n v tính: tri u đ ng
Ch tiêu 2012 2011 2010 12 - 11 11 -10
Lãi ti n g i, ti n cho vay 972,374 942,726 392,944 29,648 549,782 Lãi chêch l ch t giá h iăđoái 0,567 347,592 47,896 (347,025) 299,696 C ng 972,942 1.317,358 440,840 (344,416) 876,518
(Ngu n: Phòng Tài Chính –K toán)
Doanhăthuătàiăchínhăc aădoanhănghi p n mă2011ăt ngă876,518ătri u đ ng,ăt ngă ngă v iă t că đ ă t ngă làă 198,83%ă soă v iă n mă 2010,ă t ngă ch ă y uă choă lưiă ti nă g i.
Nguyên nhân doanhăthuătàiăchínhăc aădoanhănghi păt ngălàădoălưiăsu tăti năg iăngână hàngăn mă2011ălàă14%/n m,ăthêmăvàoăđóăt ăgiáăVND/USDăđưăt ngă2,24%ăsoăv iăn mă
2010. n n mă2012 doanhăthuătàiăchínhăc aădoanhănghi p gi m 344.415.850 đ ngă t ngă ngăv iăt căđ gi m là 26,14%ăsoăv iăn mă2011.ăTuyăcóăs t ngălàăt ălưiăti nă g i,ăti năchoăvayăt ngă29.648.241đ ngă(t ngă ngă3,14%)ănh nglưiăchêchăl chăt ăgiáă h iă đoáiă l i gi mă 347.024.091 đ ngă (gi m đ n 99,84%ă soă v iă n mă 2011).ăNguyên
nhânăch ăy uălàăth ătr ngăcóănh ngăs ăbi năđ ngăt ăgiáăUSDă(c ăth ălàăch ăs ăgiáăđôă laăM ăthángă12/2012ăgi mă0,96%ăsoăv iăthángă12/2011)ăvàăt ăgiáăvàng (c ăth ăch ăs ă vàngăthángă12.2012ăt ngă0,4%ăsoăv iăthángă12/2011),ăchínhăđi uănàyăgâyănênăs ăgi m
lưiăt ăchênhăl chăt ăt ăgiáăh iăđoái.ăNh ngădoanhăthuăt ăho tăđ ngătàiăchínhăv năchi mă m tăt ătr ngăkhôngănh ătrongăt ngădoanhăthuăc aădoanhănghi pătrongăcácăn m, doanh
nghi pă c nă cóă nh ngă chínhă sáchă đ ă cână b ngă gi aă cácă lo iă doanhă thuă trongă doanhă nghi p
Chi phí tài chính: B ng 2.5: Chi phí tƠi chính n m 2010 - 2012 n v tính: tri u đ ng Ch tiêu 2012 2011 2010 12 -11 11 -10 Lãi ti n vay 655,974 1.111,453 753,374 (455,479) 358,079 L chêch l ch t giáăđưăth c hi n 1,765 170,775 - (169,01) 170,775 L chêch l ch t giáăch aăth c hi n 0,004996 291,814 139,188 (291,809) 152,626
Chi phí TC khác 45,567 169,025 - (123,483) 169,025
C ng 703,311 1.743,067 892,562 1.039,756 850,505
(Ngu n: Phòng Tài Chính –K toán)
D aăvàoăs ăli uătrênătaăth yăr ngăCPTC n mă2011ăt ngălênăsoăv iăn mă2010ălàă 850.505.336ăđ ng,ăt ngă ngăv iăt căđ ăt ngălàă95,29%.ăTrongăđóăch ăy uălàădoăchiă phíălưiăti năvayăt ngălênăr tăcao.ăN mă2012ăCPTC c aădoanhănghi păgi măđi soăv iă n mătr c là 1.039.755.944 đ ngăt ngă ngăv iăt căđ gi mălàă59,65%ă.ăTrongăđóăch ă y uălàădoăchiăphíălưiăti năvayăgi măm tăl ngăđángăk .ăC ăth :ăChiăphíălưiăti n vay
gi mă455.478.933 đ ngăt ngă ngăv iăm căgi mă40,98%ăvàăăl ăch chăl chăt ăgiáăđưă th căhi năn mă2012ăgi mă169.009.772 đ ng,ăt ngă ngăm căt ngă98,97%ăsoăv iăn mă
2011,ăăl ăchêchăl chăt ăgiáăch aăth căhi năn mă2012ăgi mă291.809.024 đ ngăsoăv i
n mă 2011 t ngă ngă v iă m că gi mă 100%, chiă phíă tàiă chínhă khácă n mă 2012ă gi mă
123.458.214 đ ngăt ngă ngăv iăt căđ gi mă73,04%ăsoăv i n mă2011. Nguyên nhân
khi năchoăCPTCăg m lênăg măcóă2ănguyênănhân.ăNguyênănhânăth ănh t là do công ty có ít kho năđ uăt ăvàoăth ătr ngăh iăđoáiăc ngănh ăho tăđ ngăg iăti năvàăvayăti n h nă soăv iăn mă2011.ăNguyênănhânăth ăhaiălàădoăth ătr ngăh iăđoáiălàăm tăth ătr ngăcóă nhi uăbi năđ ngătrênăth ătr ngănênăr iăroăb ăl ălàăr tăcao, nh tăn mă2012ăgiáăvàngăvàă ngo iăt ă(USD)ăcóănh ngăbi năđ ngăth tăth ng.
