Ngơn l u tƠi chính danh ngha c a d án đ ng ông ậ Tây thành ph Buôn Ma Thu t đ c trình bày t i Ph l c 8 vƠ đ c bi u di n trên bi u đ Hình 4.1.
Hình 4.1 Bi u đ ngơn l u ròng tài chính
Bi u đ trên cho th y ngơn l u ròng tài chính có giá tr âm trong t t c các n m phơn tích do d án ch có hai h ng m c c a ngơn l u ra lƠ chi phí đ u t vƠ chi phí duy tu th ng xuyên, s a ch a đ nh k mà không có h ng m c nào c a ngơn l u vƠo. Bi u đ trên c ng cho th y, v i t l phân k đ u t trình bày t i Ph l c 2 thì trong n m đ u tiên xây d ng công trình, ngân sách NhƠ n c s ph i ch u áp l c l n v v n cho d án.
4.4 K t qu phơn tích tƠi chính
Ngơn l u ròng tài chính c a d án đ ng ông ậ Tây thành ph Buôn Ma Thu t đ c chi t kh u v n m 2016 cho k t qu PV tƠi chính danh ngh a b ng -621.081 tri u VN . Theo d ki n thì v n đ u t d án đ ng ông ậ Tây thành ph Buôn Ma Thu t ch y u t ngân sách trung ng, 90% t ng m c đ u t . Tuy nhiên, ngân sách trung ng nhi u n m tr l i đơy thâm h t m c đ cao trong khi t ng tr ng kinh t m c th p d n đ n
tình tr ng n công có xu h ng t ng. N công là ph n v n tài chính quan tr ng đ b sung cho các kho n chi c a qu c gia v phát tri n kinh t , ph c v s nghi p và an sinh xã h i,… Nh ng t l n công cao so v i GDP s khi n n n kinh t ph i ch u nhi u s c ép nh lãi su t t ng, đ u t t nhơn gi m, ti t ki m qu c gia gi m, v n đ u t t n c ngoài t ng d n đ n gi m t c đ t ng tr ng c a qu c gia (Lê Th Minh Ng c, 2011). Do đó, đ h n ch thâm h t ngân sách, ki m soát n công trong ng ng an toàn vƠ thúc đ y t ng tr ng kinh t thì các kho n chi c a Chính ph c n đ c xem xét k l ng đ m b o tính hi u qu , tránh gây ra tình tr ng lãng phí ngu n l c. D án đ ng ông ậ Tây thành ph Buôn Ma Thu t c ng nên đ c xác đnh xem có kh thi kinh t hay không tr c khi ra quy t đ nh đ u t trong b i c nh ngân sách Nhà n c ngày càng thâm h t. N u d án kh thi và th c s c p thi t thì Chính ph nên chi ti n đ đ u t d án, còn d án không kh thi thì Chính ph không nên đ u t vƠo d án theo d ki n, thay vƠo đó s d ng ti n đ u t các d án khác có kh thi vƠ đem l i hi u qu cho n n kinh t .
Ch ng 5: PHỂN TệCH KINH T
Ch ng nƠy s xác đnh l i ích và chi phí kinh t , tính NPV kinh t và IRR kinh t t đó phân tích tính kh thi kinh t c a d án đ ng ông ậ Tây thành ph Buôn Ma Thu t.
5.1 Các thông s c b n
5.1.1 Chi phí v n th c c a n n kinh t
D án đ ng ông ậ Tây thành ph Buôn Ma Thu t đ c phân tích kinh t theo giá th c. Su t chi t kh u kinh t s d ng trong lu n v n b ng chi phí v n th c c a n n kinh t . Theo d án phát tri n các thành ph lo i hai t i Tam K ậ Buôn Ma Thu t ậ HƠ T nh c a Ngân hàng Phát tri n Châu Á (ADB) n m 2013, m c chi phí v n th c c a n n kinh t áp d ng t i Vi t Nam là 12%. Theo k t qu nghiên c u c a Nguy n Phi Hùng (2010), chi phí v n th c c a n n kinh t Vi t Nam n m trong kho ng t 7% đ n 8%. Chi phí v n th c c a n n kinh t s d ng trong phân tích kinh t d án đ ng ông ậ Tây thành ph Buôn Ma Thu t lƠ 10% đ c l y bình quân t các ngu n trên. ng th i, 10% phù h p v i t su t chi t kh u kinh t do B Công nghi p quy đnh v n i dung tính toán phân tích kinh t , tài chính đ u t t i Quy t đ nh 2014/Q -BCN ngƠy 13 tháng 6 n m 2007.
