Khóa luận tốt nghiệp tài chính ngân hàng giải pháp nâng cao hiệu quả sử dụng vốn tại công ty TNHH trung trang

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC DÂN LẬP HẢI PHÒNG - ISO 9001:2015 KHĨA LUẬN TỐT NGHIỆP NGÀNH: TÀI CHÍNH – NGÂN HÀNG Sinh viên : Phạm Thị Vân Anh Giảng viên hướng dẫn : ThS Cao Thị Thu HẢI PHÒNG - 2019 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC DÂN LẬP HẢI PHÒNG - GIẢI PHÁP NÂNG CAO HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN TẠI CƠNG TY TNHH TRUNG TRANG KHĨA LUẬN TỐT NGHIỆP ĐẠI HỌC HỆ CHÍNH QUY NGÀNH: TÀI CHÍNH – NGÂN HÀNG Sinh viên : Phạm Thị Vân Anh Giảng viên hướng dẫn : ThS Cao Thị Thu HẢI PHÒNG - 2019 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC DÂN LẬP HẢI PHÒNG NHIỆM VỤ ĐỀ TÀI TỐT NGHIỆP Sinh viên: Phạm Thị Vân Anh Mã SV: 1412404035 Lớp: QT1801T Ngành: Tài Ngân hàng Tên đề tài: Giải pháp nâng cao hiệu sử dụng vốn Công ty TNHH Trung Trang LỜI MỞ ĐẦU Lý chọn đề tài Trong giai đoạn nay, trước chế thị trường đầy cạnh tranh doanh nghiệp tồn đứng vững thị trường cần phải xác định mục tiêu hướng cho có hiệu cao nhất, trước địi hỏi chế hạch tốn kinh doanh để đáp ứng nhu cầu cần cải thiện đời sống vật chất tinh thần cho người lao động vấn đề nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh trở thành mục tiêu hàng đầu doanh nghiệp Để có hiệu sản xuất kinh doanh tốt từ đầu trình sản xuất doanh nghiệp cần phải có vốn để đầu tư sử dụng số vốn cho hiệu nhất, doanh nghiệp sử dụng vốn cho hợp lý tiết kiệm vốn mà hiệu sản xuất kinh doanh cao, đầu tư có hiệu ta thu hồi vốn nhanh tiếp tục quay vòng vốn, số vòng quay vốn nhiều có lợi cho doanh nghiệp chiến thắng đối thủ cạnh tranh Việc sử dụng vốn nâng cao hiệu sử dụng vốn vấn đề cấp bách có tầm quan trọng đặc biệt doanh nghiệp với kiến thức trau dồi qua trình học tập, nghiên cứu trường, qua thời gian thực tập Công ty TNHH Trung Trang , hướng dẫn cô giáo hướng dẫn bảo tạn tình chú, anh chị phịng kế tốn Cơng ty TNHH Trung Trang em mạnh dạn sâu nghiên cứu đề tài “Giải pháp nâng cao hiệu sử dụng vốn Công ty TNHH Trung Trang” Mục tiêu nghiên cứu - Khóa luận tốt nghiệp đưa số vần đề lý luận chung tình hình sử dụng hiệu sử dụng vốn doanh nghiệp - Phân tích đánh giá thực trạng hiệu tình hình sử dụng hiệu sử dụng vốn Công ty TNHH Trung Trang - Từ vấn đề lý luận thực trạng hiệu tình hình sử dụng huy động vốn, đề xuất giải pháp nhằm nâng cao hiệu tình hình sử dụng vốn Cơng ty TNHH Trung Trang Đối tượng, phạm vi nghiên cứu - Đối tượng nghiên cứu khóa luận tốt nghiệp tập trung vào hiệu tình hình sử dụng huy động vốn Công ty TNHH Trung Trang - Phạm vi nghiên cứu: Báo cáo trình bày kết nghiên cứu đối tượng nêu phạm vi doanh nghiệp cụ thể, báo cáo kết kinh doanh