Chi phí bán hàng:ăCPBHăc aădoanhănghi p n mă2011ăgi măsoăv iăn mătr călàă 1.222.425.815ăđ ng,ăt ngă ngăv iăt căđ ăgi mălàă94,56%;ădoăn mă2011ăCôngătyătri nă khaiăvi căbánăhàngăquaăm ngănênăgi măb tăđ căchiăphí; n mă2012 t ng soăv iăn mă tr c là 20.840.232 đ ng,ăt ngă ngăv iăt căđ t ngă29,63%.ăVi cădoanhănghi p có
CPBHăt ng soăv iăn mă2011ălàădoătrongăn mănayăv iănh ngăkhóăkh năc aăn năkinhăt ă Côngătyăcóănh ngăch ătr ngătrongăchínhăsáchăbánăhàngănh ăc iăthi năbaoăbìăs năph mă c ngă nh ă c iă thi nă trongă v nă chuy nă thànhă ph mă đ nă v iă kháchă hàngă m tă cáchă t tă nh t,ătuyănhiênăvi căch ătr ngănàyăd năđ năchiăphíăbánăhàngăt ngălênăđángăk .ă
Chi phí qu n lí doanh nghi p:N mă2011ăCPQLDNăgi mă soăv iă n mă2010ălàă 92.367.790ă đ ng,ă t ngă ngă v iă t că đôă gi mă làă 0,585%,ă tuyă gi mă khôngă đángă k ă nh ngă c ngă gópă ph nă khôngă nh ă vàoă l iă nhu nă c aă doanhă nghi p. CPQLDNă c aă doanhănghi păn mă2012 t ng soăv iăn mătr đ ng,ăt ngă ngăv iă
43
t căđ t ngă44,45%.ăNhi uăvàoăs ăli uăc ngăcóăth ăth yăchiăphíăqu nălíădoanhănghi pă t ngălênăm tăcáchăđángăk .ăNguyên nhân chính là do chi phí cácăd chăv ăngoàiănh ă đi n,ăn c,ăti năthuê v năphòng…ăt ngălênăđi năhìnhălàătrongăn mă2012ăT ngăCôngătyă i năL că(EVN)ăđưăraăthôngăbáoăt ngăgiáăđi nălênă5%ăb tăđ uăt ă1/7/2012, chính vì
th ăchiăphíădoanhănghi păt ngălênăm tăcáchăđ tăbi n.ăVi căđ ăchoăchiăphíăqu nălíădoanhă nghi păt ngălênănh v yăs ăgâyă nhăh ngăkhôngănh ăđ năv iădoanhănghi p.ăTrongă n măt i, Công ty c năcóănh ngăchínhăsáchnh ăti tăgi măchiăphíăqu nălỦ đ ăgiúpădoanhă nghi păho tăđ ngăhi uăqu ăh n
L i nhu n thu n t ho t đ ng kinh doanh c aădoanhănghi p n mă2011ăt ngălên
764.815.086 đ ng,ă t ngă ngă m că t ngă 28,93%,ă n mă 2012 t ngă lên 2.011.765.881
đ ng, doătrongăn mănayăt căđ ăgi măc a giá v năcaoăh năsoăv iăt căđ ăc aădoanhăthuă bánăhàngăvàăcungăc păd chăv đ ngăth iăcóănh ngăchínhăsáchăđ ăgi măb tăcácăchiăphí
tài chính nênăl iănhu năthu năt ngălênăkho ng 59,02%ăsoăv iăn mă2011.
