Thị trường tiền gửi ngắn hạn bằng vnđ tại các ngân hàng thương mại ở việt nam thời kỳ từ năm 2006 đến nay

NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC VIỆT NAM HỌC VIỆN NGÂN HÀNG thảo luận đề tài: Th trng tin gi ngắn hạn VNĐ ngân hàng thương mại Việt Nam thời kỳ từ năm 2006 đến Người hướng dẫn: Th.s Nguyễn Tường Vân Lớp : NHG_K9 Nhóm thực hiện: Black Hà Nội, tháng 03 - 2009 A Tổng quan thị trường tiền tệ Việt Nam 1.Khái quát chung thị trường tiền tệ 1.1.Khái niệm Nhóm Black – Lớp NHG_K9 - Thị trường tiền tệ thị trường vốn ngắn hạn, nơi diễn hoạt động cung cầu vốn ngắn hạn Vốn ngắn hạn bao gồm trái phiếu ngắn hạn, có kỳ hạn tức mua bán nợ ngắn hạn rủi ro thấp, tính khoản cao Thị trường tiền tệ diễn chủ yếu thông qua hoạt động hệ thống ngân hàng, ngân hàng chủ thể quan trọng việc cung cấp sử dụng vốn ngắn hạn - Thị trường tiền tệ (TTTT) thị trường bán buôn công cụ nợ với thời hạn ngắn, độ rủi ro thấp tính lỏng cao - Thị trường tiền tệ thị trường OTC (the over the counter market) phòng kinh doanh ngân hàng công ty kinh doanh đầu tư chuyên nghiệp thông qua mạng lưới điện thoại, vi tính rộng Đây thị trường quan trọng để tài trợ nhu cấu vốn lưu động doanh nghiệp Chính phủ 1.2.Chức thị trường tiền tệ TTTT có chức chính: - Cung cấp khoản tài trợ ngắn hạn cho tổ chức công cộng tư nhân cần vốn - Tạo thị trường công khai để tổ chức tạm thời dư thừa vốn ngắn hạn (NHTM, tổ chức tài khác, tổ chức phi tài chính…) tìm thấy nơi sinh lời cho nguồn vốn 1.3.Vai trò thị trường tiền tệ kinh tế  Xét tầm vĩ mơ - TTTT góp phần điều hịa vốn kinh tế từ nơi tạm thời thừa đến nơi tạm thời thiếu cách luân chuyển khoản vốn ngắn hạn Do tính linh hoạt khoản cao chứng khoán nợ mà việc điều chuyển vốn ngắn hạn vô thuận lợi, nhanh nhạy theo lãi suất thỏa thuận Chi phí lưu thơng tiết kiệm đáng kể, đồng thời đảm bảo nguồn vốn đầu tư - TTTT nơi điều hịa khoản cho kinh tế, góp phần thực sách tiền tệ quốc gia  Xét tầm vi mô - TTTT góp phần tăng khả cạnh tranh cho doanh nghiệp thị trường đảm bảo nguồn vốn kinh doanh - Hoạt động TTTT tăng them thu nhập cho người sở hữu vốn, sử dụng nguồn vốn nhàn rỗi cách tối ưu Nhóm Black – Lớp NHG_K9 - TTTT thõa mãn nhu cầu đầu tư khoản cách nhanh nhất, tiết kiệm chủ thể dư thừa vốn ngắn hạn, TTTT thúc đẩy trình lưu thơng hàng hóa, dịch vụ ngày có hiệu Như vậy, hoạt động TTTT có lợi cho người sở hữu vốn ngắn hạn mà cịn mang lại lợi ích chung cho tồn kinh tế 2.Thị trường tiền tệ Việt Nam Trong năm qua, thị trường tiền tệ Việt Nam hình thành bước hồn thiện theo xu hướng động, tích cực, phù hợp với xu phát triển kinh tế Mặc dù đến qui mơ thị trường cịn khiêm tốn đóng vai trị định việc kết nối cung cầu vốn ngắn hạn cho ngân hàng, doanh nghiệp… Đặc biệt, thị trường tiền tệ Việt Nam góp phần tháo gỡ khó khăn cho ngân hàng việc đảm bảo khả tốn, an tồn hệ thống, mở rộng nguồn vốn cho vay 2.1.Các phận cấu thành thị trường Có thể thấy rằng, đến quy mơ thị trường tiền tệ Việt Nam cịn khiêm tốn, phận cấu thành thị trường hình thành mức độ định Đó thị