thu hút đầu tư tư nhân dưới hình thức hợp tác công tư (ppp) vào ngành điện tại việt nam

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC NGOẠI THƯƠNG -*** LUẬN ÁN TIẾN SĨ THU HÚT ĐẦU TƯ TƯ NHÂN DƯỚI HÌNH THỨC HỢP TÁC CƠNG TƯ (PPP) VÀO NGÀNH ĐIỆN TẠI VIỆT NAM Ngành: Kinh tế quốc tế TRẦN THANH PHƯƠNG HÀ NỘI – 2021 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC NGOẠI THƯƠNG -*** LUẬN ÁN TIẾN SĨ THU HÚT ĐẦU TƯ TƯ NHÂN DƯỚI HÌNH THỨC HỢP TÁC CÔNG TƯ (PPP) VÀO NGÀNH ĐIỆN TẠI VIỆT NAM Ngành: Kinh tế quốc tế Mã số: 9310106 TRẦN THANH PHƯƠNG Người hướng dẫn khoa học : PGS TS Vũ Thị Kim Oanh TS Nguyễn Thị Việt Hoa HÀ NỘI – 2021 i MỤC LỤC DANH MỤC HÌNH iv DANH MỤC BẢNG BIỂU v DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT vii MỞ ĐẦU CHƯƠNG TỔNG QUAN TÌNH HÌNH NGHIÊN CỨU VỀ THU HÚT ĐẦU TƯ TƯ NHÂN VÀO NGÀNH ĐIỆN DƯỚI HÌNH THỨC PPP 1.1 Thu hút đầu tư tư nhân vào ngành điện 1.2 Thu hút đầu tư tư nhân hình thức PPP 11 1.3 Thu hút đầu tư tư nhân vào ngành điện hình thức PPP 16 1.4 Đánh giá chung khoảng trống nghiên cứu 19 TÓM TẮT CHƯƠNG 21 CHƯƠNG : MỘT SỐ VẤN ĐỀ CHUNG VỀ HÌNH THỨCHỢP TÁC CÔNG – TƯ (PPP) 22 2.1 Tổng quan hình thức PPP 22 2.1.1 Khái niệm 22 2.1.2 Đặc điểm 25 2.1.3 Các hình thức thực PPP 28 2.1.4 Một số sở lý thuyết PPP 30 2.2 Tổng quan ngành điện 30 2.2.1 Khái niệm 30 2.2.2 Đặc điểm 32 2.2.3 Cấu trúc 34 2.2.4 Cơ cấu nguồn vốn đầu tư ngành điện 35 2.3 Thu hút đầu tư tư nhân hình thức PPP ngành điện .38 2.3.1 Quan niệm thu hút đầu tư tư nhân hình thức PPP vào ngành điện 38 2.3.2 Sự cần thiết thu hút đầu tư tư nhân vào ngành điện 40 2.3.3 Các nhân tố ảnh hưởng đến thu hút đầu tư tư nhân hình thức PPP ngành điện 42 2.3.4 Các nhân tố ảnh hưởng đến thu hút đầu tư tư nhân nước ngồi hình thức PPP ngành điện 48 2.4 Kinh nghiệm thu hút đầu tư tư nhân hình thức PPP vào ngành điện số quốc gia 50 2.4.1 Trung Quốc 50 2.4.2 Ấn Độ 55 2.4.3 Bài học kinh nghiệm chung Trung Quốc Ấn Độ .61 ii TÓM TẮT CHƯƠNG 62 CHƯƠNG 3: QUY TRÌNH NGHIÊN CỨU VÀ PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU 63 3.1 Quy trình nghiên cứu 63 3.1.1 Sơ đồ 63 3.1.2 Các bước quy trình nghiên cứu 63 3.2 Các phương pháp thu thập liệu nghiên cứu 64 3.2.1 Các phương pháp thu thập liệu thứ cấp 64 3.2.2 Các phương pháp thu thập liệu sơ cấp 65 3.3 Xử lý thông tin 68 3.3.1 Các phương pháp kiểm định 71 3.3.2 Các phương pháp phân tích định tính 68 3.4 Mơ hình giả thuyết nghiên cứu 68 3.4.1 Các biến mơ hình giả thuyết nghiên cứu 68 3.4.2 Mô hình nghiên cứu đề xuất 75 TÓM TẮT CHƯƠNG 76 CHƯƠNG 4: THỰC TRẠNG THU HÚT ĐẦU TƯ TƯ NHÂN DƯỚI HÌNH THỨC PPP VÀO NGÀNH ĐIỆN VIỆT NAM 78 4.1 Thực trạng ngành điện Việt Nam 78 4.1.1 Giới thiệu chung thị trường điện Việt Nam 78 4.1.2 Thị trường phát điện cạnh tranh Việt Nam 80 4.1.3 Thực trạng thị trường phát điện Việt Nam giai đoạn 2011-2019 82 4.2 Các nhân tố ảnh hưởng tới thu hút đầu tư tư nhân hình thức PPP vào ngành điện Việt Nam 86 4.2.1 Các yếu tố vĩ mô 86 4.2.2 Các yếu tố thuộc ngành điện 96 4.2.3 Các yếu tố thuộc dự án PPP 99 4.3 Thực trạng thu hút đầu tư tư nhân hình thức PPP vào ngành điện Việt Nam 107 4.3.1 Tình hình chung 107 4.3.2 Theo khu vực 111 4.3.3 Theo hình thức 114 4.3.4 Theo nguồn lượng 115 4.4 Đánh giá thực trạng thu hút đầu tư tư nhân ngành điện Việt Nam hình thức PPP 116 4.4.1 Thành công đạt 116 4.4.2 Hạn chế 118 iii 4.5 Phân tích kết kiểm định thang đo mơ hình nghiên cứu nhân tố ảnh hưởng tới ý định đầu tư nhà đầu tư tư nhân vào ngành điện hình thức PPP Việt Nam 121 4.5.1 Điều tra thử nghiệm quy mô nhỏ 121 4.5.2 Điều tra thức 122 4.6 Thảo luận kết nghiên cứu nhân tố ảnh hưởng tới thu hút nhà đầu tư tư nhân vào lĩnh vực phát điện hình thức PPP 132 4.6.1 Về nhân tố ảnh hưởng đến ý định đầu tư nhà đầu tư tư nhân vào dự án PPP lĩnh vực phát điện Việt Nam 132 4.6.2 Về mức độ ảnh hưởng nhân tố đến ý định đầu tư nhà đầu tư tư nhân vào dự án PPP lĩnh vực phát điện Việt Nam 135 TÓM TẮT CHƯƠNG 137 CHƯƠNG 5: ĐỊNH HƯỚNG VÀ MỘT SỐ GIẢI PHÁP TĂNG CƯỜNG THU HÚT ĐẦU TƯ TƯ NHÂN DƯỚI HÌNH THỨC PPP VÀO NGÀNH ĐIỆN VIỆT NAM 138 5.1 Xu hướng đầu tư tư nhân đầu tư tư nhân vào lĩnh vực phát điện giới thời gian qua…………………………………………………………138 5.1.1 Xu hướng đầu tư tư nhân vào lĩnh vực sở hạ tầng……………………138 5.1.2 Xu hướng đầu tư tư nhân vào lĩnh vực phát điện……………………… 139 5.2 Định hướng phát triển lượng Việt Nam tới năm 2030, tầm nhìn 2045 143 5.3 Một số giải pháp tăng cường thu hút đầu tư tư nhân hình thức PPP vào ngành điện Việt Nam 146 5.3.1 Nhóm giải pháp khung pháp lý 146 5.3.2 Nhóm giải pháp lợi nhuận 150 5.3.3 Nhóm giải pháp phân bổ bảo đảm rủi ro 152 5.3.4 Giải pháp ổn định kinh tế vĩ mô 154 5.3.5 Giải pháp phát triển nguồn lượng 156 5.3.6 Nhóm giải pháp khác 157 TÓM TẮT CHƯƠNG 160 KẾT LUẬN 161 TÀI LIỆU THAM KHẢO 163 DANH MỤC CÁC CÔNG TRÌNH LIÊN QUAN ĐẾN KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU CỦA LUẬN ÁN 175 iv DANH MỤC HÌNH Hình 2.1: Các loại hình hợp tác công tư PPP theo mức độ tham gia rủi ro khu vực tư nhân chịu tăng dần Hình 2.2: Chuỗi sản xuất – cung ứng điện ngành điện Hình 2.3: Quy mô đầu tư PPP ngành điện Trung Quốc Hình 2.4: Tổng vốn đầu tư hình thức PPP vào ngành điện Ấn Độ giai đoạn 1991 - 2015 58 Hình 3.1: Mơ hình đề xuất tác giả yếu tố ảnh hưởng đến ý định đầu tư nhà đầu tư tư nhân vào dự án PPP sản xuất điện Hình 4.1: Cấu trúc thị trường phát điện cạnh tranh Việt Nam Hình 4.5: Tình hình đầu tư vào sở hạ tầng Việt Nam so với nước khu vực .97 v DANH MỤC BẢNG BIỂU Bảng 1.1: Tổng hợp nhóm yếu tố ảnh hưởng tới thu hút nhà đầu tư tư nhân vào lĩnh vực phát điện hình thức