(Luận văn) mối quan hệ giữa rủi ro thanh khoản và rủi ro tín dụng tại các ngân hàng thương mại việt nam

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP.HỒ CHÍ MINH http://vietnamnet.vn/ t to ng hi ep NGUYỄN THỊ TRÚC LINH w n lo ad ju y th yi pl n ua al MỐI QUAN HỆ GIỮA RỦI RO THANH KHOẢN VÀ RỦI RO TÍN DỤNG TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM n va ll fu oi m at nh z z ht vb k jm LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ om l.c gm n a Lu n va y te re Tp Hồ Chí Minh – Năm 2017 t to BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP.HỒ CHÍ MINH ng hi ep w n lo ad y th NGUYỄN THỊ TRÚC LINH ju yi pl al n ua MỐI QUAN HỆ GIỮA RỦI RO THANH KHOẢN VÀ RỦI RO TÍN DỤNG TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM n va ll fu oi m at nh z Chuyên ngành: Tài chính-ngân hàng Mã số: 60340201 z k jm ht vb gm om l.c LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ an Lu n va NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC: PGS.TS VÕ XUÂN VINH ey t re th Tp Hồ Chí Minh – Năm 2017 t to LỜI CAM ĐOAN ng hi Nội dung số liệu phân tích Luận văn kết nghiên cứu độc lập ep học viên chưa cơng bố cơng trình khoa học w Chữ ký học viên n lo ad ju y th yi pl NGUYỄN THỊ TRÚC LINH n ua al n va ll fu oi m at nh z z k jm ht vb om l.c gm an Lu n va ey t re th MỤC LỤC t to ng Trang phụ bìa hi ep Lời cam đoan w Mục lục n lo Danh mục từ viết tắt ad Trang ju y th Danh mục bảng biểu Mở đầu yi pl Chương TỔNG QUAN VỀ RỦI RO THANH KHOẢN VÀ RỦI RO TÍN ua al n DỤNG TRONG NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI va Rủi ro kinh doanh ngân hàng n 1.1 ll fu Khái niệm rủi ro 1.1.2 Rủi ro kinh doanh ngân hàng 1.1.3 Nguyên nhân dẫn đến rủi ro kinh doanh ngân hàng oi m 1.1.1 at nh z z vb Rủi ro tín dụng jm ht 1.2 Khái niệm rủi ro tín dụng 1.2.2 Các nguyên nhân dẫn đến rủi ro tín dụng 1.2.3 Các số đánh giá rủi ro tín dụng k 1.2.1 om l.c gm an Lu 1.2.3.1 Tỷ lệ nợ hạn n va 1.2.3.2 Tỷ trọng nợ xấu/tổng dư nợ ey t re 1.2.3.3 Hệ số rủi ro tín dụng th 1.2.3.4 Tỷ lệ xóa nợ 1.2.3.5 Tỷ lệ khả bù đáp rủi ro tín dụng 1.3 Rủi ro khoản 10 t to ng hi ep Khái niệm khoản rủi ro khoản 10 1.3.2 Cung cầu khoản 11 1.3.3 Đánh giá rủi ro khoản 12 1.3.4 Các số đánh giá rủi ro khoản 12 1.3.1 w Các nguyên nhân dẫn đến rủi ro khoản 13 n 1.3.5 lo ad 1.4 Mối quan hệ rủi ro khoản rủi ro tín dung y th ju ngân hàng 14 yi pl Mối quan hệ rủi ro khoản rủi ro tín dụng 14 1.4.2 Ảnh hưởng rủi ro khoản rủi ro tín dụng đến nguy vỡ n ua al 1.4.1 va n nợ ngân hàng 17 ll fu oi m Kết luận chương 22 nh Chương THỰC TRẠNG RỦI RO THANH KHOẢN VÀ RỦI RO TÍN at z z DỤNG TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM 23 ht vb 2.1 Thực trạng rủi ro khoản ngân hàng thương mại k jm 2.2 l.c gm Việt Nam 23 Thực trạng rủi ro tín dụng ngân hàng thương mại Việt om Nam 28 an Lu Kết luận chương 31 Biến đại diện rủi ro khoản rủi ro tín dụng 34 3.3 Thống kê mô tả 38 3.4 Phương pháp nghiên cứu 40 th 3.2 ey Dữ liệu chọn mẫu 32 t re 3.1 n va Chương MƠ HÌNH NGHIÊN CỨU VÀ DỮ LIỆU NGHIÊN CỨU 32 3.5 Mơ hình nghiên cứu 40 t to Kết luận chương 41 ng hi Chương KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU 42 ep Lựa chọn mơ hình hồi quy 42 4.1 w Mơ hình hồi quy với LR 42 n 4.1.1 lo Mơ hình hồi quy với CR 43 