3.2.2.1 Mục đớch
Nhúm giải phỏp này sẽ tạo điều kiện thuận lợi cho quỏ trỡnh sử dụng tài sản luu động, tổ chức tốt quỏ trỡnh mua sắm, quỏ trỡnh sản xuất và tiờu, phõn bổ một cỏc hợp lý cỏc giai đoạn luõn chuyển của vốn.Như đó giới thiệu ở phần 2 vốn lưu động trong hoạt động của Cụng ty được biểu hiện dưới cỏc hỡnh thỏi đú là phần tiền mặt, khoản phải thu và hàng tồn kho, vấn đề gặp phải của Cụng ty chủ yếu là rơi vào cụng tỏc thu hồi nợ bởi vậy trong phạm vi nghiờn cứu của luận văn em xin đi sõu vào việc giải quyết vấn đề thu hồi nợ của Cụng ty.
3.2.2.2 Nội dung và cỏc điều kiện thực hiện giải phỏp
Vốn đối với bất kỳ một đơn vị kinh doanh nào đang hoạt động cũng như muốn thành lập là rất quan trọng,giữa vốn và hiệu quả của vốn cú mối quan hệ với nhau,việc đảm bảo kịp thời vốn cho nhu cầu họat động kinh doanh của cụng ty,cụng ty cần khai thỏc triệt để nguồn vốn nội bộ của mỡnh đõy là biện phỏp tận dụng những tiềm năng sẵn cú trong doanh nghiệp để huy động vốn một cỏch tối đa, đối với cụng ty hiện nay thỡ nhứng họat động cần phải làm là:
● Tăng cường khả năng thu hồi vốn kinh doanh trong thanh toỏn, như phõn tớch ở trờn cỏc khoản phải thu trong năm cũn quỏ cao. Cuối năm 2004 cỏc khoản phải thu là 72.4% so với tổng vốn lưu động và chiếm 69.3% trong tổng vốn, năm 2005 chiếm tỉ trọng 67.3% trong tổng vốn lưư động và chiếm 53.3% trong tổng vốn kinh doanh,năm 2006 chiếm 65.9% trong tổng vốn lưu động và chiếm 54% vốn kinh doanh, sang năm 2007 chiếm 49.6% trong tổng vốn lưu động và chiếm 40.2 % trong tổng vốn kinh doanh . Để cú thể giải quyết thu hồi cụng nợ thỡ cú thể thực hiện những biện phỏp sau:
● Doanh nghiệp cần phải kiểm soỏt,thống kờ lại cỏc đơn đặt hàng xỏc định lại những nợ tồn đọng và giải quyết nú một cỏch nhanh chúng,bởi đõy là những khoản khụng sinh lợi thậm chớ cụng ty vẫn phải mất những khoản chi phớ do cụng ty vẫn đi vay cỏc nguồn vay ngắn hạn khỏc và phải chịu những mức lói suất cao, ngoài ra thỡ cần phải theo dừi những khoản chi tiờu phỏt sinh trong quỏ trỡnh hoạt động kinh doanh.Cụng ty cần phải rỳt vốn chiếm dụng về để bổ sung vào vốn lưu động,như phõn tớch ở trờn khả năng thanh túan nhanh cú xu hướng giảm bởi lượng tiền mặt trong cụng ty thấp khụng đủ khả năng thanh toỏn cho những khoản nợ đến ngày trả tiền mặt chỉ chiếm từ 13% đến 20% vậy ta cần cú chớnh sỏch để đẩy nhanh cụng tỏc thu hồi nợ về :
● Ưu tiờn cho khỏch hàng trả tiền trước một phần tiền để cú thể đảm bảo nguồn vốn lưu động hợp lý cho cụng ty
● Thực hiện chớnh sỏch chiết khấu cho khỏch hàng khi khỏch hàng mua với số lượng lớn, để thực hiện chớnh sỏch này cú hiệu quả thỡ ta sẽ cần lưu ý về vấn đề : giỏ bỏn sản phẩm hang hoỏ,cỏc chi phớ cú thể phỏt sinh khi gia tăng cỏc khoản nợ,luu ý đến vấn đề thời gian thu cỏc khoản nợ ,dự đoỏn số nợ cần phải thu khỏch hang ,giỳp cho việc lờn kế hoạch thu hồi cụng nợ .
● Trong trường hợp cú những khoản nợ phỏt sinh ngoài dự kiến thỡ để hạn chế việc phỏt sinh chi phớ khụng cần thiết chỳng ta cần thực hiện cỏc cụng tỏc như: thường xuyờn đụn đốc để thu hồi cỏc khoản nợ,cần cú sự nghiờn cứu năng lực tài chớnh của đối tỏc trước khi thực hiện cỏc hợp đồng mua bỏn,cú chớnh sỏch tớn dụng đỳng đắn với khỏch hang,cú biện phỏp cứng rắn đối với khỏch hang thanh toỏn chậm thường xuyờn so với hợp đồng đó ký kết thỡ tớnh lói suất như ngõn hàng thậm chớ cũn cao hơn nếu mức lói suất quỏ hạn của ngõn hang ỏp dụng.
3.2.2.3 Dự kiến kết qủa đạt được
Căn cứ vào cỏc số liệu về tỉ lệ cỏc khoản nợ phải thu trong tổng vốn kinh doanh của Cụng ty thỡ cần phải giảm tỉ lệ này xuống cũn 30%, nhờ việc thực hiện cỏc biện phỏp trờn.
Khi giảm tỉ lệ cỏc khoản phải thu trong tổng vốn xuống cũn 30% thỡ ngoài việc tăng khả năng thanh toỏn và làm tăng năng lực tài chớnh thỡ cũn cú thể tiết kiệm được cỏc khoản chi phớ do cỏc Cụng ty khỏc chiếm dụng vốn. Giả định rằng tổng vốn kinh doanh như năm 2007 và mức nợ phải thu giảm xuống là 30% thỡ Cụng ty sẽ tiết kiệm được một khoản tiền, và được xỏc định như sau:
+ Khi giảm cỏc khoản phải thu xuống thỡ khoản tiền gửi tiết kiệm ngõn hàng tăng thờm một lượng = (40,2% - 30%) x 60.9 tỷ đồng= 6 tỷ đồng
+ Tiền lói nhận được do tiết kiệm khoản tiền gửi một năm là: 6 tỷ đồng x 15% x 12 = 10.8 tỷ đồng
( với giả định lói suất tiền gửi là 15 % ) + Tiền lói sau thuế là :
10.8 tỷ x (1- 0.28)= 7.776 tỷ đồng.
Như vậy khi tiết kiệm được khoản tiền do tăng cường cụng tỏc thu hồi nợ thỡ sẽ làm thay đổi lợi nhuận sau thuế của Cụng ty từ đú sẽ làm tăng hệ số sinh lợi của tổng vốn và hệ số lợi của vốn chủ sở hữu. Ngoài lợi ớch về mặt kinh tế thỡ cụng tỏc thu hồi nợ, làm giảm cỏc khoản phải thu làm năng lực tài chớnh của Cụng ty ngày càng vững mạnh hơn từ đú tạo điều kiện cho Cụng ty cú nhiều cơ hội hơn trong việc tỡm kiếm thị trường, tỡm kiếm đối tỏc do tạo được uy tớn.
Như vậy để sử dụng vốn lưu động đạt được hiệu quả kinh tế cao thỡ cụng ty cần rỳt nhanh khoản vốn bị chiếm dụng,bổ sung vào vốn lưư động,từ đú đẩy nhanh vũng luư chuyển vốn mang lại mức lợi nhuận cao hơn để hạn chế