Đang tải... (xem toàn văn)
Giáo trình Tài chính doanh nghiệp (Nghề: Kế toán doanh nghiệp - Trung cấp) được sử dụng để giảng dạy cho sinh viên trình độ trung cấp chuyên ngành Kế toán doanh nghiệp. Giáo trình kết cấu gồm 6 chương và chia thành 2 phần, phần 2 trình bày những nội dung về: vốn cố định trong doanh nghiệp; vốn lưu động trong doanh nghiệp; kế hoạch hóa tài chính;... Mời các bạn cùng tham khảo!
CHƯƠNG 4: VỐN CỐ ĐỊNH TRONG DOANH NGHIỆP Mã chương: MH22.04 Mục tiêu: - Trình bày khái niệm tài sản cố định vốn cố định - Phân biệt loại tài sản cố định theo tiêu thức phân loại - Trình bày nội dung hao mịn tài sản cố định - Giải thích hệ thống tiêu đánh giá hiệu sử dụng vốn cố định - Tính khấu hao tài sản cố định theo phương pháp học - Lập kế hoạch khấu hao tài sản cố định doanh nghiệp - Làm tập thực hành, thảo luận tính khấu hao tài sản cố định - Nghiêm túc nghiên cứu - Cẩn thận, xác luyện tập - Tuân thủ theo chế độ tài Nội dung chính: Tài sản cố định vốn cố định doanh nghiệp 1.1 Tài sản cố định 1.1.1 Khái niệm, đặc điểm TSCĐ doanh nghiệp a Khái niệm - TSCĐ tư liệu lao động chủ yếu thoả mãn tiêu chuẩn TSCĐ, tham gia vào nhiều chu kỳ sản xuất kinh doanh, gồm TSCĐ có hình thái chật chất (nhà cửa, máy móc, thiết bị, vật kiến trúc ) TSCĐ khơng có hình thái vật chất như: chi phí quyền sử dụng đất, quyền sáng chế, quyền phát minh, phầm mềm vi tính theo chế độ tài Những tư liệu lao động có đầy đủ tiêu chuẩn sau coi TSCĐ: + Chắc chắn thu lợi ích kinh tế tương lai từ việc sử dụng TSCĐ + Nguyên giá phải xác định cách đáng tin cậy + Có thời hạn sử dụng hữu dụng từ 01 năm trở lên + Có giá trị từ 30.000.000 đồng trở lên - Những tư liệu lao động không đủ tiêu chuẩn coi công cụ lao động nhỏ đài thọ nguồn vốn lưu động b Đặc điểm - Tham gia trực tiếp, gián tiếp vào nhiều chu kỳ sản xuất kinh doanh - TSCĐ hữu hình tham gia vào sản xuất kinh doanh, bị hao mòn giá trị song giữ nguyên hình thái vật chất ban đầu hư hỏng phải loại bỏ 66 - Khi tham gia vào trình sản xuất kinh doanh, TSCĐ bị hao mịn dần gí trị chúng chuyển dịch phần vào giá thành sản phẩm làm hình thức khấu hao 1.1.2 Phân loại kết cấu TSCĐ a Phân loại TSCĐ - Căn vào hình thái biểu hiện, TSCĐ gồm loại: + TSCĐ hữu hình: Là tư liệu lao động chủ yếu có hình thái vật chất, đảm bảo tiêu chuẩn TSCĐ, tham gia vào nhiều chu kỳ kinh doanh, giữ nguyên hình thái vật chất ban đầu nhà cửa, vật kiến trúc, máy móc, thiết bị + TSCĐ vơ hình: Là tài sản khơng có hình thái vật chất, thể lượng giá trị đầu tư thoả mãn tiêu chuẩn TSCĐ vơ hình, tham gia vào nhiều chu kỳ kinh doanh: Chi phí liên quan trực tiếp đến quyền sử dụng đất, chi phí quyền phát hành, quyền, sáng chế - Căn vào tính chất TSCĐ kinh doanh + TSCĐ dùng cho mục đích kinh doanh: Là TSCĐ doanh nghiệp sử dụng cho mục đích kinh doanh tham gia trực tiếp gián tiếp vào sản xuất kinh doanh + TSCĐ dùng cho mục đích phúc lợi, nghiệp, an ninh, quốc phịng + TSCĐ bảo quản hộ, giữ hộ, cất giữ hộ nhà nước - Căn vào quyền sở hữu + TSCĐ tự có: Là TSCĐ mua sắm, xây dựng hình thành từ nguồn vốn doanh nghiệp (vốn NSNN cấp, nhận vốn liên doanh, vốn cổ phần, vay dài hạn ) + TSCĐ thuê bao gồm: TSCĐ thuê hoạt động: Là TSCĐ mà doanh nghiệp thuê đơn vị khác sử dụng theo hợp đồng ký Thuê hoạt động chuyển giao phần lớn rủi ro lợi ích gắn liền với quyền sở hữu tài sản (thuê quyền sử dụng đất thường thuê hoạt động quyền sở hữu không chuyển giao cho bên thuê hết thời hạn thuê) TSCĐ thuê tài chính: Là TSCĐ mà doanh nghiệp có quyền sử dụng có quyền sở hữu b Kết cấu TSCĐ * Khái niệm: Kết cấu TSCĐ tỷ trọng nguyên giá loại TSCĐ so với tổng nguyên giá toàn TSCĐ doanh nghiệp thời kỳ định * Các nhân tố ảnh hưởng đến kết cấu TSCĐ 67 - Tính chất sản xuất đặc điểm quy trình cơng nghệ + Ngành cơng nghiệp khí chế tạo tỷ trọng máy móc, thiết bị thường chiếm tỷ trọng cao + Ngành công nghiệp thực phẩm, công nghiệp chế biến sữa, dầu ăn, chế biến hoa thường tỷ trọng máy móc, thiết bị thấp - Trình độ trang bị kỹ thuật hiệu vốn đầu tư xây dựng bản: Đối với doanh nghiệp có trình độ sản xuất cao máy móc, thiết bị chiếm tỷ trọng lớn, nhà cửa chiếm tỷ trọng thấp Cịn doanh nghiệp có trình độ kỹ thuật thấp ngược lại - Loại hình tổ chức sản xuất: Có tổ chức sản xuất theo lối dây chuyền cơng cụ vận chuyển nội chiếm tỷ trọng thấp, kết cấu máy móc, thiết bị lại chiếm tỷ trọng cao Ngược lại doanh nghiệp không tổ chức sản xuất theo lối dây chuyền cơng cụ vận chuyển chiếm tỷ trọng cao, máy móc, thiết bị lại chiếm tỷ trọng thấp 1.2 Vốn cố định 1.2.1 Khái niệm Vốn cố định doanh nghiệp phận vốn đầu tư ứng trước TSCĐ Đặc điểm chu chuyển giá trị phần nhiều chu kỳ kinh doanh hồn thành vịng chu chuyển tái sản xuất TSCĐ mặt giá trị 1.2.2 Đặc điểm vốn cố định - Trong trình tham gia vào hoạt động sản xuất kinh doanh, vốn cố định chu chuyển giá trị phần chi phí kinh doanh kỳ - Vốn cố định tham gia vào nhiều chu kỳ kinh doanh hồn thành vịng chu chuyển vốn - Vốn cố định hồn thành vịng chu chuyển tái sản xuất TSCĐ mặt giá trị, tức thu hồi đủ tiền khấu hao TSCĐ Khấu hao TSCĐ 2.1 Hao mòn TSCĐ khấu hao TSCĐ 2.1.1 Hao mòn TSCĐ a Những vấn đề chung hao mịn TSCĐ - Trong q trình sử dụng, chịu ảnh hưởng nhiều nguyên nhân khác nên TSCĐ bị hao mòn dần - Hao mòn TSCĐ giảm dần giá trị sử dụng giá trị TSCĐ tham gia vào hoạt động kinh doanh, tác động nhân tố môi trường tự nhiên, tiến khoa học kỹ thuật trình hoạt động TSCĐ b Các loại hao mòn TSCĐ 68 b1 Hao mịn hữu hình - Khái niệm Hao mịn hữu hình hao mòn giá trị mặt vật chất TSCĐ trình sử dụng - Biểu hiện: + Về mặt vật chất hao mịn nhận thấy từ thay đổi trạng thái vật lý ban đầu phận chi tiết TSCĐ tác động ma sát, tải trọng, nhiệt độ, hoá chất + Về mặt giá trị sử dụng giảm sút chất lượng, tính kỹ thuật ban đầu trình sử dụng cuối khơng sử dụng Muốn khôi phục lại giá trị sử dụng phải tiến hành sửa chữa thay + Về mặt giá trị giảm dần giá trị TSCĐ, với trình chuyển dịch dần phần giá trị hao mòn vào giá trị sản phẩm sản xuất - Nguyên nhân mức độ hao mòn hữu hình + Trước hết phụ thuộc vào nhân tố trình sử dụng TSCĐ như: thời gian, cường độ sử dụng, bảo quản, bảo dưỡng, sửa chữa TSCĐ + Các nguyên nhân tự nhiên môi trường: Độ ẩm, nhiệt độ, ánh sáng, tác động hoá chất + Mức độ hao mịn hữu hình cịn phụ thuộc vào chất lượng chế tạo TSCĐ (Chất lượng nguyên vật liệu sử dụng, trình độ kỹ thuật cơng nghệ chế tạo ) Nhận thức rõ nguyên nhân ảnh hưởng đến hao mịn hữu hình giúp có biện pháp cần thiết, hữu hiệu để hạn chế b2 Hao mịn vơ hình * Khái niệm: Hao mịn vơ hình giảm sút giá trị TSCĐ ảnh hưởng tiến khoa học kỹ thuật (được biểu giảm sút giá trị trao đổi TSCĐ) * Phân loại hao mịn vơ hình - Hao mịn vơ hình loại TSCĐ bị giảm giá trị trao đổi có TSCĐ cũ song giá mua lại rẻ Do thị trường TSCĐ cũ bị phần giá trị Tỷ lệ hao mịn vơ hình loại V1 Gd Gh 100 Gd V1:Tỷ lệ hao mòn loại Gđ: Giá mua ban đầu TSCĐ Gh: Giá mua TSCĐ - Hao mịn vơ hình loại 69 TSCĐ bị giảm giá trị trao đổi có TSCĐ mới, mua với giá trị cũ lại hoàn thiện mặt kỹ thuật, TSCĐ cũ bị phần giá trị Đó phần giá trị TSCĐ cũ không chuyển dịch vào giá trị sản phẩm kể từ có TSCĐ xuất sử dụng phổ biến điều kiện sản xuất TSCĐ định Phần giá trị chuyển dịch tính vào giá trị sản phẩmsẽ tính theo mức TSCĐ Do đó, doanh nghiệp cịn dùng TSCĐ cũ để sản xuất sản phẩm sản xuất phần giá trị chênh lệch mức giá trị chuyển dịch TSCĐ cũ TSCĐ mới, không xã hội chấp nhận tính vào giá trị sản phẩm Tỷ lệ hao mịn vơ hình loại V2 GK 100 Gd V2: Tỷ lệ hao mịn vơ hình loại Gk: giá trị TSCĐ cũ không chuyển dịch vào giá trị sản phẩm - Hao mịn vơ hình loại TSCĐ bị giá hồn tồn chấm dứt chu kỳ sống sản phẩm, tất yếu dẫn đến TSCĐ sử dụng để chế tạo sản phẩm bị lạc hậu, tác dụng Hoặc trường hợp máy móc, thiết bị, quy trình cơng nghệ cịn nằm dự án thiết kế, văn dự thảo phát minh song trở nên lạc hậu lỗi thời, có nhiều máy móc, thiết bị, quyền, phát minh khác tiến hơn, giá lại rẻ thời điểm * Ngun nhân hao mịn vơ hình - Ngun nhân hao mịn vơ hình phát triển tiến khoa học kỹ thuật - Do biện pháp khắc phục có hiệu hao mịn vơ hình, doanh nghiệp khấu hao nhanh thu hồi vốn nhanh, thường xuyên đổi kỹ thuật công nghệ sản xuất, ứng dụng kịp thời tiến khoa học kỹ thuật 2.1.2 Khấu hao TSCĐ a Khái niệm Khấu hao TSCĐ việc tính tốn phân bổ cách có hệ thống giá trị phải khấu hao (hoặc nguyên giá) TSCĐ vào chi phí sản xuất kinh doanh suốt thời gian sử dụng TSCĐ - Giá trị hao mòn luỹ kế: Là tổng cộng số khấu hao trích vào chi phí sản xuất kinh doanh qua kỳ kinh doanh TSCĐ tính đến thời điểm báo cáo Giá trị lại = Nguyên giá - Hao mòn luỹ kế (khấu hao luỹ kế) b Một số quy định tính khấu hao TSCĐ 70 - TSCĐ khấu hao đủ khơng trích khấu hao kể từ ngày khấu hao đủ - TSCĐ th tài bên th trích khấu hao - TSCĐ thuê hoạt động bên thuê khơng trích khấu hao - TSCĐ đầu tư nguồn kinh phí nghiệp, quỹ phúc lợi hồn thành đưa vào sử dụng cho hoạt động nghiệp, dự án, phúc lợi tập thể khơng trích khấu hao vào chi phí kinh doanh mà tính hao mịn để ghi giảm vốn cố định năm lần vào cuối năm Mức tính hao mịn theo phương pháp khấu hao đường thẳng K NG TSd Trong đó: MK: Mức khấu hao năm NG: Nguyên giá TSCĐ Tsd: Thời gian sử dụng hữu ích TSCĐ c Ý nghĩa việc tính khấu hao TSCĐ - Trích khấu hao xác, làm cho giá thành sản phẩm xác, từ lợi nhuận xác định xác - Trích khấu hao xác giúp tái sản xuất giản đơn tái sản xuất mở rộng TSCĐ 2.2 Các phương pháp tính khấu hao tài sản cố định Theo thông tư 200/2014/TT-BTC ngày 22/12/2014 Bộ tài 2.2.1 PP khấu hao đường thẳng (PP khấu hao tuyến tính cố định, phương pháp khấu hao bình qn) a Đặc điểm Phương pháp tính khấu hao cho TSCĐ cá biệt, mức khấu hao TSCĐ suốt thời gian sử dụng b Nội dung - Tính mức khấu hao hàng năm TSCĐ (MK) NG K TSd Trong đó: MK: Mức khấu hao hàng năm (Số tiền khấu hao) NG: Nguyên giá TSCĐ Tsd: Thời gian sử dụng hữu ích TSCĐ Mk M k = tháng 12 71 12: Số tháng năm MK tháng cuối = NG – khấu hao luỹ kế thực đến tháng trước tháng cuối - Tỷ lệ khấu hao (TK): tỷ lệ % số tiền khấu hao hàng năm so với nguyên giá TSCĐ M TK K 100 TK 100 Tsd NG + Trong công tác quản lý, người ta thường sử dụng loại tỷ lệ khấu hao: tỷ lệ khấu hao TSCĐ; tỷ lệ khấu hao loại TSCĐ; tỷ lệ khấu hao tổng hợp bình quân loại TSCĐ doanh nghiệp + Tỷ lệ khấu hao tổng hợp bình quân xác định cách: MK Cách 1: T K NG T K : Tỷ lệ khấu hao tổng hợp bình quân năm MK: Tổng số tiền khấu hao TSCĐ năm NG : Ngun giá TSCĐ bình qn phải tính khấu hao năm n Cách 2: T K ( f i TKi ) i 1 fi : Tỷ trọng loại TSCĐ TKi: Tỷ lệ khấu khao loại TSCĐ i = 1,n loại TSCĐ c Chú ý - Thời gian sử dụng hữu ích TSCĐ thời gian TSCĐ phát huy tác dụng cho sản xuất kinh doanh (tính thời gian số lượng sản phẩm mà doanh nghiệp dự tính thu từ việc sử dụng TSCĐ - Trường hợp thời gian sử dụng hay nguyên giá có thay đổi doanh nghiệp phải xác định lại mức khấu hao hàng năm theo công thức sau : MK = GTCL sổ kế toán Tsd xác định lại TSCĐ (hoặc Tsd lại TSCĐ) d Ưu, nhược điểm phương pháp - Ưu điểm : + Phương pháp đơn giản, tính xác cao + Phương pháp biết trước thời hạn thu hồi vốn - Nhược điểm : + Phương pháp không thật phù hợp với loại TSCĐ có mức độ hoạt động không kỳ năm hay năm khác + Trong trường hợp không lường hết phát triển nhanh chóng khoa học cơng nghệ, doanh nghiệp bị vốn cố định 72 Ví dụ: Cơng ty A mua TSCĐ (mới 100%) với giá ghi hoá đơn 119 triệu đồng, chiết khấu mua hàng triệu đồng, chi phí vận chuyển triệu đồng, chi phí lắp đặt chạy thử triệu đồng - TSCĐ có tuổi thọ kỹ thuật 12 năm, thời gian sử dụng TSCĐ 10 năm, tài sản đưa vào sử dụng ngày 1/1/2017 - Sau năm sử dụng, doanh nghiệp nâng cấp TSCĐ với tổng chi phí 300 triệu đồng, thời gian sử dụng đánh giá lại năm (tăng năm so với thời gian sử dụng đăng ký ban đầu), ngày hoàn thành đưa vào sử dụng 1/1/2022 Yêu cầu: Hãy xác định số tiền khấu hao TSCĐ trước sau nâng cấp Bài giải - Trước nâng cấp NG = 1.190 – 50 +30 +30 = 1.200 (triệu đồng) NG 1.200 MK = = =120 (triệu đồng/năm) Tsd 10 Mức khấu hao tháng: 120/12 = 10 (triệu đồng / tháng) Vậy hàng năm trích 120 triệu đồng chi phí khấu hao vào chi khí kinh doanh - Sau nâng cấp: NG = 1.200 + 300 = 1.500 (triệu đồng) + Số khấu hao luỹ kế trích: 120 x = 600 (triệu đồng) + GTCL sổ kế toán: 1.500 – 600 = 900 (triệu đồng) MK = GTCL sổ kế toán Tsd xác định lại TSCĐ = 900 600 = 15 Mức khấu hao tháng: M k tháng = Mk 12 =15/12 = 1,25 (triệu đồng /tháng) Từ tháng 1/2022 trở đi, doanh nghiệp trích khấu hao vào chi phí kinh doanh tháng 1.250.000 đồng TSCĐ vừa nâng cấp 2.2.2 Phương pháp khấu hao theo số dư giảm dần a Nội dung Thep phương pháp số tiền khấu hao hàng năm TSCĐ tính cách lấy GTCL TSCĐ đầu năm năm tính khấu hao nhân (x) với tỷ lệ khấu hao cố định hàng năm b Công thức - Xác định mức khấu hao hàng năm TSCĐ MKi = Gđi x TKĐ Trong đó: 73 MKi: Số tiền KH TSCĐ năm thứ i Gđi: GTCL TSCĐ đầu năm thứ i TKĐ: Tỷ lệ khấu hao cố định hàng năm TSCĐ i: thứ tự năm sử dụng TSCĐ (i=1,n) Giá trị lại TSCĐ đầu năm thứ i xác định cách, lấy nguyên giá TSCĐ trừ (-) khấu hao luỹ đầu năm thứ i - Xác định tỷ lệ khấu hao cố định hàng năm TSCĐ (tỷ lệ khấu hao nhanh) + Tỷ lệ KH cố định hàng năm TSCĐ xác định: TKĐ = TK x Hđ Trong đó: TK: Tỷ lệ khấu hao theo phương pháp khấu hao đường thẳng Hđ: Hệ số điều chỉnh + Theo kinh nghiệm, nhà kinh tế nước thường sử dụng : Thời gian sử dụng Hệ số điều chỉnh - năm (Tsd ≤ năm) 1,5 - năm (4 < Tsd ≤ năm Trên năm trở lên 2,5 c Ưu, nhược điểm phương pháp - Ưu điểm : + Khả thu hồi vốn nhanh + Phòng ngừa giá hao mịn vơ hình - Nhược điểm + Số khấu hao luỹ năm cuối không đủ bù đắp giá trị ban đầu TSCĐ + Để khắc phục nhược điểm này, nửa thời gian cuối thời gian phục vụ, ta sử dụng phương phápkhấu hao tuyến tính cố định Ví dụ: Doanh nghiệp X mua thiết bị, theo giá hố đơn 80 triệu đồng, chi phí bốc dỡ, vận chuyển, lắp đặt chạy thử lần đầu, tổng cộng 100 triệu đồng Tuổi thọ kỹ thuật thiết bị xác định năm, tuổi thọ kinh tế thiết bị xác định năm Dự kiến chọn thời gian hữu ích TSCĐ phải tính khấu hao năm, thu lý TSCĐ không đáng kể Yêu cầu: Hãy xác định mức khấu hao hàng năm TSCĐ Giải - Tỷ lệ KH cố định (tỷ lệ khấu hao nhanh) 74 TK 1 100 100 20% TSd TKĐ = TK x Hđ = 20% x = 40% - Số khấu hao hàng năm xác định theo bảng sau : Số khấu hao TSCĐ theo phương pháp khấu hao theo số dư giảm dần ĐVT : trđ TT Cách tính khấu hao Số KH năm Số KH luỹ kế GTCL TSCĐ 100 x 40% 40 40 60 (100-40) x 40% 24 64 36 (100-64) x 40% 14,4 78,4 21,6 (100-78,4) x 40% 8,64 87,04 12,96 (100-87,04) x 40% 5,184 92,224 7,776 2.2.3 PP khấu hao theo số dư giảm dần kết hợp với khấu hao đườngthẳng - Để khắc phục nhược điểm phương pháp khấu hao theo số dư giảm dần phương pháp khấu hao đường thẳng, người ta sử dụng kết hợp phương pháp - Đặc điểm PP năm đầu sử dụng TSCĐ (thông thường 70% sử dụng TSCĐ), người ta sử dụng phương pháp khấu hao theo số dư giảm dần, năm cuối (30% thời gian sử dụng TSCĐ cịn lại) sử dụng phương pháp khấu hao đường thẳng - Những năm cuối, mức khấu hao xác định theo khấu hao số dư giảm dần (hoặc thấp hơn) mức khấu hao tính bình qn giá trị lại thời gian lại TSCĐ, kể từ năm đó, mức khấu hao tính theo phương pháp khấu hao đường thẳng GTCL TSCĐ MK = Số năm sử dụng cịn lại TSCĐ Ví dụ: Theo VD mục 2.2.2, tiếp tục khấu hao thiếu 7,776 triệu đồng so với vốn đầu tư ban đầu vào TSCĐ, đến năm thứ người ta chuyển sang phương pháp khấu hao đường thẳng - Mức khấu hao năm thứ năm thứ là: 21,6 : = 10,8 (triệu đồng) Số tiền khấu hao TSCĐ theo phương pháp kết hợp ĐVT : triệu đồng TT Cách tính KH Số KH năm Số KH luỹ kế GTCL TSCĐ 100 x 40% 40 40 60 (100 - 40) x 40% 24 64 36 75 ROAE = Lợi nhuận trước lãi vay thuế Tài sản hay vốn kinh doanh bình quân Năm trước = 150:900 = 0,17 hay 17% Năm = 190:900 = 0,21 hay 21% → Chỉ tiêu ngành 22%, so với tiêu ngành mức sinh lời đồng vốn kinh doanh cơng ty cịn thấp - Tỷ suất lợi nhuận trước thuế vốn kinh doanh Tỷ suất lợi nhuận trước thuế vốn kinh doanh = Lợi nhuận trước thuế kỳ Vốn kinh doanhbình qn kỳ Đối với cơng ty X Năm trước: 90 Tỷ suất lợi nhuận trước thuế = vốn kinh doanh (800 + 1.000) : = 0,1 hay 10% Năm nay: 105 Tỷ suất lợi nhuận trước thuế = = 0,117 hay 11,7% vốn kinh doanh (800 + 1.000) : → HS ngành 15% Như vậy, tỷ suất lợi nhuận vốn kinh doanh công ty thấp - Tỷ suất lợi nhuận sau thuế vốn kinh doanhhay tỷ suất sinh lời ròng tài sản (ROA): Phản ánh đồng vốn sử dụng kỳ tạo đồng lợi nhuận sau thuế Lợi nhuận sau thuế kỳ ROA = Vốn kinh doanh (hay tài sản) bình quân kỳ Đối với công ty X: Năm trước: 72 ROA = = 0,08 hay 8% (800 + 1.000) : Năm nay: 84 ROA = = 0,093 hay 9,3% (800 + 1.000) : → Chỉ tiêu ngành 9,5% Như vậy, tỷ suất lợi nhuận sau thuế vốn kinh doanh công ty thấp - Tỷ suất lợi nhuận vốn chủ sở hữu (ROE): Hệ số đo lường mức lợi nhuận thu đồng vốn chủ sở hữu kỳ Đây tiêu mà nhà đầu tư quan tâm Lợi nhuận sau thuế kỳ ROE = Vốn chủ sở hữu bình quân kỳ 146 Đối với công ty X Năm trước: 72 (300 + 410) : ROE = = 0,203 hay 20,3% Năm nay: 84 = 0,236 hay 23,6% (300 + 410) : → Hệ số ngành 20% Như vậy, tỷ suất lợi nhuận vốn chủ sở hữu năm công ty tốt so với hệ số trung bình ngành ROE = Tổng hợp kết tính tốn ta có bảng sau: CÁC HỆ SỐ TÀI CHÍNH CỦA CƠNG TY Cơng ty X TT Chỉ tiêu tài Năm N-1 Năm N Mức TB ngành Đánh giá I Hệ số toán Hệ số toán thời (lần) 3,45 3,21 2,5 Quá cao Hệ số toán nhanh (lần) 1,18 1,21 1,5 Thấp Hệ số toán tức thời (lần) 0,54 0,5 0,7 Thấp Hệ số toán lãI vay (lần) 2,5 2,24 2,2 Được II Hệ số cấu nguồn vốn Hệ số nợ (%) 62,5 59 52 Cao Hệ số nợ dài hạn (%) 50 III Hệ số hoạt động kinh doanh Số vòng quay hàng tồn kho (vòng) Thấp Kỳ thu tiền trung bình (ngày) 21 20 Được Số vòng quay vốn lưu động (vòng) 3,6 4,5 Thấp Số vịng quay tồn vốn (vịng) 1,72 2,2 Thấp IV Hệ số sinh lời Tỷ suất lợi nhuận sau thuế doanh thu (%) 5,9 5,6 Thấp Tỷ suất sinh lời kinh tế tài sản (%) 17 21 22 Thấp Tỷ suất lợi nhuận trước thuế VKD 10 11,7 15 Thấp Tỷ suất lợi nhuận sau thuế VKD 9,3 9,5 Thấp Tỷ suất lợi nhuận vốn chủ sở hữu 20,3 23,6 20 Khá tốt 147 Nhận xét - Tuy khả toán lãi vay mức bình thường, nhìn chung khả tốn cơng ty thấp Hệ số tốn thời cao, vòng quay hàng tồn kho lại thấp, kỳ thu tiền mức bình thường Điều cho thấy cơng ty dự trữ vật tư lớn, có phận bị ứ đọng - Hệ số nợ doanh nghiệp cao so với mức trung bình ngành, khả vay vốn cơng ty thời kỳ tới bị hạn chế - Các số hoạt động công ty thấp, điều tất yếu ảnh hưởng tới mức sinh lời vốn kinh doanh - Mức sinh lời vốn kinh doanh doanh nghiệp nhìn chung cịn thấp Mặc dù tỷ suất lợi nhuận vốn chủ sở hữu cao so với mức doanh nghiệp ngành, điểm tốt Tuy nhiên hệ số nợ doanh nghiệp cao so với ngành, từ cho thấy ẩn chứa rủi ro tài lớn 1.2 Phân tích diễn biến nguồn vốn sử dụng vốn 1.2.1 Nội dung * Xác định diễn biến thay đổi nguồn vốn sử dụng vốn: - Việc xác định thực cách: Trước hết, chuyển toàn khoản mục BCĐKT thành cột dọc Tiếp đó, so sánh số liệu cuối kỳ với đầu kỳ để tìm thay đổi khoản mục BCĐKT - Mỗi thay đổi khoản mục xem xét phản ánh vào hai cột sử dụng vốn diễn biến nguồn vốn theo cách thức sau: + Sử dụng vốn tương ứng với tăng tài sản giảm nguồn vốn + Diễn biến nguồn vốn tương ứng với tăng nguồn vốn giảm tài sản * Lập bảng phân tích - Sắp xếp khoản liên quan đến việc sử dụng vốn liên quan đến việc thay đổi nguồn vốn thành bảng cân đối Qua xem xét, đánh giá tổng quát - Trên sở phân tích, định hướng huy động vốn cho kỳ Ví dụ: Dựa vào số liệu BCĐKT, phân tích tình hình diễn biến nguồn vốn sử dụng vốn công ty X: BẢNG KÊ DIỄN BIẾN NGUỒN VỐN VÀ SỬ DỤNG VỐN Đơn vị tính: Trđ TT Khoản mục 31/12/N-1 31/12/N Sử dụng vốn A Tài sản Tiền 60 70 10 Các khoản phải thu 70 100 30 148 Diễn biến Nguồn vốn Hàng tồn kho 250 280 30 Tài sản cố định - Nguyên giá 510 655 145 - Hao mòn luỹ kế (130) (175) Các khoản đầu tư tài dài hạn 30 50 20 TS dài hạn khác 10 20 10 B Nguồn vốn Vay ngắn hạn 15 30 15 Phải trả người bán 30 50 20 Thuế khoản phải nộp Nhà nước 17 25 Phải trả công nhân viên 48 35 Nợ dài hạn 390 430 60 Vốn đầu tư chủ sở hữu 240 310 70 Thặng dư vốn cổ phần 15 29 14 Quỹ đầu tư phát triển 20 28 Quỹ dự phịng tài 15 17 10 26 16 10 Lợi nhuận chưa phân phối Tổng cộng 45 13 258 258 BẢNG PHÂN TÍCH DIỄN BIẾN NGUỒN VỐN VÀ SỬ DỤNG VỐN Sử dụng vốn Số Tỷ tiền trọng (trđ) (%) Diến biến nguồn vốn Tỷ Số trọn tiền g (trđ) (%) 1.Tăng đầu tư vào TSCĐ 145 56,2 1.Tăng vốn đầu tư chủ sở hữu 70 27,1 2.Tăng hàng tồn kho 30 11,6 2.Tăng vay dài hạn 60 23,3 3.Tăng tín dụng cho khách hàng 30 11,6 3.Tăng khấu hao TSCĐ 45 17,4 4.Tăng đầu tư tài dài hạn 20 7,8 4.Tăng tín dụng nhà cung cấp 20 7,8 5.Trả bớt nợ cho CNV 13 5,0 5.Tăng vay ngắn hạn 15 5,8 149 6.Tăng tài sản dài hạn khác 10 3,9 6.Tăng thặng dư vốn cổ phần 14 5,4 7.Tăng vốn tiền 10 3,9 7.Tăng lợi nhuận chưa phân phối 16 6,2 8.Tăng nợ thuế khoản phải nộp Nhà nước 3,1 9.Tăng quỹ đầu tư phát triển 3,1 10.Tăng quỹ dự phịng tài 0,8 258 100 Tổng cộng 258 100 Tổng cộng Nhận xét: - Qui mô sử dụng vốn công ty X năm N tăng 258 triệu đồng so với đầu năm Trong đó, chủ yếu đầu tư tăng thêm TSCĐ 145 triệu đồng, chiếm 56,2%, đồng thời đầu tư tăng thêm hàng tồn kho chiếm 11,6% tăng thêm tín dụng cho khách hàng chiếm 11,6% tổng qui mô vốn sử dụng tăng thêm Điều hợp lý công ty tăng qui mô kinh doanh Công ty mở rộng đầu tư tài sản dài hạn chiếm 7,8% Trong điều kiện tăng thêm đầu tư, cơng ty tốn trả bớt nợ công nhân viên cố gắng doanh nghiệp - Về nguồn vốn, phần chủ yếu huy động tăng thêm vốn chủ sở hữu 27,1% vay dài hạn 23,3% Công ty tăng thêm việc sử dụng tín dụng nhà cung cấp 7,8% vay ngắn hạn 5,8% - Trong thời kỳ tiếp theo, công ty cần xem xét khả tăng thêm tín dụng nhà cung cấp vay vốn ngắn hạn, đồng thời ý đảm bảo khả toán Kế hoạch tài 2.1 Tầm quan trọng nội dung kế hoạch tài 2.1.1 Sự cần thiết tầm quan trọng việc lập kế hoạch tài - Giúp cho người lãnh đạo, người quản lý xác định rõ mục tiêu tài cần đạt tới khoảng thời gian định - Giúp cho người lãnh đạo, người quản lý chủ động ứng phó với biến động kinh doanh so với dự kiến, từ điều chỉnh kịp thời hoạt động để đạt mục tiêu đề - Là quan trọng để vay vốn hay thu hút nhà đầu tư khác bỏ vốn đầu tư vào doanh nghiệp 2.1.2 Nội dung kế hoạch tài a Phân loại: Căn vào dự kiến hoạt động tài theo thời gian: + Kế hoạch tài dài hạn: Thời gian thường - năm, kế hoạch tài có tính chất chiến lược + Kế hoạch tài ngắn hạn: Thời gian khơng q 12 tháng, điển hình kế hoạch tài ngắn hạn kế hoạch tài năm 150 b Nội dung kế hoạch tài năm + Kế hoạch doanh thu, chi phí lợi nhuận + Kế hoạch nhu cầu vốn sử dụng vốn + Kế hoạch vay vốn trả nợ + Kế hoạch lưu chuyển tiền tệ + Bảng cân đối kế tốn dự kiến 2.2 Trình tự, lập kế hoạch tài 2.2.1 Trình tự lập kế hoạch - Giai đoạn chuẩn bị lập kế hoạch: Đây giai đoạn thu thập phân tích thơng tin Chất lượng việc lập kế hoạch kinh doanh kế hoạch tài phụ thuộc lớn vào việc thu thập xử lý thông tin Doanh nghiệp cần tổng hợp thông tin nhiều lĩnh vực khác bên bên doanh nghiệp Sau thu thập tiến hành xử lý phân tích thơng tin từ đưa tiềm năng, điểm mạnh điểm yếu cần nắm bắt hội kinh doanh - Giai đoạn soạn thảo kế hoạch: Giai đoạn nhằm tính tốn xác định nhu cầu vốn cho kế hoạch tài doanh nghiệp dựa tài liệu thu thập xử lý khâu chuẩn bị Dự tính nguồn vốn cần huy động, biện pháp đảm bảo khả toán dự đoán kết kinh doanh doanh nghiệp - Giai đoạn hoàn chỉnh kế hoạch: Đây giai đoạn kết thúc trình lập kế hoạch tài Ở giai đoạn cần thực cân nhắc tính khả thi kế hoạch, đối chiếu kết dự tính so với mục tiêu đề ban đầu, đồng thời cần xem xét mức độ hợp lý giả thiết kinh tế sử dụng để dự đốn phát sai sót thông tin khiếm khuyết phận 2.2.2 Căn lập kế hoạch tài - Các kế hoạch sản xuất - kỹ thuật: Các kế hoạch mua sắm nguyên vật liệu, lịch trình sản xuất, đinh mức tiêu hao vật tư, quan trọng phục vụ cho việc lập kế hoạch tài Do cần lập xác chế độ kế hoạch để đảm bảo cho việc lập kế hoạch sát thực hợp lý - Kết phân tích, đánh giá tình hình tài kỳ trước: Kết thúc năm tài chính, thời kỳ định (6 tháng, tháng, ) doanh nghiệp thường tập hợp số liệu đưa đánh giá tổng quan để thấy tình hình kinh doanh so với kỳ trước nào, từ định hướng 151 kinh doanh cho thời kỳ Các đánh giá tổng kết xuất phát từ thực tế hoạt động tác động lớn đến kế hoạch tài - Các chiến lược hay định hướng tài chính: Kế hoạch tài cụ thể hóa tài doanh nghiệp Do lập kế hoạch tài cần xem xét đến chiến lược hay định hướng tài chiến lược đầu tư, chiến lược huy động vốn, chiến lược cổ tức, - Các sách, chế độ tài Nhà nước doanh nghiệp: Cần nắm vững chế độ, sách tài áp dụng cho ngành nghề kinh doanh để nắm bắt hội kinh doanh định hướng kế hoạch tài quy định hành 2.3 Kế hoạch lưu chuyển tiền tệ 2.3.1 Nội dung - Dự đốn dịng tiền vào: + Dịng tiền vào từ hoạt động kinh doanh: Doanh thu, thu hồi nợ phải thu từ khách hàng Khi dự đốn dịng tiền cần ý thể thức toán thời điểm toán người mua với doanh nghiệp + Dòng tiền vào từ hoạt động đầu tư: Tiền thu hồi từ đầu tư vào đơn vị khác, tiền thu nhượg bán, lý TSCĐ, tiền thu hồi cho vay, + Dịng tiền vào từ hoạt động tài chính: Các khoản tiền chủ sở hữu góp thêm vốn tiền, phát hành cổ phiếu, - Dự đốn dịng tiền ra: + Dòng tiền từ hoạt động kinh doanh: Trả tiền cho người cung cấp vật tư, tiền trả cho người lao động, tiền nộp vào NSNN, + Dòng tiền vào từ hoạt động đầu tư: Tiền tiêu cho việc xây dựng, mua sắm TSCĐ, tiền đầu tư bên ngồi doanh nghiệp, + Dịng tiền vào từ hoạt động tài chính: Tiền trả nợ gốc vay đến kỳ toán, tiền trả nợ th tài chính, tiền mua lại cổ phiếu cơng ty phát hành, - So sánh dòng tiền vào dịng tiền ra, tìm biện pháp cân thu chi tiền Trên sở so sánh dòng tiền vào dòng tiền ra, xác định dòng tiền Kết hợp với số tiền tồn đầu kỳ, xác định số tiền cuối kỳ Từ đối chiếu với số dư tiền cần thiết, xác định số vốn tiền dư thừa hay thiếu hụt, để đưa biện pháp thích hợp + Trường hợp thiếu hụt: Cần xem xét khả vay vốn, tăng khả thu hồi nợ, thắt chặt khoản chi tiêu tiền + Trường hợp dư thừa: Xem xét khả đầu tư để thêm mức sinh lời đồng tiền 152 Ví dụ: Doanh nghiệp X dự kiến bắt đầu từtháng 1/N vào hoạt động kinh doanh, số liệu liên quan đến kế hoạch kinh doanh tháng đầu năm N sau: Dự kiến doanh số bán toán: a Doanh số bán Tháng Doanh số bán (triệu đồng) 