Thu khác:n mă2011ăđưăgi măxu ngăsoăv iăn mă2010ălàă187.589.153ăđ ng,ăt ngă ngăv iăm căgi mălàă37,32%; n mă2012 đưăgi măxu ngăsoăv i 2011 là 265.913.211
đ ng,ăt ngă ngăv iăt căđ ăgi m là 84,39%.ăNguyênănhânăch y uămàăthuăkhác n mă
2012, 2011 gi măsoăv iăn mă2010ălàădoăn mă2010 doanhănghi păđưăthanhălíănhi uătàiă s năc ăđ nhăkhi năchoăthuăkhácăn mă2010ăc aăCôngătyăt ng,ătrongăkhiăđóăn mă2011, 2012 thìăcácăho tăđ ngăthanhălíăTSC ăc aădoanhănghi păh uănh ăkhôngădi n ra
Chi khác: n mă 2011ă đưă t ngă soă v iă n mă 2010ă làă 198.816.368,ă t ngă ngă v iă m căt ngă667,17%.ă âyălàăm căt ngăkháăcao,ănguyênănhânălàăn mă2011ăCôngătyăđưăcóă nh ngăviăph măh păđ ng nh ăch măgiaoăs năph măchoăkháchăhàngăkhi năCôngătyăph iă b iăth ngăh păđ ng.ă n n mă2012 chi khác gi m soăv iăn mă2011 là 198.816.368
đ ng,ăt ngăđ ngăv iăm căgi mă27,12%.ă âyălàăm căgi mănh , nguyên nhân trong
n mă2012ădoanhănghi păđưăcóănh ngăchínhăsáchăđ ăgi măcácăchiăkhácănh ătránhăviă ph măh pănh ăn mă2011,ăn păthu ăđúngăh n.ă
L i nhu n khác: n mă 2011ă đưă gi mă soă v iă n mă 2010ă làă 386.405.521ă đ ng,ă t ngă ngăv iăm căgi mă81,71%.ăNguyênănhânălàăt căđ ăt ngăchiăkhácănhanhăh năt că đ ăgi măthuăkhác.ă nă n mă2012 l iănhu năkhác đưăgi măm nhăsoăv iăn mă2011ălàă
203.908.335 đ ngăt ngă ngăv iăm căgi m là 235,81%.ăNguyênănhânăch ăy uălàăt că đ ăgi măc aăthuăkhácăch măh năt căđ ăgi măc aăchiăkhác.
T ng l i nhu n k toán tr c thu c aă doanhă nghi p n mă 2011ă t ngă lênă 378.409.565ă đ ngă t ngă ngă v iă t că đ ă t ngă làă 12,14%; n mă 2012ă t ngă lênă
1.807.857.546 đ ngăt ngă ngăv iăt căđ t ngălàă51,73%ăsoăv iăn mătr c.ăVi căt ngă l iănhu năk ătoánătr căthu ănàyălàăch ăy uădoăt ngăl iănhu năt ăho tăđ ngăkinhădoanhă (baoăg măho tăđ ngăs năxu tăkinhădoanhăvàăho tăđ ngătàiăchính).ă i uănàyăt oănênăs ă
nhânăch ăy uălàătrongăn mă2011, 2012ădoanhănghi păcóănh ngăchínhăsáchăđ ăt căđ ă t ngăc aăchiăphíăb ăraănh ăh năsoăv iăt căđ ăc aădoanhăthuănênăt ngăl iănhu năk ătoánă tr căthu ătrongăn mănayăm iăn mălênăđángăk ănh ăv y
Chi phí thu TNDN hi n hànhc aădoanhănghi p n mă2011ăgi măđiăsoăv iăn mă 2010ălàă136.515.937ăđ ngăt ngă ngăv iăt căđ ăgi mălàălàă18,32%. N mă2012ăt ng điă soăv iăn mă2011ălàă304.922.669đ ngăt ngăđ ngăv iăt căđ t ng là 50,11%. Nguyên
