(Luận án tiến sĩ) năng lực cạnh tranh và mức độ ổn định của các ngân hàng thương mại việt nam trong bối cảnh tham gia hiệp định đối tác toàn diện và tiến bộ xuyên thái bình dương

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC VIỆT NAM TRƯỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH PHẠM THỦY TÚ NĂNG LỰC CẠNH TRANH VÀ MỨC ĐỘ ỔN ĐỊNH CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM TRONG BỐI CẢNH THAM GIA HIỆP ĐỊNH ĐỐI TÁC TỒN DIỆN VÀ TIẾN BỘ XUN THÁI BÌNH DƯƠNG LUẬN ÁN TIẾN SĨ TÀI CHÍNH NGÂN HÀNG TP HỒ CHÍ MINH, THÁNG 12 NĂM 2020 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC VIỆT NAM TRƯỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH PHẠM THỦY TÚ NĂNG LỰC CẠNH TRANH VÀ MỨC ĐỘ ỔN ĐỊNH CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM TRONG BỐI CẢNH THAM GIA HIỆP ĐỊNH ĐỐI TÁC TOÀN DIỆN VÀ TIẾN BỘ XUYÊN THÁI BÌNH DƯƠNG LUẬN ÁN TIẾN SĨ BẢO VỆ CẤP TRƯỜNG Chuyên ngành: Tài – Ngân hàng MÃ SỐ: 34 02 01 Người hướng dẫn khoa học: PGS.TS ĐOÀN THANH HÀ TS ĐÀO LÊ KIỀU OANH TP HỒ CHÍ MINH - THÁNG 12 NĂM 2020 LỜI CAM ĐOAN Tôi tên Phạm Thủy Tú, nghiên cứu sinh Khóa 19, niên khóa 2014 2017, Trường Đại Học Ngân Hàng TP Hồ Chí Minh Tơi cam đoan luận án chưa trình nộp để lấy học vị sở đào tạo Luận án cơng trình nghiên cứu riêng tác giả với hướng dẫn người hướng dẫn khoa học Kết nghiên cứu luận án trung thực, khơng có nội dung công bố trước nội dung người khác thực ngoại trừ trích dẫn dẫn nguồn đầy đủ luận án TP Hồ Chí Minh, ngày 06 tháng 12 năm 2020 Người cam đoan Phạm Thủy Tú LỜI CẢM ƠN Lời đầu tiên, tơi xin kính gửi lời tri ân sâu sắc đến người hướng dẫn khoa học PGS.TS Đoàn Thanh Hà TS Đào Lê Kiều Oanh Thầy, Cơ hướng dẫn tận tình thường xun động viên tơi hồn thành luận án Bên cạnh đó, Thầy Cơ ln đóng góp ý kiến vơ hữu ích thiết thực cho tơi nội dung nghiên cứu luận án Tôi xin chân thành cảm ơn Thầy, Cô trường Đại học Ngân hàng Thành phố Hồ Chí Minh giảng dạy trang bị kiến thức cần thiết q trình học tập, nghiên cứu Trường Tơi xin gửi lời cảm ơn đến Thầy, Cơ phịng Sau đại học phòng ban liên quan hỗ trợ nhiệt tình cho tơi việc hồn thành thủ tục trình nghiên cứu Trường Lời cuối cùng, xin gửi lời tri ân đến Trường Đại học Tài Marketing hỗ trợ kinh phí Anh, Chị đồng nghiệp tạo điều kiện tốt cho tơi hồn thành cơng việc học tập mong muốn Tôi xin chân thành cảm ơn chia sẻ động viên Gia đình, nguồn động lực to lớn để tơi cố gắng thực hoàn thành luận án TP Hồ Chí Minh, ngày 06 tháng 12 năm 2020 Tác giả luận án NCS PHẠM THỦY TÚ TÓM TẮT LUẬN ÁN Trong bối cảnh Việt Nam ký kết hiệp định Hiệp định Đối tác Toàn diện Tiến Xuyên Thái Bình Dương (CPTPP), tác động lớn đến kinh tế Việt Nam nói chung ngân hàng thương mại Việt Nam nói riêng Hiệp định CPTPP đánh giá hiệp định có khn khổ tự hóa tài cao, nội dung cam kết có phạm vi sâu rộng, buộc ngân hàng thương mại Việt Nam (NHTM VN) muốn phát triển phải nâng cao lực cạnh tranh, đồng thời tăng cường biện pháp để gia tăng ổn định tình hình Luận án đưa mục tiêu nghiên cứu xác định thực trạng hoạt động NHTM VN, so sánh với nước thành viên khác khối CPTPP, đo lường lực cạnh tranh, mức độ ổn định, chiều hướng mức độ tác động yếu tố, từ xác định điểm mạnh, điểm yếu, hội, thách thức NHTM VN tham gia CPTPP Dựa kết nghiên cứu, luận án đưa số hàm ý sách phù hợp để gia tăng lực cạnh tranh tăng cường ổn định ngân hàng bối cảnh hội nhập CPTPP Bằng cách sử dụng liệu theo năm giai đoạn 2010 – 2018 với phương pháp nghiên cứu định tính mơ tả, phân tích tổng hợp, so sánh phương pháp định lượng phương pháp Lerner, phương pháp số Zscore, luận án thực nghiệm phương pháp nói cho 31 ngân hàng thương mại Việt Nam Kết cho thấy lực cạnh tranh, mức độ ổn định ngân hàng thương mại Việt Nam có chiều hướng gia tăng năm cuối Các yếu tố quy mô vốn chủ sở hữu, quy