y th Kiểm định khuyết tật đa cộng tuyến 44 ju 4.2 ad 4.1.2 yi pl Mơ hình hồi quy với LR 44 4.2.2 Mơ hình hồi quy với CR 45 n va Kết hồi quy mơ hình 46 n 4.3 ua al 4.2.1 ll fu Mơ hình hồi quy với LR 46 4.3.2 Mơ hình hồi quy với CR 48 oi m 4.3.1 at nh z z Kết luận chương 51 ht vb Chương KẾT LUẬN VÀ KIẾN NGHỊ 52 k jm Kết luận 52 5.2 Kiến nghị 53 om l.c gm 5.1 Kết luận 55 an Lu Tài liệu tham khảo n va ey t re th t to ng hi ep w n lo ad ju y th yi pl n ua al n va ll fu oi m at nh z z k jm ht vb om l.c gm an Lu n va ey t re th t to DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT ng : Thương mại cổ phần hi TMCP ep : Ngân hàng Nhà Nước NHNN w : Ngân hàng Thương mại Cổ phần Á Châu n ACB : Ngân hàng Thương mại Cổ phần Nam Việt y th : Ngân hàng Thương mại Cổ phần Sài Gòn-Hà Nội ju : Ngân hàng Đầu tư Phát triển Việt Nam yi BIDV ad SHB lo NVB pl : Ngân hàng Thương mại Cổ phần Xuất Nhập Khảu Việt Nam CTG : Ngân hàng Thương mại Cổ phần Công Thương Việt Nam MBB : Ngân hàng Thương mại Cổ phần Quân đội STB : Ngân hàng Thương mại Cổ phần Sài Gịn Thương Tín VCB : Ngân hàng Ngoại thương Việt Nam SCB : Ngân hàng Thương mại Cổ phần Sài Gòn HOSE : Sở Giao dịch Chứng khốn Thành phố Hồ Chí Minh HNX : Sở Giao dịch Chứng khoán Hà Nội TCTD : Tổ chức tín dụng VAMC : Cơng ty quản lý khai thác tài sản Tổ chức tín dụng Việt Nam ASEAN : Hiệp hội quốc gia Đông Nam Á n ua al EIB n va ll fu oi m at nh z z k jm ht vb om l.c gm an Lu n va ey t re th t to DANH MỤC BẢNG BIỂU ng hi Trang ep Bảng 1.1: Ngân hàng bị vỡ nợ khủng hoảng tài lý vỡ nợ w n Mỹ 21 lo ad Bảng 2.1: Tỷ lệ tăng trưởng tín dụng năm 2009 so với năm 2008 NHTM y th Việt Nam 24 ju yi Bảng 2.2: Chỉ số lực cho vay ngân hàng từ 2007-2014 26 pl ua al Bảng 2.3: Chỉ số dư nợ cho vay/tiền gửi khách hàng NH từ 2007-2014 27 n Bảng 2.4: Nợ xấu NHTM Việt Nam giai đoạn 2008-2012 29 va n Bảng 2.5: Tỷ lệ nợ hạn/tổng dư nợ vay ngân hàng 2007-2014 .30 ll fu oi m Bảng 2.6: Tỷ lệ Dự phòng rủi ro tín dụng/ Nợ hạn ngân hàng 2007-2017 .31 at nh Bảng 3.1: Mô tả biến .32 Bảng 3.2: Biến đại diện rủi ro khoản rủi ro tín dụng ngân hàng 35 z z ht vb Bảng 3.3: Thống kê mô tả biến 39 k jm Bảng 4.1: Kết Kiểm định nhân tử Lagrange Biến phụ thuộc LR 42 gm Bảng 4.2: Kết Kiểm định nhân tử Lagrange Biến phụ thuộc CR 43 l.c Bảng 4.3: Nhân tử phóng đại Phương sai VIF Biến phụ thuộc: LR 44 om Bảng 4.4: Nhân tử phóng đại Phương sai VIF Biến phụ thuộc: CR 45 an Lu Bảng 4.5: Bảng phân tích tương quan với mơ hình hồi quy LR biến phụ thuộc 46 ey t re Bảng 4.8: Kết hồi quy mơ hình với CR biến phụ thuộc .50 n Bảng 4.7: Bảng phân tích tương quan với mơ hình hồi quy CR biến phụ thuộc .49 va Bảng 4.6: Kết hồi quy mơ hình với LR biến phụ thuộc .47 th t to ng hi ep w n lo ad ju y th yi pl n ua al n va ll fu oi m at nh z z k jm ht vb om l.c gm an Lu n va ey t re th - 47 - t to ng hi Qua phân tích tương quan, học viên thấy biến TR/A, RE/L, SD/LD, ep ROA, S.ROA, SD/D tác động tiêu cực đến rủi ro khoản có nghĩa số tăng rủi ro khoản giảm xuống Trong đáng ý ROA TR/A giải w n thích tốt cho mơ hình với hệ số tương quan 20.46% 22.49% Các lo ad yếu tố khác có hệ số tương quan lớn 10 ngoại trừ biến S.ROA với 1.89% ju y th Các biến AGRL, TA, CAPITAL, EFICIENCY, LGROW, DFL, LEVERAGE tác động tích cực lên khoản