nhânăchínhăkhi năchoăthu ăc aădoanhănghi păt ngălênătrongăn mă2012ădoăs ăt ngălênă c aăthuănh pătínhăthu ăc aăho tăđ ngăs năxu tăkinhădoanhăs năph măd chăv ăph năm mă vàăthuănh pătínhăthu ăho tăđ ngăkhác r tănhi uăsoăv iăn mă2011. Công ty c ăph năđ uă t ăphátătri năcôngăngh ăvàătruy năthôngă(NEO)ăph iăch uăthu ăsu tăthu ăTNDNăđ iăv iă ho tăđ ngăph năm mălàă5%ăvìăcôngătyăđ căh ngă uăđưiăthu ăTNDNătheoăquyăđ nhă t iăThôngăt ă123/2004/BTCăngàyă22ăthángă12ăn mă2004ăđ iăv iăthuănh păt ăho tăđ ngă s năxu tăs năph m,ăd chăv ăph năm m.ăNgoàiăraăcôngătyăcònăph iăch uăthu ăsu tăăthu ă TNDNălàă25%ăđ iăv iăthuănh păt ăho tăđ ngăkinhădoanhăs năph măkhác (kinh doanh
s năph mănh ăthi tăb ătinăh căthôngăth ng:ămáyăch ăc ănh ,ămáyătínhăcáănhân,ămáyă
tính xách tay;ăđ ngăth iăCôngătyăcònăkinhădoanhăcácăd chăv ănh ăd chăv ăt chăh păh ă th ngăvàăgiáătr ăgiaăt ng).ăT ăđóădoanhănghi pătínhăđ căthu ăthuănh pădoanhănghi pă hi n hành là 913.458.879 đ ng
L i nhu n sau thu làă ch ă tiêuă ph nă ánhă rõă nh tă hi uă qu ă kinhă doanhă c aă doanhănghi p.ăL iănhu năsauăthu ăc aăCôngătyăđ uăt ngălênăh ngăn m trung bình là .N mă2011ăđưăt ngălênăsoăv iăn mă2010ălàă514.958.502ăđ ngăt ngă ngăv iăm căt ngă
21,71%; n mă2012đưăt ngălênăsoăv iăn mă2010ălàă1.502.934.877 đ ngăt ngă ngăv iă m căt ngă51,07%.ăNguyênănhânăc aăs ăt ngănàyălà do t căđ ăgi mădoanh thu trong
n mă2012 ch măh năt căđ ăgi m c aăchiăphíăsoăv iăn mă2011.ă i uăchoăth y trong
n mă2012 m cădùăcóănh ngăkhóăkh nănh tăđ nhănh ngăcôngătyăho tăđ ngăth căs ăcóă hi uăqu .
2.2.3 Các ch tiêutài chính t ng h p
Cácăs ăli uăbáoăcáoătàiăchínhăch aăl tăt ăđ căh tăth cătr ngătàiăchínhăc aădoanhă nghi p,ădoăv yăchúngătaăs ătìmăhi uăv ăcácăh ăs ătàiăchínhăđ ăcóăth ăđánhăgiáăchínhăxácă h năv ătìnhăhìnhăc aădoanhănghi p
2.2.3.1 Các ch tiêu đánh giá kh n ng sinh l i
Cácăch ăs ăsinhăl iălàăc ăs ăquanătr ngăđ ădánhăgiáăk tăqu ăăho tăđ ngăs năxu tă kinhădoanhătrongăm tăk ănh tăđ nh,ălàăm tăngu năquanătr ngăđ ăcácănhàăho chăđ nhă đ aăraănh ngăquy tăđ nhăv ătàiăchínhătrongăt ngălai.ăCh ătiêuăkh ăn ngăsinhăl iăđ că th ăhi năquaăb ngăs ăli u:
45
B ng 2.6 Các ch tiêu ph n ánh kh n ng sinh l i c a Công ty C ph n u t Phát tri n Công ngh vƠ Truy n thông (NEO) Phát tri n Công ngh vƠ Truy n thông (NEO)
năv :ă%
Ch
tiêu Công th c tính Ch tiêu ngành 2012 N m 2012 N m 2011 N m 2010 12-11 11-10
ROS L iănhu năròng
Doanhăthuăthu n 3,16 1,25 0,51 1,91 0,74
ROA L iănhu năròng
T ngătàiăs n 0,11 5,49 2,89 3,96 2,60 (1,07)
ROE L iănhu năròng
V năch ăs ăh u 0,31 13,79 9,65 8,07 4,14 1,58