bảng cân đối kế tốn Cơng ty TNHH Trung Trang năm 2016, 2017, 2018 Phương pháp nghiên cứu - Phương pháp so sánh : + So sánh số liệu tuyệt đối: để thấy biến động khối lượng, quy mô hạng mục qua thời kỳ + So sánh số liệu tương đối: để thấy tốc độ phát triển mặt quy mô qua thời kỳ, giai đoạn khác - Phương pháp sử dụng hệ số tài chính: Hệ số tài tính cách đem so sánh trực tiếp tiêu với tiêu khác để thấy mức độ ảnh hưởng, vai trò yếu tố, tiêu tiêu, yếu tố khác Nội dung khóa luận tốt nghiệp Ngồi lời nói đầu kết luận, nội dung chuyên đề gồm chương: Chương 1: Lý luận vốn hiệu sử dụng vốn doanh nghiệp Chương 2: Thực trạng hiệu sử dụng vốn Công ty TNHH Trung Trang Chương 3: Một số biện pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn Công ty TNHH Trung Trang CHƯƠNG I: LÝ LUẬN VỀ VỐN VÀ HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN TRONG DOANH NGHIỆP 1.1.Lý luận chung vốn doanh nghiệp 1.1.1 Khái niệm vốn Để hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp thực có hiệu điều mà doanh nghiệp quan tâm nghĩ đến làm để có đủ vốn sử dụng để đem lại hiệu cao Vậy vấn đề đặt – Vốn gì? Các doanh nghiệp cần vốn đủ cho hoạt động sản xuất kinh doanh Có nhiều quan niệm khác vốn Vốn doanh nghiệp quỹ tiền tệ đặc biệt Mục tiêu quỹ để phục vụ cho sản xuất kinh doanh, tức mục đích tích lũy khơng phải mục đích tiêu dùng vài quỹ tiền khác doanh nghiệp Đứng giác độ khác ta có cách nhìn khác vốn Theo quan điểm Mark – nhìn nhận giác độ yếu tố sản xuất Mark cho rằng: “Vốn tư bản, giá trị đem lại giá trị thặng dư, đầu vào trính sản xuất” Tuy nhiên, Mark quan niệm có khu vực sản xuất vật chất tạo giá trị thặng dư cho kinh tế Đây hạn chế quan điểm Mark Còn Paul A.Samuelson, đại diện tiêu biểu cho học thuyết kinh tế đại cho rằng: Đất đai lao động yếu tố ban đầu sơ khai, cịn vốn hàng hóa vốn yếu tố kết trình sản xuất Vốn bao gồm loại hàng hóa lâu bền sản xuất sử dụng đầu vào hữu ích q trình sản xuất sau Một số hàng hóa vốn tồn vài năm, số khác tồn kỷ lâu Đặc điểm hàng hóa vốn thể chỗ chúng vừa sản phẩm đầu ra, vừa yếu tố đầu vào trình sản xuất Trong “Kinh tế học” David Begg cho rằng: “Vốn phân chia theo hai hình thái vốn vật vốn tài chính” Như vậy, ơng đồng vốn với tài sản doanh nghiệp Trong đó: Vốn vật: Là dự trữ hàng hóa sản xuất mà sử dụng để sản xuất hàng hóa khác Vốn tài chính: Là tiền tài sản giấy doanh nghiệp Ngồi ra, có nhiều quan niệm khác vốn trình sản xuất kinh doanh khái quát thành: T……H(TLSX, TLLD)…….SX… H’……T’ Để có yếu tố đầu vào (TLLD, TLSX) phục vụ cho hoạt động kinh doanh, doanh nghiệp phải có lượng tiền ứng trước, lượng tiền ứng trước gọi vốn doanh nghiệp Vậy: Vốn doanh nghiệp biểu tiền vật tư, tài sản đầu tư vào trình sản xuất kinh doanh doanh nghiệp nhằm thu lợi nhuận 1.1.2.