Cácăs ăli uăbáoăcáoătàiăchínhăch aăl tăt ăđ căh tăth cătr ngătàiăchínhăc aădoanhă nghi p,ădoăv yăchúngătaăs ătìmăhi uăv ăcácăh ăs ătàiăchínhăđ ăcóăth ăđánhăgiáăchínhăxácă h năv ătìnhăhìnhăc aădoanhănghi p
2.2.3.1 Các ch tiêu đánh giá kh n ng sinh l i
Cácăch ăs ăsinhăl iălàăc ăs ăquanătr ngăđ ădánhăgiáăk tăqu ăăho tăđ ngăs năxu tă kinhădoanhătrongăm tăk ănh tăđ nh,ălàăm tăngu năquanătr ngăđ ăcácănhàăho chăđ nhă đ aăraănh ngăquy tăđ nhăv ătàiăchínhătrongăt ngălai.ăCh ătiêuăkh ăn ngăsinhăl iăđ că th ăhi năquaăb ngăs ăli u:
45
B ng 2.6 Các ch tiêu ph n ánh kh n ng sinh l i c a Công ty C ph n u t Phát tri n Công ngh vƠ Truy n thông (NEO) Phát tri n Công ngh vƠ Truy n thông (NEO)
năv :ă%
Ch
tiêu Công th c tính Ch tiêu ngành 2012 N m 2012 N m 2011 N m 2010 12-11 11-10
ROS L iănhu năròng
Doanhăthuăthu n 3,16 1,25 0,51 1,91 0,74
ROA L iănhu năròng
T ngătàiăs n 0,11 5,49 2,89 3,96 2,60 (1,07)
ROE L iănhu năròng
V năch ăs ăh u 0,31 13,79 9,65 8,07 4,14 1,58
(Ngu n: Phòng Tài Chính –K toán & [4] )
D aăvàoăs ăli uătrên,ătaăcóăth ăth yăc ă3ăch ătiêuăROS,ăROA,ăROEăc aăn mă
ROS: N mă2012,ă100ăđ ngădoanhăthuăch ăt oă3,16ăđ ngăl iănhu năt ngă1,91ăđ ngă soăv iăn mă2011;ăN mă2011,ă100ăđ ngădoanhăthuăch ăt oă1,25ăđ ngăl iănhu năt ngă 0,74ăđ ngăv iăv iăn mă2010.ăNh ăv yăt ăsu tăsinhăl iănàyăt ngălênălàădoăs ăt ngălênă c aăl iănhu năsauăthu .ă i uănàyăch ngăt ăCôngătyăđưăcóănh ngăchínhăsáchăphùăh păđ ă đ tăđ căk tăqu ătrên.ăTrongăt ngălai,ăCôngătyăc năcóănh ngăchínhăsáchăqu nălí,ăki mă traăch tăch ăh năn aăgiúpăchoădoanhănghi păphátătri năb năv ngăh năn aătrongăt ngă
lai
ROA:ăN mă2012,ă100ăđ ngăgiáătr ătàiăs năt oăraă5,49ăđ ngăl iănhu năsauăthu ,ă trongăkhiăđóăn mă2011ăthìă100ăđ ngăgiáătr ătàiăs năch ăt oăraă2,89ăđ ngăl iănhu năsauă thu .ăQuaăs ăli uăphânătíchă ătrênătaăth yăt ngătàiăs năn mă2012ăgi măsoăv iăn mă2011,ă tuyănhiênăl iănhu năsauăthu ăn mă2012ăl iăl năh nă2011ăd năđ năvi căROAăn mă2012ă l năh năn mă2011.ă i uănàyăm tăl năn aălàăt căđ ăt ngăc aăl iănhu năsauăthu ăl năh nă t căđ ăgi măc aăt ngătàiăs n.ă âyălà d uăhi uăđángăm ngăchoădoanhănghi p.ăTrongă 2013ăCôngătyănênăcóănh ngăchínhăsáchăđ ăth ă năđ nhăđ căch ătiêuănàyăđ ngăc iăthi nă t ngătàiăs năc aăCôngăty.ăSoăsánhăv iăch ătiêuăngànhăthìăt ăsu tăsinhăl iătrênăt ngătàiă s nă c aă doanhă nghi pă làă 5,49%ă t tă h nă nhi uă soă v iă t ă su tă sinhă l iă c aă ngànhă làă
0,11%
ROE: N mă2012,ă100ăđ ngăv năch ăs ăh uăt oă13,79ăđ ngăl iănhu năsauăthu ăvàă n mă2011ăthìă100ăđ ngăgiáătr ăv năch ăs ăh uăt oăraă9,65ăđ ngăl iănhu năròng.ăS ăt ngă lênăc aăV năch ăs ăh uăc ngăthêmăs ăt ngălênăc aăl iănhu năsauăthu ăđưăd năđ năROEă n mă 2012ă t ngă caoă h nă n mă 2011.V nă ch ă s ă h uă t ngă th ă hi nă t ă ch ă c aă doanhă nghi păcàngăt ng,ăkhôngăph iăph ăthu căvàoăvayăn .ăTrongănh ngăti pătheoăCôngătyă nênăduyătrì,ăc iăthi năcácăch ăs ătrênăđ ăt ăsu tăl iănhu năt ngăcaoăh n. Soăsánhăv iăch ă
