Uỷ ban chứng khoán cần có những tác động tích cực, nhanh chóng hoàn thiện khung pháp lý về thị trường chứng khoán nói chung cũng như về quy trinh hạot động bảo lãnh phát hành nói riêng. Nghiên cứu, tìm hiểu xây dựng quy trình để các Công ty chứng khoán đủ điều kiện thực hiện các nghiệp vụ mới đáp ứng nhu cầu của thị trường.
Để làm tốt nhiệm vụ xây dựng hệ thống nhân viên tư vấn có năng lực, Uỷ ban chứng khoán Nhà nước cần có một số tác động tích cực như:
- Vạch ra những đường lối chính sách và chương trình đào tạo các nhân viên
- Cần xây dựng chuyên sâu cho từng nhân viên tư vấn nói riêng và từng nghiệp vụ nói chung. Uỷ ban cần tăng cường hợp tác đào tạo với nước ngoài dưới nhiều hình thức.
Mặt khác Uỷ ban cũng cần phải nâng cao công tác quản lý giám sát các Công ty chứng khoán, tránh những mâu thuẫn về quyền lợi xảy ra giữa các bên.
- hoàn thiện hệ thống luật chứng khoán - Mở rộng diện đối tượng tham gia
- Hỗ trợ các tổ chức tham gia với vai trò tạo lập thị trường.
Kết Luận
Sự xuất hiện của nhà tạo lập thị trường tạo nên tính liên tục cho thị trường, tạo nên tính thanh khoản cao hơn cho TTCK và cho chứng khoán đồng thời tạo nên sự sôi động cho thị trường chứng khoán. Tầm quan trọng của nhà tạo lập thị trường ngày càng được khẳng định. Đối với những TTCK ở thể mạnh thị nhà tạo lập thị trường đã thể hiện vai trò của mỉnh rất rõ ràng và có tầm ảnh hưởng lớn đến hoạt động chung của TTCK. Còn ở những TTCK như việt nam nó cũng đã thể hiện rõ vai trò quan trọng, tuy nhận ra vị trí của nhà tạo lập thị trường trong TTCK Việt Nam còn chưa lớn mạnh xong qua nghiên cứu đề tài ta thấy được tầm quan trọng của nhà tạo lập thị trường.
Chính vì vậy mà ở Việt Nam nên có những chính sách khuyến khích hình thành và hình thành ngày càng nhiều những nhà tạo lập thị trường để TTCK Việt Nam ngày càng trở lên sôi động, tính thanh khoản ngày càng cao, giá yết ngay càng hợp lý và độ rủi ro thấp.
Danh mục tài liệu tham khảo
- Ts. Ngô Hướng, Ts. Tô Kim Ngọc – Lý thuyết Tiền tệ và Ngân
hàng – NXB Thống Kê, năm 2002
- Ts. Lê Hoàng Nga – Giáo trình Thị trường Chứng khoán – NXB Thống kê, năm 2001.
-PGS. Ts. Nguyễn Văn Nam, PGS. Ts. Vương Trọng Nghĩa – Giáo
trình Thị trường Chứng khoán – NXB Tài chính, năm 2002.
- Minh Đức, Hồ Kim Chung - Hướng dẫn đầu tư vào thị trường
chứng khoán – NXB Trẻ, năm 2000.
- Nghị định 144/2003/NĐ-CP, Nghị định của Chính phủ về chứng khoán và thị trường chứng khoán.
- Nghị định 48/1998/NĐ-CP, Nghị định của Chính phủ về chứng khoán và thị trường chứng khoán.
- Quyết định 04/1998/QĐ-UBCK3, Quyết định của UBCKNN về việc ban hành Quy chế về tổ chức và hoạt động của CTCK.