Đặc điểm phân loại vốn 1.1.2.1.Đặc điểm vốn doanh nghiệp - Vốn hàng hóa đặc biệt - Vốn phải gắn liền với chủ sở hữu định có đồng vốn vơ chủ - Vốn phải ln ln vận động sinh lời - Vốn phải tích tụ tập trung đến lượng định phát huy tác dụng để đầu tư vào sản xuất kinh doanh 1.1.2.2.Phân loại vốn doanh nghiệp Trong trình sản xuất kinh doanh, doanh nghiệp phải tiêu hao loại vật tư, nguyên vật liệu, hao mòn máy móc thiết bị, trả lương nhân viên Đó chi phí mà doanh nghiệp bỏ để đạt mục tiêu kinh doanh Nhưng vấn đề đặt chi phí phát sinh có tính chất thường xun, liên tục gắn liền với trình sản xuất sản phẩm doanh nghiệp Vì vậy, doanh nghiệp phải nâng cao hiệu sử dụng vốn cách tối đa nhằm đạt mục tiêu kinh doanh lớn Để quản lý kiểm tra chặt chẽ việc thực định mức chi phí, hiệu sử dụng vốn, tiết kiệm chi phí khâu sản xuất toàn doanh nghiệp Cần phải tiến hành phân loại vốn Phân loại vốn có tác dụng kiểm tra, phân tích q trình phát sinh loại chi phí mà doanh nghiệp phải bỏ để tiến hành sản xuất kinh doanh Có nhiều cách phân loại vốn, tùy thuộc vào góc độ khác ta có cách phân loại vốn khác * Phân loại vốn dựa giác độ chu chuyển vốn vốn doanh nghiệp bao gồm hai loại vốn lưu động vốn cố định + Vốn cố định: Là biểu tiền TSCĐ, TSCĐ dùng kinh doanh tham gia hồn tồn vào q trình kinh doanh mặt giá trị thu hồi dần sau nhiều chu kì kinh doanh Vốn cố định biểu hai hình thái: - Hình thái vật: Đó tồn TSCĐ dùng kinh doanh doanh nghiệp Nó bao gồm nhà cửa, máy móc thiết bị, cơng cụ,… - Hình thái tiền tệ: Đó toàn TSCĐ chưa khấu hao vốn khấu hao chưa sử dụng để sản xuất TSCĐ, phận vốn cố định hồn thành vịng luân chuyển trở hình thái tiền tệ ban đầu + Vốn lưu động: Là biểu tiền tài sản lưu thông Vốn lưu động tham gia hồn tồn vào q trình kinh doanh giá trị trở lại hình thái ban đầu sau vịng chu chuyển hàng hóa Nó phận vốn sản xuất, bao gồm giá trị nguyên liệu, vật liệu phụ, tiền lương,….Những giá trị hoàn lại hoàn toàn cho chủ doanh nghiệp sau bán hàng hóa Trong q trình sản xuất, phận giá trị sức lao động biểu hình thức tiền lương bị người lao động hao phí tái giá trị sản phẩm, giá trị nguyên liệu, nhiên vật liệu chuyển tồn vào sản phẩm chu kì sản xuất kinh doanh Vốn lưu động ứng với loại hình doanh nghiệp khác khác * Phân loại vốn theo nguồn hình thành Theo cách phân loại này, vốn doanh nghiệp bao gồm: Nợ phải trả vốn chủ sở hữu +Nợ phải trả: Là khoản nợ phát sinh trình sản xuất kinh doanh mà doanh nghiệp có trách nhiệm phải trả cho tác nhân kinh tế nợ vay ngân hàng, nợ vay chủ thể kinh tế, nợ vay cá nhân, phải trả cho người bán, phải nộp ngân sách, + Vốn chủ sở hữu: Là nguồn vốn thuộc sở hữu chủ doanh nghiệp thành viên công ty liên doanh cổ đông công ty cổ phần Có