3.1 Giại pháp đôi với bạn thađn các ngađn hàng
3.1.2 Sang chuyeơn rụi ro
Những chứng từ trạ chm đã được chiêt khâu min truy địi gaịp rụi ro cao neđn các NHTM Vit Nam cĩ theơ bán lái cam kêt châp nhn thanh tốn chứng từ cụa ngađn hàng mở (cịn gĩi là thun nhn) cho mt ngađn hàng khác. Lúc ây lợi nhun thu được cĩ giạm đi chút ít nhưng rụi ro bị trit tieđu vì đã chuyeơn sang ngađn hàng khác. Các ngađn hàng mua lái những thun nhn này thường là các ngađn hàng nước ngồi, đađy là nghip vú quen thuc cụa hĩ, nhưng văn cịn xa lá đơi với các NHTM Vit Nam.
Ngồi ra, các NH chiêt khâu sau khi ứng tieăn cho nhà xuât khaơu cĩ theơ mua bạo hieơm cho giá trị xuât khaơu đeơ chuyeơn rụi ro. Trong trường hợp hàng xuât khaơu khođng được thanh tốn vì lý do nào đĩ thì cođng ty bạo hieơm sẽ thanh tốn thay (boăi thường)
Nhim vú cụa các toơ chức cung câp dịch vú bạo hieơm tín dúng xuât khaơu là bạo hieơm cho giới xuât khaơu và ngađn hàng khỏi bị rụi ro khođng được thanh tốn hợp đoăng xuât khaơu. Các toơ chức này quạn lý, giám sát rụi ro gian ln hoaịc khạ nng phá sạn cụa beđn mua, bạo v cho giới xuât khaơu và ngađn hàng trong nước khỏi bị toơn thât và giúp ngađn hàng vững tin hơn trong vic tài trợ các thương vú xuât khaơu.
Moêi quôc gia đeău cĩ cơ chê xuât khaơu phức táp cũng như cơ câu thị trường xuât khaơu chụ yêu khác
nhau. Sau đađy là mt sơ kinh nghim phát trieơn sạn phaơm bạo hieơm tín dúng xuât khaơu ở các nứớc, cn cứ vào nhu caău cú theơ cụa doanh nghip xuât khaơu tái đađy:
- Nhà xuât khaơu dùng L/C từ các nước cĩ đ rụi ro quôc gia cao caăn lối bạo hieơm xác nhn L/C câp cho ngađn hàng xác nhn.
- Các doanh nghip cung ứng theo hợp đoăng cĩ giá trị lớn caăn các dịch vú bạo hieơm cho các lối bạo lãnh dự thaău, bạo lãnh thực hin hợp đoăng, hoaịc bạo hieơm trường hợp “yeđu caău thanh tốn bạo lãnh khođng trung thực”
- Giới doanh nghip nhỏ kinh doanh xuât khaơu caăn các lối bạo lãnh trước khi giao hàng đeơ cĩ theơ tìm được ngađn hàng tài trợ quá trình sạn xuât thu mua chê biên hàng xuât khaơu.
- Những hợp đoăng xuât khaơu cĩ giá trị lớn hoaịc các dự án xuât khaơu hàng hĩa, tư liu sạn xuât caăn các lối bạo hieơm tài trợ dài hán.
Trước nhu caău thực tê đa dáng, vic phát trieơn sạn phaơm bạo hieơm tín dúng xuât khaơu luođn caăn đïc thaơm định kỹ lưỡng phù hợp với nhu caău cụa khách hàng, cĩ tham khạo và caăn sự gĩp ý từ các toơ chức tài trợ, các ngađn hàng và toơ chức bạo lãnh cụa Chính phụ.
Nhà xuât khaơu caăn được ngađn hàng tài trợ baỉng tieăn hay cođng cú thay tieăn đạm bạo kinh doanh suođn sẹ và hiu quạ, dưới hình thức L/C có hay khođng có xác nhn hay các lối thư bạo lãnh. Khi phát hành các chứng thư này, ngađn hàng bị ràng buc theo cam kêt và ít nhieău cũng gaịp rụi ro. Hĩ sẽ yeđn tađm hơn khi được các toơ chức bạo hieơm sẵn sàng h trợ. Đên lượt mình, các toơ chức Bạo hieơm caăn được Chính phụ hay các cođng ty Bạo hieơm quơc tê tái bạo hieơm.
Đánh giá veă giại pháp: Rụi ro, nêu cĩ, chư là
nhieău người cùng chung vai chia sẹ, Tuy nhieđn, lối hình bạo hieơm rụi ro phi nhađn thĩ chưa phát trieơn tái Vit Nam. Tỷ trĩng khai thác các sạn phaơm bạo hieơm phi nhađn thĩ so với tieăm nng thị trường trong những nm qua cịn rât thâp. (Cú theơ naím 2008, sạn phạm hàng xuât khaơu cĩ tỷ trĩng khai thác so với tieăm nng là 6.55%).
3.1.3 Sử dúng các nghip vú phái sinh đeơ hán chê rụi ro tỷ giá
Dù Ngađn hàng Nhà nước đã cho phép các ngađn hàng thương mái thực hin các nghip vú phái sinh đeơ phịng ngừa và hán chê rụi ro tỷ giá từ nm 2005, nhưng đên nay, nhieău doanh nghip văn chưa nhn thức rõ lợi ích cụa cođng cú này cũng như chưa quan tađm đúng mức đên rụi ro tỷ giá trong kinh doanh xuât khaơu. Dù đoăng USD văn là chụ lực trong thanh tốn xuât nhp khaơu và đang giao đng mánh tređn thị trường thê giới, nhưng ạnh hưởng khođng quá lớn tới các doanh nghip Vit Nam, do chính sách đieău hành cụa Ngađn hàng Nhà nước. USD chiêm hơn 70% trong thanh tốn tái Vit Nam nhưng biên đng tỷ giá VND/USD bình quađn mt nm chư khoạng 1%, tương đơi oơn định, làm mờ nhát đi rụi ro tỷ giá và vai trị cụa sạn phaơm phái sinh.
Các chuyeđn gia tài chính dự đốn rụi ro veă tỷ giá đang lớn daăn khi Vieơt Nam hoơi nhaơp sađu vào neăn kinh tê thê giới. Beđn cánh lợi thê mở rng mođi trường kinh doanh, naĩm baĩt nhieău cơ hi phát trieơn, các doanh nghip sẽ phại đơi maịt với những rụi ro trong thanh tốn khi cĩ sự gĩp maịt ngày càng lớn cụa các ngối t mánh khác, khođng chư tp trung vào đoăng USD.
Beđn cánh đĩ, cĩ nhieău dự báo là sự “bạo h” cụa Ngađn hàng Nhà nước trong tương lai sẽ giạm daăn. Khi bieđn đ tỷ giá VND/USD càng nới rng, rụi ro sẽ càng tng.
Doanh nghip xuât nhp khaơu phại chịu tác đng trực tiêp và naịng neă hơn khi tỷ giá đoăng tieăn giao dịch biên đng theo chieău bât lợi.
Đeơ hán chê rụi ro tỷ giá trong thanh tốn xuât khaơu theo phương thức tín dúng chứng từ, các NHTM neđn
chĩn lựa thực hin những cođng cú tài chính phái sinh tređn thị trường ngối hơi như sau:
Cođng dúng cụa giao dịch kỳ hán trong thanh tốn hàng xuât khaơu:
Bạo hieơm các khoạn phại thu từ hàng xuât khaơu. Khi đoăng tieăn thanh tốn tút giá ngồi dự kiên, nhà xuât khaơu bị loê trong kinh doanh có theơ đên mức phá sạn. Mt hợp đoăng bán ngối t kỳ hán sẽ chơt được tỷ giá hơi đối giúp nhà xuât khaơu chụ đng xađy dựng lưu chuyeơn tieăn t.
Ngược lái nêu đoăng tieăn thanh tốn tng giá, do bị ràng buc bởi tỷ giá kỳ hán đã chơt, nhà xuât khaơu sẽ tiêc rẹ cho cơ hi hưởng cheđnh lch bị vut mât.
