1.1.2 .Phân loại vốn kinh doanh
2.2. Phân tích thực trạng hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh tại Công ty TNHH
TNHH Sản Xuất Và Thương Mại Hà Nam Ninh
2.2.1. Kết quả phân tích dữ liệu sơ cấp
2.2.1.1. Kết quả thu được từ phiếu điều tra
Em sử dụng phương pháp bản hỏi hay còn gọi là phương pháp sử dụng phiếu điều tra trắc nghiệm. Phương pháp này được tiến hành thông qua phiếu điều tra tại Công ty Hà Nam Ninh. Phiếu điều tra được thiết kế dưới dạng câu hỏi trắc nghiệm với mẫu được trình bày chi tiết ở Phụ lục 01.
Bảng 2.2: Kết quả điều tra thông qua phiếu điều tra
Nội dung câu hỏi Phương án trả lời Số
phiếu
TL (%)
1.Công ty đã thực hiện phân tích hiệu quả sử dụng vốn chưa?
Có 10/10 100
Chưa có 0/10 0
2. Cơng tác phân tích hiệu quả sử dụng vốn của cơng ty có hiệu quả khơng?
Có 2/10 20
Khơng 8/10 80
3. Hiệu quả sử dụng VKD của cơng ty như thế nào?
Cao 1/10 10
Bình thường 2/10 20
Thấp 7/10 70
4. Các chỉ tiêu nào được dùng để đánh giá hiệu quả sử dụng vốn?
HQSD Vốn kinh doanh 10/10 100 HQSD Vốn lưu động 10/10 100 HQSD Vốn cố định 10/10 100 5.Nhu cầu vốn hiện nay của cơng ty như
thế nào?
Ít 0/10 0
Bình thường 0/10 0
Nhiều 10/10 100
6. Cơng ty chủ yếu huy động vốn từ các nguồn nào?
Vay ngân hàng và các tổ
chức tín dụng 10/10 100
Vay cá nhân 0/10 0
7. Việc đầu tư và đánh giá tài sản cố định của công ty hiện nay có hợp lý hay khơng?
Có 0/10 0
Khơng 10/10 100
8.Việc tài sản cố định trong năm 2020 giảm là do những nguyên nhân nào?
Công ty không đầu tư 10/10 100
Tài sản hỏng hóc 0/10 0
Ý kiến khác 0/10 0
9. Tốc độ công tác thu hồi công nợ của công ty hiện nay như thế nào?
Nhanh 1/10 10
Trung bình 5/10 50
Chậm 4/10 40
10. Các chính sách thu hồi cơng nợ cơng ty có thực sự quan tâm hay khơng?
Có 10/10 100
Khơng 0/10 0
11. Những nhân tố khách quan nào ảnh hưởng đến hiệu quả sử dụng vốn của cơng ty?
Mơi trường kinh tế 10/10 100 Quy định và chính sách của
nhà nước 10/10 100
Sự phát triển của khoa học
công nghệ 10/10 100
12. Cơ cấu vốn hiện nay đã hợp lý hay chưa?
Hợp lý 0/10 0
Bình thường 2/10 20
Chưa hợp lý 8/10 80
(Nguồn: Tác giả tổng hợp)
Qua điều tra bằng phiếu trắc nghiệm, rút ra được những nhận định tổng quan nhất về tình hình quản lý cũng như sử dụng vốn kinh doanh tại Công ty Hà Nam Ninh như sau:
Công ty Hà Nam Ninh hiện nay đã thực hiện phân tích hiệu quả sử dụng vốn nhưng chưa được đánh giá cao về hiệu quả phân tích cũng như bản thân việc sử dụng vốn kinh doanh của công ty chưa tốt. Các chỉ tiêu phân tích cơng ty đang sử dụng đều là các chỉ tiêu cơ bản và phổ biến hiện nay, phản ánh khái quát nhất về tình hình sử dụng vốn kinh doanh của công ty như chỉ tiêu hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh, hiệu quả sử dụng vốn lưu động và hiệu quả sử dụng vốn cố định.
Để thực hiện được các phương án triển khai kinh doanh mới trong thời gian tới thì nhu cầu về vốn của cơng ty hiện nay được đánh giá là khá lớn, trong đó nguồn huy động vốn chính của cơng ty hiện nay đều là từ các ngân hàng và tổ chức tín dụng. Ngồi ra, hiện nay công ty chưa đầu tư mạnh cho tài sản cố định, mua mới hay nâng cấp để gia tăng giá trị sử dụng nên không khai thác được tối đa hiệu suất làm việc của tài sản, làm giảm hiệu quả sử dụng vốn cố định của cơng ty. Các chính sách thu hồi cơng nợ của cơng ty rất được quan tâm nhưng việc thực hiện lại chưa được đánh giá cao, tốc độ thu hồi công nợ chậm, số tồn dư nợ cịn lớn và có xu hướng gia tăng đang gây ảnh hưởng nghiêm trọng đến hiệu quả sử dụng vốn của công ty do đang bị khách hàng chiếm dụng, khó quay vịng vốn nhanh. Tình hình phân bổ vốn kinh doanh của công ty hiện nay cũng được đánh giá là chưa hợp lý.