trường nội tệ ngoại tệ liên ngân hàng, thị trường đấu thầu tín phiếu Kho bạc, hoạt động nghiệp vụ tiền tệ NHNN nghiệp vụ cho vay NHNN hình thức cho vay cầm cố, chiết khấu giấy tờ có giá, hoạt động nghiệp vụ thị trường mở, nghiệp vụ hoán đổi ngoại tệ… Thành viên tham gia thị trường, hàng hóa giao dịch thị trường doanh số hoạt động nghiệp vụ thị trường tiền tệ bước mở rộng; hoạt động thị trường bước đại hoá, đáp ứng yêu cầu hội nhập  Thị trường nội tệ liên ngân hàng hình thành từ năm 1993 hình thức ban đầu thị trường tập trung, có tổ chức qua NHNN Tuy nhiên, từ năm 1997, hoạt động thị trường diễn theo hình thức ngân hàng trực tiếp vay mượn lẫn khơng thực thơng qua NHNN Nhìn chung, ngân hàng thường có quan hệ với dựa mức độ tín nhiệm để thỏa thuận phương thức giao dịch, thời hạn, lãi suất điều kiện đảm bảo tiền vay Đến nay, phần lớn giao dịch liên ngân hàng thực hình thức tín chấp, bảo đảm số dư tiền gửi đối ứng ngân hàng cho vay… Thậm chí số ngân hàng thực quan hệ vay mượn hình thức gửi tiền lẫn Cho đến nay, doanh số hoạt động thị trường tăng đáng kể, phương thức giao dịch thị trường ngày đổi mới, hầu hết giao dịch thực qua mạng Nhóm Black – Lớp NHG_K9  Thị trường ngoại tệ liên ngân hàng hình thành năm 1994, có vai trị quan trọng việc kết nối cung cầu ngoại tệ cho ngân hàng Thông qua thị trường, NHNN theo dõi giao dịch ngoại tệ hệ thống ngân hàng, nắm bắt diễn biến cung cầu tham gia thị trường với vai trò người mua bán cuối NHNN thực can thiệp thị trường cần thiết nhằm thực mục tiêu sách tiền tệ thời kỳ Từ năm 1999 đến nay, bên cạnh việc điều hành linh hoạt tỷ giá, việc NHNN thực biện pháp can thiệp kịp thời thị trường hỗ trợ cho ngân hàng cân đối ngoại tệ đặc biệt góp phần ổn định tỷ giá, tăng dự trữ ngoại hối Nhà nước  Thị trường đấu thầu tín phiếu Kho bạc , từ bắt đầu hoạt động năm 1995, việc đấu thầu tín phiếu Kho bạc qua NHNN mở kênh huy động vốn với chi phí thấp cho Ngân sách Nhà nước Doanh số tỷ trọng tín phiếu Kho bạc phát hành hình thức đấu thầu qua NHNN tổng doanh số huy động vốn Kho bạc Nhà nước ngày tăng qua năm Điều phù hợp với xu phát triển thị trường thông lệ quốc tế Bên cạnh đó, thị trường đấu thầu tín phiếu Kho bạc trở thành nguồn cung cấp hàng hóa chủ yếu cho giao dịch nghiệp vụ tiền tệ NHNN với ngân hàng thương mại (NHTM) nghiệp vụ thị trường mở để thực thi sách tiền tệ quốc gia  Các hoạt động nghiệp vụ tiền tệ NHNN: Từ tháng 7/2000, với việc NHNN thức khai trương nghiệp vụ thị trường mở, đánh dấu bước đổi mạnh mẽ việc điều tiết tiền tệ gián nguyên tắc thị trường Từ năm 2000 đến nay, nghiệp vụ thị trường mở bước hoàn thiện trọng sử dụng để trở thành công cụ điều tiết tiền tệ chủ yếu NHNN Việc điều hành nghiệp vụ thị trường mở ngày mang tính thị trường hơn, qua tăng cường khả điều tiết công cụ đến vốn khả dụng tổ chức tín dụng điều kiện thị trường tiền tệ Bên cạnh nghiệp vụ thị trường mở, nghiệp vụ tái cấp vốn NHNN bước đổi mới, hoàn thiện theo hướng nâng cao hiệu điều tiết tiền tệ gián tiếp NHNN Đến tái cấp vốn NHNN cho NHTM