLĐ cơng ty cổ phần khí Ngô Gia Tự thời gian từ năm 2011 tới năm 2013 b Mục đích nghiên cứu Nghiên cứu thực luận văn nhằm trả lời cho câu hỏi nghiên cứu: “Làm để nâng cao hiệu quản trị VLĐ công ty cổ phần khí Ngơ Gia Tự?” SV: Nguyễn Thị Vân Anh Lớp: CQ48/11.1_LT Luận Văn Tốt Nghiệp Học Viện Tài Chính Và để trả lời cho câu hỏi nghiên cứu đó, luận văn hướng tới đạt mục đích sau:  Đánh giá thực trạng tình hình quản trị VLĐ công ty giai đoạn 2011-2013  Tìm nguyên nhân tồn  Đề xuất giải pháp để cải thiện hạn chế công tác quản trị VLĐ công ty Phạm vi nghiên cứu a Về không gian Do điều kiện thời gian có hạn nên nghiên cứu đề tài dừng lại việc nghiên cứu doanh nghiệp, cụ thể nghiên cứu thực trạng công tác quản trị VLĐ cơng ty cổ phần khí Ngơ Gia Tự b Về thời gian H Khóa luận tập trung nghiên cứu tình hình kinh doanh quản trị VLĐ công ty năm 2011-2013 Phương pháp nghiên cứu Để hồn thành khóa luận tốt nghiệp này, thông tin sơ cấp thông tin thứ cấp sử dụng Thông tin sơ cấp thu thập cách áp dụng phương pháp nghiên cứu sau: phương pháp tổng hợp, phương pháp thống kê, so sánh, phân tích số liệu… Thơng tin thứ cấp thu thập từ nguồn như: báo cáo tài (BCTC) năm 2011, 2012 2013 cơng ty Ngô Gia Tự, báo ngành ô tô, đánh giá chuyên gia… Kết cấu luận văn tốt nghiệp Nội dung luận văn trình bày theo kết cấu chương: Chương 1: Những vấn đề lí luận chung vốn lưu động quản trị vốn lưu động doanh nghiệp SV: Nguyễn Thị Vân Anh Lớp: CQ48/11.1_LT Luận Văn Tốt Nghiệp Học Viện Tài Chính Chương 2: Thực trạng quản trị vốn lưu động công ty cổ phần khí Ngơ Gia Tự thời gian qua Chương 3: Các giải pháp chủ yếu nhằm tăng cường quản trị vốn lưu động cơng ty cổ phần khí Ngô Gia Tự Em xin trân trọng cảm ơn thầy giáo-Tiến sĩ VŨ VĂN NINH tập thể ban lãnh đạo cán công nhân viên công ty cổ phần khí Ngơ Gia Tự hướng dẫn, giúp đỡ, bảo em thời gian qua để em hồn thành luận văn tốt nghiệp H SV: Nguyễn Thị Vân Anh Lớp: CQ48/11.1_LT Luận Văn Tốt Nghiệp Học Viện Tài Chính CHƯƠNG 1: NHỮNG VẤN ĐỀ LÍ LUẬN CHUNG VỀ VỐN LƯU ĐỘNG VÀ QUẢN TRỊ VỐN LƯU ĐỘNG CỦA DOANH NGHIỆP 1.1 Vốn lưu động nguồn hình thành vốn lưu động doanh nghiệp 1.1.1 Khái niệm đặc điểm vốn lưu động Vốn điều kiện thiếu để thành lập nên doanh nghiệp tiến hành hoạt động sản xuất kinh doanh Trong loại hình doanh nghiệp, vốn phản ánh nguồn lực tài sử dụng để đầu tư vào sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Để tiến hành sản xuất kinh doanh, ngồi vốn cố định (VCĐ) doanh nghiệp cịn cần có VLĐ VLĐ hoạt động kinh doanh nói chung kinh doanh thương mại nói riêng có vai trò định việc thành lập, hoạt động, phát triển loại hình doanh nghiệp theo luật định VLĐ định nghĩa sau: “Vốn lưu động H toàn số tiền ứng trước mà doanh nghiệp bỏ để đầu tư hình thành nên TSLĐ thường xuyên cần thiết cho hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp” Là biểu tiền tài sản lưu động (TSLĐ) doanh nghiệp, VLĐ có đặc điểm khác so với VCĐ:  Thứ nhất, VLĐ có tốc độ luân chuyển nhanh thời hạn sử dụng TSLĐ thường ngắn  Thứ hai, hình thái biểu VLĐ ln thay đổi qua giai đoạn trình sản xuất kinh doanh: từ hình thái vốn tiền tệ ban đầu trở thành vật tư hàng hóa dự trữ sản xuất, tiếp đến trở thành sản phẩm dở dang, bán thành phẩm, thành