ba nguồn tạo nên vốn chủ sở hữu doanh nghiệp, là: - Vốn kinh doanh: Gồm vốn góp (Nhà nước, bên tham gia liên doanh, cổ đông, chủ doanh nghiệp) phần lãi chưa phân phối kết sản xuất kinh doanh - Chênh lệch đánh giá lại tài sản (chủ yếu tài sản cố định): Khi nhà nước cho phép thành viên định - Các quỹ doanh nghiệp: Hình thành từ kết sản xuất kinh doanh như: quỹ đầu tư phát triển, quỹ dự phịng tài chính, quỹ khên thưởng phúc lợi Ngoài ra, vốn chủ sử hữu doanh nghiệp bao gồm vốn đầu tư XDCB kinh phí nghiệp (khoản kinh phí ngân sách nhà nước cấp, phát khơng hồn lại cho doanh nghiệp chi tiêu cho mục đích kinh tế lâu dài, bản, mục đích trị xã hội…) * Phân loại theo thời gian huy động sử dụng vốn Theo cách phân loại này, vốn doanh nghiệp bao gồm: nguồn vốn thường xuyên nguồn vốn tạm thời + Nguồn vốn thường xuyên: Là nguồn vốn mà doanh nghiệp sử dụng thường xuyên, lâu dài vào hoạt động kinh doanh Nguồn vốn thường xuyên bao gồm nguồn vốn chủ sở hữu nguồn vốn vay - nợ dài hạn, trung hạn Đây nguồn vốn mang tích chất ổn định dài hạn mà doanh nghiệp sử dụng để đầu tư mua sắm TSCĐ phận tài sản lưu động thường xuyên cần thiết cho hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp + Nguồn vốn tạm thời: Là nguồn vốn mà doanh nghiệp tạm thời sử dụng vào hoạt động kinh doanh thời gian ngắn không phân biệt đối tượng cho vay mục đích vay Nguồn vốn tạm thời bao gồm: khoản vay ngắn hạn, nợ ngắn hạn, Như vậy, ta có: TS = TSLĐ + TSCĐ = Nợ ngắn hạn + Nợ dài hạn + Vốn chủ sở hữu = Vốn tạm thời + Vốn thường xuyên Vậy việc phân loại giúp doanh nghiệp xem xét, huy động nguồn vốn cách phù hợp với thời gian sử dụng, đáp ứng kịp thời, đầy đủ vốn cho hoạt động sản xuất kinh doanh nâng cao hiệu sử dụng vốn doanh nghiệp, hình thành kế hoạch tổ chức nguồn vốn tương lai sở xác định quy mô cần thiết cho việc lựa chọn nguồn vốn nhằm tổ chức sử dụng hợp lý có hiệu vốn doanh nghiệp 1.1.3.Vai trò vốn hoạt động doanh nghiệp Vốn yếu tố tiền đề quan trọng hàng đầu chiến lược phát triển doanh nghiệp, sở tiền đề doanh nghiệp đạt mục tiêu đề Trong doanh nghiệp vốn sử dụng để xây dựng nhà xưởng, mua sắm trang thiết bị, tạo cở sở vật chất, mua sắm nguyên vật liệu, trả lương cho cơng nhân Đồng thời có tiền vốn tay doanh nghiệp mở rộng quy mơ hoạt động, sửa chữa mua sắm TSCĐ thay cho tài sản cũ bị hư hỏng Vốn định đến đổi thiết bị, công nghệ, phương pháp quản lý, suốt trình hoạt động doanh nghiệp Nếu thiếu vốn đáp ứng cho nhu cầu sản xuất kinh doanh làm cho trình sản xuất kinh doanh bị đình trệ, gián đoạn dẫn đến phá sản cho doanh nghiệp Vì vậy, vốn yếu tố thiếu cho hoạt động doanh nghiệp Vốn yếu tố góp phần định hướng sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Trong kinh tế thị trường, doanh