chủ yếu thực hình thức chiết khấu, tái chiết khấu, cho vay có đảm bảo cầm cố giấy tờ có giá Các hình thức cho vay theo định Chính phủ trước (từng chiếm tỷ trọng lớn cho vay tái cấp vốn) giảm mạnh qua năm Thủ tục, quy trình xử lý đề nghị vay tái cấp vốn bước tinh giản, tạo thuận lợi cho ngân hàng Cơ chế tái cấp vốn áp dụng bình đẳng cho tất ngân hàng, không phân biệt loại hình sở hữu Đặc biệt từ năm 2003, thực Luật sửa đổi số Điều Luật Ngân hàng Nhà nước, NHNN cho phép giấy tờ có giá dài hạn loại Nhóm Black – Lớp NHG_K9 trái phiếu Chính phủ sử dụng giao dịch NHNN ngân hàng Điều làm tăng đáng kể khối lượng giấy tờ có giá giao dịch với NHNN, mở rộng khả tiếp cận ngân hàng kênh hỗ trợ vốn NHNN, tạo điều kiện nâng cao khả điều tiết NHNN thị trường tiền tệ Lãi suất tái cấp vốn, lãi suất chiết khấu ngày điều hành linh hoạt, phù hợp với mục tiêu CSTT thời kỳ Từ năm 2003, lãi suất tái cấp vốn lãi suất chiết khấu điều chỉnh dần để hình thành khung lãi suất định hướng lãi suất thị trường Cùng với việc điều chỉnh lãi suất chiết khấu để trở thành lãi suất sàn, NHNN thực phân bổ hạn mức chiết khấu cho ngân hàng Qua đó, nghiệp vụ chiết khấu điều hành kênh hỗ trợ vốn thường xuyên với giá rẻ từ NHNN Ngoài kênh hỗ trợ vốn ngắn hạn NHNN thông qua nghiệp vụ thị trường mở, nghiệp vụ tái cấp vốn, NHNN thực cho vay thấu chi cho vay qua đêm toán điện tử liên ngân hàng Thêm vào đó, từ 7/2001, NHNN bắt đầu thực nghiệp vụ hoán đổi ngoại tệ để hỗ trợ tổ chức tín dụng gặp khó khăn tạm thời vốn khả dụng VND nhằm đạt mục tiêu sách tiền tệ Thực tế cơng cụ phát huy tác dụng thời điểm NHTM thực khan vốn khả dụng VND, ngân hàng nước có ngoại tệ dư thừa lại khó khăn vốn VND khơng sở hữu giấy tờ có gía ngắn hạn nên khơng có điều kiện tiếp cận kênh hỗ trợ vốn khác Ngân hàng Nhà nước 2.2.Các chủ thể tham gia thị trường tiền tệ Việt Nam  Các ngân hàng trung gian Tham gia thị trường tiền tệ với tư cách tổ chức trung gian, huy động nguồn vốn ngắn hạn dư thừa tạm thời kinh tế cách nhận tiền gửi phát hành giấy tờ có giá, sở cung cấp vốn cho chủ thể thiếu hụt tạm thời Do đặc tính NHTM kinh doanh tiền tệ nên NHTM thường nắm giữ chứng khoán ngắn hạn, đặc biệt tín phiếu kho bạc (chiếm tỷ lệ % cao nhất) Ngồi ra, NHTM cịn phát hành loại chứng tiền gửi, chấp phiếu ngân hàng, khoản vay liên ngân hàng, hợp đồng mua lại để đáp ứng nhu cầu vốn, đầu tư kiếm lợi nhuận thị trường Bởi vậy, Các NHTM tham gia TTTT để đáp ứng nhu cầu khoản, thu lời với chi phí thấp, rủi ro thấp kinh doanh  Ngân hàng nhà nước Việt Nam Nhóm Black – Lớp NHG_K9 Khác với NHTM, NHNN tham gia TTTT với mục đích quản lý hệ thống tín dụng điều tiết thị trường, đảm bảo thực sách tiền tệ xác định thời kỳ Thông qua hoạt động nghiệp vụ tiền tệ NHNN điều tiết mức cung ứng tiền thị trường tham gia mua – bán chứng khốn cơng cụ nợ khác NHNN thực tác động điều chỉnh lên thị trường tiền tệ theo hướng đạo nhà nước Bằng cách quy định NHTM phải trì tài khoản tiền gửi dự trữ bắt buộc dự trữ tốn, NHNN nắm rõ tình hình hoạt động tài NHTM nhu cầu