(Ngu n: Phòng Tài Chính –K toán & [4] )
D aăvàoăs ăli uătrên,ătaăcóăth ăth yăc ă3ăch ătiêuăROS,ăROA,ăROEăc aăn mă
ROS: N mă2012,ă100ăđ ngădoanhăthuăch ăt oă3,16ăđ ngăl iănhu năt ngă1,91ăđ ngă soăv iăn mă2011;ăN mă2011,ă100ăđ ngădoanhăthuăch ăt oă1,25ăđ ngăl iănhu năt ngă 0,74ăđ ngăv iăv iăn mă2010.ăNh ăv yăt ăsu tăsinhăl iănàyăt ngălênălàădoăs ăt ngălênă c aăl iănhu năsauăthu .ă i uănàyăch ngăt ăCôngătyăđưăcóănh ngăchínhăsáchăphùăh păđ ă đ tăđ căk tăqu ătrên.ăTrongăt ngălai,ăCôngătyăc năcóănh ngăchínhăsáchăqu nălí,ăki mă traăch tăch ăh năn aăgiúpăchoădoanhănghi păphátătri năb năv ngăh năn aătrongăt ngă
lai
ROA:ăN mă2012,ă100ăđ ngăgiáătr ătàiăs năt oăraă5,49ăđ ngăl iănhu năsauăthu ,ă trongăkhiăđóăn mă2011ăthìă100ăđ ngăgiáătr ătàiăs năch ăt oăraă2,89ăđ ngăl iănhu năsauă thu .ăQuaăs ăli uăphânătíchă ătrênătaăth yăt ngătàiăs năn mă2012ăgi măsoăv iăn mă2011,ă tuyănhiênăl iănhu năsauăthu ăn mă2012ăl iăl năh nă2011ăd năđ năvi căROAăn mă2012ă l năh năn mă2011.ă i uănàyăm tăl năn aălàăt căđ ăt ngăc aăl iănhu năsauăthu ăl năh nă t căđ ăgi măc aăt ngătàiăs n.ă âyălà d uăhi uăđángăm ngăchoădoanhănghi p.ăTrongă 2013ăCôngătyănênăcóănh ngăchínhăsáchăđ ăth ă năđ nhăđ căch ătiêuănàyăđ ngăc iăthi nă t ngătàiăs năc aăCôngăty.ăSoăsánhăv iăch ătiêuăngànhăthìăt ăsu tăsinhăl iătrênăt ngătàiă s nă c aă doanhă nghi pă làă 5,49%ă t tă h nă nhi uă soă v iă t ă su tă sinhă l iă c aă ngànhă làă
0,11%
ROE: N mă2012,ă100ăđ ngăv năch ăs ăh uăt oă13,79ăđ ngăl iănhu năsauăthu ăvàă n mă2011ăthìă100ăđ ngăgiáătr ăv năch ăs ăh uăt oăraă9,65ăđ ngăl iănhu năròng.ăS ăt ngă lênăc aăV năch ăs ăh uăc ngăthêmăs ăt ngălênăc aăl iănhu năsauăthu ăđưăd năđ năROEă n mă 2012ă t ngă caoă h nă n mă 2011.V nă ch ă s ă h uă t ngă th ă hi nă t ă ch ă c aă doanhă nghi păcàngăt ng,ăkhôngăph iăph ăthu căvàoăvayăn .ăTrongănh ngăti pătheoăCôngătyă nênăduyătrì,ăc iăthi năcácăch ăs ătrênăđ ăt ăsu tăl iănhu năt ngăcaoăh n. Soăsánhăv iăch ă
tiêuăngànhăthìăt ăsu tăsinhăl iătrênăv năch ăs ăh uăc aăCôngătyălàă13,79%ăsoăv iăt ăsu tă sinhăl iătrênăv năch ăs ăh uăngànhălàă0,31%
2.2.3.2 Các ch tiêu đánh giá kh n ng thanh toán
B ng 2.7 Các ch tiêu ph n ánh thanh toán c a Công ty C ph n u t Phát tri nCông ngh vƠ Truy n thông (NEO) tri nCông ngh vƠ Truy n thông (NEO)
n v tính: l n Ch tiêu Công th c tính N m 2012 N m 2011 N m 2010 12 -11 11 -10 Kh ă n ngă thanhă toánăng năh n