Các nhân tố khách quan được đánh giá là ảnh hưởng đến hiệu quả sử dụng vốn hiện nay của công ty là môi trường kinh tế, sự tác động của các quy định và chính sách của nhà nước và sự phát triển của khoa học công nghệ.
2.2.1.2 Kết quả thu được từ phỏng vấn
Phỏng vấn Ông Nguyễn Thanh Dự – Giám đốc của Công ty Hà Nam Ninh
Câu hỏi 1: Ơng có nhận định gì về tình hình hoạt động kinh doanh của cơng ty trong thời gian vừa qua?
Trả lời: Trong năm 2020 tình hình kinh doanh của cơng ty khơng được thuận lợi cho lắm do nhữn ảnh hưởng tiêu cực từ dịch bệnh, nhiều yếu tố tác động cả về mặt chủ quan lẫn khách quan làm cho doanh thu của công ty giảm sút kéo theo lợi nhuận thuần giảm theo. Tuy nhiên, do nhờ vẫn duy trì hợp tác và cung ứng vật liệu cho các dự án lớn công ty đã ký kết từ trước và áp dụng một số ưu đãi hỗ trợ giá với các đại lý phân phối lớn của công ty nên tạm thời vẫn duy trì được mức doanh thu ổn định.
Trong thời gian tới, ban lãnh đạo cơng ty cũng đã có những kế hoạch kinh doanh và chiến lược cụ thể để phát triển và mở rộng quy mô kinh doanh, khắc phục dần những ảnh hưởng còn lại của dịch bệnh.
Câu hỏi 2: Theo ơng, việc phân tích hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh có tác động như thế nào đến tình hình kinh doanh của cơng ty?
Trả lời: Hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh là thước đo phản ánh tình hình kinh doanh của doanh nghiệp. Vì thế việc phân tích hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh đương nhiêm nắm giữ vai trị quan trọng trong cơng tác lên kế hoạch kinh doanh. Việc phân tích hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh chi tiết giúp đưa ra các thông tin cụ thể về tình hình tài chính, nguồn vốn, hiệu suất sử dụng vốn trong thời gian qua đạt được, từ đó giúp cơng ty tìm hiểu các ngun nhân làm giảm hiệu quả sử dụng vốn và giảm hiệu quả kinh doanh. Kết quả phân tích sẽ làm căn cứ quan trọng giúp ban lãnh đạo tìm ra các giải pháp khắc phục và đưa ra phương án đầu tư hiệu quả.
Câu hỏi 3: Theo ông, việc tổ chức cơng tác quản lý có tác động đến hiệu quả sử dụng vốn hay không?
Trả lời: Theo tôi đánh giá, tổ chức quản lý kinh doanh của cơng ty có ảnh hưởng rất lớn đến hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh. Cơng ty đã có những kế hoạch cụ thể cho chiến lược kinh doanh trong thời gian tới, kế hoạch huy động và phân bổ vốn cùng với việc chuẩn bị tiến hành tuyển dụng nhân sự mới vào quý III/2021 để chịu trách nhiệm phân tích kinh tế riêng biệt, đánh giá và lập báo cáo phân tích hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh chuyên sâu hơn, định hướng và dự báo được các biến động trong tương lai một cách cụ thể, hỗ trợ quá trình ra quyết định quản trị của ban lãnh đạo.
Câu hỏi 4: Xin ông cho biết công ty những kiến nghị, đề xuất của với các chính sách kinh tế của Nhà nước?
Trả lời: Chúng tôi mong muốn trong thời gian tới, nhà nước sẽ bảo đảm sự ổn
định, nhất quán của nền kinh tế, cải thiện môi trường kinh doanh theo hướng thuận lợi, an tồn và thân thiện tạo điều kiện để cơng ty phát triển thuận lợi, mở rộng quy mô kinh doanh. Đồng thời các ngân hàng cũng rà sốt, đổi mới quy trình cho vay theo hướng đơn giản hóa thủ tục vay vốn, tạo điều kiện cho cơng ty tiếp cận vốn tín
dụng với lãi suất hợp lý nhằm phục vụ cho kế hoạch phát triển thị trường của công ty trong dài hạn.