PPP 20 Bảng 2.1: Các hình thức PPP chế phân bổ rủi ro tương ứng 47 Bảng 2.2: Tổng điện sản xuất phân theo nguồn lượng Trung Quốc giai đoạn 2015 - 2018 50 Bảng 2.3: Tóm tắt điều khoản dành cho nhà đầu tư nước nhà đầu tư tư nhân ngành điện Luật đầu tư nước 52 Bảng 2.4: Quy mô đầu tư PPP ngành điện Trung Quốc 53 giai đoạn 2013 – 2017 53 Bảng 2.5: Công suất lắp đặt nguồn điện Ấn Độ 56 Bảng 3.1: Quy trình nghiên cứu kết mong muốn bước thực luận án 63 Bảng 3.2: Các thang đo cho yếu tố ý định đầu tư nhà đầu tư tư nhân vào dự án PPP sản xuất điện 69 Bảng 3.3: Các thang đo cho yếu tố khung pháp lý 70 Bảng 3.4: Các thang đo cho yếu tố kinh tế vĩ mô 71 Bảng 3.5: Các thang đo cho yếu tố sở hạ tầng 72 Bảng 3.6: Các thang đo cho yếu tố nguồn nguyên liệu 73 Bảng 3.7: Các thang đo cho yếu tố lợi nhuận 74 Bảng 3.8: Các thang đo cho yếu tố chế phân bổ bảo đảm rủi ro 75 Bảng 4.1: Các cấp độ thị trường điện lực Việt Nam 78 Bảng 4.2: Sản lượng điện sản xuất Việt Nam giai đoạn 2011 - 2019 82 Bảng 4.3: Sản lượng phát điện phân loại theo chủ sở hữu từ 2011-2019 83 Bảng 4.4: Dự báo nhu cầu điện giai đoạn 2015-2035 theo ngành Việt Nam 95 Bảng 4.5: Tốc độ tăng trưởng nhu cầu lượng cuối theo dạng nhiên liệu 96 Bảng 4.6: Mức trần khung giá phát điện nhà máy nhiệt điện 100 Bảng 4.7: Mức trần khung giá phát điện nhà máy thủy điện 101 Bảng 4.8: Giá trần thị trường điện giai đoạn 2012 – 2019 101 Bảng 4.9: Biểu phí điện dự án sử dụng NLTT năm 2020 103 Bảng 4.10: Giá điện bình quân giá điện số quốc gia giới 104 Bảng 4.11: Các rủi ro thường gặp dự án PPP điện Việt Nam 105 Bảng 4.12: Số lượng dự án PPP vào lĩnh vực phát điện Việt Nam theo loại hình nhà đầu tư (2011-2019) 107 Bảng 4.14: Thống kê nước chủ đầu tư vào dự án PPP lĩnh vực phát điện Việt Nam (2011-2019) 110 vi Bảng 4.15: Tổng số vốn đầu tư tư nhân vào lĩnh vực phát điện Việt Nam theo vùng địa lý giai đoạn 2011-2019 Bảng 4.16: Các hình thức đầu tư PPP vào sản xuất điện Việt Nam Bảng 4.17: Loại hình lượng dự án đầu tư tư nhân vào lĩnh vực phát điện Việt Nam (2011-2019) Bảng 4.18: Kiểm định KMO Bartlett Bảng 4.19: Kết phân tích nhân tố EFA Bảng 4.20: Ma trận hệ số tương quan biến INV với biến độc lập Bảng 4.21: Kết phân tích hồi quy đa biến Bảng 4.22: Kết phân tích ANOVA Bảng 4.23: Kết phân tích hồi quy với hệ số hồi quy Hình 4.11 : Kết nghiên cứu thức Bảng 4.24: Mô tả liệu yếu tố khung pháp lý Bảng 4.25: Mô tả liệu yếu tố lợi nhuận Bảng 4.26: Mô tả liệu yếu tố bảo đảm rủi ro Bảng 4.27 : Mô tả liệu yếu tố kinh tế vĩ mô Bảng 4.28 : Mô tả liệu yếu tố nguồn nguyên liệu Bảng 5.1: Số lượng giá trị dự án đầu tư tư nhân vào lĩnh vực sở hạ tầng 2014-2019 138 Bảng 5.2: Số lượng giá trị dự án đầu tư tư nhân vào lĩnh vực sở hạ tầng phân theo ngành nhỏ Bảng 5.3: Số lượng giá trị dự án đầu tư tư nhân vào lĩnh vực phát điện Bảng 5.4: Tỷ trọng số lượng dự án đầu tư tư nhân vào Năng lượng tái tạo Năng lượng truyền thống năm 2014-2019 Bảng 5.5: Tỷ trọng vốn đầu tư tư nhân vào Năng lượng tái tạo Năng lượng truyền thống năm 2014-2019 vii DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT Từ viết tắt ADB T Asian Developm AFD Agence franỗai AP3F Asia Pacific Pro Facility ASEAN Association of Nations BOO Build – Own – BOT Build – Operate BT Build- Transfer BLT Build – Lease – BTO Build – Transfe BTL Build - Transfe CBO Community- B CSHT EFA Exploratory Fa EMPEA Emerging Mark Association EPTC Electricity Pow EVN Vietnam Electr EVNNPC Vietnam Electr Corporation FIT Feed in Tariff GDP Gross Domestic GENCO Generation Cor GTVT IEA International En viii IPP Independence P NGO Non- Governm NLDC National Load D NLTT ODA Official Develo OECD Organisation fo operation and D PDF Project Develop PICKO Private Infrastr Centre of South PPP Public – Private PVN Petrovietnam PWC Pricewaterhous SIPP Small Independ TKV VCGM Vietnam Comp Market VGF Viability Gap F WB World Bank PHỤ LỤC 12 DANH SÁCH DOANH NGHIỆP THAM GIA KHẢO SÁT STT Tên cơng ty Tập đồn Nhựa Formosa Cơng Ty Electrowatt Ekono Công Ty Trách Nhiệm Hữu Hạn Điện Lực Amata Công Ty TNHH Điện Quốc Tế Kidwell Việt Nam Tập đồn Sumitomo Cơng ty Electricite de France Công ty điện lực Tokyo CÔNG TY TNHH SEMBCORP DEVELOPMENT VIETNAM Nissho Iwai Corporati 10 Cơng ty TNK-BP 11 CƠNG TY CỔ PHẦN THỦY ĐIỆN MIỀN NAM 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 Tập đoàn Hoàng Anh Gia Lai (Hoang Anh Gia Lai Group) Công ty cổ phần Đầu tư phát triển điện Tây Bắc Công ty cổ phần Phong điện Phương Mai Công ty TNHH lưới điện miền Nam Trung Quốc (Trung Quốc) Tập đồn Bitexco Cơng ty cố phần lượng Mai Linh Công ty TNHH Năng lượng tái tạo AEROGIE.Plus (Thụy Sỹ) Tập đồn Bitexco Cơng ty Cổ phần Đầu tư Hạ tầng Kỹ thuật Thành phố Hồ Chí Minh Tập đồn Đầu tư Xây dựng Trung Nam (Trungnam Group) 22 23 24 25 Công ty cổ phần thủy điện Nậm Lừng Công ty cổ phần VRG- Bảo Lộc Công Ty Cổ Phần Đầu Tư Phát Triển Năng Lượng CAVICO Công ty Cổ phần đầu tư Xây dựng Thương mại Quốc tế 26 Tập đồn Asiatic Group Holdings (Singapore) 27 Cơng ty cổ phần Thượng Hải 28 Công ty cổ phần Trường Sơn 29 30 31 32 33 34 35 36 Công Ty Cổ Phần Thuỷ Điện Điện Lực Đaklak Công ty Cổ phần Mía đường Nhiệt điện Gia Lai Cơng ty xây dựng Hưng Hải Công ty Cổ phần Đầu tư Xây dựng Phát triển Trường Thành Công ty Cổ phần Sông Bung Công ty cổ phần Thủy điện Sông Miện Công ty Cổ phần Đầu tư Phát triển Bức Minh Tổng công ty xây dựng Sông Đà 37 38 39 40 Tổng Công ty Đầu tư Kinh doanh Vốn Nhà nước (SCIC) Công ty cổ phần nhiệt điện An Khánh Tập đoàn Hoàng Anh Gia Lai (Hoang Anh Gia Lai Group) CÔNG TY CỔ PHẦN THỦY ĐIỆN ĐĂKRƠSA 41 42 Tập