Hợp đoăng hốn đoơi tieăn t (Swap)
Nghip vú hốn đoơi tieăn t thường giúp xử lý oơn thỏa khi các hợp đoăng mua bán ngối t kỳ hán vỡ kê hốch dăn đên khạ nng bị phát do vi phám hợp đoăng đã ký.
Đađy là hình thức trao đoơi đoăng tieăn, dù khơi lượng giao dịch hốn đoơi tieăn t tái ngađn hàng khođng nhieău nhưng giúp ngađn hàng thađm nhp vào nguoăn vơn mới mà khođng phát sinh tráng thái ngối t, nađng cao uy tín phúc vú kinh doanh ngối t cho ngađn hàng nhờ đáp ứng được nhu caău ngối t cụa khách hàng dù ngađn hàng khođng cĩ lối ngối t mà khách hàng yeđu caău, đoăng thời thu được mt khoạn lời mà khođng chịu rụi ro tỷ giá.
Hợp đoăng quyeăn chĩn (Option):
Các NH dự đốn tỷ giá sẽ giạm hay tng, cĩ theơ thực hin giao dịch quyeăn chĩn bán hay mua với các NH khác hoaịc các doanh nghip đeơ giạm bớt thit hái do tỷ giá biên đng.
Đơi với giao dịch quyeăn chĩn, nhà kinh doanh khođng những phịng tránh được rụi ro tỷ giá mà cịn đạm
bạo quyeăn lợi cụa mình thiêt thực hơn. Phí quyeăn chĩn cùng các khoạn phí thanh tốn khác cùng được đưa vào cađn nhaĩc lợi, hái đeơ quyêt định thực hin hay từ chơi hợp đoăng trong tay, tùy theo tỷ giá thực tê tái thời đieơm ây biên đng thun hay nghịch so với dự đốn lúc mua quyeăn chĩn.
Trong thực tê, ít khi người ta yeđu caău thực hin quyeăn chĩn vì nhu caău xử lý ngối t thực. Người ta thường xem đađy là cơ hi đa dáng hĩa kinh doanh neđn chư yeđu caău được thanh tốn sơ cheđnh lch. Vì vy, người ta cho là nghip vú này nghieđng veă hốt đng đaău cơ.
Nghip vú giao dịch ngối t tương lai (Future):
Giao dịch ngối t tương lai được sử dúng đeơ phịng chơng rụi ro tỷ giá tương tự như giao dịch kỳ hán nhưng được chuaơn hĩa veă mău hợp đoăng, veă ngách sơ giao dịch và phương thức giao dịch. Đeơ tránh toơn thât do biên đng tỷ giá khi cĩ khoạn phại thu từ hợp đoăng xuât khaơu, doanh nghip cĩ theơ bán ngối t theo hợp đoăng giao sau, cĩ trị giá và thời hán tương đương với trị giá và thời hán thanh tốn cụa hợp đoăng xuât khaơu, tređn thị trường ngối t giao sau.
Tương tự giao dịch quyeăn chĩn, người sử dúng hợp đoăng tương lai vì nhu caău xử lý ngối t thực tê thì ít mà vì nhu caău đaău cơ thì nhieău. Trong đa sơ trường hợp, các beđn kêt ước thỏa thun thanh lý hợp đoăng baỉng cách thanh toán khoạn cheđnh lch so với tỷ giá hin hành theo thị trường.
Đánh giá giại pháp: Các nghip vú tređn đađy cịn khá mới mẹ và phức táp cho neđn địi hỏi các doanh nghip phại cĩ sự am hieơu nhât định thì mới cĩ theơ khai thác hiu quạ. Tređn thực tê, các ngađn hàng đã chưa làm tơt laĩm cođng tác tuyeđn truyeăn, quạng cáo cho những nghip vú này neđn cịn mt sơ lượng lớn các doanh nghip cịn mơ hoă veă những lợi ích cụa các nghip vú này. Đeơ thực hin tơt giại pháp tređn, bạn thađn các ngađn hàng thương mái Vit Nam phại thay đoơi cách tiêp cn doanh nghip đeơ giới thiu các dịch vú phái sinh này nhaỉm gĩp phaăn hán chê rụi ro
tỷ giá trong dịch vú thanh tốn xuât khaơu, đaịc bit là dịch vú chiêt khâu b chứng từ theo L/C.