phẩm cuối lại trở hình thái vốn tiền  Thứ ba, kết thúc chu kì kinh doanh, giá trị VLĐ dịch chuyển toàn lần vào giá trị sản phẩm hàng hóa, dịch vụ sản xuất bù đắp lại doanh nghiệp thu tiền bán sản phẩm hàng hóa dịch SV: Nguyễn Thị Vân Anh Lớp: CQ48/11.1_LT Luận Văn Tốt Nghiệp Học Viện Tài Chính vụ Q trình diễn thường xun, liên tục lặp lại sau lần chu kì kinh doanh, tạo thành vịng tuần hồn, chu chuyển VLĐ 1.1.2 Phân loại vốn lưu động doanh nghiệp VLĐ có vai trị quan trọng hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp ảnh hưởng tới nhiều khâu hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp, doanh nghiệp cần coi trọng cơng tác quản lý VLĐ Để quản lý cách hiệu VLĐ, việc trước tiên doanh nghiệp cần phải tiến hành phân loại VLĐ để phân tích đánh giá tình hình quản trị, sử dụng VLĐ khâu, từ đề phương hướng khắc phục khâu mà công tác quản trị sử dụng VLĐ chưa hiệu quả, nâng cao hiệu quản trị VLĐ Có nhiều cách phân loại vốn, cách phân loại có tác dụng riêng phù hợp với yêu cầu cơng tác quản lý thơng qua nhà quản trị tài H doanh nghiệp đánh giá tình hình quản lý sử dụng vốn kỳ trước, rút học kinh nghiệm công tác quản lý kỳ để ngày sử dụng hiệu VLĐ VLĐ phân loại dựa vào tiêu thức đây:  Phân loại theo hình thái biểu VLĐ: theo tiêu thức VLĐ chia thành:  Vốn vật tư hàng hóa: Là khoản VLĐ có hình thái biểu hiện vật cụ thể Bao gồm vốn tồn kho nguyên vật liệu (NVL), sản phẩm dở dang (SPDD), bán thành phẩm, thành phẩm (TP)  Vốn tiền (VBT) khoản phải thu: Bao gồm khoản vốn tiền tệ tiền mặt quỹ, tiền gửi ngân hàng, khoản phải thu SV: Nguyễn Thị Vân Anh Lớp: CQ48/11.1_LT Luận Văn Tốt Nghiệp Học Viện Tài Chính thiết kế đồng với sách phát triển ngành công nghiệp ôtô, phù hợp với xu hội nhập thực ổn định, quán thời gian dài (tối thiểu 10 năm, rà soát điều chỉnh lần sau năm), tạo tin tưởng nhà sản xuất như  người tiêu dùng, làm tiền đề cho hoạt động đầu tư Dự thảo quy hoạch Bộ Công Thương cho thấy thị trường biến động nhiều, công nghiệp hỗ trợ ngành chưa phát triển, tỷ lệ nội địa hoá thấp; mức độ chuyển dịch cơng nghệ ngành cịn thấp, liên kết, hợp tác, phân công sản xuất DN ngành cịn yếu, chưa có DN lớn đủ khả cạnh tranh xuất khẩu; sách phát triển chưa đồng phù hợp, nên DN hoạt động theo phương thức nhập linh kiện phụ tùng về  lắp ráp, chậm phát triển hạ tầng giao thông (chủ yếu tổ chức giao thơng kém), sách quản lý vĩ mơ ổn định (thuế, phí, lệ phí ), gây biến động cầu lớn, khó khăn cho định hướng sản xuất…Dự thảo nêu rõ mục H tiêu cụ thể dòng xe, lĩnh vực xe tải xe khách từ 10 chỗ trở lên, xe đến chỗ ngồi, xe chuyên dùng… Trong điểm đáng lưu ý việc trọng phát triển dòng xe tải nhỏ đa dụng thay xe công nông, xe tự chế phục vụ cho sản xuất nông nghiệp nông thôn, khuyến khích sản xuất xe nơng dụng nhỏ nhiều chức (kết hợp vận tải hàng hoá với hay nhiều tính làm đất, bơm nước, phát điện, phun thuốc sâu ) để đáp ứng nhu cầu đồng bào vùng trung du miền núi phía Bắc, miền Trung, Tây Nguyên; xác định rõ đối tác chiến lược, khuyến khích đầu tư dự án đủ lớn để tạo dựng thị trường cho cơng nghiệp hỗ trợ Khuyến khích sản xuất dịng xe thân thiện mơi trường (xe tiết kiệm nhiên liệu, xe hybrid, xe sử dụng nhiên liệu sinh học, xe chạy điện) Đặc