nghiệp sản xuất theo nhu cầu thị trường, định doanh nghiệp sản xuất gì, đầu tư vào lĩnh vực địi hỏi phải tính đến hiệu đồng vốn đầu tư đem lại Sau xem xét cụ thể nhu cầu khả vốn doanh nghiệp định việc sử dụng vốn cho mang lại hiệu cao Vốn tham gia vào quy trình sản xuất với hình thái biểu khác nên phản ánh công tác quản lý sử dụng vốn khâu sản xuất 1.2.Hiệu sử dụng vốn doanh nghiệp 1.2.1.Hiệu sử dụng vốn gì? Hiệu kinh doanh phạm trù kinh tế phản ánh trình độ sử dụng nguồn lực, vật lực, tài lực doanh nghiệp để đạt kết cao q trình SXKD với tổng chi phí thấp Không ngừng nâng cao hiệu qủa kinh tế mối quan tâm hàng đầu sản xuất nói chung mối quan tâm doanh nghiệp nói riêng Nâng cao hiệu sử dụng vốn vừa câu hỏi vừa thách thức doanh nghiệp Sản xuất kinh doanh doanh nghiệp hiển thị hàm số thể mối quan hệ kết sản xuất với vốn lao động Q = f (K,L) đó: K: vốn L : lao động Vì vậy, kết sản xuất kinh doanh doanh nghiệp có quan hệ hàm số với yếu tố tài nguyên, vốn, công nghệ,…Xét tầm vi mơ, với doanh nghiệp ngắn hạn nguồn lực đầu vào bị giới hạn Điều địi hỏi doanh nghiệp phải tìm biện pháp nhằm khai thác sử dụng vốn, sử dụng tối đa nguồn lực sẵn có mình, sở so sánh lựa chọn phương án sản xuất kinh doanh tốt cho doanh nghiệp Vậy hiệu sử dụng vốn gì? Để hiểu ta phải hiểu hiệu gì? - Hiệu hoạt động kinh doanh thể mối quan hệ “kết sản xuất chi phí bỏ ra” Hiệu kinh doanh = Kết đầu Chi phí đầu vào - Về mặt định lượng : Hiệu kinh tế việc thực nhiệm vụ kinh tế xã hội biểu mối tương quan kết thu chi phí bỏ Người ta thu kết đầu lớn chi phí đầu vào Hiệu lớn chênh lệch cao - Về mặt định tính : Hiệu kinh tế cao biểu cố gắng nỗ lực, trình độ quản lý khâu, cấp hệ thống cơng nghiệp, gắn bó việc giải yêu cầu mục tiêu kinh tế với yêu cầu mục tiêu trị - xã hội Có nhiều cách phân loại hiệu kinh tế khác nhau, em đề cập đến vấn đề nâng cao hiệu sử dụng vốn doanh nghiệp Như vậy, ta hiểu hiệu sử dụng vốn sau : Hiệu sử dụng vốn doanh nghiệp : Là phạm trù kinh tế phản ánh trình độ khai thác, sử dụng nguồn vốn doanh nghiệp vào hoạt động sản xuất kinh doanh nhằm mục đích sinh lời tối đa với chi phí thấp Hiệu sử dụng vốn vấn đề phức tạp có liên quan tới tất yếu tố trình sản xuất kinh doanh (ĐTLĐ, TLLĐ) doanh nghiệp nâng cao hiệu sở sử dụng yếu tố q trình kinh doanh có hiệu Để đạt hiệu cao trình kinh doanh doanh nghiệp phải giải vấn đề : đảm bảo tiết kiệm, huy động thêm để mở rộng hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp phải đạt mục tiêu đề trình sử dụng vốn 1.2.2.Các tiêu đánh giá hiệu sử dụng vốn 1.2.2.1 Các tiêu đánh giá mức độ độc lập tài cơng ty Hệ số tài trợ = Vốn chủ sở hữu Tổng nguồn vốn Hệ số cho biết tỷ trọng vốn chủ sở hữu nguồn vốn, phản ánh đồng vốn kinh doanh mà doanh