3.1.4 Mở rng quan h đái lý
Quan h đái lý được mở rng tređn phám vi tồn thê giới sẽ làm tng uy tín và teđn tuoơi cụa các NHTM Vieơt Nam leđn nhieău, đáp ứng được nhu caău thanh toán cụa khách hàng mĩi lúc mĩi nơi tređn tồn thê giới, từng bước nađng taăm các NHTM Vit Nam leđn ngang với các đơn vị trong khu vực.
Với máng lưới đái lý rng lớn, các NHTM Vieơt Nam sẽ nhanh chĩng thođng báo L/C tránh mât thì giờ thođng qua nhieău trung gian.
Beđn cánh đĩ, với sự h trợ cụa máng lưới đái lý tređn tồn thê giới, các NHTM Vit Nam naĩm rõ thođng tin veă ngađn hàng mở L/C, nhà nhp khaơu cũng như tình hình kinh tê chính trị, mođi trường pháp lý cụa quôc gia nhp khaơu đeơ giạm bớt được rụi ro trong thanh tốn và chiêt khâu chứng từ.
Tng cường thaĩt chaịt quan h đái lý với các ngađn hàng lớn tređn thê giới, các NHTM Vit Nam tranh thụ sự giúp đỡ veă kinh nghim chuyeđn mođn, cođng ngh và tài chính.
3.1.5 Thaĩt chaịt quan h khách hàng, hướng dăn, tư vân và h trợ nghip vú nhaỉm tng cường thu hút khách hàng thuc mĩi thành phaăn kinh tê thực hin thanh tốn
Ngađn hàng toăn tái nhờ cĩ khách hàng giao dịch và chư cĩ theơ phát trieơn nêu tng được lượng khách hàng vững chaĩc. Mĩi rụi ro cụa nhà xuât khaơu đeău ạnh hưởng đên ngađn hàng. Do đĩ, ngađn hàng phại cĩ chính sách khách hàng đúng đaĩn đeơ thu hút và gaĩn kêt khách hàng, xem hĩ là thađn chụ nuođi sơng mình..
- Thành lp b phn quan h khách hàng đeơ chụ đng tìm kiêm theđm khách hàng mới, hieơu rõ nhu caău cụa hĩ cũng như uy tín và tình hình tài chính cụa hĩ.
- Phađn lối khách hàng đeơ cĩ đơi sách hợp lý cho từng nhĩm, ưu tieđn đơi với khách hàng truyeăn thơng, cĩ doanh sơ xuât khaơu lớn như giạm phí dịch vú, há
thâp lãi suât chiêt khâu, ưu đãi veă mua bán ngối t; h trợ khách hàng mới trong thụ túc chiêt khâu.
- Cung câp cho khách hàng những thođng tin veă ngađn hàng mở, tình hình kinh tê chính trị và mođi trường pháp lý cụa nước nhp khaơu.
- Thường xuyeđn tiêp xúc với khách hàng đeơ tìm hieơu yeđu caău cụa hĩ đơi với ngađn hàng. Vic này được thực hin thođng qua vic toơ chức các hi thạo chuyeđn đeă, giại đáp caịn kẽ thaĩc maĩc cụa các doanh nghip.
- Tư vân veă nghip vú cho các doanh nghip như: tư vân trong khađu ký kêt hợp đoăng ngối thương, lựa chĩn phương thức thanh tốn, lựa chĩn các hãng vn tại, bạo hieơm, lựa chĩn thị trường, tư vân veă lut pháp lieđn quan đên xuât nhp khaơu. Các ngađn hàng thương mái Vit Nam caăn quan tađm theo chieău rng lăn chieău sađu các hốt đng tư vân cụa mình, nhaỉm táo lợi thê cánh tranh với các ngađn hàng nước ngồi.
Các NHTM neđn lưu ý doanh nghip xuât khaơu phại thn trĩng ngay từ khi lựa chĩn đơi tác, đaịc bit là phại naĩm được uy tín cũng như tình hình tài chính cụa người mua, kieơm tra kỹ L/C và cạnh báo ngay các đieău khoạn bât lợi, mađu thuăn cho doanh nghip xuât khaơu đeơ hĩ cĩ theơ đeă nghị tu chưnh kịp thời.
