Giáo trình Quản trị tài chính gồm 7 nội dung bài học: Lập kế hoạch khấu hao tài sản cố định, lập kế hoạch vốn lưu động, lập kế hoạch giá thành sản phẩm, lập kế hoạch lợi nhuận trong doanh nghiệp, lập kế hoạch tài chính, xác định giá trị tiền tệ theo thời gian, chi phí sử dụng vốn.
1 BÀI 1: LẬP KẾ HOẠCH KHẤU HAO TSCĐ Khái niệm khấu hao tài sản cố định: Là phương pháp phân bổ cách có hệ thống Giá trị phải khấu hao TSCĐ hữu hình thời gian sử dụng hữu ích chúng 1.1 Một số khái niệm - Ngun giá: Là tồn chi phí mà doanh nghiệp phải bỏ để có TSCĐ hữu hình tính đến thời điểm đưa tài sản vào trạng thái sẵn sàng sử dụng - Hao mòn tài sản cố định giảm dần giá trị sử dụng giá trị giảm giá trị tài sản cố định - Khấu hao: Là phân bổ cách có hệ thống giá trị phải khấu hao TSCĐ hữu hình suốt thời gian sử dụng hữu ích tài sản - Giá trị phải khấu hao: Là nguyên giá TSCĐ hữu hình ghi báo cáo tài chính, trừ (-) giá trị lý ước tính tài sản - Thời gian sử dụng hữu ích: Là thời gian mà TSCĐ hữu hình phát huy tác dụng cho sản xuất, kinh doanh, tính bằng: + Thời gian mà doanh nghiệp dự tính sử dụng TSCĐ hữu hình, hoặc: + Số lượng sản phẩm, đơn vị tính tương tự mà doanh nghiệp dự tính thu từ việc sử dụng tài sản - Giá trị lý: Là giá trị ước tính thu hết thời gian sử dụng hữu ích tài sản, sau trừ (-) chi phí lý ước tính - Giá trị hợp lý: Là giá trị tài sản trao đổi bên có đầy đủ hiểu biết trao đổi ngang giá - Giá trị cịn lại: Là ngun giá TSCĐ hữu hình sau trừ (-) số khấu hao luỹ kế tài sản - Giá trị thu hồi: Là giá trị ước tính thu tương lai từ việc sử dụng tài sản, bao gồm giá trị lý chúng 1.2.Phân biệt khấu hao hao mòn TSCĐ Hao mòn TSCĐ Khấu hao TSCĐ Khái niệm: Hao mòn giảm sút mặt Khấu hao TSCĐ phân bổ giá trị giá trị sử dụng TSCĐ cách có hệ thống giá trị phải khấu TSCĐ tham gia vào hoạt động DN hao tài sản cố định suốt thời gian nguyên nhân khác sử dụng hữu ích TS vào giá trị sản phẩm, hàng hóa, dịch vụ sáng tạo Quản trị tài Bản chất: Là tượng khách quan mà q trình sử dụng, TSCĐ bị hao mịn nguyên nhân khác nhau: tham gia vào hoạt động SXKD, nguyên nhân tự nhiên( hao mòn hữu hình giảm sút giá trị giá trị sử dụng) tiến KHKT gây ra( hao mịn vơ hình: giảm sút túy mặt giá trị) Phạm vi: Tính hao mịn cho tất TSCĐ thuộc sở hữu DN kể TSCĐ tham gia vào SXKD Mối quan hệ: Hao mịn TSCĐ sở để tính khấu hao TSCĐ Là biện pháp chủ quan người nhằm thu hồi số vốn đầu tư vào TSCĐ Vì TSCĐ đầu tư mua sắm để sử dụng nên hiểu lượng giá trị hữu dụng đượ phân phối cho SXKD suốt thời gian sử dụng hữu ích Do việc trích khấu hao việc phân phối giá trị sử dụng TSCĐ đồng thời biện pháp thu hồi vốn Chỉ tính trích khấu hao TSCĐ tham gia vào hoạt động SXKD Trích khấu hao TSCĐ phải phù hợp với mức độ hao mòn TSCĐ phải phù hợp với quy định hành chế độ trích khấu hao TSCĐ Nhà nước quy định Các phương pháp tính khấu hao tài sản cố định - Phương pháp khấu hao đường thẳng - Phương pháp khấu hao theo số dư giảm dần có điều chỉnh - Phương pháp khấu hao theo số lượng, khối lượng sản phẩm 2.1 Phương pháp khấu hao đường thẳng; Phương pháp khấu hao đường thẳng phương pháp trích khấu hao theo mức tính ổn định năm vào chi phí sản xuất kinh doanh doanh nghiệp tài sản cố định tham