4.1 Phân tích tình hình cơ cấu tài san và nguôn vốn của Công ty Thương Mai Tổng Hợp Miền Nam qua 2 năm 2003 - 2004
Vốn là yếu tố không thể thiếu được của sự tổn tại và phát triển của Công ty.
Cũng như tất cả các đơn vị sản xuất KD khác, để hoạt động sản xuất KD đạt hiệu quả Công ty phải không ngừng bảo tôn và phát triển vốn. Để thấy rõ quy mô, tình hình phân bổ vốn và nguồn vốn, sự cân đối giữa vốn và nguồn vốn để đưa ra những nhận xét ban đầu về tình hình tài chính của Công ty chúng ta đi vào phân tích khái quát sự biến động của vốn và nguồn vốn qua 2 năm của Công ty.
4.1.1 Phân tích cơ cấu tài sản (vốn)
Bang 1 : Phân Tích Tình Hình Biến Động Cơ Cấu Tài Sản năm 2003 — 2004
PVT : 1000 đ
> Nam 2003 Nam 2004 Chênh lệch Khoản mục
Gia trị TT Gia trị TT +À %
A - TSLĐ & DTNH 20510735 94,76 9.736.308 8443 -10.774.427 -52,53 I. Tiền 242.182 1,12 216.225 1,88 25,957 -10,72 II. Các khoản DTTC NH = = - - - - II. Các khoản phải thu 11.231.768 51,89 5.896.385 51,13 -5.335.383 -47,50 IV. Hàng tôn kho 9.029.760 41,72 3.623.547 31,42 -5.406.213 -59,87
V. TSLD khác 7.023 0,03 150 0,001 -6.873 -97,86 VI. Chi su nghiép - - - - B - TSCD & DTDH 1.133.400 5,24 - 1.794.839 15,57 661.439 58,36 I. Tài san cố định 1.133.400 5,24 1.794.839 15,57 661.439 58,36 Il. Đầu tư dài hạn - - - - Tổng cộng tài san 21.644.135 100.000 11.531.147 100,00 -10.112.987 -46,72
Nguồn tin : P.TC-KT
Phân tích cơ cấu vốn giúp cho Công ty đối chiếu với yêu cầu KD, từ đó xem kha năng huy động vốn va cách thức sử dụng vốn của Công ty.
Nhìn chung, năm 2004 quy mô Công ty chưa được mở rộng thể hiện qua vốn Công ty giảm 10.112.987.735 đồng với tỷ lệ giảm 46,72% so với năm 2003. Để thấy rõ sự giảm xuống này chúng ta đi vào từng khoản mục của tài san.
4.1.1.3 Tài sản lưu động và đầu tư ngắn hạn
Từ bảng 1 chúng ta thấy năm 2004 Công ty đã đầu tư vào TSCĐ hơn TSLĐ thể hiện qua tốc độ tăng của TSCD là 58,36%, trong khi đó TSLĐ giảm 52,53%.
Mặc dù sự đầu tư vào TSLĐ giảm nhưng tỷ trọng vốn lưu động của Công ty luôn chiếm một phần lớn trong tổng vốn. Cụ thể năm 2003 là 20.510.735.618 đồng chiếm 94,76% trong tổng vốn. Năm 2004 là 9.736.308.383 đồng chiếm 84,43%
trong tổng vốn. Trong khi đó TSCD năm 2003 là 1.133.400.000 đồng chiếm 5,24%
trong tổng vốn. Năm 2004 là 1.794.839.500 đồng chiếm 15,57% trong tổng vốn.
Qua phân tích cho thấy khoản phải thu, HTK có ảnh hưởng trong vốn lưu động vì nó luôn chiếm tỷ trọng cao. Do đó cần phải thường xuyên theo dõi tỷ lệ trên vì nó liên quan đến khả năng thanh toán cũng như hiệu quả sử dụng vốn của Công ty. Để thấy rõ nguyên nhân của sự biến động này chúng ta đi vào từng khoản mục.