5.1.2 H s chuy n đ i (CF)
H s chuy n đ i đ c dùng đ bi n đ i giá tr tài chính sang kinh t khi có các bi n d ng v thu , tr c p, t giá h i đoái, lao đ ng gi n đ n,... H s chuy n đ i c a t ng h ng m c đ c xác đnh b ng công th c CF = Pe/Pf v i Pe và Pf l n l t là giá kinh t và tài chính c a h ng m c.
Hai h s chuy n đ i trong lu n v n lƠ h s chuy n đ i đ i v i l ng lao đ ng gi n đ n và h s chuy n đ i đ i v i chi phí b i th ng gi i phóng m t b ng. H s chuy n đ i đ i v i l ng lao đ ng gi n đ n b ng 1 do gi đnh t t c lao đ ng gi n đ n đ u là công nhân xây d ng, n u không làm cho d án này h s làm công trình khác v i m c l ng t ng t . H s chuy n đ i đ i v i chi phí b i th ng gi i phóng m t b ng 1,24 do giá NhƠ n c b i th ng th p h n so v i chi phí c h i c a đ t, tài s n, v t ki n trúc, cây c i và hoa màu. Trình t tính h s chuy n đ i đ i v i chi phí b i th ng gi i phóng m t b ng đ c trình bày chi ti t t i Ph l c 9.
5.1.3 L u l ng xe và t c đ t ng tr ng l u l ng xe
Theo d báo t thuy t minh D án đ ng ông ậ Tây thành ph Buôn Ma Thu t c a UBND thành ph Buôn Ma Thu t đ c l p n m 2013,l u l ng xe lƠ 15.610 đ n v xe con quy đ i (PCU) vƠo n m 2013 vƠ l u l ng xe các n m sau t ng tr ng 12% so v i n m tr c. V i s li u này thì s lƠn đ ng c n thi t đ n n m 2029 c a đ ng ông ậ Tây thành ph Buôn Ma Thu t là 12 làn theo công th c tính s làn xe t i tiêu chu n Vi t Nam 4054 : 2005 (Ti u ban K thu t Tiêu chu n TCVN/TC98/SC2, 2005)5. L u l ng xe quá l n th hi n nhu c u giao thông quá cao, đi u này có th ch a phù h p v i tình hình kinh t ậ xã h i t i thành ph Buôn Ma Thu t trong 10 n m t i.
B ng 5.1 L u l ng xe d báo c a đ ng ông ậ Tây thành ph Buôn Ma Thu t
D báo l ng xe
L u l ng xe
bình quân m t gi n m 2020
Theo
thuy t minh d án Theo k t qu d báo b ng ph n m m Jica Strada
Xe đ p 422 134
Xe công nông/Máy kéo 40 20
Xe máy/Xe Lam 62.095 26.680
Xe ô tô con/Xe con 7.094 2.670
Xe khách nh 528 188 Xe khách l n 241 289 Xe t i nh <=2,5 t n 1.146 329 Xe t i h ng trung < 10 t n 1.308 303 Xe t i h ng n ng 03 tr c 300 137 Xe t i h ng n ng >= 4tr c 109 75
Ngu n: Tác gi d báo và thuy t minh d án đ ng ông ậ Tây thành ph Buôn Ma Thu t c a UBND thành ph Buôn Ma Thu t n m 2013.
Do đó, t c đ t ng tr ng l u l ng xe đ c đi u ch nh theo k ch b n kém l c quan h n và b ng t c đ t ng tr ng bình quân c a s l t hành khách, hàng hóa v n chuy n và luân chuy n bình quơn giai đo n 2010 ậ 2013 trên đa bàn thành ph Buôn Ma Thu t là 10% (Ph l c 10). ng th i, l u l ng xe n m 2020 đ c tác gi k t h p v i Chuyên viên Trung tâm Nghiên c u Phát tri n Giao thông V n t i ậ Vi n Chi n l c Phát tri n Giao
5 Công th c ntl = (Ncđgi/Z*Nlth) trong đó ntl là s lƠn xe đ c làm tròn, Ncđgi lƠ l u l ng xe thi t k gi cao
đi m (PCU/h), Nlth lƠ n ng l c thông hành th c t (khi không có nghiên c u thì l y Nlth b ng 1.800 PCU/h v i đ ng có d i phân cách gi a ph n xe ch y trái chi u và có d i phơn cách bên đ phân cách ô tô v i xe
thông V n t i d báo l i b ng ph n m m Jica Strada theo mô hình b n b c. K t qu l u l ng xe d báo l i, đ c trình bày t i Ph l c 11, gi m đi so v i l u l ng xe d báo trong thuy t minh d án. L u l ng xe trên đ ng ông ậ Tây thành ph Buôn Ma Thu t đ c trình bày t i B ng 5.1.
