Năm tài chính của Công ty bắt đầu từ ngày 01 tháng 01 và kết thúc vào ngày 31 tháng
12 hàng năm. Đơn vị tiền tệ sử dụng trong kế toán là đồng Việt Nam (VND), hạch toán theo phương pháp giá gốc, phù hợp với các quy định của Luật Kế toán số 03/2003/QH11
ngày 17/06/2003 và Chuẩn mực Kế toán số 01 – Chuẩn mực chung.
Công ty áp dụng Chế độ kế toán doanh nghiệp ban hành theo Quyết định số 15/2006/QĐ-BTC ngày 20/03/2006 và Thông tư số 244/2009/TT-BTC ngày 31/12/2009 của Bộ Tài chính.
Báo cáo Tài chính được lập và trình bày phù hợp với Chuẩn mực kế toán Việt Nam và Chế độ kế toán Việt Nam hiện hành.
CÔNG TY CỔ PHẦN CHỨNG KHOÁN THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH 38 Hình thức kế toán: Công ty áp dụng hình thức Nhật ký chứng từ.
Các khoản đầu tư tài chính:
Các khoản đầu tư tài chính ngắn hạn của Công ty là khoản tiền gửi có kỳ hạn từ 1 đến 4 tháng được ghi nhận theo nguyên tắc giá gốc bắt đầu từ ngày gửi tiền.
Dự phòng giảm giá đầu tư được lập vào thời điểm cuối năm là số chênh lệch giữa giá
gốc của các khoản đầu tư được hạch toán trên số kế toán lớn hơn giá trị thị trường của
chúng tại thời điểm lập dự phòng.
Hàng tồn kho:
Nguyên tắc ghi nhận hàng tồn kho: Hàng tồn kho được tính theo giá gốc. Giá gốc hàng tồn kho bao gồm: chi phí mua, chi phí chế biến và các chi phí liên quan trực tiếp khác phát sinh để có được hàng tồn kho ở địa điểm và trạng thái hiện tại.
Dự phòng giảm giá hàng tồn kho của Công ty được trích lập theo hướng dẫn của Chuẩn
mực kế toán số 02 – Hàng tồn kho, Quyết định số 15/2006/QĐ-BTC ngày 20/03/2006 và
Thông tư 228/2009/TT-BTC ngày 07/12/2009.
Tại thời điểm 30/09/2011, Công ty trích lập dự phòng giảm giá hàng tồn kho theo hướng dẫn của Chuẩn mực kế toán số 02 - Hàng tồn kho, Quyết định số 15/2006/QĐ-BTC ngày 20/3/2006 và Thông tư 228/2009/TT-BTC ngày 07/12/2009 hướng dẫn chế độ trích lập
và sử dụng các khoản dự phòng giảm giá hàng tồn kho. Số dự phòng giảm giá hàng tồn
kho được lập là số chênh lệch giữa giá gốc của hàng tồn kho lớn hơn giá trị thuần có thể
thực hiệnđược.
Ghi nhận và Trích khấu hao TSCĐ:
Tài sản cố định hữu hình và vô hình của Công ty được ghi nhận theo nguyên giá, được
phản ánh trên Bảng cân đối kế toán theo các chỉ tiêu nguyên giá, hao mòn lũy kế và giá trị còn lại.
Nguyên giá tài sản cố định hữu hình mua sắm bao gồm giá mua (trừ các khoản chiết
khấu thương mại hoặc giảm giá), các khoản thuế và các chi phí liên quan trực tiếp đến
việc đưa tài sản vào trạng thái sẵn sàng sử dụng.
Việc ghi nhận Tài sản cố định hữu hình và Khấu hao tài sản cố định thực hiện theo Chuẩn mực kế toán số 03 – Tài sản cố định hữu hình, Quyết định số 15/2006/QĐ-BTC ngày 20/03/2006 và Thông tư 203/2009/TT-BTC ngày 20/10/2009 của Bộ tài chính hướng dẫn chế độ quản lý, sử dụng và trích khấu hao tài sản cố định. Từ năm 2009 trở
về trước, Công ty thực hiện việc trích khấu hao TSCĐ theo Quyết định số 206/2003/QĐ- BTC ngày 12/12/2003 của Bộ Tài chính. Công ty áp dụng phương pháp khấu hao đường
thẳng đối với TSCĐ hữu hình.