Tàiăs năng năh n
N ăng năh n 1,59 1,39 1,88 0,2 (0,49) Kh ă n ngă thanhă
toán nhanh
Tàiăs năng năh năậ HTK
N ăng năh n 1,51 1,06 1,45 0,45 (0,39) Kh ă n ngă thanhă
toánăt căth i
Ti năvàăcácăkho năt ngă đ ngăti n
N ăng năh n
0,41 0,13 0,32 0,28 (0,19)
(Ngu n: Phòng Tài Chính –K toán)
B ng 2.8: So sánh kh n ng thanh toán c a Công ty v i trung bình ngƠnh n m 2012
n v tính: L n
Ch tiêu Ch tiêu ngành
CNTT Công ty NEO
Chênh l ch
Kh ăn ngăthanhătoánăng năh nă 0,75 1,59 0,84
Kh ăn ngăthanhătoánănhanhă 1,52 1,51 (0,1)
Kh ăn ngăthanhătoánăt căth i 2,13 0,41 (1,72)
Ngu n: [4]
Quaăb ngăphânătíchătrênătaăth y
Kh n ng thanh toán ng n h n:ăchoăbi tăm tăđ ngăn ăng năh năđ căđ măb oă b ngăbaoănhiêuăđ ngătàiăs năng năh n.ăKh ăn ngăthanhătoánăng năh n(kh ăn ngăthanhă toánăhi năth i) c aăCôngătyn mă2012ălàă1,59ăl năt ng 0,2ăl năsoăv iăn mă2011ălàă1,39 l n,ăn mă2011ălàă1,39ăl năgi mă0,49ăl năsoăv iăn mă2010. H ăs nàyăt ng ch ngăt ă kh ăn ngăthanhătoánăcácăkho năn ăng năh n,ăđ năh nă(kh ăn ngăchuy năđ iătàiăs nă ng năh năthànhăti năđ ătr ăcácăkho năn ăng năh n,ăđ năh n)ăc aăcôngătyăcònă ăm c
linhăho tăh n soăv iăn mă2010.ăC ba ch ăs ătrênăđ uăl năh nă1,ăch ngăt ăcôngătyăd ă tr ătàiăs năng năh năd ăth aăđ ăchiătr ăchoăcácăkho năn ăng năh n,ăđóălàăm tăd uăhi uă t tăchoăcôngăty.ăB i vì trong ba n mă1ăđ ngăn ăng năh năđ căđ măb oăb iănhi uăh nă m t đ ngătàiăs năng năh n. i uăđóăth yărõăh năkhiăsoăsánhăv iăch ătiêuăngànhăCNTT,ă
47
kh ăn ngăthanhătoánăng năh năn mă2012ăc aăngànhălàă0,75ăl năth păh năsoăv iăkh ă n ngăthanhătoánăc aăCôngăty,ăchoăth y kh ăn ngăthanhătoánăc aăCôngătyăt tăh năsoăv iă cácăđ năv ăcùngăngànhăkhác
Kh n ng thanh toán nhanh:ăch ătiêuănàyăchoăbi tăkhiăcácăkho năn ăng năh nă đ năh n,ăCôngătyăcóăth ăs ăd ngăbaoănhiêuăđ ngătàiăs năng năh năđ ăchiătr ămàăkhôngă c năbánăhàngăt năkho. H ăs ănàyăth ăhi năt căđ ăchuy năđ iăcácătàiăs năđ ăthanhătoánă cácăkho năn ăng năh n,ăđ năh nă m tăcáchăt ngăđ i.ăCh ătiêuăkh ăn ngăthanhătoánă nhanhăc aăcôngătyăn mă2012ălàă1,51 l năt ngă0,45 l năsoăv iăn mă2011,ăn mă2011ălàă 1,06ăl năgi mă0,39ăl năsoăv iăn mă2010. Ch ăs ănàyăđ uăl năh nă1ăthìăđâyăv nălàăm tă s ăt tăsoăv iăn năkinhăt ăđangăcóăph năđiăxu ng.ăN uătrongănh ngăn măti pătheoăh ăs ă nàyăv năti păt căgi măthìăcôngătyăs ăg păkhóăkh nătrongăkh ăn ngăthanhătoánănhanh.ăVìă v yăcôngătyăđ ăcóănh ngăbi năphápăphùăh păv iădoanhănghi pămình.ăN uăsoăsánhăch ă tiêuă kh ă n ngă thanhă toánă nhanhă c aă Côngă tyă v iă ch ă tiêuă ngànhă thìă th yă ch ă s ă c aă Côngătyăth păh năsoăv iăch ătiêuăngànhălàă0,1ăl n,ănh ngăch ătiêuăc aăCôngătyăv năn mă trongăgi iăh nănênăch ătiêuănàyăc aăCôngătyăv năkhôngăquáăt