NHTM Trong số biến tổng tài sản TA có hệ yi pl số tương quan cao với 16.1%, giải thích tốt cho mơ hình, biến LGROW giải thích al ua 10.24% Trong biến CAPITAL có hệ số tương quan chưa đạt 1% giải n thích số biến tác động đến biến LR va n Kết hồi quy mơ hình Rủi ro khoản LR áp dụng với tư cách biến fu ll phụ thuộc trình bày bảng 4.6 m oi Bảng 4.6 Kết hồi quy mơ hình với LR biến phụ thuộc SS df nh Source | MS Number of obs = at F( 14, z + z 53 021654638 Adj R-squared = 0.3993 67 036051172 gm Total | 2.41542854 R-squared = 0.5248 k + = 0.0001 jm Residual | 1.14769583 Prob > F 4.18 ht 14 090552336 vb Model | 1.26773271 53) = 68 Root MSE = 14716 om l.c Coef Std Err t P>|t| an Lu LR | [95% Conf Interval] TA | 1501883 0666795 -0.11 0.916 -.8456662 7604632 -1.83 0.072 -2.427224 108238 2.25 0.028 0164461 2839305 th RE/L | -1.159493 6320497 1.061525 ey 400382 -1.119375 t re AGR/L | -.0426015 -0.05 0.958 n TR/A | -.0289251 5436632 va -+ - - 48 - t to ng hi CAPITAL | -.0571415 9599319 -0.06 0.953 -1.982521 ep SD/LD | -.2713612 0606232 -4.48 0.000 ROA | -1.369707 3544594 -3.86 0.000 1.868238 -.3929559 -.1497665 -2.080663 -.6587519 w 4.12408 -0.82 0.414 -11.66982 4.873891 EFICIENCY | -.2059943 136538 -1.51 0.137 -.4798548 0678663 LGROW | 1399995 0261643 5.35 0.000 0875205 1924785 0.586 -1.42e-09 2.50e-09 n S.ROA | -3.397966 lo ad ju y th OBS | 5.35e-10 9.77e-10 0.55 -1.291398 -.0497872 DFL | 0035781 0048593 0.74 0.465 -.0061684 0133246 LEVERAGE | 0064602 0095887 0.67 0.503 -.0127723 0256927 _cons | -.1077562 5746192 -0.19 0.852 -1.260296 1.044784 pl -2.17 0.035 al yi SD/D | -.6705929 3095136 n ua n va fu ll Nguồn: Tính toán học viên m oi Hệ số P-value Kiểm định F Prob > F = 0,0001 thể mức độ phù hợp nh mơ hình áp dụng Các biến độc lập đại diện cho tiêu tài yếu tố vĩ at z mơ giải thích gần 40% (R2 hiệu chỉnh=39,93%) biến thiên rủi ro z ht vb khoản mà ngân hàng thương mại gặp phải Các biến TR/A, AGRL, jm RE/L, CAPITAL, S.ROA, EFICIENCY, OBS, DFL ý nghĩa thống kê k ba mức ý nghĩa thống kê: 99%, 95%, 90% áp dụng việc giải gm thích mức độ rủi ro khoản ngân hàng thương mại P value > 0.05; l.c Trong biến TA, SD/LD, ROA, LROW SD/D thể ý nghĩa thống om kê với mức ý nghĩa 90% an Lu Qua phân tích tương quan thấy mơ hình phù hợp so với kết n 4.3.2 Mơ hình hồi quy với CR: va nghiên cứu mơ hình gốc phù hợp với giả thiết nghiên cứu ey th hầu hết tiêu tài Để thực hồi quy mơ hình trước tiên học viên tiến t re Mơ hình hồi quy rủi ro tín dụng NHTM bao gồm 14 biến giải thích với - 49 - t to ng hi hành chạy hồi quy tương quan mô hình CR biến giải thích nhằm xác định chiều ep tác động mức độ tác động biến mơ hình hồi quy Cụ thể sau: Bảng 4.7: Bảng phân tích tương quan với mơ hình hồi quy CR biến phụ w n thuộc lo TR/A AGR/L RE/L TA CAPITAL SD/LD ROA S.ROA EFICIENCY LGROW y th OBS ad | CR + ju CR | 1.0000 yi pl TR/A | -0.1939 1.0000 ua al AGR/L | -0.0167 -0.0274 1.0000 RE/L| 0.0437 0.1294 0.3756 1.0000 n TA | 0.2012 -0.0996 -0.1503 0.0860 1.0000 va CAPITAL| 0.1400 0.1988 0.2105 0.1434 -0.5399 1.0000 n fu SD/LD| -0.0502 0.0851 -0.0878 -0.0954 -0.2755 -0.1090 1.0000 ll ROA | -0.0739 0.1306 -0.3245 -0.1918 0.1968 -0.3513 -0.0969 1.0000 m oi S.ROA | -0.1186 0.3349 -0.0318 0.0956 -0.1309 0.0592 0.3145 -0.0115 1.0000 nh