Tăng giảm Tăng giảm Chỉ tiêu 31/12/2017 31/12/2018 31/12/2019 2018 so 2017 2019 so 2018
Chênh Tỷ lệ Chênh Tỷ lệ
lệch (%) lệch (%)
1. Tổng các khoản phải thu (trđ) 19240 77142 95678 57920 300,95 18.536 24,03
2. Tổng tài sản (Trđ) 83980 217797 160630 133817 159,34 (57.167) (26,25)
3. Hệ số các khoản thu = (1) (2) 0,23 0,35 0,60 0,13 54,60 0,24 68,17
4. Tổng các khoản phải trả (trđ) 32670 170765 117290 138095 422,70 (53.475) (31,31)
5. Hệ số các khoản phải trả = (4) (2) 0,39 0,78 0,73 0,40 101,55 (0,05) (6,87)
6. Hệ số thu hồi nợ=a b 8,14 5,38 4,99 (2,76) (33,94) (0,39) (7,21)
a. Doanh thu thuần (trđ) 313106 259117 431138 (53.989) (17,24) 172.021 66,39
b. Các khoản phải thu ngắn hạn bình quân 38468 48191 86410 9.723 25,28 38.219 79,31
7. Kỳ thu hồi nợ bình quân =360/(6) 44,23 66,95 72,15 22,72 51,38 5,20 7,76
8. Hệ số hoàn nợ = c d 4,82 2,36 2,81 (2,46) (51,02) 0,45 19,00
c. Giá vốn hàng bán (trđ) 292579 240068 404511 (52.511) (17,95) 164.443 68,50
d. Các khoản phải trả ngắn hạn bình quân 60716 101718 144028 41.002 67,53 42.310 41,60
9. Kỳ trả nợ bình quân = 36 (8) 74,71 152,53 128,18 77,83 104,18 (24,35) (15,97)
Các khoản phải trả năm 2 18 đạt 175.887 triệu đồng tăng 133.218 triệu đồng tương ứng tăng 312,21% so với thời điểm năm 2 17. Năm 2 19
đạt 117.409 triệu đồng giảm 58.478 triệu (33%) so với năm 2 18. Hệ số các
khoản phải trả năm 2017 là 0,39 lần, năm 2018 là 0,78 lần, tăng 0,40 lần (tỷ lệ tăng 101,55%) so với năm 2 17. Năm 2 19 hệ số này vẫn giữ 0.73 lần. Sự giảm này cho thấy năm 2 18 Công ty đã tăng chiếm dụng nguồn vốn của nhà cung cấp.
Hệ số hoàn trả nợ của cơng ty năm 2 17 là 4,82, số ngày bình quân trả nợ 74,71 ngày, 2018 là 2,36 vòng, số ngày bình quân trả nợ là 152,53 ngày, năm
2 19 là 2,81, số ngày bình quân trả nợ tăng 128,18 ngày. Điều này cho thấy cơng ty khá tích cực trong việc thanh toán các khoản nợ cho nhà cung cấp.
Hệ số thu hồi trả nợ của công ty năm 2 17 là 8,14 vòng, số ngày bình quân thu hồi nợ 44,23 ngày, năm 2 18 là 5,38 vịng, số ngày bình qn thu hồi nợ 66,95 ngày, năm 2 19 là 4,99 vịng, số ngày bình qn thu hồi nợ 72,15 ngày. Cho thấy năm 2 17, 2018 Công ty quản lý trong việc thu hồi các khoản nợ của khách hàng có hiệu quả, tuy nhiên năm 2 19 việc quản lý này chưa
được tốt, làm tăng số vốn bị chiếm dụng gây lên hiệu quả sử dụng vốn thấp.
Kết luận:Trong sự thay đổi của tổng tài sản và tổng nguồn vốn thì cơng nợ phải thu và công nợ phải trả đều chiếm tỷ trọng lớn. Chính sách tín dụng
thương mại của cơng ty đang vận hành năm 2 18 đạt hiệu quả cao hơn năm
2017 nhưng năm 2 19 lại kém hiệu quả hơn năm 2 18 mặc dù các chỉ số vẫn
đảm bảo tính an tồn trong kinh doanh nhưng cần phải có biện pháp điều
chỉnh để nâng cao hiệu quả sử dụng vốn cũng như uy tín của DN.
Hồn thiện nội dung phân tích khả năng thanh tốn của Cơng ty
Theo thực trạng phân tích khả năng thanh tốn của Cơng ty cho thấy Cơng ty đã phân tích khả năng thanh tốn nhưng chỉ phân tích thơng qua các chỉ tiêu Hệ số thanh toán ngắn hạn và Hệ số thanh tốn nhanh. Chính vì vậy cao học viên đề xuất giải pháp hoàn thiện là tiếp tục sử dụng các chỉ
tiêu hệ số khả năng thanh toán ngắn hạn và Hệ số thanh tốn nhanh như Cơng ty đã sử dụng, bên cạnh đó sử dụng thêm chỉ tiêu hệ số khả năng thanh toán tổng quát.
Vận dụng phân tích khả năng thanh tốn Cơng ty Cổ phần Tecotec Group.