Nền kinh tế Việt Nam giai đoạn 1997-2010 đã chứng kiến xu hướng liên kết hợp tác chiến lược giữa các ngân hàng trong nước cùng với sự góp mặt của các ngân hàng ngoại. Trong đó, giai đoạn 1997-2004 là giai đoạn chứng kiến các thương vụ M&A giữa các ngân hàng nông thôn và ngân hàng đô thị lớn trong nước. Giai đoạn 2005- 2010 gắn liền với sự kiện Việt Nam gia nhập tổ chức thương mại quốc tế - WTO ngày 11/1/2007, trong tình hình đó NHNN đã ban hành nghị định 141/2006/NĐ-CP u cầu các tổ chức tín dụng thực hiện lộ trình tăng vốn điều lệ lên 1.000 tỷ vào cuối năm 2008, 2.000 tỷ cuối năm 2009 và 3.000 tỷ vào ngày 31/12/2010. Chính vì vậy giai đoạn này chứng kiến làn sóng mua lại cổ phần để trở thành các cổ đông chiến lược của các ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam từ các tập đoàn ngân hàng, tài chính lớn trên thế giới .Và kết quả cuối năm 2010, hệ thống ngân hàng Việt nam có 39 NHTMCP và 5 ngân hàng thuộc vốn sở hữu của nhà nước, 5 ngân hàng 100% vốn nước ngoài, 40 chi nhánh ngân hàng nước ngoài và 5 ngân hàng liên doanh.
Giai đoạn 2010 đến nay, nền kinh tế Việt Nam cũng như thế giới gặp khủng hoảng trầm trọng, NHNN đã chủ trương tái cấu trúc hệ thống ngân hàng theo đề án 254 ngày 11/3/2012. Sau khi đề án tái cấu trúc hệ thống ngân hàng có hiệu lực, một số ngân hàng yếu kém đã được chỉ mặt đặt tên và tiến hành tái cấu trúc dưới hình thức M&A. Tuy nhiên trước khi có đề án, 3 ngân hàng SCB, Tín Nghĩa và Đệ Nhất đã tự nguyện hợp nhất . Tiếp sau đó là gần một năm sau - tháng 8 năm 2012, ngân hàng TMCP Sài Gòn – Hà Nội cũng đã thâu tóm thành cơng ngân hàng TMCP Nhà Hà Nội (Habubank)… Và gần đây có các vụ M&A tiêu biểu như:
Ngân hàng phát triển TP.HCM (HDBank) nhận sáp nhập ngân hàng TMCP Đại Á (Daiabank) và mua lại Cơng ty tài chính Việt - Societe Generale (SGVF.)
Ngày 18/11/2013, Ngân hàng Nhà nước đã có quyết định việc sáp nhập Ngân hàng TMCP Đại Á (DaiABank) vào Ngân hàng TMCP Phát triển TPHCM (HDBank). Đến ngày 23/11/2013, Ngân hàng Phát triển Nhà TPHCM (HDBank) ra thông báo về việc sáp nhập này. Theo đó, DaiABank phải thực hiện thủ tục xóa tên trong sổ đăng ký doanh nghiệp theo quy định của pháp luật.
Ngân hàng TMCP Phát triển TPHCM (HDBank) nhận sáp nhập Ngân hàng TMCP Đại Á (DaiABank) với tỷ lệ 1:1 . HDBank sau sáp nhập sẽ có vốn điều lệ 8.100 tỷ đồng, tổng tài sản trên 85.000 tỷ đồng và mạng lưới hoạt động hơn 210 điểm giao dịch trên cả nước và tổng số cán bộ nhân viên trên 4.000 người.
Cùng với thông tin sáp nhập DaiABank, HDBank cũng công bố việc mua lại Công ty tài chính Việt - Societe Generale (SGVF).
Ngân hàng TMCP Phương Tây (Western Bank) hợp nhất với tổng cơng ty tài chính
cổ phần dầu khí Việt Nam (PVFC)
Tổng cơng ty tài chính cổ phần Dầu khí Việt Nam (PVFC – mã PVF) và Ngân hàng TMCP Phương Tây (WesternBank) hợp nhất và chuyển thành Ngân hàng TMCP Đại chúng Việt Nam (PVcom Bank). Tỷ lệ chuyển đổi 1:1. PVcombank chính thức được cấp giấy phép thành lập và hoạt động vào ngày 16/9/2013 với vốn điều lệ 9.000 tỷ đồng, quy mô tài sản trên 100.000 tỷ với 102 điểm giao dịch trên cả nước.
Sáp nhập với Westernbank, cổ phiếu PVF đã bị hủy niêm yết trên Sở GDCK Tp.HCM từ ngày 23/9/2013 và bị loại khỏi danh mục của 2 quỹ ETF.
Cuộc “hôn nhân” này được đánh giá là một việc chưa có tiền lệ trên thị trường tài chính Việt Nam, bởi nó được hình thành giữa một tổ chức tín dụng hoạt động theo mơ hình cơng ty tài chính - PVFC và một ngân hàng thương mại - Western Bank..
Ngân hàng TMCP Phương Nam (Southernbank) sáp nhập và ngân hàng TMCP Sài
Gịn Thương Tín ( Sacombank).
Vào 25/3/2014, Ngân hàng TMCP Phương Nam (Southern Bank) cũng đã trình Đại hội đồng Cổ đơng chủ trương sáp nhập vào Ngân hàng TMCP Sài Gòn Thương Tín (Sacombank) và được chấp thuận. Tuy nhiên đến thời điểm hiện tại vẫn chưa có cơng bố chính thức về vụ sáp nhập này.
Ngân hàng TMCP Hàng Hải (Maritime Bank) nhận sáp nhập Ngân hàng TMCP phát triển nhà Mê Kông (MDB)
Ngân hàng TMCP Phát triển Mê Kông (MDB) đang trong quá trình chuẩn bị sáp nhập vào Ngân hàng TMCP Hàng hải Việt Nam (Maritime Bank). Một nguồn tin từ Ngân hàng Mê Kông (MDB) cho biết, thương vụ sáp nhập ngân hàng này vào Maritime Bank đang được hai bên ráo riết hồn tất. Tờ trình xin sáp nhập sẽ được nhà băng hai bên bổ sung vào các nội dung xin ý kiến cổ đông tại đại hội sắp tới.
Nếu thương vụ thành công, ngân hàng sau sáp nhập có vốn điều lệ gần 11.800 tỷ đồng (bằng tổng vốn điều lệ hiện tại của Maritime Bank 8.000 tỷ đồng và MDB 3.750 tỷ đồng), với tổng tài sản khoảng 113.000 tỷ đồng.
Và gần đây nhất là vụ sáp nhập thành công của Ngân hàng TMCP phát triển nhà Đồng bằng Sông Cửu Long (MHB) vào ngân hàng TMCP Đầu Tư và Phát Triển Việt Nam (BIDV) ngày 25/5/2015.
Theo lãnh đạo Ngân hàng Nhà nước (NHNN), hiện nay, NHNN đang khuyến khích các ngân hàng lớn cùng tham gia vào công tác tái cấu trúc ngân hàng nhỏ, yếu, thay vì NHNN đứng ra mua cổ phần và tự vực dậy các ngân hàng trên. Điều này sẽ tiết kiệm được chi phí, thời gian và cũng đã nhận được sự đồng thuận của nhiều ngân hàng lớn.
Tóm lại, hoạt động M&A của hệ thống Ngân hàng tại Việt nam đang diễn ra rất mạnh mẽ trong thời gian qua.