Ch¬ng 1 CHƯƠNG 1 TỔNG QUAN VỀ QUẢN TRỊ TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP 1 1 KHÁI QUÁT CHUNG VỀ QUẢN TRỊ TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP 1 1 1 Khái niệm, chức năng của TCDN * Doanh nghiệp là một tổ chức kinh tế được đăn[.]
CHƯƠNG TỔNG QUAN VỀ QUẢN TRỊ TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP 1.1 KHÁI QUÁT CHUNG VỀ QUẢN TRỊ TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP 1.1.1 Khái niệm, chức TCDN * Doanh nghiệp tổ chức kinh tế đăng ký kinh doanh theo quy định pháp luật nhằm mục đích thực hoạt động kinh doanh * Kinh doanh việc thực liên tục một, số tất cơng đoạn q trình đầu tư, từ sản xuất đến tiêu thụ sản phẩm cung ứng dịch vụ thị trường nhằm mục đích sinh lợi Hoạt động kinh doanh q trình kết hợp yếu tố đầu vào (nhà xưởng, thiết bị, nguyên vật liệu…) sức lao động để tạo yếu tố đầu sản phẩm, hàng hoá tiêu thụ chúng để thu lợi nhuận Trong trình này, có dịch chuyển vào dịng tiền gọi q trình tạo lập phân phối qũy tiền tệ doanh nghiệp Bên hoạt động quan hệ kinh tế hình thức giá trị hợp thành quan hệ tài doanh nghiệp, quan hệ doanh nghiệp với: + Ngân sách nhà nước: - Doanh nghiệp thực nghĩa vụ thuế, lệ phí… (dịng tiền ra) - Ngân sách nhà nước đầu tư vốn, bổ sung vốn cho doanh nghiệp (dòng tiền vào) + Chủ thể kinh tế khác: Thông qua hoạt động mua, bán hàng hoá, cung cấp dịch vụ, bao hàm loại dịch vụ tài cho vay, trả lãi, gốc…) + Người lao động doanh nghiệp: Bao gồm hoạt động trả lương, thưởng, phạt vật chất… + Các chủ sở hữu doanh nghiệp: Thơng qua việc góp vốn, rút vốn, phân chia lợi nhuận… + Các tổ chức xã hội: Các hoạt động viện trợ, cho vay ưu đãi… +… Từ vấn đề trên, ta có nhận xét: +Về hình thức,tài doanh nghiệp quỹ tiền tệ trình tạo lập, phân phối, sử dụng vận động gắn liền với hoạt động doanh nghiệp Về chất, tài doanh nghiệp quản trị quan hệ kinh tế hình thức giá trị nảy sinh gắn liền với việc tạo lập, phân phối, sử dụng quỹ tiền tệ doanh nghiệp + Hoạt động tài hoạt động doanh nghiệp nhằm đạt tới mục tiêu doanh nghiệp đề Các hoạt động gắn liền với việc tạo lập, phân phối, sử dụng vận động chuyển hoá quỹ tiền tệ thuộc hoạt động tài doanh nghiệp 1.1.2 Quản trị TCDN Quản trị TCDN việc quản lý nhữg hoạt động sau: Lựa chọn định đầu tư: , Xác định nhu cầu vồn tổ chức huy động vốn đáp ứng kịp thời, đầy đủ nhu cầu vốn cho hoạt động doanh nghiệp: Sử dụng có hiệu số vốn có, quản lý chặt chẽ khoản thu, chi đảm bảo khả toán doanh nghiệp, Thực phân phối lợi nhuận, trích lập sử dụng quỹ doanh nghiệp: Kiểm sốt thường xun tình hình hoạt động doanh nghiệp; Thực kế hoạch hố tài chính: 1.1.3 Vai trị quản trị tài doanh nghiệp a, Quản trị tài doanh nghiệp thực huy động vốn cho hoạt động doanh nghiệp diễn bình thường liên tục: Vốn tiền tệ tiền đề cho hoạt động doanh nghiệp Đảm bảo cho hoạt động kinh doanh doanh nghiệp