biệt, công nghiệp hỗ trợ, mục tiêu cụ thể xác định rõ việc hợp tác với hãng ô tô lớn để lựa chọn phụ tùng, linh kiện mà VN đảm nhiệm vai trị mắt xích chuỗi sản xuất - cung ứng, sở đầu tư công nghệ đại, SV: Nguyễn Thị Vân Anh 88 Lớp: CQ48/11.1_LT Luận Văn Tốt Nghiệp Học Viện Tài Chính sản xuất phục vụ xuất khẩu; tiếp thu cơng nghệ, chế tạo chi tiết, linh kiện quan trọng như  bộ truyền động, hộp số, động cơ, thân vỏ xe cho số loại xe; hình thành số trung tâm/cụm liên kết công nghiệp ô tô tập trung sở xếp lại sản xuất, đẩy mạnh hợp tác - liên kết DN sản xuất, lắp ráp ô tô Một điều đáng lưu ý vấn đề liên quan đến sách khu vực tiêu dùng, vấn đề liên quan đến thuế đưa nhận ủng hộ DN như: Điều chỉnh phương pháp xác định giá tính thuế tiêu thụ đặc biệt bảo đảm bình đẳng xe sản xuất lắp ráp nước xe nhập nguyên loại Thuế tiêu thụ đặc biệt xe khách xe tải quy định: Xe khách 10 đến 16 chỗ thuế suất 25%; xe khách từ 16 đến 24 chỗ thuế suất 5% Thuế tiêu thụ đặc biệt xe cá nhân đến chỗ: Xe có dung tích động đến 1.0 l thuế suất 30%; xe dung tích từ 1.0 l đến 1.5 l thuế suất H 35%, loại xe dung tích đến 1.5 l có tích hợp thêm tính vận chuyển hàng hóa, sản phẩm phục vụ cho sản xuất nơng nghiệp, nông thôn  thuế suất tương ứng 25% 30%; xe có dung tích động 3.0 l đến 4.0 l thuế suất 60%.xe có dung tích động 4.0 l thuế suất 70%; bổ sung xe tải nhẹ sức chở đến 3T vào danh mục máy, thiết bị hưởng hỗ trợ theo Quyết định số 68/2013/QĐ-TTg ngày 14/11/2013 Thủ tướng Chính phủ sách hỗ trợ nhằm giảm tổn thất nông nghiệp; bổ sung xe nông dụng nhỏ nhiều chức vào danh mục máy, thiết bị hưởng hỗ trợ theo Quyết định số 68/2013/QĐ-TTg ngày 14/11/2013 Thủ tướng Chính phủ sách hỗ trợ nhằm giảm tổn thất nông nghiệp 3.1.2 Mục tiêu định hướng phát triển công ty giai đoạn 2014-2016 3.1.2.1 Kế hoạch sản xuất kinh doanh SV: Nguyễn Thị Vân Anh 89 Lớp: CQ48/11.1_LT Luận Văn Tốt Nghiệp Học Viện Tài Chính a Tiềm phát triển thị trường - Đối với sản phẩm xe khách loại: Thị trường xe khách, xe buýt Việt Nam có nhiều hội để phát triển Hiện nay, nước khoảng 35 triệu xe máy Nhà nước có chủ trương thay xe máy phương tiện vận tải hành khách công công Đây hội lớn để Công ty tham gia vào dự án cung cấp xe bus loại Các dự án giao thông đường ngày phát triển để phục vụ cho việc lại thuận tiện, thị trường xe khách giai đoạn 2011 -2016 phát triển cách mạnh mẽ - Đối với sản phẩm kết cấu thép:Thị trường sản phẩm kết cấu thép cịn chìm lắng năm 2014 2015, có sản phẩm an tồn giao thông cung cấp cho dự án đường cao tốc có nhu cầu lớn Cơng ty cần làm tốt cơng tác tìm kiếm để có nhiều hợp đồng sản phẩm này; H phảI sẵn sàng sản xuất sản phẩm kết cấu thép khác thị trường sôi động trở lại - Đối với thị trường Bạc bimetal: Thị trường nước rộng mở tới công ty đơn vị nước làm sản phẩm Hiện cung chưa đáp ứng cầu nên cần đẩy mạnh cơng tác marketing, tìm kiếm khách hàng để nhanh chóng chiếm lĩnh thị trường.Tuy nhiên, sản phẩm nhập lậu từ Trung Quốc vào Việt Nam giá rẻ nên công ty phải bán giá thấp, lợi nhuận từ thị trường nước thấp Thị trường nước ngồi có giá tốt khai thác có nhu cầu lớn, cơng ty cần mở rộng thị trường xuất để tăng lợi nhuận Từ 2014 -2016 cơng ty hồn tồn có khả cung cấp sản phẩm