tiêuăngànhăthìăt ăsu tăsinhăl iătrênăv năch ăs ăh uăc aăCôngătyălàă13,79%ăsoăv iăt ăsu tă sinhăl iătrênăv năch ăs ăh uăngànhălàă0,31%
2.2.3.2 Các ch tiêu đánh giá kh n ng thanh toán
B ng 2.7 Các ch tiêu ph n ánh thanh toán c a Công ty C ph n u t Phát tri nCông ngh vƠ Truy n thông (NEO) tri nCông ngh vƠ Truy n thông (NEO)
n v tính: l n Ch tiêu Công th c tính N m 2012 N m 2011 N m 2010 12 -11 11 -10 Kh ă n ngă thanhă toánăng năh n
Tàiăs năng năh n
N ăng năh n 1,59 1,39 1,88 0,2 (0,49) Kh ă n ngă thanhă
toán nhanh
Tàiăs năng năh năậ HTK
N ăng năh n 1,51 1,06 1,45 0,45 (0,39) Kh ă n ngă thanhă
toánăt căth i
Ti năvàăcácăkho năt ngă đ ngăti n
N ăng năh n
0,41 0,13 0,32 0,28 (0,19)
(Ngu n: Phòng Tài Chính –K toán)
B ng 2.8: So sánh kh n ng thanh toán c a Công ty v i trung bình ngƠnh n m 2012
n v tính: L n
Ch tiêu Ch tiêu ngành
CNTT Công ty NEO
Chênh l ch
Kh ăn ngăthanhătoánăng năh nă 0,75 1,59 0,84
Kh ăn ngăthanhătoánănhanhă 1,52 1,51 (0,1)
Kh ăn ngăthanhătoánăt căth i 2,13 0,41 (1,72)
Ngu n: [4]
Quaăb ngăphânătíchătrênătaăth y
Kh n ng thanh toán ng n h n:ăchoăbi tăm tăđ ngăn ăng năh năđ căđ măb oă b ngăbaoănhiêuăđ ngătàiăs năng năh n.ăKh ăn ngăthanhătoánăng năh n(kh ăn ngăthanhă toánăhi năth i) c aăCôngătyn mă2012ălàă1,59ăl năt ng 0,2ăl năsoăv iăn mă2011ălàă1,39 l n,ăn mă2011ălàă1,39ăl năgi mă0,49ăl năsoăv iăn mă2010. H ăs nàyăt ng ch ngăt ă kh ăn ngăthanhătoánăcácăkho năn ăng năh n,ăđ năh nă(kh ăn ngăchuy năđ iătàiăs nă ng năh năthànhăti năđ ătr ăcácăkho năn ăng năh n,ăđ năh n)ăc aăcôngătyăcònă ăm c
linhăho tăh n soăv iăn mă2010.ăC ba ch ăs ătrênăđ uăl năh nă1,ăch ngăt ăcôngătyăd ă tr ătàiăs năng năh năd ăth aăđ ăchiătr ăchoăcácăkho năn ăng năh n,ăđóălàăm tăd uăhi uă t tăchoăcôngăty.ăB i vì trong ba n mă1ăđ ngăn ăng năh năđ căđ măb oăb iănhi uăh nă m t đ ngătàiăs năng năh n. i uăđóăth yărõăh năkhiăsoăsánhăv iăch ătiêuăngànhăCNTT,ă
47
kh ăn ngăthanhătoánăng năh năn mă2012ăc aăngànhălàă0,75ăl năth păh năsoăv iăkh ă n ngăthanhătoánăc aăCôngăty,ăchoăth y kh ăn ngăthanhătoánăc aăCôngătyăt tăh năsoăv iă cácăđ năv ăcùngăngànhăkhác
Kh n ng thanh toán nhanh:ăch ătiêuănàyăchoăbi tăkhiăcácăkho năn ăng năh nă đ năh n,ăCôngătyăcóăth ăs ăd ngăbaoănhiêuăđ ngătàiăs năng năh năđ ăchiătr ămàăkhôngă c năbánăhàngăt năkho. H ăs ănàyăth ăhi năt căđ ăchuy năđ iăcácătàiăs năđ ăthanhătoánă cácăkho năn ăng năh n,ăđ năh nă m tăcáchăt ngăđ i.ăCh ătiêuăkh ăn ngăthanhătoánă nhanhăc aăcôngătyăn mă2012ălàă1,51 l năt ngă0,45 l năsoăv iăn mă2011,ăn mă2011ălàă 1,06ăl năgi mă0,39ăl năsoăv iăn mă2010. Ch ăs ănàyăđ uăl năh nă1ăthìăđâyăv nălàăm tă s ăt tăsoăv iăn năkinhăt ăđangăcóăph năđiăxu ng.