nghiệp sử dụng có đồng vốn chủ sở hữu Trị số tiêu lớn chứng tỏ khả tự chủ mặt tài cao, mức độ độc lập doanh nghiệp tăng ngược lại Hệ số tự tài trợ tài sản dài hạn = Vốn chủ sở hữu Tài sản dài hạn Hệ số phản ánh mức độ đầu tư vốn chủ sở hữu vào tài sản dài hạn Trị số tiêu cao chứng tỏ vốn chủ sở hữu đầu tư vào tài sản dài hạn lớn Điều giúp công ty tự đảm bảo mặt tài hiệu kinh doanh không cao vốn đầu tư chủ yếu vào tài sản dài hạn, sử dụng vào kinh doanh quay vòng để sinh lời Hệ số tự tài trợ tài sản cố định = Vốn chủ sở hữu TSCĐ đầu tư Chỉ tiêu cho biết mức độ đầu tư vốn chủ sở hữu vào tài sản cố định Hệ số cao mức độ quay vịng vốn chủ sở hữu thấp hiệu kinh doanh thấp 1.2.2.2 Các tiêu phản ánh mối quan hệ tài sản nguồn vốn Hệ số nợ so với tài sản = Nợ phải trả Tổng tài sản Hệ số phản ánh mức độ tài trợ tài sản doanh nghiệp khoản nợ Trị số tiêu cao chứng tỏ mức độ phụ thuộc doanh nghiệp vào chủ nợ lớn, mức độ độc lập mặt tài thấp doanh nghiệp có hội, khả tiếp nhận khoản vay nhà tín dụng đầu tư có nhu cầu vay vốn Hệ số tài sản so với vốn chủ sở hữu = Tổng tài sản Vốn chủ sở hữu Hệ số phản ánh mức đầu tư tài sản công ty vốn chủ sở hữu Trị số hệ số lớn chứng tỏ mức độ độc lập tài doanh nghiệp giảm dần tài sản doanh nghiệp tài trợ phần vốn chủ sở hữu ngược lại 1.2.2.3.Các tiêu phản ánh tình hình đảm bảo vốn cho hoạt động kinh doanh Hệ số tài trợ thường xuyên = Nguồn tài trợ thường xuyên Tổng nguồn vốn Chỉ tiêu cho biết so với tổng nguồn tài trợ tài sản (nguồn vốn) doanh nghiệp nguồn tài trợ thường xuyên chiếm phần Trị số tiêu lớn tính ổn định cân tài doanh nghiệp cao ngược lại Hệ số tài trợ tạm thời = Nguồn tài trợ tạm thời Tổng nguồn vốn Chỉ tiêu cho biết so với tổng nguồn tài trợ tài sản (nguồn vốn) doanh nghiệp, nguồn tài trợ tạm thời chiếm phần Trị số tiêu nhỏ tính ổn định cân tài doanh nghiệp cao ngược lại Hệ số vốn chủ sở hữu so với nguồn tài trợ thường xuyên Vốn chủ sở hữu = Nguồn vốn tài trợ thường xuyên Chỉ tiêu cho biết tổng số nguồn tài trợ thường xuyên số vốn chủ sở hữu chiếm phần Trị số tiêu lớn tính tự chủ độc lập tài doanh nghiệp cao ngược lại Hệ số nguồn vốn thường xuyên so với tài sản dài hạn = Nguồn tài trợ thường xuyên Tài sản dài hạn Chỉ tiêu phản ánh mức độ tài trợ tài sản dài hạn nguồn vốn thường xuyên Trị số hệ số lớn tính ổn định bền vững tài doanh nghiệp cao ngược lại Hệ số tài sản ngắn hạn so với nợ ngắn hạn = Tài sản ngắn hạn Nợ ngắn hạn Hệ số cho biết mức độ tài trợ tài sản ngắn hạn nợ ngắn hạn cao hay thấp Trị số lớn tính ổn định bền vững tài doanh nghiệp cao ngược lại 1.2.2.4 Các tiêu phản ánh khả toán doanh nghiệp Hệ số khả tốn = Tơng giá trị TS có Tổng nợ phải trả Chỉ tiêu cho biết thời điểm nghiên cứu toàn giá trị tài sản có doanh