cho thị trường b Công tác phát triển khách hàng Với mục tiêu giữ vững phát triển thị trường thị trường nội địa quốc tế, cơng tác chăm sóc phát triển khách hàng SV: Nguyễn Thị Vân Anh 90 Lớp: CQ48/11.1_LT Luận Văn Tốt Nghiệp Học Viện Tài Chính mục tiêu trọng hàng đầu Cơng ty Cơng ty đưa sách ưu đãi, hậu mãi, chăm sóc khách hàng để giữ chân khách hàng cũ, đồng thời tích cực quảng bá thương hiệu để thu hút khách hàng c Công tác Quảng bá thương hiệu Chất lượng sản phẩm Sản phẩm chủ yếu công ty giai đoạn 2011-2013 sản phẩm xe khách lắp ráp khung gầm Hàn Quốc, Bạc Bimetal, sản phẩm kết cấu thép Công ty tiếp tục đẩy mạnh hoạt động quảng bá thương hiệu cho sản phẩm Công ty Đặc biệt, Công ty đẩy mạnh việc xúc tiến thương mại đối tác nước để triển khai việc xuất sản phẩm Bạc Bimetal thị trường quốc tế Về máy móc thiết bị, nay, Công ty đầu tư đủ máy móc, trang thiết bị tối thiểu để sản xuất phụ kiện lắp ráp ô tô 1000 xe/năm; dây chuyền sản xuất bạc bimetal hồn chỉnh cơng suất 500.000 sp/năm; dây H chuyền sản xuất cột anten, cột điện từ thép góc, thiết bị hàn dầm tổ hợp… có cơng suất 3000 tấn/năm Tuy nhiên, Cơng ty cần đầu tư thêm trang thiết bị tiên tiến để tăng suất chất lượng sản phẩm 3.1.2.2 Các tiêu kế hoạch sản xuất kinh doanh Căn kết kinh doanh năm trước cổ phần hóa, sở tình hình kinh tế cịn nhiều diễn biến khó dự đốn, Cơng ty đề xuất tiêu sản xuất kinh doanh năm tới sau: SV: Nguyễn Thị Vân Anh 91 Lớp: CQ48/11.1_LT Luận Văn Tốt Nghiệp 3.2 Học Viện Tài Chính Các giải pháp chủ yếu nhằm tăng cường quản trị vốn lưu động công ty cổ phần khí Ngơ Gia Tự Xuất phát từ phân tích đánh giá trên, thấy vốn lưu động quản trị vốn lưu động có vai trị quan trọng hoạt động tài doanh nghiệp nói chung cơng ty Ngơ Gia Tự nói riêng Tuy nhiên bên cạnh thành tựu hoạt động quản trị vốn lưu động tồn số hạn chế gây ảnh hưởng xấu tới hiệu hoạt động quản trị vốn lưu động Chính thế, người viết muốn đề xuất số giải pháp để góp phần nâng cao hiệu quả trị vốn lưu động công ty cổ phần khí Ngơ Gia Tự 3.2.1 Thay vỏ tô bị lỗi mốt tồn kho lâu Mục tiêu giải pháp giảm lượng hàng tồn kho tồn đọng công ty, đẩy nhanh tốc độ luân chuyển vốn khâu dự trữ Cụ thể giải H pháp trước tiên công ty nên tiến hành nghiên cứu nhu cầu thị trường yêu thích kiểu dáng xe nào? Sau tiến hành sản xuất dựa mẫu mã kiểu dáng xe ô tô thời người tiêu dùng ưa chuộng Sau thay vỏ tơ cho lối mốt sau đem tiêu thụ Tuy nhiên thực việc làm tăng chi phí sản xuất cơng ty từ tăng giá thành sản phẩm Nếu cơng ty bán theo giá cũ bị lỗ công ty nên cân nhắc tăng tiết kiệm chi phí tới mức thấp nhiên phải đảm bảo chất lượng sản phẩm để giữu uy tín cho cơng ty, thay sản phẩm tồn kho lâu thực lỗi mốt Nếu bán rẻ mà khơng cần thay vỏ cơng ty nên bán rẻ nhằm tiết kiệm chi phí tối đa cho cơng ty 3.2.2 Bán bớt nguyên vật liệu tồn trữ Mục tiêu phương pháp nhằm giảm bớt lượng tồn kho nguyên vật liệu cơng ty từ giảm lượng tồn kho chung công ty, giúp SV: Nguyễn Thị Vân Anh 92 Lớp: CQ48/11.1_LT Luận Văn Tốt Nghiệp Học Viện Tài Chính thu hồi bớt lượng vốn ứ đọng khâu dự trữ đồng thời bổ sung vốn tiền cho công ty Cụ thể giải pháp công ty nên bán bớt nguyên vật liệu lẽ tình hình tiêu thụ cơng ty gặp khó khăn tình hình sản