tiến hành bình thường, liên tục phụ thuộc lớn vào việc tổ chức huy động vốn tài doanh nghiệp b, Quản trị Tài doanh nghiệp giữ vai trị quan trọng việc nâng cao hiệu hoạt động kinh doanh doanh nghiệp Thể hiện: - Thông qua việc phân tích, đánh giá từ góc độ tài mà doanh nghiệp đưa định đầu tư đắn - Huy động vốn kịp thời giúp doanh nghiệp chớp hội kinh doanh - Lựa chọn hình thức phương pháp huy động vốn thích hợp giảm bớt chi phi sử dụng vốn - Sử dụng địn bẩy tài hợp lý yếu tố chủ yếu nâng cao tỷ suất lợi nhuận vốn chủ sở hữu - Huy động tối đa nguồn vốn vào hoạt động kinh doanh tăng vịn quay vốn, gia tăng lợi nhuận c, Quản trị Tài doanh nghiệp cơng cụ hữu ích để kiểm sốt tình hình tài doanh nghiệp: Thơng qua tình hình thu, chi hàng ngày, tình hình thực tiêu tài chính, báo cáo tài mà doanh nghiệp kiểm sốt kịp thời mặt hoạt động doanh nghiệp, phát tồn để đưa định thích hợp điều chỉnh hoạt động nhằm đạt tới mục tiêu đề 1.2 NỘI DUNG VÀ NHỮNG NHÂN TỐ CHỦ YẾU ẢNH HƯỞNG TỚI VIỆC TỔ CHỨC TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP 1.2.1 Nội dung quản trị TCDN a, Lựa chọn định đầu tư: Đầu tư mở rộng sản xuất kinh doanh hoạt động quan trọng định tương lai doanh nghiệp Bằng việc phân tích tiêu vốn, thu nhập có từ dự án đầu tư doanh nghiệp đưa định đầu tư hợp lý Đó q trình hoạch định dự toán vốn đầu tư đánh giá hiệu tài việc đầu tư b, Xác định nhu cầu vồn tổ chức huy động vốn đáp ứng kịp thời, đầy đủ nhu cầu vốn cho hoạt động doanh nghiệp: Mọi hoạt động doanh nghiệp phải có vốn Tài doanh nghiệp phải xác định nhu cầu vốn cần thiết cho hoạt động đó; tiếp theo, phải tổ chức huy động nguồn vốn đáp ứng kịp thời, đầy đủ với chi phí thấp Để định lựa chọn hình thức phương pháp huy động vốn thích hợp, cần xem xét nhiều mặt như: Kết cấu nguồn vốn, điểm lợi hình thức huy động vốn, chi phí sử dụng cho nguồn vốn c, Sử dụng có hiệu số vốn có, quản lý chặt chẽ khoản thu, chi đảm bảo khả tốn doanh nghiệp: Nhiệm vụ tài doanh nghiệp huy động tối đa số vốn có, giải phóng vốn ứ đọng, theo dõi chặt chẽ thực tốt việc toán, quản lý chặt chẽ khoản chi phí phát sinh hoạt động doanh nghiệp Thường xuyên tìm biện pháp thiết lập cân thu chi tiền, đảm bảo cho doanh nghiệp ln có khả tốn khoản nợ đến hạn d, Thực phân phối lợi nhuận, trích lập sử dụng quỹ doanh nghiệp: Thực tốt việc phân phối lợi nhuận sau thuế trích lập sử dụng tốt quỹ góp phần quan trọng vào việc phát triển doanh nghiệp, cải thiền đời sống người lao động e, Kiểm sốt thường xun tình hình hoạt động doanh nghiệp: Thơng qua tình hình thu, chi tiền tệ hàng ngày, báo cáo tài chính, tình hình thực tiêu tài cho phép doanh nghiệp kiểm sốt tình hình hoạt động doanh nghiệp cung cấp cho người quản lý doanh nghiệp thông tin cần thiết cho việc định kinh doanh g, Thực kế hoạch hố tài chính: Các hoạt động tài doanh nghiệp cần dự báo trước thơng qua việc