EFICIENCY| -0.1946 -0.1262 -0.0090 -0.1613 -0.1579 0.0475 -0.1182 -0.1338 -0.0762 1.0000 at LGROW | 0.1440 0.0366 0.0655 -0.0799 -0.4449 0.1363 0.8351 -0.0665 0.3991 -0.0916 1.0000 z OBS | 0.3267 -0.0394 -0.2549 -0.0471 0.6592 -0.3898 0.0096 0.0872 -0.0950 -0.3019 - 0.2026 1.0000 z SD/D| 0.2722 0.0460 0.0728 -0.0084 0.0178 -0.0303 0.4622 -0.1536 0.0698 -0.6055 vb ht DFL | 0.1044 0.0144 0.1134 0.2878 0.0303 -0.0479 0.0378 -0.0686 -0.0443 -0.0813 0.3436 0.4193 0.0163 0.0927 DFL LEVERAGE SD/D | 1.0000 om DFL | 0.0577 1.0000 0.0226 -0.0316 1.0000 Nguồn: Tính tốn học viên an Lu LEVERAGE| l.c -+ - gm | SD/D k jm LEVERAGE| -0.0495 -0.1826 -0.2792 -0.3805 0.4611 -0.8422 0.1264 0.4555 -0.0478 0.0390 -0.0184 0.3995 va n Qua phân tích tương quan, học viên thấy biến TR/A, AGR/L, SD/LD, th Trong đáng ý TR/A EFICIENCY giải thích tốt cho mơ hình với hệ số ey NHTM có nghĩa số tài tăng rủi ro tín dụng giảm xuống t re ROA, S.ROA, EFICIENCY, LEVERAGE tác động tiêu cực đến rủi ro tín dụng - 50 - t to ng hi tương quan 19.39% 19.46%, biến S.ROA có hệ số tương quan giải ep thích mơ hình tốt với tỷ lệ 11.86% Các yếu tố khác có hệ số tương quan nhỏ 10%, đặc biệt biến AGR/L có hệ số tương quan giải thích cho mơ hình đạt w n 1.67% Các biến RE/L, TA, CAPITAL, EFICIENCY, LGROW, OBS, SD/D, DFL tác lo ad động tích cực lên rủi ro tín dụng NHTM Trong số biến này, biến OBS có ju y th hệ số tương quan cao với 32.67%, biến SD/D với hệ số tương quan 27.22% giải thích tốt cho mơ hình, biến tổng tài sản mức giải thích 20.12%, biến yi pl LGROW giải thích 14.4% Trong biến RE/L biến có hệ số tương quan al ua 10% giải thích số biến tác động đến biến CR n Kết hồi quy mơ hình rủi ro dụng áp dụng với tư cách biến phụ thuộc n va trình bày bảng 4.8 fu ll Bảng 4.8 Kết hồi quy mơ hình với CR biến phụ thuộc df MS Number of obs = oi SS m Source | nh -+ F( 14, at 51 416821339 = 0.0003 R-squared = 0.5034 ht Adj R-squared = 0.3671 jm -+ -65 658563562 Root MSE = 64562 k Total | 42.8066315 3.69 Prob > F vb Residual | 21.2578883 z 14 1.53919594 z Model | 21.5487432 51) = 66 l.c gm -Coef Std Err t P>|t| om CR | [95% Conf Interval] 9746514 RE/L | 1.249152 2.773558 0.45 0.654 -4.318998 6.817303 TA | 5428252 2961024 1.83 0.073 -.0516252 1.137276 0.71 0.481 -8.20757 CAPITAL | 4.49714 6.328358 -1.47 0.148 -6.270439 17.20185 th 1.80443 ey AGR/L | -2.647894 t re 2.810518 n 2.392964 -0.83 0.409 -6.797632 va TR/A | -1.993557 an Lu -+ - 51 - t to ng hi SD/LD | -1.073961 ep ROA | -.9146192 2873017 -3.74 0.000 -1.650743 -.4971791 1.555411 -0.59 0.559 -4.037236 S.ROA | -30.61022 18.09416 -1.69 0.097 -66.93576 5.715328 n lo 0.37 0.713 -1.005034 1.459632 LGROW | 5427546 1221268 4.44 0.000 2975749 7879343 OBS | 7.09e-09 4.31e-09 1.65 0.106 -1.56e-09 1.57e-08 1.381914 1.42 0.163 -.8175028 4.731112 021351 0.68 0.499 -.0283098 0574181 0476267 -0.25 0.804 -.1074695 ad 613839 ju w EFICIENCY | 2272989 2.207998 y th SD/D | 1.956805 yi pl DFL | 0145542 al ua LEVERAGE | -.0118548 n _cons | -4.595832 2.697665 -1.70 0.095 -10.01162 0837599 8199 va n Nguồn: Tính tốn học viên fu ll Hệ số P-value Kiểm định F Prob > F = 0,0003 thể mức độ phù hợp m oi mơ hình áp dụng Các biến độc lập đại diện cho tiêu tài yếu tố vĩ nh mơ giải thích 36.71% biến thiên rủi ro tín dụng mà ngân