T HC R NG Q UN R ÀI SN NG NH N I CÁC CƠNG Y C PH N NGÀNH NH A RÊN SÀN HOSE
2.1.1.1 c thù ngành nha
Ngành nh a là m t trong nh ng ngành cơng nghi p m i và cĩ t c đ t ng tr ng cao trong n n kinh t . Theo th ng kê, t c đ t ng tr ng c a ngành trong 10 n m qua khá m nh v i t c đ t ng tr ng bình quân đ t kho ng 15%-20%,
đ c bi t trong 3 n m liên ti p v a qua ngành nh a Vi t Nam t ng tr ng bình quân trên 30%/n m.
Ngành nh a Vi t Nam hi n đang đ u t và phát tri n trên t t c các l nh v c v i c c u s n ph m đa d ng đ c chia làm 4 nhĩm ngành chính:
•Nhĩm s n ph m nh a bao bì: d n đ u th tr ng v i 39% th ph n c a ngành bao g m các s n ph m nh : bao bì r ng (chai nh a, l nh a), bao bì đ n, bao bì kép, bao bì nh a ph c h p, các lo i thùng nh a…
•Nhĩm s n ph m nh a dùng trong v t li u xây d ng: chi m kho ng 21% th ph n bao g m các s n ph m: ng n c và các ph ki n ng n c, t m l p, t m tr n…
•Nhĩm s n ph m nh a gia d ng: chi m kho ng 21% th ph n bao g m các s n ph m: đ dùng gia d ng (bàn gh , t k , chén d a nh a…), đ ch i nh a, giày dép…
•Nhĩm s n ph m nh a k thu t cao: chi m 19% th ph n bao g m các s n ph m nh ph ki n nh a dùng trong l p ráp ơtơ, xe máy, các thi t b nh a dùng trong ngành đi n, đi n t , gi da, nh a PU, composite…
Theo c tính, nhĩm ngành bao bì nh a s đ t m c t ng tr ng cao nh t so v i m c t ng tr ng c a các dịng s n ph m khác do nhu c u t ng cao. C c u s n ph m ngành nh a đang d ch chuy n theo xu h ng nâng cao t tr ng các s n ph m nh a bao bì.
Dù cĩ s phát tri n m nh trong nh ng n m g n đây nh ng ngành nh a Vi t Nam ch y u v n ch đ c bi t đ n nh là m t ngành kinh t k thu t v gia cơng ch t d o, trong khi đĩ l i khơng ch đ ng đ c ngu n nguyên li u đ u vào cho ho t đ ng s n xu t. Hi n nay, m i n m ngành nh a c n trung bình kho ng 2,2 tri u t n các lo i nguyên li u đ u vào nh PE, PP, PS…t ng đ ng v i kho ng 2,1 t USD/n m và hàng tr m lo i hĩa ch t ph tr khác nhau; trong khi kh n ng trong n c m i ch đáp ng đ c kho ng 450.000 t n nguyên li u. Theo báo cáo c a Hi p h i nh a Vi t Nam, hi n nay g n 80-90% nguyên li u nh a ph i nh p kh u, vi c nh p kh u các lo i nguyên li u nh a đã khơng ng ng t ng v s l ng c ng nh giá tr nh p kh u. Nh v y, ngành nh a m i ch ch
đ ng đ c kho ng 10–20% nguyên li u đ u vào, cịn l i ph i nh p kh u hồn tồn khi n cho ho t đ ng s n xu t c a ngành b ph thu c r t nhi u vào ngu n nguyên li u t n c ngồi.
Bên c nh đĩ, giá thành s n xu t c a ngành nh a c ng b bi n đ ng theo s bi n đ ng c a giá c ngu n nguyên li u nh p kh u, đ t bi t là s bi n đ ng v giá c a 2 lo i nguyên li u đ c s d ng nhi u trong s n xu t là PP và PE. Giá nh p kh u các lo i nguyên li u nh a luơn cĩ s bi n đ ng theo s bi n đ ng c a giá d u th gi i. S t ng m nh c a giá nguyên li u đã t o s c ép l n đ n ho t
đ ng s n xu t c a các doanh nghi p nh a Vi t Nam, làm gi m s c c nh tranh c a các s n ph m nh a Vi t Nam trên th tr ng n i đ a c ng nh trên th tr ng xu t kh u, do giá nguyên li u th ng chi m 75-80% giá thành c a s n ph m. Vì v y, các doanh nghi p nh a ph i cân đ i, d tr ngu n nguyên li u đ u vào đ
Do ngành nh a Vi t Nam ph i nh p kh u 80%-90% nguyên li u đ u vào, vì v y, t giá h i đối và giá nguyên v t li u nh h ng tr c ti p đ n ho t đ ng s n xu t kinh doanh c a doanh nghi p. N u t giá t ng thì chi phí đ u vào c a doanh nghi p c ng s t ng theo, n u tình tr ng này kéo dài s nh h ng đ n giá nguyên v t li u đ u vào, giá thành s n ph m và làm gi m hi u qu ho t đ ng và l i nhu n c a doanh nghi p.
M c đ c nh tranh gi a các doanh nghi p trong ngành khơng cao: Do s phân b khơng đ ng đ u c a các doanh nghi p trong c n c nên m c đ c nh tranh c ng khác nhau nh ng khu v c khác nhau. Kho ng 76% các doanh nghi p trong ngành t p trung khu v c phía Nam, nên m c đ c nh tranh cao h n so v i khu v c mi n B c và mi n Trung. H u h t các doanh nghi p ngành nh a đ u cĩ nh ng s n ph m đa d ng và nh ng phân khúc th tr ng khác nhau và nh ng khách hàng truy n th ng nên s c nh tranh tr c ti p là r t th p.
Quy mơ ngành nh a Vi t Nam trong nh ng n m g n đây cĩ s phát tri n nhanh chĩng. n nay tồn ngành cĩ kho ng 2.000 doanh nghi p tr i dài t B c vào Nam và t p trung ch y u t i TP.HCM (chi m h n 80%), đa s thu c thành ph n kinh t t nhân. n h t n m 2010 cĩ 16 doanh nghi p ngành nh a niêm y t trên th tr ng ch ng khốn, trong đĩ cĩ 5 doanh nghi p v i v n đi u l trên 100 t đ ng (BMP, RDP, TPC, TTP và NTP). Do đĩ, ROE và ROA cao, hi u qu s d ng tài s n c a ngành nh a t t, các doanh nghi p cĩ s linh ho t và thu n ti n trong vi c qu n lý các ho t đ ng c a mình.
Các doanh nghi p ngành nh a ít đ u t tài chính nh các ngành ngh khác nên l i nhu n t ho t đ ng đ u t tài chính khá th p ho c khơng cĩ.
Tồn th tr ng bình quân t l n luơn chi m l n h n 50% t ng tài s n, nh ng ngành nh a con s này ch x p x 30%, t c các doanh nghi p s d ng địn b y tài chính m t cách th n tr ng và an tồn, đa ph n các doanh nghi p nh a tài tr cho tài s n b ng v n ch s h u.