lập kế hoạch tài Kế hoạch tài tốt doanh nghiệp đưa định tài thích hợp 1.2.2 Những nhân tố chủ yếu ảnh hưởng đến quản trị TCDN a) Đặc điểm kinh tế, kỹ thuật ngành Mỗi doanh nghiệp hoạt động số ngành kinh doanh định Mỗi ngành kinh doanh có đặc điểm kinh tế - kỹ thuật riêng có ảnh hưởng khơng nhỏ tới việc tổ chức tài doanh nghiệp - Ngành thương mại, dịch vụ vốn lưu động chiếm tỷ trọng cao, tốc độ luân chuyển vốn nhanh so với ngành nông nghiệp, công nghiệp, đặc biệt công nghiệp nặng ngành này, vốn cố định thường chiếm tỷ trọng lớn, thời gian thu hồi chậm - Những doanh nghiệp sản xuất mặt hàng có chu kỳ sản xuất ngắn nhu cầu vốn lưu động thời kỳ năm thường khơng có biến động lớn, doanh nghiệp dễ dàng cân đối khoản thu, chi đảm bảo nguồn vốn cho hoạt động kinh doanh Ngược lại, với doanh nghiệp sản xuất mặt hàng có chu kỳ sản xuất dài phải ứng lượng vốn lưu động lớn Còn doanh nghiệp sản xuất mặt hàng có tính thời vụ nhu cầu vốn lưu động thời kỳ có biến động lớn, thu chi khơng có ăn khớp thời gian… Tất phân tích phải tính đến việc tổ chức tài chính, nhằm đảm bảo vốn kịp thời cho sản xuất kinh doanh, đảm bảo cân đối thu, chi tiền b) Môi trường kinh doanh - Cơ sở hạ tầng kinh tế: Nếu sở hạ tầng (thông tin liên lạc, giao thông, điện, nước) phát triển tốt giảm bớt nhu cầu vốn đầu tư, tiết kiệm chi phí kinh doanh - Tình trạng kinh tế: Nếu kinh tế q trình tăng trưởng có nhiều hội đầu tư cho doanh nghiệp Nếu kinh tế tình trạng suy thối doanh nghiệp khó tìm hội đầu tư tốt - Lãi suất thị trường: Là yếu tố tác động lớn tới hoạt động tài doanh nghiệp Lãi suất tác động đến hội đầu tư, chi phí sử dụng vốn hội huy động vốn doanh nghiệp - Lạm phát: ảnh hưởng tới hoạt động doanh nghiệp thông qua việc tiêu thụ sản phẩm, chi phí sản xuất kinh doanh…làm cho tình hình tài doanh nghiệp bất ổn - Chính sách kinh tế tài Nhà nước doanh nghiệp: khuyến khích đầu tư, thuế, xuất - nhập khẩu….đều tác động đến vấn đề tài doanh nghiệp - Mức độ cạnh tranh: ảnh hưởng tới việc đầu tư công nghệ, tiêu thụ sản phẩm… - Thị trường tài hệ thống trung gian tài chính: Thị trường tài nơi doanh nghiệp huy động vốn, đầu tư khoản vốn nhàn rỗi để tăng mức sinh lời vốn CHƯƠNG II QUẢN TRỊ VỐN CỐ ĐỊNH CỦA DOANH NGHIỆP 2.1 TÀI SẢN CỐ ĐỊNH VÀ VỐN CỐ ĐỊNH CỦA DOANH NGHIỆP 2.1.1 Tài sản cố định a, Khái niệm: Muốn tạo sản phẩm, phải có sức lao động tư liệu sản xuất Tư liệu sản xuất bao gồm đối tượng lao động tư liệu lao động Tư liệu lao động có nhiều loại máy móc, thiết bị, nhà xưởng, phương tiện vận tải… Tư liệu lao động chủ yếu tham gia trực tiếp vào hoạt động kinh doanh doanh nghiệp Công dụng chủ yếu tư liệu lao động trung gian truyền dẫn sức lao động vào đối tượng lao động, cấu thành nên thực thể sản phẩm Tư liệu lao động tham gia vào nhiều chu kỳ kinh doanh Trong tham gia vào hoạt động sản xuất kinh doanh, tư liệu lao động bị hao mịn dần giữ ngun hình thái vật chất Chỉ tư liệu lao động hư hỏng xét thấy khơng có lợi mặt kinh tế tư liệu lao động cần phảit hay thế, đổi Tư liệu lao động có nhiều loại, có loại có giá trị nhỏ, có loại có giá trị lớn; có loại có thời gian sử dụng ngắn, có loại lại có thời gian sử dụng tương đối dài Để thuận tiện cho công tác quản lý, người ta phân chia tư liệu lao động thành hai loại: Tài sản cố định công cụ, dụng cụ nhỏ Những tư liệu lao động thoả mãn hai điều kiện sau xếp vào tài sản cố định: - Tiêu chuẩn thời gian: Có thời gian sử dụng từ năm trở lên - Tiêu chuẩn giá trị: Phải có giá trị lớn, mức cụ thể tuỳ theo quy định thời kỳ định Những tư liệu lao động không đủ hai tiêu chuẩn xếp vào loại công cụ, dụng cụ nhỏ Trong kinh tế thị trường, Tài sản cố định doanh nghiệp không bao gồm tài sản cố định có hình thái vật chất mà cịn có tài sản khơng có hình thái vật như: Quyền phát hành, phát minh Chúng gọi tài sản cố định vơ hình Từ ta có khái niệm Tài sản cố định: Tài sản cố định doanh nghiệp tư liệu lao động có thời gian sử dụng dài, có giá trị lớn, tham gia vào nhiều chu kỳ sản xuất kinh doanh giá trị dịch chuyển phần vào sản phẩm làm b, Đặc điểm tài sản cố định: - Giá trị lớn, thời gian sử dụng dài - Không thay đổi hình thái vật chất trình sản xuất - Tài sản cố định có giá trị giá trị sử dụng Khi sử dụng tài sản, giá trị sử dụng hao mòn trước, kéo theo giảm xuống mặt giá trị - Giá trị tài sản cố định chuyển dần vào giá trị sản phẩm c, Đầu tư đổi tài sản cố định yếu tố định lực cạnh tranh doanh nghiệp: - Tài sản cố định yếu tố định lực sản xuất kinh doanh doanh nghiệp - Đầu tư đổi tài sản cố định vấn đề sống doanh nghiệp Cụ thể: Đổi tài sản cố định tiền đề cho việc tăng suất lao động, tiết kiệm chi phí, tăng doanh thu, tăng lợi nhuận; cịn điều kiện để giải phóng sức lao động, tinh giảm biên chế… - Đầu tư đổi tài sản cố định nhân tố quan trọng để giảm chi phí như: chi phí sửa chữa lớn tài sản cố định, hạ thấp hao phí lượng…và biện pháp quan trọng hạn chế hao mịn vơ hình điều kiện cách mạng KHKT phát triển 2.1.2 Phân loại tài sản cố định kết cấu tài sản cố định Phân loại tài sản cố định việc phân chia tồn tài sản cố định có doanh nghiệp theo tiêu thức định phục vụ cho u cầu quản lý doanh nghiệp Thơng thường có số cách phân loại chủ yếu sau: a, Phương pháp thứ nhất: Phân loại tài sản cố định theo hình thái biểu cơng dụng kinh tế Theo cách phân loại này, toàn tài sản cố định doanh nghiệp chia thành hai loại: Tài sản cố định hữu hình tài sản cố định vơ hình - Tài sản cố định hữu hình: Là tài sản cố định có hình thái vật chất cụ thể doanh nghiệp sử dụng cho hoạt động kinh doanh Tiêu chuẩn để nhận biết tài sản cố định hữu hình: Tư liệu lao động có kết cấu độc lập hệ thống gồm phận tài sản riêng lẻ kết hợp với để thực chức định mà thiếu phận hệ thống khơng hoạt động