Bảng 16: Thời gian khấu hao tài sản cố định
Tài sản cố định hữu hình Thời gian khấu hao (năm)
Nhà cửa, vật kiến trúc 25-50
Máy móc, thiết bị 3,5-5
Phương tiện vận tải 3-5
CÔNG TY CỔ PHẦN CHỨNG KHOÁN THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH 39
Nguồn: Báo cáo Tài chính kiểm toán Công ty 2010
Tài sản cố định vô hình của Công ty bao gồm Quyền sử dụng đất lâu dài và phần mềm
quản trị Công ty. Việc ghi nhận Tài sản cố định vô hình và Khấu hao tài sản cố định thực
hiện theo Chuẩn mực kế toán số 04 – Tài sản cố định vô hình, Quyết định số 15/2006/QĐ-BTC ngày 20/03/2006 và Thông tư 203/2009/TT-BTC ngày 20/10/2009 của
Bộ tài chính hướng dẫn chế độ quản lý, sử dụng và trích khấu hao tài sản cố định. Công ty không trích khấu hao Quyền sử dụng đất và áp dụng phương pháp đường thẳng để
trích khấu hao phần mềm quản trị Công ty trong 3 năm.
Các khoản vay ngắn hạn và dài hạn:
Các khoản vay ngắn hạn, dài hạn được ghi nhận trên cơ sở các phiếu thu, chứng từ
ngân hàng, các khế ước vay và hợp đồng vay. Các khoản vay có thời hạn vay dước 1 năm trở xuống được Công ty ghi nhận là vay ngắn hạn. Các khoản vay có thời hạn vay trên 1 năm trở xuống được Công ty ghi nhận là vay dài hạn.
Công ty luôn thanh toán đúng hạn và đầy đủ các khoản vay. Công ty không có các khoản
vay quá hạn nào.
Các khoản phải nộp theo luật định:
Công ty luôn nộp đúng và đủ các khoản thuế giá trị gia tăng, thuế thu nhập doanh nghiệp
và các khoản phải nộp Nhà nước theo đúng các qui định của Nhà nước. Thuế suất các
khoản thuế phải nộp của Công ty như sau:
Thuế Giá trị gia tăng: Áp dụng các mức thuế suất: 0%, 5%và 10% đối với từng mặt
hàng cụ thể.
Thuế Thu nhập doanh nghiệp: Áp dụng mức thuế suất 25%.
Các loại Thuế khác và Lệ phí nộp theo quy định hiện hành. Nguyên tắc và phương pháp ghi nhận các khoản thuế:
Thuế thu nhập doanh nghiệp: chi phí thuế thu nhập doanh nghiệp hiện hành được xác định trên cơ sở thu nhập chịu thuế và thuế suất thuế TNDN trong năm hiện hành.
Các loại Thuế khác và Lệ phí: áp dụng theo quy định hiện hành tại Việt Nam.
Trích lập các quỹ theo luật định:
Công ty thực hiện chia cổ tức và trích lập các quỹ dựa trên cơ sở lợi nhuận hằng năm và kế
hoạch phát triển của Công ty theo đúng Điều lệ Công ty và luật định. Sau khi phân chia cổ
tức cho cổ đông, Hồng Hà phải trích các quỹnhư sau:
Quỹ dự trữ, bổ sung vốn điều lệ; Quỹ đầu tư phát triển;
Quỹ khen thưởng, phúc lợi.