gia vào hoạt động kinh doanh Doanh nghiệp hoạt động có hiệu kinh tế cao khấu hao nhanh tối đa không lần mức khấu hao xác định theo phương pháp đường thẳng để nhanh chóng đổi cơng nghệ Tài sản cố định tham gia vào hoạt động kinh doanh trích khấu hao nhanh máy móc, thiết bị; dụng cụ làm việc đo lường, thí nghiệm; thiết bị phương tiện vận tải; dụng cụ quản lý; súc Quản trị tài vật, vườn lâu năm Khi thực trích khấu hao nhanh, doanh nghiệp phải đảm bảo kinh doanh có lãi Trường hợp doanh nghiệp trích khấu hao nhanh vượt lần mức quy định khung thời gian sử dụng tài sản cố định nêu Phụ lục kèm theo Thơng tư này, phần trích vượt mức khấu hao nhanh (quá lần) khơng tính vào chi phí hợp lý tính thuế thu nhập kỳ a./Nội dung phương pháp: Tài sản cố định doanh nghiệp trích khấu hao theo phương pháp khấu hao đường thẳng sau: - Xác định mức trích khấu hao trung bình hàng năm cho tài sản cố định theo công thức đây: Mức trích khấu hao trung bình hàng = năm tài sản cố định Nguyên giá tài sản cố định Thời gian trích khấu hao - Mức trích khấu hao trung bình hàng tháng số khấu hao phải trích năm chia cho 12 tháng Trường hợp thời gian trích khấu hao hay nguyên giá tài sản cố định thay đổi, doanh nghiệp phải xác định lại mức trích khấu hao trung bình tài sản cố định cách lấy giá trị lại sổ kế tốn chia (:) cho thời gian trích khấu hao xác định lại thời gian trích khấu hao lại (được xác định chênh lệch thời gian trích khấu hao đăng ký trừ thời gian trích khấu hao) tài sản cố định Mức trích khấu hao cho năm cuối thời gian trích khấu hao tài sản cố định xác định hiệu số nguyên giá tài sản cố định số khấu hao luỹ kế thực đến năm trước năm cuối tài sản cố định b./Ví dụ tính trích khấu hao TSCĐ: Ví dụ: Công ty A mua tài sản cố định (mới 100%) với giá ghi hoá đơn 119 triệu đồng, chiết khấu mua hàng triệu đồng, chi phí vận chuyển triệu đồng, chi phí lắp đặt, chạy thử triệu đồng a Biết tài sản cố định có tuổi thọ kỹ thuật 12 năm, thời gian trích khấu hao tài sản cố định doanh nghiệp dự kiến 10 năm (phù hợp với quy định Phụ lục ban hành kèm theo Thông tư số 45/2013/TT- BTC), tài sản đưa vào sử dụng vào ngày 1/1/2013 Nguyên giá tài sản cố định = 119 triệu - triệu + triệu + triệu = 120 triệu đồng Mức trích khấu hao trung bình hàng năm = 120 triệu : 10 năm =12 triệu đồng/năm Quản trị tài Mức trích khấu hao trung bình hàng tháng = 12 triệu đồng: 12 tháng = triệu đồng/ tháng Hàng năm, doanh nghiệp trích 12 triệu đồng chi phí trích khấu hao tài sản cố định vào chi phí kinh doanh b Sau năm sử dụng, doanh nghiệp nâng cấp tài sản cố định với tổng chi phí 30 triệu đồng, thời gian sử dụng đánh giá lại năm (tăng năm so với thời gian sử dụng đăng ký ban đầu), ngày hoàn thành đưa vào sử dụng 1/1/2018 Nguyên giá tài sản cố định = 120 triệu đồng + 30 triệu đồng = 150 triệu đồng Số khấu hao luỹ kế trích = 12 triệu đồng (x) năm = 60 triệu đồng Giá trị lại sổ kế toán = 150 triệu đồng - 60 triệu đồng = 90 triệu đồng Mức trích khấu hao trung bình hàng năm = 90 triệu đồng : năm = 15 triệu đồng/ năm Mức trích khấu hao trung bình hàng tháng = 15.000.000 đồng : 12 tháng =1.250.000 đồng/ tháng Từ năm 2018 trở đi, doanh nghiệp trích khấu hao vào chi phí kinh doanh tháng 