Sau đây chúng ta sẽ cùng phân tích các khoản mục có số dư bằng ngoại tệ của công ty để thấy được sự biến động của tỷ giá hối đoái tác động thế nào đến các khoản tiền ngoại tệ của doanh nghiệp. Các khoản mục có số dư ngoại tệ của doanh nghiệp được đưa ra trong bảng sau:
Bảng 6: Các khoản mục có số dư ngoại tệ của công ty từ năm 2011 đến 2014
Đơn vị tính: USD
Khoản mục 2011 2012 2013 2014
Tiền gửi ngân hàng +73.256,42 +40.163,06 +83.769,84 +108.959,33 Khoản phải trả -95.728,34 -365.407,12 -188.060,22 - 272.412,10 Vay ngân hàng +104.921,21 +260.658,69 +112.319,36 + 165.657,05 Tổng cộng +82.449,29 -64.585,37 + 8.028,98 + 2.204,28
Nguồn: Phòng Kế toán – Tài chính
Nhìn vào bảng 6 ta thấy được qua các năm, doanh nghiệp luôn phải tiếp xúc với các khoản ngoại tệ như tiền gửi ngân hàng bằng ngoai tệ, khoản phải trả, vay ngân hàng bằng ngoại tệ. Vị thế hối đoái năm 2012 của công ty là âm, công ty không có khoản phải thu ngoại tệ để bù đắp cho các khoản mà công ty phải trả, mà chỉ dựa vào tiền gửi ngân hàng và vay ngoại tệ của ngân hàng. Điều này là do trong năm 2012, công ty tìm kiếm được nhiều đơn hàng do đó cần nhập khẩu nhiều nguyên vật liệu để tiến hành sản xuất. Đối với khoản thâm hụt này công ty cần phải
bảo hiểm rủi ro tỷ giá, vì theo xu hướng hiện thời thì tỷ giá đang tăng công ty có thể sử dụng các công cụ phòng ngừa rủi ro tỷ giá. Chính vì vậy công ty nên sử dụng các công cụ phòng ngừa rủi ro tỷ giá như quyền chọn bán, hợp đồng kỳ hạn…Trong năm 2013 và 2014, phòng tài chính kế toán của công ty đã cân đối khá tốt các khoản ngoại tệ vào và ra nên trạng thái ngoại tệ của công ty khá nhỏ, ít bị rủi ro tỷ giá.
Đối với tiền gửi ngân hàng bằng USD, đây được xem như là khoản tiền mặt của doanh nghiệp dùng để chi tiêu trong những trường hợp khẩn cấp. Thay vì doanh nghiệp để tiền trong kho thì doanh nghiệp đem gửi ngân hàng để lấy lãi suất. Đối với khoản này thì công ty cũng cần phải sử dụng công cụ phòng ngừa rủi ro tỷ giá vì nếu như tỷ giá giảm thì sẽ gây thiệt hại cho công ty. Công ty nên sử dụng các công cụ như hợp đồng quyền chọn, hợp đồng kỳ hạn để phòng ngừa rủi ro tỷ giá.
Đối với khoản phải trả, đây là khoản nợ của công ty khi nhập khẩu hàng hóa, công ty phải trả cho người bán trong một thời gian tới, vì vậy có thể bị rủi ro tỷ giá, cho nên công ty cần phải sử dụng các công cụ phái sinh để phòng ngừa rủi ro tỷ giá như mua USD kỳ hạn, mua quyền chọn mua…
Đối với khoản vay ngân hàng cũng vậy, công ty cũng phải trả cho ngân hàng trong thời gian tới, nhưng sợ rằng USD sẽ lên giá vì vậy công ty nên sử dụng các công cụ phái sinh để phòng ngừa rủi ro tỷ giá.
Từ những phân tìch trên cho ta thấy được sựtác động của tỷgiá USD/VND đối với họat động kinh doanh xuất nhập của công ty. Nhưng tỷ giá là yếu tố vĩ mô, bên ngoài công ty, do đó công ty không thểnào tác động đến nó được mà chỉ còn cách là biết thích ứng với nó. Cho nên, các doanh nghiệp nói chung và công ty TNHH Tiến An nói riêng cần phải có những giải pháp nhằm giảm thiểu những rủi ro bất lợi do tỷ giá đem lại. Những giải pháp nhằm giúp công ty phòng ngừa những rủi ro về tỷ giá sẽ được trình bày trong phần sau.