Việc trích lập các quỹ từ lợi nhuận năm 2010 sẽ được ĐHĐCĐ thường niên năm 2011 quyết định. Theo Nghị quyết đại hội đồng cổ đông ngày 26/04/2011, lợi nhuận sau thuế thu nhập
doanh nghiệp năm 2010 của Công ty là 13.525.365.421 đồng được phân phối như sau:
Trả cổ tức 7.078.500.000 đồng, chiếm 52,34% lợi nhuận sau thuế
Trích Quỹ dự trữ để bổ sung vốn điều lệ : 676.268.271 đồng, chiếm 5% lợi nhuận sau
CÔNG TY CỔ PHẦN CHỨNG KHOÁN THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH 40 Trích quỹ đầu tư phát triển: 3.622.788.654 đồng, chiếm 26,79% lợi nhuận sau thuế
Trích quỹ khen thưởng, phúc lợi: 1.847.808.496 đồng, chiếm 13,66% lợi nhuận sau thuế
Quỹ thưởng ban điều hành: 300.000.000 đồng, chiểm 2,21% lợi nhuận sau thuế Tính đến 31/12/2011, tình hình trích lập các quỹ của Hồng Hà như sau:
Bảng 17: Số dư các quỹ được trích lập từ 2009 - 2011
Đvt: Triệu đồng
Chỉ tiêu 31/12/2009 31/12/2010 31/12/2011
Quỹ đầu tư phát triển 5.376 6.996 10.619
Quỹ dự trữ bổ sung vốn điều lệ 1.123 1.655 2.331 Quỹ khen thưởng, phúc lợi 1.361 1.496 911
(Nguồn: BCTC đã kiểm toán 2009,2010 và BCTC năm 2011 chưa kiểm toán của Hồng Hà)
Tổng dư nợ vay : Bảng 18: Tổng dư nợ vay từ 2009 - 2011 Đvt : Triệu đồng Chỉ tiêu 31/12/2009 31/12/2010 31/12/2011 Nợ ngắn hạn 40.790 76.565 94.275 Nợ dài hạn 5.757 11.382 15.908 Tổng cộng 46.547 87.947 110.183
(Nguồn: BCTC đã kiểm toán 2009,2010 và BCTC năm 2011 chưa kiểm toán của Hồng Hà)
Chi tiết các khoản vay ngắn hạn của Hồng Hà
Bảng 19: Vay và nợ ngắn hạn từ 2009 - 2011
Đvt : Triệuđồng
Chỉ tiêu 31/12/2009 31/12/2010 31/12/2011
Ngân hàng BIDV HN –
Phòng giao dịch 1 7.802 - -
Ngân hàng BIDV – Chi
nhánh Hà Thành 19.681 21.604 18.853 Ngân hàng VCB – Chi nhánh Chương Dương 12.486 17.961 49.214 Ngân hàng Techcombank - 3.765 9.474 Ngân hàng VCB – Chi nhánh Thanh Xuân - 8.934 - Ngân hàng TMCP Liên Việt - 17.527 -
Ngân hàng Công thương -
Chi nhánh Thanh Xuân - - 5.585
Ngân hàng HSBC - - 2.050
Vay CBCNV - 2.888 9.099
Vay dài hạnđến hạn trả 822 3.887 -
CÔNG TY CỔ PHẦN CHỨNG KHOÁN THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH 41
(Nguồn: BCTC đã kiểm toán 2009,2010 và BCTC năm 2011 chưa kiểm toán của Hồng Hà)
Chi tiết các khoản vay dài hạn của Hồng Hà
Bảng 20: Vay và nợ dài hạn từ 2009 - 2011 Đvt : Triệu đồng Chỉ tiêu 31/12/2009 31/12/2010 31/12/2011 Ngân hàng VCB – Chi nhánh Thanh Xuân - 7.353 3.011 Ngân hàng VCB – Chi nhánh Chương Dương - 3.984 12.897 Vay CBCNV 5.082 - -
Thuê tài chính – máy in
Roland 155 - -
Thuê tài chính xe ô tô 520 45 -
Tổng cộng 5.757 11.382 15.908
(Nguồn: BCTC đã kiểm toán 2009,2010 và BCTC năm 2011 chưa kiểm toán của Hồng Hà)
Công ty Hồng Hà luôn luôn thanh toán đúng hạn các khoản nợ và không có các khoản nợ vay quá hạn.