đồn AES CƠNG TY TRÁCH NHIỆM HỮU HẠN POSCO - VIỆT NAM 43 Tập đoàn đầu tư Trung Quốc 44 Nhà máy thủy điện Nậm Cắn 45 Tập đồn ESACO 46 Cơng ty Cổ phần Sơng Bung 47 48 49 50 Công ty Cổ phần Thiết bị Phụ tùng Sài Gịn Cơng ty cổ phần thủy điện Sơng Bạc Cơng Ty Cp Thủy Điện Sơng Tranh CƠNG TY CỔ PHẦN ĐẦU TƯ VÀ PHÁT TRIỂN THIÊN NAM Tập đồn cơng nghiệp than - 51 52 53 54 khống sản Việt Nam Tổng Cơng ty Cổ phần Thương mại Xây dựng (Vietracimex) Công ty TNHH Xây dựng Thương mại - Du Lịch Công Lý Công ty thủy điện Bản Vẽ 55 56 Công ty cổ phần xây dựng cơng trình Việt - Nguyễn Cơng ty đầu tư xây dựng hạ tầng giao thông đô thị Công Ty Cổ Phần Khai Thác Sản 57 Xuất Và Xây Dựng Huyện Văn Yên 58 59 60 61 62 63 Nhà máy thủy điện Minh Lương Công ty cổ phần kinh doanh xi măng miền Bắc Công ty TNHH xây dựng Hùng hải Công ty cổ phần ddầu tư phát triển lượng Cavico Tổng công ty Sông Đà Công ty cổ phần Phong Điện Phương Mai 64 Tập đoàn cơng nghiệp cao su Việt Nam 65 Tập đồn Asiatic 66 Công ty TNHH lưới điện miền nam Trung Quốc Tập đồn cơng nghiệp than - khống sản Việt Nam Công ty đầu tư điện lực Trung Quốc 67 Công ty Đông Mê koong 68 Malakoff Corporation Berhad 69 CÔNG TY CỔ PHẦN SUPER WIND ENERGY CÔNG LÝ Bạc Liêu CÔNG TY CỔ PHẦN ĐẦU TƯ 70 THƯƠNG MẠI & PHÁT TRIỂN CƠNG NGHỆ TRƯỜNG THÀNH 71 Cơng ty TNHH Fujjiwara Việt Nam 72 Tập đoàn B Grimm Thái Lan 73 Tập đồn Marubeni 74 Cơng ty cổ phần Halcom Việt Nam CÔNG TY CỔ PHẦN SUPER 75 WIND ENERGY CƠNG LÝ SĨC TRĂNG 76 Tập đồn Ayala 77 BIM Group 78 79 CMX renewable Energy Canada Inc CÔNG TY TNHH KỸ THUẬT SUNSEAP VIỆT NAM 80 81 82 83 Công ty đầu tư phát triển sở hạ tầng InfraCo Asia Công ty cổ phần Bắc Phương (BP JSC) The Blue Circle VietNam Co Ltd Công ty Cổ phần Đầu tư Xây dựng Trung Nam (Trungnam Group) 84 Công ty Gen X Energy (Hoa Kỳ) 85 Công Ty Cổ Phần Thương Mại Và Đầu Tư Cơng Nghệ Ecotech Việt Nam 86 87 88 Tập đồn Năng lượng ACWA (ACWA Power) PCC1 - Công ty CP Xây lắp điện I Công ty TNHH Nhiệt điện Vũng Áng II - VAPCO Công ty cổ phần dịch vụ 89 90 91 lượng Việt Nam - VESCO Công ty cổ phần Mía đường Bourbon Tây Ninh Cty TNHH Điện Lực Hiệp Phước 92 93 Công ty Phát triển Khu cơng nghiệp Nomura-Hải Phịng Tập đồn Geleximco ... VỀ THU HÚT ĐẦU TƯ TƯ NHÂN VÀO NGÀNH ĐIỆN DƯỚI HÌNH THỨC PPP 1.1 Thu hút đầu tư tư nhân vào ngành điện 1.2 Thu hút đầu tư tư nhân hình thức PPP 11 1.3 Thu hút đầu tư tư nhân. .. NGHIÊN CỨU VỀ THU HÚT ĐẦU TƯ TƯ NHÂN VÀO NGÀNH ĐIỆN DƯỚI HÌNH THỨC PPP 1.1 Thu hút đầu tư tư nhân vào ngành điện Trên giới, phần lớn nghiên cứu thu hút đầu tư tư nhân vào ngành điện nói nhân tố ảnh... thu hút tư nhân đầu tư vào dự án điện Việt Nam Vì vậy, việc nghiên cứu thực trạng đầu tư tư nhân hình thức PPP ngành điện Việt Nam nhân tố ảnh hưởng tới việc thu hút khối tư nhân đầu tư vào ngành