Nếu thoả mãn tiêu chuẩn coi tài sản cố định hữu hình + Việc sử dụng tài sản đem lại lợi ích tương lai + Nguyên giá tài sản phải xác định cách chắn + Thời gian sử dụng ước tính năm + Có đủ tiêu chuẩn giá trị theo quy định hành Thuộc loại này, vào công dụng kinh tế chia thành loại sau: + Nhà cửa, vật kiến trúc: Nhà làm việc, nhà kho, đường sá, cầu cống… + Máy móc thiết bị: Máy móc thiết bị chuyên dùng, máy móc thiết bị công tác, dây chuyền công nghệ… + Phương tiện vận tải: Đường bộ, đường sông, đường biển…các thiết bị truyền dẫn thông tin, băng chuyền… + Thiết bị dụng cụ quản lý: máy vi tính, thiết bị điện tử, thiết bị đo lường, dụng cụ kiểm tra chất lượng… + Vườn lâu năm (cà phê, cao su, chè, ăn quả…), súc vật làm việc (trâu, bò, ngựa…), súc vật cho sản phẩm (bò sữa, trâu sữa…) - Tài sản cố định vơ hình: Là tài sản cố định khơng có hình thái vật chất xác định chắn giá trị, doanh nghiệp quản lý sử dụng hoạt động sản xuất kinh doanh, cung cấp dịch vụ cho đối tượng khác thuê phù hợp với tiêu chuẩn tài sản cố định vơ hình Tài sản cố định vơ hình thừa nhận xác định giá trị nó, thể lượng giá trị lớn đầu tư có liên quan trực tiếp đến nhiều chu kỳ kinh doanh doanh nghiệp Thuộc loại này, tài sản cố định vơ hình chia thành loại sau: + Chi phí thành lập: Chi phí khảo sát, thăm dò thị trường, luận chứng kinh tế kỹ thuật; chi phí liên quan đến thủ tục thành lập doanh nghiệp như: chi phí quảng cáo khai trương, lệ phí trước bạ… + Chi phí nghiên cứu phát triển: Chi cho xây dựng, nghiên cứu cải tiến quy trình cơng nghệ, chế tạo sản phẩm thử, phát minh sáng chế… + Bằng phát minh sáng chế: Doanh nghiệp mua sáng chế Nhà nước cơng nhận phục vụ cho hoạt động doanh nghiệp + Nhãn hiệu thương mại: Là chi phí mà doanh nghiệp phải mua chi để có sản phẩm tạo uy tín, thương hiệu cho sản phẩm + Các tài sản cố định vơ hình khác: Là tài sản cố định vơ hình khơng thuộc nhóm trên, gồm có chi phí cải tạo đất nơng nghiệp, chi phí nạo vét dịng chảy ngành giao thông vận tải… b, Phương pháp thứ hai: Phân loại tài sản cố định theo mục đích sử dụng Dựa theo tiêu thức này, toàn tài sản cố định doanh nghiệp chia thành hai loại: - Tài sản cố định dùng cho mục đích kinh doanh: Là tài sản cố định sử dụng hoạt động kinh doanh hoạt động kinh doanh phụ doanh nghiệp - Tài sản cố định dùng cho mục đích phúc lợi, nghiệp, an ninh quốc phòng: Là tài sản cố định khơng mang tính chất sản xuất doanh nghiệp quản lý sử dụng cho hoạt động phúc lợi, nghiệp… - Tài sản cố định giữ hộ, cất hộ… Cách phân loại giúp doanh nghiệp thấy kết cấu tài sản cố định theo mục đích sử dụng, tạo điều kiện cho việc tính khấu hao tài sản cố định có biện pháp quản lý loại tài sản c, Phương pháp thứ ba: Phân loại tài sản cố định theo tình hình sử dụng Theo cách phân loại này, tài sản cố định doanh nghiệp chia thành: - Tài sản cố định dùng - Tài sản cố