Tình hình công nợ hiện nay:
Bảng 21: Các khoản phải thu ngắn hạn từ 2009 - 2011
Đvt: Triệu đồng
Chỉ tiêu 31/12/2009 31/12/2010 31/12/2011
Phải thu khách hàng 6.829 7.950 9.576
Trả trước cho người bán 27.653 34.515 80.144
Phải thu khác 7.407 7.555 4.291
Dự phòng các khoản phải thu khó
đòi (125) (125) (236)
Tổng cộng 41.764 49.895 93.775
(Nguồn: BCTC đã kiểm toán 2009,2010 và BCTC năm 2011 chưa kiểm toán của Hồng Hà)
Bảng 22: Các khoản phải trả từ 2009 - 2011 Đvt: Triệu đồng Chỉ tiêu 31/12/2009 31/12/2010 31/12/2011 Nợ ngắn hạn 188.819 102.700 121.661 Vay và nợ ngắn hạn 40.790 76.565 94.275 Phải trả người bán 13.239 10.591 13.711
CÔNG TY CỔ PHẦN CHỨNG KHOÁN THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH 42
Chỉ tiêu 31/12/2009 31/12/2010 31/12/2011
Người mua trả tiền trước 279 76 291
Thuế và các khoản phải nộp Nhà
nước 1.737 1.040 212
Phải trả người lao động 5.874 6.441 7.910
Chi phí phải trả - - -
Phải trả nội bộ 2.930 3.185 1.431
Các khoản phải trả phải nộp khác 122.609 3.304 2.921
Quỹ khen thưởng, phúc lợi (*) 1.361 1.496 910
Nợ dài hạn 7.332 224.792 219.540
Phải trả dài hạn khác - 210.146 201.418
Vay và nợ dài hạn 5.757 11.382 15.908
Dự phòng trợ cấp mất việc làm 342 489 673
Doanh thu chưa thực hiện 1.233 1.233 -
Quỹ phát triển khoa học công
nghệ - 1.541 1.541
Tổng cộng 196.150 327.492 341.201
(Nguồn: BCTC đã kiểm toán 2009,2010 và BCTC năm 2011 chưa kiểm toán của Hồng Hà)
(*) Theo thông tư số 244/TT-BTC ngày 31/12/2009 của Bộ tài chính về việc hướng dẫn sửa đổi, bổ sung chế độ kế toán doanh nghiệp tiến hành sửa đổi bổ sung một số chỉ tiêu kế toán trên bảng cân đối bao gồm:
Đổi mã số chỉ tiêu “Quỹ khen thưởng phúc lợi” mã số 431 trên bảng CĐKT thành mã số 323 trên bảng CĐKT. Chính vì vậy mục “Quỹ khen thưởng, phúc lợi” sẽ chuyển từ “Nguồn vốn chủ sở hữu” sang mục “Nợ ngắn hạn”.
Bổ sung chỉ tiêu “Doanh thu chưa thực hiện” – Mã số 338 trên Bảng Cân đối kế toán: + Chỉ tiêu 313 trong bảng CĐKT của Kiểm toán Nhà nước năm 2009 là: 1.512.756.701 đồng, bao gồm: 279.723.974 đồng dư có Tài khoản 131 (người mua trả tiền trước) và 1.233.032.727 dư có Tài khoản 3387 (doanh thu chưa thực hiện). + Bảng CĐKT của Kiểm toán độc lập VAE năm 2010 bổ sung thêm chỉ tiêu 338 "Doanh thu chưa thực hiện" theo Thông tư 244/2009/TT-BTC lấy số liệu từ dư có tài khoản 3387 trên sổ kế toán là 1.233.032.727 đồng. Chỉ tiêu 313 là 279.723.974 đồng là dư có Tài khoản 131.
10.2 Các chỉ tiêu tài chính chủ yếu:
Bảng 23: Các chỉ tiêu tài chính từ 2009 – 2011
Các chỉ tiêu ĐVT Năm
2009
Năm
CÔNG TY CỔ PHẦN CHỨNG KHOÁN THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH 43
Các chỉ tiêu ĐVT Năm
2009
Năm
2010 Năm 2011
1. Chỉ tiêu về khả năng thanh toán
Hệ số thanh toán ngắn hạn: TSLĐ/Nợ ngắn
hạn
Hệ số thanh toán nhanh: TSLĐ - Hàng tồn kho Nợ ngắn hạn Lần Lần 1,06 0,49 3,01 1,72 2,07 0,90
2. Chỉ tiêu về cơ cấu vốn Hệ số Nợ/ Vốn chủ sở hữu Hệ số Nợ/Tổng tài sản Lần Lần 2,41 0,71 3,85 0,79 3,82 0,79 3. Chỉ tiêu về năng lực hoạt động
Vòng quay hàng tồn kho:
Giá vốn hàng bán Hàng tồn kho bình quân Doanh thu thuần/Tổng tài sản
Vòng Lần 2,27 1,09 2,03 0,79 2,17 0,92 4. Chỉ tiêu về khả năng sinh lời
Hệ số Lợi nhuận sau thuế/Doanh thu thuần
Hệ số Lợi nhuận sau thuế/Vốn chủ sở hữu
Hệ số Lợi nhuận sau thuế/Tổng tài sản
Hệ số Lợi nhuận gộp/Doanh thu thuần
% % % % 3,85 14,28 4,19 24,42 3,91 14,94 3,08 26,31 3,45 15,21 3,16 25,20 5. Chỉ tiêu liên quan đến cổ phần
Lãi cơ bản trên cổ phần (đồng/cổ phần)
Đồng 2.465 2.690 2.881
(Nguồn: BCTC đã kiểm toán 2009,2010 và BCTC năm 2011 chưa kiểm toán của Hồng Hà)
Nhận xét:
Chỉ tiêu về khả năng thanh toán:
Nhìn chung khả năng thanh toán của Công ty rất tốt so với các doanh nghiệp cùng ngành nghề.