1.250.000 đồng tài sản cố định vừa nâng cấp c./Cách xác định mức trích khấu hao: - Căn số liệu sổ kế toán, hồ sơ tài sản cố định để xác định giá trị cịn lại sổ kế tốn tài sản cố định - Xác định thời gian trích khấu hao cịn lại tài sản cố định theo cơng thức sau: t T = T2 1 − T1 Trong đó: T: Thời gian trích khấu hao lại tài sản cố định T1 : Thời gian trích khấu hao tài sản cố định xác định theo quy định Phụ lục ban hành kèm theo Thông tư số 45/2013/TT- BTC T2 : Thời gian trích khấu hao tài sản cố định xác định theo quy định Phụ lục ban hành kèm theo Thông tư số 45/2013/TT- BTC t1 : Thời gian thực tế trích khấu hao tài sản cố định - Xác định mức trích khấu hao hàng năm (cho năm lại tài sản cố định) sau: Mức trích khấu hao trung = Quản trị tài Giá trị cịn lại tài sản cố định bình hàng năm TSCĐ Thời gian trích khấu hao cịn lại TSCĐ - Mức trích khấu hao trung bình hàng tháng số khấu hao phải trích năm chia cho 12 tháng d./Ví dụ tính trích khấu hao tài sản cố định: Ví dụ : Doanh nghiệp sử dụng máy khai khống có ngun giá 600 triệu đồng từ ngày 01/01/2011 Thời gian sử dụng xác định theo quy định Phụ lục ban hành kèm theo Thông tư số 45/2013/TT- BTC 10 năm Thời gian sử dụng máy khai khống tính đến hết ngày 31/12/2012 năm Số khấu hao luỹ kế 120 triệu đồng - Giá trị lại sổ kế toán máy khai khoáng 480 triệu đồng - Doanh nghiệp xác định thời gian trích khấu hao máy khai khoáng 15 năm theo Phụ lục I Thông tư số 45/2013/TT- BTC - Xác định thời gian trích khấu hao cịn lại máy khai khống sau: Thời gian trích khấu hao cịn lại = 15 năm x TSCĐ năm ( - 10 năm ) = 12 năm - Mức trích khấu hao trung bình hàng năm = 480 triệu đồng : 12 năm = 40 triệu đồng/ năm (theo Thông tư số 45/2013/TT- BTC) Mức trích khấu hao trung bình hàng tháng = 40 triệu đồng : 12 tháng = 3,333 triệu đồng/ tháng Từ ngày 01/01/2013 đến hết ngày 31/12/2024, doanh nghiệp trích khấu hao máy khai khống vào chi phí kinh doanh tháng 3,333 triệu đồng 2.2 Phương pháp khấu hao theo số dư giảm dần có điều chỉnh; Phương pháp khấu hao theo số dư giảm dần có điều chỉnh áp dụng doanh nghiệp thuộc lĩnh vực có cơng nghệ địi hỏi phải thay đổi, phát triển nhanh TSCĐ tham gia vào hoạt động kinh doanh trích khấu hao theo phương pháp số dư giảm dần có điều chỉnh phải thoả mãn đồng thời điều kiện sau: - Là tài sản cố định đầu tư (chưa qua sử dụng); - Là loại máy móc, thiết bị; dụng cụ làm việc đo lường, thí nghiệm Quản trị tài a./Nội dung: Mức trích khấu hao tài sản cố định theo phương pháp số dư giảm dần có điều chỉnh xác định như: - Xác định thời gian khấu hao tài sản cố định: Doanh nghiệp xác định thời gian khấu hao tài sản cố định theo quy định Thông tư số 45/2013/TT- BTC Bộ Tài - Xác định mức trích khấu hao năm tài sản cố định năm đầu theo công thức đây: Mức trích khấu hao hàng = năm tài sản cố định Giá trị lại X tài sản cố định Tỷ lệ khấu hao nhanh Trong đó: Tỷ lệ khấu hao nhanh xác định theo công thức sau: Tỷ lệ khấu khao Tỷ lệ khấu hao tài sản cố định X = nhanh(%) theo phương pháp đường thẳng Hệ số chỉnh điều Tỷ lệ khấu hao tài sản cố định theo phương pháp đường thẳng xác định sau: Tỷ lệ khấu hao tài sản cố định theo phương = pháp đường thẳng (%) Thời gian trích khấu X 100 hao tài sản cố định Hệ số điều chỉnh xác định theo thời gian trích khấu hao tài sản cố định quy định bảng đây: Thời gian trích khấu hao tài sản cố định Hệ số điều chỉnh (lần) Đến năm ( t ≤ năm) 1,5 Trên đến năm (4 năm < t ≤ năm) 2,0 Trên năm (t > năm) 2,5 Những năm cuối, mức khấu hao năm xác định theo phương pháp số dư giảm dần nói (hoặc thấp hơn) mức khấu hao tính bình qn giá trị cịn lại số năm sử dụng lại tài sản cố định, kể từ năm mức khấu Quản trị tài hao tính giá trị lại tài sản cố định chia cho số năm sử dụng lại tài sản cố định - Mức trích khấu hao hàng tháng số khấu hao phải trích năm chia cho 12 tháng b./Ví dụ tính trích khấu hao tài sản cố định: Ví dụ: Cơng ty A mua thiết bị sản xuất linh kiện điện tử với nguyên giá 50 triệu đồng Thời gian trích khấu hao tài sản cố định xác định theo quy định Phụ lục (ban hành kèm theo Thông tư số 45/2013/TT- BTC) năm Xác định mức khấu hao hàng năm sau: - Tỷ lệ khấu hao hàng năm tài sản cố định theo phương pháp khấu hao đường thẳng 20% - Tỷ lệ khấu hao nhanh theo phương pháp số dư giảm dần 20% x (hệ số điều chỉnh) = 40% - Mức trích khấu hao hàng năm tài sản cố định xác định cụ thể theo bảng đây: Đơn vị tính: Đồng Nă m thứ Giá trị cịn Cách tính số khấu Mức khấu Mức khấu Khấu hao lại hàng luỹ kế cuối hao TSCĐ hàng hao hàng năm hao TSCĐ năm tháng năm 50.000.000 50.000.000 x 40% 20.000.000 1.666.666 20.000.000 30.000.000 30.000.000 x 40% 12.000.000 1.000.000 32.000.000 18.000.000 18.000.000 x 40% 7.200.000 600.000 39.200.000 10.800.000 10.800.000 : 5.400.000 450.000 44.600.000 10.800.000 10.800.000 : 5.400.000 450.000 50.000.000 Trong đó: + Mức khấu hao tài sản cố định từ năm thứ đến hết năm thứ tính giá trị lại tài sản cố định nhân với tỷ lệ khấu hao nhanh (40%) + Từ năm thứ trở đi, mức khấu hao hàng năm giá trị lại tài sản cố định (đầu năm thứ 4) chia cho số năm sử dụng lại tài sản cố định (10.800.000 : = 5.400.000) [Vì năm thứ 4: mức khấu hao theo phương pháp số dư giảm dần (10.800.000 x 40%= 4.320.000) thấp mức khấu hao tính bình Quản trị tài quân giá trị lại số năm sử dụng lại tài sản cố định (10.800.000 : = 5.400.000)] Ưu, nhược điểm: Phương pháp khấu hao theo số dư giảm dần có ưu điểm sau: - Giúp cho doanh nghiệp thu hồi vốn nhanh năm đầu Doanh nghiệp vừa tập trung vốn nhanh từ tiền khấu hao để đổi máy móc, thiết bị cơng nghệ kịp thời vừa giảm bớt tổn thất hao mịn vơ hình - Nhà nước cho phép doanh nghiệp áp dụng phương pháp khấu hao nhanh để tính chi phí khấu hao việc xác định thuế thu nhập doanh nghiệp, tạo điều kiện cho doanh nghiệp thu hồi vốn nhanh Điều coi biện pháp hỗn thuế" cho doanh nghiệp Bên cạnh ưu điểm trên, doanh nghiệp thực phương pháp có hạn chế: Giá thành sản phẩm năm đầu thời hạn khấu hao cao phải chịu chi phí khấu hao lớn, điều gây bất lợi cho doanh nghiệp cạnh tranh, việc tính tốn phức tạp Ví dụ: Một doanh nghiệp mua tài sản cố định có nguyên giá 200 triệu, thời gian sử dụng năm Tính mức khấu hao cho TSCĐ theo phương pháp khấu hao theo số dư giảm dần: + Tính tỷ lệ khấu hao bình qn: Tkbq = 1/5 * 100 = 20% + Tính tỷ lệ khấu hao cố định: Tkd = 20% * = 40% + Kết bảng tính khấu hao hàng năm tài sản cố định sau: Đơn vị tính: 1triệu đồng Năm Mk Mk lũy kế