vốn, khả cho vay NHTM… NHNN có vai trị trung tâm tốn NH đồng thời người cứu cánh cuối cho NH có biến cố xảy NHNN đưa định can thiệp đắn, kịp thời, hiệu thị trường tiền tệ  Các tổ chức tài phi ngân hàng  Các cơng ty đầu tư cơng ty chứng khốn Các cơng ty nhà giao dịch lớn thị trường tiền tệ cách ln trì lượng tiền dự trữ để sẵn sang mua, bán chứng khoán đảm bảo tính khoản thị trường  Các cơng ty tài Các cơng ty tài huy động vốn TTTT cách phát hành thương phiếu cho vay để người tiêu dùng mua hàng hóa tiêu dùng  Cơng ty bảo hiểm Với tính chất kinh doanh bảo hiểm yêu cầu phải khoản mà không dự báo trước thị trường nên công ty bảo hiểm phải tham gia thị trường tiền tệ để cần chuyển hóa chứng khốn thành tiền mặt để chi trả xảy cố phải bảo hiểm  Các tổ chức kinh tế phi ngân hàng  Kho bạc nhà nước Tham gia để huy động vốn ngắn hạn chưa thu kịp thuế, bù đắp thiếu hụt tạm thời ngân sách nhà nước, phục vụ cho mục đích đáo hạn cho tín phiếu, trái phiếu phát hành đến hạn  Doanh nghiệp Tham gia để sử dụng nguốn vốn tạm thời nhàn rỗi sinh lời tối ưu huy động vốn ngắn hạn  Các cá nhân tham gia TTTT: thơng qua quỹ tương hỗ có lãi suất cao ngân hàng, nhà đầu tư nhỏ lẻ tiếp cận chứng khốn có mệnh giá lớn  Nhà mơi giới Nhóm Black – Lớp NHG_K9 Nhà môi giới lợi dụng chênh lệch giá để kiếm lời, với lý do: lúc đối tượng cần mua gặp đối tượng cần bán,cộng them hạn chế thông tin nhà đầu tư Các nhà môi giới xuất quy luật tất yếu kinh doanh tạo nên mạch máu thị trường làm cầu nối cho người bán gặp người mua thực giao dịch theo nguyện vọng Ở VN thực tế chưa có cơng ty làm môi giới chuyên nghiệp, NHTM tự tổ chức phận môi giới Thực tế, thành viên tham gia thị trường tiền tệ Việt Nam hạn chế, thân số tổ chức chưa quản lý vốn linh hoạt hiệu quả, chưa chủ động tham gia thị trường tiền tệ để sinh lời nguồn vốn tạm thời nhàn rỗi Nhất hệ thống ngân hàng Việt Nam giai đoạn cải cách, củng cố nên ảnh hưởng đến khả tham gia thị trường tiền tệ Ngân hàng nhà nước chưa phát huy tốt vai trò hướng dẫn thị trường, nên việc tham gia thị trường tổ chức, cá nhân cịn hạn chế Một số mơ hình định chế tài thành cơng việc đầu tư thị trường tiền tệ nước quỹ tương hỗ thị trường tiền tệ chưa tạo diều kiện để hình thành B Thị trường tiền gửi ngắn hạn VNĐ nhtm Việt Nam I Giai đoạn từ năm 2006 đến tháng 6/2008 1.Tình hình thị trường tiền gửi năm 2006 1.1.Điểm qua tình hình kinh tế năm 2006 Tốc độ tăng trưởng GDP mức cao, vượt mức 8% với tốc độ tăng trưởng đầu tư ấn tượng Năm 2006 thị trường chứng khoán hình thành với quy mơ nhỏ có tốc độ tăng truởng đáng ý đặc biệt, với việc Việt nam thức gia nhập tổ chức thương mại quốc tế WTO tranh kinh tế VN co nhiều khởi sắc đáng kể theo chuyên gia nhận định hoạt động ngân hàng năm 2006 có nhiều “tiến bộ”, lợi nhuận ngân hàng thương mạikhá cao Vấn đề thời hoạt động ngân hàng việc tăng lãi suất huy động vốn, đặc biệt với kì hạn ngắn, tập trung ngân hàng thương mạicổ phần 1.2.Biến động số lượng tiền gửi ngân hàng thương mại Thực trạng Theo số thống kê từ Ngân hàng nhà