định chưa cần dùng - Tài sản cố định không cần dùng chờ lý Cách phân loại giúp người quản lý nắm tổng số tài sản cố định sử dụng để có biện pháp huy động tối đa tài sản cố định có doanh nghiệp, giải phóng nhanh tài sản cố định không cần dùng lý để thu hồi vốn 2.1.3 Vốn cố định doanh nghiệp Để có tài sản cố định cần thiết cho hoạt động kinh doanh, doanh nghiệp phải đầu tư ứng trước lượng vốn tiền tệ định Số vốn doanh nghiệp ứng để hình thành nên tài sản cố định gọi vốn cố định doanh nghiệp Là số vốn để đầu tư, mua sắm tài sản cố định nên quy mô vốn cố định định quy mơ, tính đồng tài sản cố định, từ ảnh hưởng đến trình độ trang bị kỹ thuật công nghệ sản xuất, lực sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Trong trình tham gia hoạt động kinh doanh, vốn cố định thực chu chuyển giá trị Sự chu chuyển vốn cố định chịu chi phối lớn đặc điểm tài sản cố định Từ ta khái quát nét vận động vốn cố định sau: - Vốn cố định tham gia vào nhiều chu kỳ sản xuất kinh doanh - Vốn cố định dịch chuyển phần giá trị chu kỳ sản xuất - Sau nhiều chu kỳ sản xuất kinh doanh, vốn cố định hồn thành vịng ln chuyển Trong trình hoạt động kinh doanh, tài sản cố định bị hao mòn, giá trị tài sản cố định dịch chuyển phần vào giá trị sản phẩm Bộ phận dịch chuyển giá trị tài sản cố định hợp thành yếu tố chi phí doanh nghiệp thu hồi (bù đắp) sản phẩm tiêu thụ, khoản chi phí gọi khấu hao Vốn cố định luân chuyển theo mức hao mòn tài sản cố định Khi tài sản cố định hết thời gian sử dụng vốn cố định hồn thành vịng ln chuyển Vốn cố định hồn thành vịng ln chuyển tái sản xuất tài sản cố định mặt giá trị, tức thu hồi đủ tiền khấu hao tài sản cố định Từ phân tích ta đưa khái niệm vốn cố định sau: Vốn cố định phận vốn đầu tư ứng trước tài sản cố định Đặc điểm chu chuyển giá trị phần nhiều chu kỳ kinh doanh hoàn thành vòng luân chuyển tài sản cố định hết thời hạn sử dụng Trong trình sản xuất kinh doanh, vốn cố định mặt giảm dần trích khấu hao lý tài sản cố định, mặt khác lại tăng thêm giá trị mua sắm, đầu tư, xây dựng… Ta coi vốn cố định phận giá trị lại tài sản cố định, số vốn đầu tư ứng trước để mua sắm tài sản cố định chưa thu hồi 2.2 KHẤU HAO TÀI SẢN CỐ ĐỊNH 2.2.1 Hao mòn khấu hao tài sản cố định a, Hao mòn tài sản cố định Hao mòn tài sản cố định tượng giảm dần giá trị giá trị sử dụng tài sản cố định Trong trình sử dụng, ảnh hưởng nhiều nguyên nhân, tài sản cố định bị hao mòn hai hình thức: Hao mịn hữu hình hao mịn vơ hình - Hao mịn hữu hình: Là giảm dần giá trị sử dụng theo giảm dần giá trị tài sản cố định Sự hao mịn hữu hình tài sản tỷ lệ thuận với thời gian sử dụng cường độ sử dụng chúng Ngồi cịn phụ thuộc vào q trình bảo quản tài sản, sức bền vật liệu cấu thành tài sản cố định Việc nhận thức rõ nguyên nhân ảnh hưởng đến mức hao mịn hữu hình TSCĐ giúp DN có biện pháp cần thiết, hữu hiệu để hạn chế 10