Gía trị cịn lại 200*40%= 80 80 120 120 * 40% = 48 128 72 72 * 40% = 28,8 156,8 43,2 43,2 / 178,4 43,2/2 43,2 / 200 2.3 Phương pháp khấu hao theo số lượng sản phẩm Tài sản cố định tham gia vào hoạt động kinh doanh trích khấu hao theo phương pháp loại máy móc, thiết bị thỏa mãn đồng thời điều kiện sau: - Trực tiếp liên quan đến việc sản xuất sản phẩm; Quản trị tài - Xác định tổng số lượng, khối lượng sản phẩm sản xuất theo công suất thiết kế tài sản cố định; - Công suất sử dụng thực tế bình qn tháng năm tài khơng thấp 100% công suất thiết kế a./Nội dung phương pháp: Tài sản cố định doanh nghiệp trích khấu hao theo phương pháp khấu hao theo số lượng, khối lượng sản phẩm sau: - Căn vào hồ sơ kinh tế - kỹ thuật tài sản cố định, doanh nghiệp xác định tổng số lượng, khối lượng sản phẩm sản xuất theo công suất thiết kế tài sản cố định, gọi tắt sản lượng theo cơng suất thiết kế - Căn tình hình thực tế sản xuất, doanh nghiệp xác định số lượng, khối lượng sản phẩm thực tế sản xuất hàng tháng, hàng năm tài sản cố định - Xác định mức trích khấu hao tháng tài sản cố định theo cơng thức đây: Mức trích khấu hao tháng tài sản cố định = Số lượng sản phẩm sản xuất tháng X Mức trích khấu hao bình qn tính cho đơn vị sản phẩm Trong đó: Mức trích khấu hao bình qn tính cho đơn vị sản phẩm Nguyên giá tài sản cố định = Sản lượng theo công suất thiết kế - Mức trích khấu hao năm tài sản cố định tổng mức trích khấu hao 12 tháng năm, tính theo cơng thức sau: Mức trích khấu hao năm tài sản cố định Quản trị tài = Số lượng sản phẩm sản xuất năm X Mức trích khấu hao bình qn tính cho đơn vị sản phẩm 10 Trường hợp công suất thiết kế nguyên giá tài sản cố định thay đổi, doanh nghiệp phải xác định lại mức trích khấu hao tài sản cố định b./Ví dụ tính trích khấu hao tài sản cố định: Ví dụ: Công ty A mua máy ủi đất (mới 100%) với nguyên giá 450 triệu đồng Công suất thiết kế máy ủi 30m3/giờ Sản lượng theo công suất thiết kế máy ủi 2.400.000 m3 Khối lượng sản phẩm đạt năm thứ máy ủi là: Tháng Khối lượng sản phẩm hoàn thành (m3) Tháng Khối lượng sản phẩm hoàn thành (m3) Tháng 14.000 Tháng 15.000 Tháng 15.000 Tháng 14.000 Tháng 18.000 Tháng 16.000 Tháng 16.000 Tháng 10 16.000 Tháng 15.000 Tháng 11 18.000 Tháng 14.000 Tháng 12 18.000 Mức trích khấu hao theo phương pháp khấu hao theo số lượng, khối lượng sản phẩm tài sản cố định xác định sau: - Mức trích khấu hao bình quân tính cho m3 đất ủi = 450 triệu đồng: 2.400.000 m3 = 187,5 đ/m3 - Mức trích khấu hao máy ủi tính theo bảng sau: Th Sản lượng thực tế tháng Mức trích khấu hao tháng (đồng) (m ) 14.000 14.000 x 187,5 = 2.625.000 15.000 15.000 x 187,5 = 2.812.500 18.000 18.000 x 187,5 = 3.375.000 16.000 16.000 x 187,5 = 3.000.000 15.000 15.000 x 187,5 = 2.812.500 14.000 14.000 x 187,5 = 2.625.000 15.000 15.000 x 187,5 = 2.812.500 Quản trị tài 172 Cộng tài sản 5.420.000 6.193.450 Cộng nguồn vốn 5.420.000 6.193.450 Yêu cầu : Tính hệ số khả tốn, hệ số cấu tài tình hình đầu tư ? Hãy phân tích diễn biến nguồn vốn sử dụng vốn công ty sau năm hoạt động ? BÀI Có tài liệu doanh nghiệp sau: BẢNG CÂN ĐỐI KẾ TỐN CỦA CƠNG TY MN (Đơn vị: Trđ) Tài sản A/TSLĐ & ĐTTC NH I, Tiền II, ĐT TCNH III, Phải thu IV, Vật tư HH V, TSLĐ khác B/TS Dài hạn I, TSCĐ 1,TSCĐ hữu hình - Nguyên giá - Hao mòn lũy kế 01/01/17 31/12/18 Nguồn vốn 1.620.000 2.192.450 A/ Nợ phải trả 450.000 100.000 350.000 650.000 70.000 3.800.000 3.550.000 2.750.000 3.330.000 580.000 2,TSCĐ vơ hình - Nguyên giá 410.000 650.000 - Hao mòn lũy kế 240.000 3, CP XDCB dở dang II, ĐT bất động sản - Nguyên giá - Hao mòn lũy kế III,ĐT TC dài hạn Cộng tài sản 390.000 Quản trị tài 01/01/17 1.040.000 31/12/18 880.000 908.300 I/ Nợ ngắn hạn 560.000 150.000 1, Vay ngắn hạn 80.000 577.600 2, Phải trả người 360.000 bán 496.550 3, Phải nộp NS 50.000 60.000 4, Phải nộp khác 70.000 II/ Vay dài hạn 480.000 4.001.000 B/ vốn Chủ SH 4.380.000 3.297.000 I, Vốn chủ SH 4.220.000 2.837.000 1, Vốn cổ phần 3.420.000 3.670.000 2, Quỹ ĐTPT 305.000 833.000 3, Quỹ dự phòng 95.000 TC 360.000 4, Lợi nhuận 50.000 650.000 5,Nguồn vốn 350.000 ĐTXDCB 290.000 II, Nguồn kinh phí 160.000 khác 100.000 480.000 15.000 380.000 354.000 360.000 6.000 250.000 350.000 5.420.000 6.193.450 Cộng nguồn vốn 5.420.000 24.000 61.600 400.000 5.312.850 5.137.850 4.221.800 440.000 140.000 136.050 200.000 175.000 6.193.450 173 Yêu cầu :Tính hệ số khả toán, hệ số cấu tài tình hình đầu tư ? BÀI 4: Doanh nghiệp X có thơng tin dự án đầu tư thuộc loại xung khắc sau: Dự án Năm Năm Năm Năm Năm Năm I -1.000 300 400 600 700 600 J -1.000 500 500 500 500 500 Yêu cầu: Hãy lựa chọn dự án tiêu chuẩn thời gian hoàn vốn giản đơn? Nếu chi phí sử dụng vốn bình qn dự án 10%, theo tiêu chuẩn NPV dự án chấp nhận? BÀI 5: Doanh nghiệp X có thơng tin dự án đầu tư thuộc loại xung khắc sau: Dự án Năm Năm Năm Năm Năm Năm H -1.000 800 800 700 200 200 K -1.000 600 500 500 500 500 Yêu cầu: 1.Nếu lãi suất chiết khấu 10%, lựa chọn dự án tiêu chuẩn thời gian hồn vốn có chiết khấu? Nếu chi phí sử dụng vốn bình qn dự án 10%, theo tiêu chuẩn NPV dự án chấp nhận? BÀI 6: Doanh nghiệp X có thơng tin dự án đầu tư thuộc loại xung khắc sau: Dự án Năm Năm Năm Năm Năm Năm X -100 40 30 30 60 70 Y -100 50 70 40 60 40 Yêu cầu: Nếu lãi suất chiết khấu 15%, Hãy lựa chọn dự án tiêu chuẩn thời gian hồn vốn có chiết khấu? Quản trị tài 174 Nếu chi phí sử dụng vốn bình quân dự án 15%, theo tiêu chuẩn NPV dự án chấp nhận? BÀI 7: Doanh nghiệp X có thơng tin dự án đầu tư thuộc loại xung khắc sau: Dự án Năm Năm Năm Năm Năm Năm G -100 30 40 60 70 60 E -100 50 50 50 50 50 F -100 50 60 40 50 30 Yêu cầu: Lựa chọn dự án tiêu chuẩn thời gian hoàn vốn giản đơn Nếu lãi suất chiết khấu 10%, lựa chọn dự án tiêu chuẩn thời gian hoàn vốn có chiết khấu Nếu chi phí sử dụng vốn bình quân dự án 10%, theo tiêu chuẩn NPV dự án chấp nhận BÀI 8: Có tài liệu doanh nghiệp sản xuất Hoàng Anh sau: I Tài liệu năm báo cáo: Số dư vốn lưu động bình quân quí sau: Quí 1: 1200 triệu đồng Quí 2: 1310 triêụ đồng Quí 3: 1350 triệu đồng Doanh thu tiêu thụ sản phẩm quí đầu năm 3150 triệu đồng (bao gồm thuế giá trị gia tăng), số thuế giá trị gia tăng (GTGT) phải nộp từ sản phẩm tiêu thụ 650 triệu đồng Dự tính tình hình q năm báo cáo sau: - Số vốn lưu động bình quân quí là: 1400 triệu đồng - Doanh thu tiêu thụ sản phẩm quí dự kiến 1.675 triệu đồng (bao gồm thuế giá trị gia tăng), số thuế GTGT phải nộp quí 230 triệu đồng