nghiệp có đảm bảo khả tốn khoản nợ doanh nghiệp hay không Chỉ tiêu lớn khả tốn cao, nhân tố tích cực góp phần ổn định tình hình tài doanh nghiệp Chỉ tiêu thấp khả toán kéo dài ảnh hưởng đến uy tín chất lượng kinh doanh doanh nghiệp Hệ số nợ so với tổng tài sản = Tổng nợ phải trả Tổng tài sản Đây tiêu phản ánh rõ nét tình hình tốn doanh nghiệp, tiêu thấp khả toán doanh nghiệp dồi tác động tích cực đến kết kinh doanh Hệ số nợ so với tổng VCSH = Tổng nợ phải trả Tổng vốn chủ sở hữu Hệ số nợ so với tổng vốn chủ sở hữu cho biết mối quan hệ nguồn vốn doanh nghiệp việc hình thành tài sản, tiêu thấp chứng tỏ tài sản doanh nghiệp đầu tư từ vốn chủ sở hữu, tính chủ động cao định kinh doanh Chỉ tiêu cao doanh nghiệp phải chịu trách nhiệm pháp lý nguồn vốn hình thành nên tài sản phục vụ cho hoạt động kinh doanh 1.2.2.5 Các tiêu phản ánh tình hình thực khoản phải thu, phải trả doanh nghiệp * Các tiêu phản ánh tình hình thực khoản phải thu Tỷ lệ khoản phải thu so với khoản phải trả = Tổng khoản phải thu Tổng khoản phải trả Chỉ tiêu phản ánh quan hệ khoản phải thu so với nợ phải trả doanh nghiệp Chỉ tiêu thường phụ thuộc vào đặc điểm kinh doanh, ngành nghề kinh doanh, hình thức sở hữu vốn doanh nghiệp Chỉ tiêu lớn 100% chứng tỏ vốn doanh nghiệp bị chiếm dụng nhiều Ngược lại tiêu nhỏ 100% chứng tỏ doanh nghiệp chiếm dụng vốn nhiều Số vòng luân chuyển = Tổng số tiền hàng bán chịu khoản phải thu Số dư bình quân khoản phải thu Trong đó: Tổng số tiền hàng bán chịu = Tổng doanh thu thực tế kì - Tổng tiền mặt, tiền gửi ngân hàng thu từ hoạt động bán hàng kì Số dư bình quân khoản phải thu = Tổng số khoản phải thu đầu kì cuối kì Chỉ tiêu số vịng ln chuyển khoản phải thu cho biết kì phân tích khoản phải thu quay vòng, tiêu cao chứng tỏ doanh nghiệp thu hồi tiền hàng kịp thời, bị chiếm dụng vốn Tuy nhiên tiêu cao phương thức tốn doanh nghiệp q chặt chẽ, ảnh hưởng tới khối lượng hàng tiêu thụ Chỉ tiêu cho biết mức độ hợp lý khoản phải thu mặt hàng cụ thể doanh nghiệp thị trường Thời gian 1vòng quay khoản phải thu = Thời gian kì phân tích Số vòng luân chuyển khoản phải thu Chỉ tiêu ngắn chứng tỏ tốc độ thu hồi tiền hàng nhanh, doanh nghiệp bị chiếm dụng vốn Ngược lại thời gian vòng quay dài chứng tỏ tốc độ thu hồi tiền hàng chậm, số vốn doanh nghiệp bị chiếm dụng nhiều *.Các tiêu phản ánh tình hình thực khoản phải trả Số vòng luân chuyển khoản phải trả = Tổng số tiền hàng mua chịu Số dư bình quân khoản phải trả Trong đó: Tổng số tiền hàng mua chịu = Tổng giá trị thực tế yếu tố đầu vào mua - Tổng số tiền mặt, tiền gửi ngân hàng toán kì Số dư bình quân khoản phải trả Tổng số nợ phải trả cuối kì đầu kì = Chỉ tiêu số vòng luân chuyển khoản phải trả lớn chứng tỏ doanh nghiệp toán tiền hàng