5. BỐ CỤC LUẬN VĂN
2.3.3 Tài chớnh
Hiện nay tổng nguồn vốn của Cụng ty là gần 201 tỷ đồng, trong đú vốn chủ sở
hữu là 187,5 tỷ đồng bao gồm vốn ngõn sỏch Nhà nước cấp là 183,0 tỷ đồng và cỏc quỹ dự phũng là 4,5 tỷ đồng. Với số vốn như vậy, Cụng ty hoàn toàn cú đủ khả năng tham gia đấu thầu đối với cỏc cụng trỡnh lớn trong tương lai.
Khả năng thanh toỏn
Khả năng thanh toỏn củaCụng ty thụng qua cỏc chỉ tiờu sau:
* Tỷ suất thanh toỏn hiện thời = giỏ trị TSLĐ / Nợ ngắn hạn = 148,5 tỷ
/145,0 tỷ = 1,02
Với tỷ suất thanh toỏn hiện thời bằng 1,02 tức là Cụng ty cú khả năng thanh toỏn đối với mọi chi phớ cho hoạt động sản xuất kinh doanh.
* Tỷ suất thanh toỏn nhanh = (Vốn bằng tiền + Khoản phải thu + Đầu tư tài
chớnh ngắn hạn) / Nợ ngắn hạn = (41,4 tỷ + 79,1 tỷ + 8,5 tỷ) / 145,0 tỷ = 0,91
Tỷ suất thanh toỏn nhanh đạt 0,91 điều đú chứng tỏ khả năng thanh toỏn nhanh
của Cụng ty rất cao vỡ theo tiờu chuẩn hiện hành thỡ doanh nghiệp đạt ở mức 0,75
trở lờn cú khả năng thanh toỏn nhanh.
Qua phõn tớch cỏc tỷ suất, ta thấy tỡnh hỡnh tài chớnh của cụng ty tương đối
lành mạnh, cỏc tỷ số về thanh toỏn đều vượt trờn cỏc tỷ số an toàn cho phộp. Tỷ suất sinh lợi
Bảng 2.9: Một số chỉ số tài chớnh qua cỏc năm của Cụng ty.
Chỉ tiờu Năm 2008 Năm 2009 Năm 2010
Tỷ suất lợi nhuận rũng/ Doanh thu (%) 1,54% 1.21% 1,15%
Tỷ suất lợi nhuận rũng/ TTS (%) 1,52% 2,37% 2,56%
Tỷ suất lợi nhuậnrũng/ Vốn CSH (%) 3,89% 4,40% 5,05%
Tỷ suất sinh lợi trờn tổng tài sản trong khoảng từ 1,52% đến 2.56% trong khi đú tỷ suất sinh lợi trờn vốn chủ sở hữu trong khoảng từ 3,89% đến 4,95% điều này cho thấy hiệu quả sử dụng nguồn vốncủacụng tychưa cao.
Cỏc chỉ số trỡnh bày trờn núi lờn hiệu quả kinh doanh trong cỏc năm 2008 –
2009– 2010 của Cụng ty chưa cao. Một phần nguyờn nhõn do hậu quả đợtlạm phỏt
toàn ngành xõy dựng, lói suất vay vốn ngõn hàng khỏ cao, phần nào cũng tỏc động
tiờu cực đến khả năng cạnh tranh của cụng ty.