300 400 500 600 700 600 b Việc toán thu tiền bán hàng dự kiến: 20% trả xuất giao hàng 70% toán vào tháng thứ kể từ tháng xuất giao hàng 10% toán vào tháng thứ kể từ tháng xuất giao hàng Dự kiến mua sắm toán: a Dự kiến mua sắm loại vật tư sau: Tháng Số tiền (triệu đồng) 12/(N-1) 130 1/N 150 2/N 150 3/N 220 4/N 400 5/N 300 6/N 250 b Các nhà cung cấp vật tư chấp nhận việc toán trả tiền mua hàng: Mua tháng này, trả tiền vào tháng sau Chi phí tiền lương, dịch vụ mua khoản chi phí khác phải trả tiền tháng: Đơn vị: triệu đồng 153 Khoản chi Tháng Tháng Tháng Tháng Tháng Tháng a Tiền lương 50 80 100 110 120 110 b Dịch vụ mua ngồi 20 20 20 20 20 20 c Chi phí khác 10 10 10 10 10 10 Trong tháng phải trả 600 triệu đồng cho việc mua sắm trang thiết bị Số dư vốn tiền ngày 31/12/(N-1) 280 triệu đồng Yêu cầu Hãy lập kế hoạch lưu chuyển tiền tháng đầu năm doanh nghiệp X Giải KẾ HOẠCH LƯU CHUYỂN TIỀN TỆ (KẾ HOẠCH DỊNG TIỀN) TT Nội dung I Dịng tiền vào Từ hoạt động kinh doanh a Doanh thu bán hàng b Thu tiền bán hàng Tháng thứ (20%) Tháng Tháng Tháng Tháng Tháng Tháng 300 400 500 600 700 600 60 80 100 120 140 120 210 280 350 420 490 30 40 50 60 Tháng thứ hai (70%) Tháng thứ ba (10%) Từ hoạt động đầu tư - - - - - - Từ hoạt động tài - - - - - - 60 290 410 510 610 670 - Tiền mua vật tư 130 150 150 220 400 300 - Tiền lương 50 80 100 110 120 110 - Dịch vụ mua 20 20 20 20 20 20 - Chi phí khác 10 10 10 10 10 10 Cộng dòng tiền vào II Dòng tiền Từ hoạt động kinh doanh Từ hoạt động đầu tư - Trả tiền thiết bị 600 Từ hoạt động tài 154 Cộng dịng tiền 210 260 880 360 550 440 (150) 30 (470) 150 60 230 IV Tiền tồn đầu kỳ 280 130 160 (310) (160) (100) V Tiền tồn cuối kỳ 130 160 (310) (160) (100) 130 VI Mức dư tiền cần thiết 110 110 110 110 110 110 VII Số tiền dư thừa hay thiếu hụt 20 50 (420) (270) (210) 20 III Dòng tiền kỳ Nhận xét: Từ kế hoạch dòng tiền cho thấy: - Doanh nghiệp bị thiếu vốn tiền tháng 3, 4, Vì doanh nghiệp cần xem xét đến khả vay vốn biện pháp cần thiết khác - Các tháng 1, vốn tiền vượt mức tối thiểu cần thiết, doanh nghiệp đầu tư ngắn hạn để tăng mức sinh lời đồng tiền Dự kiến bảng cân đối tài sản theo tiêu tài đặc trưng - Với qui mơ doanh thu dự kiến, dựa mối quan hệ cân đối tài tiêu tài đặc trưng trung bình doanh nghiệp ngành doanh nghiệp tiên tiến mà người quản lý doanh nghiệp lựa chọn điều chỉnh phù hợp với doanh nghiệp từ dự kiến bảng cân đối tài sản - Với mức doanh thu khác dẫn đến bảng cân đối tài sản dự kiến khác Ví dụ: Cơng ty X dự kiến năm N qui mô doanh thu đạt 10 tỷ đồng Dựa hệ số tài doanh nghiệp ngành, doanh nghiệp xây dựng hệ số tài năm N+1 sau: - Hệ số nợ: 50% - Vịng quay tồn vốn: 2,5 lần - Nợ ngắn hạn chiếm 20% tổng số nợ - Hệ số toán ngắn hạn: 4,5 lần - Hệ số tốn tức thời: 1,5 lần - Kỳ thu tiền bình quân: 18 ngày Yêu cầu: Dựa mối quan hệ cân đối tài tài liệu cho trên, lập bảng cân đối tài sản doanh nghiệp Giải Đơn vị tính: Tỷ đồng Doanh thu Vịng quay = = 2,5 tồn vốn Vốn kinh doanh bình quân → Vốn kinh doanh = Doanh thu : 2,5 = 10 : 2,5 = 155 Hệ số nợ = Nợ phải trả Tổng nguồn vốn kinh doanh = 0,5 → Nợ phải trả = Tổng nguồn vốn kinh doanh x 0,5 = x 0,5 = Nợ ngắn hạn = 20% x Tổng nợ phải trả = 20% x = 0,4 Nợ phải trả = Nợ ngắn hạn + Nợ dài hạn → Nợ dài hạn = Nợ phải trả - Nợ ngắn hạn = - 0,4 = 1,6 Tổng NV = Nợ phải trả + Vốn chủ sở hữu → Vốn chủ sở hữu= Tổng nguồn vốn - Nợ phải trả = - = HS toán ngắn hạn Tài sản lưu động = Nợ ngắn hạn = 4,5 → Tài sản lưu động = 4,5 x Nợ ngắn hạn = 4,5 x 0,4 = 1,8 Tổng tài sản = Tài sản cố định + Tài sản lưu động → Tài sản cố định = Tổng tài sản - Tài sản lưu động = - 1,8 = 2,2 Tiền Hệ số = = 1,5 toán tức thời Nợ ngắn hạn →Vốn tiền = 1,5 x Nợ ngắn hạn = 1,5 x 0,4 = 0,6 Kỳ thu tiền trung bình = Các khoản phải thu bình quân x 360 = 18 ngày Doanh thu → Các khoản phải thu bq = (Doanh thu x 18):360 = (10 x 18): 360 = 0,5 10 Tài sản lưu động = Vốn tiền + Khoản phải thu + Hàng tồn kho → Hàng tồn kho = Tài sản lưu động - Vốn tiền - Khoản phải thu = 1,8 - 0,6 - 0,5 = 0,7 BẢNG CÂN ĐỐI TÀI SẢN DỰ KIẾN CỦA CÔNG TY X NĂM N+1 Đơn vị: tỷ đồng Tài sản Số tiền Nguồn vốn Số tiền A Tài sản lưu động 1,8 A Nợ phải trả 2,0 Vốn tiền 0,6 Nợ ngắn hạn 0,4 Các khoản phải thu 0,5 Nợ dài hạn 1,6 Hàng tồn kho 0,7 B Tài sản cố định (GTCL) 2,2 B Vốn chủ sở hữu 2,0 4,0 Tổng nguồn vốn 4,0 Tổng tài sản 