xuất cơng ty bị trì trệ Chính ngun vật liệu tồn kho công ty tiêu thụ chậm cách tốt để thu hồi bớt vốn tồn đọng hàng tồn kho bán bớt phần nguyên vật liệu tồn kho Đối với nguyên vật liệu tốt, công ty bán giá gốc mua vào nhiên cho khách hàng chịu tuần khách hàng thực chưa có khả trả đủ tồn tiền mua miễn phí vận chuyển từ kho công ty tới kho khách hàng trường hợp khách hàng tỉnh Thái Bình, Hải Dương, Bắc Ninh, phạm vi Hà Nội Với nguyên vật liệu chất lượng giảm, khơng cịn đảm bảo 100% chất lượng cơng ty giảm giá 10-20% tùy mức độ suy giảm chất lượng nguyên vật liệu thu tiền Với nguyên vật liệu hư H hỏng, khơng cịn đảm bảo chất lượng để đưa vào sản xuất cơng ty nên bán phế liệu để điều chỉnh vốn lưu động Khi thực giải pháp này, cơng ty thu hối phần vốn mà công ty bị tồn đọng hàng tồn kho cơng ty khơng nên giải phóng hết hàng tồn kho có thể, mà nên giữ lại khoảng 40% nguyên vật liệu tốt, đảm bảo 100% chất lượng để đảm bảo sản xuất đáp ứng kịp thời nhu cầu thị trường nhu cầu thị trường tăng đột ngột Nếu công ty giải phóng hết ngun vật liệu sản xuất có nguy bị gián đoạn gia tăng rủi ro thị phần cơng ty khơng có khả đáp ứng nhu cầu thị trường 3.2.3 Tích cực thực sách Marketing để quảng bá hình ảnh cơng ty Áp dụng sách Marketing hiệu để quảng bá hình ảnh sản phẩm công ty tới khách hàng, chẳng hạn: quảng cáo vào SV: Nguyễn Thị Vân Anh 93 Lớp: CQ48/11.1_LT Luận Văn Tốt Nghiệp Học Viện Tài Chính khung vàng kênh truyền hình quốc gia VTV số kênh truyền hình kinh doanh, đầu tư có lượng người xem lớn; đặt quảng cáo dài kỳ báo kinh doanh, đầu tư, xây dựng, báo ôtô; tài trợ cho thi sinh viên trường xây dựng, giao thơng vân tải thường trường ln cơng ty ngành quan tâm, góp phần giới thiệu hình ảnh công ty tới đối tác tiềm năng… Khi thực giải pháp này, kỳ vọng mở rộng thị trường tiêu thụ cho sản phẩm công ty nhiên gia tăng chi phí hỗ trợ bán hàng công ty Do nhà quản trị công ty cần cân nhắc phương án quảng cáo tối ưu nhất: quảng cáo vào khng vàng, kênh truyền hình có lượng người xem cao để đảm bảo tính hiệu tính kinh tế chiến dịch quảng cáo 3.2.4 Mở rộng thị trường tiêu thụ sản phẩm công ty H nước Mục tiêu giải pháp tăng doanh thu tiêu thụ, bổ sung vốn tiền thiếu hụt đồng thời giải phóng lượng tồn kho thành phẩm công ty Do sản phẩm công ty chủ yếu sản xuất để phục vụ nhu cầu nước, xuất chiếm tỷ trọng nhỏ (5% doanh thu) mà thị trường nước khó khăn tình hình cạnh tranh gay gắt, công ty cạnh tranh với sản phẩm nhập lậu giá rẻ, chất lượng (sản phẩm Bạc Bimental), nhu cầu thị trường giảm (đối với sản phẩm tơ) Chính cơng ty nên cân nhắc thực giải pháp nhằm cải thiện tình hình tiêu thụ công ty Để thực giải pháp này, trước hết công ty cần nâng cao lực sản xuất chất lượng sản phẩm để tạo chỗ đứng cho công ty thị trường quốc tế Với sản phẩm Bạc Bimetal, công ty xuất sang Lào, Indonesia Malaysia nhiên thị phần nhỏ Do vậy, thời gian tới công ty nên tìm kiếm xây dựng nhiều SV: Nguyễn Thị Vân Anh 94 Lớp: CQ48/11.1_LT Luận Văn Tốt Nghiệp Học Viện Tài Chính đại lý thị trường để mở rộng kênh phân phối sản phẩm công ty, tạo điều kiện thuận lợi cho khách hàng tiếp cận sản phẩm cơng ty Ngồi công ty nên thực biện pháp Marketing để quảng bá rộng rãi hình ảnh cơng ty