Phỏng vấn Bà Nguyễn Thị Hiền – Kế tốn trưởng của Cơng ty Hà Nam Ninh
Câu hỏi 1: Xin bà cho biết, hiện nay phịng kế tốn đang thực hiện phân tích hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh như thế nào?
Trả lời: Việc thực hiện phân tích kinh tế nói chung và phân tích hiệu quả sử
dụng vốn kinh doanh nói riêng tại cơng ty hiện nay đang được thực hiện vào tháng 2 hàng năm, sau khi phịng kế tốn đã chốt xong các số liệu trên báo cáo tài chính của năm trước để làm cơ sở dữ liệu phân tích. Ngồi ra, phịng kế tốn đang chia các đầu mục báo cáo phân tích cho các kế tốn viên phụ trách thực hiện theo từng chỉ tiêu kinh tế nhằm đảm bảo hài hòa khối lượng cơng việc của các nhân sự kế tốn và không bị áp lực, quá tải cơng việc. Các thơng tin phân tích đưa ra đều dựa trên các số liệu tổng hợp được từ báo cáo tài chính, báo cáo doanh thu, phân tích thị trường của các bộ phận thị trường, kinh doanh nên đảm bảo bám sát và phản ánh đúng thực tế tình hình kinh doanh và hiệu quả sử dụng vốn hiện tại của đơn vị. Tuy nhiên, các biểu mẫu và công thức vận dụng tính tốn các chỉ tiêu phân tích của cơng ty vẫn còn đơn giản nên với các yêu cầu phân tích số liệu chuyên sâu, đánh giá ảnh hưởng của các nhân tố mơi trường đến các chỉ tiêu phân tích kinh tế của doanh nghiệp thì các báo cáo phân tích hiện nay của cơng ty đang chưa phản ánh được.
Câu hỏi 2: Theo bà đánh giá thì hiệu quả sử dụng vốn của công ty đã đạt hiệu quả chưa?
Trả lời: Hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh hiện nay của cơng ty vẫn chưa cao. Ngun nhân chính là do cơng ty chưa có các giải pháp thu hồi cơng nợ triệt để, chưa có kế hoạch sử dụng tốt nguồn vốn tự có của đơn vị và hiện tại doanh nghiệp vẫn chưa có nhân sự có chun mơn cao để thực hiện phân tích hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh một cách cụ thể, chi tiết. Hầu hết các giải pháp được đưa ra hiện nay là dựa vào tình hình và kinh nghiệm thực tế, đánh giá chủ quan của người lãnh đạo chứ chưa có các phân tích và lý luận cụ thể làm cơ sở ra quyết định quản trị.
Câu hỏi 3: Trong thời gian sắp tới cơng ty có kế hoạch gì nhằm cải thiện hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh không?
Trả lời: Theo sự chỉ đạo từ ban lãnh đạo, trong thời gian tới cơng ty cũng có kế hoạch liên kết với một số đơn vị cung cấp sản xuất, khai thác đá uy tín trên thị trường trải dài từ bắc vào nam nhằm thực hiện các dự án cung ứng vật liệu xây dựng có quy mơ lớn và nhiều hơn trên cả nước. Tuy vậy, các kế hoạch hiện tại của cơng ty đưa ra ít đi vào chi tiết, cụ thể nên chưa đảm bảo khai thác hết được các nguồn lực của công ty và hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh. Trong năm 2021, công ty sẽ thực hiện đẩy nhanh tiến độ của các dự án cung ứng vật liệu đang triển khai nhằm tăng nhanh vịng quay vốn, thu hồi được cơng nợ sớm và ưu tiên thực hiện công tác đào tạo nhân sự khơng chỉ đối với phịng kế toán mà tất cả nhân viên khác trong công ty để giúp tăng năng suất lao động từ đó làm tăng hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh.
Nhận xét: Qua kết quả phỏng vấn Giám đốc và kế tốn trưởng Cơng ty Hà
Nam Ninh, ta thấy được phần nào về tình hình vốn kinh doanh và hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh tại công ty.
Bộ phận kế tốn đang phân chia cơng việc phân tích kinh tế theo từng đầu mục cho các nhân sự trong phòng thực hiện và tổng hợp lại thành báo cáo phân tích kinh tế hàng năm. Tuy nhiên các biểu mẫu, chỉ tiêu cơng ty đang sử dụng cịn khá đơn giản, các phân tích đánh giá số liệu cũng chỉ dựa trên nhận định chủ quan của người phân tích nên cơng tác phân tích mất nhiều thời gian nhưng hiệu quả khơng cao, các kết quả phân tích chưa thể hiện hết được các yêu cầu phân tích chuyên sâu trong phân tích kinh tế như ảnh hưởng của các nhân tố môi trường tác động đến hiệu quả sử dụng vốn, các phương án điều chỉnh phân bổ cơ cấu vốn phù hợp với đặc điểm kinh doanh của doanh nghiệp.