Đơi với hàng thụy sạn xuât đi Baĩc Mỹ và chađu Ađu, nhaỉm hán chê rụi ro mà văn đạm bạo thỏa mãn được yeđu caău cụa nhà nhp khaơu, ngađn hàng neđn tư vân cho doanh nghip xuât khaơu giại pháp sau đeơ hĩ thương lượng với đơi tác mở L/C boơ sung đieău kin: “sau khi giao chứng từ cho nhà nhp khaơu đeơ lây hàng mang đi kieơm tra, nhưng khođng quá 5 ngày làm vic cụa ngađn hàng keơ từ ngày nhn chứng từ phù hợp, ngađn hàng mở L/C phại thođng báo cho nhà xuât khaơu biêt
ngày giao chứng từ. Ngađn hàng mở L/C cam kêt sẽ thanh tốn/châp nhn thanh tốn (đơi với L/C trạ chm) cho nhà xuât khaơu: khi nhn được thođng báo baỉng vn bạn cụa nhà nhp khaơu cung câp giây xác nhn hàng hĩa đã thođng qua kieơm dịch
được phép nhp vào nước sở tái. Nêu quá 30 ngày keơ từ ngày ngađn hàng mở chuyeơn giao chứng từ cho nhà nhp khaơu lãnh và làm thụ túc kieơm tra hàng hĩa, mà ngađn hàng mở khođng nhn được sự từ chơi thanh tốn cụa nhà nhp khaơu kèm vn bạn thođng báo hàng hĩa bị khước từ cụa cơ quan kieơm tra, vào ngày thứ 31, ngađn hàng mở tự đng thanh tốn/châp nhn thanh tốn giá trị cụa b chứng từ.
Đơi với những L/C mở từ các nước cĩ tình hình chính trị khođng oơn định hay nhà nhp khaơu và ngađn hàng mở L/C chưa đụ đ tin cy, ngađn hàng neđn tư vân nhà xuât khaơu yeđu caău L/C được mt ngađn hàng cĩ uy tín xác nhn. Khi đĩ nhà xuât khaơu sẽ cĩ cam kêt thanh tốn từ ngađn hàng xác nhn trong trường hợp b chứng từ phù hợp bị ngađn hàng mở từ chơi thanh tốn.
Lưu ý nhà xuât khaơu hán chê châp nhn những L/C yeđu caău gửi 1/3 B/L trực tiêp cho nhà nhp khaơu, nhât là đơi với B/L lây theo lnh (to order) được ký hu khơng (blank endorsed), hay yeđu caău chứng từ do nhà nhp khaơu phát hành/xác nhn là những yeđu caău khĩ cĩ theơ thực hin được.
- Đeơ tránh mât nhieău thời gian đi lái sửa chứng từ cũng như đeơ bạo đạm an tồn vic thu tieăn hàng xuât, các NHTM Vieơt Nam neđn trieơn khai b phn “h trợ khách hàng” trong vic lp chứng từ thanh tốn nhât là đơi với những b chứng từ phức táp, kieơm tra các chứng từ nháp cho đơn vị xuât khaơu khi cĩ yeđu caău.
Đeơ đa dáng hĩa dịch vú, hán chê rụi ro và taíng theđm doanh thu, ngađn hàng neđn hình thành boơ phaơn chuyeđn lo thụ túc xuât khaơu cho khách hàng cĩ yeđu caău bao goăm từ khađu ký hợp đoăng cho đên khađu lp b chứng từ địi tieăn. Đa dáng hĩa dịch vú là mt
giại pháp hữu hiu nhaỉm tng hiu quạ hốt đng cụa ngađn hàng.
Đánh giá veă giại pháp: Đađy là giại pháp khođng
heă mới nhưng khođng phại là d dàng thực hin vì yeđu caău cụa bin pháp này là các ngađn hàng caăn thực hin
mt chính sách khách hàng đúng đaĩn và nhât quán từ hi sở đên các chi nhánh. Nêu các ngađn hàng thực