Kh n ng thanh toán t c th i:ăCh ătiêuănàyăchoăbi tăm iăđ ngăn ăc aăcôngătyă đ că đ mă b oă b ngă baoă nhiêuă đ ngă ti nă m tă vàă cácă kho nă t ngă đ ngă ti n.ă N mă
2012 t ngă0,28 l năsoăv iăn mă2011,ăn mă2011ăgi mă0,39ăl năsoăv iăn mă2010.ă i u nàyăch ngăt ăkh ăn ngăđápă ngăvi căthanhătoánăcácăkho năn ăng năh n,ăđ năh năc a NEO n mă2012 thu năl i h n các n mătr c. Cácăch ăs ănàyănh ăh nă1ăchoăth yăkh ă n ngăthanhătoánăt căth iăc aăcôngătyăcóănhi uăh năch ,ăđi uănàyă nhăh ngăkhôngăt tă đ năcôngăty.ăChínhăvìăv y,ăcôngătyănênăcóănh ngăchínhăsáchăd ătr ăti năm tăđ ăcóăkh ă n ngăthanhătoánăt căth iăđ căt tăh n.Soăsánhăv iăch ătiêuăngànhăthìăkh ăn ngăthanh
toánăt căth iăc aăCôngătyăNEOăth păh năch ătiêuăngànhălàă1,72ăl n,ăchoăth yăkh ăn ngă
thanh toán t căth iăc aăCôngătyăcònăh năch ănhi uăsoăv iăcácăCôngătyăcùngăngành Cácăch ăs ăc aăcôngătyăNEOăđ uăn măcóăm căgi iăh năh pălíăđâyălàăm tăd uăhi uă t tăchoăcôngăty.ăTuyăcácăch ăs ăc aăn mă2012 đ u t t h n so n mă2011 và 2010, so
tìnhăhìnhăchungăc aăn năkinhăt khóăkh năn mă2012 thìăch ăs ătrênăđ căđánhăgiáălàă m tăch ăs ăv năt tăchoăcôngăty.ăTómăl i,ăquaăcácăch ătiêuăcóăth ăth yăcôngătyăđangăápă d ngăchi năl căs ăd ngăv năth nătr ng.ăM cădùăchi năl cănàyălàmăchoăkinhădoanhă c aăcôngătyăcóăl iănhu năcaoănh ngăkh ăn ngăthanhătoánăcácăkho năn ăb ăs tăgi m.
2.2.3.3 V n l u đ ng ròng t i Công ty C ph n u t Phát tri n Công ngh và Truy n thông (NEO)
V năl uăđ ngăròngă(n mă2010)ă=ă57.254.000.056 ậ 30.375.876.317 = 26.878.123.740
V năl uăđ ngăròngă(n mă2011)ă=ă97.430.258.331 ậ 69.946.669.755 = 27.483.588.580
V năl uăđ ngăròngă(n mă2012)ă=ă76.380.573.974 - 48.098.156.535 = 28.282.417.440
V năl uăđ ngăròngăl năh nă0ă ăc ăhaiăn măchoăth yădoanhănghi păcóăkh ăn ngăthanhă toánăt t,ăcóăth ătrangătr iăđ căcácăkho năn ăng năh năv iăth iăgianăquayăvòngăv nă nhanhă.ăThôngăquaăcácăh ăs ăđ cătr ngăv ăkh ăn ngătoánănàyăcóăth ănh năth yădoanhă nghi păđ măb oăđ căkh ăn ngăthanhătoán,ăvàăkh ăn ngă ăm căcao. Tuy nhiên, doanh
nghi păc n cóăcácăbi năphápăqu nălíăc ngănh ăs ăd ngăcóăhi uăqu ăđ ătránhălưngăphíă trongăcôngătácăqu nălíăs ăd ngătàiăs năl uăđ ng.