kịp thời, chiếm dụng vốn, uy tín doanh nghiệp nâng cao Ngược lại tiêu thấp, chứng tỏ tốc độ toán tiền hàng chậm, doanh nghiệp chiếm dụng vốn nhiều, ảnh hưởng đến uy tín doanh nghiệp Thời gian vòng quay khoản phải trả Thời gian kì phân tích = Số vịng ln chuyển khoản phải trả Thời gian vòng luân chuyển khoản phải trả ngắn chứng tỏ tốc độ toán tiền hàng nhanh, khả tài doanh nghiệp dồi Nếu tiêu cao dẫn tới doanh nghiệp chiếm dụng vốn nhiều, công nợ dây dưa kéo dài, ảnh hưởng đến chất lượng tài uy tín doanh nghiệp 1.2.2.6.Các tiêu phản ánh khả toán nợ ngắn hạn Hệ số khả toán nhanh Tiền khoản tương đương tiền = Tổng nợ ngắn hạn Chỉ tiêu cho biết khả toán nhanh doanh nghiệp khoản công nợ ngắn hạn Chỉ tiêu cao chứng tỏ khả toán doanh nghiệp dồi dào, nhiên tiêu cao kéo dài dẫn tới vốn tiền doanh nghiệp nhàn rỗi, ứ đọng, dẫn tới hiệu sử dụng vốn thấp Hệ số khả toán nợ ngắn hạn Tổng giá trị TSNH = Tổng nợ ngắn hạn Chỉ tiêu cho biết với tổng giá trị tài sản ngắn hạn có doanh nghiệp có đảm bảo khả tốn khoản nợ ngắn hạn khơng Chỉ tiêu cao khả toán nợ ngắn hạn doanh nghiệp tốt ngược lại, lớn tình hình tài doanh nghiệp bình thường Hệ số khả chuyển đổi tài sản ngắn hạn Tiền khoản tương đương tiền = Tổng giá trị TS ngắn hạn Chỉ tiêu cho biết khả chuyển đổi thành tiền tài sản ngắn hạn, tiêu cao chứng tỏ tốc độ chuyển đổi tài sản ngắn hạn thành vốn tiền, chứng khoản dễ khoản nhanh, góp phần nâng cao khả toán 1.2.2.7 Các tiêu phản ánh khả toán nợ dài hạn Hệ số nợ dài hạn so với tổng nợ phải trả = Tổng nợ dài hạn Tổng nợ phải trả Chỉ tiêu cao chứng tỏ nhu cầu toán thấp, doanh nghiệp phải có kế hoạch tốn cho kì tới Hệ số nợ dài hạn so với tổng tài sản = Tổng nợ dài hạn Tổng tài sản Chỉ tiêu cao chứng tỏ tài sản doanh nghiệp chủ yếu tài trợ từ vốn vay dài hạn, phần thể ổn định hoạt động kinh doanh, phần thể trách nhiệm doanh nghiệp việc toán khoản nợ dài hạn tương lai Hệ số tốn bình thường = Tổng giá trị tài sản Tổng công nợ Chỉ tiêu đánh giá khái quát khả toán doanh nghiệp khoản công nợ, tiêu cao khả toán doanh nghiệp tốt góp phần ổn định hoạt động tài thúc đẩy hoạt động kinh doanh phát triển Hệ số toán nợ dài hạn khái quát = Tổng giá trị TS dài hạn Tổng nợ dài hạn Chỉ tiêu cho biết khả toán khoản cơng nợ dài hạn tồn giá trị TSCĐ đầu tư dài hạn, tiêu cao khả toán doanh nghiệp tốt góp phần ổn định tình hình tài Hệ số tốn nợ dài hạn năm tới = Vốn khấu hao thu hồi dự kiến năm tới Nợ dài hạn đến hạn phải trả năm tới Chỉ tiêu cho biết khả toán nợ dài hạn đến hạn phải trả năm tới nguồn vốn khấu hao thu theo dự kiến Chỉ tiêu cao chứng tỏ doanh nghiệp có đủ thừa khả tốn khoản tiền gốc vay dài hạn đến hạn phải trả, nhân tố giúp cho chủ doanh nghiệp chủ động kế hoạch tài Chỉ tiêu thấp (