mô ngân hàng, quy mô tín dụng, tốc độ tăng trưởng tổng tài sản, số khả đa dạng hóa, gia tăng tổng tài sản tổ chức tài nước ngồi thị trường nội địa, tỷ lệ lạm phát, tốc độ tăng trưởng GDP có tác động tích cực đến mức độ ổn định yếu tố tỷ lệ dự phịng rủi ro tín dụng, quy mơ huy động vốn có tác động tiêu cực với ổn định ngân hàng Các yếu tố lực cạnh tranh năm trước, quy mô vốn chủ sở hữu, quy mô ngân hàng, quy mơ tín dụng, tốc độ tăng trưởng tổng tài sản, khả đa dạng hóa, gia tăng diện tổ chức tài nước thị trường nội địa, tỷ lệ lạm phát có tác động tích cực đến lực cạnh tranh yếu tố tỷ lệ dự phòng rủi ro tín dụng, quy mơ huy động vốn, tốc độ tăng trưởng GDP có tác động tiêu cực với lực cạnh tranh ổn định ngân hàng Đồng thời, luận án lực cạnh tranh có tác động tích cực đến mức độ ổn định ngân hàng, ủng hộ cho quan điểm “cạnh tranh – dễ tổn thương” Từ đó, luận án có gợi ý sách phù hợp cho Việt Nam giải pháp để phát huy yếu tố làm gia tăng lực cạnh tranh, mức độ ổn định ngân hàng phải pháp để kiểm soát yếu tố tác động tiêu cực đến khả cạnh tranh, ổn định ngân hàng bối cảnh hội nhập CPTPP SUMMARY OF THESIS In the context that Vietnam signs the Agreement for Comprehensive and Progressive Trans-Pacific Partnership (CPTPP), it will have a huge impact on the Vietnamese economy in general and on Vietnam's commercial banks in particular The CPTPP Agreement is considered to be an agreement with a very high financial liberalization framework, the contents of the commitments are wide and wide, so it forces Vietnamese commercial banks to develop improve competitiveness, strengthen measures to increase stability in the new situation The dissertation has given the research objective of determining the current operating status of Vietnamese commercial banks, comparing with other member countries in the CPTPP, measuring competitiveness, stability, trend and the impact level of the factors, thereby identifying strengths, weaknesses, opportunities and challenges for Vietnamese commercial banks when joining CPTPP Based on the research results, the thesis gives some suitable policy implications to increase competitiveness and enhance banking stability in the context of CPTPP integration By using data from 2010 - 2018 together with qualitative research methods such as descriptive, meta-analysis, comparison and quantitative methods such as Lerner index method, Zscore index method, The thesis has tested the above method for 31 Vietnamese commercial banks The results show that the competitiveness and stability of Vietnamese commercial banks tended to increase in the last years Factors such as size of equity, bank size, credit size, growth rate of total assets, diversification ability index, increase in total assets of foreign financial institutions In the domestic market, the inflation rate, GDP growth rate have a positive impact on the stability level and factors such as the rate of credit risk provision, the size of capital mobilization have negative effects with stable bank Factors such as the competitiveness of the previous year, the size of equity, the size of the bank, the size of the credit, the growth rate of total assets, the ability to diversify, increase the presence of foreign financial institutions in the domestic market, the inflation rate has a positive impact on competitiveness and factors such as credit risk reserve ratio, capital mobilization scale, growth rate GDP has a negative impact on banking competitiveness and stability At the same time, the thesis also shows that competitiveness has a positive impact on the level of banking stability, supporting the view of "competition - vulnerability" Since then, the thesis has suggested suitable policies for Vietnam such as solutions to promote factors that