hàng at z thương mại gặp phải SD/LD LGROW có ý nghĩa thống kê ba z ht vb mức ý nghĩa thống kê: 99%, 95%, 90% áp dụng việc giải thích mức độ jm rủi tín dụng ngân hàng thương mại; Trong biến cịn lại khơng có ý k nghĩa thống kê mơ hình với ba mức ý nghĩa thống kê: 99%, 95%, 90% gm Nhìn chung nói kết nghiên cứu giải thích phần ý l.c nghĩa chiều tác động yếu tố giải thích lên biến phụ thuộc rủi ro tín dụng an Lu Kết luận chương 4: om ngân hàng thương mại va Sau học viên tập hợp liệu ngân hàng, tiến hành phân tích áp dụng n STATA 12 để chạy hồi quy kết thu giải thích phần tác động ey th khoản rủi ro tín dụng có mối tương quan với t re rủi ro khoản rủi ro tín dụng đến hoạt động ngân hàng Rủi ro - 52 - t to ng hi CHƯƠNG ep KẾT LUẬN VÀ KIẾN NGHỊ w n lo ad 5.1 Kết luận: y th Hoạt động hệ thống ngân hàng giới trãi qua hàng trăm năm lịch ju sử Trong suốt trình hình thành phát triển, lịch sử ghi nhận hệ thống ngân hàng yi pl phát triển nhanh chóng mặt khơng lần thất bại Ngân hàng thương mại ua al đóng vay trị trung gian kinh doanh tiền vay công chúng, TCTD, ngân n hàng trung ương nước Ngân hàng thương mại thành phần không va n thể thiếu góp phần vào cơng phát triển kinh tế xã hội quốc gia Do vậy, fu ll vỡ nợ, sụp đổ ngân hàng không xử lý thông minh khéo m oi léo ảnh hưởng kéo theo ngân hàng khác sụp đỗ gây ảnh hưởng đến at nh kính tế Hoạt động kinh doanh ngân hàng bước qua thăng trầm song z hành với hàng loạt rủi ro Điển hình có rủi ro khoản rủi ro tín dụng hai z yếu tố quan trọng cho sống cịn ngân hàng Luận văn tìm hiểu mối quan hệ vb jm ht hai yếu tố ngân hàng thương mại cụ thể 09 ngân hàng niêm k yết TTCK Việt Nam giai đoạn 2007-2014 Học viên thấy hai rủi ro l.c gm tác động đến ổn định ngân hàng tương tác chúng ảnh hưởng đáng kể đến ổn định ngân hàng theo nhiều hướng khác Rủi ro tín dụng om làm giảm chất lượng tài sản chủ yếu tích tụ nợ xấu, chi phí xử lý nợ xấu năm sau an Lu cao năm trước làm giảm lợi nhuận Rủi ro khoản ảnh hưởng đến nguồn cung khoản ngân hàng đặc biệt đến nguồn vốn ngắn hạn, trì nguồn va n vốn ngắn hạn giúp nhiều việc đáp ứng nhu cầu cho vay dài hạn th rủi ro tín dụng Mặc dù, có nhiều nghiên cứu khẳng định tác động rủi ro ey an tồn địi hỏi ngân hàng phải có quản lý chặt chẽ rủi ro khoản t re phương án vay rủi ro Từ cho thấy để ngân hàng hoạt động ổn định - 53 - t to ng hi khoản, rủi ro tín dụng đến ổn định ngân hàng lớn có nhà nghiên ep cứu, cơng trình nghiên cứu thực nghiệm phân tích rõ mối quan hệ rủi ro khoản rủi ro tín dụng ngân hàng từ nhiều góc độ Điều mẻ w n luận văn nghiên cứu xem xét mối quan hệ hai rủi ro hai nguồn gây lo ad vỡ nợ ngân hàng Sau đó, phân tích mối quan hệ ảnh hưởng đến hoạt động ju y th ngân hàng Kết rủi ro khơng có ý nghĩa kinh tế thuận nghịch kỳ hay trễ kỳ Tuy nhiên, chúng lại có ảnh hưởng đến yi pl ổn định ngân hàng Những kết đưa nhìn mẻ cho al ua hiểu biết rủi ro ngân hàng xây dựng tảng cho thay đổi gần n nhằm củng cố cho việc quản lý rủi ro khoản tín dụng ngân hàng hiệu va n ll fu 5.2 Kiến nghị: m oi Luận văn cho thấy rủi ro khoản rủi ro tín dụng ảnh hưởng đáng kể nh đến ổn định ngân hàng, công việc quản trị hai rủi ro cần at z trọng để hoạt động ngân hàng ngày an toàn hiệu Học viên đề z ht vb xuất số kiến nghị sau: jm - Thứ nhất: NHNN cần