Nguyên giá tài sản cố định dùng cho sản xuất kinh doanh đến ngày 30/9 5.300 triệu đồng, dự kiến tháng 11 mua ô tơ có ngun giá 600 trđ, tỷ lệ khấu hao 5%/năm, tháng 12 DN lý số máy móc thiết bị lạc hậu khơng cịn sử dụng có nguyên giá 300 trđ khấu hao 80% Số tiền khấu hao luỹ ngày 31/12 1.650 triệu đồng Quản trị tài 175 II Tài liệu năm kế hoạch Doanh thu tiêu thụ sản phẩm năm kế hoạch tăng 50% so năm báo cáo Số thuế GTGT phải nộp năm dự kiến 1.150 triệu đồng, số giảm giá cho khách hàng dự kiến 45 triệu đồng Kỳ luân chuyển vốn lưu động bình quân năm kế hoạch dự kiến rút ngắn 20 ngày so năm báo cáo Lợi nhuận năm kế hoạch dự kiến 30% doanh thu năm kế hoạch, thuế suất thuế thu nhập doanh nghiệp 25% Dự kiến năm kế hoạch doanh nghiệp mua sắm thêm số tài sản có nguyên giá 450 triệu đồng nhượng bán số tài sản có nguyên giá 500 triệu đồng khấu hao 50% Số tiền khấu hao tài sản cố định trích năm kế hoạch 165 triệu đồng Yêu cầu: Xác định nhu cầu vốn lưu động thường xuyên cần thiết năm kế hoạch Đánh giá hiệu sử dụng vốn lưu động qua tiêu số lần luân chuyển, kỳ luân chuyển vốn lưu động Tính mức tiết kiệm tương đối tăng tốc độ chu chuyển vốn lưu động Tính tỷ suất lợi nhuận sau thuế vốn sản xuất năm kế hoạch BÀI 9: Có tài liệu tình hình tài sản cố định doanh nghiệp sau: (Đơn vị tính: Triệu đồng) I Tài liệu năm báo cáo: Số dư TSCĐ bảng cân đối kế toán ngày 30-9 tổng nguyên giá TSCĐ DN 20.500 Trong tháng 10 DN dự kiến mua máy móc thiết bị nguyên giá 350, tỷ lệ khấu hao 10%/năm Trong tháng 12 lý TSCĐ có ngun giá 300, trích khấu hao 70% Số tiền khấu hao luỹ ngày 31/12/năm báo cáo 7.800 II Tài liệu năm kế hoạch: 1.Tháng mua TSCĐ cho thuê hoạt động, tài sản có nguyên giá 500 Tháng mua thiết bị sản xuất có nguyên giá 480, tỷ lệ khấu hao 10% Tháng lý TSCĐ có nguyên giá 300, khấu hao 80% Tháng cho DN khác thuê tài TSCĐ chưa cần dùng (đang dự trữ kho) có nguyên giá 560, khấu hao 25% Tháng điều chuyển TSCĐ có nguyên giá 450, khấu hao 30% Quản trị tài 176 Tháng góp vốn liên doanh TSCĐ có nguyên giá 560, khấu hao 40% Tháng phép đưa TSCĐ vào kho dự trữ, TSCĐ có nguyên giá 340 Tháng 10 mua trả góp TSCĐ, giá trả chậm 650, giá toán 600, thuế suất thuế GTGT 10% Tỷ lệ khấu hao tổng hợp bình quân 10% 10 Doanh thu dự kiến năm kế hoạch 45.650 11 Lợi nhuận trước thuế 3.100 trđ, thuế suất thuế thu nhập DN phải nộp 25% 12 Dự kiến số ngày luân chuyển vốn lưu động năm kế hoạch 60 ngày Biết: Doanh nghiệp nộp thuế theo phương pháp khấu trừ Yêu cầu: Tính mức trích khấu hao tài sản cố định DN A năm kế hoạch Tính hiệu suất sử dụng vốn cố định TSCĐ DN năm kế hoạch Tính tỷ suất lợi nhuận sau thuế vốn kinh doanh năm kế hoạch BÀI 10: Tại doanh nghiệp An Bình có số liệu sau: I Tài liệu năm báo cáo: Số lượng sản phẩm tồn kho đầu năm: 80 sản phẩm A; 100 SP B 90 SP C Số lượng SP sản xuất năm 180 SP A; 210 SP B 190 SP C Số lượng SP tồn kho cuối năm: 40 SP A; 50 SP B 30 SP C II Tài liệu năm kế hoạch: Số lượng sản phẩm sản xuất năm: - Sản phẩm A: tăng 30 %; sản phẩm B: tăng 30%; sản phẩm C: tăng 20% so với số lượng SP tiêu thụ kỳ báo cáo Mức tiêu hao vật tư, lao động cho đơn vị sản phẩm: Khoản mục chi phí Vật liệu X Vật liệu Y Vật liệu Z Giờ công chế tạo SP Đơn giá 7.500đ/kg 