nước tổng hợp từ Ngân hàng thương mại, năm 2006 tình hình huy động vốn ngân hàng thương mạicó thể ước tính sau: Nhóm Black – Lớp NHG_K9 Bảng 1: Tình hình huy động vốn hệ thống ngân hàng năm 2006 Đơn vị : Triệu đồng ST T Chỉ tiêu Quý I 593,575,355 7.15% Quý II 641,678,95 8.10% Quý III 680,066,93 5.98% Quý IV 755,638,23 11.11% Cả năm 2006 2,670,959,47 Vốn huy động So với quý trước So với kỳ năm trước tỷ lệ vốn huy động/ tổng nguồn vốn 32.57% 34.38% 34.62% 36.41% 34.6% 68.07% 68.41% 67.05% 67.04% (Nguồn: http://www.sbv.gov.vn/vn; http://www.div.gov.vn /) Từ thống kê nhận thấy hoạt động huy động vốn ngân hàng thương mạichủ yếu lấy từ cá nhân tổ chức kinh tế Năm 2006 coi năm thành công lớn hệ thống ngân hàng thương mại, Ngân hàng thương mạicổ phần có bước tiến lớn quy mơ hoạt động, mạng lưới lực cạnh tranh Tổng tài sản ngân hàng thương mạităng cao, tăng 33% sơ với cuối năm 2005 vượt mức GDP gần 120% Trong hoạt động huy động vốn ngân hàng thương mạiphát triển linh hoạt hơn, số lượng vốn huy động ngày tăng, trung bình chiếm khoảng 67% tổng nguồn vốn ngân hàng, góp phần trực tiếp làm tăng lợi nhuận cho ngân hàng thương mại Năm 2006, kinh tế nước đạt mức tăng trưởng cao (tăng khoảng 8.6% so với năm 2005) giải thích phần nguyên nhân ngân hàng ngày tăng cường huy động vốn so với năm trước Ngồi năm 2006 lại năm đánh dấu cho kiện Việt nam gia nhập WTO, mở đầu cho hàng loạt hội thách thức cho kinh tế Với tốc độ tăng trưởng kinh tế đà phát triển cao, doanh nghiệp nước cần phải có đồi mục tiêu sản xuất chất lượng sản xuất, để vươn tầm giới Một lần nữa, Ngân hàng lại lựa chọn số để doanh nghiệp vay thêm vốn, đáp ứng nhu cầu đầu tư, phát triển sản xuất Các Ngân hàng cần trì lượng vốn khả dụng đảm bảo nhu cầu vay ngày cao tổ chức, cá nhân Chính ngân hàng thương mạiđã tiến hành nhiều biện pháp tăng cường huy động vốn từ dân cư, vừa để đạt lượng vốn khả dụng cần thiết, vừa đáp ứng quy định nhnn đảm bảo thực mục tiêu sách tiền tệ quốc gia Nhóm Black – Lớp NHG_K9 Tính đến hết năm 2006, vốn huy động hệ thống ngân hàng thương mạităng cao Điển hình hai thành phố lớn nước Hà Nội Tp.HCM, vốn huy động ngân hàng thương mạiđều tăng cao so với kỳ nhiều năm có tốc độ tăng trước ngỡ ngàng giới kinh doanh tiền tệ Tại Tp.HCM, đến hết năm 2006, tổng vốn huy động mức 254,970 tỷ đồng tăng tới 35% so với đầu năm Ở Hà Nội, số không thua Tính đến hết năm 2006, ngân hàng thương mạitrên địa bàn có số dư vốn huy động đạt 231,215 tỷ đồng, tăng gần 32% so với cuối năm 2005 Như vậy, đến cuối tổng số dư vốn huy động riêng hai thành phố nói số dư vốn huy động ngân hàng thương mạitrong nước cách năm Tại nhiều tỉnh thành phố khác năm 2006 diễn tình trạng tương tự, vốn huy động ngân hàng thương mạităng trưởng nhanh vượt xa dự đốn từ đầu năm 2006 Một vài ví dụ biện pháp phụ trợ cho hoạt động huy động vốn ngân hàng thương mạiđưa đạt số thành công như:  Ngân hàng Ngoại thương (VietcomBank ) với việc áp dụng hình thức tiết kiệm “tiết kiệm bậc thang” Đó hình thức tiết kiệm dựa nguyên tắc “gửi tiết