thị trường xuất (quảng cao TV, báo, đài địa phương ) Với mặt hàng ô tô, đầu chủ yếu bán cho đại lý nước: Đại Lợi, Khang Thịnh, Minh Trường Sinh, Việt Phú Cường… khơng xuất nước ngồi Điều hạn chế việc mở rộng thị trường tiêu thụ sản phẩm công ty Do vậy, công ty nên thực xuất sản phẩm thị trường tiềm năng, chẳng hạn: quốc gia châu Phi, quốc gia Tây Á, Campuchia, Myanmar…Các quốc gia thuộc châu Phi (như Nam Phi, Nigeria…) xem thị trường tiềm doanh nghiệp xuất Việt Nam chưa khai thác hết Kinh tế nước H châu Phi tăng trưởng nhanh thời gian qua Một số nước có tiềm lực kinh tế lớn, nguồn dựu trữ ngoại tệ cao nhờ việc xuất dầu mỏ, khoáng sản Nền kinh tế thị trường tự thiết lập hoàn toàn phần lớn quốc gia châu Phi Nhiều nước dỡ bỏ dần hàng rào phi thuế quan, giảm thuế nhập khẩu, nới lỏng kiểm soát vật giá nước Cùng với hỗ trợ phủ bên, hàng hóa Việt Nam có chỗ đứng tương đối phù hợp với yêu cầu thị hiếu người dân khu vực Hơn nữa, có doanh nghiệp sản xuất ô tô Việt Nam xuất tới thị trường châu Phi Do hứa hẹn thị trường tiềm công ty cổ phần khí Ngơ Gia Tự Tuy nhiên bên cạnh sách ưu đãi chế mở cửa kinh tế cơng ty gặp phải rào cản như: nước thị trường tiềm với xuất Việt Nam Nigeria, Nam Phi áp dụng biện pháp phòng vệ thương mại (chống bán phá giá, thuế tự vệ…) có rào cản kỹ thuật nghiêm SV: Nguyễn Thị Vân Anh 95 Lớp: CQ48/11.1_LT Luận Văn Tốt Nghiệp Học Viện Tài Chính ngặt số sản phẩm phải theo tiêu chuẩn nước nhập khẩu, hay chứng từ gửi hàng xuất phải quan đại diện ngoại giao nước mua đóng nước bán chứng thực lãnh quán Đặc biệt nước châu Phi tốn thường sử dụng hình thức D/P (chuyển tiền đặt cọc, cơng ty thực xuất sang nước này, để phòng tránh rủi ro, công ty cần đưa mức phần trăm đặt cọc (30% trở lên để đảm bảo an tồn cho đơn hàng khơng nên sử dụng hình thức tốn D/A (nhờ thu chấp nhận chứng từ) hay chuyển tiền Western Union cho việc tốn Ngồi ra, thời gian vận chuyển hàng hóa từ Việt Nam sang châu Phi thường từ 11,5 tháng/chuyến, cơng ty nên kết hợp hình thức xuất nhập để giảm cước tàu Ngoài Tây Á xem thị trường tiềm cho mặt hàng ô tô, phụ kiện ô tô Việt Nam Hiện nay, nước Tây Á H tích cực cấu lại kinh tế theo hướng đa dạng hóa, phát triển khu vực kinh tế tư nhân, giảm phụ thuộc vào dầu mỏ, khí đốt, đầu tư mạnh mẽ vào sở hạ tầng, xây dựng trung tâm kinh tế - thương mại, tiếp tục mở cửa thị trường, tăng cường tự hóa thương mại hội nhập sâu rộng với nước giới Với dân số khoảng 300 triệu người, mức thu nhập bình quân đầu người vào loại cao giới, tốc độ thị hóa nhanh, Tây Á khu vực thị trường có sức mua lớn với khả toán cao, nhu cầu loại hàng hóa người dân nước Tây Á ngày tăng mạnh Điều mở hội cho hàng hóa nước thâm nhập vào khu vực thị trường này, có Việt Nam Các thị trường xuất lớn Việt Nam khu vực Tây Á UAE, Thổ Nhỹ Kỳ, Ả-Rập-Xê-Út, I-xra-en Nhu cầu phụ kiện, linh kiện, phụ tùng ô tô thị trường lớn nhiên tỷ lệ xuất mặt hàng từ Việt Nam sang quốc gia Tây Á hạn chế Do vậy, cơng ty cổ phần khí Ngơ Gia Tự tận dụng ưu SV: Nguyễn Thị Vân Anh 96 Lớp: CQ48/11.1_LT Luận Văn Tốt Nghiệp Học Viện Tài Chính (cso hỗ trợ vốn Nhà nước- cổ đông lớn công ty, kinh nghiệm dày dặn lĩnh vực sản xuất ô tô phụ tùng ô tô) để làm bược đệm, lên kế hoạch xuất ô