9.500đ/kg 5.300đ/kg 15.000đ/h Định mức tiêu hao/SP SP A SP B SP C 16kg 19kg 17kg 14kg 16kg 15kg 8kg 11kg 10kg 12h 14h 11h Chi phí chung dự tốn là: 124.570.000đ, phân bổ theo tiền lương công nhân sản xuất Chi phí quản lý DN 109.850.000đ phân bổ theo tiền lương công nhân sản xuất sản phẩm Quản trị tài 177 Chi phí bán hàng phân bổ cho sản phẩm tiêu thụ bình quân kỳ 35.000đ/SP BHXH, BHYT, BHTN, KPCĐ trích theo tỷ lệ quy định Yêu cầu: Xác định giá thành sản xuất đơn vị sản phẩm A,B C kỳ kế hoạch Xác định giá thành toàn đơn vị sản phẩm A, B C kỳ kế hoạch BÀI 11: Doanh nghiệp A sử dụng vốn chủ sở hữu để chuyên SX loại sản phẩm, có số liệu tình hình sản xuất kinh doanh sau: Chi phí sản xuất tiêu thụ: - Khấu hao thiết bị: 240 triệu đồng/năm; Chi phí vật tư: 0,6 triệu đồng/sp; Tiền thuê nhà xưởng: 170 triệu đồng/năm; chi phí nhân cơng trực tiếp: 0,15 triệu đồng/sp; Chi phí tiền khác: 0,05 triệu đồng/sp; Chi phí cố định khác: 90 triệu đồng/năm Giá bán chưa có thuế GTGT: triệu đồng/sp Cơng suất thiết kế: 3000 sp/năm Thuế suất thuế thu nhập DN 25% Yêu cầu: 1.Xác định sản lượng hoà vốn, doanh thu hồ vốn, cơng suất hồ vốn, thời gian hoà vốn? Vẽ đồ thị điểm hoà vốn Xác định giá thành toàn đơn vị sản phẩm hàng hoá sản xuất tiêu thụ mức sản lượng: 1500sp; 2000sp; 2500sp; 3000sp Trong năm doanh nghiệp dự kiến phải đạt lợi nhuận sau thuế 34 triệu phải sản xuất tiêu thụ sản phẩm Giả sử bắt đầu sản xuất giá thị trường 0,9 triệu đồng/sp Vậy doanh nghiệp có tiếp tục sản xuất hay ngừng SX? Biết doanh nghiệp chuyển sang SX loại sản phẩm khác năm Nếu có đơn vị khác có ý định thuê lại sở DN với giá thuê 320 triệu đồng/năm DN có nên đồng ý cho th khơng Quản trị tài 178 TÀI LIỆU CẦN THAM KHẢO: - Học viện tài - Giáo trình quản trị tài doanh nghiệp - Nhà xuất Tài chính, 2016 - Bộ Tài Chính - Giáo trình tài doanh nghiệp (Dùng trường có đào tạo bậc trung học kinh tế, kế tốn, tài chính) - Nhà xuất Tài chính, 2017 - Trường Đại học kinh tế quốc dân - Giáo trình tài doanh nghiệp – Nhà xuất Thống kê, 2015 - Học viện tài - Giáo trình phân tích tài doanh nghiệp - Nhà xuất Tài chính, 2005 - Ngân hàng câu hỏi trắc nghiệm kế tốn tài doanh nghiệp - Nhà xuất Tài chính, 2015 - Học viện tài - Giáo trình tài doanh nghiệp – Nhà xuất Tài chính, 2007 - Các luật thuế văn hướng dẫn thực - Các qui định chế độ tài doanh nghiệp - Thông tư 45/2013/TT-BTC - Thông tin tạp chí chuyên ngành như: Tạp chí nghiên cứu tài chính, Thời báo kinh tế, Thời báo tài chính… - Thơng tin mạng internet: Các trang web:www.vietnam.gov.vn : Chính Phủ Việt Nam; www.mof.gov.vn: Bộ Tài Chính Quản trị tài ... hao tính bình qn giá trị cịn lại số năm sử dụng lại tài sản cố định, kể từ năm mức khấu Quản trị tài hao tính giá trị cịn lại tài sản cố định chia cho số năm sử dụng lại tài sản cố định - Mức... cân tài - NQR < 0: (VLĐR < NCVLĐR) điều có nghĩa VLĐR khơng đủ để tài trợ NCVLĐR doanh nghiệp phải huy động khoản vay ngắn hạn để bù đắp Quản trị tài 41 thiếu hụt tài trợ phần TSDH VLĐR âm Cân tài. .. chi phí gồm khấu hao tài sản cố Quản trị tài 50 định, tiền thuê đất, lương cán phục vụ quản lý, chi phí quảng cáo, chi phí lãi vay, thuế đất, tiền th đất, thuế mơn bài, th tài thuê bất động sản,