5.2 Phơn tích l i ích vƠ chi phí kinh t c a d án
L i ích và chi phí kinh t c a d án đ ng ông ậ Tây thành ph Buôn Ma Thu t đ c tính t n m 2020 đ n n m 2029 còn nh ng n m sau đó gi đnh b ng giá tr n m 2029.
5.2.1 Phân tích l i ích kinh t c a d án
L i ích kinh t c a d án đ ng ông ậ Tây thành ph Buôn Ma Thu t m i n m đ c tính b ng công th c: L i ích kinh t c a d án = L i ích ti t ki m chi phí v n hành ph ng ti n giao thông + L i ích ti t ki m th i gian c a hành khách và hàng hóa
5.2.1.1 L i ích ti t ki m chi phí v n hành ph ng ti n giao thông
Chi phí v n hƠnh ph ng ti n giao thông đ c tính theo giá kinh t c a chi phí kh u hao, nhiên li u, ph tùng thay th , lao đ ng b o trì, lái xe và ph xe, lãi su t v n đ u t vƠ chi phí chung. Chi phí v n hƠnh ph ng ti n giao thông đ c c tính cho m i xe trên 1 km đ ng d a vào mô hình Phát tri n và Qu n lỦ ng b v Chi phí S d ng ng (Highway Development and Management System Road User Costs, vi t t t là HDM_4 RUC) c a Ngân hàng Th gi i. Các thông s chính nh p vƠo mô hình HDM_4 RUC đ c th hi n t i Ph l c 13. Theo d báo thì đ ng ông ậ Tây thành ph Buôn Ma Thu t thông thoáng và ít g gh h n đ ng hi n h u nên chi phí v n hƠnh ph ng ti n đ c ti t ki m. Chi phí v n hành ti t ki m c a các lo i ph ng ti n b ng hi u s gi a chi phí v n hƠnh ph ng ti n trên đ ng hi n h u vƠ đ ng ông ậ Tây thành ph Buôn Ma Thu t. B ng 5.2 trình bày c th v chi phí v n hành và chi phí v n hành ti t ki m c a các lo i ph ng ti n giao thông.
L i ích ti t ki m chi phí v n hƠnh ph ng ti n giao thông đ c tính cho c l ng xe thay th vƠ t ng thêm, đ c trình bày t i Ph l c 14. L ng xe thay th lƠ l ng xe l u thông trên đ ng hi n h u chuy n sang đ ng ông ậ Tây thành ph Buôn Ma Thu t, l ng xe t ng thêm lƠ l ng xe m i tham gia giao thông khi đ ng ông ậ Tây thành ph Buôn Ma
Thu t đ a vƠo v n hành. Gi đnh t l l ng xe thay th vƠ t ng thêm l n l t b ng 80% và 20% t ng l ng xe l u thông trên đ ng ông ậ Tây thành ph Buôn Ma Thu t (Nguy n Xuân Thành, 2011).
B ng 5.2 Chi phí v n hƠnh ph ng ti n giao thông c a tuy n đ ng hi n h u so v i đ ng ông ậ Tây thƠnh ph Buôn Ma Thu t
Lo i xe ng Chi phí v n hƠnh (VN /xe/km)
hi n h u (1) ông ậ Tây (2) ng
Ti t ki m
(3) = (1) - (2)
Xe đ p 304,46 301,15 3,31
Xe công nông/Máy kéo 456,69 451,73 4,96 Xe máy/Xe Lam 913,38 903,45 9,93 Xe ô tô con/Xe con 4.510,22 4.316,92 193,30
Xe khách nh 6.026,58 5.712,96 313,62 Xe khách l n 12.489,57 11.502,58 986,98 Xe t i nh <=2,5 t n 3.966,50 3.777,30 189,20 Xe t i h ng trung < 10 t n 6.509,75 6.112,42 397,32 Xe t i h ng n ng 03 tr c 12.130,61 11.358,09 772,52 Xe t i h ng n ng >= 4 tr c 17.212,16 16.237,57 974,60
Ngu n: Tác gi tính toán theo mô hình HDM_4 RUC.