increase competitiveness, the level of banking stability and solutions to control factors factors that have a negative impact on banking competitiveness and stability in the context of CPTPP integration MỤC LỤC 10 DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT Từ viết tắt CNTT CPTPP DN GDP FTA HQHĐKD IMF LDR NIM NHNN NHNNg NHTM NHTM CP NHTM NN NHTM VN NLCT ROA ROE TCNH TCTC TCTD TTTC WB WEF WTO Tiếng Anh Comprehensive and Progressive Agreement for Trans-Pacific Partnership Gross Domestic Product Free Trade Agreement International Monetary Fund Loan to Deposit ratio Net Interest Margin Return On Assets Return On Equity WorldBank World Economic Forum World Trade Organization Tiếng Việt Công nghệ thông tin Hiệp định Đối tác Toàn diện Tiến Xuyên Thái Bình Dương Doanh nghiệp Tổng thu nhập quốc nội Hiệp định thương mại tự Hiệu hoạt động kinh doanh Quỹ tiền tệ quốc tế Tỷ lệ cho vay vốn huy động Tỷ lệ thu nhập lãi cận biên Ngân hàng Nhà nước Ngân hàng nước Ngân hàng thương mại Ngân hàng thương mại cổ phần Ngân hàng thương mại Nhà nước Ngân hàng thương mại Việt Nam Năng lực cạnh tranh Lợi nhuận tổng tài sản Lợi nhuận vốn chủ sở hữu Tài ngân hàng Tổ chức tài Tổ chức tín dụng Thị trường tài Ngân hàng giới Diễn đàn kinh tế giới Tổ chức thương mại giới DANH MỤC BẢNG DANH MỤC BIỂU ĐỒ 228 229 Kiểm định hồi quy FEM 230 Kiểm định HAUSMAN Kiểm định BREUSCH PAGAR 231 Kiểm định WOOLDRIDGE Kiểm định hồi quy GLS 232 Kiểm định Durbin Wu-Hausman 233 10 Kiểm định hồi quy GMM 234 Phụ lục 5.3 Mơ hình đo lường mức độ ổn định ngân hàng – Chỉ số Zscore MH2 Kiểm định hồi quy OLS Kiểm định VIF Kiểm định hồi quy REM 235 236 Kiểm định hồi quy FEM 237 Kiểm định HAUSMAN Kiểm định BREUSCH PAGAR 238 Kiểm định WOOLDRIDGE Kiểm định hồi quy GLS 239 Kiểm định Durbin Wu-Hausman 240 10 Kiểm định hồi quy GMM 241 Phụ lục 5.4 Mơ hình đo lường tác động cạnh tranh đến ổn định ngân hàng Kiểm định hồi quy GMM 242 DANH MỤC CƠNG TRÌNH KHOA HỌC ĐÃ CƠNG BỐ TT Tên cơng trình (bài báo, cơng trình ) Hệ thống Ngân hàng thương mại Việt Nam tham gia hiệp định đối tác kinh tế chiến lược xuyên Thái Bình Dương – Cơ hội Nơi cơng bố Trường Đại học Tài Marketing Năm cơng bố 2014 Tài liệu cơng bố Tạp chí nghiên cứu Tài – Marketing số 24 thách thức Triển vọng thách thức cho ngành Ngân hàng sau ký kết hiệp Trường Đại học Tài định đối tác kinh tế chiến lược Marketing 2015 Tạp chí nghiên cứu Tài – Marketing số 30 xuyên Thái Bình Dương Cơ hội thách thức cho hệ thống ngân hàng thương mại Việt Trường Đại học Tài Nam tham gia hiệp định Marketing 2019 Tạp chí nghiên cứu Tài – Marketing CPTPP Định vị hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam nước tham gia Hiệp định đối tác toàn diện tiến xuyên Thái Tạp chí Thị trường tài tiền tệ 2019 Tạp chí Thị trường tài tiền tệ - Số 14 Bình Dương Tác động lực cạnh tranh đến mức độ ổn định ngân hàng thương mại Việt Nam trước bối cảnh tham gia hiệp định Trường Đại học Tài Marketing 2020 Tạp chí nghiên cứu Tài – Marketing CPTPP Factors Affecting the Competitive Capacity of Commercial Banks: A Critical Analysis Emerging Economy in an Sciedu Press 2020 International Journal of Financial Research ... Do đó, đề tài “NĂNG LỰC CẠNH TRANH VÀ MỨC ĐỘ ỔN ĐỊNH CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM TRONG BỐI CẢNH THAM GIA HIỆP ĐỊNH ĐỐI TÁC TOÀN DIỆN VÀ TIẾN BỘ XUYÊN THÁI BÌNH DƯƠNG” tác giả chọn làm... sau: 24 NH CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM TRONG BỐI CẢNH THAM GIA HIỆP ĐỊNH ĐỐI TÁC TOÀ n cứu trước sở lý thuyết lực cạnh tranh, mức độ ổn định, nội dung Hiệp định CPTPP Bối cảnh thực tiễn... nghiên cứu về lực cạnh tranh mức độ ổn định ngân hàng thương mại Việt Nam bối cảnh tham gia hiệp định CPTPP Tiếp theo, sơ lược trình nghiên cứu lực cạnh tranh mức độ ổn định ngân hàng trình bày