kiệm nhiều lãi suất cao” Chính sách thu hút quan tâm người dân  Ngân hàng Kỹ thương (Techcombank ) với việc đa dạng hố chương trình tiết kiệm, chương trình "Tiết kiệm theo thời gian thực gửi" Khách hàng tham gia loại hình chủ động kỳ hạn gửi hưởng lãi suất cao loại tiết kiệm khơng kỳ hạn, lãi suất tính theo khung từ 1-29 ngày, 30-59 ngày , 360-390 ngày 390 ngày với lãi suất từ 0,2% đến tối đa 0,65%/tháng Ngoài ra, nh cịn đưa hình thức huy động tiền gửi giống sản phẩm bảo hiểm tích luỹ cơng ty bảo hiểm "Tiết kiệm tương lai" với đủ tên gọi Tương lai - an sinh; Tương lai giáo dục; Tương lai - nhà với thời gian từ 1-15 năm tuỳ nhu cầu lãi suất thấp 0.61%/tháng  Ngân hàng công thương (VietinBank) nhiều ngân hàng khác thành công với sản phẩm “tiết kiệm dự thưởng” với việc triển khai quy mô giải thưởng ngày lớn, giải đặc biệt thường trả ôtô, hộ chung cư, biệt thự trị giá hàng trăm triệu đồng tổng giá trị giải thưởng lên tới hàng tỷ đồng Nhóm Black – Lớp NHG_K9 Thậm chí, hình thức tiết kiệm truyền thống nhiều ngân hàng “nâng cấp” nhằm đa dạng hơn, không ấn định theo kỳ hạn phổ biến tháng, tháng, tháng, 12 tháng mà cịn có nhiều kỳ hạn khác bổ sung tháng, tháng, tháng, chí tuần, tuần Với sản phẩm đa dạng giúp cho thị trường huy động vốn phát triển, thể hiện: Chi nhánh Ngân hàng Nhà nước thành phố Hà Nội cho biết, đến cuối tháng 8/2006, tổng vốn huy động Ngân hàng thương mạitrên địa bàn Hà Nội đạt 214.224 tỷ đồng, tăng gần 22.3% so với hồi đầu năm Kết hoạt động phụ trợ tổng vốn huy động ngân hàng thương mạinăm 2006 tăng 34,6%, đạt mức 2,670,959,479 triệu đồng Nguyên nhân số lượng vốn huy động tăng Tình trạng vốn huy động hệ thống ngân hàng tăng cao nhiều so với dự báo từ đầu năm Có thể lý giải số nguyên nhân chủ yếu sau Nguyên nhân hàng đầu người dân có thu nhập ngày cải thiện Nhiều gia đình, nhiều người có điều kiện tích luỹ, nguồn tiết kiệm tiền lớn Thực tế không thấy qua kênh tiền gửi ngân hàng, mà cịn thấy lượng vốn khơng nhỏ người dân đầu tư mua chứng khoán, mua cổ phiếu thị trường OTC, mua cổ phiếu doanh nghiệp nhà nướpc cổ phần hoá, mua bảo hiểm nhân thọ, Nhưng kênh ngân hàng nơi thu hút vốn dân lớn Nguyên nhân quan trọng thứ hai là, đa số người dân có tiền mà khơng có điều kiện đầu tư sản xuất kinh doanh kênh để dành tiết kiệm: mua vàng, cất trữ ngoại tệ nhà gửi Đồng Việt Nam ngân hàng, kênh đầu tư vào tiền gửi ngân hàng lựa chọn tối ưu minh bạch Nguyên nhân giá vàng cao, nhà đất đóng băng, làm ăn kinh doanh phiêu lưu Thứ ba là, sau 20 năm đổi đất nước, gần 18 năm đổi hoạt động ngân hàng, người dân thực có lịng tin gửi tiền vào ngân hàng, thay cho để dành nhiều hình thức khác nhà hay dân cư Hệ thống ngân hàng ngày vững mạnh Các khoản tiền gửi dân hoàn trả đầy đủ gốc lãi, kể số quỹ tín dụng nhân dân hay số ngân hàng thương mạicổ phần ngừng hoạt động, phải lý năm cuối thập niên 90 Thứ tư là, dịch vụ ngân hàng đại tiện ích phát triển mạnh mẽ Các loại hình tiền gửi đa dạng, như: tiền gửi bậc thang, tiền gửi với lãi suất luỹ tiến, tiền gửi ngắn hạn, tạo