tô thị trường Tây Á nhiều tiềm Thêm vào đó, cơng ty nên thử sản xuất số xe nhỏ giá rẻ xuất sang thị trường Myanmar Campuchia thị trường đánh giá thị trường tiềm cho xe ô tô giá rẻ Công ty cần lắp động tốt mang thương hiệu Nhật Bản bán người dân có thu nhập thấp, cần xe giá rẻ dễ tính việc mua xe khơng khó tính Việt Nam Để xuất tơ địi hỏi cơng ty cần đẩy mạnh làm thương hiệu dịch vụ hậu để khuếch trương, tạo chỗ đứng vững cho cạnh tranh với dòng xe giá rẻ khác 3.2.5 Quan tâm nâng cao chất lượng nguồn nhân lực H Công tác quản trị vốn lưu động công ty chưa thực hiệu mà nguyên nhân sâu xa lực đội ngũ cán làm công tác quản trị vốn cơng ty Chính vậy, giải pháp cần thiết để nâng cao quản trị vốn lưu động doanh nghiệp đầu tư nâng cao trình độ đội ngũ cán chịu trách nhiệm quản trị vốn công ty Cụ thể:  Phối hợp với đơn vị chuyên đào tạo kỹ quản trị vốn lưu động để tổ chức khóa học cho cán vốn cơng ty nhằm nâng cao kỹ kiến thức quản trị vốn (Viện Quản trị tài AFC, Học viện tài chính, Đại học kinh tế quốc dân…)  Thay đổi sách tuyển dụng, ưu tiên ứng viên trẻ có lực khơng đặt nặng vào kinh nghiệm nhằm tận dụng kiến thức sáng tạo hiệu quản trị vốn lưu động doanh nghiệp SV: Nguyễn Thị Vân Anh 97 Lớp: CQ48/11.1_LT Luận Văn Tốt Nghiệp Học Viện Tài Chính  Thay đổi sách đãi ngộ nhân viên, quan tâm tới đời sống nhân viên nhằm thu hút nhân tài công ty Trên giải pháp mà người viết đề xuất với mong muốn cải thiện hiệu quản trị hàng tồn kho, nợ phải thu vốn tiền doanh nghiệp Từ cải thiện hiệu quản trị vốn lưu động doanh nghiệp 3.3 Điều kiện thực giải pháp Để giải pháp mà người viết đề xuất phát huy hiệu tối đa, số điều kiện sau coi cần thiết để trở thành tiền đề cho việc thực giải pháp trên: 3.3.1 Ngân hàng tạo điều kiện thuận lợi cho công ty tiếp cận nguồn vốn vay Để việc xuất sản phẩm doanh nghiệp diễn thuận lợi điều kiện ngân hàng tạo điều kiện thuận lợi cho công H ty tiếp cận nguồn vốn vay mở rộng thị trường nước Hiện nay, cơng ty gặp khó khăn vốn vốn bị ứ đọng nhiều hàng tồn kho Do vậy, để xuất sản phẩm thị trường nước mở rộng thị trường tiêu thụ, công ty cần vốn Nhưng ngân hàng thường e ngại cho công ty vay vốn để xuất ô tô cho đầu tư sản xuất ô tơ có nhiều rủi ro Chính vậy, việc hỗ trợ vốn cho công ty từ ngân hàng xem điều kiện tiên hàng đầu để phát huy hiệu giải pháp nêu 3.3.2 Công tác quản lý hàng xuất nhập phát huy hiệu Sở dĩ xem điều kiện thực giải pháp lẽ công tác quản lý xuất nhập hiệu cơng ty khơng thể cạnh tranh với mặt hàng nhập lậu từ Trung Quốc với giá rẻ Do vậy, để việc tiêu thụ sản phẩm cơng ty diễn thuận lợi địi hỏi có giúp sức từ khâu quản lý hàng xuất nhập nước ta để bảo vệ SV: Nguyễn Thị Vân Anh 98 Lớp: CQ48/11.1_LT Luận Văn Tốt Nghiệp Học Viện Tài Chính doanh nghiệp nước trước sản phẩm nhập lậu giả rẻ chất lượng 3.3.3 Nhà nước chấp hành nghiêm quy định hợp đồng kí kết với cơng ty sử dụng mặt hàng an tồn giao thơng cơng ty cơng trình xây dựng cao tốc Đây xem điều kiện thực giải pháp lẽ, chủ đầu tư cho cơng trình xây dựng cao tốc có sử dụng sản phẩm an tồn giao thơng cơng ty Ngơ Gia Tự Nhà nước Mặc dù kí kết hợp đồng với điều khoản quy định rõ ràng việc áp dụng lãi suất nợ hạn trường hợp chủ đầu tư không trả hạn nhiên chủ đầu tư Nhà nước thường xuyên trả chậm, khơng thời hạn quy định, gây khó khăn cho công ty thiếu vốn sản xuất kinh doanh đồng thời tăng thêm chi phí tìa cho cơng ty tồn vốn cơng ty vay từ ngân H hàng Do vậy, để nâng cao hiệu công tác thu hồi nợ phải thu điều kiện quan trọng nhà nước tơn trọng điều khoản toán tiến độ tốn kí kết với cơng ty 3.3.4 SV: Nguyễn Thị Vân Anh 99 Lớp: CQ48/11.1_LT Luận Văn Tốt Nghiệp Học Viện Tài Chính KẾT LUẬN Tài đóng vai trò quan trọng hoạt động sản xuất kinh doanh, quản lý hiệu nguồn tài điều kiện tiên đảm bảo cho việc sử dụng hiệu nguồn tài Quản trị vốn lưu động yêu cầu quan trọng hàng đầu tất doanh nghiệp muốn tồn phát triển kinh tế Tại cơng ty cổ phần khí Ngơ Gia Tự, q trình phát triển, cơng ty khắc phục khó khăn đạt kết to lớn, đặc biệt ban lãnh đạo công ty động sáng tạo công tác quản lý sản xuất kinh doanh, đổi máy móc thiết bị, nâng cấp nhà xưởng, gắn sản xuất với tiêu thụ sản phẩm, tạo nhiều mặt hàng đa dạng phong phú có uy tín, nhờ ln có chỗ đứng thị trường Song song với q trình phát triển, cơng tác quản lý tổ chức sử dụng vốn lưu động ngày đóng vai trị quan H trọng tồn công ty Tuy nhiên công tác quản trị vốn lưu động công ty nhiều bất cấp chưa giải Dựa vào tồn kiến thức chun mơn đào tạo trường đại học, tác giả mạnh dạn đề xuất số giải pháp luận văn với hi vọng góp phần giải phần hạn chế công tác quản trị vốn lưu động nâng cao hiệu công tác quản trị vốn lưu động, từ nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động công ty Trong q trình hồn thành luận văn, tác giả lao động khoa học nghiêm túc để phân tích đánh giá khách quan xác thực trạng cơng tác quản trị vốn lưu động công ty cổ phần khí Ngơ Gia Tự để từ đưa nhận xét kết luận công tác quản trị vốn lưu động công ty giải pháp hữu hiệu nhằm cải thiện nâng cao hiệu công tác quản trị vốn lưu động công ty Song kiến thức chuyên môn kinh nghiệm thực tế lý luận non sơ suất SV: Nguyễn Thị Vân Anh 100 Lớp: CQ48/11.1_LT Luận Văn Tốt Nghiệp Học Viện Tài Chính sai sót điều khơng thể tránh khỏi Và luận văn chắn cịn phải bổ sung, hồn chỉnh cho đầy đủ Vì vậy, tác giả chân thành cầu thị ý kiến đóng góp nhà khoa học bạn đọc để luận văn hồn thiện hơn, từ góp phần nâng cao chất lượng công tác quản trị vốn lưu động cơng ty cổ phần khí Ngơ Gia Tự nói riêng doanh nghiệp Việt Nam nói chung Tác giả xin chân thành cảm ơn hướng dẫn tận tình TS VŨ VĂN NINH-người thầy hướng dẫn, góp ý bảo tận tình để tác giả hồn thành luận văn Ngồi ra, lời cảm ơn chân thành xin gửi tới ban lãnh đạo tập thể cán cơng nhân viên cơng ty cổ phần khí Ngơ Gia Tự giúp đỡ nhiệt tình trình thực tập cơng ty để tác giả có sở tài liệu quý báu để hoàn thành luận văn Hà nội, ngày 15 tháng năm 2014 H SV: Nguyễn Thị Vân Anh 101 Lớp: CQ48/11.1_LT Luận Văn Tốt Nghiệp Học Viện Tài Chính DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO TS Bùi Văn Vần & TS Vũ Văn Ninh (đồng chủ biên) (2013), “Giáo trình Tài Doanh nghiệp”, Nhà xuất Tài Chính, Hà Nội Cơng ty cổ phần khí Ngơ Gia Tự (2011, 2012, 2013), Báo cáo tài chính, Hà Nội PGS.TS.Nguyễn Trọng Cơ & TS Nghiêm Thị Thà (2010), “Giáo trình Phân tích Tài Doanh nghiệp”, Nhà xuất Tài Chính, Hà Nội H SV: Nguyễn Thị Vân Anh 102 Lớp: CQ48/11.1_LT