ăN uătrongănh ngăn măti pătheoăh ăs ă nàyăv năti păt căgi măthìăcôngătyăs ăg păkhóăkh nătrongăkh ăn ngăthanhătoánănhanh.ăVìă v yăcôngătyăđ ăcóănh ngăbi năphápăphùăh păv iădoanhănghi pămình.ăN uăsoăsánhăch ă tiêuă kh ă n ngă thanhă toánă nhanhă c aă Côngă tyă v iă ch ă tiêuă ngànhă thìă th yă ch ă s ă c aă Côngătyăth păh năsoăv iăch ătiêuăngànhălàă0,1ăl n,ănh ngăch ătiêuăc aăCôngătyăv năn mă trongăgi iăh nănênăch ătiêuănàyăc aăCôngătyăv năkhôngăquáăt
Kh n ng thanh toán t c th i:ăCh ătiêuănàyăchoăbi tăm iăđ ngăn ăc aăcôngătyă đ că đ mă b oă b ngă baoă nhiêuă đ ngă ti nă m tă vàă cácă kho nă t ngă đ ngă ti n.ă N mă
2012 t ngă0,28 l năsoăv iăn mă2011,ăn mă2011ăgi mă0,39ăl năsoăv iăn mă2010.ă i u nàyăch ngăt ăkh ăn ngăđápă ngăvi căthanhătoánăcácăkho năn ăng năh n,ăđ năh năc a NEO n mă2012 thu năl i h n các n mătr c. Cácăch ăs ănàyănh ăh nă1ăchoăth yăkh ă n ngăthanhătoánăt căth iăc aăcôngătyăcóănhi uăh năch ,ăđi uănàyă nhăh ngăkhôngăt tă đ năcôngăty.ăChínhăvìăv y,ăcôngătyănênăcóănh ngăchínhăsáchăd ătr ăti năm tăđ ăcóăkh ă n ngăthanhătoánăt căth iăđ căt tăh n.Soăsánhăv iăch ătiêuăngànhăthìăkh ăn ngăthanh
toánăt căth iăc aăCôngătyăNEOăth păh năch ătiêuăngànhălàă1,72ăl n,ăchoăth yăkh ăn ngă
thanh toán t căth iăc aăCôngătyăcònăh năch ănhi uăsoăv iăcácăCôngătyăcùngăngành Cácăch ăs ăc aăcôngătyăNEOăđ uăn măcóăm căgi iăh năh pălíăđâyălàăm tăd uăhi uă t tăchoăcôngăty.ăTuyăcácăch ăs ăc aăn mă2012 đ u t t h n so n mă2011 và 2010, so
tìnhăhìnhăchungăc aăn năkinhăt khóăkh năn mă2012 thìăch ăs ătrênăđ căđánhăgiáălàă m tăch ăs ăv năt tăchoăcôngăty.ăTómăl i,ăquaăcácăch ătiêuăcóăth ăth yăcôngătyăđangăápă d ngăchi năl căs ăd ngăv năth nătr ng.ăM cădùăchi năl cănàyălàmăchoăkinhădoanhă c aăcôngătyăcóăl iănhu năcaoănh ngăkh ăn ngăthanhătoánăcácăkho năn ăb ăs tăgi m.
2.2.3.3 V n l u đ ng ròng t i Công ty C ph n u t Phát tri n Công ngh và Truy n thông (NEO)
V năl uăđ ngăròngă(n mă2010)ă=ă57.254.000.056 ậ 30.375.876.317 = 26.878.123.740
V năl uăđ ngăròngă(n mă2011)ă=ă97.430.258.331 ậ 69.946.669.755 = 27.483.588.580
V năl uăđ ngăròngă(n mă2012)ă=ă76.380.573.974 - 48.098.156.535 = 28.282.417.440
V năl uăđ ngăròngăl năh nă0ă ăc ăhaiăn măchoăth yădoanhănghi păcóăkh ăn ngăthanhă toánăt t,ăcóăth ătrangătr iăđ căcácăkho năn ăng năh năv iăth iăgianăquayăvòngăv nă nhanhă.ăThôngăquaăcácăh ăs ăđ cătr ngăv ăkh ăn ngătoánănàyăcóăth ănh năth yădoanhă nghi păđ măb oăđ căkh ăn ngăthanhătoán,ăvàăkh ăn ngă ăm căcao. Tuy nhiên, doanh
nghi păc n cóăcácăbi năphápăqu nălíăc ngănh ăs ăd ngăcóăhi uăqu ăđ ătránhălưngăphíă trongăcôngătácăqu nălíăs ăd ngătàiăs năl uăđ ng.
2.3 Th c tr ng qu n lí vƠ s d ng v n l u đ ng t i Công ty C ph n u t Phát tri n Công ngh vƠ Truy n thông (NEO)