- 2 2Đa yêu cầu, giao
1 Năm 2 Năm 3 Năm I.Tổng định phí, gồm:
I.Tổng định phí, gồm:
1.Khấu hao TSCĐ 2.Chi phí sửa chữa lớn 3.Lãi vay trung, dài hạn 4.Chi phí thuê đất (nếu có) 5.Chi phí cố định khác
6.Chi phí QLPX (phần định phí) 7.Chi phí QLDN (phần định phí)
8.Chi phí bán hàng, q.cáo (phần định phí) 9.Chi phí bảo vệ môi trờng (nếu có) II.Tổng chi phí
III.Tổng biến phí
IV.Doanh thu sau thuế VAT V.Công suất hoà vốn
bảng 3 bảng 2.2 bảng 4.1 lấy theo t.tế lấy theo t.tế bảng 2.2 bảng 2.2 bảng 2.2 lấy theo t.tế bảng 6 II - I bảng 1 I/(IV – III) x 100%
5.2.Lập báo cáo l u chuyển tiền tệ, tính toán khả năng trả nợ của dự án.
5.2.1.ý nghĩa của việc lập báo cáo lu chuyển tiền tệ:
- Nguồn trả nợ cho một dự án là tiền mặt tạo ra từ dự án, vì vậy để tính toán khả năng trả nợ của một dự án.
- Báo cáo lu chuyển tiền tệ cho phép đánh giá đợc hiệu quả dự án dựa trên các chỉ tiêu NPV, IRR.
5.2.2.Cách lập báo cáo lu chuyển tiền tệ:
Dòng tiền của dự án đợc chia thành 3 nhóm bao gồm: dòng tiền từ hoạt động kinh doanh, dòng tiền từ hoạt động đầu t, dòng tiền từ hoạt động tài chính.
Cách lập các nhóm nh sau:
*.Dòng tiền từ hoạt động kinh doanh:
Đối với dòng tiền từ hoạt động kinh doanh có hai cách lập là trực tiếp và gián tiếp, thờng dùng là gián tiếp.
Từ lợi nhuận dòng sau thuế, cộng các khoản chi phí phi tiền mặt nh khấu hao (là khoản chi phí phân bổ cho nhiều năm) và lãi vay (thực chất là khoản chi tiền mặt nhng đợc tính ở phần chi hoạt động tài chính) và sau đó điều chỉnh cho khoản thay đổi nhu cầu vốn lu động (thực chất là điều chỉnh các khoản phải thu, phải trả, hàng tồn kho ... ).
*.Dòng tiền từ hoạt động đầu t:
- Dòng tiền ra (chủ yếu): bao gồm khoản chi đầu t TSCĐ và nhu cầu VLĐ ban đầu.
- Dòng tiền vào: bao gồm các khoản thu hồi cuối kỳ nh giá trị thanh lý TSCĐ (thờng đợc lấy bằng giá trị còn lại của TSCĐ cuối kỳ hoặc ớc lợng thực tế) và VLĐ thu hồi cuối kỳ (thờng đợc lấy bằng nhu cầu VLĐ cuối kỳ).
*.Dòng tiền từ hoạt động tài chính:
- Dòng tiền vào: bao gồm các khoản nh góp vốn tự có, vốn vay.
- Dòng tiền ra: bao gồm các khoản trả vốn gốc và lãi vay, chi cổ tức (đối với công ty cổ phần) hay các khoản chi phúc lợi, khen thởng (đối với DN Nhà nớc).
Bảng 9: báo cáo lu chuyển tiền tệ (theo phơng pháp gián tiếp)
Chỉ tiêu Diễn giải Năm