có quy định cụ thể khuyến khích NHTM sử dụng k phương pháp thống kê để đo lường rủi ro tín dụng rủi ro khoản theo thông lệ gm quốc tế Việc giúp NHTM đảm bảo hoạt động chuyên nghiệp an toàn l.c om - Thứ hai: NHNN cần tăng cường nâng cao hiệu hoạt động giám sát từ xa an Lu NHTM nhằm phản ảnh xác tình hình hoạt động kinh doanh nói chung va vấn đề khoản, nợ xấu nói riêng ngân hàng trung thực n - Thứ ba: NHTM nên trọng đến việc quản trị rủi ro ngân hàng th hàng ey ro để kịp thời phát xử lý rủi ro xảy gây ổn định cho ngân t re cách thành lập phận chuyên nghiên cứu, phân tích dự báo rủi - 54 - t to ng hi -Thứ tư: Nhà nước nên có sách khuyến khích thành lập đơn vị xếp ep hạng tín dụng độc lập để làm sở tham chiếu chung công tác đánh giá rủi ro khách hàng NHTM w n -Thứ năm: Nhà nước cần có chế đảm bảo hoạt động hiệu thị trường lo ad chứng khoán để NHTM sử dụng mức giá cổ phiếu hay biến động ju y th giá cổ phiếu để lượng hóa rủi ro vỡ nợ doanh nghiệp để hoạt động tín dụng ngân hàng an tồn chủ động yi pl - Thứ sáu: NHTM nên tăng cường công tác dự báo kiện, biến cố kinh al ua tế vĩ mô Bởi điều kiện kinh tế vĩ mô thay đổi ảnh hưởng đến hoạt động n ngân hàng điển NHNN ban hành sách thắt chặt tiền tệ liên tiếp va n thực giải pháp mạnh vấn đề khoản NHTM gặp nhiều khó fu ll khăn trước số ngân hàng dư thừa vốn khả dụng giảm lãi suất huy động oi m tiền gửi at nh z z k jm ht vb om l.c gm an Lu n va ey t re th - 55 - t to ng hi KẾT LUẬN ep Trên sở vận dụng phương pháp nghiên cứu, lý thuyết học w chương trình đào tạo bậc đại học cao học vào điều kiện thực tế Việt Nam, Luận n lo văn thực nội dung sau đây: ad Thứ nhất, phân tích nội dung rủi ro khoản rủi ro tín dụng y th Thứ hai, phân tích, đánh giá tác động rủi ro khoản rủi ro tín dụng đến ju yi hoạt động ngân hàng pl Thứ ba, phân tích mối quan hệ rủi ro khoản rủi ro tín dùng tác al n ua động mối quan hệ đến ổn định ngân hàng n va Trong lĩnh vực, ngành nghề bao gồm hội thách thức fu Vượt qua khó khăn để ngày hồn thiện tiến Trong lĩnh vực ngân ll hàng vậy, ngày với phát triển kinh tế xã hội nước quốc m oi tế hệ thống ngân hàng ngày phát triển nhanh chóng trở thành nh at thành phần chủ chốt kinh tế thị trường Để kinh tế phát triển ổn định phải z phát triển vững thị trường tài ngân hàng để đáp ứng đủ nhu cầu vốn cho z ht vb hoạt động công nghiệp hóa, đại hóa đất nước Tuy nhiên ngân hàng phải quan jm tâm trọng đến vấn đề nhận biết trị rủi ro để hoạt động ngân hàng k phát triển bền vững ổn định tương lai để phục vụ tốt cho kinh tế nước nhà gm l.c Luận văn mong góp phần nhỏ bé vào vấn đề cấp bách nêu Luận văn hoàn thành giảng dạy tận tình tập thể giảng viên Trường Đại học Kinh tế om TP Hồ Chí Minh, hướng dẫn đầy tâm huyết kiên trì PGS.TS Võ Xuân Vinh an Lu Mặc dù cố gắng nghiên cứu tài liệu vận dụng lý thuyết vào tình cụ thể, n va trình độ thời gian có hạn nên khơng tránh khỏi sai sót Rất mong quý th thành cám ơn! ey hoàn thiện thân nâng cao kỹ nghiên cứu thời gian tới Xin chân t re thầy cô Hội đồng PGS.TS Võ Xuân Vinh cảm thông cho ý kiến để luận văn - 56 - t to ng hi ep w n lo ad ju y th yi pl n ua al n va ll fu oi m at nh z z k jm ht vb om l.c gm an Lu n va ey t re th t to ng hi TÀI LIỆU THAM KHẢO ep I Tiếng Việt w Nguyễn Minh Kiều (2011), Nghiệp vụ ngân