Biểu số 3: Tình hình vốn và nguồn vốn Đơn vị tính: tr.đ Các chỉ tiêu Năm 2002 Năm 2003 So sánh Số tiền Tỷ trọng Số tiền Tỷ trọng Số tiền Tỷ lệ Tỷ trọng 1. Tổng vốn kinh doanh 12000 100 12000 100 - VCĐ và đầu t XDCB 10000 83,33 10000 83,33 - VLĐ 2000 16,67 2000 16,67 2. Doanh thu 5350 5780 430 8,04 3. Lợi nhuận 166,15 180 13,85 8,34 4. Hiệu quả sử dụng vốn KD 0,45 0,48 0,03 6,67
5. Sức sinh lợi của vốn KD 0,014 0,015 0,001 7,14
6. Tổng giá trị nguồn vốn 12000 100 12000 100
- Vốn vay 7720 64,33 7250 60,42 -470 - 6,09 - 3,91
- Vốn Ngân sách cấp 3070 25,58 3230 26,92 160 5,21 1,34
- Vốn tự có 1210 10,09 1520 12,66 310 25,62 2,57
Căn cứ vào biểu số 3 ta thấy rằng:
Đánh giá chung việc quản lý và sử dụng vốn kinh doanh trong năm là cha đợc tốt vì: Doanh thu tăng 430tr.đ với tỷ lệ tăng là 8,04%, lợi nhuận kinh doanh tăng13,85tr.đ với tỷ lệ tăng là 8,34%. Trong khi đó tổng vốn kinh doanh không tăng.
Việc phân bổ vốn kinh doanh căn cứ vào chức năng, nhiệm vụ và đặc điểm hoạt động kinh doanh của từng loại hình DN. Nhìn chung ở DN kinh doanh khách sạn du lịch thì vốn thuộc tài sản cố định và đầu t dài hạn thờng chiếm tỷ trọng lớn, đặc biệt là vốn thuộc nhà cửa, máy móc trang thiết bị nội thất. Còn VLĐ và đầu t ngắn hạn chiếm tỷ trọng nhỏ hơn.
Qua biểu trên ta thấy rằng cơ cấu vốn kinh doanh của khách sạn là hợp lý vì VCĐ chiếm tỷ trọng cao hơn tỷ trọng VLĐ. VLĐ và đầu t ngắn hạn chiếm tỷ trọng thấp. Còn VCĐ và đầu t dài hạn chiếm tỷ trọng cao nhng tỷ trọng của chúng lại không tăng. Đó chính là sự bất hợp lý trong việc phân phối về vốn của khách sạn.
Tuy tổng nguồn vốn bình quân không tăng nhng DN vẫn sử dụng vốn kinh doanh có hiệu quả bởi hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh của DN tăng và hệ số sinh lợi của vốn cũng tăng so với năm 2002. Cụ thể là:
- Hiệu quả sử dụng vốn tăng 6,67%, tơng ứng tăng với số tuyệt đối là 0,03 tr.đ trên 1 đồng vốn bỏ ra sản xuất kinh doanh trong kỳ.
- Hệ số sinh lợi của vốn tăng 7,14%, tơng ứng tăng với số tuyệt đối là 0,001tr.đ trên 1 đồng vốn bỏ ra sản xuất kinh doanh.
Nói tóm lại, trong năm vừa qua tuy việc phân bổ nguồn vốn kinh doanh của khách sạn cha hợp lý,nhng việc quản lý và sử dụng vốn kinh doanh trong năm là có hiệu quả. Kể cả hiệu quả sử dụng vốn, lẫn sức sinh lợi của vốn đều tăng. Điều đó cho thấy DN đã có những chính sách và phơng pháp quản lý vốn 1 cách có hiệu quả. Nhng vì vốn kinh doanh của DN không tăng, chứng tỏ quy mô hoạt động kinh doanh không tăng.
ứng với tổng số vốn không tăng thì tổng giá trị nguồn vốn cũng không tăng lên.Nhng trong đó nguồn vốn ngân sách cấp tăng 160tr.đ, tơng ứng với tỷ trọng tăng 1,34%. Vốn tự có tăng 310tr.đ tơng ứng với tỷ trọng tăng 2,57%. Còn vốn vay giảm 470tr.đ, tỷ trọng giảm 3,91% Nh vậy, do tình hình kinh doanh gặp khó bởi tác động của dịch bệnh nên công ty đã đợc Đảng và Nhà nớc trợ giúp mặt khác do sự biến động của thị trờng tiền tệ nên DN đã giảm tỷ lệ vốn vay nhằm tránh rủi ro có thể xảy ra.