156 Câu hỏi tập Câu hỏi: Trình bày phương pháp tính tiêu vềhệ số toán hệ số sinh lời doanh nghiệp Bài 1: Công ty X phấn đấu năm kế hoạch đạt tiêu sau: - Doanh thu tiêu thụ sản phẩm: 40 tỷ đồng - Vịng quay tồn vốn: 2,5 lần - Hệ số nợ: 0,5 - Hệ số toán tiền lãi vay: lần - Tiền lãi vay: 0,1 tỷ đồng - Nợ ngắn hạn chiếm 20% tổng số nợ - Hệ số toán thời: 4,5 lần - Hệ số toán tức thời: 1,5 lần - Kỳ thu tiền trung bình: 18 ngày - Thuế suất thuế thu nhập doanh nghiệp: 20% Yêu cầu: - Hãy xác định số thuế thu nhập doanh nghiệp phải nộp lợi nhuận sau thuế - Lập bảng cân đối kế tốn cơng ty X năm kế hoạch Bài 2: Tại công ty X năm N có tài liệu sau: Doanh thu từ bán hàng cung cấp dịch vụ năm 7.380 triệu đồng Trích Bảng cân đối kế tốn ngày 31/12/N sau: BẢNG CÂN ĐỐI KẾ TỐN CƠNG TY X NGÀY 31/12/N Đvt: Triệu đồng TÀI SẢN Số đầu năm Số cuối kỳ NGUỒN VỐN 1.Tài sản lưu động đầu 1.650 2.020 1.Nợ phải trả tư ngắn hạn -Vốn tiền - Đầu tư tài ngắn hạn -Các khoản phải thu -Hàng tồn kho Số đầu năm Số cuối kỳ 1.374 1.798 240 158 -Nợ ngắn hạn 480 598 30 20 -Nợ dài hạn 894 1.200 2.066 2.220 350 522 1.030 1.320 2.Tài sản cố định đầu 1.790 1.998 2.Nguồn vốn chủ sở hữu tư dài hạn 157 -Nguyên giá tài sản cố định 2.250 2.600 - Nguồn vốn kinh doanh -Giá trị hao mòn luỹ kế (460) 1.920 1.890 90 190 56 140 3.440 4.018 (602) - Quỹ đầu tư phát triển - Lợi nhuận chưa phân phối Cộng tài sản 3.440 4.018 Cộng nguồn vốn u cầu: Hãy phân tích tình hình diễn biến nguồn vốn sử dụng vốn công ty X năm N Đáp án Phân tích diễn biến nguồn vốn sử dụng vốn năm N - Lập Bảng kê diễn biến nguồn vốn sử dụng vốn BẢNG KÊ DIẾN BIẾN NGUỒN VỐN VÀ SỬ DỤNG VỐN Đvt: Trđ Số đầu năm Số cuối kỳ 1.650 2.020 240 30 350 1.030 158 20 522 1.320 B Tài sản cố định đầu tư dài hạn 1.790 1.998 Nguyên giá tài sản cố định Giá trị hao mòn luỹ kế Cộng tài sản A Nợ phải trả Nợ ngắn hạn Nợ dài hạn B Nguồn vốn chủ sở hữu Nguồn vốn kinh doanh Quỹ đầu tư phát triển Lợi nhuận chưa phân phối Cộng nguồn vốn 2.250 (460) 3.440 1.574 480 1.094 1.866 1.720 90 56 3.440 2.600 (602) 4.018 1.798 598 1.200 2.220 1.890 190 140 4.018 CHỈ TIÊU A Tài sản lưu động đầu tư ngắn hạn Vốn tiền Đầu tư tài ngắn hạn Các khoản phải thu Hàng tồn kho Sử dụng vốn Diễn biến nguồn vốn 82 10 172 290 350 142 118 106 812 170 100 84 812 - Lập Bảng phân tích diễn biến nguồn vốn sử dụng vốn BẢNG PHÂN TÍCH DIẾN BIẾN NGUỒN VỐN VÀ SỬ DỤNG VỐN ĐVT: Triệu đồng 158 SỬ DỤNG VỐN Số tiền Tăng khoản phải thu 172 Tăng hàng tồn kho 290 Tăng nguyên giá TSCĐ 350 Tổng cộng Số tiền % 21,18 Giảm vốn tiền 82 10,10 35,71 Giảm đầu tư tài ngắn hạn 10 1,23 43,10 Tăng giá trị hao mòn lũy kế 142 17,49 Tăng nợ ngắn hạn 118 14,53 Tăng nợ dài hạn 106 13,05 Tăng nguồn vốn kinh doanh 170 20,94 Tăng qũy đầu tư phát triển 100 12,32 Tăng lợi nhuận chưa phân phối 84 10,34 Tổng cộng 812 % DIẾN BIẾN NGUỒN VỐN 812 159 TÀI LIỆU THAM KHẢO [1] Học viện tài chính, 2014, Giáo trình tài doanh nghiệp, NXB Tài [2] Bộ Tài Chính, 2013, Giáo trình tài doanh nghiệp (Dùng trường có đào tạo bậc trung học kinh tế, kế tốn, tài chính), NXB Tài [3] Trường Đại học kinh tế quốc dân, 2015, Giáo trình tài doanh nghiệp, NXB Thống kê [4] Học viện tài chính, 2017, Giáo trình phân tích tài doanh nghiệp, NXB Tài [5] Học viện tài chính, 2014, Ngân hàng câu hỏi trắc nghiệm kế tốn tài doanh nghiệp - NXB Tài [6] Học viện tài chính, 2015, Giáo trình tài doanh nghiệp, NXB Tài [7] Bộ Tài chính, 2013, Thơng tư 45/2013/TT-BTC ngày 25/4/2013 Bộ Tài chế độ trích khấu hao TSCĐ doanh nghiệp Thơng tin tạp chí chun ngành như: Tạp chí nghiên cứu tài chính, Thời báo kinh tế, Thời báo tài chính… [8] Thơng tin mạng internet: Các trang web:www.vietnam.gov.vn : Chính Phủ Việt Nam; www.mof.gov.vn: Bộ Tài Chính 160 ... hao tài sản cố định doanh nghiệp Bài 1: Tại doanh nghiệp Trường Hằng có tài liệu sau (đvt: 1.000 đồng) Tài liệu năm 20 17 - Giá trị TSCĐ đến 31/ 12 7 .25 0 - Khấu hao lũy 31/ 12 650 Tài liệu năm 20 18... tình hình thực tế doanh nghiệp để đảm bảo đủ vốn cho sản xuất kinh doanh 2. 2 .2 Đảm bảo cân phận kế hoạch doanh nghiệp - Vốn lưu động phận cấu thành nên nguồn tài doanh nghiệp - Yêu cầu quản lý... nghiệp - Quy mô sản xuất kinh doanh doanh nghiệp thời kỳ - Sự biến động giá vật tư hàng hoá mà doanh nghiệp sử dụng sản xuất - Chính sách, chế độ lao động tiền lương người lao động doanh nghiệp - Trình