hàng thương mại, Nxb lao động xã n lo hội ad Nguyễn Thanh Dương (2013), “Phân tích rủi ro hoạt động ngân hàng”, Phát y th ju triển hội nhập (9), tr 29-39 yi Nguyễn Văn Tiến (2010), Quản trị rủi ro kinh doanh ngân hàng, Nxb pl ua al thống kê Trần Huy Hoàng (2007), Quản trị ngân hàng thương mại, Nxb lao động xã hội, n ll fu Tiếng Anh n II va Hà Nội m oi ACHARYA, V & NAQVI, H 2012 The seeds of a crisis: A theory of bank 106, 349-366 at nh liquidity and risk taking over the business cycle Journal of Financial Economics, z z ACHARYA, V V & MORA, N 2013 A crisis of banks as liquidity providers jm ht vb The Journal of Finance ACHARYA, V V & VISWANATHAN, S 2011 Leverage, moral hazard, and k l.c gm liquidity The Journal of Finance, 66, 99-138 ANGBAZO, L 1997 Commercial bank net interest margins, default risk, om interest-rate risk, and off-balance sheet banking Journal of Banking & Finance, an Lu 21, 55-87 AUBUCHON, C P & WHEELOCK, D C 2010 The geographic distribution va n and characteristics of US bank failures, 2007-2010: bank failures still reflect ey t re local economic conditions? Federal Reserve Bank of St Louis Review, 92 th t to ng hi BERGER, A N & BOUWMAN, C H 2013 How does capital affect bank ep performance during financial crises? Journal of Financial Economics, 109, 146- 176 w n BRUNNERMEIER, M K & OEHMKE, M 2013 The maturity rat race The lo ad Journal of Finance, 68, 483-521 ju y th BRYANT, J 1980a A model of reserves, bank runs, and deposit insurance Journal of Banking & Finance, 4, 335-344 yi pl BRYANT, J 1980b A model of reserves, bank runs, and deposit insurance al ua Journal of Banking and Finance 4, 335-344 n CAI, J & THAKOR, A V 2008 Liquidity Risk, Credit Risk, and Interbank va n Competition Credit Risk and Interbank Competition (November 19, 2008) fu ll COLE, R A & FENN, G W 1996 The role of commercial real estate m oi investments in the banking crisis of 1985-92 nh COLE, R A & GUNTHER, J W 1995 Separating the likelihood and timing of at z bank failure Journal of Banking & Finance, 19, 1073-1089 z ht vb COLE, R A & WHITE, L J 2012 Déjà Vu all over again: The causes of US k Research, 42, 5-29 jm commercial bank failures this time around Journal of Financial Services gm DERMINE, J 1986 Deposit rates, credit rates and bank capital: the Klein-Monti om l.c model revisited Journal of Banking & Finance, 10, 99-114 DEYOUNG, R & TORNA, G 2013 Nontraditional banking activities and bank an Lu failures during the financial crisis Journal of Financial Intermediation, 22, 397- va 421 n DIAMOND, D W 1997 Liquidity, banks, and markets Journal of Political th liquidity The journal of political economy, 401-419 ey DIAMOND, D W & DYBVIG, P H 1983a Bank runs, deposit insurance, and t re Economy, 105, 928-956 t to ng hi DIAMOND, D W & DYBVIG, P H 1983b Bank Runs, Deposit Insurance, and ep Liquidity The Journal of Political Economy, 91, 401-419 DIAMOND, D W & RAJAN, R G 2001 Liquidity risk, liquidity creation and w n financial fragility: A theory of banking National bureau of economic research lo ad DIAMOND, D W & RAJAN, R G 2005 Liquidity shortages and banking ju y th crises The Journal of finance, 60, 615-647 DICK, A A 2006 Nationwide Branching and Its Impact on Market Structure, yi pl