Khả năng thanh toán ngắn hạn phản ánh khả năng thanh toán các khoản nợ ngắn
hạn xét về mặt tiềm năng. Hệ số khả năng thanh toán ngắn hạn của Hồng Hà năm
2009, 2010 lần lượt là 1,06 và 3,01 lần. Hệ số này tại thời điểm 31/12/2011 là 2,07 lần, đảm bảo khả năng thanh toán ngắn hạn.
Khả năng thanh toán nhanh phản ánh khả năng thanh toán các khoản nợ ngắn hạn
xét về mặt tiềm năng sau khi đã trừ đi các khoản tồn kho và tài sản ngắn hạn khác. Hệ số khả năng thanh toán nhanh của Hồng Hà năm 2009 là 0,49, năm 2010 là 1,72.
CÔNG TY CỔ PHẦN CHỨNG KHOÁN THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH 44
Hệ số này tại thời điểm 31/12/2011 là 0,90 lần. Hệ số này đều lớn hơn hoặc xấp xỉ 1, phản ánh hệ số thanh toán nhanh là tốt.
Chỉ tiêu về cơ cấu vốn:
Hệ số nợ phản ánh trong 1 đồng tài sản của doanh nghiệp có bao nhiêu đồng nợ
phải trả, qua đó cũng cho ta biết mức độ góp vốn của chủ sở hữu. Hệ số nợ /tổng tài sản của Hồng Hà năm 2009 là 0,71, năm 2010 là 0,79. Hệ số này tại thời điểm
31/12/2011 cũng là 0,79.
Trong hoạt động kinh doanh, Hồng Hà dùng vốn nguồn vay tương đối lớn. Trong 1 đồng vốn Hồng Hà bỏ ra kinh doanh có 2,41 đồng nợ phải trả năm 2009 và khoảng
3,80-3,85 đồng cho giai đoạn 2010 –2011. Nguyên nhân chính là do vốn chủ sở hữu
của Công ty tương đối thấp do đó Công ty phải sử dụng vốn vay để làm nguồn vốn
kinh doanh. Việc sử dụng vốn vay cao nếu không sử dụng hiệu quả sẽ gây rủi ro tài chính rất lớn. Tuy nhiên do việc quản lý và sử dụng vốn vay tương đối hiệu quả nên
đã làm khuếch đại tỷ suất lợi nhuận sau thuế/vốn chủ sở hữu của Hồng Hà năm
2010 là 14,94% và năm 2011 là 15,21%.
Chỉ tiêu về khả năng sinh lời:
Trong những năm qua, việc quản lý và sử dụng vốn an toàn và hiệu quả luôn được
lãnh đạo Hồng Hà đặt lên hàng đầu. Do vậy các chỉ tiêu về khả năng sinh lời của
Công ty trong những năm qua tốt, lợi nhuận mà Hồng Hà phần lớn có được từ hoạt động kinh doanh chính, hoạt động cốt lõi của Hồng Hà. Đây là điều rất đáng ghi nhận
của Hồng Hà trong việc điều hành hoạt động sản xuất kinh doanh chính có lãi, quyền
lợi của người lao động và của cổ đông được đảm bảo.
Chỉ số Lợi nhuận sau thuế trên vốn chủ sở hữu ROE của Công ty trong giai đoạn