MỤC LỤC
Trang
Lời mở đầu...1
Chương 1.Hoạt động tạo lập thị trường...3
1.1. Các hoạt động cơ bản của công ty chứng khoán...3
1.1.1.Khái niệm và đặc điểm công ty chứng khoán...3
1.1.1.1.Khái niệm...3
1.1.1.2. Đặc điểm của công ty chứng khoán...6
1.1.2.Các hoạt động cơ bản của công ty chứng khoán...8
1.1.2.1.Hoạt động môi giới chứng khoán...8 (adsbygoogle = window.adsbygoogle || []).push({});
1.1.2.2.Hoạt động tự doanh chứng khoán...9
1.1.2.3.Hoạt động bảo lãnh phát hành...10
1.1.2.4.Hoạt động Quản lý danh mục đầu tư...11
1.1.2.5.Hoạt động quản lý danh mục đầu tư...11
1.1.2.6.Hoạt động tư vấn và đầu tư chứng khoán...12
1.1.2.6.Hoạt động khác...13
1.1.3.Vai trò của hoạt động tạo lập thị trường trong hoạt động của công ty chứng khoan...14
1.2. Hoạt động tạo lập thị trường của công ty chứng khoán...15
1.2.1.Khái niệm hoạt động tạo lập thị trường...15
1.2.1.1.Khái niệm...15
1.2.2.Nội dung hoạt động tạo lập thị trường của công ty chứng khoán. ...18
1.2.2.1.Hoạt động tạo lập thị trường của công ty chứng khoán...18
1.2.2.2.Phân loại...19
1.2.2.3.Những yếu tố ảnh hưởng đến hoạt động tạo lập thị trường của công ty chứng khoán...21
1.2.2.4.Tổ chức hoạt động tạo lập thị trường...23
1.3. Điều kiện phát triển hoạt động tạo lập thị trường của công ty chứng khoán...26
1.3.1.Các điều kiện chủ quan...26
1.3.2.Các điều kiện khách quan...26
Chương 2 : Thực trạng hoạt động tạo lập thị trường của Công Ty Chứng Khoán Ngân Hàng Nông Nghiệp và Phát Triển Nông Thôn Việt Nam...28
2.1. Khái quát về Công Ty Chứng Khoán Ngân Hàng Nông Nghiệp và Phát Triển Nông Thôn Việt Nam...28
2.1.1. Quá trình hình thành và phát triển:...28
2.1.2.1.Môi giới chứng khoán:...29
2.1.2.2. Nghiệp vụ tự doanh:...29
2.1.2.3. Bảo lãnh phát hành và đại lý phát hành...29
2.1.2.4. Quản lý danh mục đầu tư:...30
2.1.2.5. Tư vấn...30
2.1.2.6. Thực hiện các hoạt động hùn vốn, liên doanh, liên kết mua cổ phần của các doanh nghiệp theo quy định, uỷ quyền của NHNo&PTNT VN phù hợp với quy định của pháp luật...30
2.1.3. Cơ cấu tổ chức của công ty:...30
2.1.4 Bối cảnh kinh doanh:...32
STT...33 (adsbygoogle = window.adsbygoogle || []).push({});
2.1.5. Những thuận lợi và khó khăn...35
2.1.5.1. Những thuận lợi:...35
2.1.5.2. Những khó khăn:...37
2.1.5.3. Kết quả đạt được về các hoạt động của công ty qua các năm...39
2.2. Đánh giá thực trạng hoạt động tạo lập thị trường...45
2.2.1.Kết quả...47
2.2.2.Hạn chế và nguyên nhân...48
2.3.2.1.Hạn chế...48
2.3.2.2.Nguyên nhân...49
Chương 3 : Giải pháp phát triển hoạt đông tạo lập thị trường tại Công Ty Chứng Khoán Ngân Hàng Nông Nghiệp và Phát Triển Nông Thôn Việt Nam...51
3.1. Định hướng phát triển công ty chứng khoán NHNN và PTNT Việt Nam...51
3.1.1.Định hướng phát triển chung của TTCK Việt Nam...51
3.1.2.Định hướng với AGRISECO...52
3.2.Giải pháp...53
3.3.Mộ số kiến nghị...53
3.3.1. Kiến nghị với chính phủ và các bộ có liên quan...53
3.3.2. Kiến nghị với Uỷ ban chứng khoán Nhà nước...54
Kết Luận...56