5.2.1.2 L i ích ti t ki m chi phí th i gian c a hành khách và hàng hóa
L i ích ti t ki m chi phí th i gian c a hành khách và hàng hóa ph thu c vào th i gian ti t ki m và giá tr th i gian c a hành khách và hàng hóa.
B ng 5.3 Th i gian ti t ki m c a các lo i ph ng ti n giao thông
ng ông - Tây ng hi n h u Th i gian ti t ki m (h) V (km/h) S (km) t (h) V (km/h) S (km) t (h) Xe đ p 5 6,9 1,38 5 9,5 1,9 0,52
Xe công nông/Máy kéo 20 6,9 0,35 20 9,5 0,47 0,13
Xe máy/Xe Lam 40 6,9 0,17 40 9,5 0,23 0,07
Xe ô tô con/Xe con 50 6,9 0,14 50 9,5 0,19 0,05
Xe khách nh 50 6,9 0,14 50 9,5 0,19 0,05 Xe khách l n 50 6,9 0,14 50 9,5 0,19 0,05 Xe t i nh <=2,5 t n 50 6,9 0,14 50 9,5 0,19 0,05 Xe t i h ng trung < 10 t n 50 6,9 0,14 50 9,5 0,19 0,05 Xe t i h ng n ng 03 tr c 50 6,9 0,14 50 9,5 0,19 0,05 Xe t i h ng n ng >= 4 tr c 50 6,9 0,14 50 9,5 0,19 0,05
Th i gian (tính b ng gi , ký hi u h) ti t ki m b ng hi u s gi a th i gian l u thông trên đ ng hi n h u v i th i gian l u thông trên đ ng ông ậ Tây thành ph Buôn Ma Thu t. C th th i gian ti t ki m c a các lo i ph ng ti n giao thông đ c trình bày t i B ng 5.3. Theo k t qu t ng h p c a tác gi t các nghiên c u tr c thì s hành khách bình quân trên xe đ p vƠ xe máy lƠ 1,5 ng i, xe ô tô con lƠ 2,4 ng i, xe khách nh lƠ 12 ng i, xe khách l n lƠ 40 ng i. Giá tr th i gian c a hành khách b ng l ng c ng các kho n b o hi m xã h i, b o hi m y t , kinh phí công đoƠn vƠ b o hi m th t nghi p mƠ ng i s d ng lao đ ng tr cho h 6. Do không đ thông tin v các kho n này nên giá tr th i gian c a hƠnh khách đ c tính b ng m c thu nh p bình quơn đ u ng i theo nhóm thu nh p7 (Nguy n Xuân Thành, 2009). Thu nh p bình quơn đ u ng i m t tháng phân theo nhóm thu nh p m c giá n m 2012 (C c Th ng kê k L k, 2013) đ c đi u chnh đ n n m 2016 theo t c đ t ng tr ng c a t ng s n ph m n i đa (GDP) và l m phát b ng công th c: M c thu nh p bình quơn n m 2016 = 2016 2013 2016 2013 2012 * (1 )* (1 ) n i n i la mpha ti GDPi x g g GDP
Trong đó: GDPx2012 là thu nh p bình quân nhóm x (x1,5);
gGDPi là t c đ t ng tr ng GDP Vi t Nam n m th i8;
gla mpha tilà t l l m phát VN n m th i9.
Gi đ nh ng i lao đ ng làm vi c 20 ngày/tháng và 8 h/ngày. Giá tr th i gian c a hành khách phân theo 5 nhóm thu nh p trình bày t i B ng 5.4.
B ng 5.4 Giá tr th i gian c a hành khách phân theo 5 nhóm thu nh p
N m (nhóm 1) Xe đ p Xe khách l n(nhóm 2) (nhóm 3) Xe máy Xe (nhóm 4) khách nh (nhóm 5) Xe con
2012 (VN /tháng) 480.990 815.900 1.295.640 1.961.620 4.068.380
2016 (VN /tháng) 735.183 1.247.086 1.980.359 2.998.295 6.218.434
2016 (VN /h) 4.595 7.794 12.377 18.739 38.865
6 Gi đnh t t c hành khách tham gia giao thông vì m c đích công vi c.
7 Gi đnh hành khách s d ng xe con thu c nhóm 5, hành khách s d ng xe khách nh thu c nhóm 4, hành khách s d ng xe máy thu c nhóm 3, hành khách s d ng xe khách l n thu c nhóm 2, hành khách s d ng
xe đ p thu c nhóm ng i có thu nh p th p nh t là nhóm 1.