Ban lãnh đạo Công ty Hà Nam Ninh rất quan tâm đến vấn đề phân tích kinh tế doanh nghiệp nói chung và phân tích hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh nói riêng với mong muốn là có thêm những thơng tin, số liệu phản ánh chính xác tình hình kinh doanh, hiệu quả sử dụng vốn tại đơn vị để từ đó có phương hướng phát triển kinh doanh đúng đắn. Cụ thể là công ty đưa ra kế hoạch đến quý III năm 2021 sẽ bố trí thêm một nhân viên chuyên phụ trách phân tích kinh tế riêng bằng hình thức tuyển dụng mới.
Cơng ty đã có những kế hoạch cải thiện tình hình sử dụng vốn kinh doanh hiệu quả hơn và đưa ra đề xuất kiến nghị với Nhà nước về cải thiện môi trường kinh doanh theo hướng thuận lợi, an toàn và thân thiện cho doanh nghiệp và đổi mới quy trình cho vay theo hướng đơn giản hóa thủ tục vay vốn đối với ngân hàng, tạo điều kiện thuận lợi để cơng ty có điều kiện tiếp cận với các nguồn vốn huy động hỗ trợ nhanh chóng để phát triển kinh doanh.
2.2.2. Kết quả phân tích dữ liệu thứ cấp
2.2.2.1. Phân tích cơ cấu và sự biến động vốn kinh doanh
Phân tích cơ cấu và sự biến động của vốn kinh doanh
Qua 2 năm 2019 và 2020, nền kinh tế nước ta có nhiều sự biến động, vốn kinh doanh của Công ty Hà Nam Ninh cũng có những sự thay đổi về số lượng và cơ cấu để phù hợp với tình hình thực tế.
Từ bảng 2.3 có thể thấy, vốn kinh doanh bình qn của công ty năm 2020 so với năm 2019 tăng 12.927.759.437,5 đồng, tương ứng tỷ lệ tăng 110,75%.
Bảng 2.3: Cơ cấu và sự biến động vốn kinh doanh của Công ty TNHH Sản Xuất Và Thương Mại Hà Nam Ninh năm 2019 – 2020
Đơn vị tính: VNĐ Chỉ tiêu Năm 2020 Năm 2019 So sánh 2020/ 2019 Số tiền TT (%) Số tiền TT (%) Số tiền TL (%) TT (%) 1 2 3 4 5 6 7 8 VKD BQ 24.599.991.007,5 100 11.672.231.570 100 12.927.759.437,5 110,75 0 VLĐ BQ 23.591.843.598,5 95,91 10.645.542.698 91,21 12.946.300.900,5 121,61 4,7 VCĐ BQ 1.008.147.409 4,09 1.026.688.872 8,79 (18.541.463) (1,80) (4,7)
(Nguồn số liệu: Bảng cân đối kế toán năm 2019 và 2020)
Trong đó: Vốn lưu động bình quân năm 2020 so với năm 2019 tăng 12.946.300.900,5 đồng, tương ứng tỷ lệ tăng 121,61%. Vốn cố định bình quân năm 2020 so với năm 2019 giảm 18.541.463 đồng tương ứng với tỷ lệ giảm 1,80%. Nguyên nhân là do năm 2020, công ty Hà Nam Ninh không tập trung vào đầu tư cơ sở vật chất và tài sản cố định mà chủ yếu đảm bảo ổn định tình hình kinh doanh, duy trì các dự án đang thực hiện và phân phối hàng cho các đại lý phân phối hiện tại
của doanh nghiệp, giảm thiểu tối đa các thiệt hại và rủi ro tác động bởi dịch bệnh nên vốn cố định khơng hề tăng mà cịn giảm đi do hao mòn của tài sản.
Như vậy, tổng vốn kinh doanh bình qn của cơng ty tăng lên chủ yếu là do sự tăng lên của vốn lưu động bình quân.
Xét về mặt tỷ trọng: Vốn lưu động bình qn năm 2019 có tỷ trọng 91,21%, năm 2020 có tỷ trọng là 95,91%; năm 2019 so với năm 2020 tỷ trọng vốn lưu động của công ty tăng 4,7%. Vốn cố định bình qn năm 2019 có tỷ trọng là 8,79%, năm 2020 là 4,09%; so với năm 2019 tỷ trọng vốn cố định bình qn năm 2020 của cơng ty giảm 4,7%.
Từ đó có thể thấy, sau một năm hoạt động quy mơ vốn kinh doanh của cơng ty có sự tăng lên. Trong 2 năm 2019 và 2020, vốn lưu động luôn chiếm tỷ trọng lớn