chuyển vốn lu động Ngày 231 114 64
3. Hệ số đảm nhiệm vốn lu động đồng 0,57 1,00 0,94
4. Sức sinh lợi của vốn lu động đồng 0,128 0,128 0,133
Qua các số liệu trên ta thấy năm 2003 hệ số luân chuyển vốn lu động đạt cao nhất 5,66 vòng/năm và cần 64 ngày thì quay đợc một vòng. Trong khi đó năm 2001 chỉ đạt đợc 1,56 vòng/ năm và cần 231 ngày mới quay đợc một vòng, so với năm 2003 vòng quay vốn lu động lớn hơn 167 ngày. Năm 2001 thì chỉ tiêu đó khả quan hơn đã giảm xuống chỉ còn mất 114 ngày thì quay đợc một vòng và đạt 3,15 vòng/ năm. Năm 2001 sức sinh lợi của vốn lu động là 0.128 ( tức là một đồng vốn lu động bỏ ra thu đợc 0.128 đồng lợi nhuận gộp ) nhng đến năm 2003 sức sinh lợi tăng lên là0,133đồng. Tuy nhiên Công ty cũng cần điều chỉnh lại l- ợng vốn lu động sử dụng thêm đã vợt quá so với nhu cầu. Nếu vốn lu động luân chuyển nhanh hơn thì có thể hiệu quả sử dụng vốn lu động của Công ty sẽ cao hơn.
So sánh với các chỉ tiêu tơng ứng của ngành cho thấy hiệu quả sử dụng vốn lu động của Công ty còn cha cao, về cả tốc độ luân chuyển và sức sinh lợi của vốn lu động. Sức sinh lợi của Công ty còn thấp. Tốc độ luân chuyển vốn chậm, thời gian của vòng luân chuyển vốn dài nh năm 2001 phải mất 231 ngày, năm 2003 có giảm song Công ty cần thu ngắn thời gian luân chuyển vốn lu động hơn nữa.
Qua phân tích ta thấy, xét về cơ bản hiệu quả sử dụng vốn lu động của Công ty trong một vài năm qua biến động theo chiều hớng đi lên, mặc dù sự biến động đó không ổn định. Đặc biệt trong những năm tới Công ty cần phải nâng cao hơn nữa công tác quản lý và sử dụng vốn lu động ngay từ khâu xác định nhu cầu vốn, huy động vốn đến khâu sử dụng vốn lu động để hiệu quả sản xuất kinh doanh cao hơn.
Phần IV
Đề SUấT Một số biện pháp nhằm nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lu động của CÔNG TY Cổ PHầN
CHƯƠNG DƯƠNG1. Kế hoạch hoá vốn lu động 1. Kế hoạch hoá vốn lu động
Kế hoạch hoá vốn lu động là một nhiệm vụ quan trọng và cần thiết hàng đầu của doanh nghiệp. Để quá trình sản xuất kinh doanh của Công ty đợc đảm bảo liên tục và đạt hiệu quả cao thì trớc hết Công ty cần đáp ứng đủ và kịp thời vốn lu động và phải sử dụng sao cho tiết kiệm đạt hiệu quả cao nhất, tránh tình trạng huy động thừa gây lãng phí và lại làm tăng chi phí sản xuất kinh doanh. Muốn vậy Công ty cần lên kế hoạch cụ thể về các chỉ tiêu sau:
- Xác định kế hoạch và nhu cầu vốn lu động cho từng thời kỳ, từng năm, từng đơn đặt hàng. Trên thực tế cho thấy, năm 2002 do Công ty không lên kế hoạch về vốn lu động nên đã huy động thừa vốn lu động so với nhu cầu, làm giảm hiệu quả sử dụng của vốn lu động. Chính vì vậy mà Công ty cần căn cứ vào kế hoạch sản xuất kinh doanh để xác định nhu cầu vốn lu động và khắc phục tình trạng mắc phải nh năm 2002. Nếu tốc độ luân chuyển của vốn lu động không đổi so với kỳ gốc, để đạt đợc tổng doanh thu thuần kỳ tới thì vốn lu động cần thiết là: gốc kỳ chuyển n â lu số Hệ tích n â ph kỳ thuần thu doanh vốn số Tổng = thiết cần ộng đ l u Vốn
Nh vậy theo kế hoạch năm 2003, Công ty đạt đợc mức doanh thu thuần tăng so với năm 2001 là 48,7% tức là đạt mức:
15.824.419.813 + ( 48,7% x 15.824.419.813 ) = 31.648.839.626 đồng Vốn lu động năm 2003 là: 2.851.590.816 đồng
Hệ số luân chuyển vốn lu động năm 2003 là 5,66 vòng/năm 31.648.839.626
Vốn lu động cần thiết = = 5.591.667.779 đồng
5,66
Vậy nguồn vốn lu động phải huy động thêm trong năm 2003 là : 5.591.667.779 - 2.851.590.816 = 2.740.076.963 đồng
Xác định một cơ cấu tài sản lu động hợp lý. Hiện nay cơ cấu tài sản lu động của Công ty cha tối u, Công ty cần căn cứ vào nhu cầu vốn về từng thành phần cấu tạo tài sản lu động để hoàn thiện cơ cấu đó. Cụ thể là Công ty cần giảm tỷ trọng khoản phải thu để hạn chế lợng vốn bị chiếm dụng, rút ngắn thời gian một kỳ thu tiền bình quân để đẩy nhanh hơn nữa tốc độ luân chuyển vốn lu động. Công ty cần tăng tỷ trọng tiền mặt hợp lý, giảm khoản nợ ngắn hạn, tăng
nợ dài hạn để đảm bảo khả năng thanh toán tức thời, tránh tình trạng để khả năng thanh toán tức thời thấp.