s* Khoản phải thu
Bang 2 : Tình Hình Phân Bổ Khoản Phải Thu qua 2 năm 2003 —2004
PVT : 1000 đ Năm 2003 Năm 2004 Chênh lệch
Giatri TT Gia tri TT +A %
1 - Phải thu từ khách hàng 5.413.776 48,20 1325421 22,48-4.088.354 -75,52 2- Trả trước chongườibán 3.905.746 34/77 1.181293 20,03-2724.452 -69,75
Khoản mục
3- Thuế GTGT được khấu trừ 1.088.111 9,69 701.588 11,90 -386.522 -35,52 4 - Phải thu nội bộ - - 72.140 1,22 72.140 - 5 - Phải thu khác 966.700 8,61 2.758.506 46,78 1.791.806 185,35 6- Dự phòng phải thu khé đòi -l142565 -l227 -142.565 -2,42 0 -
Tổng các khoản phaithu 11.231.768 100,00 5.896.385 100,00 -5.335.383 -47,50 Nguồn tin : P.TC-KT
Từ bảng 2, khoản phải thu giảm từ 11.238.791.810 đồng chiếm 51,89%
trong tổng TSLĐ và năm 2004 còn 5.896.385.371 đồng chiếm 51,13%. Cụ thể giảm 5.335.383.439 đồng với tốc độ giảm 47,5% so với năm 2003.
Nguyên nhân của sự giảm này chủ yếu do các khoản phải thu khách hàng, trả trước người bán, thuế giá trị gia tăng, phải thu nội bộ tăng. Trong đó khoản phải thu từ khách hàng giảm nhiều nhất với một lượng là 4.088.354.515 đồng với tốc độ giảm 75,52%. Đây là khoản chiếm tỷ lệ cao nhất trong khoản phải thu.
Một điều nhận thấy trong kết cấu vốn của Công ty thì khoản phải thu chiếm
tỷ trọng lớn trong TSLD và trong khoản phải thu thì khoản phải thu từ khách hàng
chiếm tỷ trọng rất cao. Điều này cũng chưa thể kết luận là tích cực hay tiêu cực vì nó còn bị tác động bởi mục tiêu và chính sách Công ty. Qua đó cũng có thể thấy vốn lưu động của Công ty bị ảnh hưởng phần lớn ở khâu bán hàng.
s* Hàng tôn kho
Bảng 3 : Tình Hình Biến Động HTK qua 2 năm 2003 - 2004
DVT : Đồng
> Nam 2003 Nam 2004 Chênh lệch Khoản mục
Giatri TT(%) Gíatri TT(%) tA %
2 - Nguyên liệu tổn kho - - 17.587.790 0,49 17.587.790 - 3 - Công cu, dụng cu 72.649.997 0,80 36.324.997 1,00 -36.325.000 -50,00
5 - Thanh phẩm tồn kho - - 9.209.257 0,25 9.209.257 - 6 - Hang hóa tổn kho 8.957.110.948 99,20 3.560.425.140 98,26 -5.396.685.808 -60,25 Hàng tôn kho 9.029.760.945 100,00 3.623.547.184 100,00 -5.406.213.761 -59,87
Nguồn tin : P.TC-KT
Năm 2004 tình hình dự trữ HTK của Công ty giảm 5.406.213.761 đồng so với năm 2003 ứng với tốc độ giảm 59,87%. Cụ thể giảm từ 9.029.760.945 đồng ở năm 2003 chiếm 41,72% trong vốn lưu động xuống còn 3.623.547.184 đồng năm 2004 chiếm 31,42% trong tổng vốn lưu động.
Nguyên nhân giảm do :
- Hàng hóa tổn kho giảm 5.396.685.808 đồng ứng với tốc độ giảm 60,25%.
Cụ thể giảm từ 8.957.110.948 đồng chiếm 99,2% trong HTK xuống còn 3.560.425.140 đồng ở năm 2004 chiếm 98,26% trong HTK.
- Công cụ dụng cụ ở năm 2004 giảm 36.325.000 đồng so với năm 2003, ứng với tốc độ giảm 50%.
- Tình hình dự trữ HTK của Công ty chủ yếu là hàng hóa vì hàng hóa chiếm một tỷ trọng cao trong HTK qua 2 năm. Cụ thể chiếm 99,25% năm 2003 và
98,26% năm 2004.
4.1.1.4 TSCD và DTDH.
Ở năm 2004, giá trị TSCD và DTDH tăng 661.439.500 đồng tương ứng với tốc độ tăng 58,36%. Điều này thể hiện xu hướng phát triển về lâu dài của Công ty, được chú trọng và được thể hiện qua tỷ suất đầu tư TSCĐ.
Tỷ suất đầu tư __ TSCĐ
TSCĐ Tổng TS
Tỷ suất đầu tư năm 2003 là 5,24%
*100
Tỷ suất đầu tư năm 2004 là 15,57%
4.1.2 Phân tích cơ cấu nguôn vốn
Bảng 4: Tình Hình Biến Động Cơ Cấu Nguôn Vốn qua 2 năm 2003 - 2004 DVT: Đông
Năm 2003 Năm 2004 Chênh lệch
Khoản mục Gia trị TT Gia tri Tr #Á g
0