2.3 Th c tr ng qu n lí vƠ s d ng v n l u đ ng t i Công ty C ph n u t Phát tri n Công ngh vƠ Truy n thông (NEO) tri n Công ngh vƠ Truy n thông (NEO)
2.3.1 Chính sách qu n lí v n l u đ ng
Thôngăquaăb ngăcânăđ iăk toánăc aăCôngătyătaănh nth yăhi năt iăcôngătyăđangă theoăđu iăchínhăsáchăqu nălíăv năth nătr ng.
Hình 2.1: Chính sách qu n lí VL t i Công ty
(Ngu n: Phòng Tài Chính –K toán)
V iăđ căđi mălàăm tăph năv nădàiăh nătài tr ăchoătàiăs năl uăđ ng, chính sách
nàyămangăl iăkháănhi uă uăđi măchoădoanhănghi păvìăngu nădàiăh năth ngă n đ nhăvàă ítăr iăro.ăThêmăvàoăđóălàăn ădàiăh năc aădoanhănghi p trong ba n m 2010 - 2012 đ uă gi măsoăv iăn mătr c,ăđ ngăth iăngu năv năch s ăh uăt ngăd nătheoăt ngăn m.ă i uă nàyălàmăgi măchiăphíălưiăvayăvàăt ngătínhăt ăch ăc aădoanhănghi p.
D aătheoăt ătr ngăc aătàiăs năvàăngu năv năquaăbaăn mătaăth yădoanhănghi păchúă tr ngăvàoăvi căđ uăt ăăTSL thôngăquaăngu năv nădàiăh n.ăC ăth ăt ătr ngăTSL n mă
2010 là 95,67%; n mă2011ălàă97,5%,ătuyăn mă2012ăTSL cóăgi măđôiăchútălàă95,49%ă nh ngăv năchi măt ătr ngăcao,ăđ ngăth iăngu năv nădàiăh năn mă2011ăgi măt ă49,25%ă đ nă30,01ănh ngăl iăt ngălên 39,87%ăvàoăn mă2012.ăCôngătyăv năđangăth căhi năchi nă l căqu nălíăVL th n tr ng,ădoanhănghi păch pănh năcóădoanhăthuăth păh năđ ăh nă ch ăr iăroăvìăngu năv năđ că năđ nhăh năvàăkh ăn ngăthanhătoánăđ căđ măb o
Tuy nhiên Côngătyăc năcóănh ngăc iăthi năh nătr ngăchi năl căqu nălíăv n l uă đ ng,ădoanhănghi păc nălàmănh ngăcôngătácăthíchăh pănh ăxâyăd ngăm tăchi năl că
TSL (95,67%) TSDH(4,33%) NVNH (50,87%) NVDH (49,13%) 2010 TSL ă (97,50%) TSDH (2,5%) NVNH (70,06%) NVDH (29,94%) 2011 2012 TSL (95,49%) TSDH(4,51%) NVNH (60,21%) NVDH (39,79%)
49
dungăhòaăm căđíchăđ măb oăv ăr iăroăvàăthuănh p,ăgiúpădoanhăcóăm căr iăro trung bình
vàăthuănh pătrungăbình
2.3.2 Phân tích c c u v n l u đ ng t i Công ty C ph n u t Phát tri n Công ngh và Truy n thông (NEO) Công ngh và Truy n thông (NEO)
Thôngăquaăb ngăth ăhi năc ăc uăv năl uăđ ngăt iăCôngătyăC ăph nă uăt ăPhátă tri nă Côngă ngh ă vàă Truy nă thôngă (NEO)ă taă cóă cáiă nhìnă t ngă quátă v ă v nă l uă đ ngă trongăn mă2010-2012ănh ăsau
B ng 2.9 C c u tƠi s n l u đ ngt i Công ty C ph n u t Phát tri n Công ngh vƠ Truy n thông (NEO)