Quality, and Bank Performance* The Journal of Business, 79, 567-592 al ua ESPAHBODI, P 1991 Identification of problem banks and binary choice n models Journal of Banking & Finance, 15, 53-71 va n GATEV, E., SCHUERMANN, T & STRAHAN, P E 2009 Managing bank fu ll liquidity risk: How deposit-loan synergies vary with market conditions Review of oi m Financial studies, 22, 995-1020 nh GOLDSTEIN, I & PAUZNER, A 2005 Demand–deposit contracts and the at z probability of bank runs the Journal of Finance, 60, 1293-1327 z jm Journal of Financial Economics, 104, 425-451 ht vb GORTON, G & METRICK, A 2012 Securitized banking and the run on repo k HE, Z & XIONG, W 2012a Dynamic debt runs Review of Financial Studies, l.c gm 1799-1843 HE, Z & XIONG, W 2012b Rollover risk and credit risk The Journal of om Finance, 67, 391-430 an Lu HOLMSTROM, B & TIROLE, J 1998 Private and Public Supply of Liquidity va The Journal of Political Economy, 106, 1-40 n IMBIEROWICZ, B & RAUCH, C 2014 The relationship between liquidity risk ey t re and credit risk in banks Journal of Banking & Finance, 40, 242-256 th t to ng hi IYER, R & PURIA, M 2012 Understanding bank runs: the importance of ep depositor-bank relationships and networks The American Economic Review, 102, 1414-1445 w n KASHYAP, A K., RAJAN, R & C.STEIN, J 2002 Banks as Liquidity lo ad Providers: An Explanation for the Co-Existence of Lending and Deposit-Taking ju y th Journal of Finace 57 KOLARI, J., GLENNON, D., SHIN, H & CAPUTO, M 2002 Predicting large yi pl US commercial bank failures Journal of Economics and Business, 54, 361-387 al ua LAEVEN, L & LEVINE, R 2009 Bank governance, regulation and risk taking n Journal of Financial Economics, 93, 259-275 va n MARTIN, D 1977 Early warning of bank failure: A logit regression approach fu ll Journal of banking & finance, 1, 249-276 m oi MEYER, P A & PIFER, H W 1970 Prediction of bank failures The Journal of at nh Finance, 25, 853-868 z NG, J & ROYCHOWDHURY, S 2012 Do loan loss reserves behave like z ht vb capital? Evidence from recent bank failures Review of Accounting Studies, 1-46 jm PRISMAN, E Z., SLOVIN, M B & SUSHKA, M E 1986 A general model of k the banking firm under conditions of monopoly, uncertainty, and recourse l.c gm Journal of Monetary Economics, 17, 293-304 QI, J 1994 Bank liquidity and stability in an overlapping generations model om Review of Financial Studies, 7, 389-417 an Lu ROY, A D 1952 Safety first and the holding of assets Econometrica: Journal va of the Econometric Society, 431-449 n SAMARTıN ́ , M 2003 Should bank runs be prevented? Journal of banking & th Federal Reserve Bank of Cleveland, 27, 9-20 ey THOMSON, J B 1991 Predicting bank failures in the 1980s Economic Review t re finance, 27, 977-1000 t to ng hi THOMSON, J B 1992 Modeling the bank regulator's closure option: a two-step ep logit regression approach Journal of Financial Services Research, 6, 5-23 WAGNER, W 2007 The liquidity of bank assets and banking stability Journal w n of Banking & Finance, 31, 121-139 lo ad III Website y th ju http://www.sbv.gov.vn yi pl http://thoibaonganhang.vn/ ua al http://vietnamnet.vn/ n va n website ngân hàng thương mại Việt Nam ll fu oi m at nh z z k jm ht vb om l.c gm an Lu n va ey t re th